试论农村信用社如何解决中小企业融资难

1、试论农村信用社如何解决中小企业融资难1 中小企业融资难的现状。 1.1 中小企业贷款难 众所周知，中小企业融资渠道相对狭窄，贷款几乎是中小企业融资的唯一方式，企业对贷款的依赖程度非常强。而受多种因素限制，中小企业贷款难问题在县域融资中表现得十分突出，主要表现在两个方面： 一是资金缺口大;二是商业银行对中小企业信贷管理的要求高于对大型企业，特别是对不发达地区的信贷管理的条件更高。 1.2 中小企业担保难 目前，全国建有中小企业信用担保体系的地方很少，同时担保中心往往设在大中城市，县以下很少开设，从而使企业寻求担保难上加难。再加上中小企业自身存量小，经营规模一般较低，企业办理一笔财产保险担保，需要

2、办理财产评估、登记、保险、公证等复杂手续，涉及到许多职能部门。而纷繁复杂的手续，致使企业疲于奔波，这些无疑都成为阻挡中小企业融资的障碍。 1.3 中小企业抵押难 中小企业大都经营规模比较小，资信普遍不高。特别是经营效益低，技术水平落后，发展速度缓慢，而银行限于规避风险和提高经营效益的要求，即使看到某中小企业资质较好，有保证，但由于其资产存量小，又拿不出有效的资产担保，也就无法提供信贷支持;而且抵押登记和评估费用一般较高，企业通过抵押实际获得的贷款数额相对也就非常少。中小企业的各项指标不符合银行传统放贷的硬性指标，而且受其经营不稳定性、规模有限性等原因出现了银行惜贷、甚至拒贷的现象。金融机构通常

3、以企业的财务报表作为授信评级的重要依据，并且要求其具有有效的、足额的抵质押品。但是在实际工作中，中小企业往往没有正规的财务报表、有效的抵质押品，这就成为中小企业融资的一个瓶颈 1.4 中小企业直接融资难 对于风险高，投资少的中小企业来说，要想从股票上市、发行债券上来直接融资，也是一件很困难的事，对外地一些风险投资公司来说，由于广大中小企业自身条件差，回报率低，在经济活动中信用度低、抗风险能力弱，无法签发商业承兑汇票，经营规模小、抵御经营风险能力差等原因，大多数公司也就不可能将资金投入。 2 解决中小企业融资难的建议与对策。 中小企业融资难是一个多年难以解决的现实问题，正因如此，才引起了国务院、

4、人民银行及银监会的高度关注并进而出台了一系列政策措施，金融机构一定要借这次东风，在支持中小企业发展中做出自己应有的努力。 1 坚持立足服务“三农”和中小企业 始终把服务“三农”和支持中小企业发展作为经营宗旨。中小企业对于农村经济发展水平的提高、农村剩余劳动力转移就业等问题的解决起着关键的作用。农村信用社是农村金融体系的主力军，应为其发展提供信贷支持，进一步优化信贷结构，增加对其信贷支持的存量，从资金上为其保驾护航，将有限的信贷资金优先满足农业生产和中小企业发展。对有效益、讲信誉、有发展前景的中小企业给予重点支持。农村信用社经营目标是建设成为现代化的社区银行、零售银行。而服务中小企业正是其实现经

5、营目标的重要手段，同时也是农村信用社服务“三农”宗旨的重要体现。 2 大胆探索有别于大企业的信贷管理方式 为改进和完善中小企业金融服务工作，要建立中小企业贷款“绿色快速通道”。开展阳光信贷，公开业务操作流程、办贷程序和操作电话，实行限时承诺、廉政承诺、投诉承诺“三承诺”;对中小企业、个体户进行信用评级，将信用等级与授信结合，在简化审批环节，提高服务效率上实现新突破。通过评级确定企业信用等级后，对不同信用等级的客户给予不同的授信，以适应中小企业决策机制灵活、对市场反应灵敏、对方便性要求高、信贷资金需求“短、频、快”的特点。中小企业、个体户贷款实行年初一次授信年内周转使用，减少贷款审批手续，加快贷

6、款办理速度;根据企业情况核定授信最高额度。 3 创新定价机制，解决中小企业、个体户“贷不起”难题 要想解决此种问题，就要实行针对中小企业的差别化信贷，设计特色化、专业化信贷产品，满足其融资需求。对此可以对中小企业可以有效衡量的物品、产品和经营者人品等作为授信评级指标。中小企业贷款难的重要原因之一是企业提供担保难。农村信用社要积极推行担保公司担保贷款、动产质押、仓单、仓储、应收账款、无形资产、经营权质押等贷款担保方式，进一步拓宽企业贷款担保渠道。针对中小企业经营周期短、快、灵等特点，以渠道优势为基础，积极和中小企业座谈协商，确定合理的还款期限和还款方式，减轻其流动资金压力，探索中小企业专用的银保

7、合作和银担合作模式。中小企业贷款风险高，盈利低也是银行不愿为小企业贷款，小企业得不到融资的一个重要原因。为解决小企业的这一难题，规避这一天然的风险，实现银行和企业的双赢，农村信用社在推进小企业贷款时，把风险定价作为小企业贷款难题的突破，制定中小企业贷款利率定价管理暂行办法。为了增强借款人的还贷意愿，保证小企业贷款质量，推动小企业贷款业务发展，提高信贷资金收益，农村信用社要建立科学合理“一笔一率”的定价方式，即对不同的客户甚至是不同时期的同一客户，执行不同的贷款利率。对融资困难但前景可观的中小企业抵、质押比例条件放宽 5%- 15%，增加其贷款额度。推出订单担保贷款，解决部分为大企业提供配套的中

8、小企业融资难题;推广仓单、应收账款担保贷款，解决部分中小企业资金回笼不畅造成的运营阻滞问题;推进“公司农户”发展模式，在促进中小企业发展的同时，把信贷服务延伸到“公司农户”系列配套服务上，同时加大对“三农”贷款的扶持力度。 4 加强信贷风险管理，提高贷款效率 要加大对中小企业信贷支持，就必须对重点风险进行有效防控，加强信贷风险管理。 一是严格坚持“旧贷未清，新贷不放”的原则。对于已有不良贷款的中小企业坚决不放新贷款。二是尽量缩短还款周期，增加还款次数，减少单次贷款额度，从而起到分散风险的作用。三是及时关注中小企业的经营现状，一旦出现影响还款能力的因素，立即采取相应措施，减少可能发生的贷款损失。

9、中小企业往往需要经营周期比较短，流动资金的周转率高，当中小企业申请贷款之后，农村信用社信贷人员要尽快调查授信、尽快给予答复，从而提高贷款效率，为中小企业提供更加更高效、更便捷、更实用的金融服务。在授信审批方面，主动帮助客户合理安排贷款期限、还款额度、还款方式，减轻客户还款压力。对已经通过审批的客户，加快落实授信放款条件并及时投放，缓解客户资金压力。 5 提高整体服务水平，满足金融服务需求 加强对中小企业的信贷支持，只是支持中小企业发展的重要方面，不能满足其所有的金融需要，全方位的服务还包括提高整体服务水平。要鼓励中小企业在农村信用社开立存款账户，这样做一方面可以起到以贷款吸引存款的作用，另一方

10、面还可以根据其日常业务来准确判断其经营状况，可以更好的防控信贷风险。此外还可以向中小企业提供代发工资等服务。以优质、高效、便捷的服务来满足其金融需求。针对中小企业种类多、情况比较复杂多变的特点，要想实时、准确、全面地掌握中小企业的经营情况、信用环境等具体情况，要有针对性地成立中小企业服务小分队，为中小企业提供专业、定向、有针对性的服务。服务小分队要定期走访客户，把工作重点下放到社区、农户，深入了解企业实际经营情况、还贷资金安排、续贷需求等，有针对性地分析和提出增进或维持授信等意见，帮助企业走出困局。摘要： 我国煤炭行业占据着主要的能源市场，近几年来市场供需趋紧，价格波动较大，煤炭交易双方对规避

11、风险的需求也越来越强烈。燃料油期货作为我国推出的首个能源期货，四年多来市场状况运行良好，给相关的交易各方带来很好的规避风险的作用，文章参考燃抖油期货推出的各种经验，分析我国煤炭市场可推出的煤炭期货品种，认为可以推出炼焦煤期货作为我国首个煤炭期货产物。 关键词： 燃料油期货;煤炭期货;炼焦煤期货 一、引言 201X年8月25日上海期货交易所成功上市了燃料油期货，自从其开始上市以后，交易日趋活跃，市场运行平稳，市场风险有效控制，并与国际市场和国内现货价格形成联动，国际影响不断提升，经济功能逐渐发挥。燃料油期货作为我国推出的首个能源期货，其成功上市和期货交易成功运行，都给我国能源市场的发展带来深刻的

12、影响，尤其是作为我国最主要能源且生产、消耗量均在世界前列的煤炭市场。近年来我国煤炭市场供需形势一度趋紧，煤炭价格波动较大，煤炭交易双方都有规避风险的需求。 二、燃料油市场状况与煤炭市场状况的比较分析 借鉴石油期货的推出产品的特点，先采用一种市场化程度较高的产品作为期货商品，再结合经验进行其他产品的开发，我国建立煤炭期货市场也可以采取这样的一种方式，首推某种市场化程度较高，政府已经对其市场管制放松的煤炭品种，可以先从市场容易调控的相对风险较小的煤炭品种进行研究开发，再结合我国煤炭市场的发展，开展进一步的研究工作。 我国煤炭根据其使用目的分为动力煤和炼焦煤。炼焦煤储量占我国煤炭总储量的2 7.65

13、%，其中可采储量为661亿吨。我国动力煤的主要消耗是电力企业发电用煤电煤，占到50%以上，前几年时间一直采用煤炭订货会方式，但是近几年煤炭供需偏紧，煤炭价格一直上涨。由于国家对电煤价格的干预，使得动力煤存在着双重价格体系，动力煤市场没有充分市场化，不能充分反应其市场需求关系，其价格波动有限制，所以动力煤不是煤炭期货品种的最好选择，近年国内炼焦煤消费呈增长态势，年均增幅超过lo%，炼焦煤消费以国内为主，占95%以上，国内炼焦煤消费主要来自钢铁行业与焦化行业，山西是全国最大的炼焦煤消费地区，焦炭产量占全国的30%以上，东部地区因钢铁企业较多，所以焦炭消费量最大，其生铁产量约占全国生铁总产量的75%

14、，因而与之配套的焦化企业较多，炼焦煤消费量相应也较大。 受市场供求关系趋紧、钢材价格高位运行、焦炭价格持续上涨，以及炼焦煤性价比未能反映其自身稀缺性、国内煤炭资源性、政策性成本上升、国内外差价拉大等因素影响，从201X年9月开始，我国炼焦煤价格一直处于增长的状况下，且增长速度越来越高，到201X年9月份，国内炼焦煤价格达到了空前高位。201X年随着美国次贷危机引发的全球金融危机的大爆发，钢材市场价格一跌再跌，直接导致炼焦煤市场价格的下滑。 四、结论 期货市场是一个公开、集中、统一以及近似于完全竞争的市场，政府部门借助于期货市场可以建立科学的商品定价机制，从而建立规范有序的流通体制。煤炭是我国的

15、主要能源，随着经济的发展，煤炭市场的市场化是一个必然的趋势。以前国家对煤炭市场的管制比较严格，但是目前对炼焦煤市场已经完全放开，参考燃料油期货上市的经验，可以首推炼焦煤期货作为首个煤炭行业期货产物，根据其市场运行情况，再研究占据我国煤炭市场主要地位的其他煤炭品种。建设社会主义新农村是关系我国现代化建设全局的重大决策，也是推进我国经济社会发展的重大战略举措。金融结构作为金融体制的核心，是社会主义新农村建设不可或缺的因素。我国不仅是一个农业大国，而且是一个农业相对落后的大国，国家对农村金融更应有扶植政策，以促进农村金融对农业服务。因此，在我国社会主义新农村建设时期，对我国农村金融结构发展问题的研究

16、具有重要的理论和现实意义。 一、我国农村金融结构现状分析。 201X年银监会以“低门槛、严监管”为特点，开放农村金融市场。调整和放宽农村地区银行业准入的政策，为农村金融市场提供了更多新的信贷产品，有效促进和改善了农村金融结构，使我国初步形成了农业政策性业务由农业发展银行承担，商业性的农业高端业务由农业银行承担，农业基层业务由县级和乡镇级的村镇银行、农村小额贷款机构、农村资金互助合作组织承担的多层次农村金融结构。随着农村经济金融的进一步发展，现行的农村金融结构与农村经济发展的要求不相适应，农村金融需求的结构性特点日益突出。 农村地区投入结构失衡。 由于商业银行的“盈利性、流动性、安全性”经营原则

17、与农业生产的“高风险性、分散性、波动性、长期性”的特征相违背，农村金融机构中农业银行的信贷投放重点由农业转为工商业，其业务范围由农村逐渐转移到城市。根据中国农业银行年报，到201X年末，全部涉农贷款余额 1.5万亿元，占其贷款余额的30%，其中直接用于农业的贷款只占10%左右。其他3家国有商业银行以及其他股份制商业银行在农村地区也设有分支机构，但这些机构主要是吸收存款，除了向大型乡镇企业贷款外，基本上不向农民、小企业贷款，最终导致大量农村资金的外流。 中国农业发展银行是我国农村区域主要的政策性银行，随着粮棉油流通体制的变革，农业发展银行从最初的综合性职能演变为主要承担粮食收购贷款等国家规定的农

18、业政策性金融业务，对农村企业和农村发展投放的信贷资金很少。 农村信用社贷款风险管理制度不完善、缺乏与农户金融需求对接的有效贷款保证手段等问题，使得农村信用社普遍存在对农户大额贷款的“惜贷”和“减贷”现象，农户的大额贷款非常难获得。这在很大程度上限制了农户生产规模的扩大和生产结构的调整，制约了农业经济发展和农民收入增长。 随着市场经济的不断完善，作为农村经济主力军的乡镇企业，面临着激烈的竞争，迫使其走科技投入、技术创新和提高企业人力资本水平的科学道路，企业增加值近几年占全国GDP的比例逐年提高，超过了25% ，然而，乡镇企业贷款额占金融机构发放的贷款额的比重却逐年降低。一方面，乡镇企业平均生命周

19、期较短，容易给金融机构造成坏账呆账，其贷款申请容易遭受拒绝;另一方面，乡 镇 企 业 由 于 自 身 资 金 实 力 较弱，自有资金很难满足中长期投资需求，而其在金融部门的信贷大多是短期贷款，因此所借资金的周期与企业需求也不相匹配，再加上我国中小企业基本上没有在资本市场上进行直接融资的资格或能力，所以资金缺乏、借贷资金的周期不匹配严重制约了我国乡镇企业的发展。 农村金融结构效率不高。 要保持较高的效率性，金融机构必须具备有效的产权、充分竞争和严格的破产约束，而我国农村金融机构在这3个方面都不具备。无论是农业银行还是农村信用合作社，产权制度改革都不彻底，产权关系不明晰;农村金融机构种类相对单一，

20、自然地区垄断现象严重，无法开展竞争;为三农服务的政策限制和信用社主力军的垄断地位，使信用社破产约束失灵，农业银行是国有银行，大到不能倒闭，也存在破产约束失灵。因此，提高运营效率的内在动力和外在压力的缺乏使我国农村金融组织体系整体上处于低效率运行状况。其表现，一方面是利率的非市场化。由于我国农村经济货币化程度不高，资金供给的政策性因素依然存在。虽然信用社贷款利率可以浮动，但毕竟都是在为“三农”服务的大政策指导下的浮动，真正的市场利率尚未形成，更何况存款利率仍然是计划利率，这自然限制了储蓄投资转化效率的提高。另一方面，表现为政府对农村金融采取的强制性制度安排。98年以来，4大国有商业银行共撤并了6

21、万家左右县及县以下网点机构，分支机构总量减少的比例平均在39%左右。县及县以下区域的主动撤退，自然形成了农村信用社在农村金融市场的独占地位，其实质上更多是由于政府对农村金融的一种强制性制度安排，主要体现为对农村信用社的政策保护。农村信用社由于本身制度缺失所带来的困境，亏损挂账高居不下。 农村金融机构市场功能错位。 农村金融机构市场功能应立足于支持农村经济的发展，成为农村经济调控的重要杠杆和手段。它与个体私营经济在产权设置、运作方式等方面具有较多的相似性，从而能产生一种制度上的天然亲和力;农村信用社规模小、机制灵活、管理层次少、自主性强、运行成本低，比较适合农村个体私营企业融资需求的特质。 由于

22、管理体制的原因，长期以来我国农村金融机构市场功能错位，存在与国有商业银行争业务、争市场的现象，盲目扩张规模，偏离了合作制的发展方向。农村金融机构在资金投向、服务对象上没有突出以农村经济为主、为“三农”服务为主，资产负债结构不合理，不能满足农村经济发展对金融服务的需求。各种区域性中小银行和非银行金融机构都不乐意为农村经济提供融资服务，部分农信社的定位根本不在小农贷款甚至不在农业，而选择工商企业和国有企业，这使得资金本来就不富余的农村地区资金更加匮乏，抑制了农村经济的发展。农村金融机构的发展不能填补国有商业银行服务方向转变和机构设置转变改革所留下的农村服务空白，无力承担起改革所赋予的重任。 农村民

23、间金融缺乏管理和引导。 长期以来，民间金融在我国被视为非法，多以地下金融的形式存在。由于金融管制、农村金融供需矛盾、正规金融在农村信息不充分等种种原因，民间金融组织在我国农村获得了巨大的发展空间，为农村经济的发展提供了强有力的资金支持。然而，民间金融既没有立法，也没有专门的管理机构和手段，只有在严重风险发生时才予以清理。农村民间金融市场中契约关系不发达，主要依靠道德伦理准则约束交易行为，在信息不对称、外部管理缺位的情况下，一些投机分子和不法分子利用民间金融活动谋取非法利益，给农村经济金融稳定带来了风险隐患。无论从组织类型、分布还是资金规模来看，农村民间金融组织活动的广泛存在已是不争的事实，然而

24、，现有的相关法律法规对其监管却相当滞后。目前我国金融业几乎为国家所垄断，相关法律主要针对正规金融，如中国人民银行法、银行业监督管理法、商业银行法等，尚无专门以农村民间金融组织为规范对象的法律。对民间金融的监管只是散见于各法律法规之中，如中华人民共和国刑法有关擅自设立金融机构罪、非法吸收公众存款罪的规定等。这种制度环境不利于农村民间金融的发展。如在市场准入制度上，虽然农村地区银行业金融机构的准入门槛有所降低，但目前也仅有农村资金互助社、村镇银行、小额贷款公司等一些特定的金融机构让民间资本得以合法进入，更多的合会、私人钱庄及其他非银行业金融机构等仍不能合法进入农村金融市场。 二、优化我国农村金融结

25、构的建议。 建立涉农金融风险补偿机制，加快农村信用环境建设。 农业是基础产业，同时也是高风险、低产出的行业，为弥补金融机构提供农业金融承担的政策风险和损失，世界各国对农业金融业务提供政策补偿是普遍的做法。而我国农村金融机构虽然承担了大部分政策性支农任务，但在财政补贴、税收优惠等方面却没有建立相应的补偿机制。这不仅加重了农村金融机构的经营负担，降低了农村金融机构的竞争活力，而且遏止了农村金融的良性发展。针对农村地区开办金融业务风险多、自然灾害影响大、农民收入低、还款能力弱等问题，我国应建立健全涉农贷款风险补偿机制。一是尽快建立存款保险制度，运用存款保险机制对有问题的农村金融机构采取及时监测和早期

26、纠正措施，促进农村金融机构规范健康发展;二是积极探索和发展农业保险和农产品期货市场，发挥农产品期货市场和农业保险在稳定粮食价格、保护农民利益方面的功能和作用。三是进一步加快信用环境建设，增强信用机构与农民之间的信息沟通，建立分散信贷风险的机制，减少信息成本或者降低交易费用，减少金融机构的风险。 完善现代农村金融制度，提高农村金融结构效率。 农村金融机构应改变过去产权不清晰、法人治理结构不完善、缺乏有效激励机制等突出问题。农村信用社是目前我国农村金融组织的主体，是农村金融的主力军，改革和完善农村金融组织体系，首先应从农村信用社改革开始，在坚持股份制改革大方向的前提下，因地制宜，分步实施，采取符合

27、当地特点的具体组织形式，把地方性、股份制农村商业银行作为我国农村信用社发展的目标模式。根据激励相容的制度安排，地方政府应把农村信用社看作当地农村经济发展的重要因素，允许地方财政代表地方政府入股，用优惠政策支持信用社化解支付风险。从农业银行的比较优势来看，其优势不在城市而在农村，其核心竞争力的培育也应该在农村。农业银行应加强县以下机构建设，提高对农村金融市场的影响力，在农村金融市场上通过资金优势、网点优势、队伍优势和技术优势为“三农”服务。在此基础上，政府相关部门应适当放松金融市场准入制度，允许民间资本进入金融领域，优化农村金融结构，特别是要鼓励和支持发展适合农村需求特点的多种所有制的金融组织，大力培养多种形式的小额信贷组织;积极稳妥地推进利率市场化，进一步扩大存贷款利率浮动范围，充分调动农村金融组织向“三农”投资的积极性。 加强农村金融结构管理体制建设，准确定位农村金融市场。 农村金融结构是我国金融改革发展的一个新课题，农村经济的发展需要国家进一步强化农村金融机构发展的经济政策。农村金融机构是服务于农村经济的金融主力，根据服务对象的多层次性和金融机构自身发展的差异性决定其经营上的多样性。在经营中提供各自特有的金融服务，在此基础上发展成分布广、经