风险管理概述-汇丰和加拿大皇家银行的培训PPT课件

1、授课：XXX1 l主要由在加拿大金融领域工作的来自大 陆的专业人士组成非盈利组织 l促进中国与加拿大金融界的信息交流 l和协会联系的办法： 电话： 黄厚本(416)218-8845 王体 (416)221-3631 王勇(905)780-7972 E-mail: mailtheccfa.ca 网页：www.theccfa.ca 授课：XXX2 授课：XXX3 风险管理风险管理概述概述 (Overview of Risk Management)(Overview of Risk Management) 加中金融协会 授课：XXX4 All the views expressed in this

2、presentation are those of my own and do not necessarily represent the views of RBC Financial Group. 授课：XXX5 加拿大银行简介加拿大银行简介 风险管理过程风险管理过程 风险管理框架风险管理框架 信用风险信用风险 市场风险市场风险 操作风险操作风险 利率风险利率风险 流通风险流通风险 在资产负债管理讲座中详细阐述！ 详细内容可参见“现代西方商业银行核心业 务管理”， 第二版，陈林龙，王勇/著 授课：XXX6 l银行状况 六大银行拥有92%的银行 资产 大约有六十家银行，而美 国有上千家 l八个

3、一级(Schedule I ) l四十六个二级(Schedule II ) 混业经验，管理严谨 业绩衡量(股权回报，资 产回报) l功能 主要金融媒介 提供存款服务 提供贷款服务 “期限转换” 授课：XXX7 资产以及核心资本回报率 收入构成 授课：XXX8 加拿大最大的银行加拿大最大的银行 北美第十大，全球第二十七大北美第十大，全球第二十七大 (以二以二 00二年十月一日市值计算二年十月一日市值计算) 总资产总资产$3780亿亿(加园，加园，1加园加园=0.63 美元美元) 壹佰二十万客户壹佰二十万客户 在全球三十国家大约有六万雇员在全球三十国家大约有六万雇员 授课：XXX9 0 2 4 6

4、 8 10 12 14 16 18 20 RBCBNSTDBMOCIBC 授课：XXX10 全球大银行全球大银行 授课：XXX11 银行业务有以下几类风险 l信用风险 l市场风险 l操作风险 l法律风险 l流通风险 l利率风险 风险管理部门 资产负债管理部门 授课：XXX12 RBCRBC 银行业银行业 集团集团 管理委员会管理委员会 RBC RBC 保险保险 系统技术系统技术 部部 RBC RBC 资本市场资本市场 RBC RBC 投资投资 财务财务/ / 库务部库务部 RBC RBC 交易处理交易处理 风险控制部风险控制部 人事部人事部 授课：XXX13 审计委员会(董事会)管理审查和风险

5、政策委员会(董事会) 集团风险委员会 Chair CEO 资产负债管理委员会 Chair CFO 道德和职守理委员会 Chair CRO 风险管理委员会 Chair CRO 利率风险管理委员会 Chair CFO 外汇和流动资金管理委员会 Chair SVP & VP 风险政策审查委员会 Chair CRO 交易风险管理委员会 Chair SVP 国家风险和行业风险 Chair SVP 授课：XXX14 缺少控制能力缺少控制能力 更多控制能力更多控制能力 信誉信誉 策略策略 竞争竞争 监督机制监督机制 和法律和法律 金融金融 系统性系统性 信贷信贷市场市场流动流动 资产资产 保险保险 保险承销

6、 保险统计 运作运作 技术应用 人员 运作程序 授课：XXX15 所有权所有权 监视监视 升级升级 监督监督 商业平台商业平台 个人个人/ /商业银行商业银行 保险保险投资投资资本市场资本市场全球整体业务全球整体业务 风险总监风险总监 集团风险管理委员会集团风险管理委员会 风险管理委员会风险管理委员会 董事会董事会 管理审查和管理审查和 风险政策委员会风险政策委员会 集团风险管理委员会集团风险管理委员会 文化文化 体制体制 委派委派 责任责任 授课：XXX16 l市场以及经济萧条引发系统管理风险的概念 l管理条例的放松 l市场监管人员对衍生产品的担忧 l巴塞耳资本金管理条例的引入 l新技术，新

7、理论的影响 Markowitz证券组合理论 Black-Scholes期权定价理论 VaR 授课：XXX17 资产平衡表资产平衡表 现金现金 存款存款 贷款贷款 短期债券短期债券 固定资产固定资产 长期债券长期债券 投资人权益投资人权益 非资产平衡表非资产平衡表 衍生产品衍生产品 衍生产品衍生产品 授课：XXX18 利息收入利息收入 - - 操作费用操作费用 = = 税前收入税前收入 - - 折价，税收折价，税收 - - 准备金准备金 = = 净收入净收入 授课：XXX19 因业务需要，银行必需承担风险. 一般 是 险越大，预期收益越大. 风险与收益 有非对称关系. 消除风险=消除收益 风险本

8、身并不是坏东西，我们的主要责 任是管理风险。最糟糕的是对风险没有 正确认识和错误管理风险。 授课：XXX20 信用风险信用风险 债务人或客户不能按合同的要求归 还其债务的可能性 破产可能性 市场价钱变化 信用风险管理理论是世界主要银 行所关心的热点 授课：XXX21 l目的：分析信贷人信用分析 l信用分析系统 定量标准 定性标准 l信用评审公司的做法 业务(Business Risk)风险：工业特征，竞争能力，技术，管理 特征 金融风险(Financial Risk)：容资结构， Financial Policy, Financial Policy, Cash Flow Protection,

9、 Financial Flexibility etc.Cash Flow Protection, Financial Flexibility etc. l内部做法内部做法 信贷人信用分析 贷款评级 授课：XXX22 信用审批过程信用审批过程 贷款动机 风险回报率是否可接受？偿还能力 企业发展计划, 管理能力 资产负债平衡表审查 资金流检验 管理能力审查竞争力审查 定价分析定量分析准则 信用评级 法律审评 等等 审批通过 支撑资金 贷款组合 初期审察 定量检验 贷款定价 审批通过 后期管理 授课：XXX23 传统信用管理的弊病传统信用管理的弊病 受主观的影响 费用昂贵 难以定量化 难以识别资产集

10、中风险 授课：XXX24 敞口计算 信誉评估 信誉变化 破产概率 破产损失 相关性 其它因素 = f 授课：XXX25 For which reserves should be held 2 损失密度函数 无损失预期损失灾难性损失 99.93%的置信区间 非预期损失 For which economic capital should be held protecting against unexpected credit losses Potential “Unexpected” Loss against which it will be too expensive to hold equit

11、y 授课：XXX26 市场风险市场风险 指由于市场价格变动使资产值发 生变化可能性。 特点 利率风险，汇率，股票价格等等 绝对型，相对型 市场风险管理较为发达 授课：XXX27 l风险识别 l风险测算 l风险政策和过程 l风险分析和检测 l风险报告 l风险确认和审计 物理学家数学家 授课：XXX28 风险价值度（Value at Risk）主要用来测试 在给定的时间内，在某一置信度下，在正常的 市场条件下，银行一个投资组合可能产生的最 大的损失。VAR有三个因素需要考虑： （1）时间长度：如天数或周数； （2）置信度（把握程度）； （3）损益的分布。 授课：XXX29 lVAR可以回答这样的问

12、题：在某一段时间内， 在X%（如99%）的把握下，银行至多会损失 多少。如管理层在每个营业日的开始，可能 会给风险管理部门提出这样的问题：在99% 的把握内，一天内整个银行的损失至多有多 大？ VAR将风险转化成一个货币数量 VAR可以用来计算复杂投资组合的风险 授课：XXX30 操作风险操作风险 是指所有潜在的、由非市场因素和信用因 素引起的风险，也就是除了信用风险和市 场风险以外的一切风险。 系统风险：主要指计算机故障给银行业务操作带来的风 险。 技术风险：由于技术的落后，可能给银行带来的风险。 模型风险：在模型构造过程中，没有对市场状况和风险 识别有一个全面的认识，导致模型的低效和无能

13、。 会计风险：指由于会计制度和政策不能正确反映企业经 营状况 授课：XXX31 l难以定量化，操作难以定量化，操作 风险往往是突发性风险往往是突发性 事件。事件。 l小概率，大损失。小概率，大损失。 l可以有效的进行控可以有效的进行控 制。制。 授课：XXX32 Source: E risk.Com 授课：XXX33 交易风险 操作控制风险 系统风险 指令错误 超出风险控制量 系统失效 记帐错误 违法交易 模型风险 清算错误 作弊 市场定价错误 实物传达 洗劫现金 错误信息 文件错误 保安风险 编成错误 主要工作人员风险 通讯错误 过程风险 后备计划失效 操作风险操作风险 授课：XXX34 l

14、前台前台 People RiskHigh Process Risk Low Model RiskHigh Booking RiskLow System RiskLow Strategic RiskLow Total Medium l后台后台 People RiskLow Process Risk High Model RiskLow Booking RiskHigh System RiskLow Strategic RiskLow Total Medium- 授课：XXX35 每一业务平台拥有操作风 险。 操作风险种类多种多样。 操作风险管理犹如人类的 身体保健活动。 操作风险管理也要确保风

15、险与回报的关系。 授课：XXX36 风险部的责任风险部的责任 业务部门的责任业务部门的责任 内部审计部也要负责内部审计部也要负责 BURM Group Management Implementation 授课：XXX37 准备准备 分析模型分析模型 具体分析具体分析 行动行动 授课：XXX38 lActivity 1 1. Process Documentation/Contract 2. Process Transaction Process Failures 3. Management Information/Data Integrity(NA) lActivity 2 4. Techno

16、logy Business Continuity 5. People Capability and Learning 6. People Work-Life Balance 7. People Inadequate or Loss of People Resources 8. Process- Valuation/Model 9. Process- Transaction Processing 10. Reputation lActivity 3 11. Process Valuation/Model Im pact-Likelihood Scale 1 2 3 4 5 12345 Likelihood Impact 授课：XXX39 流动性风险流动性风险 流通风险可分为两类 灾难性的：这类流通风险是由于其它风险 引发。当其它风险造成损失很大时，可引发 顾客对银行产生怀疑。从而造成银行资金短 缺。 容资困难(正常性的)：因为容资困难而