《会计学原理》12_612903121

1、会计学原理会计学原理第12讲 管理会计基础2管理会计的基本概念 管理会计为生产过程的有效管理提供信息服务 管理会计向企业管理人员提供报告，为企业的计划、控制、业绩评价等活动服务 管理会计信息是企业的内部信息，企业无须向任何外部单位或个人披露其管理会计信息，所以没有统一的强制性规定3一、成本性态（一）成本性态(cost behavior)的含义 成本性态也称成本习性，是指成本总额与业务量之间的数量依存关系。 成本总额，可以是企业付出的全部生产成本、销售费用和管理费用，也可以是某一类成本费用。 业务量，是指企业为进行生产经营活动而投入的工作量（可以是产量、销量、工时等），它是企业生产经营活动的业务

2、基础。4一、成本性态（二）成本依其性态的分类 当企业的业务量水平提高或降低时，一项特定的成本可能随之提高、降低或者不变。这就是不同的成本所表现出的不同的成本性态。 企业的全部成本依其性态，可以分为固定成本、变动成本及混合成本三类 。51、固定成本(fixed cost) 指在一定时期和一定业务量范围内，成本总额不受业务量增减变动的影响而固定不变的成本项目。 固定成本总额 Y = aY: 成本（万元）200150100 500 1 2 3 4 5X: 业务量（百台）y: 成本（千元）543210 1 2 3 4 5单位固定成本y = a/xaX: 业务量（百台）62、变动成本(variable

3、cost) 指在一定时期和一定业务量范围内，成本总额随业务量的增减变动而成比例变动的成本项目。Y: 成本（千元）X: 业务量(百台)变动成本总额 Y = bX150120 90 60 300 1 2 3 4 5y: 成本（元）300200100单位变动成本y = bX: 业务量(百台)0 1 2 3 4 573、隐含条件 固定成本和变动成本划分的隐含条件包括： 外部环境 业务量的相关范围 固定成本的固定性具有一定的相关范围 变动成本的正比例变动性具有一定的相关范围 相关时期84、混合成本(mixed cost) 实务中，往往有很多成本项目不能简单地将其归类于固定成本或变动成本，因为它们同时兼有

4、固定成本和变动成本的特性，这类成本就称为混合成本混合成本。常见的混合成本有如下几种类型： （1）半变动成本。半变动成本。这类成本有两部分组成，一部分是一个固定的基数；另一部分是在此基数之上随着业务量的增长而增加的成本。 （2）半固定成本。半固定成本。通常这类成本在一定的业务量范围内，其总额不随业务量的增减而变动，但当业务量超出相应的范围，成本总额便会发生跳跃式的变化。 （3）延期变动成本。延期变动成本。这类成本是指当业务量超出一定范围后，成本总额将随业务量的变动而发生相应的增减变动。9混合成本的分解(1)高低点法高低点法 (high-low points method) 取得若干期的混合成本资

5、料，以该若干期期间内的最高业务量（高点）对应的混合成本与最低业务量（低点）对应的混合成本之差，除以最高业务量与最低业务量之差，求得的商即为单位变动成本，然后将所得结果代入高点（或低点）业务量及其对应的成本方程式，解方程可得混合成本中的固定部分，这样混合成本就被分解为固定成本和变动成本了。10混合成本分解的方法 设混合成本总额为y，其中的固定成本总额为a，单位变动成本为b，业务量为x，则混合成本的方程式为：y = a + bx。 a = y bx高低点业务量之差高低点混合成本之差b11混合成本分解的方法月份业务量(机器小时)燃动费(元)190,0001,200,000255,0001,000,0

6、00380,0001,120,000475,000920,000560,000740,000645,000620,000748,000640,000840,000600,000955,000720,0001051,000680,0001170,000760,0001286,000940,00012混合成本分解的方法 上表中的历史资料显示，业务量的最高点和最低点分别在1月和8月 a = 1,200,000 1290,000 = 120,000(元) 该企业的燃动费混合成本中，大约有120,000元是固定成本，其余的是变动成本。元12000,40000,90000,600000,200, 1b13

7、混合成本分解的方法(2)最小平方法最小平方法(least square method) 取得若干期的混合成本资料，用最小平方法的原理计算出混合成本历史数据中最能代表其平均值的一条直线的截距和斜率，然后据以确定固定成本和单位变动成本，即截距为固定成本，斜率为单位变动成本。1422xxnyxxynbnxbya元18.10000,755000,000,601,5012000,940, 9000,755000,000,940,656122b元814,18712000,75518.10000,940,9a该企业的燃动费混合成本中，大约有187,814元是固定成本，其余的是变动成本。155、总成本公式及其

8、性态模型企业的产品总成本（或某一类总成本）公式可以写成：总成本 = 固定成本总额 + 变动成本总额 = 固定成本总额 + (单位变动成本业务量)用Y表示总成本，a表示固定成本总额，b表示单位变动成本，X表示业务量，则上述总成本公式可写成：Y = a + bX总成本（元）业务量Y = a + bXbXa16二、本-量-利分析(cost-volume-profit analysis)（一）本量利分析的基本前提 可靠性：会计提供的历史成本数据是真实可靠的，根据这些历史成本确定的固定成本和变动成本数据也是真实可靠的 线性假设：即假设收入和成本的变化受共同的一种业务量支配，并且与之存在线性关系 其它因素

9、不变：除正在考察的变量外，其它因素在整个分析期间内都保持不变17二、本-量-利分析(cost-volume-profit analysis)（二）贡献毛益（二）贡献毛益(contribution margin)的概念的概念 贡献毛益（边际贡献）是指企业的产品销售收入减去其变动成本后的差额，可以用贡献毛益总额和单位贡献毛益两种形式来反映。 贡献毛益总额 = 销售收入总额 变动成本总额 单位贡献毛益 = 销售单价 单位变动成本 比较两式，显然有 单位贡献毛益销售量 = 贡献毛益总额 有关贡献毛益的计算还有两个指标，贡献毛益率和变动成本率：贡献毛益率 = ( 贡献毛益总额 / 销售收入总额 ) 10

10、0% = ( 单位贡献毛益 / 销售单价 ) 100%变动成本率 = ( 变动成本总额 / 销售收入总额 ) 100% = ( 单位变动成本 / 销售单价 ) 100% 显然存在如下关系：贡献毛益率 + 变动成本率 = 118 可以看出，贡献毛益只是销售收入扣除变动成本后的余额，然后先要补偿固定成本，补偿后仍有余额，才能成为企业的税前利润。如果贡献毛益不足以补偿发生的固定成本，企业就会出现亏损。所以，尽管贡献毛益不是利润，但它是反映企业盈利能力的一项重要指标。 利润 = 贡献毛益总额 固定成本总额例例16-2 乙乙企业只生产一种产品，该产品单价25元，单位变动成本13元，销量3400件，则该企

11、业的单位贡献毛益为：12元（25 - 13） 贡献毛益总额为：40,800元（123,400）100%340025800,40贡献毛益率 = = 12 / 25 = 48%19二、本-量-利分析（三）本量利分析 全称为“成本业务量利润分析”，是指在成本性态分析的基础上，运用数量化的模型揭示企业一定期间内的成本、业务量和利润之间的相互影响、相互制约关系的一种定量分析方法。如果把成本、业务量和利润三者之间的依存关系用方程式来描述，我们就得到本量利分析的基本公式，即利润 = 销售收入总额 ( 固定成本总额 + 变动成本总额 )利润 = 销售单价销售量 ( 固定成本总额 + 单位变动成本销售量 ) 2

12、0例例16-3 丙企业生产一种产品，每年固定成本280,000元，该产品的单位售价30元，单位变动成本25元，某年度计划销售80,000件，问预期利润是多少？ 利润 = 单价销量单位变动成本销量固定成本 = 3080,000 - 2580,000 280,000 = 120,000(元) 如果企业的目标利润定为240,000元，销售量应达到多少？ = 104,000(件) 单位变动成本单价目标利润固定成本目标利润销量2530000,240000,28021例例16-3 丙企业生产一种产品，每年固定成本280,000元，该产品的单位售价30元，单位变动成本25元，某年度计划销售80,000件，问

13、预期利润是多少？ 利润 = 单价销量单位变动成本销量固定成本 = 3080,000 - 2580,000 280,000 = 120,000(元) 企业拟实现目标利润240,000元，销售量仍为80,000件，单位变动成本应为多少？ = 23.50（元） 销量目标利润固定成本单价单位变动成本000,80000,240000,28030单位变动成本22单位变动成本销量目标利润固定成本单价25000,80000,240000,280= 31.50(元) 如果企业的目标利润定为240,000元，销售量仍为80,000件，单价应订为多少元？ 若企业拟实现目标利润240,000元，销售量仍为80,000

14、件，每年固定成本应为多少？固定成本 =单价销量单位变动成本销量 目标利润固定成本 = 3080,0002580,000 240,000 = 160,000（元）23（四）计算税后净利的损益方程式企业纳税有两种主要形式，一种是根据销售收入缴纳的流转税，另一种是根据净利缴纳的所得税。在此将企业实际销售收入扣除流转税后的销售收入称为销售收入净额。 销售收入净额 = 销售收入（1-流转税税率） = 单价销售量（1-流转税税率）税后净利的计算如下： 税后净利 = 净利 - 所得税 = 净利 - 净利所得税税率 = 净利 （1 - 所得税税率） 二、本-量-利分析24（四）计算税后净利的损益方程式计算税后

15、净利的损益方程式为：二、本-量-利分析所得税税率税后净利成本固定销量动成本单位变流转税税率销量单价11* 教材有误，请更正。25（五）盈亏平衡分析 1、盈亏平衡点（亦称保本点, break-even point） 盈亏平衡点是指使企业处于销售收入等于销售成本（即利润为零）的平衡状态下的业务量。对企业来说，盈亏平衡点是其经营活动中一项十分重要的管理信息，只有在达到盈亏平衡点的基础上继续增加销售量，才能获得利润。当企业处于盈亏平衡点时，贡献毛益总额和固定成本总额是相等的，即： 售价销售量单位变动成本销售量固定成本 = 0 销售量（售价单位变动成本）= 固定成本 盈亏平衡点业务量 = 固定成本总额

16、/ 单位贡献毛益二、本-量-利分析261、盈亏平衡点（亦称保本点） 以例16-2的乙企业为例，该企业产销一种产品，固定成本总额为30,000元，该产品单位变动成本13元，该产品单位售价25元，则保本点销售量为保本点销售量 = = 2,500(件) 30,000 25 - 13 保本点销售额 = 25/ )1325(000,30= 62,500(元)贡献毛益率固定成本保本点销售额27B金额xR25xY1330000区 100,000 润 利 60,000 变动成本 亏损区a 20,000 固定成本0 1000 2000 3000 4000 业务量(件)盈亏平衡图 本本-量量-利关系图利关系图28

17、2、盈亏平衡点作业率 盈亏平衡点作业率是指盈亏平衡点业务量占企业正常业务量的比重。计算公式如下： 盈亏平衡点作业率 = 盈亏平衡点销售量（额）/ 正常销售量（额）100% 例16-3中的丙企业正常销售量为80,000件，或正常销售额为2,400,000元，盈亏平衡点销售量为56,000件，盈亏平衡点销售额为1,680,000元，则： 盈亏平衡点作业率 = 56,000 / 80,000 100% = 70% = 1,680,000 / 2,400,000 100% = 70%293、安全边际与安全边际率 安全边际安全边际(margin of safety)是指实际的（或预计的）销售量超过盈亏平

18、衡点销售量的差额，反映了企业从目前状态至盈亏平衡点状态的下降空间有多大，即企业的销售量在不致于造成亏损的前提下还可以降低多少。 安全边际既可以用实物量来表示，也可以用金额来表示，其公式如下： 安全边际量 = 实际(或预计)销售量 盈亏平衡销售量 安全边际额 = 实际(或预计)销售额 盈亏平衡销售额 乙企业安全边际 = 3,400 2,500 = 900(件) = 85,000 62,500 = 22,500(元) 显然，安全边际越大，企业的经营风险越低；安全边际越小，经营风险越高。303、安全边际与安全边际率 反映企业经营安全程度的另一个指标是安全边际率安全边际率。 安全边际率 = ( 安全边

19、际量 / 实际(或预计)销售量 ) 100% = ( 安全边际额 / 实际(或预计)销售额 ) 100% 安全边际率 = 900/3,400100% = 26.5% = 22,500/85,000100% = 26.5% 可以看出，安全边际率越大，企业的经营就越安全。一般来说，我们可以用下表所列示的经验性数字大致衡量企业经营的安全程度。安全边际率10%以下10-19%20-29%30-39%40%以上安全程度危险值得注意比较安全安全非常安全31（六）利润分析 1、因素变动分析 因素变动分析是对本量利因素发生变动造成的影响进行的定量分析，主要研究两个问题： 一个是业务量、成本和价格发生变动时，测

20、定其对利润的影响； 另一个是目标利润确定后，分析实现目标利润所需要的业务量、价格和成本等条件。 在决定任何生产经营问题时，都应事先分析拟采取的行动对利润有何影响。二、本-量-利分析32（六）利润分析 1、因素变动分析 以例16-2乙企业为例说明，该企业只生产一种产品，该产品单价25元，单位变动成本13元，销量3,400件，固定成本总额为30,000元，目前的损益状况如下： 销售收入（25元/件3,400件） 85,000 销货成本 变动成本（13元/件3,400件） 44,200 固定成本 30,000 74,200 利润 10,800二、本-量-利分析33（六）利润分析 1、因素变动分析 （

21、1）外部因素发生变化时，测定对利润的影响，预计未来的利润 假设由于原材料涨价，使单位变动成本上涨到14元，利润将变为： 利润 = 253,400 - 143,400 - 30,000 = 7,400（元） 由于单位变动成本上升1元，将使企业最终利润减少3,400（10,800-7,400）元。 二、本-量-利分析34（六）利润分析 1、因素变动分析 （2）假设本例中企业拟采取更有效的推销方式，从而使销量增加10%。利润将因此变为： 利润 = 253,400（1+10%） - 133,400（1+10%）- 30,000 = 14,880（元） 这项措施将使企业利润增加4,080元（14,880

22、 - 10,800），它是推销活动增加开支的上限 二、本-量-利分析35（六）利润分析 1、因素变动分析 （3）假设该企业拟实施一项技术培训计划，以提高工效，使单位变动成本由目前的13元降至12.5元。利润将因此变为：利润 = 253,400 - 12.53,400 - 30,000 = 12,500（元） 这项计划将使企业利润增加1,700元（12,500 - 10,800），它是培训计划开支的上限 二、本-量-利分析36（六）利润分析 1、因素变动分析 （4）假设该企业拟自建对外销售门部，售价可由目前25元提至26元，而能维持销量不变。利润将因此变为： 利润 = 263,400 - 133

23、,400 - 30,000 = 14,200（元） 这项计划将使企业利润增加3,400元（14,200 - 10,800），它是新增销售部门每年开支的上限 二、本-量-利分析37（六）利润分析 1、因素变动分析 （5）假设本例中企业拟采取综合调整措施，提高产品质量和性能，这将使单位变动成本增加5%，固定成本增加1%。为了抵销其对利润的影响，企业拟采取的措施是提高产品售价10%，但因提价会使销量减少5%。测算这些措施实施后企业的利润水平。 利润 = 25（1+10%）- 13（1+5%）3,400（1-5%）- 30,000（1+1%） = 27.5-13.65 3230 30,300 = 14

24、,435.5（元） 测算可知，综合调整措施实施后将使企业利润水平有所提高，从10,800元提高到14,435.5元 二、本-量-利分析382、利润的敏感性分析 利润的敏感性分析利润的敏感性分析(sensitivity analysis)是本量利分析方法的另一个常见的具体应用，是对影响利润的各有关因素（销售单价、销售量、单位变动成本和固定成本总额）进行具体分析，从而确定各因素的变动对企业利润产生影响的趋势和程度。 在变动程度相同的情况下，影响利润的各因素对利润的影响程度是不同的。也就是说，利润对这些因素变动的敏感程度不同。其中，利润对销售单价的变动最敏感，其次是单位变动成本和销售量，相对而言，固

25、定成本的变动对利润最不敏感。392、利润的敏感性分析 下面以例16-2乙企业为例说明，该企业只生产一种产品，该产品单价25元，单位变动成本13元，销量3,400件，固定成本总额为30,000元，目前的损益状况如下： 销售收入（25元/件3,400件） 85,000 销货成本 变动成本（13元/件3,400件） 44,200 固定成本 30,000 74,200 利润 10,80040(1)有关因素临界值的测算 售价的最小值 设售价为p，令利润 = 0： (p - 13) 3,400 - 30,000 = 0 p = 21.82(元) 售价降至21.82元以下，即降价12.7%以上时企业由盈利转

26、入亏损。 单位变动成本的最大值 设单位变动成本为b，令利润 = 0： (25 - b) 3,400 - 30,000 = 0 b = 16.18(元) 单位变动成本由13元上升至16.18元时，企业利润由10,800元降至零，单位变动成本上升24.5%以上时企业由盈利转入亏损。 41 固定成本最大值 设固定成本为a，令利润 = 0： (25 - 13) 3,400 a = 0 a = 40,800(元) 固定成本增至40,800元以上时，企业由盈利转为亏损，即固定成本增加36%以上时企业由盈利转入亏损。 销售量最小值，即保本点 设销量为x，令利润 = 0： 销售计划如果只完成73.5%，则企业

27、利润为零。)(500, 21325000,30件x42(2)有关因素敏感程度的测算沿用前例，作如下计算。 售价的敏感程度 如果产品售价增长1%，则： 利润 = 25(1+1%)3,400-133,400-30,000 = 11,650(元) 利润变化百分比 = (11,650 - 10,800)/ 10,800 100% = 7.87% 即产品售价增加1%，将使利润增加7.87%。 单位变动成本的敏感程度 如果单位变动成本增长1%，则： 利润=253,400 - 13(1+1%)3,400- 30,000 = 10,358(元) 利润变化百分比=(10,358 - 10,800)/ 10,80

28、0100% = -4.1% 即单位变动成本增长1%，将使利润下降4.1%。43 固定成本的敏感程度如果固定成本增长1%，则： 利润 = 253,400 - 133,400 - 30,000(1+1%) = 10,500(元) 利润变化百分比 = (10,500 - 10,800)/ 10,800 100% = -2.8% 即固定成本增加1%，将使利润减少2.8%。 销售量的敏感程度如果销量增长1%，则： 利润 = (25 13) 3,400(1+1%)- 30,000 = 11,208(元) 利润变化百分比 = (11,208 - 10,800)/ 10,800 100% = 3.8% 即销量

29、增加1%，将使利润增加3.8%。 44三、资本预算与投资管理 （一）资本预算与投资管理概述 资本预算（capital budget）一般涉及到期限为两年或两年以上投资方案的取舍与预算安排问题 编制资本预算就是将长期投资决策中分析确定的投资方案以预算的形式反映出来的过程，所以资本预算一般包括长期投资决策分析和相应的资金筹措与回收计划 一个企业的资本预算过程不仅仅是财务部门的事情，它往往涉及到营销、研发、生产和工程等许多其他部门，是一项综合性管理活动45（二）长期投资决策的评价方法 评价长期投资方案的基本方法有：回收期法、平均投资报酬率法、净现值法和内部报酬率法等 回收期法和平均投资报酬率法不考虑

30、货币的时间价值，计算比较简便，结果易于理解，有时被称为静态分析方法 净现值法和内部报酬率法以货币的时间价值为基础，需要有较为复杂的计算过程，对投资项目评价更加准确，有时被称为动态分析方法三、资本预算与投资管理 461、回收期法 回收期（payback period）是指回收某项投资额所需的时间，通常以年来表示。（1）若每年的净现金流量相等，可直接按下式计算： 原始投资额 回收期 = 平均每年的净现金流量 （2）若每年的净现金流量不相等，则回收期的计算要根据投资方案各年年末累计现金流量进行计算，公式如下： 原始投资额 N年年末累计净现金流量 回收期 = N + 投资回收年度的净现金流量三、资本预

31、算与投资管理 47例16-4 假定华东公司有甲、乙两种固定资产投资方案，所需的一次投资额均为250,000元，有效使用年限均为5年。甲方案期末有残值20,000元，乙方案期末有残值10,000元。有关现金净流量的资料如表16-7。 表16-7 投资方案基本资料年次甲方案乙方案净利折旧NCF净利折旧NCF1 30,000 46,000 76,000 50,000 48,000 98,0002 30,000 46,000 76,000 40,000 48,000 88,0003 30,000 46,000 76,000 30,000 48,000 78,0004 30,000 46,000 76,

32、000 10,000 48,000 58,0005 30,000 46,000 76,000 10,000 48,000 58,000合计150,000230,000380,000140,000240,000380,00048甲方案的回收期计算如下： 250,000甲方案的回收期 = = 3.125 （年） 76,000 + 20,000/5即甲投资方案需要三年零一个半月收回所有投资。甲方案的回收期更准确的回收期可采用插值法计算，首先通过下表计算各年累计的净现金流量。 累计净现金流量计算表年次各年的NCF各年累计的NCF1 76,000 76,0002 76,000 152,0003 76,0

33、00 228,0004 76,000 304,0005 76,000 20,000 380,000 400,00049甲方案的回收期计算如下： 250,000 228,000甲方案的回收期 = 3 + = 3.29 （年） 76,000即甲投资方案需要三年零三个半月收回所有投资。乙方案的回收期的计算先通过表16-8计算各年累计的净现金流量。 表16-8 累计净现金流量计算表年次各年的NCF各年累计的NCF1 98,000 98,0002 88,000 186,0003 78,000 264,0004 58,000 322,0005 58,000 10,000 380,000 390,00050

34、乙方案的投资额为250,000元，从上表中可见在第三年底时已收回264,000元，说明该方案的全部投资在不到三年的时间内全部收回。准确的回收期可采用插值法计算，根据前述公式计算如下： 250,000 186,000乙方案的回收期 = 2 + = 2.821（年） 78,000即乙投资方案约需要两年零十个月收回所有投资。51三、资本预算与投资管理2、平均投资报酬率法平均投资报酬率是指投资方案建成投产并达到正常生产能力以后的年利润总额与原始投资额的比率。年平均投资报酬率的计算公式如下： 年平均利润总额 年平均投资报酬率 = 100 原始投资额根据华东公司的资料，可计算该公司甲、乙两方案的年平均投资

35、报酬率如下：甲方案年平均投资报酬率 = 30,000 250,000 100= 12% 140,000 / 5乙方案年平均投资报酬率 = 100= 11.2% 250,000523、净现值法 净现值（NPV，net present value）法是指特定投资方案未来现金流入的现值与未来现金流出的现值之间的差额。按照这种方法，所有未来现金流入与未来现金流出都要按预定贴现率折算为它们的现值，然后再计算它们的差额。 净现值法的运用一般应按以下步骤进行：1）对拟投资项目每年的净现金流量（NCF）进行预测： 年净现金流量 = 年现金流入量 - 年现金流出量，或 = 使用该项投资所建固定资产每年所获净利

36、+ 使用该项固定资产每年应计折旧三、资本预算与投资管理 532）根据资金成本计算未来报酬的总现值： 首先，将每年现金净流量折算成现值 (1) 若每年NCF相等 按年金复利折成现值； (2) 若每年NCF不等 按普通复利分别折成现值，然后加总。 其次，将固定资产的期末残值、中途变现的价值以及期末可收回的流动资产价值折成现值 按普通复利折成现值 计算未来报酬的总现值，即将前两步的结果加总。3）计算净现值（NPV）： NPV = 未来报酬的总现值 投资总额的现值4）对方案进行判断和评价- 单一方案的取舍时，+NPV，方案可行；- NPV，则方案不可行- 多个方案比较时，以净现值大小排列投资方案的优先顺序54 华东公司有甲、乙两种固定资产投资方案，所需的一次投资额均为250000元，有效使用年限均为5年。甲方案期末有残值20000元，乙方案期末有残值10000元。有关现金净流量的资料如下 年份甲方案乙方案净利折旧NCF净利折旧NCF1 30000 46000 76000 50000 48000 980002 30000 46000 76000 40000 48000 880003 30000 46000 76000 30000 48000 780004 30000 46000 76000 10000 48000 580005 30000 46000 76000