财政支出的基本理论课件

1、第二章 财政支出的基本理论财政学财政学3教案教案财政支出的基本理论2 教学目的和要求：教学目的和要求：本章讲述公共物品的提供、本章讲述公共物品的提供、生产和定价生产和定价, ,财政支出效益分析财政支出效益分析和财政的法制化、和财政的法制化、民主化和财政监督等三节内容，要求掌握财政支民主化和财政监督等三节内容，要求掌握财政支出分析的基本理论和方法，训练用财之道的创新出分析的基本理论和方法，训练用财之道的创新思维能力。思维能力。 本章重点：本章重点：财政支出效益分析的基本方财政支出效益分析的基本方法。法。 课时与讨论：课时与讨论：本章共本章共4课时。课时。 财政支出的基本理论3 第一节第一节 公共

2、物品的提供、生产和定价公共物品的提供、生产和定价 一、公共物品的提供方式一、公共物品的提供方式 (一一)公共物品的市场均衡问题公共物品的市场均衡问题 关于资源最优配置的市场原则是否适用于公关于资源最优配置的市场原则是否适用于公共物品的生产和消费的问题，是研究公共物品时共物品的生产和消费的问题，是研究公共物品时需要解决的一个前提问题。需要解决的一个前提问题。 先看如下公共物品市场需求曲线和市先看如下公共物品市场需求曲线和市场均衡图：场均衡图： 财政支出的基本理论图图2-1 公共物品市场需求曲线和市场均衡公共物品市场需求曲线和市场均衡数量数量QOP价价格格SEDd1d2d3D=d1+d2+d3财政

3、支出的基本理论5 从经济学角度看，个人需求的市场需求曲从经济学角度看，个人需求的市场需求曲线是将同一市场的所有个人需求曲线水平相加线是将同一市场的所有个人需求曲线水平相加得出，而公共物品的市场需求曲线则不同。由得出，而公共物品的市场需求曲线则不同。由于公共物品具有非排他性和非竞争性，所有个于公共物品具有非排他性和非竞争性，所有个人对公共物品愿意支付的价格等于每个个人愿人对公共物品愿意支付的价格等于每个个人愿意支付的价格的总和，因此，公共物品的市场意支付的价格的总和，因此，公共物品的市场需求曲线不是像私人物品市场需求曲线那样通需求曲线不是像私人物品市场需求曲线那样通过水平相加求得，而是通过垂直相

4、加求得，如过水平相加求得，而是通过垂直相加求得，如财政支出的基本理论6图图21所示，所示，d1，d2，d3是公共物品的个人需求是公共物品的个人需求曲线，曲线，D是公共物品的市场需求曲线。公共物品是公共物品的市场需求曲线。公共物品的市场供给曲线可以用生产公共物品的边际成本的市场供给曲线可以用生产公共物品的边际成本曲线来表示，如图曲线来表示，如图21中的中的S曲线，公共物品的曲线，公共物品的需求曲线和供给曲线的交点决定公共品的均衡产需求曲线和供给曲线的交点决定公共品的均衡产量和均衡价格。图中的均衡产量量和均衡价格。图中的均衡产量Q是社会有限资是社会有限资源下所提供的公共物品的产量，价格源下所提供的

5、公共物品的产量，价格P等于边际等于边际成本。成本。财政支出的基本理论7 公共物品的需求曲线是立足于许多不可能公共物品的需求曲线是立足于许多不可能存在的假设条件，其中假设条件之和需求量的关存在的假设条件，其中假设条件之和需求量的关系，而这一假设显然不符合事实。事实上，公共系，而这一假设显然不符合事实。事实上，公共物品的消费者说不出自己对公共物品的需求价格，物品的消费者说不出自己对公共物品的需求价格，而且都想免费搭车享用公共物品。因此，公共物而且都想免费搭车享用公共物品。因此，公共物品的市场均衡是一个特殊问题，不可能通过市场品的市场均衡是一个特殊问题，不可能通过市场上的个人决策方式来决定，必须寻求

6、决定公共物上的个人决策方式来决定，必须寻求决定公共物品提供的特殊方式。正是在这种情况下，西方学品提供的特殊方式。正是在这种情况下，西方学者提出了成本者提出了成本-效益分析法，通过效益与成本的效益分析法，通过效益与成本的财政支出的基本理论8比较来选定和评估经济建设项目。特别是在公比较来选定和评估经济建设项目。特别是在公共物品占社会产品的比重明显升高之后，又提共物品占社会产品的比重明显升高之后，又提出公共选择理论，探索通过改进政治决策来优出公共选择理论，探索通过改进政治决策来优化公共物品的配置效率。化公共物品的配置效率。 (二二)纯纯公共物品提供方式公共物品提供方式 如前所述，市场提供私人物品满足

7、私人需如前所述，市场提供私人物品满足私人需要，政府提供公共物品满足公共需要。因而要，政府提供公共物品满足公共需要。因而公共物品的提供方式是确定政府提供公共物品公共物品的提供方式是确定政府提供公共物品规模和财政支出规模的基本依据。规模和财政支出规模的基本依据。 财政支出的基本理论9 一般而言，纯公共物品只能由政府来提供而一般而言，纯公共物品只能由政府来提供而不能由市场来提供，这是由市场运行机制和政府不能由市场来提供，这是由市场运行机制和政府运行机制的不同决定的。市场是通过买卖提供产运行机制的不同决定的。市场是通过买卖提供产品和服务的，市场买卖要求利益边界的精确性。品和服务的，市场买卖要求利益边界

8、的精确性。 公共物品的非竞争性和非排他性，决定了竞公共物品的非竞争性和非排他性，决定了竞争性的市场机制不适于提供纯公共物品。这是因争性的市场机制不适于提供纯公共物品。这是因为：为： 从公共物品提供从公共物品提供 角度角度 看，非竞争性是指新看，非竞争性是指新增一个消费者的边际成本等于零，这就意味着：增一个消费者的边际成本等于零，这就意味着：如果公共物品按边际成本定价，那么，私人部门如果公共物品按边际成本定价，那么，私人部门财政支出的基本理论10提供就得不到其所期望的最大利润，所以私人投提供就得不到其所期望的最大利润，所以私人投资者不会自愿提供纯公共物品；资者不会自愿提供纯公共物品； 从公共物品

9、消从公共物品消费费 角度角度 看，非排他性意味着一个人使用公共物看，非排他性意味着一个人使用公共物品，并不排除其他人同时使用，即使从技术上可品，并不排除其他人同时使用，即使从技术上可以排他，但花费成本太大，这样，消费者不会自以排他，但花费成本太大，这样，消费者不会自愿花钱消费这种物品，而是期望他人购买自己从愿花钱消费这种物品，而是期望他人购买自己从中受益，即所谓免费搭车。中受益，即所谓免费搭车。 相对于市场机制而言，政府的运行机制是相对于市场机制而言，政府的运行机制是迥然不同的。政府的性质和运行机制决定了其迥然不同的。政府的性质和运行机制决定了其财政支出的基本理论11可以解决市场提供公共物品所

10、存在的难题。一方可以解决市场提供公共物品所存在的难题。一方面，政府具有社会职能，因而满足全体社会成员面，政府具有社会职能，因而满足全体社会成员的公共需要，追求社会目标，是政府本来应当的公共需要，追求社会目标，是政府本来应当承担的职责；另一方面，政府是一个公共权力机承担的职责；另一方面，政府是一个公共权力机构，拥有向社会成员征税的权力，税收是保证纯构，拥有向社会成员征税的权力，税收是保证纯公共物品供给成本得到补偿的最好途径。从这个公共物品供给成本得到补偿的最好途径。从这个意义上说，意义上说，“天下没有免费的午餐天下没有免费的午餐”，表面上，表面上，纯公共物品免费享用，事实上也是以纳税为代纯公共物

11、品免费享用，事实上也是以纳税为代价的。价的。 财政支出的基本理论12 政府主要是通过无偿征税来提供纯公共物政府主要是通过无偿征税来提供纯公共物品，但每个人的纳税额与其对公共物品享用的品，但每个人的纳税额与其对公共物品享用的量是不对称的，相对于市场买卖中利益边界的量是不对称的，相对于市场买卖中利益边界的精确性而言，纳税人负担与公共物品享用之间精确性而言，纳税人负担与公共物品享用之间的关系缺乏精确的经济依据。的关系缺乏精确的经济依据。 结论：结论：市场适于提供私人物品，对提供纯市场适于提供私人物品，对提供纯公共物品无效，而提供纯公共物品恰恰是政府公共物品无效，而提供纯公共物品恰恰是政府配置资源的领

12、域，是政府的首要职责。配置资源的领域，是政府的首要职责。财政支出的基本理论13 (三三)准准公共物品的提供方式公共物品的提供方式 因为准公共物品的特征是兼备公共物品和私因为准公共物品的特征是兼备公共物品和私人物品的性质，因此，准公共物品的提供方式既人物品的性质，因此，准公共物品的提供方式既可以采取公共提供方式或市场提供方式，也可以可以采取公共提供方式或市场提供方式，也可以采取混合提供方式。采取混合提供方式。 这是由准公共物品的两种不同类型决定的：这是由准公共物品的两种不同类型决定的： 第一类是具有非竞争性又具有排他性的第一第一类是具有非竞争性又具有排他性的第一类准公共物品。以一座桥梁为例，桥梁

13、成本既可类准公共物品。以一座桥梁为例，桥梁成本既可以通过征税弥补，免费使用，又可以过桥车辆收以通过征税弥补，免费使用，又可以过桥车辆收财政支出的基本理论14费弥补。前者为公共提供，后者为市场提供。费弥补。前者为公共提供，后者为市场提供。最终选取何种提供方式，取决于税收成本和税收最终选取何种提供方式，取决于税收成本和税收效率损失同收费成本和收费效率损失的比较。政效率损失同收费成本和收费效率损失的比较。政府应择优选择。府应择优选择。 第二类是具有外部效应的准公共物品。提第二类是具有外部效应的准公共物品。提供方式：当外部效应很大时（基础科研），可视供方式：当外部效应很大时（基础科研），可视为纯公共物

14、品，采取公共提供方式；对多数准公为纯公共物品，采取公共提供方式；对多数准公共物品采取混合提供方式是一种较佳的选择，如共物品采取混合提供方式是一种较佳的选择，如高等教育、医疗保健等。高等教育、医疗保健等。 财政支出的基本理论15 各国实践有效的提供有：各国实践有效的提供有：(1)政府授权经营。政府授权经营。对对于具有规模经济效益的自然垄断行业，政府部门通于具有规模经济效益的自然垄断行业，政府部门通过公开招标这一形式选择民间企业，通过签订合同过公开招标这一形式选择民间企业，通过签订合同的方式委托中标的民间企业经营。的方式委托中标的民间企业经营。(2)政府参股。政府参股。对对于那些初始投资量较大的基

15、础设施项目，如道路、于那些初始投资量较大的基础设施项目，如道路、桥梁、高速公路、铁路、港口、机场等，由政府通桥梁、高速公路、铁路、港口、机场等，由政府通过控股参与建设。过控股参与建设。(3)政府补助。政府补助。对于那些提供教育对于那些提供教育服务、卫生服务的民间机构及从事高新技术产品开服务、卫生服务的民间机构及从事高新技术产品开发的民间企业，政府给予一定数量的补助。补助的发的民间企业，政府给予一定数量的补助。补助的方式包括补贴、贷款贴息、减免税等。方式包括补贴、贷款贴息、减免税等。财政支出的基本理论16 美国美国George Mason大学教授、布坎南中心大学教授、布坎南中心研究员泰勒研究员泰

16、勒柯文柯文(Tyler Cowen)认为，泰勒认为，泰勒柯柯文教授特别提出，市场提供公共物品的失灵，必文教授特别提出，市场提供公共物品的失灵，必须与政府提供公共物品的不完善进行一番认真的须与政府提供公共物品的不完善进行一番认真的比较和权衡。他认为，只要有可能，让私人来提比较和权衡。他认为，只要有可能，让私人来提供公共物品，通常要比由政府提供更有效率。我供公共物品，通常要比由政府提供更有效率。我国改革开放以来，公共物品私人提供的做法正在国改革开放以来，公共物品私人提供的做法正在扩展，如公路的扩展，如公路的“贷款修路，收费还款贷款修路，收费还款”方式，方式，但问题很多。同样，私人提供也有个但问题很

17、多。同样，私人提供也有个“搭便车搭便车”问题。问题。财政支出的基本理论17 二、公共生产二、公共生产 (一一)公共生产的地位和类型公共生产的地位和类型 所谓公共生产是指由政府出资所谓公共生产是指由政府出资(即由预算拨款即由预算拨款)兴办的所有权归政府所有的工商企业和单位。按兴办的所有权归政府所有的工商企业和单位。按广义的生产概念，既包括生产有形产品和提供服广义的生产概念，既包括生产有形产品和提供服务的工商企业，也包括提供无形产品和服务的学务的工商企业，也包括提供无形产品和服务的学校、医院、文艺团体，校、医院、文艺团体， 以及政府机关、公安、司以及政府机关、公安、司法、国防和准国家机关的事业单位

18、等部门。按狭法、国防和准国家机关的事业单位等部门。按狭义生产概念理解的公共生产，在我国就是国有工义生产概念理解的公共生产，在我国就是国有工商企业，包括垄断性国有企业。商企业，包括垄断性国有企业。 财政支出的基本理论18 公共物品的生产方式和提供方式并不是一回公共物品的生产方式和提供方式并不是一回事，两者可以形成多种相互交错的组合：有些公事，两者可以形成多种相互交错的组合：有些公共物品是公共提供、公共生产，如政府机关、国共物品是公共提供、公共生产，如政府机关、国防等部门提供的服务以及这些部门从国有企业购防等部门提供的服务以及这些部门从国有企业购置的办公用品和设备，垄断性国有企业提供的物置的办公用

19、品和设备，垄断性国有企业提供的物品也属于此类；有些公共物品是公共提供、私人品也属于此类；有些公共物品是公共提供、私人生产，如政府部门从私人企业采购的设备、办公生产，如政府部门从私人企业采购的设备、办公用品，私人企业承包政府的工程等；至于混合物用品，私人企业承包政府的工程等；至于混合物品，则属于公共生产、混合提供或私人生产、混品，则属于公共生产、混合提供或私人生产、混合提供，等等。合提供，等等。财政支出的基本理论19 我国现在处于并将长期处于社会主义初级阶段，我国现在处于并将长期处于社会主义初级阶段，而以公有制为主体、多种所有制经济共同发展，是而以公有制为主体、多种所有制经济共同发展，是该初级阶

20、段的基本经济制度。而国有经济在整个国该初级阶段的基本经济制度。而国有经济在整个国民经济中以及在公有制经济主体中占有特殊的地位，民经济中以及在公有制经济主体中占有特殊的地位，是社会化、现代化大生产体系中的核心部分，它控是社会化、现代化大生产体系中的核心部分，它控制着国民经济命脉，对经济发展起主导作用。制着国民经济命脉，对经济发展起主导作用。 国有企业需要控制的行业和领域主要包括涉及国有企业需要控制的行业和领域主要包括涉及国家安全行业、自然垄断行业、提供公共物品和服国家安全行业、自然垄断行业、提供公共物品和服务的行业以及支柱产业和高新技术产业中的重要务的行业以及支柱产业和高新技术产业中的重要财政支

21、出的基本理论20骨干企业。而不同类型的国有企业在国民经济中骨干企业。而不同类型的国有企业在国民经济中的地位、作用及其同市场的关系是不同的。因此，的地位、作用及其同市场的关系是不同的。因此，对其应分门别类，采取不同形式，分类改革，分对其应分门别类，采取不同形式，分类改革，分类管理。类管理。 改革实践是：资源类、工农业生产类、科技改革实践是：资源类、工农业生产类、科技类、资源类等等，都应有一定的国有企业控制。类、资源类等等，都应有一定的国有企业控制。任何一类涉及人民生活、国家发展等行业、项目任何一类涉及人民生活、国家发展等行业、项目被国外或私人企业控制，都有可能危机国家安全。被国外或私人企业控制，

22、都有可能危机国家安全。 财政支出的基本理论21 (二二)提供纯公共物品和某些提供准公共物提供纯公共物品和某些提供准公共物品国有部门和单位，应采取品国有部门和单位，应采取国有国营国有国营模式模式 提供纯公共物品的国有部门和单位中：国防、提供纯公共物品的国有部门和单位中：国防、公安、司法、政府行政管理部门，还包括城镇建设公安、司法、政府行政管理部门，还包括城镇建设中的上下水道、绿化和基础教育等。预算拨款，免中的上下水道、绿化和基础教育等。预算拨款，免费服务。费服务。 提供准公共物品的企业和单位：高校、医院、提供准公共物品的企业和单位：高校、医院、文化团体、公共交通、自来水供应和煤气供应等。文化团体

23、、公共交通、自来水供应和煤气供应等。资金来源：国家预算拨款和按政府规定的项目和标资金来源：国家预算拨款和按政府规定的项目和标准向公众收费，因而可以根据不同情况采取不同的准向公众收费，因而可以根据不同情况采取不同的管理方式。管理方式。财政支出的基本理论22 (三三)垄断性国有企业应采取垄断性国有企业应采取国有国控国有国控模式模式 垄断性企业主要集中在邮电、交通运输、垄断性企业主要集中在邮电、交通运输、能源以及原材料工业等基础设施和基础工业部能源以及原材料工业等基础设施和基础工业部门，还可以包括支柱产业和高新技术产业。基门，还可以包括支柱产业和高新技术产业。基础设施和基础产业属于础设施和基础产业属

24、于“上游上游” 生产部门，为生产部门，为其他生产部门其他生产部门(包括本部门包括本部门)提供投入品，它们提供投入品，它们的价格构成其他部门产品成本的组成部分。基的价格构成其他部门产品成本的组成部分。基础产业和支柱产业以及高新技术产业础产业和支柱产业以及高新技术产业 都是都是财政支出的基本理论23国民经济的命脉，在整个经济发展中具有高度连国民经济的命脉，在整个经济发展中具有高度连锁效应和带动作用。政府必须在这些部门中占据锁效应和带动作用。政府必须在这些部门中占据支配地位，以便实现资源的优化配置，调节收入支配地位，以便实现资源的优化配置，调节收入分配，保证国民经济的快速稳定增长。对这些部分配，保证

25、国民经济的快速稳定增长。对这些部门应选择国有国控模式，所以垄断性国有企业提门应选择国有国控模式，所以垄断性国有企业提供的物品可视为一种具有特殊性质和特殊意义的供的物品可视为一种具有特殊性质和特殊意义的公共物品。国有国控非政府直接经营，而是通过公共物品。国有国控非政府直接经营，而是通过有法律效力的契约关系明确政府与企业间的责权有法律效力的契约关系明确政府与企业间的责权利关系。应以资本为纽带，通过市场形成具有利关系。应以资本为纽带，通过市场形成具有财政支出的基本理论24竞争力的跨地区、跨行业、跨所有制的大企业集竞争力的跨地区、跨行业、跨所有制的大企业集团。但是，即使那些适合股份制改造的企业也必团。

26、但是，即使那些适合股份制改造的企业也必须保持国有资本的控制力，尤其要避免外国资本须保持国有资本的控制力，尤其要避免外国资本在这些部门拥有控制权。在这些部门拥有控制权。 (四四)竞争性的大中型国有企业应采取竞争性的大中型国有企业应采取公司制改造模式公司制改造模式 竞争性国有企业是指那些由国家投资建成、竞争性国有企业是指那些由国家投资建成、基本上不存在进入和退出限制、竞争性充分、以基本上不存在进入和退出限制、竞争性充分、以盈利为经营目标的国有企业。主要有加工工业、盈利为经营目标的国有企业。主要有加工工业、财政支出的基本理论25建筑业、商业和服务业，应按建筑业、商业和服务业，应按“ 产权明晰，权责产

27、权明晰，权责明确，政企分开，管理科学明确，政企分开，管理科学”的原则，分别改造为的原则，分别改造为上市公司、非上市公司和有限责任公司，使企业成上市公司、非上市公司和有限责任公司，使企业成为以盈利为目标、自主经营、自负盈亏的市场竞争为以盈利为目标、自主经营、自负盈亏的市场竞争主体和法人实体。主体和法人实体。 （五（五)小型国有企业的改革方向是小型国有企业的改革方向是放开搞活放开搞活 把小型国有企业推向市场，使其在市场竞争中把小型国有企业推向市场，使其在市场竞争中求生存，求发展。形式：以大带小，实行资产重组，求生存，求发展。形式：以大带小，实行资产重组，鼓励兼并、合资、联合、托管，实行股份合作制或

28、鼓励兼并、合资、联合、托管，实行股份合作制或改造为有限责任公司，承包租赁或拍卖出售等。改造为有限责任公司，承包租赁或拍卖出售等。财政支出的基本理论26 三、公共定价三、公共定价 (一一)什么是公共定价什么是公共定价 公共定价，即公共物品的价格和收费标准的确公共定价，即公共物品的价格和收费标准的确定。定。 公共定价是政府保证公共物品供给和实施公共公共定价是政府保证公共物品供给和实施公共物品管理的一项重要职责。从定价政策来看，公共物品管理的一项重要职责。从定价政策来看，公共定价包括两方面：一是纯公共定价，即政府直接制定价包括两方面：一是纯公共定价，即政府直接制定自然垄断行业定自然垄断行业(如能源、

29、通信和交通等公用事业和如能源、通信和交通等公用事业和煤、石油、原子能等基础产品行业煤、石油、原子能等基础产品行业)的价格；二是的价格；二是财政支出的基本理论27管制定价或价格管制，即政府规定涉及国计民管制定价或价格管制，即政府规定涉及国计民生而又带有竞争性行业生而又带有竞争性行业(如金融、农业、高等教如金融、农业、高等教育和医药等行业育和医药等行业)的价格。政府实施公共定价的的价格。政府实施公共定价的目的和原则，不仅在于提高整个社会资源的配置目的和原则，不仅在于提高整个社会资源的配置效率，使公共物品得到最有效的使用，提高政府效率，使公共物品得到最有效的使用，提高政府支出的效益，而且是保证居民的

30、生活水平和生活支出的效益，而且是保证居民的生活水平和生活安定的重要措施。安定的重要措施。 财政支出的基本理论28 (二二)公共定价的一般方法公共定价的一般方法 这里涉及两定价水平和定价体系。定价水这里涉及两定价水平和定价体系。定价水平是指提供每一单位的物品和服务的定价平是指提供每一单位的物品和服务的定价(收费收费)是多少。定价体系是指把费用结构是多少。定价体系是指把费用结构(固定费用和固定费用和可变费用的比率可变费用的比率)和需求结构和需求结构(家庭享用或企业使家庭享用或企业使用、少量需求或大量需求等不同种类的需求、用、少量需求或大量需求等不同种类的需求、高峰负荷和非高峰负荷等不同负荷的需求高

31、峰负荷和非高峰负荷等不同负荷的需求)考虑考虑进来的各种定价组合。进来的各种定价组合。 公共定价的方法有：公共定价的方法有：财政支出的基本理论29 1 1平均成本定价法。平均成本定价法。是指在保持提供公共是指在保持提供公共物品的企业和事业对外收支平衡的情况下，采取物品的企业和事业对外收支平衡的情况下，采取尽可能使经济福利最大化的定价方式。从理论上尽可能使经济福利最大化的定价方式。从理论上看，按公共物品的边际成本定价是最理想的定价看，按公共物品的边际成本定价是最理想的定价方式，但这种定价方式会使企业长期处于亏损状方式，但这种定价方式会使企业长期处于亏损状态，必须依靠财政补贴维持运行，长此以往，很态

32、，必须依靠财政补贴维持运行，长此以往，很难保证企业按质按量地提供公共物品。因此，在难保证企业按质按量地提供公共物品。因此，在成本递减行业，为了使企业基本保持收支平衡，成本递减行业，为了使企业基本保持收支平衡，公共定价或价格管制一般采取按高于边际成本的公共定价或价格管制一般采取按高于边际成本的平均成本定价。平均成本定价。财政支出的基本理论30 2 2二部定价法。二部定价法。是由两种要素构成的定价是由两种要素构成的定价体系：一是与使用量无关的按月或按年支付的体系：一是与使用量无关的按月或按年支付的“基本费基本费”；二是按使用量支付的；二是按使用量支付的“从量费从量费”。因此，二部定价是定额定价和从

33、量定价二者合因此，二部定价是定额定价和从量定价二者合一的定价体系，也是反映成本结构的定价体系。一的定价体系，也是反映成本结构的定价体系。由于该法中的由于该法中的“基本费基本费”是是 固定费，所以有助固定费，所以有助于企业财务的稳定；由于该法具有于企业财务的稳定；由于该法具有“以收支平以收支平衡为条件实现经济福利最大化衡为条件实现经济福利最大化”的性质，所以的性质，所以现在几乎所有受价格管制的行业现在几乎所有受价格管制的行业(特别是电力、特别是电力、财政支出的基本理论31城市煤气、自来水、电话等自然垄断行业城市煤气、自来水、电话等自然垄断行业)都普都普遍采用这种定价方法。遍采用这种定价方法。 3

34、 3负荷定价法。负荷定价法。是指按不同时间段或时期是指按不同时间段或时期的需求制定不同的价格。在电力、煤气、自来的需求制定不同的价格。在电力、煤气、自来水、电话等行业，按需求的季节、月份、时区水、电话等行业，按需求的季节、月份、时区的高峰和非高峰的不同，有系统地制定不同的的高峰和非高峰的不同，有系统地制定不同的价格，以平衡需求状况。在需求处于最高峰时，价格，以平衡需求状况。在需求处于最高峰时，收费最高；而处于最低谷时，收费最低。收费最高；而处于最低谷时，收费最低。财政支出的基本理论32 （三）自然垄断行业的公共定价三）自然垄断行业的公共定价 自然垄断行业的经营规模一般很大，而且自然垄断行业的经

35、营规模一般很大，而且以较低的成本提供全部市场的需要。这些部门以较低的成本提供全部市场的需要。这些部门随着产量的增加，平均成本随着产量的增加，平均成本(AC)呈递减的趋势呈递减的趋势(如图如图22所示所示)。自然垄断行业的经营规模一。自然垄断行业的经营规模一般很大，而且以较低的成本提供全部市场的需般很大，而且以较低的成本提供全部市场的需要。这些部门随着产量的增加，平均成本要。这些部门随着产量的增加，平均成本(AC)呈递减的趋势呈递减的趋势(如图如图22所示所示)。财政支出的基本理论单价单价PmPatPmtIHEMCACDMRAROCBA数量数量GF图图2-2自然垄断的公共定价法自然垄断的公共定价

36、法财政支出的基本理论34 如令价格如令价格Pmt=边际成本边际成本(MC)，则产出为，则产出为OA，该部，该部门将蒙受门将蒙受PmtDEF的亏损；如任由市场定价，则在利润的亏损；如任由市场定价，则在利润最大化的情况下，边际收益最大化的情况下，边际收益(MR)=边际成本边际成本(MC)，此时，此时的价格为的价格为Pm，产量为，产量为OC，而利润为，而利润为GHIPm。 另一种情另一种情形，如以平均成本形，如以平均成本(AC)定价，平均收益等于价格，此时，定价，平均收益等于价格，此时，价格为价格为Pat，产量为，产量为OB，厂商的损益持平，无额外利润，厂商的损益持平，无额外利润可获。比较三种情况可

37、知：产量按边际成本定价时的可获。比较三种情况可知：产量按边际成本定价时的OA按平均成本定价时的按平均成本定价时的OB按利润最大化定价时的按利润最大化定价时的OC。而价格的情况正好相反：按边际成本定价时的。而价格的情况正好相反：按边际成本定价时的Pmt按平均成本定价时的按平均成本定价时的Pat 按利润最大化定价时按利润最大化定价时财政支出的基本理论35的的Pm 。很显然，若公共事业部门也按利润最大化的原则。很显然，若公共事业部门也按利润最大化的原则定价，此时价格为定价，此时价格为Pm，而满足社会需要的产量只有，而满足社会需要的产量只有OC，它远比社会可能提供的公共事业部门的产量它远比社会可能提供

38、的公共事业部门的产量OA要低。这要低。这就意味着，资源并未得到充分利用，社会对公共事业部就意味着，资源并未得到充分利用，社会对公共事业部门产出的需要未能得到充分的满足。若按边际成本定价，门产出的需要未能得到充分的满足。若按边际成本定价，价格为价格为Pmt，而满足社会需要时产量最大，此时，企业处，而满足社会需要时产量最大，此时，企业处于亏损状态，但却提供了较多的社会需要的基础性产品于亏损状态，但却提供了较多的社会需要的基础性产品或服务。亏损的弥补，部分可以通过财政渠道以补贴形或服务。亏损的弥补，部分可以通过财政渠道以补贴形式来进行，部分则可通过自身的收费来弥补。由此可见，式来进行，部分则可通过自

39、身的收费来弥补。由此可见，财政支出的基本理论36政府若要既充分提供公共物品，又要提高有关政府支政府若要既充分提供公共物品，又要提高有关政府支出的效益，就必须按政府的政策选择适当的定价方法。出的效益，就必须按政府的政策选择适当的定价方法。 注意几个概念：注意几个概念： 边际成本（边际成本（MC）指的是每一单位新增生产的产品（或者指的是每一单位新增生产的产品（或者购买的产品）带来到总成本的增量。购买的产品）带来到总成本的增量。 这个概念表明每一单位的产这个概念表明每一单位的产品的成本与总产品量有关。比如仅生产一辆汽车的成本是极其巨品的成本与总产品量有关。比如仅生产一辆汽车的成本是极其巨大的，而生产

40、第大的，而生产第101辆汽车的成本就低得多，而生产第辆汽车的成本就低得多，而生产第10000汽车汽车的成本就更低了（这是因为规模经济）。的成本就更低了（这是因为规模经济）。 边际收益边际收益(MR)指增加一单位产品的销售所增加的收益，指增加一单位产品的销售所增加的收益，即最后一单位产品的售出所取得的收益。即最后一单位产品的售出所取得的收益。 平均成本平均成本(AC)是指一定范围和一定时期内成本耗费的平是指一定范围和一定时期内成本耗费的平均水平。均水平。财政支出的基本理论37 第第二二节节 财政支出效益分析财政支出效益分析 一、财政支出效益及其意义一、财政支出效益及其意义 所谓所谓效益效益，就是

41、人们在有目的的实践活动中，就是人们在有目的的实践活动中“所费所费”和和“所得所得”的对比关系的对比关系，所谓提高经济所谓提高经济效益效益，就是就是“少花钱、多办事、办好事少花钱、多办事、办好事”。对于。对于微观经济主体来说，提高经济效益，有着十分明微观经济主体来说，提高经济效益，有着十分明确且易于把握的标准，花了一笔钱，赚回了更多确且易于把握的标准，花了一笔钱，赚回了更多的钱，这项活动便是有效益的。从原则上说，的钱，这项活动便是有效益的。从原则上说，财政支出的基本理论38 财政支出效益与微观经济主体的支出效益是一样财政支出效益与微观经济主体的支出效益是一样的的，但是，由于政府处于宏观调控主体的

42、地位上但是，由于政府处于宏观调控主体的地位上，支出项目在性质上也千差万别支出项目在性质上也千差万别，同微观经济主体同微观经济主体支出的效益又存在支出的效益又存在重大差别：（重大差别：（1 1）两者计算的所）两者计算的所费与所得的范围费与所得的范围不同不同。微观经济主体只需分析发微观经济主体只需分析发生在自身范围内的直接的和有形的所费与所得；生在自身范围内的直接的和有形的所费与所得；政府则不仅要分析直接的和有形的所费与所得，政府则不仅要分析直接的和有形的所费与所得，还需分析长期的、间接的和无形的所费与还需分析长期的、间接的和无形的所费与财政支出的基本理论39所得所得。 （2）两者的选优标准不同）

43、两者的选优标准不同。微观经济主体的微观经济主体的目标一般是追求利润最大化，绝不可能选择赔钱的目标一般是追求利润最大化，绝不可能选择赔钱的方案；政府追求的则是整个社会的最大效益，可能方案；政府追求的则是整个社会的最大效益，可能局部亏损。局部亏损。如何如何衡量财政支出的效益衡量财政支出的效益？如电站投资之类，如电站投资之类，其效益是经济的、有形的，其效益是经济的、有形的，可以用货币计量可以用货币计量。对财。对财政支出的效益，可以采用政支出的效益，可以采用“成本一效益成本一效益”分析分析法法进进行分析。行分析。 对对如军事、如军事、政治政治项目之类，成本项目之类，成本财政支出的基本理论40易于计算的

44、，但易于计算的，但效益却不易衡量效益却不易衡量，而且，通过此，而且，通过此类支出所提供的商品或劳务，类支出所提供的商品或劳务，很难很难以任何形式进以任何形式进入市场交换。分析入市场交换。分析其其支出效益，一般采用支出效益，一般采用“最低最低费用选择法费用选择法”。对对如公路、如公路、奥运会、奥运会、邮电之类，邮电之类，成本易于衡量，成本易于衡量，效益难以计算效益难以计算，但通过这些支出，但通过这些支出所提供的商品或劳务，可以部分或全部地进入市所提供的商品或劳务，可以部分或全部地进入市场交易。对此类项目，场交易。对此类项目，一般一般可以通过设计某种可以通过设计某种“公共服务收费法公共服务收费法”

45、或或“公共定价法公共定价法”来衡量和来衡量和提高效益。提高效益。财政支出的基本理论41 二、二、“成本一效益成本一效益”分析法分析法“成本一效益成本一效益”分析法，分析法，就是针对政府确定的就是针对政府确定的建设目标，提出若干实现建设目标的方案，详列建设目标，提出若干实现建设目标的方案，详列各种方案的全部预期成本和全部预期效益，通过各种方案的全部预期成本和全部预期效益，通过分析比较，选择出最优的政府投资项目。分析比较，选择出最优的政府投资项目。 选择最优投资项目的依据是计算该项目的净社选择最优投资项目的依据是计算该项目的净社会效益。会效益。净社会效益净社会效益等于效益减去成本后的余额。等于效益

46、减去成本后的余额。由于由于政府投资的项目持续政府投资的项目持续性性，往往形成往往形成“效效财政支出的基本理论42 益流益流”和和成本流成本流”。因此，我们在计算项目的因此，我们在计算项目的总成本和总效益时，还必须考虑利息因素在内。总成本和总效益时，还必须考虑利息因素在内。即必须将今后若干年内发生的成本、效益折算成即必须将今后若干年内发生的成本、效益折算成现值，然后才能相加汇总，这就需要运用贴现法。现值，然后才能相加汇总，这就需要运用贴现法。 贴现（贴现（discounting），），是银行的放款业是银行的放款业务之一。企业和个人持未到期的票据，向银行提务之一。企业和个人持未到期的票据，向银行提

47、取现金，银行按市场利息率扣除自贴现日起至票取现金，银行按市场利息率扣除自贴现日起至票据到期日止的利息，然后将票面余额以现金支付据到期日止的利息，然后将票面余额以现金支付给给财政支出的基本理论43持票人。持票人。例如例如，某人持有一张，某人持有一张1 000元的一年期票据，元的一年期票据，半年后到银行贴现，年贴现率为半年后到银行贴现，年贴现率为5%，未到期的利息为，未到期的利息为10005%1/225元；付给持票人现金元；付给持票人现金=1 000-25=975元。我们运用贴现方法，就可以将一个建设项元。我们运用贴现方法，就可以将一个建设项目的总成本现值和总效益现值计算出来。目的总成本现值和总效

48、益现值计算出来。计算公式如计算公式如下：下： NSB= PV（BC） = - 财政支出的基本理论44式中，式中，NSBNSB代表净社会效益代表净社会效益；PV（present value）代表代表现值现值；B B代表收益；代表收益；C C代表成本；代表成本；r r代表贴现率；代表贴现率；t t代表年限；代表年限；H H代表时间期界。根据上式计算出来的代表时间期界。根据上式计算出来的结果，我们就可以对某一项目的投资可行性作出判结果，我们就可以对某一项目的投资可行性作出判断：如果断：如果NSB0,该项目可行；如果该项目可行；如果NSB0，计算，计算内部收益率（净现值等于零的贴现率），如果内部内部收

49、益率（净现值等于零的贴现率），如果内部收益率大于银行贷款利率，该项目可行；如果收益率大于银行贷款利率，该项目可行；如果NSB0，该项目不可行。，该项目不可行。财政支出的基本理论45 贴现值的计算，直接查贴现值的计算，直接查财务管理财务管理中的中的一一元年金现值表元年金现值表即可计算出收益现值即可计算出收益现值B、成本现、成本现值值C和净社会效益和净社会效益NSB。假如假如成本为成本为10 38010 380元，时元，时间为间为5 5年，每年收益为年，每年收益为2 3972 397元，贴现率为元，贴现率为3%3%时，时，其收益贴现值计算如下：其收益贴现值计算如下： B=2 397B=2 397（

50、5/5/（1+3%1+3%）5 5） =2 397=2 3974.57974.5797 =10 978 =10 978（元）（元）财政支出的基本理论46 成本现值成本现值C计算与效益现值计算与效益现值B相同。相同。 从从分析可分析可看出，看出，“成本一效益成本一效益”分析方法的运分析方法的运用，关键问题是确定项目的效益和成本、贴现率、用，关键问题是确定项目的效益和成本、贴现率、时间期限和优先次序。时间期限和优先次序。 （一）效益和成本的确定一）效益和成本的确定 财政投资项目的社会效益和社会成本非常复杂，要财政投资项目的社会效益和社会成本非常复杂，要予以全面深入分析、鉴定和衡量。一般来说，这些予

51、以全面深入分析、鉴定和衡量。一般来说，这些效益和成本大致可分为以下五类：效益和成本大致可分为以下五类：财政支出的基本理论47 1.1.实际成本效益和金融成本效益。实际成本效益和金融成本效益。实际成本实际成本是指是指由于建设该项目而实际耗费的人力和物力，以及对由于建设该项目而实际耗费的人力和物力，以及对社会、经济和人民生活造成的实际损失。社会、经济和人民生活造成的实际损失。实际效益实际效益即指由于该工程建设而更多地生产出的社会财富，即指由于该工程建设而更多地生产出的社会财富，以及社会的发展及人民生活水平的提高。以及社会的发展及人民生活水平的提高。金融的成金融的成本与效益本与效益，系指由于该工程的

52、建设，使得社会经济，系指由于该工程的建设，使得社会经济的某些方面受到影响，致使价格上升或下降，从而的某些方面受到影响，致使价格上升或下降，从而使某些单位或个人增加了收入或减少了收入。使某些单位或个人增加了收入或减少了收入。财政支出的基本理论48但甲方之得或失，恰为乙方之失或得，整个社会的但甲方之得或失，恰为乙方之失或得，整个社会的总成本与总效益的对比并无变化，所以，此种成本总成本与总效益的对比并无变化，所以，此种成本和效益又称虚假成本和效益。和效益又称虚假成本和效益。 2.直接成本效益和间接成本效益。直接成本包括包括为建设、管理和维护该项工程而投入的人力和物力为建设、管理和维护该项工程而投入的

53、人力和物力的价值；的价值；直接效益直接效益则指该工程直接增加的商品量和则指该工程直接增加的商品量和劳务量，以及使社会成本得以降低的价值。劳务量，以及使社会成本得以降低的价值。间接成间接成本本又称次级成本，主要指由于建设该工程而附带又称次级成本，主要指由于建设该工程而附带财政支出的基本理论49产生的人力和物力的耗费，以及通过连锁效应而产生的人力和物力的耗费，以及通过连锁效应而引起相关部门产生的人力和物力的耗费；引起相关部门产生的人力和物力的耗费；间接效间接效益益亦称次级效益，主要包括与该工程相关联部门亦称次级效益，主要包括与该工程相关联部门的产量的增加以及得到的其他社会福利。的产量的增加以及得到

54、的其他社会福利。 3.3.有形成本效益和无形成本效益。有形成本与有形成本效益和无形成本效益。有形成本与效益效益，指的是可以用市场价格计算的且按惯例应，指的是可以用市场价格计算的且按惯例应记入会计账目的一切成本和效益；记入会计账目的一切成本和效益；无形成本与效无形成本与效益益，则指的是不能经由市场估价的，因而也不能，则指的是不能经由市场估价的，因而也不能入账的一切成本和效益。入账的一切成本和效益。财政支出的基本理论50 4.内部成本效益和外部成本效益。内部成本与效益，包括一切在建设工程实施区域内所发生的成本，包括一切在建设工程实施区域内所发生的成本与效益；与效益；外部成本和效益外部成本和效益，则

55、包括一切在建设工程，则包括一切在建设工程实施区域以外所发生的成本与效益。实施区域以外所发生的成本与效益。 5.中间成本效益和最终成本效益。中间成本效益和最终成本效益。中间成本与效中间成本与效益益，系指在建设工程成为最终产品之前加入的其他，系指在建设工程成为最终产品之前加入的其他经济活动所产生的一切成本与效益；经济活动所产生的一切成本与效益；最终成本与效最终成本与效益则益则指建设工程作为最终产品所产生的一切成本与指建设工程作为最终产品所产生的一切成本与效益。效益。财政支出的基本理论51 不难看出，与微观经济主体的支出相比较，财政不难看出，与微观经济主体的支出相比较，财政支出的成本与效益包含了更多

56、的内容。除了计算微支出的成本与效益包含了更多的内容。除了计算微观经济主体所应计算的一切之外，它还须增加计算：观经济主体所应计算的一切之外，它还须增加计算：（1）与本支出项目无直接关联的一切可用货币计量）与本支出项目无直接关联的一切可用货币计量的成本与效益；（的成本与效益；（2）与本支出项目直接和间接关联）与本支出项目直接和间接关联的一切不可用货币计量的成本与效益。的一切不可用货币计量的成本与效益。财政支出的基本理论52 （二）贴现率的确定（二）贴现率的确定 在分析项目的可行性时，必须贴现未来的效益在分析项目的可行性时，必须贴现未来的效益和成本，而贴现率的选择是关键。和成本，而贴现率的选择是关键

57、。 如果选定的贴现率很高，投资项目可能会立即如果选定的贴现率很高，投资项目可能会立即产生效益，而选定的贴现率很低，就会导致初始产生效益，而选定的贴现率很低，就会导致初始资本成本相当高，这些都会妨碍对项目的正确评资本成本相当高，这些都会妨碍对项目的正确评价。例如，如果选定的贴现率为价。例如，如果选定的贴现率为 5， 1年年5财政支出的基本理论53 元的效益流，其元的效益流，其10年的现值为年的现值为3861元元510/（15%）10 =57.7217=38.6085元元，而，而1年年1元的元的效益流效益流，其其50年的现值为年的现值为18.26元元（150/（1+5%）50 =18.26元）元）

58、。如果选定的贴现率为。如果选定的贴现率为10，则这两，则这两种效益流分别为种效益流分别为30.72元和元和9.91元。贴现率为元。贴现率为5时，时，时间较短的效益流是时间较长的效益流的时间较短的效益流是时间较长的效益流的2.11倍，倍，而贴现率为而贴现率为10时，时间较短的效益流是时间较时，时间较短的效益流是时间较长的效益流的长的效益流的3.10倍。倍。财政支出的基本理论54 贴现率的选择贴现率的选择是一个非常复杂而且争论最大的问是一个非常复杂而且争论最大的问题题。对对我国最好的选定方法，是把它与举债决策、是把它与举债决策、资本投入决策联系在一起：资本投入决策联系在一起：（1 1）贴现率应当至

59、少等）贴现率应当至少等于举借外债的利率，于举借外债的利率，因为即使项目全部都是用国内因为即使项目全部都是用国内来源融资，但由于假定放弃其中的一个项目可能会来源融资，但由于假定放弃其中的一个项目可能会给其他项目提供资金，从而减少了举借外债的需要；给其他项目提供资金，从而减少了举借外债的需要；（2 2）贴现率也不应低于国有企业因政府增加资本）贴现率也不应低于国有企业因政府增加资本投入而取得的收益率，投入而取得的收益率，否则，把资源从政府项目上否则，把资源从政府项目上转移到国有企业可能会增加收益。转移到国有企业可能会增加收益。财政支出的基本理论55 （三）时间期界的确定（三）时间期界的确定 在上述贴

60、现未来效益和成本的一般性公式中，在上述贴现未来效益和成本的一般性公式中，时间期界（时间期界（H）因素也是很重要的，它是计算期）因素也是很重要的，它是计算期间（年度）的极限。由于许多方面诸如偏好、资间（年度）的极限。由于许多方面诸如偏好、资源可利用性、技术状况等具有不确定性，超过一源可利用性、技术状况等具有不确定性，超过一定期限后，有些效益和成本是无法预测的；同时，定期限后，有些效益和成本是无法预测的；同时，时间期界确定的长与短，直接影响着项目效益与时间期界确定的长与短，直接影响着项目效益与成本成本的的现值。一般来说，不同的项目现值。一般来说，不同的项目，时间期界时间期界不同。在实践中，时间期界