交易结算业务课件-结算细则培训

1、交易结算业务课件-结算细则培训- 2 -l 结算的定义结算的定义n 结算是指根据交易结果和交易所有关规定对会员交易保证金、盈亏、手续费及其它有关款项进行计算、划拨的业务活动。- 3 -l结算实行的各项制度结算实行的各项制度n 保证金制度n 当日无负债结算制度n 结算担保金制度n 风险准备金制度n 分级结算制度- 4 -l主要内容主要内容n 结算机构n 期货保证金存管银行n 日常结算n 交割结算n 交易会员更换结算会员n 移仓n 风险与责任- 5 -l结算机构（结算机构（1）n 结算机构是指交易所内设置的结算部和会员的结算部门。n 交易所结算部负责交易所期货交易的统一结算、保证金管理、结算担保金

2、管理、风险准备金管理及结算风险的防范交易所会员必须设立结算部门。- 6 -l结算机构（结算机构（2）交易所结算部的主要职责：交易所结算部的主要职责：n 登录编制结算会员的结算账表n 办理资金往来汇划业务n 统计、登记和报告交易结算情况n 处理会员交易中的账款纠纷n 办理交割结算业务n 管理保证金、结算担保金、风险准备金n 控制结算风险n 监督期货保证金存管银行与交易所的期货结算业务n 法律、法规和交易所规定的其他职责- 7 -n 会员结算部门应妥善保管结算资料、财务报表及相关凭证、账册，以备查询和核实。n 交易所有权检查会员的结算资料、财务报表及相关的凭证和账册。l结算机构（结算机构（3）-

3、8 -l结算机构（结算机构（4）交易所实行分级结算制度：交易所实行分级结算制度：n 交易所结算部负责交易所与结算会员之间的结算工作n 结算会员的结算部门负责结算会员与交易所、交易会员、投资者之间的结算工作n 交易会员的结算部门负责交易会员和结算会员、投资者之间的结算工作- 9 -l结算机构（结算机构（5）- 10 -l结算机构（结算机构（6）- 11 -l结算机构（结算机构（7）- 12 -l结算机构（结算机构（8）- 13 -l结算机构（结算机构（9）n 结算交割员是经结算会员单位授权，代表结算会员办理结算和交割业务的人员。每一结算会员须指派两名以上（含两名）的结算交割员。n 结算交割员在交

4、易所办理结算与交割业务时，必须出示结算交割员证，否则交易所不予办理。- 14 -l结算机构（结算机构（10）结算交割员的管理：结算交割员的管理：n 经结算会员单位授权n 符合期货从业人员的有关规定n 经交易所培训合格，取得合格证书n 认真完成交割结算员职责- 15 -l结算机构（结算机构（11）结算交割员的职责：结算交割员的职责：n 办理会员出入金业务n 获取交易所提供的结算数据，并及时进行核对n 办理其他结算、交割业务- 16 -l期货保证金存管银行（期货保证金存管银行（1）n 期货保证金存管银行是与交易所签订协议，协助交易所办理期货交易结算业务的银行- 17 -l期货保证金存管银行（期货保

5、证金存管银行（2）期货保证金存管银行的权利：期货保证金存管银行的权利：n 开设交易所专用结算账户、交易所专用结算担保金账户和会员专用资金账户n 吸收交易所和会员的存款n 了解会员在交易所的资信情况n 法律、法规和交易所规定赋予的其他权利- 18 -l期货保证金存管银行（期货保证金存管银行（3）期货保证金存管银行的义务：期货保证金存管银行的义务：n 根据交易所提供的票据或指令优先划转会员的资金n 及时向交易所通报会员在资金结算方面的不良行为和风险n 保守交易所和会员的商业秘密n 在交易所出现重大风险时，应协助交易所化解风险n 向交易所提供会员专用资金账户的资金情况n 根据交易所的要求，协助交易所

6、核查会员资金的来源和去向n 根据中国证监会或交易所的要求，对会员专用资金账户中的资金实行必要的监管措施n 根据交易所业务规则开展业务n 法律、法规和交易所规定的其他义务 - 19 -l日常结算（日常结算（1）n 交易所在保证金存管银行开设专用结算账户n 结算会员须按业务类型在保证金存管银行开设专用资金账户n 交易所与结算会员之间期货业务资金的往来通过交易所专用结算账户和结算会员专用资金账户办理- 20 -l日常结算（日常结算（2）n 交易会员只能委托一家特别结算会员或全面结算会员为其进行结算- 21 -l日常结算（日常结算（3）n 交易所实行结算担保金制度n 结算担保金是指由结算会员依交易所规

7、定缴存的，用于应对结算会员违约风险的共同担保金n 结算担保金必须是现金或经中国证监会认可的其他资产- 22 -l日常结算（日常结算（4）n 交易所在银行开立结算担保金专用账户n 结算会员应在交易所指定的银行开立结算担保金专用账户n 结算担保金的缴纳、调整的标准按交易所风险控制管理办法及其它相关规定执行- 23 -l日常结算（日常结算（5）n 交易所在结算担保金专用账户下为每一结算会员设立明细账户n 所得收入在扣除必要费用和税费后依照相关规定返还结算会员n 交易所按季登记核算每一结算会员的结算担保金变化- 24 -l日常结算（日常结算（6）n 交易所、期货保证金存管银行和结算会员应按有关规定签订

8、期货结算资金存管协议n 交易所有权在不通知会员的情况下通过期货保证金存管银行从会员专用资金账户中收取各项应收款项，并且有权随时查询该账户的资金情况n 会员开立、更名、更换或注销专用资金账户，须凭交易所结算部签发的专用通知书到期货保证金存管银行办理- 25 -l日常结算（日常结算（7）n 交易所实行保证金制度n 保证金分为结算准备金和交易保证金n 结算准备金是指结算会员在交易所专用结算账户中预先准备的资金，是未被合约占用的保证金n 交易保证金是指结算会员存入交易所专用结算账户中确保履约的资金，是已被合约占用的保证金- 26 -l日常结算（日常结算（8）n 结算会员的结算准备金最低余额标准为200

9、万元，须以结算会员自有资金缴纳n 交易所根据结算会员每日结算准备金余额中的货币资金部分,以不高于交易所与银行协商确定的利率标准计算利息，分季度将利息划入结算会员专用资金账户或转入结算会员结算准备金- 27 -l日常结算（日常结算（9）n 交易保证金的收取标准按交易所风险控制管理办法中的有关规定执行n 结算会员向交易会员和投资者收取的交易保证金不得低于交易所向结算会员收取的交易保证金n 交易会员向投资者收取的交易保证金不得低于结算会员向交易会员收取的交易保证金n 交易所按买入和卖出的持仓量分别收取交易保证金- 28 -l日常结算（日常结算（10）n 交易所实行当日无负债结算制度n 每日交易结束后

10、，交易所按当日结算价对结算会员结算所有合约的盈亏、交易保证金及手续费、税金等费用，对应收应付的款项实行净额一次划转，相应增加或减少结算准备金n 当日结算价是指某一期货合约最后一小时成交价格按成交量的加权平均价- 29 -l日常结算（日常结算（11）n 当日盈亏 =（卖出成交价-当日结算价）合约乘数 卖出量+（当日结算价-买入成交价）合约乘数 买入量+（上一交易日结算价-当日结算价） 合约乘数 （上一交易日卖出持仓量-上一交易日买入持仓量）- 30 -l日常结算（日常结算（12）n 当日结算准备金余额 =上一交易日结算准备金余额+上一交易日交易保证金当日交易保证金+当日盈亏+入金出金手续费等n

11、结算完毕后，结算会员的结算准备金余额低于最低余额标准时，两者差额为追加保证金金额- 31 -l日常结算（日常结算（13）n 交易所发出追加保证金通知后，可通过期货保证金存管银行从结算会员专用资金账户中扣划。n 若未能全额扣款成功，结算会员必须在下一交易日开市前补足至结算准备金最低余额。n 未能补足的，若结算准备金余额大于零而低于结算准备金最低余额，该账户不得开新仓；若结算准备金余额小于零，则交易所将按交易所风险控制管理办法进行处理。- 32 -l日常结算（日常结算（14）n 交易所可根据市场风险状况，在交易过程中向风险较大的结算会员发出追加保证金的通知- 33 -l日常结算（日常结算（15）入

12、金：入金：n 票据支付。结算会员专用资金账户开出的支票、本票和贷记凭证入金n 银行扣划。结算会员在每个交易日交易结束之前提出书面或电子划款申请- 34 -入 金第二联会员留存第一联交易所留存中国金融期货交易所结算会员入金申请单 NO.*年 月 日 时 分结算会员填写结算会员号结算会员名称资金账号票据号票据种类贷记凭证 协议 银行划账结算交割员保证金存管银行 主结算银行 是 否 解入金额交易所填写接单员上日资金接单时间可用资金一次录入员时间二次录入员时间备注l日常结算（日常结算（16）- 35 -l日常结算（日常结算（17）出金：出金：n 结算会员可在每交易日交易结束之前提出书面或电子划款申请，

13、经交易所审核后通知期货保证金存管银行于当日收市后在结算会员的专用资金账户和交易所专用结算账户之间进行划转n 出金标准： 可出金额=实有货币资金-交易保证金-结算准备金最低余额- 36 -第一联交易所留存第二联会员留存中国金融期货交易所结算会员出金申请单 No.XXXXXX年 月 日 时 分结算会员填写结算会员号结算会员名称资金账号结算交割员保证金存管银行 主结算银行 是 否 票据号票据种类银行划账划出金额备注下午收盘之后的出金视申请同为至主账户的资金划账交易所填写接单员接单时间可出金额批准出金一次录入员时间二次录入员时间备注l日常结算（日常结算（18）出 金- 37 -l日常结算（日常结算（1

14、9）n 有下列情况之一，交易所可限制结算会员出金： n 涉嫌重大违规，经交易所立案调查的n 因投诉、举报、交易纠纷等被司法部门、交易所或其他有关部门正式立案调查，且正处在调查期间的n 交易所认为市场出现重大风险时n 交易所认为必要的其他情况- 38 -l日常结算（日常结算（20）n 当日结算完成，结算会员通过会员服务系统获得结算数据(2次)n 遇特殊情况造成交易所不能按时提供结算数据，交易所将另行通知提供结算数据的时间和方式n 结算会员每天应及时地取得交易所提供的结算数据，做好核对工作，并将之妥善保存- 39 -l日常结算（日常结算（21）n 结算会员如对结算数据有异议，应在第二天开市前三十分

15、钟内以书面形式通知交易所n 遇特殊情况，结算会员可在第二天开市后二小时内以书面形式通知交易所- 40 -l日常结算（日常结算（22）n 交易所将在每月的第一个交易日向结算会员提供上月的中国金融期货交易所资金结算核对单（加盖结算专用章），在每季的第一个交易日向结算会员提供上季的中国金融期货交易所会员结算担保金核对单（加盖结算专用章），作为结算会员核查的依据n 结算交割员应在每月的月初到结算部领取上述报表，并做好核对和保管工作。- 41 -l交割结算（交割结算（1）n 股指期货合约采用现金交割方式n 股指期货合约最后交易日闭市后，了结所有未平仓合约，交易所以交割结算价为基准，划付持仓双方的盈亏-

16、42 -l交割结算（交割结算（2）n 股指期货交割结算价为最后交易日标的指数最后二小时的算术平均价n 交易所有权根据市场情况对股指期货的交割结算价进行调整- 43 -l交易会员更换结算会员（交易会员更换结算会员（1）n 有以下情况之一，交易所可为交易会员办理更换结算会员手续：n 结算协议期满后，结算会员与交易会员不再续约n 结算协议履行期间，结算会员与交易会员同意提前终止结算协议n 全面结算会员或特别结算会员因故不能为交易会员进行结算n 交易所认定的其他情况- 44 -l交易会员更换结算会员（交易会员更换结算会员（2）n 交易会员和移入结算会员向交易所提交申请材料n 交易所对申请材料进行审批，

17、批准后，通知变更委托结算关系的约定日期n 交易所在约定变更日结算后办理变更委托结算关系，并将交易会员持仓及相应的保证金从移出结算会员移至移入结算会员n 交易所提供移转的持仓清单由交易会员、移出结算会员、移入结算会员确认- 45 -n 在约定日结算后，如果出现以下情况，交易所可暂停办理变更手续，另行规定约定日或取消会员变更结算关系：n 市场出现重大风险时n 交易所认定的其他情况n 交易所按交易会员持仓移转的数量向新移入结算会员收取变更手续费。变更手续费10元/手，从移入结算会员的结算准备金中扣划 l交易会员更换结算会员（交易会员更换结算会员（3）- 46 -l移仓（移仓（1）n 会员因故不能从事

18、金融期货经纪业务或发生合并、分立、破产时，由会员提出移仓申请并经交易所批准，或者由中国证监会要求移仓的，交易所可对该会员进行投资者移仓n 移仓内容包括投资者的持仓及相应的保证金- 47 -l移仓（移仓（2）n 会员移仓申请材料须包括：n 移入会员和移出会员同意移仓的声明书n 需要移转的投资者持仓的详细清单n 移入会员或移出会员为交易会员的，还包括其委托结算的结算会员同意移仓的声明书- 48 -l移仓（移仓（3）n 移仓申请批准后，交易所通知会员约定移仓日期n 经交易所批准，申请移仓的会员可以指定移仓接收方。会员未指定接收方的，由交易所指定移仓接收方n 交易所将在移仓约定日的当日结算完成后，为会员实施投资者移仓，