某某某省某某某科技产业园某某某河流域环境整治及景观工程（某某某河生态公园）PPP项目-财政承受能力论证.docx

1、目录一、项目概况1（一）项目基本情况1（二）项目运作方式1二、论证编制目的和依据3（一）编制目的3（二）编制依据3三、财政承受能力说明5四、基本假设条件5五、项目支出责任识别6（一）股权投资7（二）政府承担运营可用性服务费及运维绩效服务费7（三）风险承担7（四）配套投入8六、项目政府支出责任测算8（一）股权投资支出8（二）政府承担运营可用性服务费及运维绩效服务费支出9（三）风险承担支出11（四）政府支出总额11七、财政承受能力评估与论证结果12（一）某某某区财政支出能力评估12（二）行业和领域均衡性评估14（三）财政承受能力评估结论15调整和利润率变化而产生的可用性服务费及运维绩效服务费支出风

2、险责任，鉴于本项目运营维护简单并且运营周期不长等特点，项目运营期内虽然考虑每年增长变化因素进行调价，但是该风险变化基本很小，根据风险分配机制设计进行管理，该部分风险政府承担风险支出暂不考虑。第二类可分担风险包括：项目建设和运营期间可能发生的法律规政治风险、自然灾害等不可抗力风险等，需要政府和项目公司共担的风险。（四）配套投入配套投入支出责任是指政府承诺将提供的配套工程等其他投入责任，包括土地征收和整理、建设部分项目配套设施、完成项目与现有相关基础设施和公用事业的对接、投资补助、贷款贴息。为降低项目运营成本支出，减少财政负担，本项目故不考虑配套投入支出责任。项目建成完工后，由政府审计部门进行投资

3、审定，依据审定结果编制项目财务竣工决算报告和完整的项目资产清单（含土地数量及手续），作为合同附件，用于界定社会资本实际完成投资额和项目资产运营、维护、管理的依据，合同期满后项目公司将项目资产及相关权利等完整无偿移交给政府或政府指定机构。六、项目政府支出责任测算（-）股权投资支出本项目由政府和社会资本共同组建项目公司运作，政府出资1000万元，占股10%o（二）政府承担运营可用性服务费及运维绩效服务费支出本项目采用政府可用性服务费及运维绩效服务费模式，项目运营期间，政府承担全部直接付费责任，政府每年直接付费数额包括：社会资本方承担的年均建设成本、年度运营维护成本和合理利润。本项目的可用性付费在运

4、营期内按比例逐年支付，建设期资金利息在第一次付费时一次性支付。项目运维费用即为各子项目发生的小修（含日常维护）、大修的维护费用。各子项目按照进入运营期第三年后（即两年工程质保期满后）每年进行一次小修，运营期最后一年进行大修。小修费用按工程费用的0.06%计取，大修费用按工程费的0.5%计取，具体费用见下表。英某某河流域环境婆治及景观工程某.某某河生悉公囱）PPP攻目财政承受雀力论证报告表6运营可用性服务费及运维绩效服务费序号项目名称2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年2024年2025年2026年2027年合计可用性服务费0015519.3<21425.

5、6624357.6222466.4121395.5820324.7416156.787222.0$2112.6：150980.91某某某路大道（长激西'茯苓路）段道路工程005005.734005.983826.613647.243467.873288.492112.6325354.552某某某河景观鹿道一期建设工程（长潭西'茯苓路）009531.047627.517285.986944.456602.926261.394022.440048275.733某某某河整治工程1930.151724.781647.551570.321493.091415.86909.57010691

6、.324某某某大道（R韶娄'K潭西）段道路工程4530.233702.723536.923371.133205.343039.541952.70023338.585紫苑路（学士路'含浦大道1959.241601.351529.651457.951386.251314.54844.5010093.486含浦大道四段（莲坪路'望江路）4597.043757.323589.083420.843252.613084.371981.47023682.737愉林路跨某某某河桥梁工程745.49572.7547.06521.42495.77470.13302.IM003654.618

7、学士路隋某某某河桥488.84375.54358.72341.91325.09308.28198.0602396.449临时排污管道（茯苓路-东山湾路）712.63547.46522.94498.43473.92449.4288.68003493.46二运雄绩效服务费00024.1638.6446.4246.42247.79142.8972.57618.89合计0015519.3921425.6624381.7822505.052144220371.1616404.577364.992185.2151599.8（三）风险承担支出由于项目的风险概率和风险后果值难以预测，因此风险承担成本结合本项目

8、实际，按照可转移风险、可分担风险进行分类进行测算。可转移风险变化基本很小，根据风险分配机制设计进行管理，该部分风险政府承担风险支出暂不考虑。可分担风险根据项目建设过程中实际决定，根据同类项目参考经验值，本方案暂按照全部建设成本的0.1%.运营成本的0.1%的比例分别测算可分担风险承担支出金额，风险发生在项目整个生命周期，政府方根据股权比例承担风险。（四）政府支出总额综合政府股权投资、运营可用性服务费及运维绩效服务费支出、风险支出以及配套支出，经计算得出政府累计静态支出为152719.40万元，政府授权经营期每年支出总金额如下表所示。表6-2政府支出承担列表序号项目名称2017年2018年201

9、9年2020年2021年2022年-政府股权投资1000二可用性服务费0.000.0015519.3921425.6624357.6222466.41三运维绩效服务费0.000.000.0024.1638.64四风险支出6.9211.0613.2913.2913.2913.29合计1006.9211.0615532.6821438.9524395.0722518.34序号项目名称2023年2024年2025年2026年2027年合计一政府股权投资1000二可用性服务费21395.5820324.7416156.7$7222.092112.63150980.90三运维绩效服务费46.4246.4

10、2247.79142.8972.57618.90四风险支出13.2913.2913.296.372.23119.60合计21455.2£20384.4516417.867371.352187.43152719.40七、财政承受能力评估与论证结果（一）某某某区财政支出能力评估1、2011-2015年的岳麓区财政收支情况经调研，2011年-2015年的5年间，某某某区财政收支情况如下表所示。表7.1某某某区财政收支情况表（单位：万元）注：上表中数据来源为某某某市某某某区财政局。年度一般公共财政预算收入一般公共财政预算支出财政总收入20111434912466073305732012185

11、7862808874169332013238813345997519792201428146240153261860820153057904675176956702、2012年.2015年岳麓区财政收支增长情况由上表对2012年-2015年某某某区财政收支情况的增长率进行分析，分析结果如下表所示。表7-22012年.2015年某某某区财政收入增长率情况表年度一般公共财政预算收入同比增长率一般公共财政预算支出同比增长率财政总收入同比增长率201229.48%13.90%26.12%201328.54%23.18%24.67%201417.86%16.05%19.01%20158.64%16.43

12、%12.46%3、岳麓区未来财政情况预测从上表中可看出，任意两项数据的增长率相关性不强，且数据量有限，因此本次预测不采用多元回归法，仅对单项数据进行时间序列的预测。以下采用固定增长率对某某某区未来财政情况进行预测，固定增长率法是最简单易行的预测方法，可以得到较为直观的预测结果。计算基础：鉴于近几年面临经济下行压力，财政总收入的增长率明显放缓，因此，根据某某某区财政局对未来某某某区一般公共预算支出的情况预测，2016年某某某区一般公共预算收入预计为295000万元，一般公共预算支出预计为519000万元，2017年-2020年一般公共预算收入和一般公共预算支出增长率均按5%预测，五年后增长率为0

13、进行预测。预测结果如下表所示。表7.32017年.2027年某某某区财政增长情况（单位：万元）年度一般公共预算收入一般公共预算支出财政总收入2017350098.97544411796472.582018374605.90571632852225.662019400828.31600214911881.462020428886.29630224975713.162021428886.29630224975713.162022428886.29630224975713.162023428886.29630224975713.162024428886.29630224975713.16202542

14、8886.29630224975713.162026428886.29630224975713.162027428886.29630224975713.164、本项目财政支出占岳麓区一般公共预算支出比例基于对以上一般预算支出趋势分析，按照财政部的政府与社会资本合作财政承受能力论证指引的要求，所有PPP项目的政府支出责任不应超过一般预算财政支出的10%o综合分析某某某区PPP项目相关情况，财政支出占某某某区一般公共预算支出比例在0.002%-3.87%之间波动，具体情况如下表所示：表7.4本项目财政补贴占某某某区一般公共预算支出比例年度公共财政预算支出己有项目本项目全部PPP项目财政支出全部PP

15、P项目财政支出占比占比财政支出占比201754441100.00%1006.920.18%1006.920.18。20185716320().00%11.060.00%11.060.002%201960021400.00%15532.682.59%15532.682.59%202063022400.00%21438.953.40%21438.953.40%20216302240().00%24395.073.87%24395.073.87%202263022400.00%22518.343.57%22518.343.57%202363022400.00%21455.293.40%21455.2

16、93.40%202463022400.00%20384.453.23%20384.453.23%202563022400.00%16417.862.61%16417.862.61%202663022400.00%7371.351.17%7371.361.17%202763022400.00%2187.430.35%2187.430.35%（二）行业和领域均衡性评估为合理平衡不同行业和领域的PPP项目，防止某一行业和领域PPP项目过于集中，本报告对项目财政承受能力领域均衡性进行论证。通过对PPP项目分布领域的适用性分析，PPP模式适用于城市基础设施及公共服务领域，如电厂及电网建设、收费公路、铁路

17、、机场、港口、综合水利枢纽、环境整治等基础设施领域；供电、供水、供气、城市道路、地下综合管廊、城市供排水管网、轨道交通、城市公交及场站、公共停车场、污水处理、固废处理、垃圾发电、流域治理、农村环境综合治理等公用事业领域；非盈利养老机构、文化馆、体育场馆、图书馆等教育、文化事业领域。某某某河流域环境整治及景观工程（某某某河生态公园）PPP项目建设内容包含市政道路工程、城市景观园林绿化工程、市政节点桥梁与污水管网配套工程、水系修复等四部分，涵盖基础设施和公用事业等多个领域，本项目的建设能提供多种公共基础设施及公共服务，满足社会公众的需求。综合分析某某某区PPP项目相关情况，财政支出占某某某区一般公

18、共预算支出比例在0.002%-3.87%之间波动，处于领域均衡的可接受范围之内，符合财政承受能力的领域均衡性要求。（三）财政承受能力评估结论根据最新财政部出台的财金2015）21号文中的政府和社会资本合作项目财政承受能力论证指引第二十五条的规定“每一年度全部PPP项目需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过10%”。某某某区PPP项目的财政支出占某某某区一般公共预算支出比例在0.002%-3.87%之间波动，所占财政支出的比例符合要求。结合某某某区目前PPP项目开展情况，从财政支出能力以及行业和领域均衡性两个方面综合考虑，本项目符合财政承受能力要求。某某某河流域环境整治及景

19、观工程（某某某河生态公园）PPP项目财政承受能力论证一、项目概况（-）项目基本情况某某某河流域环境整治及景观工程（某某某河生态公园）PPP项目静态总投资约11.89亿元，建设内容包含市政道路工程、城市景观园林绿化工程、市政节点桥梁与污水管网配套工程、水系修复等四部分共9个子项目。截至2015年底，上述项目中有部分项目已启动前期工作，业主单位为管委会全资子公司湖南某某某经济开发有限责任公司（以下简称“某某某公司"）o子项目初步计划于2017-2020年期间完成建设任务，具体建设计划在管委会与社会资本方所签订的PPP项目合同中约定。各子项目具体情况见下表。表11项目实施时序及建设投资额估

20、测表序号工程名称内容起讫点（范围）合计分期投资额度估算（含征拆费用）2017年2018年2019年2020年1某某某路大道（长潭西茯苓路）段道路工程19930.295979.0913951.202某某某河景观廊道-期建设工程（长潭西茯苓路）37947.7711384.3326563.443某某某河整治工程8580.981716.206864.794某某某大道（长韶娄长潭西）段道路工程18421.493684.3014737.195紫苑路（学士路含浦大道）7966.941593.396373.556含浦大道四段（莲坪路望江路）18693.133738.6314954.517翰林路跨某某某河桥梁工

21、程2849.281424.641424.648学士路跨某某某河桥1868.35934.17934.179临时排污管道（茯苓路-东山湾路）2723.641361.821361.82合计118981.8718807.2663285.3622938.0613951.20（二）项目运作方式本项目采取BOT模式进行建设。区政府授权管委会与项目公司签订PPP项目合同（即特许经营协议）授予项目公司特许经营权；管委会授权某某某公司代表政府与社会资本签订合资经营合同组建PPP项目公司。项目公司负责本项目的投融资、建设、运营和管理维护。各子项目竣工后，使用权陆续移交给政府指定部门或机构；各子项目运营期满后，项目产

22、权全部移交至政府指定部门或机构。特许经营到期后，社会资本方股权无偿转让给政府指定部门或机构。项目特许经营期限为11年，其中项目建设期4年（各子项目自开工之日起建设期为2年），具体以PPP项目合同为准，项目运营期为7年。如果本项目中有部分子项目在特许经营期到期时仍未完成建设任务或运营期未满，届时双方另行协商延长特许经营期限或采取其他解决方式。本项目产品主要是公益性基础设施（市政道路、桥梁、景观廊道、河道整治、景观绿化等），无经营性收入，某某某河生态公园由项目公司负责运营，具体运营方案由项目公司制定，经政府方确认后执行，某某某河生态公园为公益性公园，其运营收入暂不测算（届时以实际情况为准），因此项

23、目公司的收入来源为政府付费。在满足可用性付费和绩效维护费的条件下，区财政按政府付费方式向项目公司支付费用，社会资本方收回投资并取得合理收益。项目运作方式具体如下图所示。图1项目运作方式图二、论证编制目的和依据（-）编制目的本报告通过对项目中政府方的责任识别以及政府财政能力分析，识别、测算政府和社会资本合作项目的各项财政支出责任，科学评估本项目实施对某某某区当前及今后年度财政支出的影响，防范和控制财政风险，为PPP项目财政管理提供依据，为政府相关领导就本项目的实施决策提供参考。（二）编制依据1）财政部关于印发政府和社会资本合作模式操作指南（试行）的通知（财金2014）113号）；2）财政部、住房

24、城乡建设部关于市政公用领域政府和社会资本合作项目推介工作的通知（财建（2015）29号）；3）政府和社会资本合作项目政府采购管理办法（财库2014）215号）；4）PPP物有所值评价指引（试行）（财金2015）167号）；5）财政部关于印发政府和社会资本合作项目财政承受能力论证指引的通知（财金（2015）21号）；6）基础设施和公用事业特许经营管理办法（国家发展和改革委员会财政部交通运输等令第25号）；7）某某某院办公厅转发财政部发展改革委人民银行关于在公共服务领域推广政府和社会资本作模式指导意见的通知（国办发2015）42号）；8）湖南省人民政府关于加强城镇基础设施建设投融资工作的指导意见（

25、湘政发2014）2号）；9）湖南省人民政府办公厅关于鼓励和支持民间资本参与公共领域投资的若干意见（湘政办发（2014）66号）；10）湖南省财政厅关于推广运用政府和社会资本合作模式的指导意见（湘财金（2014）49号）；11）某某某市人民政府关于推广运用政府与社会资本合作模式的实施意见（长政发（2015）30号）；12）建设项目经济评价与参数（第三版）；13）其他与项目相关的文件资料。三、财政承受能力说明按照财政部的PPP财政承受能力论证指引，财政承受能力论证通过识别、测算政府和社会资本合作项目的各项财政支出责任，科学评估项目实施对当前及今后年度财政支出的影响，为PPP项目财政管理提供依据。开

26、展PPP项目财政承受能力论证，是政府履行合同义务的重要保障，有利于规范PPP项目财政支出管理，有效防范和控制财政风险，实现PPP可持续发展。财政部门应坚持合理预测、公开透明、从严把关，统筹处理好当期与长远关系，严格控制PPP项目财政支出规模。财政承受能力评估包括财政支出能力评估以及行业和领域平衡性评估。财政支出能力评估，是根据PPP项目预算支出责任，评估PPP项目实施对当前及今后年度财政支出的影响；行业和领域均衡性评估，是根据PPP模式适用的行业和领域范围，以及经济社会发展需要和公众对公共服务的需求，平衡不同行业和领域PPP项目，防止某一行业和领域PPP项目过于集中。财政承受能力论证的结论分为

27、“通过论证”和“未通过论证通过论证”的项目，各级财政部门应当在编制年度预算和中期财政规划时，将项目财政支出责任纳入预算统筹安排。“未通过论证”的项目，则不宜采用PPP模式。四、基本假设条件1、项目公司注册资金为人民币1亿元，某某某公司出资1000万元,占股10%o2、本项目属于无经营性收入的公益性基础设施建设项目，采用“政府付费"的回报机制。政府需向项目公司（本项目即社会资本）支付可某某某河流域环境整治及景观工程（某某某河生态公园）PPP项目财政承受能力论证用性服务费和运维绩效服务费。3、可用性服务费包括建设投资成本及合理的投资回报可用性服务费=投资建设成本+投资回报+建设期利息投资回报二未支付的投资建设成本x投资回I报率（6.0%）项目投资建设成本在运营期内的支付比例为15%、15%、15%、15%、15%、15%、10%,建设期利息在运营期第一次付费时支付。建设期利息以项目公司融资资金为计算基础