11 证券与有价证券

1、v课程简介课程简介 1.教材及考试方式 以课件为主，参考陈志军主编：证券投资学，以课件为主，参考陈志军主编：证券投资学，山东人民出版社；伯顿山东人民出版社；伯顿马尔基尔：漫步华尔马尔基尔：漫步华尔街，机械工业出版社。街，机械工业出版社。 考试方式：开卷考试方式：开卷 2.课程主要内容 证券市场的基础知识证券市场的基础知识 证券投资的基本理论证券投资的基本理论 |技术分析理论：对股票价格的运动图形及有关指标进行研究：千言万语一张图|基本分析理论：分析决定证券投资价值的基本要素|组合投资理论：以概率论与数理统计做工具进行证券的组合投资分析|行为投资理论：利用行为金融的研究成果进行证券投资第一节 证

2、券与有价证券第二节 股票第三节 债券第四节 证券投资基金第五节 金融衍生工具 第一节第一节 证券与有价证券证券与有价证券v1.证券的概念证券的概念 代表一定权利的法律凭证，用于证明代表一定权利的法律凭证，用于证明证券所有人有权取得该证券拥有的特定证券所有人有权取得该证券拥有的特定权益。权益。 分为无价证券和有价证券。分为无价证券和有价证券。|无价证券：政府或法律限制它在市场上转让，也不能通过流通增加证券持有人的权益|无价证券示例1：全国粮票|无价证券示例2：山东省粮票|无价证券示例3：青岛市细粮票v2.有价证券有价证券v标有票面金额，证明持有人有权取得相标有票面金额，证明持有人有权取得相应的收

3、入，行使相应的权力，并可自由应的收入，行使相应的权力，并可自由转让和买卖的凭证。转让和买卖的凭证。 分为商品证券、货币证券、资本证券分为商品证券、货币证券、资本证券商品证券商品证券：是证明持有人有商品所有权或是证明持有人有商品所有权或使用权的凭证，持券者对这种证券所代表的商使用权的凭证，持券者对这种证券所代表的商品所有权受法律保护，如提货单、运货单等。品所有权受法律保护，如提货单、运货单等。货币证券货币证券：是证明对一定量的货币具有所是证明对一定量的货币具有所有权的有价证券，包括商业证券（商业汇票和有权的有价证券，包括商业证券（商业汇票和商业本票等）和银行证券（银行汇票、银行本商业本票等）和银

4、行证券（银行汇票、银行本票和支票）两大类。票和支票）两大类。资本证券资本证券：进行金融投资或与金融投资相进行金融投资或与金融投资相关的活动而产生的证券。关的活动而产生的证券。 狭义的有价证券即指资本证券。包括股票、债狭义的有价证券即指资本证券。包括股票、债券及其衍生品种如基金证券、可转换证券等。券及其衍生品种如基金证券、可转换证券等。3.有价证券的性质有价证券的性质（1）产权性：产权性：有价证券记载着权利人的财产权有价证券记载着权利人的财产权内容，代表一定的财产所有权。内容，代表一定的财产所有权。（2）收益性：收益性：持有人可获得一定数额的收益，持有人可获得一定数额的收益，表现为利息、红利和买卖证券的差价。表现为利息、红利和买卖证券的差价。（3）流通性：流通性：即变现性，可转让证券以换取现即变现性，可转让证券以换取现金。金。（4）风险性：风险性：即投资收益的不确定性造成投资即投资收益的不确定性造成投资收益不确定甚至本金不能收回。收益不确定甚至本金不