点趣乐考网-2020年中级经济师考试《金融》习题

1、点趣乐考网-2020 年中级经济师考试金融习题多项选择题1、【正确多项选择题1、管理层收购(MBO)顺利实施的条件是()。A、卖者愿意卖B、头者愿意头C、良好的市场环境D、资金充足E、买者有能力买2、售出属于广义的并购范畴。下列并购方式中，属于售出的有()。A、分立B、资产剥离C、溢价购回D、完全析产分股E、子股换母股3、投资银行传统的通道服务性质的业务是()。A、自营证券投资B、私募股权C、证券经纪业务D、证券发行与承销业务E、投资研究咨询业务4、投资银行通过四个中介作用来发挥媒介资金供求功能，这四个中介是()。A、期限中介B、信息中介C、流动性中介D、支付中介E、风险中介5、债券私募发行方

2、式的特点有()。A、一般采用直接销售方式，可以节省承销费用B、不必向证券管理机构办理发行注册手续，可以节省发行时间和注册费用C、因有确定的投资人，不必担心发行失败D、债券的发行条件由发行人和投资人直接商定E、私募发行的债券一般允许转让6、净额结算方式又称差额结算，其优点是()。A、可以节省相关费用B、可以简化操作手续C、可以提高结算效率D、较少受法律法规约束E、方式较为灵活7、基金当事人包括()。A、基金监管机构B、基金份额持有人C、基金管理人D、基金销售机构E、基金托管人8、根据法律形式的不同，基金可分为()。A、公司型基金B、契约望基金C、封闭式基金D、开放式基金E、混合型基金9、关于股票

3、基金与单一股票的说法，错误的有()。A、单一股票价格在交易日时段内经常处于波动状态B、股票基金在每个交易日只有一个价格C、股票基金份额净值受买卖数量多少的影响D、单一股票风险较为集中，投资风险相对较大E、股票基金投资风险高于单一股票投资风险10、基金管理人的职责主要是()。A、管理基金备案手续B、依法募集基金C、编制中期和年度基金报告D、召集基金份额持有人大会E、安全保管基金财产案例分析题1、国泰世华股份有限公司首次公开发行人民币普通股(A股)的申请获中国证券监督管理委员会核准许可。本次新股发行规模为16 亿股，发行的保荐机构为中粮证券股份有限公司和国泰证券股份有限公司。本次发行采用向战略投资

4、者定向配售、网下向询价对象询价配售与网上资金申购发行相结合的方式进行。参加本次网下初步询价的机构投资者共70 家， 其中 68家提供了有效报价。最终股票发行价定为5.40 元 /股。根据上述资料，回答下列问题：<1> 、 根据保荐制的核心内容，在此次新股发行中，中银证券股份有限公司和国泰证券股份有限公司承担发行上市过程中的()。A、申购义务B、连带责任C、投资者责任D、融资者义务<2> 、根据证券发行与承销管理办法，网下初始发行比例不低于()。A、 8.0 亿股B、 9.6 亿股C、 11.2 亿股D、 12.8 亿股以下<3> 、首次公开发行股票在()亿股

5、以上的，可以向战略投资者配售股票。A、 1B、 3C、 4D、 6<4> 、 网上投资者有效申购倍数超过150 倍的， 回拨后网下发行比例不超过本次公开发行股票数量的()。A、 10%B、 20%C、 30%D、 40%答案】 ABE【答案解析】本题考查管理层收购(MBO)顺禾1J实施的条件。管理层收购(MBO)顺禾1J实施的条件：(1)卖者愿意卖;(2)买者愿意买;(3)买者有能力买。【该题针对“并购业务”知识点进行考核】2、【正确答案】ABDE【答案解析】本题考查并购的知识。广义的并购包括：扩张、售出、公司控制和所有权结构变更。其中，售出包括分立、子股换母股、完全析产分股、资产

6、剥离、股权分离。选项C属于公司控制的内容。【该题针对“并购业务”知识点进行考核】3、【正确答案】CDE【答案解析】本题考查投资银行业务概述。证券经济活动中中介类业务，是传统的通道服务性质的业务，如证券发行与承销、证券经纪、并购、投资研究咨询和财务顾问等。【该题针对“投资银行的业务概述、证券发行承销概念”知识点进行考核】4、【正确答案】ABCE【答案解析】本题考查投资银行资金供求媒介的功能。投资银行通过四个中介作用来发挥媒介资金供求功能，这四个中介是：期限中介、风险中介、信息中介、流动性中介。【该题针对“投资银行概述”知识点进行考核】5、ABCD【答案解析】本题考查债券私募发行方式的特点。债券私

7、募发行方式具有如下特征：由于私募发行一般多采用直接销售方式，可以节省承销费用;不必向证券管理机构办理发行注册手续，可以节省发行时间和注册费用;因有确定的投资人，不必担心发行失败;私募发行的债券一般不允许转让;由于私募债券转让受限制，债券的发行条件由发行人和投资人直接商定。【该题针对“债券发行和证券私募发行”知识点进行考核】6、【正确答案】BC【答案解析】本题考查证券经纪业务的流程。在证券经纪业务流程中，最后一步是股权登记、证券存管、清算交割交收。证券结算主要有两种结算方式：净额结算和逐笔结算。净额结算方式又称差额结算，优点是：可以简化操作手续、可以提高结算效率。【该题针对“证券经纪业务的流程”

8、知识点进行考核】7、【正确答案】BCE【答案解析】本题考查基金当事人。我国的证券投资基金依据基金合同设立，基金份额持有人、基金管理人与基金托管人是基金合同的当事人，简称基金当事人。【该题针对“证券投资基金的参与主体”知识点进行考核】8、【正确答案】AB【答案解析】本题考查基金的法律形式。根据法律形式的不同，基金可分为契约望基金与公司型基金。【该题针对“证券投资基金的法律形式和运作形式”知识点进行考核】9、【正确答案】CE【答案解析】本题考查股票基金与股票的差异。选项C错误，股票基金份额净值不会由于买卖数量或申购、 赎回数量的多少而受影响。选项 E错误，股票基金由于分散投资，投资风险低于单一股票

9、的投资风险。【该题针对“证券投资基金的分类及股票基金”知识点进行考核】10、【正确答案】ABCD【答案解析】本题考查基金管理人的职责。基金管理人的职责主要是：(1)依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的发售、申购、 赎回和登记事宜 ;(2)管理基金备案手续; (3)对所管理的不同基金财产分别管理、分别记贩，进行证券投资;(4)按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益;(5)进行基金会计核算并编制基金财务会计报告;(6)编制中期和年度基金报告;(7)计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格;(8)办理与基金财产管理业务活动有关

10、的信息披露事项;(9)召集基金份额持有人大会;(10)保存基金财产管理业务活动的记录、账册、 报表和其他相关资料 ;(11)以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者其他法律行为;(12)中国证监会规定的其他职责。【该题针对“证券投资基金的基金管理人和托管人”知识点进行考核】案例分析题1、【正确答案】B【答案解析】本题考查保荐制度。保荐即有资格的保荐机构和保荐代表人推荐符合条件的公司公开发行和上市证券，并对所推荐的证券发行人所披露的信息的质量和所做出的承诺提供法定的持续训示、督促、指导和信用担保。与通道制相比，保荐制增加了由保荐机构和保荐代表人承担发行上市过程中的连带责任的制度内容，这是该制度设计的初衷和核心内容。【该题针对“我国首次公开发行股票的询价制和股票发行监管制度”知识点进行考核】【正确答案】C【答案解析】本题考查首次公开发行股票估值与定价。首次公开发行股票后总股本4 亿股(含 )以下的，网下初始发行比例不低于本次公开发行股票数量的60%;发行后总股本超过4 亿股的，网下初始发行比例不低于本次公开发行股票数量的70%。16X70%=11.2亿股。【该题针对“我国首次公开发行股票的询价制和股票发行监管制度”知识点进行考核】【正确答案】C【答案解析】本题考查首次公开发行股票的估值与定价。首次公开发行股票在4