金融专业《7-4 存货管理》

1、第四节存货的管理一、存货与存货本钱存货是指企业在生产经营过程中为销售或耗用而储藏的物资。 存货在企业的流动资产中占据很大比重，但它又是一种变现能力 较差的流动资产工程。对存货的管理重点在于提高存货效益和力 求控制降低存货资金的比重两个方面。存货本钱有：一取得本钱取得本钱是指为取得某种存货而发生的支出，它由购置本钱 和订货本钱构成。购置本钱是指存货本身的价值，即存货的买价，它是存货单 价与数量的乘积。在无商业折扣的情况下，购置本钱是不随采购 次数等变动而变动的，是存货决策的一项无关本钱。订货本钱是指为组织采购存货而发生的费用。订货本钱有一 局部与订货次数无关，如常设采购机构的根本开支等，这类固定

2、 性的订货本钱与决策无关。订货本钱中另一局部与订货次数有关， 如差旅费、邮电费等，这类变动性的订货本钱是决策中的相关本 钱。二储存本钱储存本钱是指存货在储存过程中发生的支出。储存本钱有一 局部是固定性的，如仓库折旧费、仓库员工的固定工资等，这类 本钱与决策无关。储存本钱中另一局部为与存货储存数额成正比 的变动本钱，如存货资金的应计利息、存货损失、存货费等，这 类变动性的储存本钱是决策中的相关本钱。三缺货本钱缺货本钱是指由于存货缺乏而造成的损失，如材料供给中断 造成的停工损失；产成品库存短缺造成的延迟发货的信誉损失及 丧失销售时机损失；材料缺货而采用替代材料的额外支出。缺货 本钱中有些是时机本钱

3、，只能作大致的估算。当企业允许缺货时， 缺货本钱随平均存货的减少而增加，它是存货决策中的相关本钱。二、存货资金定额的测算存货在企业流动资产中占的比重很大，做好存货资金定额的 测算工作，有助于控制降低存货资金在流动资产中的比重，提高 存货资金的利用效果。测算存货资金定额的方法有定额日数法、 比例分析法和因素分析法等。一定额日数法定额日数法是根据存货每日平均资金占用额和定额日数来 计算存货资金定额的一种方法。其计算公式为：存货资金定额=每日平均资金占用额X定额日数这种方法适用于原材料、在产品、产成品等资金定额的测算。原材料资金定额的测算原材料资金定额=原材料每日平均资金占用额X原材料资金定额日数=

4、计划期原材料耗用总量X原材料计划单价 计划期日数在途,验收+整理准,+供给间X供给间X日数十日数十备日数十日数十隔日数 隔系数公式中的供给间隔系数是指原材料平均库存量与周转最高 库存量的比率，如果用的仅是一种原材料，那么此比率为50% 精确地讲比50%略大一些，如果生产中同时用几种原材料， 那么此比率比50%要大，但一般小于60%。供给间隔系数的精 确计算稍有难度，本书不作介绍。公式中对供给间隔日数乘以供 给间隔系数是对供给间隔日数打个折扣，这样处理的原因是原材 料在供给间隔期内随着耗用，资金渐次转移到在产品工程上，并 非始终全额占用。【例86】 某企业方案年度生产甲产品9 000件，每件耗

5、用A材料200千克，A材料方案单价每千克100元。A种材料在 途4天，验收1天，整理准备1天，2天，供给间隔30天，供 给间隔系数60%。要求：计算A材料资金定额。解：A 材料资金定额=100X20X90 x4 + l + 1 + 2 + 30X36060%=13 000 000元在产品资金定额的测算在产品=方案期生产总量X单位产品方案本钱 生产 在产品资金定额=方案期日数X周期X本钱系数公式中的在产品本钱系数是指生产过程中在产品平均本钱 占产成品本钱的百分比，打这个折扣的原因是产品生产本钱不一 定在生产周期之初一次全额投入的。例如，某产品的单位本钱是 150元，其中原材料费用为90元，在生产

6、开始时一次投入，其 他费用60元在生产中陆续投入。该产品的在产品本钱系数为:90 + 60 X 5% = 80%150【例8 7】某企业甲产品全年产量202100吨，产品单位 方案本钱500元，生产周期18天，在产品本钱系数为70%。要求：计算该在产品资金定额。解:该在产品资金定额=20000X 500 X 18X70%=350 000元) 360产成品资金定额的测算产成品资金定额方案期生产总量X单位产品方案本钱方案期日数X产成品定额日数公式中产成品定额日数包括产成品在库储存日数、发运日数 和销售款项的结算日数。【例88】 根据例8 7资料，假设甲产品完工库存 日数为6天，发运日数为1天，结算

7、日数为2天。要求：计算甲产品的产成品资金定额。解：产成品资金定额=20000 x500 X6 + 1 + 2)=250 000360元二因素分析法因素分析法是根据基期有关存货资金实际合理占用额为根底，分析有关因素变动情况来测算存货资金定额的一种方法。其计算公式为：存货资=r上年存货实际_不合理）r1 ,预测年度）金定额一平均占用额 占用额X ”十生产增长n , 预测年度rl_ 预测年度存货X1十价格增长X1 周转速度增长【例89】 某企业上年度包装物平均占用资金2021，其 中不合理占用为2万元。假定方案年度生产增长5%，价格上涨 10%，资金周转加速5%。要求：计算方案年度包装物资金定额。解

8、：包装物资金定额=2021000 202100X1 + 5%X1 + 10%）X1 5%1= 197 505元）三比例分析法比例分析法是根据存货资金占用额的相关指标的变动情 况，按比例推算存货资金定额的一种方法。其计算公式为： 存货资=方案年度某项 上年该项指标预测方案年度存货）金定额=指标的数额X正常存货率X1周转速度增长 【例8 10】 某企业上年度合理存货平均占用额为40万 元，上年销售收入总额800万元，预测方案年度销售收入将增加 到1 000万元，方案年度存货周转速度增长10%。要求：计算方案年度存货资金定额。解：存货资金定额= 1 000X 40 X1 一 10%） =45万元）

9、800三、存货控制的方法存货资金定额确定之后，如何取得存货、管理存货，使存货 在使用和周转过程中相关本钱最小，效益最大，这就是存货的控 制。存货控制的方法有多种，以下介绍经济批量模型、陆续到货 模型、商业折扣模型、存货ABC控制法、分级归口控制及适时性 管理。一）经济批量模型经济批量是指能使一定时期内某项存货的相关总本钱到达 最小时的订货批量。经济批量模型的分析研究要有假设干根本假 设，主要是：存货单价不变，不允许缺货，存货的消耗均匀，订 货能瞬间一次到达，变动性的单位订货、储存本钱都不变等。经济批量模型中的相关总本钱TC是由两项相关本钱合成的: 变动性订货本钱TC。和变动性储存本钱TCc。设

10、存货年需用量为A，每次订货的变动性订货本钱为P，全 年订货n次，每次订货量为Q，那么：TC0=PXn = PX 4设存货年平均单位变动性储存本钱为2，年平均储存量为a, 那么：QTCC = C1 x Q = C1 x 气存货的年相关总本钱TC是TC。与TCc之和：TC = TC + TC = P x A + C x Q 0 c Q 121显然，每次订货量少，那么储存本钱小，但必然导致订货次 数增多，引起订货本钱增大；反之，每次订货量多，那么储存本钱大，但可使订货次数减少，导致订货本钱降低。可见，每次订 货量太多或太少都不好。存货控制就是要寻求最优的订货量Q*, 使全年存货相关总本钱到达最小值T

11、C*。这个。*就是经济订货量， 或称经济批量。经济批量模型可以用微分学方法求解：TC，= PA * 仕令 tc = 0Q22可得：q =：四这时：TC= 2PACQ v ciL 1因为TC=翌A 0Q3所以 PAC1 一是TC的最小值可知，经济批量模型的最优解为：最优订货批量Q*二最小相关总本钱TC*, 2PAC、1经济批量模型下，存货储存情况如图8-2所示：经济批量模型的成本存货决策的目的：找出使订货成本和储存成本合计数最低的订货批量，即经济订货批量。图8 2最优订货批量出现在变动性订货本钱和变动性储存本钱之 和最小，也即变动性订货本钱和变动性储存本钱相等时。【例8 11】企业全年耗用甲种材

12、料1 800千克，该材料单价2021年单位储存本钱4元，一次订货本钱25元。要求:确定1经济订货批量；2最小相关总本钱；3） 最正确订货次数；4）最正确订货周期；5）最正确存货资金占 用额。解：依上述资料计算：1）经济批量=，21 800* 25 = 150千克） 42）最小相关总本钱=十2 X1 800 X 25 X 4 = 600 元）3）最正确订货次数=1 800150 = 12次）4）最正确订货周期= 36012 = 30天）5最正确存货资金占用额= 2021150 1 500元）2二商业折扣模型经济批量模型中的“存货单价不变假设也有可能与实际不 符，为此我们分析讨论存在商业折扣情况下

13、的最优决策。设采购单价为K,采购本钱为TC,这时采购本钱随采购批量 大小变动，是决策的一项相关本钱。相关总本钱TC为：TC = TC+TC+TC= KXA+PX A +C1X Q本模型可按下述程序求最优解：1按经济批量模型求出订货批量。2按商业折扣条款查出与步骤1求得的批量对应的采 购单价及相关总本钱。3按商业折扣条款中采购单价低于步骤2求得的单价 的各档次的最低批量对应的相关总本钱。4比拟各相关总本钱，最低的为最优解。【例8-13】假设求精工厂全年需用甲零件10 000件。每次 变动性订货本钱为50元，每件甲零件年平均变动性储存本钱为 4元。当采购量小于600件时，单价为10元；当采购量大于

14、或 等于600件，但小于1 000件时，单价为9元；当采购量大于或 等于1 000件时，单价为8元。要求：计算最优采购批量及全年最小相关总本钱。解：先计算经济批量Q = 2x5x 1 00 =500 件这时甲零件单价为10元相关总本钱 TC = 10X 10 000+（2 x 50 x 10 000 x4 =102 000元） 当单价为9元时：Q2 = 600 件TC =9X10 000 + 50X 10 000 + 4X 竺6002092 元）当单价为8元时：Q3=1 000 件TC =8X10 000 + 50X 10 000 + 4X 甄1 0002=82 500元）本例最优采购批量1

15、000件，全年最少相关总本钱为82 500 元。三）存货ABC控制法ABC控制法的要点是把企业的存货物资按其金额大小划分为A、B、C三类，然后根据重要性在控制管理中分别对待。A类物资是指品种少、实物量少而价值高的物资，其本钱金 额约占70%，而实物量不超过2021C类物资是指品种多、实物量多而价值低的物资，其本钱金 额约占10%，而实物量不低于50%。B类物资介于A类、C类物资之间，其本钱金额约占2021而 实物量不超过30%。对于A类物资应经常检查库存、严格管理、科学地制定其资 金定额并按经济批量模型合理进货。对于C类物资不必严加控制， 一次进货可适当多些，待发现存量已经不多时再次进货即可。对 于B类物资采取比拟严格的管理，视具体情况局部参照A类，局 部参照C类控制。当企业存货品种繁多、单价上下悬殊、存量多寡不一时，使 用