XXXX年第一季度经营分析课件

1、中国通信建设第四工程局有限公司2011年第一季度市场分析20 八月 20221第1页，共38页。公司总体经营概况市场经营分析2目 录存在的问题和举措一二三第2页，共38页。累计收入完成时序进度，签订合同超出时序进度分析期内实现累计收入11439万元，同比增长3.3%，完成预算目标的25%，达到时序进度签订国内业务合同15441万元，国际分包合同2917万元，共计18358万元，同比增长62.4%，完成年度目标的32.2%，超出时序进度，市场开发卓有成效，净利润完成时序进度，毛利率低于年度预算值，现金流为负完成净利润438万元，同比下降5.8%，完成预算目标的25%，达到时序进度实现毛利1195

2、万元，毛利率为10.45%，低于年度预算值现金流为-2079万元，但不会影响现金流为正的年度预算目标劳务用工人数低于预算值分析期末员工人数为662人，同比减少17人，低于预算值总体评价第3页，共38页。业务收入本分析期内完成业务收入11439万元，较去年同期增长3.3%，完成全年预算46019万元的25%，达到时序进度公司总体经营情况单位：万元4共新签合同18358万元，较去年同期增长62.4%，完成年度合同目标57100万元的32.2%，超出时序进度签订合同第4页，共38页。净利润实现净利润438万元，较去年同期下降5.8%，完成全年预算1741万元的25%，达到时序进度公司总体经营情况单位

3、：万元5毛利率为10.45%，较去年同期12.64%有所下降，没有达到年度预算值10.78%毛利率第5页，共38页。现金流本期现金流为-2079万元，较去年同期有所好转，不会影响实现全年现金流预算值为正的目标公司总体经营情况单位：万元6截止第一季度公司共有员工662人，较去年同期减少17人劳务用工单位：人第6页，共38页。市场经营分析7目 录存在的问题和举措公司总体经营概况一二三第7页，共38页。8收入分析-客户维度2010年同期2011年本期增长率预算完成率集团内收入1892 20468.13%19.12 %集团外收入9180 9394 2.33%26.60 %各客户收入增长及预算完成情况8

4、.1%7.5%-53.1%6.2%-3.8%增长率19.12%25.98%16.39%17.91%89.77%预算完成率2011年第一季度，公司来自集团内收入增长8.13%，完成预算19.12%，低于时序进度；来自集团外收入增长2.33%，完成预算26.6%，高于时序进度。结构变化+0.8+2.7-3.1+0.1-0.5第8页，共38页。 国内施工下降2.9%，占比下降4.9个百分点；网维网优业务增长62.5%，占比增加6.7个百分点；国际施工下降13.5%，占比下降0.5个百分点。单位：万元9收入分析-客户维度第9页，共38页。10单位：万元2011年本期经营区域21个，有广东、江苏、河南、

5、青海、福建、山东共6个强势区域，新疆、陕西、上海、广西、四川共5个中势区域强势区域收入占比5%中势区域收入占比2-5%收入分析-区域维度（国内）第10页，共38页。29%19%93%15%197%696%-20%114%-58%91%-55%-96%-83%-82%-75%增长率南方19省收入8457万元，国内占比79.4%收入较高的有：广东3189万元、江苏2431万元，青海678万元，福建613万元、新疆428万元、陕西310万元，上海233万元单位：万元南方19省11收入分析-区域维度（国内）第11页，共38页。12.8%-40.5%-42.2%-96%-2.7%增长率北方12省收入21

6、95万元，国内占比20.6%收入较高的有河南1502万元，山东554万元、内蒙122万元单位：万元北方12省12收入分析-区域维度（国内）第12页，共38页。单位：万元国际收入787万元，来自坦桑尼亚。13收入分析-区域维度（国际）第13页，共38页。合同分析-客户维度 2011年新签合同18358万元，净增7053万元，同比增长62.4%；与去年同期相比，电信增加678万元，占比下降1.1个百分点，移动增加2287万元，占比下降18.9个百分点，联通增加1470万元，占比上升6.8个百分点，集团客户减少82万元，占比下降0.8个百分点，国际增加2700万元，占比上升14个百分点。单位：万元1

7、4第14页，共38页。合同分析-专业维度 国内设备合同额增加888万元，占比下降9个百分点，国内管线合同额大幅增加4057万元，占比上升7个百分点，网维网优合同额减少591万元，占比下降12个百分点，国际施工合同额增加2700万元，占比上升14个百分点。单位：万元15第15页，共38页。882-178112666510224-386261-543540611-108-42增加额15%-11%2396%2%77%-52%1374%-21%103%286%15%-94%-100%增长率35001700500100082575075010050050650250250150250025本期目标值19

8、3.9%83.1%234.6%66.5%77.1%68.5%48.0%280.0%40.6%138.0%8.3%18.4%4.4%4.7%0.0%0.0%完成率合同分析-区域维度（南方19省）南方十九省合同额12219万元，国内占比79.1%广东6788万元、江苏1413万元、广西1173万元、新疆665万元、福建636万元、青海514万元、上海360万元、云南280万元、甘肃203万元单位：万元16第16页，共38页。10556734468948-450增加额397%104%-100%增长率200025005005000525目标值66%53%89%18%0%完成率北方12省合同额3222万

9、元，国内占比20.9%河南1318万元、山东1321万元、山西446万元、内蒙古89万元单位：万元17合同分析-区域维度（北方12省）第17页，共38页。-697-55227411538-749-109增加额-35%-51%15%2%821%76%-100%-100%增长率合同分析-区域维度（南方19省）-电信单位：万元南方19省电信合同额979万元，国内占比6.3%新疆429万元、上海360万元18第18页，共38页。599821523640增加额1%-12%3797%18%74%75%286%增长率合同分析-区域维度（南方19省）-移动单位：万元南方19省移动合同10012万元，国内占比6

10、4.8%广东5897万元、江苏1340万元、广西1130万元、福建636万元、青海505万元、新疆236万元19第19页，共38页。865261259-113-141-42增加额5088%1374%139%-98%-100%-100%增长率合同分析-区域维度（南方19省）-联通、集团客户单位：万元南方19省联通合同1216万元，国内占比7.9%广东882万元、云南280万元2012-40-1-30江苏12万元第20页，共38页。-2423654464837增加额-60%830%-19%-27%-32%-100%-100%增长率北方12省电信合同额1104万元，占比7.1%河南164万元、山东4

11、09万元、山西446万元、宁夏48万元、内蒙古37万元单位：万元21合同分析-区域维度（北方12省）-电信第21页，共38页。593691增加额182%313%增长率北方12省移动合同额1505万元，占比9.7%河南593万元、山东912万元单位：万元22合同分析-区域维度（北方12省）-移动第22页，共38页。55452增加额增长率单位：万元23合同分析-区域维度（北方12省）-联通、集团客户北方12省联通合同额606万元，占比3.9%河南554万元、内蒙古52万元北方12省集团客户合同额7元第23页，共38页。合同额/收入比-客户维度 本期合同总额/总收入比值为1.6，10年同期为1.02

12、，比值大幅上升。单位：万元2011年本期2010年同期单位：万元24第24页，共38页。本分析期内总体合同额/收入比值大幅上升，网维网优合同额/收入比值下降。合同额/收入比-专业维度单位：万元2011年本期2010年同期单位：万元25第25页，共38页。2.1 0.6 2.4 0.9 6.9 1.6 1.0 0.8 42.8 1.5 6.0 9.6 0.7 0.5 0.3 5.9 11年本期合同/收入比2.4 0.8 0.3 0.4 0.6 1.2 0.8 2.5 0.2 0.5 0.5 1.3 4.4 10年同期合同/收入比本期公司主要区域市场合同额/收入比值较高的有：广东2.1、山东2.4

13、、广西6.9、新疆1.6、山西42.8、上海1.5、云南6.0、甘肃9.6单位：万元26合同额/收入比-区域维度（主要区域市场）第26页，共38页。各事业部经营情况-收入单位：万元 本期内，公司第一、二、四、九事业部超额完成收入时序进度完成率137%147%69%148%32%95%75%1%173%68%54%27第27页，共38页。各事业部经营情况-合同单位：万元 本期内，公司第一、二、四、五、九事业部完成签订合同时序进度完成率295%173%74%51%105%40%87%0%100%48%23%28第28页，共38页。各事业部经营情况-合同/收入比单位：万元 本期内，公司第一、二、三、

14、五、七、十二事业部合同/收入比大于129第29页，共38页。各分公司经营情况-投标情况 第一季度公司共投标419个，中标180个，未开标和入围24个，中标率45.6%，投标与中标数量大幅上升。30第30页，共38页。一二市场经营分析31目 录存在的问题和举措三公司总体经营概况第31页，共38页。外部：三大运营商的总投资规模呈下降趋势 投资主要转向无线网、传输网升级、光纤宽带网、网维、网优移动、联通保护下属实业公司，市场竞争较为困难内部：市场区域、市场规模有待进一步扩大客户结构不尽合理：移动业务独大存在风险；电信市场份额规模较小；联通业务占比过低；集团客户业务没有大的进展专业结构仍需持续改善：设

15、备业务、高端业务、网维业务占比有待提高国际业务以分包为主，无自揽国际业务缺乏高端技术人才，技术优势不明显成本较高，没有价格竞争优势面临的挑战公司面临的问题32第32页，共38页。外部三大运营商的总投资规模呈下降趋势，投资主要转向无线网、传输网升级、光纤宽带网、网维、网优，受各种因素影响，对公司收入及利润有利影响有限；移动、联通保护下属实业公司，市场竞争较为困难，影响公司收入及利润增长；受物价、劳动力价格上涨及通货膨胀因素影响，施工成本不断攀升，但招标价格有下滑趋势，利润空间越来越小内部市场区域、市场规模有待进一步扩大客户结构不尽合理：移动业务独大存在风险；电信市场份额规模较小；联通业务占比过低

16、；集团客户业务没有大的进展专业结构仍需持续改善：设备业务、高端业务、网维业务占比有待提高国际业务以分包为主，无自揽国际业务缺乏高端技术人才，技术优势不明显企业运营成本较高，没有价格竞争优势第33页，共38页。34下一步举措1、做大做强做优做精国内市场，提高公司生存能力1.1强化移动中心客户市场，业务收入稳中有升1.2全方位发展北方电信市场业务，当好勤务兵1.3大规模拓展联通市场，大幅提高业务收入占比1.3着力开发集团客户，快速推进市场转型，支撑公司持续发展第34页，共38页。35下一步举措2、大力调整专业结构，增强企业盈利能力2.1大力拓展无线网、骨干网、城域网设备业务，提高设备专业占比,提高业务含金量2.2大规模拓展网维市场，培育网优市场，扩大新业务、新技术市场份额，提高技术含量，形成常态市场2.3积极探索共建共享、节能减排、协同物流等新业务第35页，共38页。3