1一讲：财务管理概论

1、财务管理尚贵华管理科学系S 9/2/20221财务管理概论财务管理与会计的区别财务会计：确认、计量、报告管理会计：预测、决策、分析、考评财务管理：筹资、投资、股利分配9/2/20222财务管理概论财务会计概述（一）财务会计与其他工作的关系 1、会计 是一项信息处理工作。 会计人员： 是“信息人员”2、财务管理 是一项资金管理工作。 包括筹资、用资、投资管理。 财务管理人员：是“资金管理员”19/2/20223财务管理概论 2会计又可分为：（1）财务会计：事后会计（记账、算账、报表） 外部会计（外部使用者使用）（2）管理会计：（a）事中控制会计（责任会计、 成本控制会计） （b）事前决策会计 内

2、部会计（内部管理者使用）9/2/20224财务管理概论企业物 流会计信息流财务会计是一个连续、全面、系统地反映企业经济活动的信息系统。 股东 债主 政府 其他39/2/20225财务管理概论会计报告是财务会计的最终结果。经济活动记帐凭证总帐明细帐会计报告原始凭证(痕迹)49/2/20226财务管理概论（二）财务会计内容 企业如何将企业物流纪录为会计信息流？9/2/20227财务管理概论厂房设备仓库办公楼 资金规模1000万 (表现为两个方面)存货存款和现金汽车(资金的来源)负债500所有者权益500(资金的去向)资产10009/2/20228财务管理概论一、资产1.固定资产 500 2.存货

3、3003.应收帐款 200 4.银行存款 995.现金 1 合计 1000 资产=资金的去向（去脉）二、负债1.银行借款 300 2.应付帐款 200三、所有者权益1、实收资本 500 合计 1000 负债+权益=资金的来源（来胧）9/2/20229财务管理概论经济活动记帐凭证总帐明细帐会计报告原始凭证(痕迹)会计核算程序9/2/202210财务管理概论账户的种类:一、资产（一）流动资产（小于1年）1、现金2、银行存款3、应收帐款（购货款）4、其他应收款（非购货款）5、存货（包括：原材料、在产品、产成品、库存商品等）6、短期投资7、待摊费用9/2/202211财务管理概论（二）长期资产（大于1

4、年）1、固定资产2、在建工程3、无形资产4、递延资产5、长期投资9/2/202212财务管理概论账户的种类:二、负债（一）流动负债（小于1年）1、短期借款2、应付票据3、应付帐款（购货款）4、其他应付款（非购货款）5、应付工资6、应交税金7、应付职工福利费8、应付利润9、预提费用9/2/202213财务管理概论（二）长期负债（大于1年）1、长期借款2、应付债券3、长期应付款9/2/202214财务管理概论账户的种类:三、所有者权益1、实收资本（股本）2、资本公积3、盈余公积4、未分配利润9/2/202215财务管理概论会计报告的构成1.会计报表 资产负债表 损益表 现金流量表2.会计报表附注

5、采用会计政策、会计方法的说明 会计政策、会计方法变更的说明 会计报表明细项目附注说明 关联方及关联交易的披露 其他披露(重大事项)9/2/202216财务管理概论厂房设备仓库办公楼 资金规模1000万 (表现为两个方面)存货存款和现金汽车(资金的来源)负债500所有者权益500(资金的去向)资产10009/2/202217财务管理概论小结具体来说，“财务”与“会计”两者的区别主要体现在以下几方面：1、内涵不同财务属管理范畴，是通过利用会计信息进行分析，掌握企业资金的合理运用以达到一定管理目的来符合企业整体的战略要求。会计则着重记录功能，采用专门方法，对单位经济活动进行完整、连续、系统的核算和监

6、督，通过对交易或事项确认、计量、记录、报告，并提供有关单位财务状况、经营成果和现金流量等信息资料的一种活动，目的是及时准确地反映企业的经济内容，为财务管理提供依据。9/2/202218财务管理概论2、职能作用不同会计基本职能是核算和监督，侧重于对资金的反映和监督。财务的基本职能是组织和调节企业的资金运动，其任务表现为：规划和及时筹集资金，科学配置资金来源；安排和控制资金的使用和耗费，提高资金利用效果；考核和分配企业的经营成果，正确处理企业与各方面的财务关系。9/2/202219财务管理概论3、经历环节不同财务管理的环节主要包括财务预测、财务决策、财务预算、财务控制、财务分析；会计的环节则从单据

7、的录入开始，到审核、记账、结账，最后形成报表。9/2/202220财务管理概论4、依据不同会计核算的依据是国家的统一会计制度，具体会计政策、会计估计的选用是由企业根据国家统一会计政策，结合企业实际情况选定的。财务管理的依据则是在国家政策、法律允许范围内，根据管理层的意图，由企业制定内部财务管理办法，享有独立的理财自主权、自主决策权。9/2/202221财务管理概论 5、面向的时间范围不同会计是面向过去，必须以过去的交易或事项为依据，是对过去的交易或事项进行确认和记录。财务要注重未来，是基于一定的假设条件，在对历史资料和现实状况进行分析，以及对未来情况预测和判断的基础上，侧重对未来的预测和决策。

8、经济业务或事项应不应该发生、应发生多少，是财务需要考虑的问题。9/2/202222财务管理概论6、目的和结论不同会计的目的是要得出一本“真账”，结论具有合法性、公允性、一贯性，相对来讲结论是“死的”，不同的人对相同的会计业务进行核算，在所有重大方面不应存在大的出入。财务的目的在于使企业财富最大化或价值最大化，其结论相对来讲是“活的”，它没有极值，只有恰当的、合理的，其结果不是唯一的。不同的人，由于经验、取舍、偏好等的不同，得出的结论可能差异较大。需要说明的是，财务管理是一门科学，但不是一门硬科学，而是一门软科学。它有理性一面，也有非理性的成分，因为其赖以存在的基本条件都是假定的，是经验值。财务

9、管理难就难在要对不确定性的东西，需要依据经验、判断、推理做出决策。9/2/202223财务管理概论7、影响其结果的因素不同会计结论主要受会计政策和会计估计的影响。当然，企业选定的有关会计政策、会计估计，既受到国家统一会计制度的限制，同时也受到会计人员专业判断能力的制约。财务管理目标实现的程度，主要受到企业投资报酬率、风险，以及投资项目、资本结构和股利分配政策的影响。9/2/202224财务管理概论综上所述，可以概括为简单的一句话：“会计”是财务的基础，“财务”则是会计的最终目的。9/2/202225财务管理概论财务管理与我们有何关系？9/2/202226财务管理概论财商、智商与情商财商是与智商

10、、情商并列的现代社会能力三大不可或缺的素质。智商反映人作为一般生物的生存能力；情商反映人作为社会生物的生存能力；而财商则是人作为经济人在经济社会中的生存能力。9/2/202227财务管理概论智商 （Intelligence Quotient） 智商就是智力商数。智力通常叫智慧，也叫智能。是人们认识客观事物并运用知识解决实际问题的能力。智商构成包括：观察力、注意力、记忆力、思维力、想象力。犹太人的智商最高。9/2/202228财务管理概论情商 （Emotional Quotient ）它主要是指人在情绪、情感、意志、耐受挫折等方面的品质。总的来讲，人与人之间的情商并无明显的先天差别，更多与后天的

11、培养息息相关。“乱世佳人”斯佳丽奥哈拉“After all， tomorrow is another day.” 9/2/202229财务管理概论财商（Financial Quotient） 所谓财商是一个人认识金钱和驾驭金钱的能力。指一个人在财务方面的智力，是理财的智慧。它包括两方面的能力：一是正确认识金钱及金钱规律的能力；二是正确应用金钱及金钱规律的能力。犹太人 :前任美联储主席格林斯潘，全球外汇、商品和股票投资家索罗斯，纽约市市长、布隆伯格通讯社创办人布隆伯格。犹太人财商教育最重要的一点，是培养孩子延后享受的理念。 9/2/202230财务管理概论个人理财要点收入：职业收入或事业收入消费

12、：如何配置好固定的支出限额（消费支出决策ABC管理）；信用卡免息期；抵押贷款；投资：股票、基金、国债、房产、创业白领工资“白领”了月光一族9/2/202231财务管理概论课外阅读书籍推荐：富爸爸、穷爸爸系列9/2/202232财务管理概论现实生活中的财务管理国家理财：财政学财政部、国有资产监督管理委员会企业理财：财务管理财务部（财务总监）个人理财：家庭理财9/2/202233财务管理概论课 程 简 介产品经营和资本经营，是现代企业的两大类经营活动。财务管理是对资本经营的管理，如何使作为资本的货币在资本循环中得到量的增值，构成财务管理的全部内容。财务管理课程，着重对资本的取得、资本的运用、资本收

13、益的分配等财务问题进行介绍和研究，为相关专业的学生提供了必备的财务理论知识和实务操作方法。9/2/202234财务管理概论财务决策、生产决策、营销决策共同构成企业决策的三大支柱！9/2/202235财务管理概论财务管理的一般介绍西方财务金融学主要由三大领域构成，即公司财务（Corporation Finance）、投资学（Investments）和宏观财务（Macro finance）。其中，公司财务在我国常被译为“公司理财学”或“企业财务管理”。从历史发展的视角来观察，货币资本化是财务金融学产生的前提，公司制和金融市场的存在则是财务金融学形成的客观基础。9/2/202236财务管理概论财务管

14、理的一般介绍金融学（Finance）是以融通货币和货币资金的经济活动为研究对象的学科。金融的内容可概括为货币的发行与回笼，存款的吸收与付出，贷款的发放与回收，金银、外汇的买卖，有价证券的发行与转让，保险、信托、国内、国际的货币结算等。 9/2/202237财务管理概论财务管理的一般介绍投资学（Investments）研究如何把个人、机构的有限资源分配到诸如股票、国债、不动产等（金融）资产上，以获得合理的现金流量和风险/收益率。其核心就是以效用最大化准则为指导，获得个人财富配置的最优均衡解。9/2/202238财务管理概论财务管理的一般介绍财务管理(Financial Management)研究

15、如何通过计划、决策、控制、考核、监督等管理活动对资金运动进行管理，以提高资金效益的一门经营管理学科。 财务管理学作为财务学的一个重要分支，其知识体系主要有基础理论和应用方法两部分组成。9/2/202239财务管理概论财务管理的一般介绍基础理论：资本结构理论、代理理论、投资组合理论、期权定价理论、信息不对称理论。应用方法：资本成本的确定、资本预算决策、风险与报酬的权衡、财务预测、计划和控制方法以及融资结构的决策、营运资本的管理技术等等。9/2/202240财务管理概论现实中的公司财务与财务总监 CEO（首席执行官）生产 营销 财务（CFO） 人力资源 会计 财务财务 管理 成本 税务 内部 筹资

16、 投资 股利分配会计 会计 会计 会计 审计 9/2/202241财务管理概论企业财务管理的各方面数据收集和汇报考评、监控、决策支持通过财务运作创造价值记帐、会计、现金管理工作融资，价值评估，资产重组，投资组合管理，投资者关系等业绩考核，风险控制，预算，财务分析基本财务功能提供基本财务数据满足税务、信息披露基本需要高级财务功能跟踪、评估经营业绩发现问题，规避风险经营、资本预算，辅助资源配置获取低成本资金，同时保障财务灵活度协助战略决策和实施 （如兼购、资产剥离）优化业务组合（如多元化经营）建立、维护企业在投资界形象财务工作种类目的9/2/202242财务管理概论几个专业名词Finance:财务

17、、金融、财政财务：financial management; corporate finance; managerial finance; business finance金融：financial market; financial institution; financial instrument; financial derivative财政：public finance9/2/202243财务管理概论几个概念的辨识资金（funds）资金是一种货币表现，是流通中价值的一种货币表现。 资本（Capital）从会计学理论来讲，资本是指所有者投入生产经营，能产生效益的资金。 资产（Asset）资

18、产是指企业过去的交易或者事项形成的由企业拥有或有控制的资源，预期会给企业带来经济利益的资源。 9/2/202244财务管理概论国际上通行的财务管理与会计资格认证CFA（Chartered Financial Analyst ）美国特许金融分析师：华人街的入场券IFM（International Finance Manger）国际财务管理师英国会计师：ICAS (The Institute of Chartered Accountants of Scotland)英格兰特许会计师协会；ICAEW（欧洲最大的会计师公会英格兰及威尔士特许会计师协会）；ACCA（Association of Char

19、tered Certified Accountants）世界上规模最大的国际专业会计师公会。CGA（Certified General Accountant）加拿大注册会计师CPA (Chinese Institute of Certificate Public Accountants)中国注册会计师9/2/202245财务管理概论与财务相关的工作机会金融市场和机构：银行、保险公司、存贷机构等。投资：证券经纪公司、银行、投资公司或保险公司。（1）销售；（2）个股分析；（3）为投资者确定最佳投资组合。财务管理：设计公司的实质性管理。经营扩张到选择融资工具；针对不同客户制定赊销政策，决定存货量和库

20、存现金量；公司兼并分析；利润分配决策等。9/2/202246财务管理概论第一讲 财务管理总论一、财务管理概论二、财务管理的目标三、财务管理的基本环节四、财务环境9/2/202247财务管理概论一、财务管理概述1.财务：资金运动及其所体现的财务关系。2.财务活动：资金的筹集、投放和使用、收回与分配等一系列财务行为。3.财务关系：企业在进行财务活动过程中与有关方面所发生的经济利益关系。4.财务管理：企业组织财务活动，处理企业与各方面财务关系的一项经济管理工作，是企业管理的重要组成部分。9/2/202248财务管理概论财务资金运动企业生产经营活动：各种材料在产品产成品产品销售企业资金运动：货币资金储

21、备资金在产品资金产成品资金货币资金9/2/202249财务管理概论投资者投入银行借入企业自留其他渠道资金固定资金货币资金储备资金在产品资金产成品资金货币资金补偿成本费用企业留利各项税金支付归还贷款分出利润折旧工资等各项期间费用补偿资金的筹集（筹资）资金的使用和耗费（投资）资金的收回及分配（分配）9/2/202250财务管理概论 筹资管理 投资管理 成本、利润管理资产管理9/2/202251财务管理概论财务活动1.资金的筹集（筹资）包括筹资渠道（来源）、筹资方式的选择与筹资成本与资金结构的决策。2.资金的投放与使用（投资）包括投资对象的选择、投资决策分析、投资风险的衡量。3.资金的收回与分配（投

22、资收益分配）利润（营业利润+投资净收益+营业外收支净额）的分配：企业所得税、公积金与公益金、任意赢余公积金、股利发放。9/2/202252财务管理概论财务关系（1） 企业与投资者之间的财务关系（2） 企业与受资者之间的财务关系（3） 企业与债权人之间的财务关系（4） 企业与债务人之间的财务关系（5） 企业内部各单位之间的财务关系（6） 企业与职工之间的财务关系 （7） 企业与税务机关之间的财务关系9/2/202253财务管理概论二、财务管理的基本环节财务预测财务决策财务预算财务控制财务分析9/2/202254财务管理概论1.财务预测：根据财务活动的历史资料考虑目前的实际情况和要求，对企业未来的财务活动与财务成果作出科学预计与测算。是财务决策的基础，是编制财务预算的前提。2.财务决策：选优。3.财务预算：制订计划指标。4.财务控制：全程跟踪管理，监督计划的执行情况，及时纠正。5.财务分析：针对历史资料，找出问题，总结经验，借鉴未来。9/2/202255财务管理概论公司理财的过程循环财务预测（资金预测、销售预测、成本预测、利润预测）财务决策（筹资决策、投资决策、股利分配决策）财务计划（资金计划、销售计划、成本计划、利润计划）财务控制（预算控制、标准成本控制、责任成本控制、）财务分析 （内容：资产负债表、利润表、现金流量表)财务核算（资金核算、收入核算、成本核