交通银行行长讲话－科技对金融将不仅是赋能更是重塑

1、交通银行行长讲话科技对金融将不仅是赋能，更是重塑今天，我想就金融科技这个“老话题”，谈谈我个人的一 些新思考。之所以这么说，因为金融科技并不是近几年来诞 生的新事物。在过去20多年的时间里，金融和科技互相赋 能、共生开展，不断重塑着现代银行的面貌，既有累进，也 有颠覆。在展望未来之前，我想先与大家简单提供一下我对 金融科技的理解。.这次不一样：科技赋能金融本质已发生变化金融科技（fintech）从概念到产品、从理论到实践的速度 之快令人瞠目，即便不是光速，也远超摩尔定律预测的衍进 时长。2016年3月金融稳定委员会对金融科技加以定义，指 技术所带来的金融创新，所创造的新的业务模式、应用、流 程

2、或产品，对金融市场、金融机构或金融服务的提供方式产 生重大影响。1609年的荷兰是现代金融萌芽地，银行、股票 和证券交易所自诞生之日就富含科技元素和技术思维；19世 纪中叶至19世纪末，电报 等新科技广泛运用于金融并 与全球化相辅相成，金融的技术基因得以确定；之后到2008 年，电子技术与互联网更是极大地提升了金融的效率，互联 网金融的概念逐步形成，而现在信息技术与金融更是高度融 合，科技金融和金融科技互为表里，并辔而行。或许，论及 金融科技，常规思路是科技嫁接于金融之上，金融为主，科 技为辅，但是这次真的不一样。金融与科技的关系不一样， 不仅是范式变化(paradigm shift)和结构变

3、化、不仅是划时 代变化(epoch-making),而且是一种新范式(anew paradigm)、 一个新时代(anewera)。第四次工业革命的内核是智慧生产， 是一切皆互联，而与之对应的金融更是网络化、数据化、移 动化、智能化的科技先行者。金融与科技已无分野，二者“你 中有我，我中有你”，“且行且一体化”，共同应对时代变化并 给出一致的答案：那就是金融科技。相信大家基本都认同， 在人类社会的开展和进步中，唯一不变的是变化，并且变化 的频度和复杂性一再超越历史经验和一般判断，金融科技更 是如此。那么，如何定义金融科技的变与不变呢？科技作为 第一生产力的作用是加速度的，对金融的作用尤其明显。

4、至 少两条脉络能够观察到金融科技的渐进质变过程：第一，科 技与金融的融合，使得金融产品和服务的生产方式和交付方 式发生根本性变化，并且效率和功能的提升是革命性的，互 联网货币市场基金几年跻身世界前列即是一例；第二，互联 网科技的去中心化和去中介化不断冲击并重塑金融的中介 职能与定位，甚至重构金融体系的基础设施，如数字货币、 ICO (initial coin offering，首次代币募集)、区块链(blockchain) 等。以此观之，金融科技的本质是否改变抑或科技是否改变 金融的本质尚难定论，但“本质”自身在发生变化，今时之金 融已非往昔之金融，无论内因还是外因，无论质还是量。.科技至上主

5、义不可取金融和科技相融合是大趋势 另外，论及金融科技，我们也常常能听到将科技的作用 置于无上的论断。这种论断似乎有一定道理。在金融科技领 域，智能投顾、量化投资、大数据和云储存、云计算等科技 创新日新月异，金融的科技含量非线性增长，已然模糊了金 融与科技的分界线。作为金融特别是现代金融代表的国际领 先银行，相当比例甚至多到三分之一的人员与数据和科技有 关，甚至改称自己是科技公司，新的金融合同分析软件，能 够把律师和贷款人员36万个小时完成的工作，缩短到以秒 计算。金融科技一定意义上应该是科技金融了，科技似乎包 办一切了。但其实，科技的瑕疵和技术的缺陷始终存在，不 仅很多，而且多为新问题，如网络

6、安全、信息泄露、网络病 毒、数据质量、信息降噪等，还不包括未知的不可预见的风 险。科技至上主义不可取。科技取金融而代之并非符合逻辑 的选项，二者的有机融合才是大方向。虽说机器开展的方向 是由人决定的，但人定胜“机”的信念能否彻底消除人对机器 的恐惧和焦虑呢？显然不能。机器学习和人工智能的开展速 度之快已突破人的一切大胆假设，如AlphaG。的出现就显示 了机器迭代学习的深度和广度。虑及此，金融科技对既有金 融体系的冲击必然更大，金融服务的移动化、自动化甚至智 能化，货币的数字化，投资的智能化，融资的“比特币化”等， 既重塑金融的基础架构和逻辑框架，而且重新定义金融的生 产方式和交付方式，进而使

7、金融与经济的交汇、与社会的互 动以及与人的关系发生显著变化，其中人与机器如何相处并 实现双赢是避不开的命题，人的至高地位和人对机器的有效 驾驭切不可想当然。.科技对金融不仅是赋能更是重塑基于超大的市场规模和用户基数，中国已然成为世界第 一大金融科技市场，但是中国的金融科技应用端远强于技术 端仍然是显著特征。那么我们未来的金融科技将如何开展呢? 我认为在不久的将来，科技之于金融，将不仅是赋能，更是 重塑。第一，对经营模式的重塑。首先，金融科技驱动下的 经营模式将具有平台化、非网点、轻资产和重数据等特征， 能够带来更高的金融效率、更低的金融风险。这要求银行由 传统的封闭式内生过程转换为更开放、主动

8、的市场化过程， 通过更加专业高效的运作机制和对客户、市场更深更细的了 解，以极致客户体验为中心，以线上线下融合为设计原那么， 重塑传统金融机构的业务链路，实现业务流程数据化、线上 化。其次，随着线上场景的完善和外部环境的整体数字化转 型，将会在各行业中不断孕育出新的细分领域，促使银行在 更多领域上参与并竞争，提供的服务也需从通用类金融服务 转变为更为专业的垂直化、个性化金融服务。这要求银行打 通内部各业务板块，将原本独立的线上场景不断融合，形成 一个个垂直化的专业平台，在更大范围里推进线上场景平台 化的开展，提高竞争力。伴随着更加开放化和市场化竞争， 这些垂直领域的专业平台也势将进一步的融合和

9、壮大，并逐 渐形成一个开放多元的金融生态，吸引第三方加入或者融入 第三方，使银行金融服务的触角和能力以数据为载体，以科 技手段为支撑，以“润物细无声的姿态完成生态重塑。同时， 传统金融的集中式也势必将走向分布式，传统的系统观念也 将逐步转向更加开放的架构观念，搭建银行企业级架构，构 建灵活配置的产品和服务体系，通过具有更高透明度、更强 包容性的协议，将信任风险最小化，市场参与度最大化，从 而以类似乐高积木的方式形成多元化应用并存共生的生态 体系。第二，对价值曲线的重塑。传统企业的价值曲线以“资 产负债表”为载体，数字化转型那么更加强调数据这一新的生产 要素对新经济的开展所产生的巨大推动作用，也

10、对银行推动 数据资产化提出了新的要求。银行不仅要管理传统意义上的 资产负债表，更要建立并有效管理“数据资产负债表”，让数 据的来源和运用同样构成新经济资产负债表的驱动因素。当 前，数据采集、存储、处理的资源本钱和人工本钱快速增长， 银行必须利用大数据分析、人工智能等科技手段，做好数据 资产的梳理整合，丰富和开展内外部各种数据源，做好数据 的经营，才能让数据负债转化为价值资产。银行更要加强数 据全流程、深层次的分析应用，让数据贯穿于业务经营的方 方面面。要以数据为支点撬动原有业务流程、运营模式和管 理方式的转变，真正实现客户服务“千人千面、极致体验”， 内部运营“高效集约、灵活便捷”，经营管理“

11、精准定位、精细 操作“，助力银行突破开展瓶颈，挖掘出资产负债表中新的可 持续、差异化开展优势，并以此建立适应新经济开展业态的 价值模型，开启新的价值增长曲线。第三，对技术架构的重 塑。银行的技术架构始终应随经营模式、展业方式的变化而 变：在底层，将通过盘点整合客户、业务、渠道、产品等原 有的结构化数据、结合客户手机银行浏览日志等非结构化数 据，以及政府等机构合作获取的外部高价值数据，形成海量 的数据湖，并通过标准化、可扩展的数据治理整合，盘活数 据资产，形成企业级数据模型。在中层，将依托高性能分布 式云计算平台的能力，形成具备大批量高吞吐计算能力以及 高速实时计算能力的计算平台，既能支撑数据统

12、计、业务与 监管报表等传统批量应用和客户360度视图等新兴数据应用, 又能为业务提供实时营销、个性化推荐、风控防欺诈等灵活 定制的实时决策能力，实现数据价值。在上层，将面向业务 整合、战略定位统筹企业级架构，以模块化、组件化的方式 推进各种产品和服务需求的敏捷迭代，助力智能化、场景化、 线上化的业务应用能够随时随地响应外部的金融需求。值得 一提的是，雾端计算和边缘计算正在逐步成为银行数据体系 开展的又一个热点。通过将数据的存储和计算部署在雾端和 边缘端，有助于减缓云端的压力，为用户提供更为快速及时 的响应，降低数据传输、数据集中存储、数据集中计算和数 据回传等环节中的服务器、带宽等诸多本钱，实现储存力和 算力的分布和使用投入产出最优化。同时，在雾端、边缘端 直接汇集和处理敏感数据，如身份信息、银行账户、社交信 息、地理位置信息、交易信息、上网记录等等，取代原先上 传至各类服务提供商的数据中心处理做法