财务分析第二章财务分析信息基础课程复习

1、文档编码 : CF9F5R7I4W6 HB2R8Z9C10N1 ZO3Q1K6M1F10其次章 财务分析信息基础本章重点与难点 一、财务分析信息的作用与要求 一 财务分析信息的作用 财务分析信息是财务分析的基础和不行分割的组成部分；它对保证财务分析 工作的顺当进行、提高财务分析的质量与成效都有着重要的作用；第一,财务分析信息是财务分析的根本依据；其次,搜集和整理财务分析信息是财务分析的重要步骤和方法之一；第三,财务分析信息的数量和质量,准备着财务分析的质量与成效； 二 财务分析信息的种类 从不同角度看,财务分析信息的种类是不同的；第一,内部信息与外部信息； 财务分析信息按信息来源的不同可分为内

2、部信息和外部信息两类；所谓内部信息,是指从企业内部可取得的财务信息,外部信息就是指从企业外部取得的财务信息；其次,定期信息与不定期信息； 财务分析信息依据取得的时间的确定性程度可分为定期信息和不定期信息；定期信息是指企业经常性需要、可定期取得的信息；不定期信息就是依据临时需要搜集的信息；第三,实际信息与标准信息； 财务分析信息依据实际发生与否可分为实际信 息和标准信息； 实际信息是指反映各项经济指标实际完成情形的信息,标准信息 是指用于作为评判标准而搜集与整理的信息；第四,财务信息与非财务信息； 财务分析信息依据是否直接反映企业的经营 成果、财务状况和现金流量可分为财务信息和非财务信息；财务信

3、息是指以数字 方式反映企业的经营成果、 财务状况和现金流量等的信息；非财务信息是指以非数字方式反映企业的组织结构、内部治理、战略目标和将来进展方案等的信息； 三 财务分析信息的要求为了保证财务分析的质量与成效,财务分析信息必需中意以下要求： 1 财务信息的完整性 2 财务信息的系统性 3 财务信息的精确性 4 财务信息的准时性 5 财务信息的相关性 二、财务分析评判标准信息确立财务分析评判标准是财务分析的一项重要内容；不同的财务分析评判标准,会对同一分析对象得出不同的分析结论；财务分析评判标准有体会标准、历史标准、行业标准、预算标准等； 一 体会标准体会标准是在财务比率分析中经常接受的一种标准

4、；个标准的形成依据大量的实践体会的检验； 二 历史标准所谓体会标准, 是指这历史标准是指以企业过去某一时间的实际业绩为标准；应用历史标准的优 点,一是比较牢靠,二是具有较高的可比性；但历史标准也有其不足,一是其比较保守,二是其适用范畴较窄； 三 行业标准行业标准是财务分析中被广泛接受的标准；务状况和经营状况的基本水平；它是按行业制定的, 反映行业财运用行业标准有三个限制条件：第一,同行业内的两个公司并不愿定是可比的；其次,一些大的公司往往跨行业经营,公司的不同经营业务可能有着不同的盈利水平和风险程度,这时用行业统一标准进行评判明显是不合适的；第三,应用行业标准仍受企业接受的会计方法的限制； 四

5、 预算标准预算标准是指企业依据自身经营条件或经营状况,的目标标准；结合企业目标等因素制定各种财务分析评判标准都有其优点与不足,在财务分析中, 不应孤立地选用某一种标准,而应综合应用各种标准；三、政策与市场信息 一 政策与市场信息的重要性政策与市场信息是指除企业内部信息之外的全部企业外部信息；在进行企业财务分析的过程中,无论是投资者、经营者仍是债权者, 只靠企业内部信息是远远不够的, 特别是在我国实行社会主义市场经济的今日,财务分析更不能离开政策与市场信息； 二 政策法规信息政策法规信息主要指国家为加强宏观治理所制定的各项与企业有关的政策、法规、制度等； 1经济体制方面的政策 2宏观经济政策 3

6、产业政策与技术政策 三 市场信息市场信息包括除政策信息之外的全部企业外部信息,主要有： 1综合部门发布的信息 2证券市场的信息 3其他市场的信息 4企业间沟通的信息 5其他有关信息四、年度报告的内容和作用年度报告是公司以年度为时间单位,定期、按时对外供应的财务报告和其他经营成果、 财务状况和现金流量信息的报告；依据中国证券监督治理委员制定的 信息披露法规,上市公司年度报告至少应当包括如下内容：公司基本情形,会计 数据和业务数据摘要,股本变动及股东情形,董事、监事、高级治理人员和一般 员工情形,公司治理结构,股东大会情形简介,董事会报告,监事会报告,重要 事项,财务报告；年度报告在财务分析中的作

7、用主要表现在以下三个方面： 1介绍公司、行业情形和内部治理机制等背景资料 2披露公司的经营成果和财务状况 3供应公司将来的经营方案五、财务报告的内涵与种类财务报告, 亦称会计报告,是反映企业财务状况与经营成果的书面文件；财 务报告主要包括对外报出的会计报表、会计报表附表及财务情形说明书；企业财务报表依据不同的划分标准或从不同的角度划分,可分为以下几类：第一,按会计报表反映的经济内容可分为资产负债表、利润表、全部者权益 变动表和现金流量表；其次,按会计报表编制的范畴可分为企业会计报表和合并会计报表；第三,按会计报表的使用对象可分为对外会计报表和对内会计报表；对外会计报表是指依据国家有关法规,企业

8、定期向其利益关系人 如投资者、债权人、政府部门等 报送的会计报表,如资产负债表、利润表、现金流量表及相关附表等；对内会计报表,亦称治理报表,是依据企业内部经营治理的需要,自行设计 与填制的会计报表,如成本费用报表、责任会计报表等；第四,按会计报表编制时期可分为年度报表、季度报表和月度报表；六、财务报告与财务活动 一 企业目标与财务目标财务分析作为对企业财务活动及其效率与结果的分析,其目标必定与企业的 财务目标相一样； 目前,关于企业财务目标的提法或观点较多,如股东权益目标、企业价值目标、利润目标、经济效益目标等；现代企业制度属于资本雇佣劳动制,因此,企业全部者是资本全部者,企业目标应与企业资本

9、全部者目标相一样,即资本的保值与增值； 二 财务目标与财务活动 企业追求财务目标的过程正是企业进行财务活动的过程,这个过程包括筹资 活动、投资活动、经营活动和支配活动； 三 财务活动与财务报表企业的基本财务报表由资产负债表、利润表和现金流量表组成； 企业的各项财务活动都直接或间接地通过财务报表来表达； 四 财务报表与财务效率 财务报表包括动态报表和静态报表, 它不仅能直接反映筹资活动、 投资活动、经营活动和支配活动的状态或状况,而且可间接揭示或通过财务分析揭示财务活动的效率或才能,包括盈利才能、营运才能、偿债才能和增长才能；上述各种才能是企业财务运行效率的表达,而财务运行效率的运算与分析离不开

10、财务报表；七、资产负债表 一 资产项目的构成及作用 资产是企业拥有或者把握的能以货币计量的经济资源,包括企业的各种财 产、债权和其他权益； 资产按其流淌性状况, 一般可分为流淌资产和非流淌资产,其中非流淌资产主要包括长期投资、固定资产、无形资产、 递延资产和其他资产等；资产负债表中的资产项目的作用包括以下几点：第一,供应了企业变现才能的信息；其次,供应了企业资产结构的信息；第三,供应了反映企业资产治理水平的信息；第四,供应了反映公司价值的信息； 二 负债项目的构成及作用负债是企业所承担的能以货币计量、将以资产或劳务偿付的债务； 资产负债表中的负债分为流淌负债和非流淌负债；负债为财务分析供应了以

11、下有用信息：第一,供应了反映企业总体债务水平的信息；其次,供应了反映企业债务结构的信息； 三 全部者权益项目的构成及作用全部者权益是指企业投资者对企业净资产的全部权,它是企业资金来源的主要部分；资产负债表对全部者权益项目的划分,为财务分析供应了如下信息：第一,供应了反映企业全部者权益内部结构的信息；其次,供应了企业收益支配情形的信息；除上述资产、 负债、全部者权益项目各自供应的分析信息外,将三者结合起来,仍可综合供应以下信息：第一,供应分析企业偿债才能的信息；其次,供应分析企业权益结构的信息；八、利润表 一 利润表的基本结构与内容利润表是反映企业确定期间 如年度、月度或季度 内生产经营成果 或

12、亏损 的会计报表；利润表有两种形式,一是单步式利润表,二是多步式利润表；第一,单步式利润表； 单步式利润表的基本特点是将本期发生的全部收入和 全部成本费用集合在一起,然后将总收入减去总成本费用得出本期利润；其次,多步式利润表；多步式利润表与单步式利润表不同,它的特点是按利 润形成的几个环节, 分步骤地将有关收入与成本费用相减,从而得出各步骤的利 润额； 二 利润表的信息作用 利润表的格式内容及基本钩稽关系为财务分析供应了有用的信息；从财务分 析的不同角度看,利润表可供应的信息主要包括以下几点：第一,供应了反映企业财务成果的信息；其次,供应了反映企业盈利才能的信息；第三,供应了反映企业营业收入、

13、成本费用状况的信息；第四,供应了反映企业经营业绩结构的信息 九、全部者权益变动表 一 全部者权益变动表基本结构与内容全部者权益变动表是反映企业确定期间 如年度、季度或月度 内全部者权益的各组成部分当期增减变动情形的报表；在全部者权益变动表中,当期损益、直接计人全部者权益的利得和缺失以及由全部者的资本交易导致的全部者权益的变动分别列示； 二 全部者权益变动表信息的作用全部者权益变动表的格式和内容,为财务分析供应了丰富的信息；从不同角度看,全部者权益变动表供应的信息及其作用主要表达在以下几个方面： 1全部者权益变动的缘由； 2全部者权益内部结构的变动； 3为利润表和资产负债表供应帮忙信息； 4供应

14、企业全面收益的信息；十、现金流量表现金流量表实际上是资金表的一种形式；资金表或资金来源与运用表, 是根据企业确定时期内各种资产和权益项目的增减变化来分析资金的取得来源和流 出用途、说明财务动态的会计报表； 以现金为基础编制的资金表实际上就是现金 流量表；现金流量表供应了反映企业财务状况变动情形的详细信息,为分析、争论企 业的资金来源与资金运用情形供应了依据；它供应的信息主要包括以下几个方 面：第一,供应了企业资金 特别是现金,下同 来源与运用的信息；其次,供应了企业现金增减变动缘由的信息；第三,供应了资产负债表和利润表分析所需要的信息；十一、会计报表附注 一 会计报表附注的基本内容会计报表附注

15、主要包括企业一般情形、基本会计假设、 会计政策、变更事项、报表项目注释、分部信息以及重要事项揭示等内容； 1企业的一般情形； 2基本会计假设； 3企业接受的主要会计政策；4变更事项说明；变更事项包括会计政策的变更、会计估量的变更等；5会计报表项目注释； 6合并财务报表的合并范畴； 7重要事项的揭示；重要事项的揭示,主要包括以下三种：承诺事项、或有事项、期后事项； 二 各主要会计报表附注 1 资产负债表附注资产负债表附注主要有三种： 1 资产减值预备明细表；资产减值预备明细表是资产负债表的附表之一,用于补充说明企业各项资产减值预备的增减变动情形； 2全部者权益 或股东权益 增减变动表；全部者权益

16、 或股东权益 增减变动表,资产负债表附表之一, 是反映企业全部者权益各项目增减变动情形的报表； 3 应交增值税明细表；应交增值税明细表,资产负债表的附表之一,是反映企业应交增值税详细情形的报表； 2 利润表附注利润表附注主要有以下几种： 1 利润支配表；利润支配表,利润表的附表之一,是反映企业确定会计期间对所实现的净利润以及以前年度未支配利润的支配或者亏损补偿的报表；利润支配表供应了反映企业利润支配情形的信息；利润支配是与企业有关的利益各方都特别关注的问题,也是企业财务关系的详细表达； 2 分部报表； 分部报表,利润表的附表之一,是反映企业经营业务的收入、成本、费用、营业利润、资产总额和负债总

17、额等情形的报表；分部报表可分为地 区分部报表和行业分部报表两类；除上述附表外, 利润表的附表仍有：主营业务收支明细表,亦称主要产品 销售利润明细表；治理费用明细表；营业费用明细表；财务费用明细表；营业外收支明细表；投资净收益明细表；其他业务收支明细表等； 3现金流量表附注十二、财务会计报表的局限性一般来说,财务会计报表的局限性主要表达在以下几方面： 一 财务会计报表计量的局限性所谓财务会计报表计量的局限性, 是指财务会计报表都是以货币为计量单位 计量的,不能反映企业经营中的非货币性事项； 二 财务会计报表内容的局限性财务会计报表内容的局限性主要表达在：第一,财务会计报表由于制度缘由、保密缘由或

18、规范缘由等,不能供应详尽的因素分析数据；其次,财务会计报表不 能反映企业将来要发生的事项,只是对历史情形的反映；第三,财务会计报表不 能说明企业接受的详细会计原就和会计方法； 三 财务会计报表时间的局限性财务会计报表的编报通常是按月进行的,有些报表是按年进行的, 且报表形成或报出时间与报表内容反映的时间之间存在一段距离,因此,财务会计报表信息并不能反映分析时企业的真实情形；十三、审计报告 一 审计报告看法注册会计师审计报告是进行财务分析的重要信息；有人将批阅注册会计师审计报告作为财务分析的首要步骤,足以说明审计报告的重要性； 注册会计师在审计报告中对所审计的财务报表可提出以下五种看法中的一种： 1标准无保留看法 2带强调事项段的无保留看法 3保留看法 4否定看法 5无法表示看法在上述五种看法