中兴大学MBA国际行销专题从越南崛起探讨台商的产业课件

1、中興大學MBA國際行銷專題 從越南崛起，探討台商 的產業佈局 林谷合 博士 中華民國96年09月19日1越南投資概況近年來我國企業在越南投資規模日漸擴大，更在2005年9月正式與越南簽署台越貿易協定以及越南WTO入會協定，兩國經貿關係日趨緊密。越南經濟自2000年開始呈現大幅度的成長，亞洲銀行及經濟學人均看好越南在經濟和投資的發展潛力無限。越南豐富的天然資源與充沛的勞動力，是台灣製造業廠商取得成本競爭優勢的理想地點。且越南為東協成員國之一，台商投資後，北可前進大陸華南市場，西可拓銷中南半島，並可進入東協自由貿易區（ASEAN）。2簡報大綱一、越南投資環境分析二、越南工業發展概況三、各國在越南之

2、投資佈局四、台越雙邊貿易及投資現況 五、台商在越南的投資機會 六、結論與建議七、Q&A3一、越南基本資料項目說明地理環境面積32萬9,560平方公里氣候南部為熱帶氣候；北部為季風氣候，雨季（五月至九月）溼熱，餘為乾季（十月至隔年三月）。地形北部及南部有低平的河口三角洲；中部為高地；北境及西北部多山。天然資源磷酸鹽、煤炭、錳、鋁土礦、鉻酸鹽、沿岸油氣礦藏、森林及水力政府政府形態社會主義共產國家首都河內（Hanoi）主要政黨*除共產黨外，尚有若干政治組織如：越南祖國陣線、胡志明共青團、越南婦女聯盟、越南農民協會及工團組織。參與之主要國際組織*聯合國(UN)、東協(ASEAN)、世界衛生組織(WHO

3、)、亞太經濟合作會議(APEC)。國民人口8,440萬年齡結構分佈014歲27%；1564歲67.1%；65歲以上5.8%人口成長率1.02%平均壽命70.85歲都市化程度-種族越南族（ngi Kinh）為主（86.2%）識字率90.3%語言官方語言為越南語，英語逐漸成為第二語言；其他尚有法語、中文、高棉語及山地語言宗教*佛教、天主教、道教、基督教、高台教、和好教資料來源：World Factbook 2006, CIA；*取自外交部網站.tw4一、越南工業發展及投資環境分析越南經貿發展現況 越南主要經濟指標，20012006年 主要指標單位200120022003200420052006*G

4、DP增長率%6.877.27.78.48一級產業%34.23.63.543.8二級產業%10.49.510.510.210.610.2三級產業%6.776.67.38.58出口值億美元156162199260322363出口成長率%13.214.213.712.521.6-進口值億美元160193249311368-進口成長率%16.415.813.612.315.4-財政收入兆越南盾104124133167210238國民平均所得美元414436472542640-失業率%6.286.015.785.645.42-消費者物價上漲率%0.8439.58.3-國際觀光客人數萬人233263245

5、290347-6二、越南工業發展及投資環境分析越南工業發展現況及目標主要工業紡織業截至2004年底，越南有近700家成衣加工企業，年產量為5億件，主要以襯衫、夾克、運動衫為主。越紡織服裝企業共吸收勞動力160萬，佔工業就業人數的25%。產值佔越工業產值的9%左右，出口額佔全國出口的15%。台資企業的産量已占越南全國産量的三分之一，主要外銷市場為歐洲、美國和日本。在機器設備及技術上，主要也是由臺灣供應。在人力資源上，改由當地或中國大陸取才的情況增加。全球紡織品配額已於2005年1月1日取消，越南也加入WTO會員國，但其紡織品出口仍面臨面臨著巨大競爭壓力。雖然憑藉原料及價格優勢，足以吸引成衣代工業

6、前往，但仍需考慮其生產效率以及品質。7二、越南工業發展及投資環境分析越南工業發展現況及目標主要工業(續)電子業電子產業是越南極力爭取外資的主要項目，2005年為越南第五大出口項目。已在越投資電子業的國家有日本、韓國、澳洲、義大利等國。近年轉向製造高階消費性電子產品。越南電子工業之發展特色：越南的電子產業結構發展不均，消費電子產品佔製造業的90%，而電信業和IT設備僅佔10%。電子業中外國公司佔據國內市場主導地位(90%以上的市場佔有率)，主要是日本和南韓企業；且有84%以上的生產出口到全球市場。越南當地缺乏上下游整合企業越南工資平均約只有中國大陸的一半，相對享有成本層面的優勢。另人民幣升值、以

7、及美國對中國大陸課徵反傾銷稅後，外資常選擇分廠越南，以分散大陸廠的風險。9二、越南工業發展及投資環境分析越南工業發展現況及目標主要工業(續)IT產業越南的外人投資案多屬技術不高的加工裝配產業，因此亟需高科技國際大廠的投資Intel在2005年投資3億美元在越南興建一家晶片生產與測試工廠，預示越南將成為科技投資新熱點。日本佳能公司、日本電產株式會社（Nidec）、美國能源企業AES、思科集團、北電網路和摩托羅拉都打算在越南投資建廠。軟體業越南軟體業雖為近年新興行業，但年均增長達3045%，2004年越軟體業產值為1.7億美元，其中出口4500萬美元。目前，越南全國有逾600家從事軟體加工營運的企

8、業，並擁有1.5萬名技術人員。越南廠商加工軟體在美國、匈牙利及日本市場信譽已逐漸提升，僅次於中國大陸、印度及南韓。另據亞太電訊工業協會（ASOCIO）評估，越南為全球軟體工業加工具有吸引力的25個國家之一。越南已在胡志明市投資設立光中軟體科技園區。據越南2010年通信工業發展目標，至2010年軟體工業年均增長率為40%，總營業額達12億美元。10二、越南工業發展及投資環境分析越南工業發展現況及目標主要工業(續)傳統產業越南擁有豐富的天然資源與充沛的勞動力。適合勞力密集產業（如製鞋、成衣業等）以及使用當地原物料的產業（如食品加工業）例如，越南水產資源豐富，年產量200多萬噸，是越南第四大出口創匯

9、項目。但越南水產品加工的能力有限，對水產品利用率低，我國企業可考慮興辦加工廠，產品可內銷或外銷到鄰近國家。越南為東協成員國之一，台灣廠商可以越南為跳板，進入東協其他國家的市場。 11二、越南工業發展及投資環境分析越南投資環境評析一、外部經營環境評估機會威脅越南於2005年成為WTO第150個會員國，關稅大幅降低。享有歐盟、日本、東歐、蘇聯、加拿大特別優惠關稅待遇，出口通路順暢。東協自由貿易區成立，東協加一互惠免稅。各國外資以及跨國籍企業爭相進入投資。歐盟市場受鄰近東歐10國加入歐盟(EU)進佔地利優勢搶去訂單。鞋製品被歐盟課徵反傾銷稅，傳統優勢產業成長受阻。面臨中國強大製造能力以及低廉成本之威

10、脅。本土企業國際競爭力不足。二 、內部資源評估優勢劣勢 積極改善投資環境，推出企業法，土地法，海關法之修訂，協助業者降低成本，以利競爭。政治社會環境安定，治安良好。人民識字率達92%，工作勤奮且少有勞資糾紛工資水準僅臺灣的5%，是菲律賓和泰國的20%至25%，甚至比中國大陸沿海地區為低越南除勞工成本外，其他投資成本高於亞洲鄰近國家20%以上，且水電缺乏。人力素質以及技能不佳。缺乏產業供應鏈土地成本居高不下，工業用土地取得困難。法令朝令夕改，有待改進。基礎建設不足。12二、越南工業發展及投資環境分析越南投資環境評析越南國際評比 評比單位年度評分東協10國全球排名排名全球競爭力評估報告(Globa

11、l Competitiveness Report)全球經濟論壇(World Economic Forum, WEF)200620073.896/777/125世界商務環境指數(World Doing Business Index)世界銀行(World Bank Group)20065/899/155經濟自由度指數(Index of Economic Freedom)美國傳統基金會(Heritage Foundation)與華爾街日報20063.897/9142/157貪污指數(Corruption Perceptions Index)國際透明度組織(Transparency Internati

12、onal)20052.65/9107/159政府信用等級評估(Sovereign Ratings)標準普爾組織(Standard & Poors)2006/9/7 對外幣:BB/穩定/B對越南盾:BB+/穩定/B說明：評等的提升反映出推動越南經濟發展的動力，包含政府對於基礎建設以及投資環境的積極推動。穩定平等代表越南政府的組織改造將持續進行。投資環境風險評估報告(Business Risk Service)商業環境風險評估公司（Business Environment Risk Intelligence, BERI）2006分數：42評等：3A5/639/50(第二次)13二、越南工業發展及投

13、資環境分析越南投資優惠措施主要措施項目內容企業營利所得稅1.國內外企業之企業所得稅一般稅率為28%。 2.針對外資訂定20%、15%以及10%三個等級的企業優惠稅率。 3.自經營獲利時起還可享有免稅14年、續後的一定年限內所得稅減半之優惠。 4.外人將其在越南投資獲利再投資者可享有企業所得稅50100%之退稅。 5.全外資企業及外資合營企業，得將本年度虧損轉至下年度入帳。進口稅1.外資企業引進貨物做為固定財產時，得免繳進口稅。包括機器設備、生產線及接送工人用之運輸工具、越南國內未能生產之零組件、模具及建材。 2.輸入用以從事外銷產品生產之原物料、零配件也可以免徵進口稅。土地取得1.越南政府所提

14、供的最優惠待遇為免除土地租金12年，第13至20年土地租金減半。 2.外資投資若面臨困難導致暫停建設（或生產經營），得免繳該投資案在 暫停建設（或生產經營）期間之用地租金。 3.若投資案僅使用一部份用地從事生產經營，未使用部分用地租金減半。14二、越南工業發展及投資環境分析越南投資優惠措施主要措施(續)項目內容出口加工區以及工業區進出口稅 1.生産性企業和服務性企業均免征出口稅。 2.生産性企業進口構成企業固定資産的各種機械設備、專用運輸車免征進口稅；對用於生産出口商品的物資，原料，零配件和其他原料可暫不繳進口稅，企業出口成品時，再按進出口稅法補繳進口稅。 3.服務性企業按進口稅法繳稅。企業所

15、得稅 1.産品出口80%以上的生産性企業從盈利之年起免稅4年，接著4年按純利潤的5%繳稅，以後每年按純利潤的10%繳稅。 2.出口50%80%的生産性企業從盈利之年起免稅2年，接著3年按純利潤的7.5%繳稅，以後每年按純利潤的15%繳稅。 3.出口50%以下的生産性企業從盈利之年起免稅1年，接著2年按純利潤的10%繳稅，以後每年按純利潤的20%繳稅。 4.服務性企業從盈利之年起免稅1年，接著2年按純利潤的10%繳稅，以後年按純利潤的20%繳稅。16二、越南工業發展及投資環境分析越南投資優惠措施主要措施(續)項目內容新外人投資法1.放寬投資企業之形式 2.注重外人投資的保護 3.對外人投資者給予

16、無差別待遇，也逐步統一對國內、外國企業的優惠政策。 4.審批制度方面，實行分級管理，放寬地方對外資專案的審批許可權。 5.加強對專案施工建設的管理。 6.屬於優惠專案的外資企業，可將在越南獲得的利潤匯出境外，其所得稅的徵收適用越南國內相同領域的投資專案稅率。7.關於雙重課稅問題，以越南與外國投資商所在國家和地區所簽訂的免征雙重稅收協定執行之。17二、越南工業發展及投資環境分析越南與東亞各國投資優惠條件比較東亞各國外資獎勵政策獎勵投資業別獎勵措施印尼根據1999年1月14日發布的總統令第7號，廢止租稅假期制度分地區別(東部地區之KTI，KAPET)企業之優惠措施、保稅區內優惠措施等。另外，設置的

17、自由貿易港區(FTZ)也有特別的優惠措施泰國2002年1月時有126種產業為獎勵外資進入業別租稅減免，機器、原物料免進口稅等。依廠房所在地區給予不同的優惠獎勵標準。BOI認為重要之投資案件以外，外資企業所享有的總免稅額不得超過其投資金額菲律賓投資優先計劃(IPP)指定的產業、出口導向型產業、BOT計劃等依投資審核機構不同，提供不一的租稅減免等獎勵措施馬來西亞製造業、農業、觀光業、高科技產業、研發等都為獎勵對象，近年來特別強調高科技產業及研發部門，提供優渥的獎勵措施原物料、資本財之進口減免租稅等為製造業之一般性優惠措施，高科技產業、多媒體走廊另有不同的特別優惠措施越南造林、基礎建設、出口導向、遠

18、洋漁業、科技研發、傳統手工藝品等提供租稅假期、關稅減免、土地取得之優惠措施中國大陸依2002年4月1日修正的外國投資產業指導目錄及中西部地區外國企業投資優位產業目錄規定提供租稅減免、設備免進口稅、營業稅、加值稅等優惠措施印度外資與本國資本一體適用依企業所在地及出口傾向提供租稅減免、關稅減免等優惠措施19二、越南工業發展及投資環境分析越南與新興市場投資優惠條件比較國家項目中國大陸(生產性企業、農林漁牧業)印度越南台灣企業所得稅於經濟特區設廠者稅率為15%；沿海經濟開放區為24%；其他地區為30%(國內稅率30%)外資免徵地方所得稅(3%)公司需扣35%的企所稅，但外資公司可免徵20%的利潤所得企

19、業所得稅率為28%，外資企業依行業性質有20%、15%以及10% 三個等級的企業優惠稅率採累進稅率，稅率為15以及25%租稅減免自獲利年度起享有企所稅2免3減半優惠；若為先進技術企業得延長3年減半徵收從事基礎建設、投資偏遠及自由貿易區、特別經濟區者享10年免稅(至2009年3月31日止)；投資特別經濟區享5免2減半優惠自獲利年度起享有2免2減半至4免9減半之優惠。5年免稅（適用於新興重要策略性產業及科學園區之本國及外資企業 關稅對進口原料設備一律課稅外商投資企業出口之自產產品免徵出口關稅投資自由貿易區、特別經濟區者其資本財以及原料、零組件等均免徵進口稅外資企業進口之資本財以及原料、零組件等均免

20、徵進口稅工業區內廠商出口免徵出口稅機工出口區內進口之資本財以及原料、零組件等均免徵進口稅加工出口區內廠商出口免徵出口稅投資抵減企業研發費用按150%的比例扣除-投資高科技產業可長期享10%的企業所得稅優惠，從事研發活動可抵免土地租金研發支出金額30可在五年內抵減各項營所稅額 再投資退稅享有40%退稅率-享有企業所得稅50-100%之退稅-其他優惠-對特定產業或地區免土地租金12年，第13至20年土地租金減半政府得於不超過總開發經費之50範圍內提供科技開發補助款及配合款 20二、越南工業發展及投資環境分析越南與新興市場投資優惠條件比較中國印度越南台灣優勢勞動力充沛且工資低廉生產成本較低內需市場龐

21、大原物料供應鏈較為完整有高素質之英語人才內需市場龐大勞動力充沛且工資低廉為東南亞國協成員，可為進入東協市場之跳板勞動力素質高，工作勤奮基礎設施完備科技研發應用產業鏈完整劣勢投資已過度集中政治不穩定性政策透明度低適合大批量生產，無法快速反應市場需求基礎設施不足種性制度造成階級不平等與生產效率低落政府效率低落基礎設施不足除工資外，其他生產成本在東南亞國家均屬較高之國家政策透明度低工資較高與中國大陸之關係不穩定性環境品質待改善21三、各國在越南之投資佈局策略國家對越南投資地位主要投資項目台灣第一大外資來源國(2005年)食品及飲料製造業、紡織成衣業、橡膠產品業、造紙業、基礎設施工程以及飯店觀光業新加

22、坡第一大外資來源國(累計投資金額)醫藥設施、公用事業到資源貿易、房地產、服務業日本第三大外資來源國汽機車製造、電子業、機械業韓國第四大外資來源國紡織業、製鞋業、飯店觀光業以及交通通訊領域香港第五大外資來源國製造業、基礎建設、貿易、運輸以及通訊業中國第十五大外資來源國農業、傳統機械工業、日用品工業22三、各國在越南之投資佈局策略國家投資布局策略主要投資產業台灣尋求低成本生產基地以製造業為主，且集中在勞力密集產業投資集中在南部， 且多在加工出口區食品及飲料製造業、紡織成衣業、橡膠產品業、造紙業、基礎設施工程以及飯店觀光業日本投資集中在技術程度高之領域海外投資區域結構調整分散對大陸過度投資之風險汽機

23、車製造、電子業、機械業韓國以製造業和服務業為主轉移在東南亞其他國家生產基地投資集中在河內和胡志明市紡織業、製鞋業、飯店觀光業以及交通通訊領域中國以工業領域為主投資額低、投資時程短主要做原物料運輸，並進行商品銷售農業、傳統機械工業、日用品工業美國保有在東亞的經濟影響力做為美商全球佈局之據點通訊、金融、基礎公共建設、電子通訊歐盟投資高技術領域延伸經濟觸角至亞太地區農業、通訊、金融、觀光飯店、基礎工程建設23四、台越雙邊貿易及投資現況台越經貿發展台越雙邊經貿關係我國出口值34.30億美元（2004）、40.57億美元（2005）我國進口值6億美元（2004）、6.89億美元（2005）主要出口項目紡

24、織原料及半成品、機械設備零組件、鋼鐵製品主要進口項目紡織品、水產品、木製品、鞋類及塑膠我對越投資5億1,772萬美元（2004）、4億3,930萬美元（2005）越對我投資38萬9千美元（2004）、2萬4千美元（2005）重要官方會議台越經濟部長會議、台越農漁業合作會議重要民間會議台越工商聯席會議雙邊經貿協定台越貿易協定、越南WTO入會協定、台越投資保障協定、台越農漁業合作協定、避免所得稅雙重課稅暨防杜逃稅協定、台越勞務協定、台越符合性評估結果相互承認合作協定、台越貿易協定、台越標準化、度量衡及符合性評估瞭解備忘錄24台灣對越南投資 1990-200526四、台越雙邊貿易及投資現況台商在越南

25、之投資佈局我國在越投資產業別累計統計，1988-2004年次序產業別件數金額(百萬美元)百分比(%)1輕工業4082,604.4735.732重工業4131,524.5420.913農、林業253841.6211.544建築62788.9310.825商用辦公室租賃10769.3210.556旅館、觀光11312.554.297工業區、加工區開發5148.922.048食品加工業2997.751.349金融、銀行5951.310水產業2563.680.8711文化、衛生、教育1518.560.2512其他服務2117.940.2513交通、郵政42.690.04合計12627,290.3210

26、027四、台越雙邊貿易及投資現況台商在越南之投資佈局越南成為台商投資焦點的因素投資環境改善勞工充足成本低廉台越雙方合作關係緊密海外華人網絡台商投資形態特點投資主體由中小企業轉向大型企業台灣在越南投資以製造業為主，且集中在勞動密集型產業台商投資集中在南部，且多在加工出口區台商在越南當地的經營困難文化差異問題 技術與管理問題 環保問題 土地取得問題 基礎建設問題 29四、台越雙邊貿易及投資現況台商在越南之投資佈局台商價值鏈活動分析 原物料生產銷售人力資源研發財務管理工業多屬來料加工，原物料以及零組件多依賴進口當地供應廠商缺乏水電等營運成本偏高基礎建設不佳土地取得成本日漸增高對生產製程缺乏可以改善之

27、人才缺乏品牌策略，仍以製造為主要目的與當地經銷商或供應商的互信程度仍弱缺乏三種人才: 技術人才、管理人才、語言人才陸籍幹部逐漸增多人員流動性大當地研發人才缺乏，主要研發活動仍在台灣進行當地融資利率較台灣為高有部分企業仍以越南人頭進行投資者30五、台商在越南的投資機會台商必須找尋中國以外的新興市場 中國大陸工資上漲、部分地區勞工短缺、水電等生產成本漸增，以及環保意識抬頭十一五的規劃重點是創造中國大陸的內需市場，對於高耗能、高物耗、高污染、低附加價值之產業採取不鼓勵或限制投資之措施，台商必須要找尋下一個生產基地大陸之低成本優勢受到侵蝕中國的免稅假期將屆中國市場競爭者眾，廠商利潤受到擠壓人民幣匯率強勢，侵蝕出口競爭力；美國與越南貿易正常化，越南加盟WTO等均為投資越南的利多廠商對中國政府不信任、憂慮受到不平等對待、對投資優惠條件或內銷比例未達成共識者 越南在台商全球佈局的地位東協的整合與擴張分散供貨來源，降低風險 中國大陸經濟發展的不確定性，使日韓等