第3章商业银行的负债管理1

第三章商业银行的负债管理存款的种类和构成存款的定价非存款性的资金来源商业银行负债成本的管理我国商业银行的负债结构分析1概述第一节2作为金融中介的商业银行存款人（资金富裕方）借款人（资金稀缺方）商业银行存款付息借款付息

风险隔离4商业银行资产负债表简表商业银行资产负债表的一般比例资产项目（资金运用）%负债项目（资金来源）%现金资产准备金2支票存款23

应收现金2

同业存款2非交易存款储蓄存款20

小额定期存款16证券中央政府债券19大额定期存款9

其他债券5

借款24贷款工商业贷款16

不动产贷款25银行资本8

消费者贷款10

银行间贷款4

其他贷款8其他资产7合计100合计100商业银行负债的目的主要有：一是维持银行资产的增长率；二是保持银行的流动性；三是商业银行充当信用中介和支付中介的基础；620世纪70年代前后，西方国家商业银行关注的重点由资产运作转向负债管理。原因：金融业竞争日益加剧，金融业同质化所带来的存款减少和银行业地位的下降2000年以来，我国银行的负债管理由单纯依靠存款转向负债多元化原因：更多依赖理财产品、同业拆借、发行债券获得资金78资料：中国银行资产负债表9资料：摩根大通(美国)资产负债表存款的种类和构成第二节10一、西方商业银行的存款服务种类

活期存款（支票账户）交易帐户可转让支付命令（储蓄账户+支票账户）货币市场存款帐户自动转帐制度非交易帐户储蓄存款（储蓄帐户）定期存款11交易账户与储蓄账户的区别目的不同利息不同能否透支能否开具支票来源的稳定性12二、我国商业银行的存款种类城乡居民及单位存款：分为活期与定期两大类单位通知存款：存入款项时不约定存期，支取时需提前通知银行约定支取日期和金额方能支取的存款。单位协定存款：客户通过与银行签订《协定存款合同》，商定结算账户需要保留的基本存款额度，由银行对基本存款额度内的存款按活期存款利率计息，超过基本存款额度的部分按人行公布的协定存款利率给付利息的一种存款。三、宏观统计口径中的存款分类单位存款：账户管理，包括流动资金活期存款（结算）和定期积累性存款。财政存款：指国家预算资金存款及其与国家预算有直接联系的各项存款。转存中国人民银行，无利息。机关团体存款：增长迅猛，问题颇多。个人存款：分为活期、定期两类。农业存款：包括传统的涉农单位的存款；集体农业企业、乡镇企业的存款；农村信用社的往来户存款和转存款。其他存款金融机构人民币资金来源（比例%）2008年可比数据：单位存款为30%；个人存款为40%四、单位存款的基本制度1、单位存款账户的分类管理：

《人民币银行结算账户管理办法》第三条（一）：存款人以单位名称开立的银行结算账户为单位银行结算账户。单位银行结算账户按用途分为基本存款账户、一般存款账户、专用存款账户、临时存款账户。财政性存款1、基本存款账户存款人只能在银行开立一个基本存款账户。由人民银行当地分支机构核发开户许可证。基本存款账户是存款人的主办账户。存款人日常经营活动的资金收付及其工资、奖金和现金的支取，应通过该账户办理。2、一般存款账户：存款人在基本存款账户开户银行以外的银行营业机构开立的银行结算账户。该账户可以办理现金的缴存，但不得办理现金支取和发工资，只能转账结算。3、专用存款账户第十三条：对下列资金的管理与使用，存款人可以申请开立专用存款账户。专用存款账户的资金必须由其基本存款账户转账存入。该账户不得办理现金收付业务。（一）基本建设资金。（二）更新改造资金。（三）财政预算外资金。（四）粮、棉、油收购资金。（五）证券交易结算资金。（六）期货交易保证金。（七）信托基金。（八）金融机构存放同业资金……4、临时存款账户第十四条：临时存款账户是存款人因临时需要并在规定期限内使用而开立的银行结算账户。有下列情况的，存款人可以申请开立临时存款账户：（一）设立临时机构。（二）异地临时经营活动。（三）注册验资。第三十六条：临时存款账户应根据有关开户证明文件确定的期限或存款人的需要确定其有效期限。临时存款账户的有效期最长不得超过2年。五、商业银行存款管理原则一般原则可以概括为：成本可控原则、稳定原则、对称原则。▲成本可控原则：力求以最小的成本耗费筹集尽可能多的资金。路径：主动的负债管理面临挑战：利率市场化

▲稳定原则：力求资金来源保持相对的稳定。核心存款：对市场利率变动和外部经济因素变化反映不敏感的存款。为了降低经营风险，商业银行应提高核心存款的比例。

对于单个银行或银行业整体，活期存款与定期存款哪一个更稳定？▲对称原则：实现存贷款的规模、结构和偿还期的对称性。

存、贷款期限长短如何划分才能实现利润最大化？补充1：存款保险制度存款保险制度是建立一个保险机构，各存款机构作为投保人向保险机构交纳保费，当投保人面临危机或经营破产时，保险机构根据情况采取不同的处置措施如流动性支持、兼并重组和清算赔偿，以化解金融风险或防止风险蔓延。2014年10月我国通过《存款保险条例》，规定存款保险实行限额偿付，最高偿付限额为人民币50万元；存款本金和利息合并计算。存款保险制度的作用：保护存款人的合法利益，增强金融体系稳定性。减轻政府和中央银行在银行倒闭中所承担的风险。提高了银行经营成本，可能引发道德风险与逆向选择问题。思考：海南发展银行的关闭清算

中国建立存款保险制度的意义？中国建立存款保险制度的意义存款保险制度的建立有利于加快我国金融体系的市场化，为大额存单的推出和定期存款利率的上升扫平道路。意味着银行信用不再等于国家信用，较高的保额有效维护整个市场稳定。银行负债成本的提高与利差空间的缩小意味着未来银行业利润来源必须多样化，寻求中间业务或表外业务。增加金融机构之间的市场竞争，进一步提高金融机构服务水平，促进金融服务创新。可能倒闭的是中小商业银行。存款的利率第三节26一、存款利率的影响因素存款的利率取决于：存款的期限银行的经营实力银行的经营目标银行面临安全性与盈利性之间的权衡：存款的利率与存款规模呈正比，但与银行的盈利呈反比目前我国存款利率受到管制，因此缺乏市场化定价方法27利率定价——交通银行的例子目前我行在确定具体的利率、费率时，应当考虑到以下几种制约因素：国家金融政策的有关规定；授信业务的风险；银行的资金筹集成本；同业竞争；银行与客户的关系；银行能够向客户提供的授信业务品种及其服务质量。金融机构人民币法定存款基准利率的变动

（年利率%）29注：2014年11月22日，金融机构存款利率浮动区间由存款基准利率的1.1倍调整为1.2倍。2015年各类存款的利率（%）二、储蓄存款的计息规则《储蓄管理条例（2011）》：第二十四条未到期的定期储蓄存款，全部提前支取的：

按支取日挂牌公告的活期储蓄存款利率计付利息。第二十五条逾期支取的定期储蓄存款，其超过原定存期的部分：

按支取日挂牌公告的活期储蓄存款利率计付利息。第二十六条定期储蓄存款在存期内遇利率调整：

按存单开户日挂牌公告的定期储蓄存款利率计付利息。第二十七条活期储蓄存款在存入期间遇有利率调整：

按结息日挂牌公告的活期储蓄存款利率计付利息。人民币存贷款计结息问题的通知（2005）个人活期存款按季结息，单位活期存款按日计息，按季结息，按结息日挂牌活期利率计息，每季末月的20日为结息日。银行可采用积数计息法和逐笔计息法计算利息。人民币业务的利率换算公式为：

日利率=年利率÷360

月利率=年利率÷12积数计息法按实际天数每日累计账户余额，乘以日利率计算利息。计息公式为：利息=每日余额合计数×日利率。逐笔计息法按预先确定的计息公式逐笔计算利息。计息期有整年（月）又有零头天数的，计息公式为：利息=本金×年（月）数×年（月）利率+本金×零头天数×日利率。

补充2：可转让大额定期存单CDs可转让大额定期存单（NegotiableCertificateofDeposit）：银行存款的证券化起源：20实际60年代，纽约花旗银行为规避利率管制与存款准备金规定的一项金融创新特点：标准化：金额固定，期限固定，面额较大。高流动性：不记名，可以在次级证券市场自由转让。投资性：利率略高于同期定期存款利率。促进利率市场化：规避利率管制，放大存款利率弹性有利于银行存款的稳定性：大额存单将对理财产品产生一定的替代效应。补充：可转让大额定期存单CDsCDs可以获得高利息，还可在货币市场出售，还可加强与银行的业务联系CDs是货币市场基金、商业银行、养老金协会、政府和个人的主要投资对象我国首批大额存单于2015年6月15日起发行。利率水平均在基准利率基础上上浮40%，产品期限暂为1个月、3个月、6个月、9个月、1年期5个品种。个人投资人认购大额存单起点金额不低于30万元，机构投资人认购大额存单起点金额不低于1000万元。非存款性的资金来源第四节35一、非存款性资金来源种类银行非存款性资金规模≈存款量-（贷款量+投资量）

同业拆借非存款性的向中央银行借款资金来源证券回购发行中长期债券36二、同业拆借金融机构之间为调剂短期资金余缺而相互融通资金的一种借贷行为。目的：西方国家是为了获取盈利；我国是为了补充准备金不足和保持银行的流动性同业拆借期限有1天、3天、7天、20天、30天、90天、120天等几种。是货币市场的一个主要子市场同业拆借的资金主要用于短期、临时性需要同业拆借基本上是信用拆借，不允许场外交易同业拆市场的利率目前已完全实现了市场化(上海银行间同业拆放利率Shibor)Shibor隔夜拆借利率（O/N）央行降息的“市场效应”三、向中央银行借款再贴现：我国商业银行从中央银行申请贴现资金有一部分是通过票据贴现完成的再贷款：信用贷款国债回购：作为配合中央银行执行公开市场操作的方式40四、证券回购证券回购商业银行以其持有的流动性强、安全性高的优质资产，以签订回购协议的方式融资。回购协议的一方暂时出售这些资产，同时约定在未来的某一日以协商的价格购回这些资产。正回购：卖出回购协议，融资行为逆回购：买入回购协议，放贷行为回购协议利率较低，如果银行以此融资用于收益较高的投资，则会带来更高的盈利。41五、发行中长期金融债券由于政策限制与现实考量，商业银行在国内已不再采用这种筹资方式政策性银行发行政策性金融债券越来越多商业银行在国际债券市场发行的债券不断增多42我国商业银行的负债结构分析第五节434445我国商业银行存款结构分析（1）存款构成中，储蓄存款占比最高，说明商业银行资金来源较为稳定（2）单位活期存款呈下降趋势，而单位定期存款呈上升趋势，说明金融创新带来了存款定期化倾向（3）由于竞争的加剧，国有商业银行在市场中的垄断局面正在逐渐消除。464748我国商业银行负债结构分析（1）各项存款是支撑商业银行资产运作的极为重要的来源，但是存款比重呈下降趋势，说明负债结构在发生变化（2）商业银行资金来源渠道的单一和对存款的过度依赖并存，二者互为因果（3）对特定存款机构与其他金融机构负债比重增加，说明资金来源多样化（3）近年来，由于我国银行市场竞争的加剧，国有商业银行垄断程度已明显降低49补充：山雨欲来风满楼

—商业银行存款失守2013年年末金融机构存贷款余额及其增长速度（单位：亿元）2014年年末对比山雨欲来风满楼—商业银行存款失守2014年第3季度财报显示，16家上市银行存款总额首次出现单季负增长，环比降低2%，为15年来的首次。存款死守的主要原因：2014年9月出台的存款偏离度监管方案，月底“一日游”的虚假存款得到遏制。互联网金融产品竞争。导致活期存款转化为货币基金。银行内部理财产品业务发展股市与楼市引流利率（存款利率上限）管制与金融市场发展严重背离山雨欲来风满楼—商业银行存款失守影响：助推利率市场化的进程银行经营成本持续攀升倒逼银行放弃传统利差收益转而关注服务以及金融创新52我国商业银行的资产-负债结构分析第六节531986—1994年，呈现典型的“超贷”特征，即贷款经常性地超过存款和资本金。年份198619871988198919901991199219931994比重%82.0283.9383.8984.1987.3982.0589.1688.6997.42表2-5国有商业银行存款和自有资金占贷款的比例从1995年开始，中国银行系统出现了与“超贷”现象相反的存款大于贷款的“超存”或“存差”现象。一、“超贷”和“存差”现象二、银行系统“存差”的总量和结构年度存差余额（亿元）比上年增长（%）19953324.2—19967418.5+123.1619977476.2+0.7819989173.8+22.71199915044.6+64.00200024433.3+62.402001

31302.5+28.10200239623.0+26.58表2-6中国银行体系1995-2002年“存差”动态“存差”是否是资金的闲置呢？三、银行系统“存差”并不是资金的闲置银行机构的信贷收支包括两部分业务收支：一是存贷款业务收支（简称信贷收支Ⅰ）二是存贷款业务以外的资产负债业务收支（简称信贷收支Ⅱ）这两部分业务的资金在营运中是相互联通的，存>贷形成的“存差”通过信贷收支Ⅱ使用出去；“存差”资金不会也不可能闲置在银行机构内部。信贷收支Ⅰ和信贷收支Ⅱ关系：来源方项目运用方项目存款信贷收支Ⅰ

“存差”贷款

“超贷”金融债券信贷收支Ⅱ流通中现金M0

……有价证券和投资金银占款外汇占款财政借款

……合计合计“存差”意味着商业银行其他非贷款资产的增加。四、银行“存差”的积极与消极作用积极作用：能够有效支持发行国债；冻结流动性资金；是实施积极财政政策和稳健货币政策的重要基础。增加外汇储备！消极作用：大量“存差”处于吃利差的状况。信贷资金投入国债货外汇储备将加大价格风险；存差用于购汇，导致贸易顺差的压力。我国商业银行存款管理中的

法律知识与实务第七节59一、存款业务的性质与原则存款合同为实践性合同，即存款人只有将货币资金实际交付给存款机构后存款合同才能成立。

人工、ATM、转账等方式存款，何时意味着存款合同成立？储蓄存款的四原则：存款自愿、取款自由、存款有息、为存款人保密存款的认定案例1：银行工作人员工作失误，多存钱了，客户是否必须归还？法律规定：“不当得利”有交还的义务案例2:银行工作人员接受存款并出具存单，但未将存款入账，存款关系成立吗？客户应当向银行追偿还是向工作人员追偿？

“入账说”V.S“交付说”？

“交付说”占据上风：保护存款人利益，增强对金融体系的信任；“入账说”为补充：如果金融机构有充分证据，人民法院应当认定持有人与金融机构间不存在存款关系案例3：取款方式的自由2008年12月19日，原告周培栋持卡在被告柜台要求取款。营业员建议周到自动取款机上取款，周称“我不会”，营业员告知其“屏幕上有提示，你跟着做就可以了”。周培栋遂到自动取款机前取款。原告周培栋在自动取款机上操作未果，再次持卡到柜台要求取款，周培栋才发现自己的卡被调包。等周培栋赶到开户行口头挂失时，其账户内已被盗取53006元。银行是否承担责任？为什么？法院判决营业员既不履行讲解或演示义务，又坚持让储户到自动取款机上取款，是限制储户的取款自由，不履行保证支付的义务，应当承担过失责任。取款自由，不仅包括取款时间、取款数额上的自由，还应当包括选择取款方式的自由。案例4：取款金额的确定2012年2月16日，被告杨富斌持存折和龙卡到原告石林建行取款2.1万元。储蓄所在当日对账时，发现短款1万元，经查看当日监控录像，认为是杨富斌多领了1万元现金。争论焦点：银行监控录像中银行工作人员给被告100元面额纸币两把，石林建行认为每把有100张，计2万元；杨富斌认为每把有50张，计1万元。一审法院判决：按照银行系统《全国银行出纳基本制度》规定，整点纸币现金时，无论纸币面额大小，均应以100张为单位扎成把，这已形成惯例。据此应认为，每把为1万元，两把共计2万元。二审法院判决：二审法院判决：《全国银行出纳基本制度》中对成把纸币张数为100张的规定，仅是银行内部对收入现金进行清点及封存的标准，只对银行系统内部的出纳工作具有规范作用……所以，石林建行的主张没有充分的证据，故依法不予支持。按照谁主张、谁举证的原则：上诉人石林建行既然起诉杨富斌多领取了1万元现金，就要对杨富斌领取的两把100元面额纸币每把肯定是100张负举证责任。银行经验教训：银行对支付给储户的现金，必须当面清点，并以当面清点的金额为准。存款人一旦离开银行，则很难完成举证责任。举证责任倒置《最高人民法院关于审查存单纠纷案件的若干规定》：“持有人以存款凭证为证据提起诉讼的，如金融机构不能提供证明存款关系不真实的证据，或仅以金融机构底单的记载内容与上述凭证记载内容不符为由进行抗辩的，人民法院应认定持有人与金融机构间存款关系成立，金融机构应当承担兑付款项的义务。”类似：行政诉讼、医疗诉讼案例5：

存款人死亡后如何办理储蓄存款过户或支付合法继承人应向储蓄机构所在地的公证处申请办理继承权证明书，储蓄机构凭此办理过户或支付手续。《继承法》第十条规定：第一顺序继承人为配偶、子女、父母。第一顺序继承人在继承开始时，不分男女、老幼，均享有均等的继承份额。就该项存款的继承权发生争执时，由人民法院裁判。存款人已死亡，但存单持有人没有向储蓄机构申明遗产继承过程，也没有存款所在地法院判决书，直接去储蓄机构支取或转存存款人生前的存款，储蓄机构都视为正常支取或转存，事后而引起的存款继承争执，储蓄机构不负责任。二、存款人保护规则第二十九条商业银行等存款机构在办理个人储蓄存款业务时，应当遵循“存款自愿、取款自由、存款有息、为储户保密”的原则；（一）存款实名制2000年4月1日起实施存款实名制，存款人办理存款业务时需要提交证明法定身份的证件。银行负有核实和登记的法定义务。（二）为存款人保密的规定严禁向亲朋透露或提供客户信息，非工作需要不得与同事随意谈论客户情况。案例1：2003年5月22日，顾某到交通银行上海分行自助银行想刷卡取款时，看到自助银行门禁上有一个装置，上面写有提示语：进门前请先刷卡并输入密码。顾某按照该提示刷卡并输入密码，但自助银行门没有打开，顾某就离开了。之后，顾某发现自己的卡里少了1万余元，马上报警。经查，顾某的钱款是被犯罪嫌疑人使用盗码器窃取磁条信息及密码，并伪造银行卡从ATM机上提走。顾某要求银行赔偿，但遭到拒绝后起诉到法院。法院认为：原告有理由相信装置覆盖在自助银行门禁系统上的盗码器是银行的，难以识别是犯罪分子所为。且原告在发现钱款被盗后马上报警，及时采取了相关措施，在本案中没有过错，不应承担责任。因此法院判决银行给付原告顾某人民币1万余元及相应利息。案例2：客户身份证件审核的风险——从形式审核到重大过失2001年最高院《审理票据纠纷案件若干问题的规定》第69条规定，付款人未能识别出伪造、变造的票据或者身份证件而错误付款，属于票据法第57条规定的重大过失，给持票人造成损失的，应当依法承担民事责任。重大过失：稍加注意就能发现问题近年来伪造银行承兑汇票等犯罪行为呈现上升势头，有些企业深受其害。为提高票据凭证的防伪性能，保证票据的流通和安全使用，央行规定2011年3月1日起，我国全面启用新版2010版银行承兑汇票。2010版银行承兑汇票(2)71第三十条商业银行有权拒绝任何单位或者个人查询，但法律、行政法规另有规定的除外；依法有权查询、冻结、划扣的国家机关，持县级以上机构签发的文件，银行进行协助。有权查询、冻结、扣划单位、个人存款的执法机关一览表案例3：夫妻之间可以代为行使对对方存款的权利吗？不久前，赵某起诉要求和王某离婚，在向法院提交的财产清单中，称家庭存款仅有几千元。王某提出异议，拿着自己的身份证、结婚证，到银行要求查询赵某存款的数额。银行是否应为其查询？不应当。“金融机构不得向任何单位或者个人提供有关个人存款账户的情况，并有权拒绝任何单位或者个人查询、冻结、扣划个人在金融机构的款项；但是，法律另有规定的除外。”但是王某可向法院提交书面申请，请求法院对以赵某名字所开个人存款账户情况进行调查、冻结。案例3：夫妻之间可以代为行使对对方存款的权利吗？《婚姻法》第十七条

夫妻在婚姻关系存续期间取得的财产为共同财产；夫妻对共同财产有平等的处理权。《婚姻法》第十八条

下列财产属于夫妻一方的财产：一方的婚前财产。案例4：银行是否可以划扣企业账户的预付款抵偿贷款？

2008年9月12日，新疆棉业公司按约定将3000万元种子预付款打入新疆种业公司账户。然而，不久却传来消息，打入种业公司的预付款，被种业公司账户所在的阿克苏某银行划扣了1900余万元，冲抵种业公司欠银行贷款。2010年8月，棉业公司将种业公司和银行告上法庭。银行能否从客户结算账户中直接扣划资金抵债？农十二师中级法院审理此案认为：棉业与种业公司是代收购、代加工关系，棉业公司汇入种业公司的代收款，所有权应属棉业公司，种业公司和银行不具有该笔资金所有权，银行自行扣划该款项偿还其贷款，明显存在欺诈行为。种业公司明知欠银行贷款本息未还，其账户被冻结情况下，要求银行解封账户，让棉业公司预付资金汇至银行账户，其主观上具有过错，对此应承担侵权民事责任。法院认为，种业公司与银行应共同承担连带责任。判令种业公司和银行赔偿棉业公司人民币1900余万元三、禁止使用不正当手段吸收存款“不正当手段”是指擅自提高存款利率；以散发有价馈赠品为条件吸收储蓄存款；发放各种名目的揽储费(如手续费、吸储费、有奖储蓄、介绍费等)；利用不确切的广告宣传；利用汇款、贷款或其他业务手段强迫储户存款；利用各种名目多付利息、奖品或其他费用。常见案例：某商业银行为了拉拢客户，吸收客户的大额存款，采取免费为客户提供电脑等设备的措施。中国银监会办公厅关于规范市场竞争、严禁高息揽存的通知（2010年8月5日）一、银行业金融机构应严格执行法定存款利率，严禁擅自提高存款利率……明确禁止分支机构通过向存款客户赠送实物、购物卡、现金、金条等方式变相提高存款利率。二、……不得通过中介机构开展存款业务，不得以回扣、礼品或其他任何方式向存款经办人和关系人支付费用或好处。三、……不得利用个人理财业务进行变相高息揽存，不得混淆理财产品、积分回馈与储蓄的关系。四、银行业金融机构不得设立存款单项考核和奖励办法……不得把存款考核指标分解下达给个人，不得将存款考核指标与员工个人薪酬及行政职务安排挂钩。四、民间借贷非法吸收公众存款：是指未经中国人民银行批准，向社会不特定对象吸收资金，出具凭证，承诺在一定期限内还本付息的活动。变相吸收公众存款：是指未经中国人民银行批准，不以吸收公众存款的名义，向社会不特定对象吸收资金，但承诺履行的义务与吸收公众存款性质相同的活动，主要表现为：1、以违法违规通过发行会员卡、会员证、席位证、优惠卡、消费卡等形式非法吸收资金；2、对物业、地产等资产进行等份化，通过出售其份额的处置权进行高息集资；

3、利用民间会社或者地下钱庄进行非法集资（如标会、合会等）；4、以签定商品经销等经济合同形式进行非法集资；5、利用传销或秘密串联形式非法集资；

6、以发行或变相发行股票、债券、彩票、投资基金等权利凭证或以期货交易、典当为名进行非法集资；

7、利用种植、养殖、庄园开发、生态环保、托管造林等名义进行非法集资；孙大午案大午集团在2000年1月至2003年5月间，以高于银行同期存款利率、承诺不交利息税等方式，出具名为‘借款凭证’