中国民航发展趋势分析

中国民航发展趋势分析民航客运行业市场多大?在出行利好的刺激下，民航市场迅速出现回暖迹象。11月30日起，随着广州、深圳、郑州、重庆等多个城市优化调整疫情防控措施，国内民航市场迎来触底反弹。12月2日，预计国内客运航班量将有较大幅度的增长，从12月1日的2800余架次上升至近3500架次。民航局数据显示，自1月7日至2月15日，春运40天，民航运输旅客5523万人次，日均客运量138万人次，同比增长39%，恢复至2019年春运同期的76%。航班管家指出，2023年春运总体航班量趋于稳定，国内航班量恢复稳定，春运40天里有7天国内航班量超2019年春运同期，国际航班量回升缓慢。飞常准民航看板数据显示，2023年春运国内航线日均执行客运航班量1.16万班次，实际执行国内客运航班量46.33万班次，与2022年春运同期相比增长15%，恢复至2019年春运同期的94%;国际及地区航线实际执行客运航班量1.27万班次，与2022年春运同期相比增长142%，恢复至2019年春运同期的12%。据中研普华产业院研究报告《中国民航业将迈入万亿级时代!中国民航业仍处于成长阶段，伴随经济的增长，人均乘机次数有较大的提升空间。低成本航司具备独特竞争力，有望与全服务航司争夺市场，成本航司更能适应当前航网下沉的大背景，中国低成本航空渗透率有望持续提升。据了解，目前国际民航平均人机比是100：1，而我国民航业平均人机比是200：1，这意味着，仅以国际民航水平计算，未来10年我国至少需要民航类人才24万人以上。中国航空市场的增长可归功于中国中等收入群体人数的增长。如今，该人群数量已经是10年前的三倍，预计未来10年还将翻倍。未来将非常令人振奋。国际民用航空市场未来20年市场空间约6万亿美元。根据民航“十四五”规划，2019-2025年中国民航客运量CAGR为5.9%，2025年客运量将达到9.3亿人次。按2019年行业平均票价980元为基准，则2025年对应市场规模接近万亿元，远高于当前。此外，参考世界银行对人口的预测，以及空客对人均乘机次数的预测，远期看中国民航客运量有望较2025年翻倍。中国航空市场的增长可归功于中国中等收入群体人数的增长。如今，该人群数量已经是10年前的三倍，预计未来10年还将翻倍。随着中等收入群体对经济的拉动，以及新技术带来的飞机能力和效率的提升，预计中国民用航空市场的未来将非常令人振奋。国际民用航空市场未来20年市场空间约6万亿美元。航旅管家数据显示，春运旅客吞吐量排名前五的城市机场分别为上海、北京、成都、广州、深圳。其中，上海两机场春运进出港航班量超6万班次，比2022年同期提升13.0%，旅客吞吐量超800万人次，比2022年同期提升39%。北京两机场春运进出港客运航班量近6万班次，比2022年同期提升54.6%，旅客吞吐量超820万人次，比2022年同期增长超1倍。此外，西安、深圳、郑州机场的旅客吞吐量分别同比增长203%、92.8%、92.0%。从国内机场航班量来看，飞常准与航旅纵横均认为，广州白云国际机场、深圳宝安国际机场、昆明长水国际机场是2023年春运期间最为繁忙的三大机场。根据携程旗下FlightAI市场洞察平台数据，春运期间客流量排名前50的机场中，客流量与2019年春运同期相比恢复最快的三大机场为西双版纳嘎洒机场、长春龙嘉机场、三亚凤凰机场。根据预测，未来20年全球航空运输量的平均增速约为4.7%，至2035年超过16万亿公里，民用飞机的累计需求量为41030架，价值6.1万亿美元，其中干线飞机37740架，价值5.68万亿美元，预计新交付万亿美元，预计新交付2037架90座以下的支线飞机，总价值达0.11万亿美元。未来20年各座级喷气客机的交付量将达到43013架，价值约57877亿美元，其中干线飞机37758架，总价值5.55万亿美元，全球涡扇支线客机的交付量约为5255架，价值超过2423亿美元。尽管发展遇到暂时困难，民航业盈利增长潜力还是很大的。从中长期看，我国民航业仍具发展空间和潜力，在各方努力下，民航业正在寻求新的增长点。国际航线恢复方面，民航局在2月16日举行的例行新闻发布会上表示，2月6日-12日，从实际执行的航班情况来看，我国已经恢复与58个国家间的客运定期航班，98家中外航空公司共执行795班，比“乙类乙管”政策发布前一周(1月2日-8日，482班)增长65%。目前，中国与泰国、柬埔寨、澳大利亚、马来西亚、新加坡、越南等6个亚太地区国家间的航班量共增加226班，超过增班总量的70%。通航城市、通航国家和执飞航空公司数量分别恢复到疫情前的25%、64%和80%。客运航班量总体恢复至疫情前的9%，中方航空公司执飞航班量占比为62%。中国与阿联酋、意大利、新西兰、荷兰、哈萨克斯坦等27个国家间的航班恢复比例超过20%，其中，埃及、比利时、沙特等6个国家的航班恢复比例超过五成。机构看好民航恢复前景。兴业证券研报认为，短期看，春运后需求恢复较快，票价表现相对较好。