商业金融银行经营管理架构

商业银行经营管理架构郁洪良

商业银行的经营管理的目标和原则银行经营管理的顶层设计：经营发展战略规划全面风险管理架构绩效管理和风险管理统一：风险调整资本回报率（RAROC）

商业银行的经营管理的目标和原则

在对资金来源和资产规模及各种资产的风险、收益、流动性进行全面预测和权衡的基础上，首先考虑安全性，在保证安全性的前提下，围绕流动性加强银行的经营管理，增强资金实力，提高服务质量，只有这样，才能很好地实现安全性和盈利性相结合的目标。银行经营管理的顶层设计：经营发展战略规划自古不谋万世者,不足谋一时;不谋全局者,不足谋一域。---[清]陈澹然“寤言二迁都建藩议”

战略规划，也就是我们常说的顶层设计。顶层设计的字面含义是自高端开始的总体构想，基本内涵是对战略目标及其在时间、空间的展现形态和实现方式的设计。其思想内涵主要是，用系统论的方法，以全局视角，确定目标，对银行业务发展的各方面、各层次、各种要素进行统筹考虑，和谐各种关系，选择实现目标的具体路径，制定正确的战略战术，并适时调整，规避可能导致失败的风险，提高效益降低成本。

顶层设计思想方法的简单描述

特点是从未来把握现实、用顶层引领下层

经营发展战略规划是银行业务经营管理的基础

战略管理流程全面风险管理架构——风险管理是银行总体发展战略的核心

美国花旗银行副总裁柯林斯：始于了解和控制风险，终于获取收益回报是现代商业银行生存的根本。

面对一种风险，银行发展一些方法来度量和控制它；把同样的风险管理规则转用于解决银行客户的问题，作为可以卖给银行客户而赚得利润的新产品。这些新产品使一家银行与竞争对手拉大了差距，增加了银行的收益。最终，银行能够有意识地决定去承担可以用银行的风险管理技巧处理的一些特定风险。

案例：花旗银行为什么愿意购买

南京爱立信的应收账款南京爱立信2002年3月提前还清南京交通银行的巨额贷款，转而投奔花旗银行上海分行。南京爱立信来讲，转向花旗银行上海分行的原因很简单，就是追求更大的利益。具体讲，南京爱立信要求相关银行提供“无追索权的应收账款转让”业务。一个被媒体忽视但又是一个十分重要的问题，不是外资银行是否能够用与保险公司分担风险的方法控制住“无追索权应收账款转让”业务可能出现的风险，而是为什么外资银行会承诺买断风险呢？中国商业银行风险管理主要特征

——投融资结构:风险集中在银行体系

——商业银行从传统业务向现代银行转变；银行业务产

品的创新风险——风险管理的体制并未有效发挥作用——法律体系缺陷，缺少市场退出机制全面风险管理包括：

——把企业的风险承受力和战略联系起来，

——提高企业应对风险、准确决策的能力，

——降低操作意外事件和损失的频率和严重性，

——识别和管理多种和跨企业风险，

——主动抓住机会，

——提高企业资本配置的有效性。

全面风险管理层次与管理过程融为一体的全面风险管理架构

——内部环境。内部环境反映企业的风险管理观、风险承受力和道德价值。它决定全体员工如何看待和处理风险。企业的最高层确定基调。

——目标设定。在管理层可以识别那些影响企业实现目标的事件之前，必须设定目标。董事长批准企业目标，管理层负责实现目标。全面风险管理确保董事会有一套方法制定合适的目标，支持并符合企业的远期目标，以及与企业的风险承受力保持一致。

——事件识别。必须识别和衡量可能影响公司实现其目标的内部和外部事件。必须区别风险和机会。机会应反馈到管理层的战略决策或目标设定程序中。

——风险评估。分析各类风险发生的可能性和潜在影响，这是银行管理风险决策的基础。应评估内在风险和剩余风险。

——风险反应。管理层决定如何应对风险——规避、接受、减少、或共担风险——制定一系列联系风险与风险承受力的行动方案。

——控制措施。建立并实施有关政策和流程，确保有效地实施必要的风险反应。

——信息和交流。用表格和时间表识别、捕捉和交流有关信息，帮助经理和员工履行职责。有效的交流还具有更广

的含义，要在企业内部自由流动。银行常利用重要的风险

指标和经营指标交流信息。

——监控。必须监控企业全面风险管理的全过程，并在必

要时进行修改。在持续经营和独立评估中都要进行监控，

这是一个持续的过程，不同于定期的测试和审计。全面风险管理体系的基本要素全面风险管理政策指引风险治理政策：董事会的风险偏好、容忍度、目标和职责数据和信息管理政策风险组织的流程政策经济核算管理政策组合管理政策风险调整绩效考核全面风险管理报告政策合规风险管理体系信用风险管理体系操作风险管理体系市场风险管理体系参见《商业银行操作风险管理指引》第五条金融创新风险管理体系参见《商业银行金融创新指引》参见《商业银行合规风险管理指引第八条》参见《商业银行内部控制指引》第三章“授信”；《商业银行授信工作尽职指引》参见《商业银行内部控制指引》第三章“授信”；《商业银行授信工作尽职指引》在今年10月召开的二十国集团财政部长和中央银行行长会议上，与会领导人通过了一项旨在减少系统性金融机构风险的新规，包括加强监管、建立跨境合作机制、明确破产救助规程以及大银行需额外增加资本金等。根据这项新规，具有系统性影响的银行将被要求额外增加1%至2.5%的资本金。根据金融稳定理事会的定义，具有系统性影响的银行是指业务规模较大、业务复杂程度较高、一旦发生风险事件将给地区或全球金融体系带来冲击的金融机构。该机构每年11月对这份名单进行审查和更新。据《巴塞尔协议III》，到2013年全球金融机构的最低核心资本充足率将提高至7%。根据金融稳定理事会的规定，具有系统性影响的银行从2019年起，核心资本充足率需提高至8%至9.5%。银行将增加1%至2.5%的资本金商业银行风险管理方法

——银行内部评级方法

——银行风险预警体系

——风险价值法(VAR)

——风险调整的资本收益法(Raroc)

——信贷矩阵(CreditMetrics)

——全面风险管理模式

——资产组合调整

——风险管理电子化系统

——不良资产的管理银行风险汇总的基本思路绩效管理和风险管理统一：风险调整资本回报率（RAROC）RAROC是将商业银行经营活动中的可预见损益、不可预见损失调整为即期的损失，衡量经过风险调整后的收益大小和资本的使用效率，它可用风险资本收益率，它可用风险资本收益率和股东权益增值率来表示。

——RAROC克服了商业银行风险的滞后性和隐蔽性，要求银行的收益必须能够始终覆盖所承担的风险，要求商业银行业务发展与风险控制具有内在统一性，是银行股东与管理者、风险承担者与风险控制者认识风险、衡量风险和管理风险的统一标准和共同语言。

——风险调整资本回报率还克服了传统银行绩效考核中盈利目标与潜在的可能损失在不同时期反映的时间错位问题，实现了经营目标与业绩考核的统一、股东利益与经营者行为的统一。年度工作总结汇报ANNUALWORKREPORTSUMMARY信托业务发展与创新研究上海国际信托投资有限公司王信举目录信托业务发展现状研究01信托业务创新研究——两项导致信托业务突破性发展的重大革新02信托业务创新案例分析03信托业务发展现状研究一般理解政策与法律环境发展现状一般特点发展桎梏信托的一般理解以信为本以诚治业诚即真诚、诚实，信即守承诺、讲信用，讲诚信就是要守诺、践约、无欺。如果有人要问英国人在法学领域取得的最伟大、最独特的成就是什么，那就是历经数百年发展起来的信托理念…这不是因为信托体现了基本的道德原则，而是因为它的灵活性，它是一种具有极大弹性和普遍性的制度。——英国法学家梅特兰信托的应用范围可与人类的想像力相媲美。——美国信托法权威斯科特信托的一般理解贯通货币市场、资本市场和产业投资的独特优势最好的非IPO投资银行业务平台信托制度框架下突出的财产管理功能和资金融通功能政策与法律环境法律框架逐步完善《信托法》（2001.10）——信托法律制度体系的基本法《信托投资公司管理办法》（2002.6）——信托投资公司的经营管理规范《信托投资公司资金信托业务管理暂行办法》（2002.7）——信托主体业务的规范分类监管办法即将出台，诸多单项条例即将出台——信托证券专用帐户、信托公司及业务信息披露、房地产信托、信托公司治理指引、内控指引和信托核算等政策与法律环境监管思路逐步明晰信托公司分类监管原则、属地监管原则协调规划，统一监管尚需加强发展现状目前重新登记后的信托公司共59家，截至6月底，信托从业人员4600人近三年来，集合资金信托计划1053个，大部分获得了成功，信托公司接受管理的信托财产总额已近2000亿元人民币。84%的信托财产为资金信托，财产信托业务开始呈现良好的发展态势。——银监会非银部主任高传捷，中国长沙信托论坛(2004.10）一般特点由单一信托到集合信托由资金信托向财产信托过渡运用范围由单一领域到多领域运用工具由单一向多种工具相结合发展桎梏信托登记信托税收信托会计信托业务创新研究两项导致信托业务突破性发展的重大革新信托内部信用增级信托制度框架下的所有权解析内部信用增级外部信用增级由第三方提供信用担保，提供者包括政府、专业保险公司、金融机构、大型企业的财务公司等，增级工具主要有：政府承诺函、保险、企业担保、现金抵押帐户和信用证等。信托内部信用增级利用基础资产产生的部分现金流来实现,可避免利用外部信用增级工具较容易受信用增级提供者信用等级下降风险的影响的风险。增级工具主要有：构建优先/次级结构、利差帐户和超额抵押等。优先/次级结构就是根据一定的原则和需求，将信托或资产支撑的证券产品的收益权分为不同信用品质的档级，不同档级的受益权承担风险、享有利益及利益分配或退出的顺序有区别。内部信用增级——构建优先/次级结构遵照风险和收益相匹配的原则，通过组合策略，向选择不同风险-收益结构特征的投资者分配不同现金流的结构化设计，能保证不同层次受益权对应的现金流汇总能够复原为项目整体的现金流，摆脱了项目本身性质以及外部信用担保的制约，而仅仅依赖于项目自身权利和义务的重新分配就能在最大程度上保障优先收益的实现。可保障那些偏好于稳定收益的投资者能够在总体收益状况不是太好的情况下也能获得较稳定收益，同时使风险偏好型投资者在总体收益情况较差时自愿让渡财产以补贴保本型投资者，而在总体收益较好时获得独享较高收益的权利。信托制度框架下的所有权解析英美法系和大陆法系所有权制度的基本涵义中国信托法律框架下的所有权概念简析信托业务创新案例研究某国企国有股权退出信托解决方案华融资产管理公司不良资产证券化项目某酒店式公寓收购项目信托解决方案某国企改革信托解决方案项目情况根据有关部门对某大型国有企业进行资产重组的指示，经方案慎重比选，该企业欲将其下属某子公司通过信托方式转让，转让资金作为重组基金，从而实现国有资产在该公司的退出。经研究，决定发起集合资金信托计划，用于受让该企业持有的下属公司的股权。信托计划分别向优先投资者、普通投资者和战略投资者募集，并重组董事会和监事会，选聘经营者，同时在信托计划项下设立特别委员会（由部分普通投资者和战略投资者根据投资规模的大小派员参加的投资人代表大会组织）以应对公司经营过程中出现的重大以外问题。

某国企改革信托解决方案简要分析本项目的最大特点是创造性地运用了信托法律框架下的所有权的可分拆性和内部信用增级来探索国有企业改革之路。同时，该项目通过改组董事会和监事会，选聘经营者（职业经理人），对经营者进行业绩考核，并在信托计划项下设计特别委员会，以应对公司经营过程中出现的意外及重大事项的决策，创造性地将信托框架下的公司治理结构予以完善，同时满足了市场上各类投资者的收益及风险预期。华融不良资产证券化项目项目情况2003年6月,华融资产管理公司将涉及全国22个省市256户企业的132.5亿元人民币债权资产组成一个资产包，委托给中信信托设立财产信托，期限为3年，优先级受益权的预计收益率为4.17%。信托设立后，华融将全部信托受益权分为优先级受益权和次级受益权，其中10亿元优先受益权主要转让给机构投资者。华融拥有全部次级受益权，收益超过4.17%的部分全部归华融所有。中诚信国际评级公司预测，华融公司132.5亿元资产包未来处置产生的AAA级现金流可达12.07亿元。华融不良资产证券化项目华融资产管理公司(委托人)中信信托（受托人）机构投资者132.5亿元债权委托华融资产管理公司（受益人）委托优先受益权转让委托处置非货币性信贷资产10亿元优先受益权转让享有劣后受益权中诚信评级AAA级，产生12.07亿元现金流优先受益权预期收益率为4.17%注：上述图表根据该产品宣传资料构画。华融不良资产证券化项目简要分析该项目利用资产证券化和信托的基本原理，借鉴了基础资产风险隔离机制、现金流包装技术、以特定资产为支撑的投资合同、表外处理、优先级/次级交易信用增级模式等资产证券化思路，通过华融公司向投资者转让信托项下的优先级受益权方式，创造性地吸引社会资金参与不良资产处置，获得了加快资产变现进度，提前收回不良资产处置收入良好效果。某酒店式公寓收购项目项目情况A公司拟承债式收购B公司所有的某酒店式公寓