安井食品公司2022年财务分析研究报告

PAGEPAGE39PAGE1安井食品公司2022年财务分析研究报告目录TOC\o"1-4"\h\z\u前言 1一、安井食品公司实现利润分析 3（一）、公司利润总额分析 3（二）、主营业务的盈利能力 3（三）、利润真实性判断 4（四）、利润总结分析 4二、安井食品公司成本费用分析 5（一）、成本构成情况 5（二）、销售费用变化及合理化评判 6（三）、管理费用变化及合理化评判 6（四）、财务费用的合理化评判 6三、安井食品公司资产结构分析 7（一）、资产构成基本情况 7（二）、流动资产构成特点 8（三）、资产增减变化 10（四）、总资产增减变化原因 10（五）、资产结构的合理化评判 10（六）、资产结构的变动情况 10四、安井食品公司负债及权益结构分析 12（一）、负债及权益构成基本情况 12（二）、流动负债构成情况 12（三）、负债的增减变化 13（四）、负债增减变化原因 14（五）、权益的增减变化 14（六）、权益变化原因 15五、安井食品公司偿债能力分析 16（一）、支付能力 16（二）、流动比率 16（三）、速动比率 16（四）、短期偿债能力变化情况 17（五）、短期付息能力 17（六）、长期付息能力 18（七）、负债经营可行性 18六、安井食品公司盈利能力分析 19（一）、盈利能力基本情况 19（二）、内部资产的盈利能力 19（三）、对外投资盈利能力 20（四）、内外部盈利能力比较 20（五）、净资产收益率变化情况 20（六）、净资产收益率变化原因 20（七）、资产报酬率变化情况 20（八）、资产报酬率变化原因 21（九）、成本费用利润率变化情况 21（十）、成本费用利润率变化原因 21七、安井食品公司营运能力分析 22（一）、存货周转天数 22（二）、存货周转变化原因 22（三）、应收账款周转天数 22（四）、应收账款周转变化原因 22（五）、应付账款周转天数 23（六）、应付账款周转变化原因 23（七）、现金周期 23（八）、营业周期 23（九）、营业周期结论 24（十）、流动资产周转天数 24（十一）、流动资产周转天数变化原因 24（十二）、总资产周转天数 25（十三）、总资产周转天数变化原因 25（十四）、固定资产周转天数 25（十五）、固定资产周转天数变化原因 26八、安井食品公司发展能力分析 27（一）、可动用资金总额 27（二）、挖潜发展能力 27九、安井食品公司经营协调分析 28（一）、投融资活动的协调情况 28（二）、营运资本变化情况 29（三）、经营协调性及现金支付能力 29（四）、营运资金需求的变化 29（五）、现金支付情况 29（六）、整体协调情况 29十、安井食品公司经营风险分析 31（一）、经营风险 31（二）、财务风险 31十一、安井食品公司现金流量分析 32（一）、现金流入结构分析 32（二）、现金流出结构分析 33（三）、现金流动的协调性评价 34（四）、现金流动的充足性评价 35（五）、现金流动的有效性评价 35（六）、自由现金流量分析 37十二、安井食品公司杜邦分析 38（一）、资产净利率变化原因分析 38（二）、权益乘数变化原因分析 38（三）、净资产收益率变化原因分析 38声明 39前言安井食品公司2022年营业收入为1,218,266.31万元，与2021年的927,220.16万元相比大幅增长，增长了31.39%。2022年净利润为111,750.44万元，与2021年的68,680.49万元相比大幅增长，增长了62.71%。公司2022年营业成本为950,771.68万元，与2021年的722,127.43万元相比大幅增长，增长了31.66%。2022年销售费用为87,299.98万元，与2021年的84,865.96万元相比有较大幅度增长，增长了2.87%。2022年管理费用为34,173.52万元，与2021年的31,950.10万元相比大幅增长，增长了6.96%。2022年财务费用为负7,541.94万元，与2021年的67.99万元相比成倍下降，下降了111.93倍。公司2022年总资产为1,619,358.66万元，与2021年的877,147万元相比大幅增长，增长了84.62%。2022年流动资产为1,029,215.96万元，与2021年的436,074.97万元相比成倍增长，增长了1.36倍。公司2022年负债总额为429,457.81万元，与2021年的362,768.09万元相比大幅增长，增长了18.38%。2022年所有者权益为1,189,900.85万元，与2021年的514,378.92万元相比成倍增长，增长了1.31倍。公司2022年流动比率为2.6645，与2021年的1.3842相比大幅增长，增长了1.2803。2022年速动比率为1.8319，与2021年的0.5886相比大幅增长，增长了1.2433。公司用当期速动资产偿还流动负债没有困难，偿债能力较好，速动比率比较合理。公司2022年营业利润率为11%，与2021年的9.28%相比有较大幅度增长，增长了1.72个百分比。2022年资产报酬率为10.83%，与2021年的11.09%相比变化不大。2022年净资产收益率为13.11%，与2021年的15.56%相比有较大幅度下降，下降了2.45个百分比。公司2022年资产周转天数为373.9841天，2021年为312.3203天，2022年比2021年增长61.6638天。2022年流动资产周转天数为219.505天，2021年为167.6882天，2022年比2021年增长51.8168天。2022年营业周期为125.69天，2021年为121.29天，2022年比2021年增长4.4天。公司2022年新创造的可动用资金总额为111,750.44万元。公司2022年营运资本为642,940.75万元，与2021年的121,034.11万元相比成倍增长，增长了4.31倍。公司2022年的盈亏平衡点为536,979.27万元，从营业安全水平来看，公司拥有较强的承受销售下降的能力，经营业务的安全水平较高。公司2022年经营现金净流量为140,722.55万元，投资现金净流量为负479,513.67万元，筹资现金净流量为542,138.28万元。公司资产净利率为8.95%，与上期相比，有上升趋势。公司权益乘数为136.09%，与上期相比，有下降趋势。

一、安井食品公司实现利润分析（一）、公司利润总额分析安井食品2022年实现利润为142,681.15万元，与2021年的87,939.69万元相比大幅增长，增长了62.25%。公司实现利润主要来源是内部经营业务，公司有一定的盈利基础。（二）、主营业务的盈利能力从主营业务收入和成本的变化情况来看，安井食品2022年主营业务收入净额为1,218,266.31万元，与2021年的927,220.16万元相比大幅增长，增长了31.39%。2022年主营业务成本为950,771.68万元，与2021年的722,127.43万元相比大幅增长，增长了31.66%。公司主营业务收入和主营业务成本同时增长，但成本的增长幅度大于收入的增长幅度，说明公司主营业务盈利能力下降。数据的洞察。2021-2022年安井食品公司实现利润增减情况表项目名称2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)销售收入1218266.3131.39927220.1633.12实现利润142681.1562.2587939.6912.54营业利润134010.4955.7686039.1911.05投资收益773.36-92.159850.78460.85营业外利润8670.66356.231900.50188.31补贴收入0000（三）、利润真实性判断从报表数据来看，安井食品2022年销售收入大部分是现金收入，收入质量是可靠的。（四）、利润总结分析总的来说，在市场份额迅速扩大的同时，公司营业利润也迅猛增加，经营业务开展得很好，发展前景良好。

二、安井食品公司成本费用分析（一）、成本构成情况2022年安井食品成本费用总额为1,064,703.24万元，其中：主营业务成本为950,771.68万元，占成本总额的89.30%；销售费用为87,299.98万元，占成本总额的8.20%；管理费用为34,173.52万元，占成本总额的3.21%；财务费用为负7,541.94万元，占成本总额的-0.71%。数据的洞察。2021-2022年安井食品公司成本构成表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)成本费用总额1064703.24100839011.48100主营业务成本950771.6889.30722127.4386.07销售费用87299.988.2084865.9610.11管理费用34173.523.2131950.103.81财务费用-7541.94-0.7167.990.01主营业务税金及附加9013.550.855868.400.70其他0000（二）、销售费用变化及合理化评判安井食品2022年销售费用为87,299.98万元，与2021年的84,865.96万元相比，有较大幅度增长，增长了2.87%。2022年随着销售费用的增长，销售收入也有较大幅度的增长，并且收入的增长明显快于投入的增长，公司销售活动取得了理想的市场效果。（三）、管理费用变化及合理化评判安井食品2022年管理费用为34,173.52万元，与2021年的31,950.10万元相比，大幅增长，增长了6.96%。2022年管理费用占销售收入的比例为2.81%，与2021年的3.45%相比，下降了0.64个百分点。盈利能力水平有所提高，公司较好地控制了管理费用的支出。（四）、财务费用的合理化评判安井食品2022年财务费用为负7,541.94万元，与2021年的67.99万元相比成倍下降，下降了111.93倍。

三、安井食品公司资产结构分析（一）、资产构成基本情况安井食品2022年资产总额为1,619,358.66万元，其中：流动资产为1,029,215.96万元，主要分布在货币资金、存货、应收账款等环节，分别占公司流动资产合计的53.48%、30.48%和7.16%。非流动资产为590,142.70万元，主要分布在固定资产和其他资产，分别占公司非流动资产的56.65%和43.35%。2022年安井食品公司资产构成各项增量表项目名称2022年流动资产593,140.99长期投资949.57固定资产44,413.10无形及递延资产0其他资产104,657.572021-2022年安井食品公司资产构成表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)总资产1619358.66100877147100流动资产1029215.9663.56436074.9749.72长期投资949.570.0600固定资产334322.0820.65289908.9833.05无形及递延资产0000其他资产255820.6215.80151163.0517.23（二）、流动资产构成特点公司拥有的货币资产数额较大，约占公司流动资产的53.48%，说明公司拥有较强的支付能力和应变能力。应当关注货币资金的去向。公司用于生产加工环节的资金数额较大，约占公司流动资产的30.48%，说明市场经营形势的变化会对公司资产的质量和价值产生较大的影响，要紧密关注公司产品的销售前景和增值能力。从资产构成来看，公司流动资产所占比例较高，流动资产的质量和周转效率对公司的经营状况拥有决定性的作用。2021-2022年安井食品公司流动资产构成表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)流动资产1029215.96100436074.97100存货313683.5530.48241408.5155.36应收账款73675.797.1654097.8312.41其他应收款2606.010.252169.270.50短期投资0000应收票据23.9101250.03货币资金550401.5153.48114511.6926.26其他流动资产21592.712.1018250.334.192022年安井食品公司流动资产构成各项增量表项目名称2022年存货72,275.04应收账款19,577.96其他应收款436.74短期投资0应收票据-101.09货币资金435,889.82其他流动资产3,342.38（三）、资产增减变化2022年资产总额为1,619,358.66万元，与2021年的877,147万元相比大幅增长，增长了84.62%。（四）、总资产增减变化原因具体来说，以下项目的变动使资产总额增加：长期投资增加949.57万元；固定资产增加44,413.10万元；其他资产增加104,657.57万元；存货增加72,275.04万元；应收账款增加19,577.96万元；其他应收款增加436.74万元；货币资金增加435,889.82万元；其他流动资产增加3,342.38万元；共计增加681,542.18万元。以下项目的变动使资产总额减少：应收票据减少101.09万元；共计减少101.09万元。增加项与减少项相抵，使资产总额增长681,441.09万元。（五）、资产结构的合理化评判从资产各项构成与主营业务收入的比例关系来看，2022年应收账款的占比情况基本合理。存货的占比情况基本合理。固定资产投入使用时间较短。2022年公司资金占用不合理的项目较少，拥有较强的资产的盈力能力，资产结构合理。（六）、资产结构的变动情况2022年与2021年相比，2022年存货占收入的比例下降，其他应收款占收入的比例下降。总而言之，流动资产增长超过了主营业务收入增长，资产的盈利能力水平没有提高。因此与2021年相比，本期的资产结构有所恶化。2021-2022年安井食品公司主要资产项目变化情况表项目名称2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)流动资产1029215.96136.02436074.974.85长期投资949.5710000固定资产334322.0815.32289908.9842.47存货313683.5529.94241408.5142.73应收账款73675.7936.1954097.8354.70货币资金550401.51380.65114511.6937.62

四、安井食品公司负债及权益结构分析（一）、负债及权益构成基本情况安井食品2022年负债总额为429,457.81万元，资本金为0万元，所有者权益为1,189,900.85万元，资产负债率为26.52%。在负债总额中，流动负债为386,275.21万元，占负债和权益总额的23.85%；付息负债合计占资金来源总额的5.69%。2021-2022年安井食品公司负债及权益构成表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)负债及权益总额1619358.66100877147100所有者权益1189900.8573.48514378.9258.64流动负债386275.2123.85315040.8635.92长期负债43182.612.6747727.225.44少数股东权益21972.501.367036.860.80（二）、流动负债构成情况在流动负债的构成中，应付账款占37.05%、其他流动负债占24.50%、其他应付款占13.75%，其中应付账款占最大的比例。2022年安井食品公司流动负债各项增量表项目名称2022年短期借款23,266.41应付账款2,024.47应付票据-168.57其他应付款6,747.60应交税金9,885.55预收账款0其他流动负债29,478.89（三）、负债的增减变化安井食品2022年负债总额为429,457.81万元，与2021年的362,768.09万元相比大幅增长，增长了18.38%。公司负债规模有大幅度的增加，相应的负债压力也有大幅度的上升。2021-2022年安井食品公司负债变化情况表项目名称2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)负债总额429457.8118.38362768.096.30短期借款48899.8190.7725633.4023.32应付账款143119.731.43141095.2631.99其他应付款53123.5614.5546375.9679.27长期负债43182.61-9.5247727.22-47.17其他负债141132.1038.45101936.254.70（四）、负债增减变化原因具体来说，使负债总额增加的项目包括：短期借款增加23,266.41万元；应付账款增加2,024.47万元；其他应付款增加6,747.60万元；应交税金增加9,885.55万元；其他流动负债增加29,478.89万元；合计增加71,402.92万元。使负债总额减少的项目包括：应付票据减少168.57万元；长期负债减少4,544.61万元；合计减少4,713.18万元。增加项与减少项相互抵消，使负债总额共增长66,689.74万元。（五）、权益的增减变化安井食品2022年所有者权益为1,189,900.85万元，与2021年的514,378.92万元相比成倍增长，增长了1.31倍。2021-2022年安井食品公司所有者权益变化表FALSE2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)所有者权益1189900.85131.33514378.9239.63资本金0000资本公积802397.25231.58241991.8666.24盈余公积14790.556.9313832.4728.05未分配利润326283.6437.3023764024.69（六）、权益变化原因具体来说，使所有者权益增加的项目包括：资本公积增加560,405.39万元；盈余公积增加958.08万元；未分配利润增加88,643.64万元；合计增加650,007.11万元。使所有者权益减少的项目包括：合计减少0万元。增加项与减少项相互抵消，使所有者权益共增长650,007.11万元。

五、安井食品公司偿债能力分析（一）、支付能力从支付能力来看，安井食品2022年是拥有现金支付能力。用发展的眼光来看，按照公司当前资产的周转速度和盈利能力水平，公司偿还短期借款的能力较强。（二）、流动比率从总体上来看，安井食品的流动比率波动较大，这不利于公司的稳定发展，公司应找出原因，采取应对措施。从变化情况来看，安井食品2022年流动比率为2.6645，与2021年的1.3842相比大幅增长，增长了1.2803。2022年流动比率比2021年大幅增长的主要原因是：2022年流动资产为1,029,215.96万元，与2021年的436,074.97万元相比成倍增长，增长了1.36倍。2022年流动负债为386,275.21万元，与2021年的315,040.86万元相比有较大幅度增长，增长了22.61%。流动资产的增长速度快于流动负债的增长速度，致使流动比率大幅提高。公司用当期流动资产偿还流动负债没有困难，偿债能力较好，流动比率比较合理。（三）、速动比率从总体上来看，安井食品的速动比率波动较大，这不利于公司的稳定发展，公司应找出原因，采取应对措施。其中2022年速动比率为1.8319，与2021年的0.5886相比大幅增长，增长了1.2433。2022年速动比率比2021年大幅增长的主要原因是：2022年速动资产为707,604.78万元，与2021年的185,429.01万元相比成倍增长，增长了2.82倍。2022年流动负债为386,275.21万元，与2021年的315,040.86万元相比有较大幅度增长，增长了22.61%。速动资产的增长速度快于流动负债的增长速度，致使速动比率大幅提高。公司用当期速动资产偿还流动负债没有困难，偿债能力较好，速动比率比较合理。（四）、短期偿债能力变化情况公司短期偿债能力有所提高，偿债压力下降，这种提高是在资产的盈利能力水平有所提高，但资产的周转速度并没有提高的情况下取得的，是可靠的。（五）、短期付息能力从短期的角度来看，安井食品支付利息的能力较强。2020-2022年安井食品公司偿债能力指标表项目名称2022年2021年2020年流动比率2.661.381.66速动比率1.830.590.95利息保障倍数-17.921294.42193.04资产负债率0.170.230.48流动资产周转率1.662.183.35（六）、长期付息能力本期财务费用小于零，无法进行长期付息能力的判断。（七）、负债经营可行性公司财务费用小于零或没有利息支出数据，无法进行负债经营风险的判断。

六、安井食品公司盈利能力分析（一）、盈利能力基本情况安井食品2022年的营业利润率为11%，资产报酬率为10.83%，净资产收益率为13.11%，成本费用利润率为13.4%。公司实际投入到自身经营业务的资产为1,471,211.55万元，经营资产的收益率是9.11%，对外投资的收益率是81.44%。2020-2022年安井食品公司盈利能力指标表（%）项目名称2022年2021年2020年主营业务利润率21.2221.4925.04营业利润率119.2811.12成本费用利润率13.4010.4812.77资产报酬率10.8311.0922.14净资产收益率13.1115.5632.78经营性资产利润率9.1110.2813.88对外投资收益率81.44100100（二）、内部资产的盈利能力安井食品2022年经营性资产利润率为9.11%，与2021年的10.28%相比有较大幅度下降，下降了1.17个百分比。（三）、对外投资盈利能力没有对外投资或投资收益为零。（四）、内外部盈利能力比较从公司内外部资产的盈利情况的角度出发，没有对外投资；内部经营资产收益率大于公司实际贷款利率，说明公司经营业务的盈利能力是可以接受的。（五）、净资产收益率变化情况2022年净资产收益率为13.11%，与2021年的15.56%相比有较大幅度下降，下降了2.45个百分比。（六）、净资产收益率变化原因2022年净资产收益率比2021年下降的主要原因是：2022年净利润为111,750.44万元，与2021年的68,680.49万元相比大幅增长，增长了62.71%。2022年平均所有者权益为852,139.89万元，与2021年的441,383.52万元相比大幅增长，增长了93.06%。净利润的增长速度慢于平均所有者权益的增长速度，致使净资产收益率下降。（七）、资产报酬率变化情况2022年资产报酬率为10.83%，与2021年的11.09%相比变化不大。（八）、资产报酬率变化原因2022年资产报酬率比2021年下降的主要原因是：2022年息税前利润为135,139.21万元，与2021年的88,007.68万元相比大幅增长，增长了53.55%。2022年平均总资产为1,248,252.83万元，与2021年的793,396.39万元相比大幅增长，增长了57.33%。息税前利润的增长速度慢于平均总资产的增长速度，致使资产报酬率下降。（九）、成本费用利润率变化情况2022年成本费用利润率为13.4%，与2021年的10.48%相比有较大幅度增长，增长了2.92个百分比。2022年期间费用经济效益为125.23%，与2021年的75.24%相比大幅增长，增长了49.99个百分比。（十）、成本费用利润率变化原因2022年成本费用利润率比2021年提高的主要原因是：2022年实现利润为142,681.15万元，与2021年的87,939.69万元相比大幅增长，增长了62.25%。2022年成本费用总额为1,064,703.24万元，与2021年的839,011.48万元相比大幅增长，增长了26.9%。实现利润的增长速度快于成本费用总额的增长速度，致使成本费用利润率提高。

七、安井食品公司营运能力分析（一）、存货周转天数安井食品2022年存货周转天数为106.5496天，2021年为103.7564天，2022年比2021年增长2.7932天。（二）、存货周转变化原因2022年存货周转天数比2021年增长的主要原因是：2022年平均存货为277,546.03万元，与2021年的205,274.91万元相比大幅增长，增长了35.21%。2022年主营业务成本为950,771.68万元，与2021年的722,127.43万元相比大幅增长，增长了31.66%。平均存货的增长速度快于主营业务成本的增长速度，致使存货周转天数增长。存货相对水平增加，产供销体系的营运效率下降。（三）、应收账款周转天数安井食品2022年应收账款周转天数为19.1409天，2021年为17.5306天，2022年比2021年增长1.6103天。（四）、应收账款周转变化原因2022年应收账款周转天数比2021年增长的主要原因是：2022年平均应收账款为63,886.81万元，与2021年的44,533.57万元相比大幅增长，增长了43.46%。2022年营业收入为1,218,266.31万元，与2021年的927,220.16万元相比大幅增长，增长了31.39%。公司应收账款周转速度减慢，而盈利能力水平在提高。（五）、应付账款周转天数安井食品2022年应付账款周转天数为54.5549天，2021年为62.6739天，2022年比2021年缩短8.119天。（六）、应付账款周转变化原因2022年应付账款周转天数比2021年缩短的主要原因是：2022年平均应付账款为142,107.50万元，与2021年的123,996.06万元相比有较大幅度增长，增长了14.61%。2022年主营业务成本为950,771.68万元，与2021年的722,127.43万元相比大幅增长，增长了31.66%。（七）、现金周期安井食品2022年现金周转天数为99.606天，2021年为38.9161天，2022年比2021年增长60.6899天。（八）、营业周期安井食品2022年营业周期为125.69天，2021年为121.29天，2022年比2021年增长4.4天。2020-2022年安井食品公司营运能力指标表（天）项目名称2022年2021年2020年存货周转天数106.55103.7659.80应付账款周转天数54.5562.6737.79应收账款周转天数19.1417.539.19营业周期125.69121.2968.99（九）、营业周期结论从存货、应收账款、应付账款三者的资金占用情况及其周转速度的关系来看，公司经营活动的资金占用公司经营活动占用的资金增加，营运能力下降。（十）、流动资产周转天数安井食品2022年流动资产周转天数为219.505天，2021年为167.6882天，2022年比2021年增长51.8168天。（十一）、流动资产周转天数变化原因2022年流动资产周转天数比2021年增长的主要原因是：2022年平均流动资产为732,645.47万元，与2021年的425,983.18万元相比大幅增长，增长了71.99%。2022年营业收入为1,218,266.31万元，与2021年的927,220.16万元相比大幅增长，增长了31.39%。平均流动资产的增长速度快于营业收入的增长速度，致使流动资产周转天数增长。（十二）、总资产周转天数安井食品2022年资产周转天数为373.9841天，2021年为312.3203天，2022年比2021年增长61.6638天。公司资产规模有较大幅度的增长，但营业收入却没有相应的增长，致使公司总资产的周转速度下降。2020-2022年安井食品公司资产周转速度表（天）项目名称2022年2021年2020年资产周转天数373.98312.32186.45固定资产周转天数93.5197.1153.46流动资产周转天数219.51167.69109.27现金周转天数99.6138.9221.86（十三）、总资产周转天数变化原因2022年总资产周转天数比2021年增长的主要原因是：2022年平均总资产为1,248,252.83万元，与2021年的793,396.39万元相比大幅增长，增长了57.33%。2022年营业收入净额为1,218,266.31万元，与2021年的927,220.16万元相比大幅增长，增长了31.39%。（十四）、固定资产周转天数安井食品2022年固定资产周转天数为93.5117天，2021年为97.1123天，2022年比2021年缩短3.6006天。（十五）、固定资产周转天数变化原因2022年固定资产周转天数比2021年缩短的主要原因是：2022年平均固定资产净额为312,115.53万元，与2021年的246,697.14万元相比大幅增长，增长了26.52%。2022年营业收入为1,218,266.31万元，与2021年的927,220.16万元相比大幅增长，增长了31.39%。

八、安井食品公司发展能力分析（一）、可动用资金总额安井食品2022年新创造的可动用资金总额为111,750.44万元。说明在没有外部资金来源的情况下，企业用于投资发展的资金如果不超过这一数额，则不会影响企业生产经营活动；相反，如果企业的新增的投资超过这一数额时，在没有其它外部资金来源的情况下，必然会占用生产经营活动的资金，从中消耗一部分营运资本，引起经营活动的资金紧张。（二）、挖潜发展能力从企业流动资产周转速度来看，现在流动资产周转率为1.6628，如果能够让公司流动资产周转速度提高0.05次，则可以缩短流动资产占用天数6.41天，由此可以节约21,387.77万元资金，用于企业今后发展。

九、安井食品公司经营协调分析（一）、投融资活动的协调情况从长期投资和融资的角度出发，安井食品长期投、融资活动能给企业带来642,940.75万元的营运资本，投融资活动是协调的。2021-2022年安井食品公司营运资本增减变化表项目名称2022年2021年数值(万万元)增长率(%)数值(万万元)增长率(%)营运资本642940.75431.21121034.11-26.64所有者权益1189900.85131.33514378.9239.63少数股东权益21972.50212.257036.8693850.07长期负债43182.61-9.5247727.22-47.17固定资产334322.0815.32289908.9842.47长期投资949.5710000其它长期资产3983.2187.872120.15-0.56（二）、营运资本变化情况安井食品2022年营运资本为642,940.75万元，与2021年的121,034.11万元相比，增长了521,906.64万元。企业经营实力增加，营运资本的充足性提高，提高了经营效率。（三）、经营协调性及现金支付能力从安井食品经营业务的资金协调的角度出发，公司经营业务正常开展，需要企业提供98,072.99万元的流动资金。公司投融资活动为经营活动提供了充足的资金保证，经营业务是协调的。（四）、营运资金需求的变化2022年营运资金需求为98,072.99万元，与2021年的50,577.38万元相比大幅增长，增长了93.91%。营运资金占用上升，销售收入也在增长，有待提高经营活动的管理效率。（五）、现金支付情况从企业的现金支付能力来看，企业经营业务的开展，需要98,072.99万元的营运资金，而企业的营运资本为642,940.75万元，营运资本能够满足企业经营业务对资金的需求，企业拥有支付能力，当期现金支付能力为544,867.76万元。（六）、整体协调情况从两期得数据来看，企业资金状况协调，各项活动都有充足的资金保证。

十、安井食品公司经营风险分析（一）、经营风险安井食品2022年盈亏平衡点的主营业务收入为536,979.27万元，表示当公司主营业务收入超过这一数值时公司会有盈利，低于这一数值时公司会亏损。营业安全水平为55.92%，表示公司主营业务收入下降只要不超过681,287.04万元，公司仍然会有盈利。从营业安全水平来看，从营业安全水平来看，公司拥有较强的承受销售下降的能力，经营业务的安全水平较高。（二）、财务风险公司财务费用小于零或没有利息支出数据，无法进行负债经营风险的判断。2021-2022年安井食品公司经营风险指标表项目名称2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)盈亏平衡点536979.27-1.29543996.0444.23营业安全水平0.5635.300.41-9.86经营风险系数1.90-18.412.335.93财务风险系数0.95-5.371-0.44

十一、安井食品公司现金流量分析（一）、现金流入结构分析安井食品2022年现金流入总额为2,219,109.67万元，与2021年的1,369,375.18万元相比大幅增长，增长了62.05%。公司公司当期现金流入的最主要来源是：通过销售商品、提供劳务收到的现金，金额为1,397,886.73万元，约占公司当期现金流入总额的62.99%。公司销售商品、提供劳务所收到的现金能够满足经营活动的现金支出需求，销售商品、提供劳务使企业的现金增加140,722.55万元。公司吸收外部投资收到的现金也占有不小的比重，占公司当期现金流入总额的25.60%。这部分新增资金金已经有84.39%用于偿还债务。2021-2022年安井食品公司现金流入结构表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)现金流入总额2219109.671001369375.18100销售商品1397886.7362.991037765.3175.78税金返还6594.220.301318.640.10收回投资153508.276.9225356318.52取得投资收益795.300.043008.770.22长期资产处置305.400.01354.220.03吸收投资568177.8225.6000吸收借款0000其他流入91841.934.1473365.245.36（二）、现金流出结构分析安井食品2022年现金流出总额为2,015,762.51万元，与2021年的1,344,779.07万元相比有较大幅度增长，增长了49.9%。现金流出最大的项目是购买商品和接受劳务所支付的现金，占现金流出总额的49.09%。2021-2022年安井食品公司现金流出结构表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)现金流出总额2015762.511001344779.07100购买原材料989537.5849.09739115.1154.96工资性支出141851.417.04120383.298.95税金78962.213.9258055.44.32资产购置0000对外投资446245.6822.1414666310.91偿还债务66114.573.2845257.993.37利润分配21928.641.0919540.691.45其他流出271122.4213.45215763.5916.04（三）、现金流动的协调性评价2022年安井食品公司投资活动需要的资金为479,513.67万元；经营活动创造的资金为140,722.55万元。公司经营活动所创造的现金不能满足投资活动所需要的资金，还需要公司筹集资金。2022年安井食品从企业外部筹集的资金净额为542,138.28万元。满足了投资活动的资金缺口。2021-2022年安井食品公司现金流量净额变化表项目名称2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)现金净流量0000经营现金净流量140722.55161.4753820.38-19.05投资现金净流量-479513.67-2115.21-21646.4382.25筹资现金净流量542138.287254.26-7577.84-111.77（四）、现金流动的充足性评价2020-