第5章 商业银行

金融学第五章商业银行本章目录商业银行的经营管理5.2中国商业银行的改革35.3商业银行概述35.15.1商业银行概述商业银行的职能商业银行的产生和发展5.1.15.1.3商业银行的组织形式商业银行的性质5.1.25.1.4商业银行的业务5.1.55.1.1商业银行的产生和发展缘起：货币的兑换、保管和汇兑进一步发展：揽储、贷款近代银行的产生现代资本主义银行的产生商业银行的发展货币的兑换、保管和汇兑必要性：各国的铸币单位不同，由于铸造分散，成色不一，需要鉴定和兑换财富的积累，客户大量的金银首饰、铸币的安全性问题，兑换的同时兼营保管业务大宗商品交易需要较多的金属货币，携带具有风险，汇兑业务出现后果——负债经营带来了大量的服务收入——贷款来源（自有资金放款）商业模式的引出——负债经营（揽储放款：以提供服务和支付利息为条件吸收存款）近代商业银行的产生——1580年，威尼斯银行现代商业银行的产生——1694年，英格兰银行现代商业银行的发展趋势

银行业务的全能化银行资本的集中化银行服务流程的电子化网络银行的发展商业银行的全球化趋势5.1.2商业银行的性质具有一般企业的基本特征：利润最大化是一种特殊的企业经营对象：金融资产和金融负债活动范围：货币信用领域区别于其他金融机构与央行的区别与其他金融机构的区别央行和商行的区别名称性质主要行为是否以盈利为目的发生行为的对象央行金融管理机构宏观调控和金融管理否只与政府和金融机构往来商行企业对企业和个人进行资金融通是企业和个人，是普通的经济法人我国商业银行的特殊性以公有制为基础尚不具备综合性、多功能的特征：根据《商业银行法》的规定，目前应坚持“分业经营、分业管理”的原则。商业银行在国内不得从事信托投资和股票业务，不得投资于非自用资产，不得向非银行金融机构和企业投资。5.1.3商业银行的职能（1）信用中介（2）支付中介（3）信用创造（4）信息中介（5）金融服务（1）信用中介信用中介：指商业银行通过负债业务把社会上的各种闲散货币资本集中到银行，再通过资产业务把货币资本投向社会个部门。实现了三个转化闲置资本职能资本小额货币储蓄巨额资本（消费生产）短期资本长期资本（部门之间转变，促进了生产效率的提高）（2）支付中介支付中介：银行为客户办理各种同货币资本运动有关的技术性业务。表现：

通过存款在不同账户之间的转移，商行完成了对货款的支付和债务的偿还。银行作为支付中介的优势：较高的信誉较多的分支机构与各个企业和部门都有密切联系意义：减少了现金的使用，节约了流通费用，加速了资金的周转，促进了经济增长。（3）信用创造在存款不兑现或不完全兑现的情况下，形成了数倍于原始存款的派生存款。信用创造的实质：是信用工具的创造，而不是资本的创造。意义：加强资本周转，节约流通费用。存款

贷款

存款

贷款放贷支票流通转账结算放贷（4）信息中介信息中介：

指商业银行通过其所具有的规模经济和信息优势，对金融生活中信息不对称导致的逆向选择和道德风险提供解决方法。两类问题逆向选择——交易之前道德风险——交易之后（5）金融服务银行为企业或者个人提供的专门性金融服务。金融服务项目：发放工资、信息咨询、代理付费、保管箱业务等5.1.4商业银行的组织形式单元制：完全由总行经营，不设任何分支机构。分支行制：总行以外在本地或外地设有若干分支机构；分支机构的业务经营和内部管理统一按照总行要求进行。银行持股公司：由某一银行集团先成立一家持股公司，再由该公司控制或收购若干家银行。连锁制：由同一个人或集团通过持有股份、共同指导或其他法律允许的形式控制若干家银行。5.1.5商业银行的业务负债业务：形成商业银行资金来源的主要业务，是商业银行经营活动的基础。资产业务：是商业银行资金运用业务，是商业银行主要的利润来源。中间业务：银行不需要运用自己的资金而代理客户承办支付和其他委托事项，并据以收取手续费的业务。表外业务：按照通行的会计准则不列入银行资产负债表内，不影响资产负债总额，但能够影响银行当期损益的经营活动。这些业务同表内的资产和负债业务联系密切，并在一定条件下会转变为表内业务，因此称之为或有资产和或有负债。广义的表外业务既包括传统的中间业务，又包括了金融创新中产生的一些有风险的业务。通常提及的表外业务专指有风险的业务。负债业务负债业务自有资本存款业务其他负债业务储蓄存款定期存款活期存款发行金融债券银行同业拆借从中央银行借款（1）自有资本界定：商业银行拥有的永久归其支配使用的自有资本，包括发行股票所筹集的股份资本以及公积金和未分配利润。我国银行的资本主要依靠财政拨付，称为银行信贷基金。（2）存款业务包括活期存款、储蓄存款和定期存款。活期存款：必须使用支票，一般不支付利息。定期存款：规定了存款的期限和数量，提前支取必须支付罚息。储蓄存款：一般使用存折，不能开支票。银行向储蓄存款支付利息。（3）其他负债业务同业拆借：短期资金融通。发行金融债券：筹集中长期资金。向中央银行借款：1）再贷款：包括信用贷款和抵押贷款；2）再贴现：商行银行把未到期的票据向中央银行再次贴现。回购协议：经过一段时间重新购回证券的协议。其实质是具有担保的具有流动性的短期资金借贷。资产业务资产业务贷款业务现金资产证券投资业务托收未达款库存现金存放在央行中的现金存放同业的存款（1）现金资产库存现金准备金：1）法定准备金：央行为了保护储户的利益和安全。2）超额准备金：同业间资金结算需要。存放在同业的存款托收未达款（应收现金）（2）贷款业务贷款分类

按贷款期限划分：短期/中期/长期；按贷款的保障条件划分：信用放款／担保抵押放款／票据贴现按贷款使用的行业划分：工业贷款／商业贷款／农业贷款／科技贷款／消费贷款等按贷款具体用途划分：流动资金贷款／固定资金贷款按贷款的偿还方式划分：一次性偿还贷款／分期偿还贷款按贷款风险度划分：正常贷款／关注贷款／次级贷款／可疑贷款／损失贷款贷款五级分类正常贷款：借款人能够履行合同，有充分把握按时足额偿还本息。关注贷款：尽管借款人目前有能力偿还贷款本息，但是存在一些可能对偿还产生不利影响的因素。次级贷款：借款人的还款能力出现了明显的问题，依靠其正常经营收入已无法保证足额偿还本息。可疑贷款：借款人无法足额偿还本息，即使执行抵押或担保的合同约定，也肯定要造成一部分损失。损失贷款：在采取所有可能的措施和一切必要的法律程序之后，本息仍然无法收回，或只能收回极少部分。概念：商业银行将资金用于在证券市场买卖有价证券进行投资的活动。作用：有分散风险、保持流动性和合理避税、提高收益等作用。投资对象：主要是各种证券，包括国库券、中长期国债、政府机构债券、市政债券或地方政府债券以及公司债券。（3）证券投资业务中间业务代收业务汇兑业务信托业务租赁业务表外业务与中间业务的异同相同点：都是独立于资产负债业务之外的业务。两者都是靠收取服务费而获利（不是靠利差获利）。不同点：承担的风险不同。中间业务：银行作为中间人，一般没有风险；表外业务：潜在的资产或者负债，具有一定的风险。表外业务担保（信用证业务）贷款承诺互换业务期货期权业务贷款出售表外业务是银行金融创新最活跃的领域！5.2商业银行的经营管理商业银行的风险管理商业银行的经营原则5.2.15.2.3商业银行的资产负债管理理论5.2.25.2.1商业银行的经营原则盈利性涵义：指放款利息收入、投资收入以及各种服务收入，扣除付给存款人的利息、银行自身的运营成本和费用所得的差额。影响因素：存贷款利差、其他业务手续费收入和管理费用盈利性衡量指标

⑴利差收益率⑵银行利润率⑶资产收益率⑷资本收益率流动性涵义：指一种在不损失价值情况下的变现能力，一种足以应付各种支付的、充分的资金可用能力。流动性包含资产的流动性和负债的流动性。资产的流动性是指银行资产在不受损失的前提下随时变现的能力。负债的流动性是指银行能经常以合理的成本吸收各种存款和其他所需资金。通常所说的流动性是指前者，即资产的变现能力。影响因素：资金自给率水平、清算资金的变化规律、贷款经营方针、银行资产质量、银行资金管理体制。

流动性衡量指标⑴现金资产率⑵贷款对存款的比率⑶流动性资产对全部负债或全部贷款的比率⑷超额准备金银行总准备金减去法定准备金就是超额准备金。⑸流动性资产减易变性负债易变性负债是指季节性存款、波动性存款和其他短期负债。⑹资产结构比率⑺存款增长率减贷款增长率说明流动性变化的趋势。安全性涵义：指银行的资产、收益、信誉以及所有经营生存发展的条件免遭损失的可靠程度。其相反的含义就是风险性。安全性原则就是尽可能地避免和减少风险。影响因素：客户的平均贷款规模、贷款的平均期限、贷款方式、贷款对象的行业和地区分布以及贷款管理体制。

安全性衡量指标（1）贷款对存款的比率（2）资产对资本的比率（3）负债对流动资产的比率（4）有问题贷款占全部贷款的比率小结盈利性、流动性和安全性三原则既统一又矛盾，要寻求最佳的均衡点。矛盾一面：盈利性与流动性和安全性呈反向变动。统一一面：其一，三性可以达到某种被接受的程度；其二，特定情况下，盈利性与流动性和安全性呈正向变动。

银行经营的总方针：在保证安全性的前提下，通过灵活调整流动性来致力于提高盈利性。5.2.2商业银行的资产负债管理理论随着各个历史时期经营条件的变化，西方商业银行经营管理理论经历了资产管理、负债管理、资产负债综合管理三个演变阶段。出发点都是为了使盈利性、流动性和安全性三者的组合协调、合理、有效。

资产管理理论

资产管理理论是商业银行传统的管理思路。银行资产管理的重点在资产方面，着重于是如何适当地安排资产结构，致力于在资产上协调三性的统一。历经三个发展阶段：⑴商业贷款理论，也称真实票据论。强调贴现有交易背景的票据，以保障贷款的自偿性。⑵可转换性理论。为了保持流动性，认为可将一部分资金投资于具备转让条件的证券上。⑶预期收入理论。强调的不是贷款能否自偿，也不是担保品能否迅速变现，而是借款人的确有可用于还款付息的任何预期收入。

负债管理理论1.负债管理理论的核心思想就是主动调整负债结构，强调借入资金来满足存款的提取和增加放款的需要，保持资金的清偿能力和流动性，并获取最大利润。2.负债管理开创了由单靠吸收存款的被动型负债方式，发展成拓展筹资渠道的主动型负债方式。3.不同的理论思想（1）存款理论，吸收存款是被动的，与资产管理理论前提一致。（2）购买理论，银行主动负债，主动地购买外界资金，变被动的存款观念为主动地借款观念。（3）销售理论，不再单纯着眼于资金，而是立足于服务，创造多样化的金融产品，为客户提供多样化服务。4.开拓负债渠道的主要方法（1）发行可转让大额定期存单（2）发行债券（3）扩大非存款性资金来源（4）通过银行控股公司出售商业票据，从中获得资金供银行使用5.负债管理的明显缺陷：增加了经营风险，借款主要靠金融市场，而市场则是变幻莫测的。资产负债综合管理理论1.资产负债综合管理理论产生于20世纪70年代末80年代初。实践中，人们日益认识到，无论是资产管理还是负债管理，都只是侧重一个方面来对待银行的盈利性、流动性、安全性，不全面。2.这种理论的基本思想是将资产和负债两个方面加以对照并作对应分析，通过协调不同资产和负债在利率、期限、风险和流动性等方面的搭配，作出最优化的资产负债组合。

3.资产负债综合管理的核心内容在于分析资产、负债两方面之间的“缺口”，并围绕缺口探索解决途径。（1）利率敏感性缺口，浮动利率资产与浮动利率负债之间的差额。（2）流动性缺口，分析资产与负债之间的流动性差额。（3）期限匹配和利差，当资产负债的期限是匹配的，只要用到期资产来偿付到期负债，资产负债之间的利差就是收益。（4）金融衍生产品交易，使用套期保值交易可以帮助银行对某一项资产或负债进行管理。资产负债表外业务管理理论20世纪80年代初，金融监管趋于放松和竞争异常激烈，迫使银行寻找新的经营思路——资产负债表外业务管理理论。开拓信息服务及一切与之相关的业务领域。银行利用其贷款能力和信息优势来获取利润，反映了银行经营的新动向。我国银行经营原则和资产负债管理1.改革开放以后明确了商业银行以效益性、安全性、流动性为经营原则。2.在20世纪80年代末期之前，我国实行的是贷款规模管理。3.1994年起，在商业银行中全面推行资产负债比例管理。5.2.3商业银行的风险管理管理风险而不是消除风险风险管理的涵义风险评价和控制方法银行的内部控制管理风险而不是消除风险1.从事经济活动，特别是金融活动，必然冒风险。进入20世纪70年代以来，伴随着金融自由化，金融的风险日益增大。现代通讯技术，特别是因特网的发展，加上自20世纪80年代就已经开始的经济全球化，使金融风险的扩散速度加快。面对风险，无处逃避。成功的关键在于管理风险，而不是消除风险。2.在驾御风险中，金融机构起着重要的作用。金融机构销售的产品是：吸收风险，分散风险，调节风险，提供有关风险的咨询服务。3.在金融机构中，对风险的管理早已有之，但只是管理之中的内容之一。而在现代的商业银行中，往往在董事会下设立