财务管理-存货管理1

第四节存货管理第七章营运资金管理2017-9存货指企业在生产经营过程中为销售或耗用而储备的物资，包括材料、燃料、低值易耗品、在产品、半成品、产成品、协作件、商品等。

直接影响企业的生产经营，最终影响企业的收益、风险等状况。一存货管理的目标具体方面：保证生产正常进行；（原材料）有利于销售；（如市场需求量增加）便于维持均衡生产，降低产品成本；（季节性商品）降低存货取得成本；（批量采购折扣）防止意外事件的发生。在保证生产和销售经营需要的前提下，最大限度地降低存货成本。二

存货的成本持有成本取得成本储存成本TCc缺货成本TCs订货成本购置成本DU=年需要量D×单价U固定储存成本F2——与存货数量无关变动储存成本——与存货数量有关=单位变动储存成本Kc×年平均存储量=Kc×Q/2固定订货成本F1——与订货次数无关变动订货成本——与订货次数有关=年订货次数×每次订货变动成本K=D/Q×KTCTCa*储存存货总成本TC=TCa+TCc+TCs=DU+F1+D/Q×K+F2+Kc×Q/2+TCs1.取得成本TCa：取得某种库存物资支出的成本。1）订货成本：取得订单的成本。如办公费、差旅费、运输费等支出。a）固定订货成本F1：与订货次数无关，如常设采购机构的基本开支。b）变动订货成本：与订货次数有关，如运费等。变动订货成本=年订货次数×每次订货变动成本K年订货次数=年需要量D÷每次订货量Q订货成本=F1+D/Q×K2）购置成本DU：购买存货本身所支出的成本，即存货本身价值。购置成本DU=年需要量D×单价U取得成本TCa=订货成本+购置成本=固定订货成本+变动订货成本+购置成本=F1+D/Q×K+DU2.储存成本TCc：保持库存而发生的成本，包括库存占用资金应付的利息以及使用仓库、保管货物、货物损坏变质等支出的各项费用。1)固定储存成本F2：与存货数量多少无关，如仓库折旧，仓库职工的固定工资等。2)变动储存成本：与存货数量有关，如存货资金的应计利息、存货的破损变质损失、存货的保险费等。储存成本=固定储存成本F2+变动储存成本变动储存成本=单位变动储存成本Kc×平均存储量平均存储量=每次进货量Q÷2TCc=F2+Kc×Q÷23.缺货成本TCs：指由于存货供应不足造成供应中断而造成的损失，如失去销售机会的损失、停工待料的损失以及不能履行合同而缴纳罚款等。默认库存消耗是匀速，其消耗曲线是一条向右向下倾斜的直线，在该笔库存消耗期间，平均的库存水平就是Q/2，乘以单位储存成本表示该笔库存产生的总储存成本。*储存存货总成本TC=TCa+TCc+TCs=F1+D/Q×K+DU+F2+Kc×Q/2+TCs三最优存货量的确定1.经济订货量的概念按存货管理的目的，通过合理的进货批量和进货时间，使存货总成本最低的进货批量，叫经济订货量或经济批量，也叫最佳采购批量。

英文：EconomicOrderQuantity，缩写EOQ（一）经济订货基本模型存货决策1.进货项目2.供应单位3.进货时间4.进货批量三最优存货量的确定2.经济订货基本模型假设：

(1)存货总需求量是已知常数

(2)订货提前期是常数

(3)货物一次性入库

(4)单位货物成本为常数，无批量折扣

(5)库存持有成本与库存水平呈线性关系

(6)货物是一种独立需求的物品，不受其他货物影响。

(7)不允许缺货，即无缺货成本，TCs=0。１、该物品成批地通过采购或制造得到补充，不是连续生产的。２、销售或使用的速率是均匀的持有成本TCTC(Q)相关成本常数常数常数正比反比=0*储存存货总成本TC=TCa+TCc+TCs=F1+D/Q×K+DU+F2+Kc×Q/2+0当F1、K、D、U、F2、Kc为常数时，TC的大小取决于Q(每次订货量)。

*存货相关总成本TC(Q)=变动订货成本+变动储存成本=D/Q×K+Kc×Q/2TC(Q)的极小值对应的Q，即经济订货基本批量EOQ。公式：由右图可知，当变动订货成本等于变动储存成本时，Q最小，推导如下：D/Q×K=Kc×Q/22DK=Kc×Q×QQ×Q=2DK/Kc*存货相关总成本TC(Q)=变动订货成本+变动储存成本=D/Q×K+Kc×Q/2代入

得出最小相关总成本【扩展】最佳订货次数N*=D/EOQ最佳订货周期t*=360/N*【例1.计算题】

假设某企业每年所需的原材料为104000件。假设每次订货费用为20元，存货年储存费率为每件0.8元。【补充要求】（1）计算经济订货批量（2）计算相关存货总成本。【答案】（二）经济订货基本模型的扩展1、再订货点再订货点，在提前订货的情况下，为确保存货用完时订货刚好到达，企业再次发出发出订货单时应保持的存货库存量，它的数量等于平均交货时间和每日平均需用量的乘积。R=L×dR表示再订货点，L表示平均交货时间，d表示每日平均需用量。提前订货对经济订货量无影响，相关公式与基本模型一样。2、存货陆续供应和使用模型

实际中，存货做不到一次全部入库，各批存货是陆续入库，陆续消耗。设每批订货数为Q，每日送货量为p，每日耗用量d送货期=Q/p

送货期耗用量=Q/p×d

送货期平均库存量=（Q-Q/p×d）/2=

Q/2×(1-d/p)

存货成本TC=F1+D/Q×K+DU+F2+Kc×Q/2×(1-d/p)经济订货批量相关总成本TC(Q)=D/Q×K+Kc×Q/2×(1-d/p)存货陆续供应和使用模型公式: