特种纸行业市场分析

特种纸行业市场分析第一节特种纸行业概述一、特种纸定义及分类特种纸是融入高技术，通过特殊工艺生产的纸产品，与传统的纸及纸制品具有较大不同。特种纸，也叫特种加工纸，源于1945年美国国立现金出纳机公司研制成功的无碳复写纸，一般需要经过特殊的制造工艺或添加特殊的原料，通过特殊工序（例如涂布、复合或加工等），生产出具有某些特殊性能，可以满足特定用途的纸张。特种纸是造纸工业的高技术产品，具有对生产设备要求高、生产技术难度大、资金投入多、附加值高的显著特点。特种纸采用特殊工艺技术生产专门制造，具有较高附加价值。特种纸需要独特的生产工艺和技术制造，加工工序较为复杂，技术难度较大，行业进入门槛较高。行业需要配备特殊的生产设备，由于客户对其特殊性能需求，因此具有较高附加值。特种纸种类繁多、用途针对性较强，与普通纸相比市场容量偏小。特种纸种类繁多，往往针对性某一特定需求而生产，因此相对于普通纸品，每一种特种纸的应用面相对狭窄，单品种需求量较小。特种纸细分领域较多，客户往往是专业化的，涉及建材、航天、医疗、食品、装饰、金融、物流、服装等众多行业，且应用领域仍然在不断扩大。二、特种纸行业生命周期及产业链分析特种纸生命周期变化加快，产业更新换代加速。特种纸是为了满足特定用途而研发的纸种，随着现代科学技术发展，其生命周期变化加速，多种之前具有优质性能的纸品现已被逐渐淘汰出局，如办公蜡纸、复写纸已被激光打印、电脑制版、无碳复写纸所取代。特种纸生产企业必须时刻了解市场需求和技术发展，更新已有产品线，引入发展新技术，才能在行业中扎根发展。相较于普通纸及纸板，特种纸具备独特性质和特定功能。普通纸主要由植物纤维制成，制造工序相对比较简单。特种纸原料除了传统的植物纤维外，还往往更具其性能需求加入非植物纤维或特殊化学品，应用特殊的加工技术，以弥补原纸一些缺点，改变纸张结构以提升质量和性能。特种纸的标准化产线为“原料—造纸—下游用纸”。按照所用纸机以及造纸工序的不同，特种纸的生产可分为单缸纸机生产线和多缸纸机生产线。单缸纸机生产线主要生产烟草行业用纸、镀铝原纸、食品包装纸、热转印用纸等纸种；多缸纸机生产线主要用于生产壁纸原纸、无碳纸、医用包装纸、格拉辛用纸、电解电容器纸、圣经纸等纸种。图表2：特种纸产业链分析第二节特种纸行业细分市场分析近十年来我国特种纸及纸板产销齐升，2019年达增速峰值。随着中国经济不断发展，城镇化水平持续提高，下游娱乐、物流、商务交流等各领域需求日益旺盛，拉动特种纸产量的持续增长。2017年我国特种纸产量突破300万吨，2019年达380万吨。根据中国造纸协会统计数据，2020年我国特种纸及纸板生产量405万吨，同比增长6.58%；消费量330万吨，同比增长6.80%。在2018~2019年，特种纸及纸板产销量快速增长，生产量同比增长18.75%，消费量同比增长18.39%，产销量增速达到峰值，即使在造纸行业整体产量下滑的阶段，特种纸仍保持正增长。图表3：2011-2020年国内特种纸产销情况分析我国特种纸行业产销差额持续收窄，行业发展潜力十足。根据中国造纸业协会数据，2011~2020年全国特种纸生产量年均复合增长率为7.57%，消费量年均增长率达7.03%。就增速而言，特种纸及纸板消费量的平均增速略快于生产量，产销差额持续收窄，并在2020年实现产销平衡。我国特种纸及纸板市场上需求增长速度高于产能增长速度，特种纸市场正处于快速发展阶段，产能提升有待加强，市场需求仍存在较大发展空间，行业发展潜力十足。特种纸各细分品种增速分化，成长性受下游需求等多因素影响。随着国民经济水平不断发展，消费者需求朝着多样化、复杂化演变，下游需求催生各类不同用途下的特种纸品种。如金融、电信、物流、酒店、旅游等各行业需求旺盛，这些行业对防盗纸、热敏纸、装修用纸等特种纸需求较大，带动特种纸产量和消费量所占比重逐步提升，而随着互联网电子商务的持续发展，网购、外卖等继续向中小城市及农村地区普及，包装类、标签类等特种纸的需求量不断增加，将进一步推动我国特种纸行业的发展。各细分品种下游需求受宏观经济水平、产业政策、消费者观念等多因素影响增速分化，纸企根据市场需求决定生产线布局，各细分品种成长性呈现多样化发展。图表4：2011-2020年国内特种纸消费量占行业总体比例情况分析第三节特种纸行业发展趋势分析一、国内外经济持续增长，特种纸景气度释放潜力充分特种纸发展与经济水平息息相关，我国特种纸行业起步晚需求增量空间大。特种纸兴起于20世纪60年代的美国、欧洲和日本地区，由无碳复写纸逐渐延伸为具有独特性能、用途广泛的高性能纸种。我国20世纪90年代开始陆续引进特种纸，行业起步较晚，由于行业资金投入高、技术含量大的特点，国内特种纸产量小且与国际标准存在一定差距，市场长期被国外企业占据。近年来特种纸国产力量不断崛起，纸企通过创新、引进先进技术设备和人才等方式，不断推进国产特种纸量、质齐升，缩短与国际间技术差异，逐步实现进口替代乃至出口海外。特种纸在世界范围内普及度不断增加，目前占世界纸和纸板产量比重不断提升，已成为各行各业不可或缺的重要材料。国民经济稳定增长带动特种纸消费需求提升，城镇化进程加快为居民消费整体升级注入新动能。据国家统计局数据显示，2021年上半年我国GDP同比增长12.7%，国民经济稳定运行带动居民消费支出的提升进而促进特种纸消费需求提升。随着疫情管控步入常态化阶段，受疫情影响的全球经济开始反弹恢复，各行各业正常开工生产，推动特种纸需求回升。“十四五”规划指出，到2025年预计中国城镇化率将达65%左右，我国城镇化进程将继续快速推进。随着我国城镇化进程不断加快，居民消费规模、品种及档次显著提升，将带动特种纸需求快速增长。二、电商经济深度繁荣，大消费、医疗卫生促进包装特种纸蓬勃发展电商经济繁荣发展为特种纸需求打造新增长点。随着互联网技术和物流运输不断发展，电商经济腾飞、网上购物模式成为居民消费常态。近几年受疫情影响，消费者出行受疫情管控限制，传统实地购物方式受挫，助推电商经济深度发展。据统计数据显示，2015~2020年期间，我国网络配售额从3.9万亿元攀升至24.9万亿元，2020年网络销售渠道端实物商品消费达24.9%。线上消费渠道的繁荣不仅为特种纸消费者提供更多产品选择，而且突破消费的地域、时间限制，在物流快递行业中需要热敏纸、标签纸、防水防潮包装纸等特种纸支撑，因此快递业务的高速增长也给特种纸行业带来发展契机。离型纸基纸代表格拉辛纸广泛用于物流电商，电子面单使用量提升带动下游需求旺盛。格拉辛纸是制作包括条形码在内的各类标签、各类不干胶制品和胶带或有黏性工业用品等的常用离型材料。纸张经过机器超压后，质地紧密、均匀，有很好内结合强度和透明度，近年来随着物流、外卖、食品包装等下游行业发展态势持续迅猛。我国格拉辛纸国产化开始于2000年，随着技术瓶颈的逐步突破，各大特种纸企业纷纷投产，目前产能约为每年45万吨，已经成为特种纸中的大品种之一。三、外卖餐饮需求量增长迅速，食品用包装特种纸前景光明生活节奏逐渐加快，外卖快餐被广大居民接纳，持续激发食品级特种纸市场需求。食品包装纸泛指食品行业包装使用的特种纸及纸板，具有防油、防水、耐高温等特性，广泛应用于餐饮、外卖食品、冲调类热饮等的包装。随着城镇居民生活节奏加快，外卖和快餐的需求量增长迅速，带动餐饮包装行业蓬勃发展。外卖行业对热敏纸、食品包装纸需求较大，下沉市场打开带来业务新增量。随着一、二线城市外卖渗透逐渐饱和，外卖行业增长速度逐渐趋于平稳，下沉市场成为各外卖平台的新突破点和布局点。目前头部外卖平台技术发展已经较为成熟，服务质量也逐渐提高，叠加新冠疫情催化，外卖行业正继续向三线及以下城市加速渗透。在外卖行业中商户单据打印需要大量热敏纸，同时“禁塑令”引导商家采取防潮防水纸碗、纸杯、纸质吸管等进行外卖包装，以上均属于特种纸细分领域，随着外卖服务场景拓展和用户需求深化，食品类包装特种纸、热敏纸等预计未来仍将保持强劲增长态势。政策和消费者需求不断升级，食品用特种纸等环保材料将替代传统塑料餐具包装。消费者对食品包装的要求逐渐趋于安全、环保和健康，传统的塑料包装