【上市公司负债经营问题探究：以中国建设银行为例13000字】

上市公司负债经营问题研究—以中国建设银行为例目录TOC\o"1-3"\h\u引言 （四）公司负债结构问题及原因分析1．资本实力仍然不足以满足中国建设银行发展战略目标的要求。如果中国建设银行想发展成为一个多功能、全方位和综合性的银行，它首先需要足够的资金。但是，在当前的“短期存款和长期贷款”资产负债结构中，资金占用的时间长，周转缓慢，几乎没有经营空间。难以维持常规的信贷业务，更不用说其他新业务的发展，已经非常的困难。2．违反有关信贷资金流动的客观法律。信贷基金流动的法则是有无止境。通过不断产生的存贷款，形成了信贷资金的归还和良性循环。“短期存款和长期贷款”失去了存贷款之间的内在联系以及相应的关系。短期存款的稳定增长可视为长期负债，但当前的状况不足以平衡长期资产业务中的资本需求，与信贷资金流动的客观规律不符。3．面对国家信贷政策的变化，很难快速有效地进行调整。基础设施存款具有短期政策性，季节性和流动性的特点，具有很大的波动性，大量的流入和流出以及高度波动性，从而影响了建行的应对能力。随着中国实施紧缩措施，收紧货币供应，管理信贷和减少投资，中国建设银行陷入了存款减少，贷款减少和资金紧缩的困境。4．固定资产贷款比例较高，逾期贷款较多。大多数固定资产贷款都是计划中的，因为固定资产投资项目通常具有资本大，建设期长，商品销售市场变化大，难以准确预测经济效益的特点，因此尚未在街上收集到，有些可能甚至没有被收集。恢复。银行信贷资金的不正当使用变得越来越严重，贷款不良率也不再受到控制。固定贷款的拖欠率在1986年上升到5％，在1987年上升到12％，在1988年上升到19％，并在1989年继续上升。以上统计数据不包括批准延期的贷款。5．借贷吸收存款的能力不足。由于建行的短期贷款规模较小，大量信贷资金被用于固定资产投资项目。如果项目完成后需要一定量的生产流动性，则它不能满足该要求，必须允许其转移其他银行开设清算账户。可以客观地只进出信贷资金，但没有回报，很难维持信贷业务。

三、中国建设银行股份有限公司负债结构优化建议（一）多元化经营1.大力开展多样化的存款业务，持续进一步积极吸收各类的活期、短期存款。建设银行的各类的活期、短期存款都有着存款和取款的特点。随着存款业务量的增加，达到稳定性的最低金额会慢慢地增长，给长期贷款业务的开拓创造了稳定的资金来源，中国建设银行将会持续发展蓝图，并与建筑单位、建筑公司和与建筑业有关的部门以及各金融经济部门有着密切的合作，来加强和发展传统存款业务的地位。这个好处就是可以加强银行与企业之间的关系。主要依靠经济手段，考虑行政手段和政策法规，广泛接触更多客户，充分利用企业领导者，在固定资产投资领域积极投资闲置资金。同时，积极开展储蓄存款业务，吸收社会闲置资金，增加存款的稳定性，面对存款的季节性和政策性影响时要克服种种困难，进一步提高积累储蓄和积累存款的能力，需要充实和延长工作时间。长期储蓄存款，需要结合了长期和短期资金以增加存款的稳定性。2.注重开拓稳定而长期性的存款，进一步发展中长期定期存款业务。中长期定期存款业务的时间期限很长，用来维持存款资金，因此可以用来办理中长期贷款业务。自从中国建设银行定期存款业务的开设，定期存款的总额相比于往年来说增加了不少，但是因为时间期限较短，定期存款业务的基础建设较为薄弱，经验较为不足，在存款总量中的相对权重较小。因此，中国建设银行如果需要顺利开展定期存款业务就必须积累经验。首先，存款利率必须是合理的确定的。定期存款中的资金并不灵活，不能随意支取，客户可能要承担一定的风险损失，所以有些客户可能不希望把资金存入定期存款的账户。因为在面对损失的时候很难快速有效的支取了存款账户中的资金，存款的稳定性也不是很理想。为了提高定期存款的稳定性，吸收更多的定期存款，有必要适当提高定期存款的利率，并根据一定时期的涨价指数及时调整存款利率。其次，要扩大存款的分配和转移功能，并发行高价值的可转移定期存款证。大型存款项目需要有其固定的面额，以及到期日和利率，这样可以让我们在二级市场上方便进行出售和转让。它可以给存款客户和投资者带来增加盈利的机会，减少损失带来的风险。最值得一提的是，中国建设银行有提高存款稳定性和存款期限的作用，以提供长期稳定的长期贷款资金来源。（二）优化负债结构1.建设银行的借贷规模在不断的增加，以满足该行对流动性和贷款规模的财务需求。但是，中国建设银行却对中央银行的货币政策并不敏感，导致这阻止了中央银行及时借款并增加了融资成本。尽管借贷项目的利率高和借入资金的期限短，但它在很长一段时间内仍借入并使用了大量资金。资产投资贷款不利于信贷资金的流动和周转，并且金融债券的融资成本相对较高，发行量小，很难满足中长期贷款业务在资金上的实质性的需求。2.在发展资产业务的条件上，建设银行首先必须要提高借贷业务的经营管理水平，建立良好的管理体系，在此基础上进行优化管理借贷金额和期限结构。首先，优化从中央银行的借款额度和期限。建设银行向中央银行借款时必须考虑的主要因素是放松和收紧中央银行的货币政策，借款期限，利率和金额。中央银行为了应对不断变化的经济状况，实行宽松或严格的货币政策，以实现货币稳定和促进经济增长的目标。如果中央银行收紧资金以遏制货币供应量的增长，那么向中央银行借款是非常困难的，所借的钱必须按时偿还。相反，因此很容易被滥用成灾。我国中央银行的贷款期限越长时它的利率就越高。同时中央银行的借款利率会比同期的存款利率要高。因此，中国建设银行需要认真确定借款的数量和期限，以应对中央银行货币政策的变化，以满足临时季节性融资的需求。3.接下来，选择从同一行业借入的资金的数量和期限。点对点贷款是中国建设银行从另一家银行借来以满足其短期或季节性资金需求的贷款。同业拆借一般较大，但借款期限较短，借款利率高于存款利率。从中国建设银行的借入资金的时间期限和成本往往会被中央货币政策和市场资金供求变化受到影响。所有的中国的银行都会对央行的货币性政策和资本市场供求的变化特别的敏感，所以必须要谨慎选择的同一行业的借款额度、成本和期限，以及在借入适当数量的资本时的融资成本的减少，来减少不必要的损失。4.最后，需要增加金融债券的发行力度。中国建设银行发行的金融债券有着收益率高、投资风险低和信用度高等特点，引起大量的债券投资者的追捧，能为中长期的贷款的资金需求提供了稳定的来源。可是发行的金融债券依旧有着不少需要解决的难题。金融债券的类型较为单一，流动性极差，虽然可以在证券柜台上进行交易和转移，但是证券市场并不活跃，实际交易量很小。中国建设银行需要加强其债券发行和转移能力，以增加其发行的金融债券的数量。为了确定维持利率的金融债券，有必要根据长期和短期资金需求选择发行时间，这不仅扩大了债券发行的种类，而且改善了债券的使用方式。（三）确定合理的盈利和非盈利资产比率当从资产可以获利的能力角度来区分时，中国建设银行的资金资产可以分为盈利资产和非营利资产两个资产。盈利资产的主要项目较多，贷款项目种类繁多，非盈利性资产的现金资产和固定资产则是重要的指标。在平衡银行的盈利能力和流动性方面上，建设银行盈利资产和非盈利资产比率要适应市场以及国家政策的要求，并使其合理化。特别是在银行的总资产当中，盈利资产和非营利资产这两者的关系是有着不可分割的关系。虽然非营利资产不能给建设银行带来实质性的资金来源收入，但是却可以满足银行在流动性方面上的需求。另一方面营利资产可以给银行带来客观的资金收入来源，而且在我国的民族振兴复兴的过程中带来资本上的投资来从而促进社会经济的发展，所以它的流动性不高。非营利资产在总资产中占比不高，但是它却不仅可以充实银行的流动性并确保银行的还款能力，还可以在社会振兴过程中投入更多资金并提高资金使用效率，必须占一定比例。目前，因为中国建设银行暂时还没有实现能将责任与权利相结合的完整的公司管理体系，因此短期的经营活动不是很多，日常活动经营水平还较低，可以合理分配利用的资产和非营利资产特别少。例如，如果您盲目地扩大固定资产，购买不合格的商业设施或设备，或者在某些情况下使库存超支，则需要一定数量的适当存款支付准备金。因此，中国建设银行需要真诚解决这些问题，以平衡银行业务运营的盈利能力和流动性。1.公共设施和房地产产业等的固定资产的进一步扩建需要遵循节适度性原则，所以对于提高固定资产的利用效率和可持续性，是非常有必要的措施和手段。2.为了确定合理的现金量和合理的定金，需要准备支付准备金。为了预测所需的最大现金量时以备不时之需，可以及时的接收和转移现金，然后尽可能的减少不合理的现金储备量，需要考虑各种因素。通常，手头现金减少到少于总存款的0.5％。为了确定合理的储备要求，有必要采用经验数据方法和计算保留天数的方法。3.继续完善转帐支付系统的建设，建立以“3张发票，1张卡”为基本的一个支付系统，有利于减少建设银行现金业务的使用，便利各公司进行产品的快速交易，最终实现顺利完成。（四）贷款结构和优化的资产组合调整调整贷款结构的重要性是要用固定的金额和格式来调节贷款的期限结构。中长期贷款由于缺乏资金流动性和资产风险性，因此需要长期稳定的资金来源来解决这些问题。根据中国建设银行短期债务结构的特点，长期贷款占总贷款的比例不宜过大。提高中期贷款中种类和数量上的合理性，其中就包含在工程设施小额基本建设贷款、科学技术改造贷款、土地开发和商业抵押贷款等。中国建设银行可以借鉴美国商业银行的经验学习中期发行。建设银行的分期定期贷款加强了贷款的盈利能力，同时也提高了贷款的资金流动性。中国建设银行依靠着充足的资金流动，给短期的贷款业务发展创造了一个很重要的条件。中国建设银行发行的短期贷款其中就包括建筑业的营运资金贷款、工商企业的营运资金贷款以及其他短期贷款等等。然后银行发行的流动资金贷款和其他短期贷款业务必须要满足放款条件，方可放款，这样才有利于净化增强竞争力。建设银行在发放短期贷款时，首先要为基础设施设备储备贷款和短期循环贷款等固定资产贷款项目提供足够的流动资金贷款。要及时完成固定资产项目，需要为建筑业提供周转资金贷款。项目建成后，我们将为企业提供流动资金贷款和工商企业流动资金贷款，这将有助于实现快速生产。结论货币金融服务行业是当代社会发展的重要行业之一，从社会的角度，国家的角度，人民的角度来说是经济发展必不可少的行业，对维持和促进经济的发展起到不可替代的地位，因此，此行业的经营管理等负债结构的问题值得我们去探究。本文是以中国建设银行股份有限公司为例，通过发现其在经营中的负债结构的不足之处，从而给出完善措施。通过上文分析现有资料，负债经营现已成为企业大部分生产经营活动的不可或缺的一种方式。在目前资金分配严重短缺的情况下，负债经营能够提高企业的竞争力，扩大生产规模，缓解企业的资金短缺。在对其负债结构进行分析，我们得出以下结论：第一，负债经营是企业的资金是企业生存和发展的重要保障。目前，受国家宏观经济政策、企业本身资金使用效益、使用资金困难等因素的影响，企业资金供应十分紧张，如何正确合理地筹措资金已经成为企业经营发展的重大问题。第二，根据货币金融行业的特点以及中国建设银行股份有限公司经营负债结构的情况，再通过分析企业的资产负债表，利润表等财务报表，发现存在资金实力不足、违背信贷资金运动客观规律、应变能力差、固定资产贷款比重过大、以贷吸存困难等问题第三，面对上述问题，事实证明，中国建设银行的债务金额不能满足该行扩大资产业务规模的需要。银行短期债务不能适应贷款期限过长的银行资产业务的经营状况。因此，在适当调整资产结构的同时，必须首先调整负债结构，来满足中国建设银行的发展目标。综上所述，负债经营虽然会给公司和股东带来利益，但是过多的负债会增加公司的财务风险，因此公司的财务管理要考虑合理的负债比率。要放弃传统的“保守经营”概念，保持负债期限合理度，追求最大利益。同时，严格遵循科学的金融原则的其他“规模”外国债券的管理应掌握的正确理解，负债经营会带来良好的收益，能进一步扩大企业在社会主义市场经济体制中竞争的位置。在本文中，已经尽可能地去搜集资料进行分析，但仍然有很多不足之处，就自身而言，由于理论和知识的局限性，资料搜集的有限性，可能导致分析论证不充分，用词不准确的现象出现。

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