证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷1（共288题）

证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷1（共9套）（共288题）证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷第1套一、多项选择题(本题共32题，每题1.0分，共32分。)1、上市公司全体()应当在公开募集证券说明书上签字，保证不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并声明承担个别和连带的法律责任。标准答案：A,C,D知识点解析：上市公司全体董事、监事、高级管理人员应当在公开募集证券说明书上签字，保证不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并声明承担个别和连带的法律责任。保荐人及保荐代表人应当对公开募集证券说明书的内容进行尽职调查并签字，确认不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并声明承担相应的法律责任。2、上市公司申请发行新股，应当符合公司章程合法有效，()制度健全，能够依法有效履行职责。标准答案：A,B,C,D知识点解析：根据中国证监会2006年5月6日发布的《上市公司证券发行管理办法》，上市公司申请发行新股，还应当符合以下具体要求：上市公司的组织机构健全、运行良好。符合下列规定：公司章程合法有效．股东大会、董事会、监事会和独立董事制度健全，能够依法有效履行职责。3、下列关于优先股筹资的陈述，正确的有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：优先股筹资是一种混合型资本，它具有与债权相似的固定收入，同时又是一种权益资本。B、C、D三项是优先股筹资的优点，A选项则是优先股筹资的缺点，其缺点还包括：有些优先股(累积优先股、参与优先股等)要求分享普通股的剩余所有权，稀释其每股收益。4、上市公司募集资金的数额和使用应当符合()。标准答案：B,C,D知识点解析：考查上市公司募集资金的数额和使用的条件。B、C、D三项属于应当符合的规定，除以上三项外，还有：除金融类企业外，本次募集资金使用项目不得为持有交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人、委托理财等财务性投资，不得直接或间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司。A选项应改为：募集资金数额不超过项目需要量。5、2006年1月1日实施的经修订的《证券法》在发行监管方面明确了()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：2006年1月1日实施的经修订的《证券法》在发行监管方面明确了公开发行和非公开发行的界限；规定了证券发行前的公开披露信息制度，强化社会公众监督；肯定了证券发行、上市保荐制度，进一步发挥中介机构的市场服务职能；将证券上市核准权赋予了证券交易所，强化了交易所的监管职能。6、下列关于上网发行资金申购流程的说法正确的有()。标准答案：B,C,D知识点解析：T+1日，根据总配号量组织统一摇号抽签。7、下列属于公司经理的职权的是()。标准答案：A,B,D知识点解析：执行股东大会的决议是董事会的职责。8、直接融资包括的内容有()。标准答案：B,C知识点解析：直接融资是指资金盈余者与短缺者相互之间直接进行协商或者在金融市场上由前者购买后者发行的有价证券，从而资金盈余者将资金的使用权让渡给资金短缺者的资金融通活动。股票融资、公司债券融资、国债融资等都属于直接融资的范畴。间接融资主要指银行性融资。故A、D属于间接融资，B、C属于直接融资。9、深交所资金申购上网实施办法与上交所不同之处在于()。标准答案：A,B知识点解析：CD两项是深交所与上交所的相同之处。10、外资股发行时，主承销商和全球协调人在拟定发行上市方案时，通常应明确()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：除ABCD四项外，主承销商和全球协调人在拟订发行与上市方案时，通常还应明确拟进行国际配售的地区、不同地区国际分销或配售的基本份额等内容。11、企业应在中期票据发行文件中约定投资者保护机制，具体包括()。标准答案：A,D知识点解析：企业应在中期票据发行文件中约定投资者保护机制，包括应对企业信用评级下降、财务状况恶化或其他可能影响投资者利益情况的有效措施，以及中期票据发生违约后的清偿安排。12、关于米勒模型的说法，正确的是()。标准答案：B,C,D知识点解析：米勒模型考虑到了公司所得税、债券的所得税和个人所得税。13、根据股份有限公司国有股权管理的有关规定，()，进入股份有限公司的净资产折成的股份应界定为国有法人股。标准答案：B,C,D知识点解析：有权代表国家投资的机构或部门直接设立的国有企业以其部分资产(连同部分负债)改建为股份公司的，若进入股份公司的净资产低于50％(不含50％)，则其净资产折成的股份界定为国有法人股。14、拟发行上市公司独立性要求包括()。标准答案：A,C,D知识点解析：拟发行上市公司应在改制重组和持续经营过程中，确保公司按照《上市公司治理准则》的有关要求，在组织形式、公司治理结构、公司决策与运作等方面规范运作。具体体现在独立性的要求上：①拟发行上市公司的资产应做到独立完整；②拟发行上市公司的人员应做到独立；③拟发行上市公司的机构应做到独立；④拟发行上市公司应做到财务独立。15、首次公开发行股票的基本原则有()。标准答案：B,C,D知识点解析：为确保股票的顺利发行，发行人和主承销商应遵循以下基本原则：①“公开、公平、公正”原则；②高效原则；③经济原则。16、审计风险是指注册会计师对有重要错报的会计报表仍发表无保留意见的可能性。审计风险由()组成。标准答案：A,C,D知识点解析：审计风险是指注册会计师对有重要错报的会计报表仍发表无保留意见的可能性。审计风险由固定风险、控制风险和检查风险组成。17、政策性金融债券经中国人民银行批准，由我国政策性银行用计划派购或市场化的方式，向()等金融机构发行。标准答案：A,B,C,D知识点解析：政策性金融债券经中国人民银行批准，由我国政策性银行(国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行)用计划派购或市场化的方式，向国有商业银行、区域性商业银行、商业保险公司、城市合作银行、农村信用社、邮政储蓄银行等金融机构发行。18、对拟发行股票的合理估价方法有()。标准答案：A,B,C知识点解析：现金分红法不是估值方法，所以D选项错误。19、下列关于外部融资特点的陈述，正确的有()。标准答案：A,C,D知识点解析：外部融资的特点有：①高效率。外部融资在规模和时间上不受单个上市公司自身积累能力的限制，能够迅速地、大规模地实现资本集中，其效率远远超过内部融资；②高成本。外部融资依其产权关系，可分为债务融资和股权融资。对于债务融资，上市公司除需要向债权人支付利息外，还要支付各种各样的融资费用，成本较高；对于股权融资，由于股东比债权人承担更大的风险，因而比债权人要求的回报更高，同时，发行股票也需要支付高昂的发行费用；③高风险性。对于债务融资而言，外部融资会引起上市公司无法支付到期债务的财务风险；对于股权融资而言，证券市场上的股价下跌会引发“恶意收购”的风险。20、企业债券募集说明书的扉页应包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：除ABCD四项外，企业债券募集说明书的扉页还应包括：①投资提示；②本期债券基本要素，如债券名称、发行总额、期限、利率、发行方式、发行对象、信用级别、担保等。21、财务限制条款是防止公司的财务状况出现恶化的限制条款，其内容包括()。标准答案：B,C,D知识点解析：防止经营人员发生重大变动的限制条款属于公司人员方面的控制，不属于财务方面的控制。22、下列事项可由股东大会以特别决议通过的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：股东大会做出特别决议，应当由出席股东大会的股东(包括股东代理人)所持表决权的2／3以上通过。下列事项须由股东大会以特别决议通过：①公司章程的修改；②公司增加或者减少注册资本；③公司的合并、分立和解散；④变更公司形式；⑤公司章程规定和股东大会以特别决议认定会对公司产生重大影响的、需要以特别决议通过的其他事项。公司年度报告和公司年度预算方案、决算方案须经股东大会普通决议通过。23、根据香港联合交易所最新修订的《上市规则》规定，内地企业在中国香港发行股票并上市的股份有限公司在盈利和市值方面满足以下()条件之一即可。标准答案：C,D知识点解析：公司必须在相同的管理层人员的管理下有连续3年的营业记录，以往3年盈利合计5000万港元(最近1年的利润不低于2000万港元，再之前两年的利润之和不少于3000万港元)，并且市值(包括该公司所有上市和非上市证券)不低于2亿港元。24、外部融资依其产权关系，可分为()。标准答案：B,D知识点解析：外部融资依其产权关系，可分为债务融资、股权融资。股权融资，是指公司以出让股份的方式向股东筹集资金；债务融资则是公司以发行债券、银行借贷方式向债权人筹集资金。25、辅导报告除了应详细阐明辅导事项和辅导效果外，还应载明()。标准答案：A,C,D知识点解析：辅导报告除了应详细阐明辅导事项和辅导效果外，还应载明以下内容：公司设立情况、辅导工作情况、辅导内容、公司规范运作、对辅导的效果进行检查、辅导的形式、在辅导过程中发现需要整改的事项及整改措施、辅导后股份公司的管理与运作效果、信息披露制度的建立健全等。26、股票的定价活动可包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：股票的定价不仅仅是估值及撰写股票发行定价分析报告，还包括发行期间的具体沟通、协商、询价、投标等一系列定价活动。27、关于网上发行的缺点，下列说法正确的是()。标准答案：A,C知识点解析：上网竞价方式和上网定价方式属于网上发行，这类方式主要的缺点是：吸收居民储蓄资金作用不如网下发行明显，大部分申购资金都是证券市场存量资金和机构资金。28、股份有限公司的董事会秘书的主要职责有()。标准答案：A,B,D知识点解析：《公司法》第一百二十四条规定：“上市公司设董事会秘书，负责公司股东大会和董事会会议的筹备、文件保管以及公司股东资料的管理，办理信息披露事务等事宜。”29、在《上市公告书》中，发行人应披露股票首次公开发行后至上市公告书公告前已发生的可能对发行人有较大影响的其他重要事项，主要包括()。标准答案：A,B,D知识点解析：在《上市公告书》中，发行人应披露的重要事项主要包括：①主要业务发展目标的进展；②所处行业或市场重大变化；③主要投入、产出物供求及价格的重大变化；④重大投资；⑤重大资产(股权)收购、出售；⑥发行人住所的变更；⑦重大诉讼、仲裁案件；⑧重大会计政策的变动；⑨会计师事务所的变动；⑩发生新的重大负债或重大债项发生变化；其他应披露的重大事项。30、关于招股说明书中股利分配政策的披露，下列说法正确的是()。标准答案：A,B,C知识点解析：招股说明书中股利分配政策的披露内容包括：①发行人应披露最近3年股利分配政策、实际股利分配情况以及发行后的股利分配政策；②发行人应披露本次发行完成前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序。若发行前的滚存利润归发行前的股东享有，应披露滚存利润的审计和实际派发情况，同时在招股说明书首页对滚存利润中由发行前股东单独享有的金额以及是否派发完毕作“重大事项提示”；③发行人已发行境外上市外资股的，应披露股利分配的上限为按中国会计准则和制度与上市地会计准则确定的未分配利润数字中较低者。31、首次公募股票时，如发行人发行过内部职工股，招股说明书应披露内部职工股东()。标准答案：A,B,C知识点解析：D选项应改为：最大10名持股人情况。32、发行人、认股人缴纳股款或者缴付抵作股款的出资后，除()的情形外，不得抽回资本。标准答案：A,B,D知识点解析：我国《公司法》第九十二条规定，发起人、认股人缴纳股款或者缴付抵作股款的出资后，除未按期募足股份、发起人未按期召开创立大会或者创立大会决议不设立公司的情形外，不得抽回其股本。证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷第2套一、多项选择题(本题共32题，每题1.0分，共32分。)1、并购重组审核委员会的主要职责是()。标准答案：A,B知识点解析：并购重组委员会的职责：①根据有关法律、行政法规和中国证监会的相关规定，审核上市公司并购重组申请是否符合相关条件；②审核财务顾问、会计师事务所、律师事务所、资产评估机构等证券服务机构及相关人员为并购重组申请事项出具的有关材料及意见书；③审核中国证监会有关职能部门出具的初审报告；④依法对并购重组申请事项提出审核意见。2、()应当作为招股说明书的备查文件，在中国证监会指定的网站上披露。标准答案：B,C知识点解析：保荐人出具的发行保荐书、证券服务机构出具的有关文件应当作为招股说明书的备查文件，在中国证监会指定的网站上披露，并置备于发行人住所、拟上市证券交易所、保荐人、主承销商和其他承销机构的住所，以备公众查阅。3、按行业关联性划分，并购可以分为()。标准答案：A,B,C知识点解析：公司收购按购并双方的行业关联性划分为横向并购、纵向并购和混合并购。D选项协议收购是按持股对象是否确定划分的。4、向不特定对象公开募集股份，应当符合()。标准答案：A,B,D知识点解析：向不特定对象公开募集股份，除符合一般规定外，还应当符合下列规定：①最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6％；②除金融类企业外，最近1期末不存在持有金额较大的交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人款项、委托理财等财务性投资的情形；③发行价格应不低于公告招股意向书前20个交易日公司股票均价或前1个交易日的均价。5、关于“上市公司的财务状况良好”，下列说法正确的是()。标准答案：A,B,C知识点解析：上市公司的财务状况良好，符合下列规定：①会计基础工作规范，严格遵循国家统一会计制度的规定；②最近3年及1期财务报表未被注册会计师出具保留意见、否定意见或无法表示意见的审计报告；被注册会计师出具带强调事项段的无保留意见审计报告的，所涉及的事项对发行人无重大不利影响或者在发行前重大不利影响已经消除；③资产质量良好，不良资产不足以对公司财务状况造成重大不利影响；④经营成果真实，现金流量正常，营业收入和成本费用的确认严格遵循国家有关企业会计准则的规定，最近3年资产减值准备计提充分合理，不存在操纵经营业绩的情形；⑤最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的30％。6、以下属于公司反收购策略的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：属于公司反收购策略的有：①事先预防策略；②管理层防卫策略(包括金降落伞策略、银降落伞策略、积极向其股东宣传反收购的思想)；③保持公司控制权策略；④毒丸策略；⑤白衣骑士策略；⑥股票交易策略。7、下列说法正确的是()。标准答案：A,B,D知识点解析：审批变更募集资金用途事项属于股东大会的特别职权。8、上市公司公开发行新股包括()。标准答案：A,B知识点解析：上市公司发行新股，可以公开发行，也可以非公开发行。其中上市公司公开发行新股是指上市公司向不特定对象发行新股，包括向原股东配售股份和向不特定对象公开募集股份。9、企业在改组为上市公司时，对承担社会职能的非经营性资产可以进行的处理模式包括()。标准答案：A,B,C知识点解析：企业在改组为上市公司时，必须对承担政府管理职能的非经营性资产进行剥离。对承担社会职能的非经营性资产的处理，可以参考以下模式：①将非经营性资产和经营性资产完全划分开，非经营性资产或留在原企业，或组建为新的第三产业服务性单位。该部分由国有股持股单位所分得的红利予以全部或部分支持，使其生存和发展；②完全分离经营性资产和非经营性资产，公司的社会职能分别由保险公司、教育系统、医疗系统等社会公共服务系统承担，其他非经营性资产以变卖、拍卖、赠与等方式处置。10、企业改组按要求分别取得核准文件，各中介机构进场后，应协助企业完成以下()工作。标准答案：A,B,C,D知识点解析：企业改组涉及国有资产的管理、国有土地使用权的处置、国有股权管理等诸多问题，都须按要求分别取得有关政府部门的批准文件。各中介机构进场后，应协助企业完成以下工作：①进行资产评估及土地评估、审计等基础性工作，并由资产评估机构、土地评估机构、审计机构分别出具资产评估报告、土地评估报告、审计报告；②确定发起人，签订发起人协议，并拟订公司章程草案；③向工商行政管理部门办理公司名称预先核准；④取得土地评估结果的确认报告书及土地使用权处置方案的批复；⑤取得关于资产评估结果的核准或者备案及国有股权管理方案的批复。11、下列关于关联方、关联交易的具体要求的说法中，正确的是()。标准答案：A,C,D知识点解析：发行人参与的联营企业是关联方。12、关于代理成本理论的描述，正确的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：代理成本理论中存在股权和债券所有人的利益冲突。13、下列关于股份有限公司资本的表述，不正确的是()。标准答案：A,B,C知识点解析：资本确定原则是指股份有限公司的资本必须具有确定性，因此A项错误；资本维持原则强调公司应当保持与其章程规定一致的资本，是动态的维护，B项错误；资本不变原则强调的是非经修改公司章程，不得变动公司资本，是静态的维护，因此C项也错误。14、在计划阶段，注册会计师需要确定的重要性水平包括()。标准答案：C,D知识点解析：重要性水平是指财务会计报表等信息的漏报或错报程度足以影响使用者根据财务报表所作出的决策。在计划阶段，注册会计师需要确定会计报表和账户余额两个层次的重要性水平。15、询价对象有下列()情形之一的，中国证券业协会应当将其从询价对象名单中去除。标准答案：A,C知识点解析：询价对象有下列情形之一的，中国证券业协会应当将其从询价对象名单中去除：①不再符合《证券发行与承销管理办法》规定的条件；②最近12个月内因违反相关监管要求被监管谈话3次以上；③未按时提交年度总结报告。A选项不符合《证券发行与管理办法》的相关规定，注册资本应不低于3亿元。16、保荐制度主要包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：保荐制度主要包括保荐机构和保荐代表人的注册登记管理制度、保荐期限、保荐责任和监管措施。17、下列可以认定为同一或者相关资产的情形有()。标准答案：A,B,C知识点解析：《重组管理办法》第十二条第二款规定，交易标的资产属于同一交易方所有或者控制，或者属于相同或者相近的业务范围，或者中国证监会认定的其他情形下，可以认定为同一或者相关资产。18、发行人存在高危险、重污染情况的，应()。标准答案：A,C,D知识点解析：发行人是高危险、重污染行业的，应披露最近3年度的成本、费用等支出情况，所以B选项错误。19、代理成本包括()。标准答案：B,D知识点解析：代理成本理论区分了两种公司利益冲突：股东与经理层之间的利益冲突和债权人与股东之间的利益冲突。其中，股东与经理层之间的利益冲突所导致的代理成本称为“外部股东代理成本”，债权人与股东之间的利益冲突以及与债权相伴随的破产成本称为“债权的代理成本”。20、关于公司的公积金及其用途，下列说法正确的是()。标准答案：A,B知识点解析：资本公积金不得用于弥补公司的亏损；股份有限公司以超过股票票面金额的发行价格发行股份所得的溢价款，应当列为公司资本公积金。法定公积金转让资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的25％。21、以下属于拟上市公司关联方的有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：关联方主要包括：控股股东；其他股东；控股股东及其股东控制或参股的企业；对控股股东及主要股东有实质影响的法人或自然人；发行人参与的合营企业；发行人参与的联营企业；主要投资者个人、关键管理人员、核心技术人员或与上述关系密切的人士控制的其他企业；其他对发行人有实质影响的法人或自然人。22、通过市盈率法估值的程序包括()。标准答案：A,B,C知识点解析：通过市盈率法估值时，首先应计算出发行人的每股收益；然后根据二级市场的平均市盈率、发行人的行业情况(同类行业公司股票的市盈率)、发行人的经营状况及其成长性等拟订估值市盈率；最后，依据估值市盈率与每股收益的乘积决定估值。23、合格投资者是指()。标准答案：A,B,C知识点解析：考查合格投资者的定义。合格投资者是指自行判断具备投资债券的独立分析能力和风险承受能力，且符合下列条件的投资者：①依法设立的法人或投资组织；②按照规定和章程可从事债券投资；③注册资本在1000万元以上或者经审计的净资产在2000万元以上。24、对首次公开发行股票的公司进行专项复核后出具的专项复核报告至少应包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：对首次公开发行股票的公司进行专项复核后由执行专项复核的会计师事务所出具的专项复核报告至少应包括四个部分：①复核时间、范围及目的；②相关责任；③履行的复核程序；④复核结论。25、首次公开发行股票招股说明书应披露发行人的()。标准答案：A,B,C知识点解析：D选项无法预计，也不用披露。26、境外注册的会计师事务所申请银行、证券、保险业务临时许可证，应当具备下列哪些条件?()标准答案：A,B,C知识点解析：境外注册的会计师事务所申请银行证券保险业务临时许可证时对注册资本没有限制。27、为了实现境外募股与上市目标，企业股份制改组方案一般应当遵循()基本原则。标准答案：A,B,C,D知识点解析：为了实现境外募股与上市目标，企业股份制改组方案一般应当遵循以下基本原则：①突出主营业务；②避免同业竞争，减少关联交易；③保持较高的利润总额与资产利润率；④避免出现可能影响境外募股与上市的法律障碍；⑤明确股份有限公司与各关联企业的经济关系。28、公司提出上市申请前，存在数量较大的关联交易时，应制定有针对性减少关联交易的实施方案，需要注意的问题有()。标准答案：A,C,D知识点解析：B选项应修改为：专为拟发行上市公司生产经营提供服务的机构，当由关联方纳入拟发行上市公司，或转为无关联的第三方经营。29、首次公开发行股票，并申请在经国务院批准设立的证券交易所上市的公司，股票上市前，应按()中的有关要求编制上市公告书。标准答案：A,B,C,D知识点解析：在中华人民共和国境内首次公开发行股票，并申请在经国务院批准设立的证券交易所上市的公司，在股票上市前，应按《公司法》《证券法》《首次公开发行股票并上市管理办法》以及核准其挂牌交易的证券交易场所《上市规则》和《股票上市公告书内容与格式指引》中的有关要求编制上市公告书，并经证券交易所审核同意后公告。30、首次公开发行股票的发行人应列表披露董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属以任何方式直接或间接持有发行人股份的情况，并应列出()。标准答案：A,C,D知识点解析：首次公开发行股票的发行人应列表披露董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属以任何方式直接或间接持有发行人股份的情况，并应列出持有人姓名，近3年所持股份的增减变动以及所持股份的质押或冻结情况。B选项属于发行人应披露的董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简要情况。31、股东权益指股份有限公司的股东对公司净资产的权利。公司的净资产(即公司的全部资产减去全部负债后的余额)属于股东权益，包括股东对公司投入的资本以及形成的()。标准答案：A,B,D知识点解析：职工工资属于公司的成本费用，不属于权益资本内容。32、关于发行费用，下列说法正确的是()。标准答案：A,B,C知识点解析：为发行而进行的财务咨询费用应由发行公司承担，所以D选项错误。证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷第3套一、多项选择题(本题共32题，每题1.0分，共32分。)1、资产评估的基本方法有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：对资产评估基本方法的考查。我国采用资产评估的方法主要有收益现值法、重置成本法、现行市价法和清算价格法。2、首次公开发行股票网下发行电子化业务指通过证券交易所网下申购电子化平台及登记结算公司登记结算平台完成公开发行股票的下述()程序。标准答案：A,B,C,D知识点解析：根据《证券发行与承销管理办法》的规定，为规范首次公开发行股票，提高首次公开发行股票网下申购及资金结算效率，中国证监会要求网下部分通过证券交易所进行电子化发行。首次公开发行股票网下发行电子化业务是指通过证券交易所网下申购电子化平台及中国证券登记结算有限责任公司登记结算平台完成首次公开发行股票的初步询价、累计投标询价、资金代收付及股份初始登记。3、可转换证券筹资的特点有()。标准答案：A,B,D知识点解析：考查可转换证券筹资的特点。A、B选项属于可转换证券筹资的优点，D选项则属于可转换证券筹资的缺点。C选项说法错误，应改为：一个高速增长的公司在其普通股价格大幅上升的情况下，利用可转换证券筹资的成本要高于普通股或优先股。4、关于上市公司发行新股时的《招股说明书》，下列说法错误的是()。标准答案：A,D知识点解析：本题考查上市公司发行新股时《招股说明书》的编制和披露。《招股意向书》是缺少发行价格和数量的《招股说明书》。上市公司发行新股时的《招股说明书》的编制和披露的要求请参阅《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第11号——上市公司公开发行证券募集说明书》，其大部分与首次公开发行时编制招股说明书的要求一致，更加强调了上市公司历次募集资金的运用情况。故B、C两项正确。5、外资股国际推介与询价包括()。标准答案：A,B,D知识点解析：在发行准备工作已经基本完成，并且发行审查已经原则通过的情况下，主承销商(或全球协调人)将安排承销前的国际推介与询价，此阶段的工作对于发行、承销成功具有重要的意义。这一阶段的工作主要包括以下环节：①预路演；②路演推介；③簿记定价。6、下列关于上市公司董事会秘书的陈述，正确的有()。标准答案：B,C,D知识点解析：A项，董事会秘书由董事长提名，经董事会聘任或解聘。7、审计意见的类型有()。标准答案：B,C,D知识点解析：审计意见的类型有：①无保留意见；②保留意见；③否定意见；④拒绝表示意见。8、资本维持原则的具体保障制度包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：资本维持原则是指股份有限公司在从事经营活动的过程中，应当努力保持与公司资本数额相当的实有资本。具体保障制度有；①限制股份的不适当发行与交易制度；②实行固定资产折旧制度；③实行公积金提取制度；④盈余分配制度。9、盈利预测的数据(合并会计报表)至少应包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：盈利预测是指发行人对未来会计期间经营成果的预计和测算。盈利预测的数据(合并会计报表)至少应包括会计年度营业收入、利润总额、净利润、每股盈利。10、《首次公开发行股票并上市管理办法》规定“最近3年内实际控制人没有发生变更”的立法意图是()。标准答案：A,B知识点解析：对于理解和适用最近3年内“实际控制人没有发生变更”，从立法意图看，《首次公开发行股票并上市管理办法》第十二条规定要求发行人最近3年内实际控制人没有发生变更，旨在以公司控制权的稳定为标准，判断公司是否具有持续发展、持续盈利的能力，以便投资者在对公司的持续发展和盈利能力拥有较为明确预期的情况下作出投资决策。11、下列关于股份有限公司经理的陈述，错误的有()。标准答案：A,C知识点解析：A项，股份有限公司设经理，经理的任职资格与董事相同，《公司法》关于不适于担任董事的规定也同样适用于经理，公司章程也可以对经理的任职资格作出规定；C项，制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案属于董事会的职权。12、内部融资的特点有()。标准答案：A,B,D知识点解析：内部融资的特点有下列四点：自主性；有限性；低成本性和低风险性。C项属于外部融资的特点。13、通过银行贷款筹资收购，收购公司申请贷款时必须考虑的因素有()。标准答案：A,C,D知识点解析：银行贷款筹资是公司收购较常采用的一种筹资方式。但是，向银行申请贷款一般有比较严格的审批手续，对贷款的期限及用途也有一定的限制。因此，银行贷款筹资有时会给公司的经营灵活性造成一定的影响。另外，国家金融信贷政策也会给银行的贷款活动带来限制(目前我国法律禁止公司利用银行贷款进行股权投资)。这些都是公司申请贷款时必须考虑的因素。14、发起人投入拟发行上市公司的业务和资产应独立完整，遵循()原则。标准答案：B,D知识点解析：拟发行上市公司的发起人应符合《公司法》等有关法律、法规规定的条件，发起人投入拟发行上市公司的业务和资产应独立完整，遵循人员、机构、资产按照业务划分以及债务、收入、成本、费用等因素与业务划分相配比的原则。15、承销商备案材料包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：考查承销商的备案材料。承销商备案材料包括承销说明书、承销商承销资格证书复印件、承销协议、承销团协议。16、可转换公司债券具有()双重特征。标准答案：A,C知识点解析：可转换公司债券是一种含权债券，兼有公司债券和股票的双重特征。转股以前，它是一种公司债券，具备债券的特性，在规定的利率和期限体现的是债权、债务关系，持有人是债权人；转股以后，它变成了股票，具备股票的特征，体现的是所有权关系，持有者由债权人转变成了股权所有者。17、向外商转让上市公司国有股和法人股应遵循的原则有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：向外商转让上市公司国有股和法人股应遵循如下原则：①防止国有资产流失；②符合国家产业政策要求；③坚持“三公”原则；④维护证券市场秩序。18、有下列()情形之一的证券经营机构不得注册登记为保荐人。标准答案：A,C知识点解析：有下列情形之一的证券经营机构不得注册登记为保荐人：①保荐代表人数量少于两名；②公司治理结构存在重大缺陷，风险控制制度不健全或者未有效执行；③最近24个月因违法违规被中国证监会从名单中去除；④中国证监会规定的其他情形。19、拟发行上市公司在改组时，应避免其主要业务与实际控制人及其控制的法人同业竞争，针对存在的同业竞争，应采取()措施。标准答案：A,B,C知识点解析：对存在同业竞争的，拟发行上市公司可以采取以下措施加以解决：①针对存在的同业竞争，通过收购、委托经营等方式，将互相竞争的业务集中到拟发行上市公司；②竞争方将有关业务转让给无关联的第三方；③拟发行上市公司放弃与竞争方存在同业竞争的业务；④竞争方就解决同业竞争，以及今后不再进行同业竞争作出有法律约束力的书面承诺。20、在有效申购总量经确认后，按以下()办法配售新股。标准答案：A,C,D知识点解析：当有效申购总量小于拟向二级市场投资者配售的总量时，按投资者的实际申购量配售后，余额按招股说明书或招股意向书所确定的方式处理。21、对一个公司的收益性进行分析，主要考虑下面哪些指标?()标准答案：A,B,D知识点解析：资金周转率属于营运能力分析的指标。22、下列有关外资股招股说明书的表述，正确的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：D项，招股章程和信息备忘录在合同法上具有相同的法律意义，它们均是发行人向投资者发出的募股要约邀请。但是，在证券法上二者却有不尽相同的法律意义。23、关于投标限定，下列说法正确的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：D项应改为：国债承销团成员单期国债最低承销额(合追加承销部分)按各期国债竞争性招标额的一定比例计算，甲类成员为0．2％，乙类成员为1％。24、股票发行所采用的“全额预缴款”方式分为()。标准答案：A,B知识点解析：我国股票发行历史上曾采取过全额预缴款方式、储蓄存款挂钩方式、上网竞价和市值配售等方式。前两种股票发行方式都属于网下发行的方式，其中全额预缴款方式又包括“全额预缴款、比例配售、余款即退"方式和“全额预缴款、比例配售、余款转存”两种方式。25、下列关于核准制特点的说法，正确的是()。标准答案：A,B,D知识点解析：C选项为审批制的特点。26、新股发行中，董事会应当就()作出决议，并提请股东大会批准。标准答案：A,B,C,D知识点解析：上市公司董事会依法就下列事项作出决议：新股发行的方案、本次募集资金使用的可行性报告、前次募集资金使用的报告、其他必须明确的事项，并提请股东大会批准。27、上市公司增发申请文件中，()应在指定报刊披露。标准答案：B,C知识点解析：法律意见书及主承销商推荐函是在发审中报送证监会的材料，在指定报刊上披露的是招股说明书和发行公告。28、某股份有限公司的董事会由11人组成，其中董事长1人、副董事长2人。该董事会某次会议发生的下列行为中，不符合《公司法》规定的有()。标准答案：B,C,D知识点解析：董事会的职权之一是制定公司增加或者减少注册资本以及发行公司债券的方案，对公司增加或者减少注册资本或者发行公司债券作出决议属于股东大会的职权；董事会应当对会议所议事项的决定作成会议记录，出席会议的董事应当在会议记录上签名。29、关于向战略投资者配售，下列说法正确的是()。标准答案：A,B,D知识点解析：C项应改为战略投资者不得参与首次公开发行股票的初步询价和累计投标询价。30、上市公司发行证券，可以()确定发行价格。标准答案：A,C知识点解析：根据《证券发行与承销管理办法》第二十二条的规定，上市公司发行证券，可以通过询价的方式确定发行价格，也可以与主承销商协商确定发行价格。上市公司发行证券的定价，应当符合中国证监会关于上市公司证券发行的有关规定。31、对于首次公开发行股票的企业，辅导机构的辅导方式包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：对于首次公开发行股票的企业，辅导机构可以采取灵活有效的辅导方式，包括组织自学、进行集中授课与考试、问题诊断与专业咨询、中介机构协调会、经验交流会、案例分析等。32、关于包销金额，下列说法正确的是()。标准答案：A,B,C知识点解析：中国证券业协会对主承销商报送的承销商备案材料进行合规性审核时应当审核承销团各成员包销金额是否符合规定。单项包销金额不得超过其净资本的30％，最高不超过3亿元人民币；同时包销总金额不得超过其净资本的60％。包销金额以确定的新股发行价格、配股价格或增发价格区间的上限为基础计算。证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷第4套一、多项选择题(本题共32题，每题1.0分，共32分。)1、发行人首次公开发行股票的主体资格包括()。标准答案：C,D知识点解析：发行人应当是依法设立且合法存续的股份有限公司，所以A选项错误；发行人自股份有限公司成立后，持续经营时间应当在3年以上，但经国务院批准的除外，所以B选项错误。C、D两项属于发行人首次公开发行股票的主体资格。2、证券交易所市场承销团成员是经政府主管部门批准并依法成立的()。标准答案：C,D知识点解析：证券公司和保险公司可以成为证券市场的承销主体。3、公司筹资来源主要包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：公司筹资有外部筹资和内部筹资两种方式。外部筹资来源有股票、债券及混合型证券，如优先股、认股权证、可转换证券等。公司内部筹资来源主要包括折旧和未分配利润(即留存收益)两部分，前者主要用来弥补原有投资的成本费用，后者则是进行再投资的重要资金来源。4、以下有关首次公开发行股票询价与定价的表述中，正确的有()。标准答案：A,D知识点解析：B项，主承销商的证券自营账户不得参与本次发行股票的询价、网下配售和网上发行；C项，与发行人或其主承销商具有实际控制关系的询价对象，不得参与本次发行股票的询价、网下配售，可以参与网上发行。5、从债务性业务方面来看，根据债券性质可以将其划分为()。标准答案：A,C,D知识点解析：对我国投资银行业务发展历史部分的考查。从债务性业务方面来看，根据其性质可以将债券划分为国债、金融债、企业债等。6、我国股票的发行方式有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：我国股票发行历史上曾采取过全额预缴款方式、储蓄存款挂钩方式、上网竞价和市值配售等方式。前两种股票发行方式都属于网下发行的方式，其中全额预缴款方式又包括“全额预缴款、比例配售、余额即退”方式和“全额预缴款、比例配售、余额转存”两种方式。7、保荐机构(保荐人)在推荐发行人首次公开发行股票并上市前，应当对发行人进行辅导。保荐人及其保荐代表人在进行辅导工作时应遵循的原则有()。标准答案：A,B知识点解析：根据规定，保荐机构(保荐人)在推荐发行人首次公开发行股票并上市前，应当对发行人进行辅导。保荐人及其保荐代表人应当遵循勤勉尽责、诚实守信的原则，认真履行审慎核查和辅导义务，并对其所出具的发行保荐书的真实性、准确性、完整性负责。8、国际推介的主要目的是()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：国际推介的主要目的是查明长期投资者的需求情况，保证重点销售；使投资者了解发行人的情况，作出价格判断；利用销售计划，形成投资者之间的竞争，最大限度地提高价格评估；为发行人与投资者保持关系打下基础。9、无形资产的处置与原企业的整体改组方案往往结合在一起考虑，一般采用的处置方式包括()。标准答案：A,B,C知识点解析：D选项应改为：当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，由上市公司出资取得无形资产的产权。10、股份有限公司发起人享有的法律地位有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：股份有限公司发起人享有的法律地位还包括“公司成立后，享受公司股东的权利”。11、下列关于承办股份有限公司审计业务的会计师事务所的陈述，正确的是()。标准答案：A,B知识点解析：C项，公司聘用会计师事务所，聘期1年，可以续聘；D项，公司聘用会计师事务所，依照公司章程的规定，由股东大会决定，董事会不得在股东大会决定前委任会计师事务所。12、我国经济体制改革以后国内发行金融债券的开端为。1985年由()发行的金融债券。标准答案：C,D知识点解析：我国经济体制改革以后，国内发行金融债券的开端为1985年由中国工商银行、中国农业银行发行的金融债券。13、2005年4月27日，中国人民银行发布了《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》，对金融债券的发行行为进行了规范，发行体也在原来单一的政策性银行的基础上，增加了()。标准答案：A,B,D知识点解析：2005年4月27日，中国人民银行发布了《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》，对金融债券的发行行为进行了规范，发行体也在原来单一的政策性银行的基础上，增加了商业银行、企业集团财务公司及其他金融机构。14、股票配售对象限于下列()类别。标准答案：A,B,C,D知识点解析：股票配售对象限于下列类别：经批准募集的证券投资基金；全国社会保障基金；证券公司证券自营账户；经批准设立的证券公司集合资产管理计划；信托投资公司证券自营账户；信托投资公司设立并已向相关监管部门履行报告程序的集合信托计划；财务公司证券自营账户；经批准的保险公司或者保险资产管理公司证券投资账户；合格境外机构投资者管理的证券投资账户；在相关监管部门备案的企业年金基金；经中国证监会认可的其他证券投资产品。15、撰写投资价值研究报告应当遵守的要求有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：撰写投资价值研究报告应当遵守下列要求：独立、审慎、客观；引用的资料真实、准确、完整、权威并须注明来源；对发行人所在行业的评估具有一致性和连贯性；无虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。16、对上市公司及时重新聘请保荐机构进行持续督导后，持续督导时间说法中，正确的是()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：深圳证券交易所鼓励上市公司及时重新聘请保荐机构进行持续督导，持续督导时间直至相关违规行为已经得到纠正、重大风险已经消除，且不少于相关情形发生当年剩余时间及其后一个会计年度；若上市公司出现相关情形时仍处于持续督导期，但持续督导期剩余时间少于所要求时间的，深圳证券交易所鼓励上市公司顺延现有持续督导期。17、保荐代表人有下列()情形之一的，中国证监会将其从名单中去除。标准答案：B,C知识点解析：保荐代表人有下列情形之一的，中国证监会将其从名单中去除：①被注销或者吊销执业证书；②不具备中国证监会规定的投资银行业务经历；③保荐机构撤回推荐函；④调离保荐机构或其投资银行业务部门；⑤负有数额较大到期未清偿的债务；⑥因违法违规被中国证监会行政处罚，或者因犯罪被判处刑罚；⑦中国证监会规定的其他情形。18、根据《上市公司证券发行管理》的规定，上市公司发行可转换债券，无论该债券可转换与否，均应符合()。标准答案：A,B,D知识点解析：C选项应改为：最近3个会计年度年均可分配利润应不少于公司债券一年的利息。19、外商投资企业作为发起人，必须符合下列()条件。标准答案：A,B,C知识点解析：经外商投资企业登记管理机关核准登记、领取《中华人民共和国营业执照》的中外合资经营企业、中外合作经营企业及外资企业(即外商独资企业)，依据《公司法》的有关规定，以本企业的名义登记为公司的发起人，用企业资产向股份有限公司投资。作为发起人，必须符合下列条件：①认缴出资额已经缴足；②已经完成原审批项目；③已经开始缴纳企业所得税。20、主承销商在股票承销前，应当进行尽职调查，调查范围包括()。标准答案：A,B,C知识点解析：产业政策属于风险揭露的内容，不属于尽职调查的内容。21、在提出首次公开发行股票申请前，应按证监会的规定对辅导对象进行辅导。辅导对象的具体范围是拟上市公司的()。标准答案：A,B,C知识点解析：辅导对象为首次公开发行股票的公司，具体接受辅导的为公司的董事(包括独立董事)、监事、高级管理人员及持有5％以上(含5％)股份的股东(或其法定代表人)。22、公开发行企业债券，在筹集资金投向方面要遵循的发行条件有()。标准答案：A,B,D知识点解析：公开发行企业债券，其筹集的资金投向符合国家产业政策，应遵循的条件有：①用于固定资产投资项目的，应符合固定资产投资项目资本金制度的要求，原则上累计发行额不得超过该项目总投资的60％；②用于收购产权(股权)的，比照该比例执行；③用于调整债务结构的，不受该比例限制，但企业应提供银行同意以债还贷的证明；④用于补充营运资金的，不超过发债总额的20％。23、首次公开发行股票招股说明书摘要中披露的财务指标包括()。标准答案：A,B,C知识点解析：应收账款周转率不是首次公开发行股票招股说明书摘要中需要披露的财务指标。24、信息披露的方式主要包括()。标准答案：A,C,D知识点解析：信息披露的方式主要包括：发行人及其主承销商应当将发行过程中披露的信息刊登在至少一种中国证监会指定的报刊，同时将其刊登在中国证监会指定的互联网网站，并置备于中国证监会指定的场所，供公众查阅。25、我国上市公司从历史形成来源分类，包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：我国目前已经在证券交易所上市的公司从形成角度主要分为以下几类：①历史遗留问题企业。这类公司是指1990年底以前改制，并向社会公开发行股票的公司；②1994年7月1日《公司法》生效前成立的定向募集公司；③2006年1月1日《公司法》修订实施前发起设立的股份有限公司；④有限责任公司整体变更成股份有限公司，其过去3年业绩可连续计算，通过发行股票转为上市公司；⑤国有大中型企业经资产重组，通过募集方式设立并上市。26、发行人经辅导符合以下哪些要求后，保荐人方可推荐其股票发行上市?()标准答案：A,B,C,D知识点解析：如果保荐人及其大股东、实际控制人、重要关联方为发行人提供担保或融资，保荐人不得推荐发行人证券发行上市。27、以下属于个别资本成本的有()。标准答案：B,D知识点解析：个别资本成本还包括公司债券成本和普通股成本。28、首次公开发行股票网下发行电子化业务是指通过()完成首次公开发行股票的电子化网下发行程序。标准答案：B,D知识点解析：首次公开发行股票网下发行电子化业务是指通过证券交易所网下申购电子化平台(简称“申购平台”)及中国证券登记结算有限责任公司(简称“登记结算公司”)登记结算平台完成首次公开发行股票的初步询价、累计投标询价、资金代收付及股份初始登记。29、招股说明书或招股意向书刊登后至获准上市前，拟发行公司发生重大事项的，以下说法正确的是()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：招股说明书或招股意向书刊登后至获准上市前，拟发行公司发生重大事项的，应于该事项发生后第1个工作日向中国证监会提交书面说明，保荐人(主承销商)和相关专业中介机构应出具专业意见。如发生重大事项导致拟发行公司不符合发行上市条件的，中国证监会将依照有关法律、法规执行并依照审核程序决定是否需要重新提交发审会讨论。如发生重大事项后，拟发行公司仍符合发行上市条件的，拟发行公司应在报告中国证监会后第2日刊登补充公告。30、资产评估根据评估范围的不同，可以分为()。标准答案：A,B,C知识点解析：资产评估的范围包括固定资产、长期投资、流动资产、无形资产、其他资产及负债。资产评估根据评估范围的不同，可以分为单项资产评估、部分资产评估及整体资产评估。31、通常，在横向收购中，收购公司的目的在于()。标准答案：A,B,C知识点解析：横向收购是指同属于一个产业或行业、生产或销售同类产品的企业之间发生的收购行为。实质上，横向收购是两个或两个以上生产或销售相同、相似产品的公司间的收购，其目的在于消除竞争，扩大市场份额，增加收购公司的垄断实力或形成规模效应。32、关于招股说明书，下列说法正确的是()。标准答案：A,B,D知识点解析：招股说明书的有效期为6个月，所以C选项错误。证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷第5套一、多项选择题(本题共32题，每题1.0分，共32分。)1、证券公司应向()报送年度报告。标准答案：A,B,C,D知识点解析：中国证监会的非现场检查的第一项是证券公司的年度报告。证券公司应向中国证监会，沪、深证券交易所，公司住所地的中国证监会派出机构，中国证券登记结算公司和中国证券业协会报送年度报告。2、境内上市外资股的投资主体为()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：境内上市外资股的投资主体限于以下几类：外国的自然人、法人和其他组织；中国香港、澳门、台湾地区的自然人、法人和其他组织；定居在国外的中国公民；拥有外汇的境内居民；中国证监会认定的其他投资人。3、可转换公司债券实质上是一种由()构成的复合融资工具。标准答案：A,D知识点解析：可转换公司债券实质上是一种由普通债权和股票期权两个基本工具构成的复合融资工具，投资者购买可转换公司债券等价于同时购买了一个普通债券和一个对公司股票的看涨期权。4、发行可转换公司债券的上市公司涉及下列()事项时，证券交易所可以根据实际情况，决定可转换公司债券的停牌与复牌、转股的暂停与恢复事宜。标准答案：A,B,C,D知识点解析：除以上四项外，所涉及的事项还包括：作出发行新公司债券的决定；减资、合并、分立、解散、申请破产及其他涉及上市公司主体变更事项；财务或信用状况发生重大变化，可能影响如期偿还公司债券本息；提供担保的，担保人或担保物发生重大变化；国家法律、法规和中国证监会、证券交易所规定的其他可能影响上市公司偿债能力的事项；中国证监会和证券交易所认为应当停牌或者暂停转股的其他事项。此外，证券交易所还可以根据实际情况或者中国证监会的要求，决定上市公司可转换公司债券的停牌与复牌事宜。5、创立大会一般由()组成。标准答案：C,D知识点解析：创立大会由发起人、认股人组成。6、境内上市公司所属企业到境外上市，其董事会应当作出决议并提请股东大会批准的事项有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：境内上市公司所属企业到境外上市，其董事会应当就以下事项作出决议并提请股东大会批准：①境外上市是否符合证监会的规定；②境外上市方案；③上市公司维持独立上市地位承诺及持续盈利能力的说明与前景。7、根据香港的《创业板上市规则》，发行人须委任有关人士担任的职责包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：考查对香港创业板市场的上市对所有发行人的一般条件。发行人须委任有关人士担任董事、公司秘书、资格会计师、监察主任和授权代表等职责。8、下列关于公司董事、监事、高级管理人员持有本公司股份的用途，正确的有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：根据《公司法》第一百四十二条的规定，公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动情况，在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的25％；所持本公司股份自公司股票上市交易之日起1年内不得转让。公司董事、监事、高级管理人员离职后半年内，不得转让其所持有的本公司股份。此外，《公司法》允许公司章程可以对公司董事、监事、高级管理人员转让其所持有的本公司股份作出其他限制性规定。9、下列属于影响可转换公司债券价值的因素为()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：除以上四项外，影响可转换公司债券价值的因素还包括回售条款和赎回条款。10、上市公司再融资聘请的保荐人在提交发行申请文件前的尽职调查意义包括()。标准答案：A,C,D知识点解析：上市公司再融资的，在提交发行申请文件前的尽职调查阶段，保荐人(主承销商)必须至少达到以下三个目的：①充分了解发行人的经营情况及面临的风险和问题；②有充分理由确信发行人符合《证券法》等法律法规及中国证监会规定的发行条件；③确信发行人申请文件和公开募集文件真实、准确、完整。这一阶段的尽职调查完成后，保荐人(主承销商)应根据尽职调查的结果撰写尽职调查报告，并作为上市公司新股发行申请文件的组成部分提交监管部门。11、盈利能力分析一般应包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：除ABCD四项外，盈利能力分析内容还应包括：①按照利润表项目逐项分析最近3年及1期经营成果变化的原因。对于变动幅度较大的项目应重点说明；②发行人主要产品的销售价格或主要原材料、燃料价格频繁变动且影响较大的，应针对价格变动对公司利润的影响作敏感性分析；③发行人最近3年非经常性损益、合并财务报表范围以外的投资收益以及少数股东损益对公司经营成果有重大影响的，应当分析原因及对公司盈利能力稳定性的影响。12、在运用可比公司定价法时，可以采用比率指标进行比较，这些比率指标包括()等。标准答案：B,C,D知识点解析：可比公司法又称相对估值法，是指对股票进行估值时，对可比较的或者代表性的公司进行分析。在运用可比公司法时，可以采用比率指标进行比较，比率指标包括P／E(市盈率)、P／B(市净率)、EV／EBITDA(企业价值与利息、所得税、折旧、摊销前收益的比率)等。其中最常用的比率指标是市盈率和市净率。13、首次公开发行股票招股说明书及其摘要的发行人声明中提到：“投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的()”。标准答案：A,B,C,D知识点解析：在首次公开发行股票的招股说明书及其摘要中，发行人应声明：“本招股说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，并不包括招股说明书全文的各部分内容。招股说明书全文同时刊载于×××网站。投资者在作出认购决定之前，应仔细阅读招股说明书全文，并以其作为投资决定的依据。”“投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、会计师或其他专业顾问”。14、有下列()情况之一的，公司应当修改章程。标准答案：A,B,D知识点解析：有下列情况之一的，公司应当修改章程：①《公司法》或有关法律、行政法规修改后，章程规定的事项与修改后的法律、行政法规的规定相抵触；②公司的情况发生变化，与章程记载的事项不一致；③股东大会决定修改章程。15、以下()情形的自然人，不得担任股份有限公司的董事。标准答案：A,D知识点解析：无民事行为能力和限制民事行为能力的自然人不得担任股份有限公司的董事，另外，因贪污被判处刑罚，执行期满未逾5年和因犯罪被剥夺政治权利执行期满未逾5年等也不得担任股份有限公司的董事。16、招股说明书引用的数字应采用阿拉伯数字，货币金额除特别说明外，应指人民币金额，并以()为单位。标准答案：A,B,C知识点解析：考查招股说明书的一般要求。引用的数字应采用阿拉伯数字，货币金额除特别说明外，应指人民币金额，并以元、千元或万元为单位。17、公司发生下列哪些情形时，应当向公司登记机关办理变更登记手续?()标准答案：A,B,C,D知识点解析：涉及公司的名称、住所、注册资本、实收资本、经营范围、法定代表人姓名等变更事项的必须办理变更登记。18、根据规定，保荐机构在推荐发行人首次公开发行股票并上市前，应当对发行人进行辅导。发生下列()情况之一时，应该重新辅导。标准答案：A,C,D知识点解析：B选项应改为：辅导工作结束3年内未有保荐人向中国证监会推荐首次公开发行股票的。19、商业银行发行金融债券应具备的条件是()。标准答案：B,C知识点解析：商业银行发行金融债券应具备以下条件：具有良好的公司治理机制；核心资本充足率不低于4％；最近3年连续盈利；贷款损失准备计提充足；风险监管指标符合监管机构的有关规定；最近3年没有重大违法、违规行为；中国人民银行要求的其他条件。20、企业应当在短期融资券本息兑付日5个工作日前，通过()公布本金兑付和付息事项。标准答案：B,C知识点解析：企业应当在短期融资券本息兑付日前5个工作日，通过中国货币网和中国债券信息网公布本金兑付、付息事项。21、有关超额配售选择权的实施方案，应当在()中披露。标准答案：A,B知识点解析：有关超额配售选择权的实施方案，应当在招股说明书和招股意向书中披露。22、下列对内核小组成员要求正确的是()。标准答案：B,C,D知识点解析：内核是指保荐人(主承销商)的内核小组对拟向中国证监会报送的发行申请材料进行核查，确保证券发行不存在重大法律和政策障碍以及发行申请材料具有较高质量的行为。内核小组通常由8～15名专业人士组成，这些人员要保持稳定性和独立性。公司主管投资银行业务的负责人及投资银行部门的负责人通常为内核小组的成员。此外，内核小组成员中应有熟悉法律、财务的专业人员。23、发行人名称冠有()字样的，应说明冠以此名的依据。标准答案：A,C知识点解析：发行人名称冠有“高科技”或“科技”字样的，应说明冠以此名的依据。24、可转换公司债券申报发行前必须履行的程序有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：《上市公司证券发行管理办法》第四章规定，可转换公司债券以及分离交易的可转换公司债券在申报发行前须履行以下程序：①董事会决议并公告；②股东大会批准；③保荐事项；④申报文件编制。25、可转换债券发行的担保方式可采取()。标准答案：A,B,C知识点解析：可转换债券发行的担保中，发行人应依法与担保人签订担保合同。担保应采取全额担保。担保方式可采取保证、抵押和质押，其中，以保证方式提供担保的，应为连带责任担保。担保范围应包括可转换债券的本金及利息、违约金、损害赔偿金和实现债权的费用。26、发行人最近1期末持有金额较大的()等财务性投资的，应分析其投资目的、对发行人资金安排的影响、投资期限、发行人对投资的监管方案、投资的可回收性及减值准备的计提是否充足。标准答案：A,C,D知识点解析：发行人最近1期末持有金额较大的交易性金融资产、可供出售的金融资产、借与他人款项、委托理财等财务性投资的，应分析其投资目的、对发行人资金安排的影响、投资期限、发行人对投资的监管方案、投资的可回收性及减值准备的计提是否充足。27、根据《证券法》第十六条和2008年1月4日发布的《国家发展改革委关于推进企业债券市场发展、简化发行核准程序有关事项的通知》规定，公开发行企业债券必须符合的条件有()。标准答案：A,B,C知识点解析：D选项应修改为：累计债券余额不超过发行人净资产(不包括少数股东权益)的40％。28、关于股东大会的职权，下列说法正确的有()。标准答案：A,B,D知识点解析：股东大会有权选举和更换非由职工代表担任的董事、监事等人员，但无权更换职工代表担任的董事。29、保荐人推荐发行人证券在中小企业板块上市，应当向深圳证券交易所提交()。标准答案：B,C,D知识点解析：保荐机构推荐发行人证券在中小企业板块上市，应当向交易所提交以下文件：①上市推荐书；②保荐协议；③保荐机构对保荐代表人的专项授权书；④保荐代表人声明与承诺；⑤与上市推荐工作有关的其他文件。30、证券公司经营证券承销业务时，计算风险准备必须遵守的规定有()。标准答案：B,D知识点解析：证券公司经营证券承销业务时，计算风险准备必须遵守的规定有：①证券公司承销股票的，应当按承担包销义务的承销金额的10％计算风险准备；②证券公司承销公司债券的，应当按承担包销义务的承销金额的5％计算风险准备；③证券公司承销政府债券的，应当按承担包销义务的承销金额的2％计算风险准备。31、在上市公告书中，发行人应披露本次股票上市前首次公开发行股票的情况，主要包括()。标准答案：A,B,D知识点解析：按发起人股、社会公众股等披露股权结构是招股说明书披露的内容。32、可以调整转股价格的因素有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：配股、增发、送股、派息都可以调整转股价格。证券从业资格证券发行与承销（多项选择题）模拟试卷第6套一、多项选择题(本题共32题，每题1.0分，共32分。)1、境内上市公司所属企业境外上市财务顾问的职责有()。标准答案：A,B知识点解析：境内上市公司所属企业境外上市财务顾问的职责有尽职调查和持续督导。2、对发行人关联方信息的披露，主要包括()。标准答案：B,C,D知识点解析：发行人应采用方框图或其他有效形式，全面披露发起人、持有发行人5％以上股份的主要股东、实际控制人，控股股东、实际控制人所控制的其他企业，发行人的职能部门、分公司、控股子公司、参股子公司以及其他有重要影响的关联方。此外，发行人还应披露其控股子公司、参股子公司的简要情况；披露发起人、持有发行人5％以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况。实际控制人应披露到最终的国有控股主体或自然人为止。3、首次公开发行股票，招股说明书摘要包括以下()内容。标准答案：A,B,C,D知识点解析：招股说明书摘要应包括以下内容：①发行人应在招股说明书摘要的显要位置作出声明；②重大事项提示；③本次发行概况；④发行人基本情况；⑤募集资金运用；⑥风险因素和其他重要事项；⑦本次发行各方当事人和发行时间安排；⑧备查文件。4、认股书应当载明的事项有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：对以募集设立方式设立公司的股份认购的考查。认股书应当载明下列事项：①发起人认购的股份数；②每股的票面金额和发行价格；③无记名股票的发行总数；④募集资金的用途；⑤认股人的权利、义务；⑥本次募股的起止期限及逾期未募足时认股人可以撤回所认股份的说明。5、企业有下列()行为之一的，应当对相关资产进行评估。标准答案：A,C,D知识点解析：除A、C、D三项外，应当对企业相关资产进行评估的情形还有：①非上市公司国有股东股权比例变动；②产权转让；③整体资产或者部分资产租赁给非国有单位；④以非货币资产偿还债务；⑤资产涉讼；⑥收购非国有单位的资产；⑦接受非国有单位以非货币资产出资；⑧接受非国有单位以非货币资产抵债；⑨资产转让、置换；⑩法律、行政法规规定的其他需要进行资产评估的事项。6、担任独立董事应当符合的基本条件是()。标准答案：A,B,C知识点解析：在我国，担任独立董事应当符合下列基本条件：①根据法律、行政法规及其他有关规定，担任上市公司董事的资格；②具有《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》所要求的独立性；③具备上市公司运作的基本知识，熟悉相关法律、行政法规、规章及规则；④具有5年以上法律、经济或者其他履行独立董事职责所必需的工作经验；⑤公司章程规定的其他条件。由此，D选项错误。7、担保采用()方式的，应披露担保物的种类、数量、价值等相关情况。标准答案：A,B知识点解析：担保采用抵押、质押方式的，应披露担保物的种类、数量、价值等相关情况。8、下列说法正确的是()。标准答案：B,C知识点解析：根据《上市公司证券发行管理办法》规定，公开发行可转换公司债券的上市公司，其最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6％。发行分离交易的可转换公司债券的上市公司，其最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额平均应不少于公司债券1年的利息。9、采用市盈率法估值的程序是()。标准答案：A,B,C知识点解析：采用市盈率法估值时的基本程序为：①计算出发行人的每股收益；②根据二级市场的平均市盈率、发行人的行业情况(同类行业公司股票的市盈率)、发行人的经营状况及其成长性等拟订发行市盈率；③依据发行市盈率与每股收益的乘积决定估值。10、记账式国债的发行场所有()。标准答案：A,B,C知识点解析：同业拆借市场是银行间短期资金拆借的市场，不属于记账式国债的发行场所。11、下列不属于代理成本模型的说法及观点的有()。标准答案：A,C知识点解析：A项，代理成本理论是由詹森(Jensen)和麦克林(Meckling)提出的；莫迪格利安尼(Modigliani)和米勒(Miller)提出的是著名的MM定理；C项，股东和经理层之间的利益冲突所导致的代理成本又被称为“外部股东代理成本”，债权人与股东之间的利益冲突以及与债权相伴随的破产成本又被称为“债权的代理成本”。12、有下列()情形之一的，收购人可以向中国证监会提出免于以要约方式增持股份的申请。标准答案：A,B,D知识点解析：C项应改为：经上市公司股东大会非关联股东批准，收购人取得上市公司向其发行的新股，导致其在该公司拥有权益的股份超过该公司已发行股份的30％，收购人承诺3年内不转让其拥有权益的股份，且公司股东大会同意收购人免于发出要约时，收购人可以向中国证监会提出免于以要约方式增持股份的申请。13、网下发行方式主要的缺点是()。标准答案：A,B,C知识点解析：有限量发行认购证方式、无限量认购证申请表摇号中签方式、全额预缴款方式和与储蓄存款挂钩方式属于网下发行，存在发行环节多、认购成本高、社会工作量大、效率低的缺点。14、会计报表审计过程包括()。标准答案：A,B,D知识点解析：会计报表的审计是指从审计工作开始到审计报告完成的整个过程，一般包括三个主要阶段，即计划阶段、实施审计阶段和审计完成阶段。15、上市公司申请发行新股时，公司盈利能力须符合的规定包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：除ABCD四项外，上市公司的盈利能力还应符合下列规定：①不存在可能严重影响公司持续经营的担保、诉讼、仲裁或其他重大事项；②最近24个月内曾公开发行证券的，不存在发行当年营业利润比上年下降50％以上的情形；③公司重要资产、核心技术或其他重大权益的取得合法，能够持续使用，不存在现实或可预见的重大不利变化。16、上市公司募集的资金的数额和使用应符合的条件包括()。标准答案：B,D知识点解析：上市公司募集资金存入股东大会指定账户，所以A选项错误；募集资金数额不多于项目需要量，所以C选项错误。17、企业实施清产核资的步骤主要有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：企业实施清产核资的步骤除A、B、C、D四项外，还包括向同级国有资产监督管理机构报送由企业法人代表签字、加盖公章的清产核资工作结果申报材料。18、新股发行中，董事会应当就()等其他必须明确的事项作出决议，并提请股东大会批准。标准答案：A,B,C,D知识点解析：上市公司董事会依法就下列事项作出决议：新股发行的方案、本次募集资金使用的可行性报告、前次募集资金使用的报告、其他必须明确的事项，并提请股东大会批准。19、下列关于首次公开发行股票中间参与网下配售的询价对象配售股票的表述，正确的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：D项，首次公开发行股票数量少于4亿股的，配售数量不超过本次发行总量的20％；公开发行股票数量在4亿股以上的，配售数量不超过向战略投资者配售后剩余发行数量的50％。20、狭义上的投资银行业只限于某些资本市场活动，着重指一级市场上的()的财务顾问。标准答案：A,B,D知识点解析：投资银行业的狭义含义只限于某些资本市场活动，着重指一级市场上的承销业务、并购和融资业务的财务顾问。21、发行人在持续督导期间出现下列()情形之一的，中国证监会自确认之日起3个月内不再受理相关保荐代表人具体负责的推荐。标准答案：A,B,C知识点解析：D选项应修改为：未按规定披露对损益影响超过前1年经审计净利润10％的担保损失、意外灾害、资产减值准备计提和转回、政府补贴、诉讼赔偿等事项。22、下列关于解决同业竞争措施的陈述，正确的是()。标准答案：B,D知识点解析：对存在同业竞争的，拟发行上市公司可以采取以下措施加以解决：①针对存在的同业竞争，通过收购、委托经营等方式，将相互竞争的业务集中到拟发行上市公司；②竞争方将有关业务转让给无关联的第三方；③拟发行上市公司放弃与竞争方存在同业竞争的业务；④竞争方就解决同业竞争以及今后不再进行同业竞争作出有法律约束力的书面承诺。拟发行上市公司应在有关股东协议、公司章程等文件中规定避免同业竞争的措施，或取得有关方面的有效承诺。23、证券公司发行债券，除应当符合《公司法》规定的条件外，还需满足的条件有()。标准答案：A,B,D知识点解析：证券公司公开发行债券，除应当符合《证券法》规定的条件外，还需满足以下条件：①发行人最近1期期末经审计的净资产不低于10亿元；②各项风险监控指标符合中国证监会的有关规定；③最近两年内未发生重大违法违规行为；④具有健全的股东会、董事会运作机制及有效的