私募股权投资基金基础知识历年真题汇编3

私募股权投资基金基础知识历年真题汇编3单项选择题第1题、市盈率是指()。A.股权价值/净资产B.每股价值/每股收益C.股权价值/销售收入D.股票价格／最近四个季度的企业净利润我的答案：参考答案：B答案解析：解析：市盈率倍数的计算公式为：市盈率倍数=股权价值/净利润，或市盈率倍数=每股价值/每股收益。第2题、我国股权投资基金的自律组织为()。A.中国证监会B.中国证券投资者保护基金公司C.中国证券登记结算公司D.中国证券投资基金业协会我的答案：参考答案：D答案解析：解析：中国证券投资基金业协会是我国股权投资基金的自律组织，依法对股权投资基金业开展行业自律，协调行业关系，提供行业服务，促进行业发展。第3题、下列关于股权投资基金募集流程及要求的说法中，错误的是()。A.在完成基金风险揭示后，募集机构应当合理审慎地审查投资者是否符合合格投资者标准，依法履行反洗钱义务，并确保单只基金投资者人数符合法律规定B.关于投资者的风险识别和分析承担能力的评估结果有效期最长不超过3年，募集机构逾期再次向投资者推介私募基金时，需重新进行投资者风险评估C.投资者风险调查问卷中应包含针对投资者的投资知识、投资经验和风险偏好等信息的了解D.已符合私募基金合格投资者要求的机构投资者无需进行投资者风险调查问卷程序我的答案：参考答案：D答案解析：解析：未经特定对象确定程序，不得向任何人宣传推介股权投资基金。确定流程要求如下：(1)采取问卷调查评估投资者的风险识别能力和风险承担能力。(2)投资者书面承诺其符合合格投资者标准。募集机构对投资者进行风险评估的结果的有效期不得超过3年，逾期需要重新评估，但投资者持有同一股权投资基金产品超过3年的情形除外。第4题、基金销售机构正在募集一只5000万元规模的信托(契约)型股权投资基金，销售机构的以下哪种销售方式是正确的()。A.因剩余500万元的基金份额未募集完毕，销售机构将其拆分为每份50万元让销售人员认购B.通过其营业网点将基金拆分成每份10万元卖给营业网点的客户C.通过理财平台按照单个投资者不低于300万元的标准向特定的10名高净值人群推荐并募集全部基金份额D.委托互联网金融平台将基金收益权设置成理财产品按每份10万元卖给平台注册用户我的答案：参考答案：C答案解析：解析：根据中国证监会的规定，股权投资基金的合格投资者应具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只基金的金额不低于100万元。此外，对于单位投资者，要求其净资产不低于1000万元；对个人投资者，要求其金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。因此，选项C正确。第5题、股权投资基金的利益分配，主要在()之间进行。A.管理人和托管人B.投资者和托管人C.投资者与管理人D.投资者与第三方服务机构我的答案：参考答案：C答案解析：解析：股权投资基金的市场参与主体主要包括投资者、管理人和第三方服务机构。就收益分配而言，则主要在投资者与管理人之间进行。第6题、下列投资者中，可以成为股权投资基金募集对象的是()。A.过去三年年均收入为5万元，但名下房屋价值超过1000万元的张大妈，计划投资单只股权投资基金的金额不低于100万元B.某初涉股权投资领域的A公司，净资产超过3000万元，计划投资于单只股权投资基金的金额不超过50万元C.某总资产为1000万元的B公司，计划投资于单只股权投资基金的金额不低于150万元D.购买了400万股票，过去三年个人年均收入为60万元的刘先生，计划投资于单只股权投资基金的金额不低于200万元我的答案：参考答案：D答案解析：解析：股权投资基金的合格投资者应具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只股权投资基金的金额不低于100万元。此外，对于单位投资者，要求其净资产不低于1000万元；对个人投资者，要求其金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。第7题、股权投资基金投资者可以从基金收入分配中获得()。I．本金Ⅱ．投资收益Ⅲ．管理费Ⅳ．业绩报酬A.I、Ⅱ、ⅢB.I、ⅡC.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.I、Ⅱ、Ⅳ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金的收入主要来源于所投资企业分配的红利以及实现项目退出后的股权转让所得。基金的收入扣除基金承担的各项费用和税收之后，超出投资者出资本金的部分即为基金利润。通常情况下，管理人因为其管理可以获得相当于基金利润一定比例的业绩报酬。第8题、下列关于参与私募基金募集业务的人员表述中，正确的是()。A.如参与募集业务人员具有三年以上的行业经验，则无需具有基金从业资格B.参与募集业务人员应当具有基金从业资格(包含原基金销售资格)C.参与募集业务人员可以个人名义募集并应当具有基金从业资格D.如参与募集业务人员具有基金从业资格及三年以上的行业经验，则无需参加后续执业培训我的答案：参考答案：B答案解析：解析：《私募投资基金募集行为管理办法》规定，从事私募基金募集业务的人员应当具有基金从业资格(包含原基金销售资格)，应当遵守法律、行政法规和中国基金业协会的自律规则，恪守职业道德和行为规范，应当参加后续执业培训。个人不得从事私募基金的募集活动。第9题、某企业2015年实现净利润2000万元，折旧等非现金费用合计300万元，支付借款利息费用合计200万元，固定资产投资支出1000万元，营运资本净增加500万元，所得税率为25％，该企业2015年度企业自由现金流(F´CFF)为()。A.900万元B.950万元C.1500万元D.1000万元我的答案：参考答案：B答案解析：解析：企业自由现金流(FCFF)=息税前利润(EBIT)一调整的所得税+折旧+摊销一营运资金的增加+长期经营性负债的增加一长期经营性资产的增加一资本性支出=2000+200×(1—25％)+300一(1000+500)=950(万元)。第10题、下列关于政府引导基金对创业投资基金的支持方式的说法中，正确的是()。A.只能通过参股的方式B.只能通过跟进投资的方式C.可以通过参股或跟进投资，但不允许融资担保D.可以通过参股、融资担保和跟进投资的方式我的答案：参考答案：D答案解析：解析：政府引导基金对创业投资基金的支持方式包括参股、融资担保、跟进投资。第11题、股权投资基金通常被描述为“有耐心的资本”，是因为()。A.投资标的通常为非公开交易的私人股权，投资的实施、管理及退出通常需要较长的时间周期B.股权投资基金的监管通常较为严格，因此关于基金设立与权益登记的合规流程通常需要较长的时间周期C.募集资金的对象通常为机构投资人、高净值人群，其关于基金管理人的选择通常需经过“耐心的”筛选过程D.股权投资基金的分配一定需要等到基金清算时才可进行，因此从投入资金到收回收益需要较长的时间周期我的答案：参考答案：A答案解析：解析：由于股权投资基金主要投资于未上市企业股权或上市企业的非公开交易股权，通常需要3～7年才能完成投资的全部流程实现退出，股权投资因此被称为“有耐心的资本”。第12题、成熟企业，现金流稳定，未来可预测性较高，最为合适的估值方式是()。A.成本法B.经济增长法C.折现现金流估值法D.相对估值法我的答案：参考答案：C答案解析：解析：折现现金流估值法多用于以成长和成熟阶段企业作为投资标的的中后期创投基金和并购基金。第13题、下列属于外币股权投资基金通常采用的运作方式的是()。I．外币股权经营实体注册在境外Ⅱ．在投资过程中，在境外设立特殊目的的公司作为受资对象Ⅲ．在境外完成项目退出Ⅳ．以外币对中国境内非公开交易股权进行投资A.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.I、Ⅱ、ⅢC.ID.I、Ⅱ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：外币股权投资基金通常采取“两头在外”的方式。第一，外币股权投资基金不在国内以基金名义注册法人实体，其经营实体注册在境外。第二，外币股权投资基金在投资过程中，通常在境外设立特殊目的公司作为受资对象，并在境外完成项目的投资退出。第14题、下列关于基金销售协议的表述中，错误的是()。A.基金销售协议中相关内容的说明应当由基金管理人负责向投资者说明B.私募基金管理人委托基金销售机构募集私募基金的，应当以书面形式签订基金销售协议C.基金销售协议与作为基金合同附件的关于基金销售的内容不一致的，以基金合同附件为准D.基金销售协议中关于私募基金管理人与基金销售机构权利义务划分以及其他涉及投资者利益的部分应当作为基金合同的附件我的答案：参考答案：A答案解析：解析：股权投资基金管理人委托基金销售机构募集股权投资基金的，应当签订书面基金销售协议，并且协议中关于基金管理人与基金销售机构权利义务划分以及其他涉及投资者利益的部分应当作为基金合同的附件。若基金销售协议与作为基金合同附件的关于基金销售的内容不一致的，以基金合同附件为准。第15题、下列关于我国股权投资基金的行业自律组织的说法中，正确的是()。A.中国证券监督管理委员会作为我国股权投资基金的自律组织，在股权投资基金行业的自律管理工作中具有核心作用B.证券交易所属于我国股权投资基金的自律组织之一，主要负责协调行业关系，促进行业发展C.我国股权投资基金的自律组织包括中国证券投资者保护基金公司D.中国证券投资基金业协会作为我国股权投资基金的自律组织，对行业实行自律管理我的答案：参考答案：D答案解析：解析：中国证券投资基金业协会是我国股权投资基金的自律组织，依法对股权投资基金业开展行业自律，协调行业关系，提供行业服务，促进行业发展。第16题、政府引导基金在投资方向上()。A.不具有导向性，采取纯市场化方式运作，但是由政府财政出资设立B.一般不具有导向性，往往通过直接对创业企业进行投资获得较高投资收益C.具有一定的导向性，通常投资于创业投资基金以引导社会资金进入早期创业投资领域D.具有一定的导向性，投资方向限定为公共事业和基础设施投资我的答案：参考答案：C答案解析：解析：政府引导基金是由政府设立并按市场化方式运作的政策性基金，主要通过扶持创业投资基金发展，引导社会资金进入创业投资领域。政府引导基金本身不直接从事创业投资业务。第17题、某基金管理人以合伙企业、契约等非法人形式通过汇集多数投资者的资金直接或者间接投资于基金，假设合伙企业、契约等并不符合当然合格投资者的标准，该基金管理人正确的做法是()。A.无需穿透核查最终投资者，但需要核查合伙企业等是否为合格投资者，不能合并计算投资者人数B.穿透核查最终投资者是否为合格投资者，但不能合并计算投资者人数C.穿透核查最终投资者是否为合格投资者，并合并计算投资者人数D.无需穿透核查最终投资者，但需要核查合伙企业等是否为合格投资者，并合并计算投资者人数我的答案：参考答案：C答案解析：解析：以合伙企业、契约等非法人形式，通过汇集多数投资者的资金直接或者间接投资于股权投基金的，股权投资基金管理人或者股权投资基金销售机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者，并合并计算投资者人数。第18题、股权投资基金服务机构包括()。I．基金投资者Ⅱ．基金管理人Ⅲ．基金财产保管机构Ⅳ．基金销售机构Ⅴ．律师事务所和会计师事务所A.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅲ、Ⅳ、ⅤC.I、ⅡD.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金市场服务机构主要包括基金财产保管机构、基金销售机构、基金份额登记机构、律师事务所、会计师事务所等。第19题、公司型股权投资基金合同的主要内容不包括()。A.股权投资业务相关内容B.反摊薄相关内容C.组织形式相关内容D.合规与自律相关内容我的答案：参考答案：B答案解析：解析：公司型基金合同的法律形式为公司章程，需要符合包括公司法等法律法规要求的要件，同时适应股权投资业务，并符合行业合规和自律要求。第20题、下列行为中，符合股权投资基金委托募集行为概念的是()。A.某基金管理人举办高净值投资者会议并向高净值投资者推介其发起的股权投资基金B.某基金管理人委托另一家登记的基金管理人C募集成立一支股权投资基金C.某基金管理人委托取得基金销售资格的中国证券投资基金业协会的会员D商业银行为其募集一支股权投资基金D.某基金管理人通过第三方P2P平台B完成其发起的股权投资基金的募集工作我的答案：参考答案：C答案解析：解析：股权投资基金管理人委托募集的，应当委托获得中国证监会基金销售业务资格且成为中国基金业协会会员的机构募集私募基金。第21题、设立外商投资创业投资企业，至少有()个投资者应符合必备投资者的要求。A.二B.五C.三D.一我的答案：参考答案：D答案解析：解析：设立外商投资创业投资企业，至少有一个投资者应符合必备投资者的要求。第22题、在股权投资基金中，不需要缴纳所得税的基金组织形式包括()。A.公司型基金和信托(契约)型基金B.公司型基金和合伙型基金C.公司型基金、合伙型基金和信托(契约)型基金D.信托(契约)型基金和合伙型基金我的答案：参考答案：D答案解析：解析：根据《中华人民共和国合伙企业法》等相关规定，合伙企业生产经营所得和其他所得采取“先分后税”的原则：合伙企业以每一个合伙人为纳税义务人，合伙企业层面不缴纳所得税。信托(契约)型基金并非企业，因此不是企业所得税的纳税主体。第23题、下列关于股权投资基金组织形式的说法中，错误的是()。A.股权投资基金组织形式有公司型、合伙型和信托(契约)型B.合伙型基金主要采用有限合伙企业的形式C.公司型、合伙型、信托(契约)型基金的税负一致D.信托(契约)型基金不具有独立的法人地位我的答案：参考答案：C答案解析：解析：根据组织形式不同，股权投资基金可以分为公司型基金、合伙型基金和信托(契约)型基金。合伙型股权投资基金采用有限合伙企业的组织形式，投资者作为合伙人参与投资，依法享有合伙企业财产权，由普通合伙人对合伙债务承担无限连带责任，由基金管理人具体负责投资运作。信托(契约)型基金不具有独立的法人地位。第24题、下列关于法律尽职调查的表述中，错误的是()。A.法律尽调更多的是定位于价值发现，审查评估企业法律方面重要问题B.法律尽调关注重点问题包括高级管理人员、重大合同等C.法律尽调关注重点问题包括税收及政府优惠政策D.法律尽调的作用是帮助股权投资基金全面地评估企业资产和业务的合规性以及潜在的法律风险我的答案：参考答案：A答案解析：解析：法律尽职调查的作用是帮助股权投资基金全面地评估企业资产和业务的合规性以及潜在的法律风险。法律尽调更多的是定位于风险发现，而非价值发现。法律尽调关注的重点问题包括历史沿革问题、主要股东情况、高级管理人员、重大合同、诉讼及仲裁、税收及政府优惠政策等。第25题、以净利润为基础的相对估值方法是()。A.P／S(市销率法)B.P／B(市净率法)C.DCF(折现现金流法)D.P／E(市盈率法)我的答案：参考答案：D答案解析：解析：相对估值法包括市盈率、市净率和市销率等多种方法。其中，市盈率等于企业股权价值与净利润的比值(股权价值/净利润)。因此，以净利润为基础的相对估值方法是市盈率法。第26题、股权投资基金与目标公司签订投资协议，下列关于优先认购权条款的表述中，正确的是()。I．目标企业发行新股时，作为老股东的股权投资人可以按照比例优先于新进投资人进行认购Ⅱ．目标企业的其他股东对外出售股权时，作为老股东的股权投资人在同等条件下有优先购买权Ⅲ．确保不会因目标公司以更低的发行价进行新一轮融资而导致投资人的股权被稀释Ⅳ．赋予了股权投资基金作为投资人对一些特定重大事项的一票否决权A.I、Ⅲ、ⅣB.I、Ⅱ、ⅢC.ID.I、Ⅲ我的答案：参考答案：C答案解析：解析：优先认购权是指目标公司未来发行新的股份或者可转换债券时，股权投资基金将按其持股比例获得同等条件下的优先认购权利。优先认购权使股权投资基金可以在未来公司增加发行股份时，保护其股权比例不被稀释。第27题、境内股权投资基金投资于境外企业，应遵循的法律法规包括()。A.《境外投资管理办法》《境外投资项目核准和备案管理办法》B.《中外合资经营法》《境外投资项目核准和备案管理办法》C.《中外合作经营企业法》《中外合资经营法》D.《境外投资管理办法》《中外合作经营法》我的答案：参考答案：A答案解析：解析：目前，规范境外投资的主要法律法规包括：2013年12月2日国务院颁布的《政府核准的投资项目目录(2013年本)》，2014年4月8日国家发展改革委颁布的《境外投资项目核准和备案管理办法》，以及2014年9月6日商务部发布的《境外投资管理办法》。第28题、投资人与目标企业签订的投资协议中约定了董事会席位的具体分配，下列关于投资人董事义务的描述中，正确的是()。A.帮助所投企业抓短期利益放弃长期目标B.帮助所投企业对接资源以促发展C.帮助所投企业高层移民国外D.帮助所投企业人员宣传，删除网站媒体报道我的答案：参考答案：B答案解析：解析：董事会席位条款指的是在投资协议中股权投资基金和目标公司之间约定董事会的席位构成和分配的条款。选项B属于投资人董事义务。第29题、某公司在现时条件下重新购入一项全新状态的资产，其重置全价为40000元，综合贬值为5000元，如果使用成本法进行估值，其综合成新率为()。A.12．5％B.13．5％C.87．5％D.85．5％我的答案：参考答案：C答案解析：解析：待评估资产价值=重置全价×综合成新率，即综合成新率=待评估资产价值/重置全价×100％=(重置全价一综合贬值)／重置全价×100％=(40000一5000)／40000×100％=87．5％。第30题、股权投资基金常用的估值方法为()。A.成本法和折现现金流B.相对估值法和成本法C.清算价值法和成本法D.折现现金流法和相对估值法我的答案：参考答案：D答案解析：解析：估值方法通常包括相对估值法、折现现金流估值法、创业投资估值法、成本法、清算价值法、经济增加值法等。其中，股权投资行业主要用到的估值方法为相对估值法、折现现金流估值法和创业投资估值法。第31题、下列关于反摊薄条款的说法中，错误的是()。A.反摊薄条款触发时应当进行调整，在调整完成前，公司可以部分增资B.反摊薄条款又称反稀释条款C.被投资公司在进行后续融资或定向增发过程中，原始投资人可在投资协议中约定的反摊薄条款避免自己股份贬值及股份过分稀释D.根据保护程度不同，反摊薄保护可以采取完全棘轮调整和加权平均调整两种方式我的答案：参考答案：A答案解析：解析：反摊薄条款也称为反稀释条款，本质上是一种价格保护机制，适用于后轮融资为降价融资时，用于保护前轮投资者利益的条款。通过反摊薄条款进行保护的方式通常有两种：完全棘轮和加权平均，前者比后者更大限度地保护投资者。第32题、信息披露义务人应当在每季度结束之日起()个工作日以内向投资者披露基金净值、主要财务指标以及投资组合情况等信息。A.10B.20C.5D.15我的答案：参考答案：A答案解析：解析：信息披露义务人应当在每季度结束之日起10个工作日以内向投资者披露基金净值、主要财务指标以及投资组合情况等信息。第33题、下列关于股权投资基金管理人内部控制指引对股权投资基金管理人的要求的说法中，错误的是()。A.完善内部控制措施B.明确内部控制职责C.引入外部控制评价和监督D.建立健全内部控制机制我的答案：参考答案：C答案解析：解析：《私募投资基金管理人内控指引》明确了股权投资基金内部控制的原则和应当采取的措施，股权投资基金管理人应建立健全内部控制机制，明确内部控制职责，完善内部控制措施，强化内部控制保障，持续开展内部控制评价和监督。第34题、股权投资基金管理人应当提供股权投资基金登记和备案所需的文件和信息，保证所提供文件和信息的()。I．真实性Ⅱ．准确性Ⅲ．完整性A.I、ⅡB.I、ⅢC.I、Ⅱ、ⅢD.I我的答案：参考答案：C答案解析：解析：基金管理人进行管理人登记和基金备案。应确保其通过资产管理业务综合报送平台提交材料的真实、准确、完整和有效，不得虚构、捏造、伪造不实或已无效的信息进行填报。第35题、下列关于股权投资基金管理人业务外包的说法中，错误的是()。A.开展业务外包应制定相应的风险管理框架及制度B.业务外包后，即应对外包机构的业务开展给予充分信任，由外包机构自行决定是否采取隔离措施C.应建立健全外包业务控制，并至少每年开展一次全面的外包业务风险评估D.根据审慎经营原则制定其业务外包实施规划，确定与其经营水平相适宜的外包活动范围我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金管理人开展业务外包应制定相应的风险管理框架及制度。股权投资基金管理人根据审慎经营原则制订其业务外包实施规划．确定与其经营水平相适宜的外包活动范围。股权投资基金管理人应建立健全外包业务控制，并至少每年开展一次全面的外包业务风险评估。在开展业务外包的各个阶段，关注外包机构是否存在与外包服务相冲突的业务，以及外包机构是否采取了有效的隔离措施。第36题、公司型股权投资基金可以选择不进行托管，但必须经()同意，并应在章程中明确约定。A.2／3或以上股东B.董事会C.全体股东一致D.50％或以上股东我的答案：参考答案：C答案解析：解析：一般来说，公募基金强制要求托管，而类属非公开募集基金的股权投资基金并未强制要求托管，全体投资者和基金管理人可以在基金合同中约定不进行托管，但应当在基金合同中明确保障基金财产安全的措施和纠纷解决机制。第37题、下列关于私募股权投资基金管理人的高管人员需要取得基金从业资格的人员数量和职位的要求的说法中，正确的是()。A.至少应有2名高管人员，其法定代表人／执行事务合伙人(委派代表)、合规/风控负责人应当取得基金从业资格B.至少应有2名高管人员，其法定代表人／执行事务合伙人(委派代表)、总经理应当取得基金从业资格C.至少应有3名高管人员，其法定代表人／执行事务合伙人(委派代表)、总经理、合规/风控负责人应当取得基金从业资格D.至少应有3名高管人员，其法定代表人／执行事务合伙人(委派代表)、合规/风控负责人、法务负责人应当取得基金从业资格我的答案：参考答案：A答案解析：解析：股权投资基金管理人应具备至少2名高级管理人员，且应当设置负责合规风控的高级管理人员。法定代表人或者执行事务合伙人委派代表、高级管理人员，以及从事销售、投资、风险控制、运营等核心岗位的从业人员应当符合相应资质要求。基金从业人员的资质应当通过基金从业资格考试或者认定的方式取得。第38题、下列关于股权投资基金登记备案的说法中，正确的是()。A.无基金管理经验的私募基金管理机构不得申请基金管理人登记B.私募基金管理机构应当履行登记手续，否则不得从事私募基金管理业务活动C.境外注册设立的私募管理机构也应履行中国证券投资基金业协会登记备案手续D.从某大型基金管理公司辞职的高管，可申请登记为私募基金管理人我的答案：参考答案：B答案解析：解析：基金管理人取得营业执照后，在进行基金的募集前，应当及时向基金业协会进行登记。未经登记，不得进行基金的募集。第39题、拥有丰富资源的股权投资基金，能够帮助被投资企业创造价值，下列关于帮助被投资企业获得后续融资机会的描述中，错误的是()。A.利用与投资银行的关系，帮助企业上市或发行债券B.利用与期货公司的关系，帮助企业进行大宗商品交易C.利用与其他股权投资机构的关系，帮助企业获得后续股权投资D.利用与商业银行的关系，帮助企业获得信贷额度我的答案：参考答案：B答案解析：解析：后续再融资在被投资企业的发展壮大过程中非常重要，如果被投资企业需要引入新的股权资金或者债权资金，投资机构往往会利用自己在资本市场和借贷市场上的关系网络，引荐其他投资机构甚至商业银行。同时，也正是由于投资机构能够给被投资企业提供潜在的持续融资机会，被投资企业往往倾向于选择那些在投资行业内具有广泛关系网络的投资机构，保证后续轮次的融资活动顺利进行。第40题、股权投资基金通过基金管理人参与被投资企业的()，可以全面了解与公司发展相关的重要信息，行使相应职权保护股权投资基金的利益。I．董事会Ⅱ．股东大会Ⅲ．监事会Ⅳ．合伙人会议A.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.I、Ⅱ、ⅢC.I、ⅡD.Ⅱ、Ⅳ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：投资机构通过参与被投资企业的股东大会(股东会)、董事会和监事会，可以全面了解与公司发展相关的重要信息，并通过行使相应职权促进被投资企业的良性发展，并保护投资机构的利益。第41题、股权投资基金对被投资企业提供的各项增值服务中，属于企业再融资增值服务的是()。A.帮助企业选择合适的时机上市或者发行债券B.为被投资企业引入供应商和战略合作伙伴带来支持C.为被投资企业提升产品质量降低运营成本提供建议D.为被投资企业提供专业咨询我的答案：参考答案：A答案解析：解析：后续再融资在被投资企业的发展壮大过程中非常重要，如果被投资企业需要引入新的股权资金或者债权资金，投资机构往往会利用自己在资本市场和借贷市场上的关系网络，引荐其他投资机构甚至商业银行。第42题、全国中小企业股份转让系统是经国务院批准设立的()全国性证券交易所。A.合伙制B.股份合作制C.公司制D.会员制我的答案：参考答案：C答案解析：解析：全国中小企业股份转让系统是经国务院批准设立的公司制全国性证券交易场所。第43题、在公司清算退出过程中，下列关于公司债务、债权了结的说法中，错误的是()。A.了结债权、债务的流程主要包括：处理公司未了结的业务，收取公司债权，清偿公司债务等B.清算期间，公司不得开展新的经营活动。但是，公司股东会为了清算的目的，有权处理公司尚未了结的业务C.对于未到期的公司债权，应当尽可能要求债务人提前清偿，如果债务人不同意提前清偿的，清算组可以通过转让债权等方法变相清偿D.清算组确认公司现在的财产和债权大于所欠债务，并且足以偿还公司全部债务时，应当按照法定的顺序向债权人清偿债务我的答案：参考答案：B答案解析：解析：清算期间，公司不得开展新的经营活动。但是，公司清算组为了清算的目的，有权处理公司尚未了结的业务。第44题、下列关于公司申请在全国中小企业股份转让系统挂牌条件的说法中，正确的是()。A.公司应至少存续三个完整的会计年度B.公司自行向全国股份转让系统公司申请挂牌C.有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算D.《中华人民共和国公司法》(2016年1月1日)前设立的股份公司，需取得中国证券监督管理委员会的批准文件我的答案：参考答案：C答案解析：解析：股份有限公司申请股票在全国中小企业股份转让系统挂牌，不受股东所有制性质的限制，不限于高新技术企业，但应当符合下列条件：(1)依法设立且存续满两年。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算。(2)业务明确，具有持续经营能力。(3)公司治理机制健全，合法规范经营。(4)股权明晰，股票发行和转让行为合法合规。(5)主办券商推荐并持续督导。(6)全国股份转让系统公司要求的其他条件。第45题、下列非上市股权外部转让的一般流程中，正确的顺序是()。I．交易双方签署股权转让意向书Ⅱ．向工商行政管理部门申请公司变更登记Ⅲ．转让方与受让方签署股权转让协议Ⅳ．对目标公司进行尽职调查A.Ⅲ、Ⅱ、I、ⅣB.Ⅱ、I、Ⅲ、ⅣC.Ⅳ、I、Ⅱ、ⅢD.I、Ⅳ、Ⅲ、Ⅱ我的答案：参考答案：D答案解析：解析：外部股权转让的程序，可分为六个步骤：(1)股权转让交易双方协商并达成初步意向。股权转让方与受让方对股权转让事宜进行初步谈判，并签署股权转让意向书，约定受让方对目标公司开展尽职调查的相关安排、受让方在一定期间内的独家谈判权以及双方的保密义务等。(2)受让方对目标公司进行尽职调查。按照股权转让意向书的约定，股权受让方可聘请法律、财务、商务等专业中介机构对目标公司进行尽职调查。(3)履行必需的法律程序，转让方股权转让必须符合《中华人民共和国公司法》的规定，同时，部分股权并购交易需经政府主管部门批准后方可实施。(4)转让方与受让方谈判并签署股权转让协议。(5)股权转让协议签署后，目标公司应当根据所转让股权的数量，注销或变更转让方的出资证明书，向受让方签发出资证明书，并相应修改公司章程和股东名册中的相关内容。(6)向工商行政管理部门申请公司变更登记。第46题、某股权投资基金对受托销售机构的业务人员进行培训，培训材料中，存在违反现行规定的内容为()。A.基金管理人经验丰富，能发掘并投资优质项目，基金收益不低于20％B.本基金管理人对基金不直接出资，管理人全资子公司认购基金1％份额C.本基金规模10亿元，委托销售机构募集部分为6亿元，其余部分管理人自行募集D.本基金设立募集专户，销售机构募集的资金在募集专户归集我的答案：参考答案：A答案解析：解析：股权投资基金进行信息披露时，不得违规承诺收益或者承担损失。第47题、下列属于股权投资基金托管机构的职责为()。A.根据托管协议，办理保障基金保值增值B.下达基金投资指令C.按照规定监督基金管理人的资金运作D.基金份额的销售和备案我的答案：参考答案：C答案解析：解析：基金托管人主要履行下列职责：安全保管基金财产；按照规定开设基金资金账户；对同一基金管理人所托管的不同基金的资金分别设置账户，确保各基金资金账户的独立；将托管资金与基金托管机构自有财产严格分开；保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；按照相关法律的规定和托管协议的约定，根据基金管理人的指令，及时办理清算、交割事宜；按照相关法律的规定监督基金管理人的资金运作；定期向基金管理人出具资产托管报告。第48题、投资人甲投资基金C以来已从基金获得的分配金额总额为12000万元，预计还将获得5000万元份额；甲已向基金缴款金额总和为10000万元，该基金的门槛收益率为10％，基金已存续3年，截至当前，投资人甲的已分配收益倍数为()。A.1．7B.1．07C.1．2D.0．57我的答案：参考答案：C答案解析：解析：已分配收益倍数=投资人已从基金获得的分配金额总和／投资人已向基金缴款金额总和=12000／10000=1．2。第49题、股权投资基金清算的原因不包括()。A.基金存续期届满B.依法被吊销营业执照、责令关闭C.基金管理人受到中国证券投资基金业协会警告处罚D.基金份额持有人大会决定进行基金清算我的答案：参考答案：C答案解析：解析：一般地，股权投资基金清算的原因有以下几种：(1)基金合同约定的存续期届满。(2)基金全部投资项目都已经实现清算退出，且按照约定基金管理人决定不再进行重复投资。(3)基金股东会或股东大会、全体合伙人或份额持有人大会决定基金清算。(4)法律法规规定或基金合同约定的其他基金清算事由。第50题、下列关于总收益倍数(TVPI)的说法中，错误的是()。A.反映了投资人的账面回报水平B.通常大于已分配收益倍数DPIC.从定义和计算公式可以看出，除非基金已经清算并结束存续期，否则只要还在运营中，部分变量就会发生变化D.是指截至某一特定时点，投资人已从基金获得的分配金额与投资人已向基金缴款金额总和的比率我的答案：参考答案：D答案解析：解析：总收益倍数是指截至某一特定时点，投资人已从基金获得的分配金额加上资产净值与投资人已向基金缴款金额总和的比率，体现了投资人的账面回报水平。第51题、股权投资基金管理人可以()。A.为基金投资者利益从事内幕交易B.公平对待其管理的不同基金财产C.向基金投资者泄露因职务便利获取的未公开信息D.将其固有财产混同于基金财产从事投资活动我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金管理人应建立健全相关机制，防范管理的各股权投资基金之间的利益输送和利益冲突，公平对待管理的各股权投资基金，保护投资者利益。第52题、下列关于信托(契约)型股权投资基金的说法中，错误的是()。A.基金投资者持有的基金份额全部退出后，即不再是基金份额持有人和基金合同的当事人B.信托(契约)型股权投资基金的认缴出资、退出事项等具体规则及安排，由基金管理人、基金投资者及其他合同当事人(若有)在基金合同中约定C.申购价格由基金管理人确定，若由基金托管人进行托管，基金托管人可不进行复核D.权益登记机构根据最终确定的价格计算基金投资者出资应得的基金份额以及退出应得的退出金额我的答案：参考答案：C答案解析：解析：认缴出资及退出的价格，由基金管理人按照合同约定的规则进行计算，若由基金托管人进行托管的，基金托管人应当进行复核。第53题、下列关于股权投资基金管理人内部控制作用的说法中，错误的是()。A.确保投资收益水平B.管理经营风险C.保障受托资产的安全完整D.提高经营管理效益我的答案：参考答案：A答案解析：解析：管理人内部控制的作用主要包括：(1)保证管理人经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念。(2)管理经营风险，提高经营管理效益。确保经营业务的稳健运行，实现持续、稳定、健康发展。(3)保障股权投资基金财产的安全、完整。(4)确保基金和基金管理人的财务和其他信息真实、准确、完整、及时。某股权投资基金到期拟进行清算，基金存续期限一共5年，基金成立时，一次性全部实缴资金5亿元，全部投资退出9亿元，存续期间共产生税费5000万元。基金合同约定，基金投资者按照出资比例进行分配，基金设置8％(单利)的门槛收益率。超出门槛收益部分后基金管理人按照20％的比例提取业绩报酬，无追赶机制。根据以上材料，回答54~56题。第54题、下列选项中，不属于股权投资基金清算与收益分配原则的一项是()。A.向基金投资者分配门槛收益之后，基金管理人才可以参与业绩报酬的分配B.业绩报酬属于基金的费用，应当优先向管理人分配业绩报酬，再向投资者返还本金C.优先向基金投资者返还投资本金D.基金应当清理完所有债务和产生的费用后，才能向基金投资者和管理人进行分配我的答案：参考答案：B答案解析：解析：在设置了门槛收益率条款的股权投资基金里，向全体基金投资者返还投资本金后，还应继续向基金投资者进行分配，直至投资者获得按照门槛收益率计算的投资回报(门槛收益)之后，才开始向基金管理人分配业绩报酬。第55题、有投资者A，实缴投资本金3000万元。在基金清算时，投资者A可以分配的总收益为()。A.2100万元B.5100万元C.1920万元D.4920万元我的答案：参考答案：C答案解析：解析：投资者A的出资比例为：3000／50000=6％，门槛收益=50000×(8％×5)=20000(万元)，则投资者A可以分配的总收益为：20000×6％+(90000—50000一5000一20000)×(1—20％)×6％=1920(万元)。第56题、基金管理人可以分配的业绩报酬金额为()。A.3000万元B.4000万元C.0D.1800万元我的答案：参考答案：A答案解析：解析：该基金的收益已经超过门槛收益，所以基金管理人可以分配的业绩报酬金额=(90000—50000一5000—20000)×20％=3000(万元)。第57题、公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权()，可以请求()解散公司。A.10％以上的股东；仲裁机构B.10％以上的股东；人民法院C.5％以上的股东；仲裁机构D.5％以上的股东；人民法院我的答案：参考答案：B答案解析：解析：公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权10％以上的股东，可以请求人民法院解散公司。第58题、下列关于非公开募集股权投资基金的说法中，正确的是()。A.基金管理人可以通过报刊向投资者推介股权投资基金B.基金管理人可以通过讲座向特定的合格投资者推介股权投资基金C.基金管理人可以通过公司网站向投资者推介股权投资基金D.基金管理人可以随机向投资者推介股权投资基金我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构在宣传推介过程中不得通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体或者讲座、报告会、分析会和布告、传单、手机短信、微信、博客和电子邮件等方式，向不特定对象宣传推介。第59题、下列关于合伙企业的生产经营所得和其他所得的说法中，正确的有()。I．合伙企业每一纳税年度的收入总额减除成本、费用以及损失后的余额，为生产经营所得Ⅱ．合伙企业生产经营所得和其他所得采取“先分后税”的原则Ⅲ．生产经营所得和其他所得包括合伙企业分配给所有合伙人的所得和企业当年留存的所得(利润)A.I、ⅢB.I、Ⅱ、ⅢC.I、ⅡD.Ⅱ、Ⅲ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：合伙企业每一纳税年度的收入总额减除成本、费用以及损失后的余额，为生产经营所得。合伙企业生产经营所得和其他所得采取“先分后税”的原则。前述所称“生产经营所得和其他所得”，包括合伙企业分配给所有合伙人的所得和企业当年留存的所得(利润)。第60题、中国证券监督管理委员会及其派出机构对股权投资基金业务活动实施监督管理，依照的法律、部门规章包括()。I．《中华人民共和国证券投资基金法》Ⅱ．《私募投资基金监督管理暂行办法》Ⅲ．《私募投资基金管理人登记和基金备案办法(试行)》Ⅳ．《私募投资基金信息披露管理办法》Ⅴ．《私募投资基金管理人内部控制指引》A.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤC.I、ⅡD.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ我的答案：参考答案：C答案解析：解析：Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ三项属于协会自律规则。第61题、目前，企业所得税税率一般为()。A.30％B.25％C.15％D.20％我的答案：参考答案：B答案解析：解析：目前，企业所得税税率一般为25％。第62题、下列关于股权投资基金投资运作的说法中，错误的是()。A.基金管理人管理可能导致利益输送或者利益冲突的不同股权投资基金时，在对员工进行充分培训的情况下，可以不建立防范利益输送和利益冲突的机制B.基金管理人不得兼营与股权投资基金管理无关或存在利益冲突的其他业务C.同一基金管理人管理不同类别股权投资基金的，应当坚持专业化管理原则D.股权投资基金可以不由基金托管人托管我的答案：参考答案：A答案解析：解析：基金管理人管理可能导致利益输送或者利益冲突的不同基金的，应当建立防范利益输送和利益冲突的机制。第63题、股权投资基金管理人应该在()进行私募基金的备案。A.基金募集完毕后20个工作日内B.基金进行项目投资前的任何时间C.基金进行项目投资前20个工作日内D.基金募集完毕后10个工作日内我的答案：参考答案：A答案解析：解析：各类私募基金募集完毕后的20个工作日内，基金管理人应对所募集的基金进行备案。第64题、下列股权投资基金的募集行为中，正确的是()。A.股权投资基金销售机构在宣传资料中承诺该私募投资最低年化收益率为10％，强调投资的安全性B.股权投资基金管理人与投资者单独签署合同，对私募基金的投资回报承诺不低于银行同期存款利率C.股权投资基金销售机构邀请潜在投资者与私募基金管理人见面，并在会议中保障投资者的本金不受损失D.股权投资基金管理人拒绝向投资人承诺本金不受损失，向投资人披露管理人5年来所有管理基金的整体业绩情况我的答案：参考答案：D答案解析：解析：禁止募集机构以任何方式承诺投资者资金不受损失，或者以任何方式承诺投资者最低收益，故A、B、C说法错误。第65题、中国证券投资基金业协会的职责包括()。I．办理私募投资基金管理人登记Ⅱ．办理私募投资基金备案Ⅲ．对私募投资基金活动进行自律管理Ⅳ．对私募投资基金活动进行行政管理A.I、Ⅱ、ⅢB.ⅢC.I、ⅡD.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ我的答案：参考答案：A答案解析：解析：中国证券投资基金业协会履行下列职责：(1)教育和组织会员遵守有关证券投资的法律、行政法规，维护投资人合法权益。(2)依法维护会员的合法权益，反映会员的建议和要求。(3)制定和实施行业自律规则，监督、检查会员及其从业人员的执业行为，对违反自律规则和协会章程的，按照规定给予纪律处分。(4)制定行业执业标准和业务规范，组织基金从业人员的从业考试、资质管理和业务培训。(5)提供会员服务，组织行业交流，推动行业创新，开展行业宣传和投资人教育活动。(6)对会员之间、会员与客户之间发生的基金业务纠纷进行调解。(7)依法办理非公开募集基金的登记、备案。(8)协会章程规定的其他职责。第66题、股权投资基金管理人于每年度4月底之前通过股权投资基金登记备案系统填报的年度财务报告，应当()。A.经托管人认可B.经律师事务所出具法律意见书C.经投资者认可D.经会计师事务所审计我的答案：参考答案：D答案解析：解析：股权投资基金管理人应当于每年度4月底之前，通过私募基金登记备案系统填报经会计师事务所审计的年度财务报告。第67题、某股权投资基金管理公司被列入了异常机构名单，该公司的管理层对列入异常机构名单的后果进行讨论。管理层的说法正确的是()。A.对公司进行整改，整改完成后即可恢复正常机构公示状态B.公司在列入异常机构名单期间不能从事股权投资管理业务C.对公司进行整改，整改完成后至少六个月才能恢复正常机构公示状态D.公司会被中国证券投资基金业协会注销管理人登记我的答案：参考答案：C答案解析：解析：管理人被列为异常机构的后果：一旦私募基金管理人作为异常机构公示，即使整改完毕，至少6个月后才能恢复正常机构公示状态。第68题、关于申请私募基金管理人登记的机构，私募基金管理人登记法律意见书的信息不包括()。A.是否具有实际控制人B.是否依法在中国境内设立并有效存续C.基金管理规模情况D.股东的股权结构情况我的答案：参考答案：C答案解析：解析：A、B、D三项均属于基金管理人登记法律意见书的内容。第69题、根据《私募投资基金募集行为管理办法》对风险揭示的相关规定，()应作为特殊风险事项向投资者进行披露。A.股权投资基金运营所涉风险B.股权投资基金资金损失所涉风险C.股权投资基金募集失败所涉风险D.基金合同与中国证券投资基金业协会合同指引不一致所涉风险我的答案：参考答案：D答案解析：解析：股权投资基金的特殊风险，包括基金合同与基金业协会合同指引不一致所涉风险、基金未托管所涉风险、基金委托募集所涉风险、外包事项所涉风险、聘请投资顾问所涉风险、未在基金业协会登记备案的风险等。第70题、下列选项中，不属于股权投资基金份额持有人的权利的是()。A.参与分配清算后的剩余基金财产B.分享基金财产收益C.依法转让其持有的基金份额D.安全保管基金财产我的答案：参考答案：D答案解析：解析：基金投资者享有以下权利：分享基金财产收益；参与分配清算后的剩余基金财产；依法转让或者申请赎回其持有的基金份额；按照规定要求召开基金投资者会议；对基金投资者会议审议事项行使表决权；查阅或者复制公开披露的基金信息资料；对基金管理人和基金市场服务机构损害其合法权益的行为依法提出诉讼；基金合同约定的其他权利。第71题、下列关于基金财产的债权的说法中，错误的是()。A.不同基金财产的债权债务，可以由基金管理人安排相互抵销B.基金财产的债权，不得与基金管理人的固有财产的债务相抵销C.非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行D.基金财产的债权，不得与基金托管人的固有财产的债务相抵销我的答案：参考答案：A答案解析：解析：基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销；不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。第72题、某公司注册资本100万元，有人要投资100万元人民币，占2％的股份，公司投后估值为()。A.5000万元B.500万元C.2000万元D.200万元我的答案：参考答案：A答案解析：解析：公司投后估值=100／2％=5000(万元)。第73题、股权投资基金管理人不应()。A.通过传播媒体向特定对象进行宣传B.向投资者承诺投资本金不受损失C.自行销售私募基金时，采取问卷调查等方式，对投资者的风险识别能力和风险承担能力进行评估D.委托销售私募基金时，自行或委托第三方，对股权投资基金进行风险评估我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。第74题、甲作为合格投资者，曾对一只有限合伙制股权投资基金认缴出资，成为该基金有限合伙人。该基金解散后进人清算程序，依据《中华人民共和国合伙企业法》，就相关清算事项，说法错误的是()。A.经全体合伙人过半数同意，可以指定一个或者数个合伙人，或者委托第三人，担任清算人B.清算人应通知债权人基金解散事项，并在报纸上进行公告C.如基金剩余资产不足以同时缴纳所欠税款和清偿基金所欠的其他债务，则应以清偿其他债务优先D.清算人应清理基金资产，分别编制资产负债表和财产清单我的答案：参考答案：C答案解析：解析：基金财产的清算分配顺序有一定的要求。公司型及合伙型股权投资基金在支付清算费用和职工工资、社会保险费用、法定补偿金以及缴纳所欠税款、清偿债务后的剩余财产，向基金投资者进行分配。第75题、合格投资者A拟受让投资者B持有的某股权投资基金份额，其可以受让的最低基金份额金额为()。A.100万元B.50万元C.60万元D.30万元我的答案：参考答案：A答案解析：解析：私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于100万元且符合相关标准的单位和个人。故可以受让的最低基金份额金额为100万元。第76题、下列关于基金募集的说法中，正确的是()。A.公开募集基金应当向合格投资者募集，合格投资者累计不得超过200人B.公开募集基金应当向特定投资者募集，特定投资者累计可以超过500人C.非公开募集基金应当向特定投资者募集，特定投资者累计不得超过500人D.非公开募集基金应当向合格投资者募集，合格投资者累计不得超过200人我的答案：参考答案：D答案解析：解析：非公开募集基金应当向合格投资者募集，合格投资者累计不得超过200人。第77题、下列投资标的中，通常不是创业投资基金的投资标的的是()。A.未上市公司可转换债券B.未上市企业普通股C.未上市企业依法可转换为普通股的优先股D.上市公司非公开发行的股票我的答案：参考答案：D答案解析：解析：创业投资基金，是指主要投资于处于各个创业阶段的未上市成长性企业的股权投资基金。第78题、股权投资基金对目标企业进行尽职调查的作用不包括()。A.投资决策辅助B.价值发现C.满足监管要求D.风险发现我的答案：参考答案：C答案解析：解析：尽职调查的作用有三方面：价值发现、风险发现和投资决策辅助。第79题、下列不属于《私募基金管理人登记法律意见书》内容的是()。A.申请机构股东的股权结构情况B.申请机构是否兼营可能与私募投资基金业务存在冲突的业务C.申请机构某只即将发行的股权投资基金托管人的基本情况D.申请机构是否依法在中国境内设立并有效存续我的答案：参考答案：C答案解析：解析：C项不属于《私募基金管理人登记法律意见书》的内容。第80题、股权投资基金产品的募集者可以是()。A.基金管理人B.律师事务所C.基金投资者D.有限合伙人我的答案：参考答案：A答案解析：解析：股权投资基金管理人是基金产品的募集者和管理者，并负责基金资产的投资运作。第81题、股权投资基金信息披露义务人披露基金信息可以()。A.公开披露B.披露过往基金出资人对基金的推荐信C.对投资业绩进行预测D.披露可能存在的利益冲突我的答案：参考答案：D答案解析：解析：信息披露义务人披露基金信息，不得存在以下行为：(1)公开披露或者变相公开披露。(2)虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。(3)对投资业绩进行预测。(4)违规承诺收益或者承担损失。(5)诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构。(6)登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字。(7)采用不具有可比性、公平性、准确性、权威性的数据来源和方法进行业绩比较，任意使用“业绩最佳”“规模最大”等相关措辞。(8)法律、行政法规、中国证监会和中国基金业协会禁止的其他行为。第82题、下列关于投资者购买基金的做法中，正确的是()。A.投资者应当以书面方式承诺只能通过份额拆分突破投资者人数限制，而不能进行收益权拆分B.投资者应当以书面方承诺其为自己购买基金，单位和个人不得以收益权拆分为目的购买基金，但可以募集以基金份额为投资标的的金融产品以突破投资者人数限制C.投资者应当以书面方式承诺其为自己购买基金，单位和个人不得以份额拆分和收益权拆份为目的购买基金D.机构投资者应当以书面方式承诺其为自己购买基金，个人投资者允许进行各类方式的灵活转让我的答案：参考答案：C答案解析：解析：单位和个人不得为规避合格投资者标准，募集以股权投资基金份额或其收益权为投资标的的金融产品，或者将基金份额或其收益权进行非法拆分转让，变相突破合格投资者标准。投资者应当以书面方式承诺其为自己购买基金。第83题、下列不属于“特定对象的确定”程序的是()。A.募集机构应当要求投资者提供必要的资产证明或收入证明以审查投资者符合基金合格投资者标准B.募集机构应当向特定对象宣传推介基金，未经特定对象确定程序，不得向任何人宣传推介基金C.在向投资者推介基金之前，募集机构应当采取问卷调查等方式对投资者风险识别和风险承担能力进行评估D.募集机构通过互联网媒介在线向投资者推介私募基金之前，应当设置在线特定对象确定程序，投资者应承诺其符合合格投资者标准我的答案：参考答案：A答案解析：解析：B、C、D三项属于“特定对象的确定”程序。第84题、下列关于股权投资基金募集机构资质的说法中，正确的是()。A.证券公司取得基金销售资格且成为中国证券投资基金业协会会员后就可以接受委托从事股权投资基金募集活动B.股权投资基金管理人取得基金销售资格且注册成为中国证券投资基金业协会会员后就可以接受委托从事股权投资基金募集活动C.商业银行取得基金销售资格后就可以接受委托从事股权投资基金募集活动D.独立基金销售公司可以自行作为募集机构从事股权投资基金募集活动我的答案：参考答案：A答案解析：解析：可以从事股权投资基金募集行为的合格主体有以下两类：第一类是在基金业协会办理股权投资基金管理人登记的机构，其可以自行募集其设立的股权投资基金；第二类是在中国证监会注册取得基金销售业务资格并已成为基金业协会会员的机构(基金销售机构)，也可以受股权投资基金管理人的委托募集股权投资基金。目前具有基金销售业务资格的主体包括商业银行、证券公司、期货公司、保险机构、证券投资咨询机构、独立基金销售机构等。第85题、下列关于不同组织形式的股权投资基金设立流程的说法中，正确的是()。A.合伙型基金应由管理人在基金成立日起限定日期内到中国证监会办理相关备案手续，完成备案后方可进行投资运作B.合伙型基金在领取营业执照后的环节中因合伙企业“先分后税”的特性暂不涉及申请纳税登记C.信托(契约)型基金与公司型基金、合伙型基金均由工商登记机构进行登记管理，因而设立步骤相同D.股份公司型基金由董事会向公司登记管理机关申请设立登记我的答案：参考答案：D答案解析：解析：有限责任公司型基金由全体股东指定的代表或者共同委托的代理人向公司登记机关申请设立登记，股份公司型基金则是由董事会向公司登记机关申请设立登记，故D项正确。第86题、目前，我国股权投资基金的募集()。A.只能私募B.可以私募，也可以公募C.根据具体投资对象确定D.只能公募我的答案：参考答案：A答案解析：解析：在我国，目前股权投资基金只能以非公开方式募集。第87题、就某股权投资基金管理人A公司申请登记时提交的法律意见书，律师出具的以下结论中，()可能导致基金管理人登记申请因不符合相关规定的最低要求而被拒绝。A.申请机构与其他机构签署了基金外包服务协议，主要涉及估值核算业务的外包B.申请机构的高管人员中法定代表人和合规风控负责人均具备基金从业资格，但副总经理不具备基金从业资格C.申请机构股权结构清晰，无直接或间接控股或参股境外股东D.申请机构已根据其拟申请的私募基金管理业务类型建立了部分与之相适应的制度，但目前缺少信息披露制度、风险隔离机制我的答案：参考答案：B答案解析：解析：申请机构的高管人员是否具备基金从业资格，高管岗位设置是否符合中国基金业协会的要求。高管人员包括法定代表人／执行事务合伙人委派代表、总经理、副总经理(如有)和合规/风控负责人等。第88题、下列关于完全重置成本法的说法中，正确的是()。I．重置成本法的客观因素较大，且历史成本与未来价值并无必然联系，因此主要作为一种辅助方法Ⅱ．完全重置成本是指在现时条件下重新购置一项全新状态的资产所需的全部成本Ⅲ．重置成本法是用待评估资产的重置全价减去其各种贬值后的差额作为该项资产价值的评估方法Ⅳ．待评估资产价值=重置全价×综合成新率A.I、Ⅱ、ⅣB.I、Ⅱ、ⅢC.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ我的答案：参考答案：D答案解析：解析：重置成本法的主观因素较大，且历史成本与未来价值并无必然联系，因此，成本法主要作为一种辅助方法。第89题、下列属于合伙企业型股权投资基金收益分配原则的是()。I．利润分配和亏损分担，按照合伙协议约定办理Ⅱ．合伙协议未作约定或约定不明的，由合伙人协商决定Ⅲ．合伙人协商不成的，按照实缴出资比例分配或分担Ⅳ．无法确定出资比例的，由各合伙人平均分配A.I、Ⅱ、ⅢB.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.I、ⅡD.I、Ⅲ、Ⅳ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：合伙企业的利润分配、亏损分担，按照合伙协议的约定办理；合伙协议未约定或约定不明确的，由合伙人协商决定；协商不成的，由合伙人按照实缴出资比例分配、分担；无法确定出资比例的，由合伙人平均分配、分担。第90题、股权投资基金投资者有权获得的基金相关信息包括()。I．基金的投资情况Ⅱ．基金的资产负债情况Ⅲ．基金承担的费用和业绩报酬安排Ⅳ．基金在接纳其他投资人时获悉的其他投资人的未公开商业信息A.I、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.I、Ⅱ、ⅢC.I、Ⅱ、ⅣD.I、Ⅲ、Ⅳ我的答案：参考答案：B答案解析：解析：股权投资基金管理人、股权投资基金托管人应当在基金合同中约定向投资者披露基金投资、资产负债、投资收益分配、基金承担的费用和业绩报酬、可能存在的利益冲