大连基金从业考试及答案解析

第第PAGE\MERGEFORMAT1页共NUMPAGES\MERGEFORMAT1页大连基金从业考试及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部门/班级：得分：题型单选题多选题判断题填空题简答题案例分析题总分得分一、单选题（共20分）

1.根据《证券法》规定，基金管理人应当建立健全的合规管理制度，以下哪项不属于合规管理的基本要求？（）

A.制定基金投资业务流程规范

B.定期对员工进行合规培训

C.对基金资产进行严格的风险控制

D.允许基金经理根据市场情况自主调整投资范围

2.基金募集期间，基金管理人应当在哪个阶段向投资者披露基金合同、招募说明书等法律文件？（）

A.基金合同生效后

B.基金合同签署后

C.基金份额发售前

D.基金份额发售中

3.下列哪种基金类型通常被认为风险较低，适合风险承受能力较低的投资者？（）

A.股票型基金

B.混合型基金

C.指数型基金

D.货币市场基金

4.基金信息披露中，"基金业绩比较基准"是指什么？（）

A.基金过去一段时间的实际收益率

B.基金管理人预期的最低收益率

C.基金投资标的后台收益率

D.与基金业绩进行比较的参照投资组合的收益率

5.基金份额持有人大会的表决机制中，以下哪项说法是正确的？（）

A.所有持有人均有相同的表决权

B.基金份额持有人可以委托他人代为表决

C.基金份额持有人必须亲自出席大会

D.表决权与基金规模成正比

6.基金投资中，"久期"主要用于衡量哪种风险？（）

A.流动性风险

B.信用风险

C.利率风险

D.操作风险

7.基金管理人内部控制的目的是什么？（）

A.最大化基金收益

B.防范和化解基金运作风险

C.降低运营成本

D.提高市场竞争力

8.基金估值时，如果基金持有的是交易所交易的股票，其估值日通常是什么时候？（）

A.基金合同生效日

B.交易所交易日的收盘后

C.基金管理人决定的日子

D.交易所交易日的开盘前

9.基金合同中，关于基金运作费用的列支，以下哪项说法是正确的？（）

A.基金管理费和托管费可以直接从基金资产中列支

B.基金管理费和托管费需要先向持有人收取

C.基金管理费和托管费不能超过基金资产的一定比例

D.基金管理费和托管费由基金管理人承担

10.基金信息披露的"及时性"原则要求什么？（）

A.披露的信息必须经过证监会审核

B.披露的信息必须在法定期限内发布

C.披露的信息必须是最新的市场数据

D.披露的信息必须是最高的市场收益率

11.基金投资中，"分散投资"策略的主要目的是什么？（）

A.提高基金收益

B.降低非系统性风险

C.增加基金规模

D.减少管理费用

12.基金管理人聘请外部服务机构时，应当如何进行尽职调查？（）

A.仅查看服务机构的资质证书

B.了解服务机构的过往业绩和信誉

C.仅与服务机构的负责人面谈

D.不需要进行尽职调查

13.基金合同中，关于基金终止的事由，以下哪项说法是正确的？（）

A.基金规模低于法定最低规模

B.基金持有人大会决定终止

C.基金管理人决定终止

D.以上所有情况均可能导致基金终止

14.基金投资中，"市值"是指什么？（）

A.基金的总资产

B.基金持有的各项资产的公允价值

C.基金的总负债

D.基金的投资收益

15.基金信息披露中，"风险提示"的主要作用是什么？（）

A.提高基金的投资收益率

B.降低投资者的投资风险

C.增加基金的市场竞争力

D.吸引更多投资者购买基金

16.基金持有人大会的召集主体通常是谁？（）

A.基金托管人

B.基金管理人

C.中国证监会

D.基金行业协会

17.基金投资中，"杠杆效应"是指什么？（）

A.基金通过借贷资金放大收益

B.基金通过分散投资降低风险

C.基金通过长期投资获取稳定收益

D.基金通过短期交易获取高收益

18.基金合同中，关于基金运作的监督机制，以下哪项说法是正确的？（）

A.基金管理人自行监督

B.基金托管人监督

C.中国证监会监督

D.以上所有机构均参与监督

19.基金投资中，"净值为零"通常指的是什么情况？（）

A.基金持有的所有资产价值为零

B.基金的总资产和总负债相等

C.基金的投资收益为零

D.基金的基金份额净值为零

20.基金信息披露的"完整性"原则要求什么？（）

A.披露的信息必须全面

B.披露的信息必须准确

C.披露的信息必须及时

D.披露的信息必须易于理解

二、多选题（共15分，多选、错选均不得分）

21.基金管理人的内部控制制度通常包括哪些方面？（）

A.组织结构控制

B.业务流程控制

C.信息披露控制

D.风险管理控制

22.基金募集期间，基金管理人需要披露哪些法律文件？（）

A.基金合同

B.招募说明书

C.基金产品资料概要

D.基金份额持有人大会规则

23.基金投资中，"系统性风险"通常包括哪些类型？（）

A.市场风险

B.信用风险

C.流动性风险

D.操作风险

24.基金合同中，关于基金资产的保管，以下哪些说法是正确的？（）

A.基金资产由基金托管人保管

B.基金资产由基金管理人保管

C.基金资产由基金份额持有人保管

D.基金资产由第三方托管机构保管

25.基金信息披露的"准确性"原则要求什么？（）

A.披露的信息必须真实

B.披露的信息必须准确

C.披露的信息必须完整

D.披露的信息必须易于理解

26.基金投资中，"资产配置"策略通常包括哪些步骤？（）

A.确定投资目标

B.评估风险承受能力

C.选择合适的资产类别

D.确定投资比例

27.基金持有人大会的表决机制中，以下哪些说法是正确的？（）

A.基金份额持有人可以委托他人代为表决

B.基金份额持有人必须亲自出席大会

C.表决权与基金规模成正比

D.重要事项需要三分之二以上持有人同意

28.基金投资中，"风险分散"策略通常包括哪些方法？（）

A.分散投资于不同资产类别

B.分散投资于不同行业

C.分散投资于不同地区

D.分散投资于不同时间

29.基金合同中，关于基金运作的费用，以下哪些说法是正确的？（）

A.基金管理费可以直接从基金资产中列支

B.基金托管费可以直接从基金资产中列支

C.基金运作费用需要先向持有人收取

D.基金运作费用不能超过基金资产的一定比例

30.基金信息披露的"公平性"原则要求什么？（）

A.所有投资者都能获得相同的信息

B.披露的信息必须真实

C.披露的信息必须准确

D.披露的信息必须完整

三、判断题（共10分，每题0.5分）

31.基金管理人可以自行募集基金。（）

32.基金合同是基金运作的基础法律文件。（）

33.基金份额持有人大会是基金的最高权力机构。（）

34.基金投资中，"净值"是指基金的单位资产净值。（）

35.基金信息披露的"及时性"原则要求披露的信息必须是最新的市场数据。（）

36.基金管理人可以未经持有人大会同意调整基金的投资范围。（）

37.基金投资中，"分散投资"策略可以完全消除风险。（）

38.基金合同中，关于基金资产的保管，基金资产由基金管理人保管。（）

39.基金信息披露的"完整性"原则要求披露的信息必须全面。（）

40.基金持有人大会的表决机制中，所有持有人均有相同的表决权。（）

四、填空题（共10分，每空1分）

41.基金管理人应当建立健全的__________制度，防范和化解基金运作风险。

42.基金募集期间，基金管理人应当在__________向投资者披露基金合同、招募说明书等法律文件。

43.基金投资中，"分散投资"策略的主要目的是__________。

44.基金管理人聘请外部服务机构时，应当进行__________，确保服务机构的资质和能力符合要求。

45.基金合同中，关于基金资产的保管，基金资产由__________保管。

46.基金信息披露的"准确性"原则要求披露的信息必须__________。

47.基金投资中，"资产配置"策略通常包括__________、评估风险承受能力、选择合适的资产类别、确定投资比例等步骤。

48.基金持有人大会的表决机制中，重要事项需要__________以上持有人同意。

49.基金投资中，"风险分散"策略通常包括分散投资于不同资产类别、不同行业、不同地区、不同时间等方法。

50.基金信息披露的"公平性"原则要求所有投资者都能获得__________的信息。

五、简答题（共30分，每题6分）

51.简述基金管理人的内部控制制度的主要内容。

52.简述基金募集期间，基金管理人需要披露哪些法律文件及其主要内容。

53.简述基金投资中，"系统性风险"和"非系统性风险"的区别。

54.简述基金合同中，关于基金资产的保管的机制和要求。

55.简述基金信息披露的"及时性"原则的要求和意义。

六、案例分析题（共25分）

案例：某基金管理人A基金，在2023年1月募集期间，向投资者披露了基金合同和招募说明书，但在基金合同中未明确约定基金的投资范围和业绩比较基准。在2023年6月，基金管理人未经持有人大会同意，自行将基金的投资范围从股票型基金调整为混合型基金，导致基金净值大幅波动，部分投资者投诉基金管理人违规操作。

问题：

（1）分析该基金管理人A基金在募集期间信息披露方面存在的问题。

（2）分析该基金管理人A基金在投资运作方面存在的问题。

（3）提出针对该基金管理人A基金的改进建议。

一、单选题（共20分）

1.D

解析：根据《证券法》规定，基金管理人应当建立健全的合规管理制度，包括制定基金投资业务流程规范、定期对员工进行合规培训、对基金资产进行严格的风险控制等。允许基金经理根据市场情况自主调整投资范围不属于合规管理的基本要求。

2.C

解析：根据《证券投资基金法》规定，基金募集期间，基金管理人应当在基金份额发售前向投资者披露基金合同、招募说明书等法律文件。

3.D

解析：货币市场基金通常被认为风险较低，适合风险承受能力较低的投资者。股票型基金、混合型基金、指数型基金的风险相对较高。

4.D

解析：基金信息披露中，"基金业绩比较基准"是指与基金业绩进行比较的参照投资组合的收益率。

5.B

解析：基金份额持有人大会的表决机制中，基金份额持有人可以委托他人代为表决。

6.C

解析：基金投资中，"久期"主要用于衡量利率风险。

7.B

解析：基金管理人内部控制的目的是防范和化解基金运作风险。

8.B

解析：基金估值时，如果基金持有的是交易所交易的股票，其估值日通常是在交易所交易日的收盘后。

9.A

解析：基金合同中，关于基金运作费用的列支，基金管理费和托管费可以直接从基金资产中列支。

10.B

解析：基金信息披露的"及时性"原则要求披露的信息必须在法定期限内发布。

11.B

解析：基金投资中，"分散投资"策略的主要目的是降低非系统性风险。

12.B

解析：基金管理人聘请外部服务机构时，应当了解服务机构的过往业绩和信誉，进行尽职调查。

13.D

解析：基金合同中，关于基金终止的事由，基金规模低于法定最低规模、基金持有人大会决定终止、基金管理人决定终止均可能导致基金终止。

14.B

解析：基金投资中，"市值"是指基金持有的各项资产的公允价值。

15.B

解析：基金信息披露中，"风险提示"的主要作用是降低投资者的投资风险。

16.B

解析：基金持有人大会的召集主体通常是谁是基金管理人。

17.A

解析：基金投资中，"杠杆效应"是指基金通过借贷资金放大收益。

18.B

解析：基金合同中，关于基金运作的监督机制，基金托管人监督。

19.B

解析：基金投资中，"净值为零"通常指的是基金的总资产和总负债相等。

20.A

解析：基金信息披露的"完整性"原则要求披露的信息必须全面。

二、多选题（共15分，多选、错选均不得分）

21.ABCD

解析：基金管理人的内部控制制度通常包括组织结构控制、业务流程控制、信息披露控制、风险管理控制等方面。

22.ABC

解析：基金募集期间，基金管理人需要披露基金合同、招募说明书、基金产品资料概要等法律文件。

23.AC

解析：基金投资中，"系统性风险"通常包括市场风险和信用风险。

24.AD

解析：基金合同中，关于基金资产的保管，基金资产由基金托管人保管或由第三方托管机构保管。

25.AB

解析：基金信息披露的"准确性"原则要求披露的信息必须真实、准确。

26.ABCD

解析：基金投资中，"资产配置"策略通常包括确定投资目标、评估风险承受能力、选择合适的资产类别、确定投资比例等步骤。

27.AD

解析：基金持有人大会的表决机制中，基金份额持有人可以委托他人代为表决，重要事项需要三分之二以上持有人同意。

28.ABCD

解析：基金投资中，"风险分散"策略通常包括分散投资于不同资产类别、不同行业、不同地区、不同时间等方法。

29.AB

解析：基金合同中，关于基金运作的费用，基金管理费和托管费可以直接从基金资产中列支。

30.AD

解析：基金信息披露的"公平性"原则要求所有投资者都能获得相同的信息，披露的信息必须完整。

三、判断题（共10分，每题0.5分）

31.√

32.√

33.√

34.√

35.√

36.×

37.×

38.×

39.√

40.×

四、填空题（共10分，每空1分）

41.合规管理

42.基金份额发售前

43.降低非系统性风险

44.尽职调查

45.基金托管人

46.准确

47.确定投资目标

48.三分之二

49.风险分散

50.相同

五、简答题（共30分，每题6分）

51.答：基金管理人的内部控制制度主要包括组织结构控制、业务流程控制、信息披露控制、风险管理控制等方面。

解析：该答案涵盖了基金管理人内部控制制度的主要内容，符合培训内容要求。

52.答：基金募集期间，基金管理人需要披露基金合同、招募说明书、基金产品资料概要等法律文件。其中，基金合同是基金运作的基础法律文件，招募说明书是向投资者介绍基金投资策略、风险收益特征等信息的重要文件，基金产品资料概要是向投资者简要介绍基金产品信息的文件。

解析：该答案涵盖了基金募集期间需要披露的法律文件及其主要内容，符合培训内容要求。

53.答：系统性风险是指影响整个市场的风险，非系统性风险是指影响单个资产的风险。系统性风险无法通过分散投资消除，而非系统性风险可以通过分散投资降低。

解析：该答案涵盖了系统性风险和非系统性风险的区别，符合培训内容要求。

54.答：基金合同中，关于基金资产的保管的机制和要求包括：