2025证券行业专业人员水平评价测试（基础卷5）

2025证券行业专业人员水平评价测试（基础卷5）一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）下列不属于证券发行市场功能的是（）A.筹资功能B.定价功能C.资本配置功能D.流动性功能证券公司的最高决策机构是（）A.股东大会B.董事会C.监事会D.经营管理机构股票按是否记载股东姓名分类，分为（）A.普通股和优先股B.记名股票和无记名股票C.流通股和非流通股D.内资股和外资股基金合同生效后，开放式基金募集的基金份额总额（）A.固定不变B.可以增减C.只能增加D.只能减少我国《证券法》规定，证券发行实行（）A.注册制B.审批制C.核准制D.备案制证券公司经纪业务的收入来源主要是（）A.佣金收入B.利息收入C.投资收益D.管理费收入债券的票面要素不包括（）A.票面价值B.票面利率C.偿还期限D.市场价格基金管理人应当在每个开放日的次日，通过基金管理人网站、基金销售机构网站等披露（）A.基金份额净值B.基金资产总值C.基金资产净值D.基金投资组合上市公司公开增发股票的，最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于（）A.3%B.6%C.10%D.15%下列属于证券市场自律性组织的是（）A.中国证监会B.中国人民银行C.证券交易所D.财政部二、多项选择题（共5题，每题2分，共10分；多选、少选、错选均不得分）证券发行方式包括（）A.公募发行B.私募发行C.直接发行D.间接发行证券公司的监事会职责包括（）A.检查公司财务B.监督董事、高级管理人员履职C.提议召开股东大会D.制定公司经营计划关于股票的说法，正确的有（）A.股票是所有权凭证B.股票没有偿还期限C.股票的收益具有不确定性D.股票可以退还给发行人基金的运作包括（）A.基金的募集B.基金的投资管理C.基金资产的托管D.基金的信息披露下列属于证券交易场所的有（）A.上海证券交易所B.深圳证券交易所C.全国中小企业股份转让系统D.证券公司柜台市场三、判断题（共5题，每题1分，共5分；正确的打“√”，错误的打“×”）证券发行市场又称为二级市场。（）证券公司的董事会负责制定公司的基本管理制度。（）优先股股东的股息率是不固定的，随公司盈利情况变动。（）基金管理人应当在基金合同约定的时间内披露基金季度报告。（）证券交易场所的设立和解散，由国务院决定。（）四、综合分析题（共1题，每题15分，共15分）某上市公司拟公开增发股票，相关情况如下：最近3个会计年度加权平均净资产收益率分别为4%、5%、5.5%最近一期期末净资产为10亿元，本次拟增发股票募集资金8亿元，全部用于补充流动资金公司存在未弥补亏损5000万元本次增发股票的发行价格为公告招股意向书前20个交易日公司股票均价的85%公司未按规定披露上一年度关联交易情况请根据上述材料，回答下列问题：该上市公司公开增发股票的方案存在哪些不合规之处？请说明理由。（8分）该公司需如何调整方案才能符合公开增发的监管要求？（7分）参考答案及解析一、单项选择题D解析：证券发行市场（一级市场）功能包括筹资、定价、资本配置，流动性功能是流通市场（二级市场）的功能，故选D。A解析：证券公司最高决策机构是股东大会，董事会是经营决策机构，监事会是监督机构，故选A。B解析：股票按是否记载股东姓名分为记名股票和无记名股票，A是按股东权利分类，C是按流动性分类，D是按投资者地域分类，故选B。B解析：开放式基金份额总额不固定，可随时申购（增加）或赎回（减少），封闭式基金份额总额固定，故选B。A解析：我国《证券法》规定证券发行实行注册制，改变了以往的核准制，故选A。A解析：证券公司经纪业务主要收入来源是交易佣金，故选A。D解析：债券票面要素包括票面价值、票面利率、偿还期限、发行人名称等，市场价格是交易形成的，不属于票面要素，故选D。A解析：开放式基金需在每个开放日次日披露基金份额净值，故选A。B解析：上市公司公开增发股票要求最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%，故选B。C解析：证券交易所是自律性组织，中国证监会是行政监管机构，中国人民银行、财政部不直接监管证券市场，故选C。二、多项选择题ABCD解析：证券发行方式按发行对象分为公募、私募，按发行主体是否直接参与分为直接发行、间接发行，故选ABCD。ABC解析：监事会职责包括检查财务、监督董监高履职、提议召开股东大会等，制定经营计划是董事会职责，故选ABC。ABC解析：股票是所有权凭证，无偿还期限，收益（股息、资本利得）具有不确定性，股票不能退还给发行人，只能在二级市场转让，故选ABC。ABCD解析：基金运作包括募集、投资管理、托管、信息披露、清算交收等环节，故选ABCD。ABCD解析：我国证券交易场所包括沪深交易所、全国股转系统、柜台市场等，故选ABCD。三、判断题×解析：证券发行市场是一级市场，流通市场是二级市场。√解析：证券公司董事会负责制定公司基本管理制度，经营管理机构负责执行。×解析：优先股股东的股息率通常是固定的，不受公司盈利波动影响，普通股股息不固定。√解析：基金管理人需在每个季度结束后15个工作日内披露季度报告。√解析：证券交易场所的设立和解散由国务院决定，体现国家对证券市场的监管。四、综合分析题不合规之处及理由：（1）净资产收益率不符合要求：公开增发需最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%，该公司平均为（4%+5%+5.5%）/3=4.83%，未达标；（2）募集资金用途不合规：公开增发募集资金应主要用于主营业务，补充流动资金的比例不得过高，且本次募集资金8亿元占净资产80%，比例过高，不符合“募集资金数额和使用应当符合规定”的要求；（3）存在未弥补亏损：上市公司公开增发股票要求最近一期期末不存在未弥补亏损，该公司有5000万元未弥补亏损，不合规；（4）信息披露违规：未按规定披露关联交易情况，违反信息披露的真实性、完整性要求，公开增发需公司信息披露合规，无重大违法行为；（5）发行价格合规：公开增发价格不低于前20个交易日均价的80%，85%符合要求，此点合规。调整建议：（1）优化盈利结构，提高净资产收益率，待最近3个会计年度平均达标后再申请；（2）调整募集资金用途，将大部分资金用