数据要素市场做市商做市义务履行情况监测报告合同

数据要素市场做市商做市义务履行情况监测报告合同合同编号：__________

第一章总则

第一条合同目的

本合同旨在明确数据要素市场做市商在履行做市义务过程中的权利与义务，规范做市商与监测机构之间的合作事宜，确保数据要素市场的公平、公正、公开和高效运行。

第二条合同主体

1.1做市商

做市商是指在本合同约定的数据要素市场内，通过提供持续的买卖报价，促进数据要素交易活跃性，并承担相应做市义务的市场参与主体。

1.2监测机构

监测机构是指依法设立，具备专业能力和资质，负责对做市商做市义务履行情况进行监测、评估和报告的独立第三方机构。

第三条适用范围

本合同适用于做市商在本合同约定的数据要素市场内所进行的所有做市活动，包括但不限于报价提供、交易撮合、风险控制等。

第二章做市商义务

第四条做市报价义务

4.1义务内容

做市商应当根据市场情况和数据要素的供需关系，及时、准确地提供买卖双向报价，确保报价的合理性和流动性。

4.2报价频率

做市商应当按照数据要素市场的规定，定期提供做市报价，报价频率不得低于市场规定的最低要求。

4.3报价调整

在做市过程中，做市商应当根据市场变化及时调整报价，确保报价与市场实际情况相符。

第五条交易撮合义务

5.1义务内容

做市商应当积极参与数据要素交易撮合，提高交易成功的概率，促进市场流动性。

5.2撮合方式

做市商可以通过自主撮合或委托交易所撮合等方式，完成数据要素交易撮合。

5.3撮合效率

做市商应当努力提高交易撮合效率，确保交易撮合的及时性和准确性。

第六条风险控制义务

6.1义务内容

做市商应当建立健全风险控制体系，对做市过程中的市场风险、信用风险、操作风险等进行有效控制。

6.2风险控制措施

做市商应当采取以下风险控制措施：

（1）设定合理的做市头寸限制，防止过度交易风险；

（2）建立完善的交易监控机制，及时发现并处理异常交易行为；

（3）制定应急预案，应对市场突发情况。

第三章监测机构职责

第七条监测内容

7.1做市报价监测

监测机构应当对做市商的做市报价进行实时监测，包括报价频率、报价准确性、报价调整等。

7.2交易撮合监测

监测机构应当对做市商的交易撮合情况进行监测，包括撮合成功率、撮合效率等。

7.3风险控制监测

监测机构应当对做市商的风险控制体系进行评估，包括风险控制措施的有效性、风险控制体系的完整性等。

第八条监测方法

8.1数据采集

监测机构应当通过数据要素市场提供的接口，采集做市商的做市数据，确保数据的真实性和完整性。

8.2分析方法

监测机构应当采用专业的统计分析方法，对做市商的做市义务履行情况进行评估。

8.3报告编制

监测机构应当根据监测结果，编制做市义务履行情况监测报告，并向数据要素市场和相关监管机构报告。

第九条监测结果运用

9.1对做市商的反馈

监测机构应当将监测结果及时反馈给做市商，帮助做市商改进做市策略，提高做市质量。

9.2对监管机构的报告

监测机构应当定期向数据要素市场监管机构报告做市商的做市义务履行情况，为监管机构提供决策依据。

第四章合同履行

第十条合同期限

本合同的有效期为____年，自双方签字盖章之日起生效。

第十一条通知与送达

11.1通知方式

双方应当通过书面形式进行通知，包括但不限于书面文件、电子邮件等。

11.2送达地址

双方应当在合同中约定送达地址，确保通知能够及时送达。

第十二条合同变更

12.1变更条件

双方可以通过书面形式变更本合同的内容，但变更内容不得违反法律法规的强制性规定。

12.2变更程序

合同变更需要经过双方签字盖章，并按照本合同约定的通知方式进行送达。

第五章违约责任

第十三条做市商违约责任

13.1违约情形

做市商有下列情形之一的，视为违约：

（1）未按照本合同约定提供做市报价；

（2）做市报价存在虚假或误导性信息；

（3）未按照本合同约定履行交易撮合义务；

（4）未按照本合同约定履行风险控制义务。

13.2违约责任

做市商应当承担违约责任，包括但不限于赔偿损失、支付违约金等。

第十四条监测机构违约责任

14.1违约情形

监测机构有下列情形之一的，视为违约：

（1）未按照本合同约定进行监测；

（2）监测结果存在虚假或误导性信息；

（3）未按照本合同约定反馈监测结果。

14.2违约责任

监测机构应当承担违约责任，包括但不限于赔偿损失、支付违约金等。

第六章争议解决

第十五条争议解决方式

双方应当通过友好协商解决本合同项下的任何争议。协商不成的，任何一方可以向数据要素市场所在地人民法院提起诉讼。

第七章合同终止

第十六条终止条件

本合同在以下情形下终止：

（1）合同期限届满，双方未续签；

（2）双方协商一致终止本合同；

（3）一方违约，导致合同无法继续履行。

第八章附件

第十七条附件内容

本合同的附件包括但不限于：

（1）做市商基本信息；

（2）监测机构资质证明；

（3）数据要素市场交易规则。

第九章其他

第十八条法律适用

本合同的订立、效力、解释、履行及争议解决均适用中华人民共和国法律。

第十九条不可抗力

因不可抗力导致本合同无法履行的，双方不承担违约责任，但应当及时通知对方，并采取必要的措施减少损失。

第二十条通知

本合同项下的所有通知均应当按照本合同约定的地址送达。

第二十一条完整性

本合同及其附件构成双方权利义务的完整约定，任何其他约定均无效。

第二十二条保密

双方对本合同内容及履行过程中知悉的对方商业秘密负有保密义务，未经对方书面同意，不得向任何第三方泄露。

第二十三条可分割性

本合同的任何条款均具有独立性，任何条款的无效不影响其他条款的效力。

第二十四条修订

本合同的修订需要经过双方书面同意，并按照本合同约定的通知方式进行送达。

第二十五条法律权利

本合同是双方关于本合同主题的完整协议，取代之前所有的口头或书面的约定、谅解和承诺。

第二十六条联系方式

双方应当在合同中约定联系方式，确保沟通的及时性和有效性。

第二十七条生效

本合同自双方签字盖章之日起生效。

第二十八条附件

本合同的附件包括但不限于：

（1）做市商基本信息；

（2）监测机构资质证明；

（3）数据要素市场交易规则。

**一、特殊应用场景及条款说明**

1.**场景一：政府监管机构委托监测**

-**应用场合说明**：政府监管机构可能出于加强市场监督的目的，委托监测机构对特定做市商的做市义务履行情况进行专项监测。

-**需要注意的条款**：

-**第四条做市报价义务**：需要强调做市商在政府监管下的特殊报价要求，如报价的透明度、及时性等。

-**第七条监测内容**：需要增加对政府监管机构特定关注点的监测要求，如价格操纵、市场垄断等行为。

-**第十五条争议解决方式**：可能需要增加仲裁作为争议解决方式，以提高解决效率和权威性。

2.**场景二：数据要素市场初期运营**

-**应用场合说明**：在数据要素市场初步运营阶段，市场流动性较低，做市商的做市义务对市场健康发展至关重要。

-**需要注意的条款**：

-**第四条做市报价义务**：需要降低报价频率要求，以适应初期市场流动性不足的情况。

-**第六条风险控制义务**：需要增加对做市商在市场初期运营中可能面临的风险的提示和应对措施。

-**第九条监测结果运用**：需要强调监测结果对市场初期运营的指导作用，如为市场规则完善提供依据。

3.**场景三：做市商跨市场做市**

-**应用场合说明**：做市商可能在多个数据要素市场进行做市活动，需要统一规范其做市义务履行情况。

-**需要注意的条款**：

-**第三条适用范围**：需要明确合同适用的多个数据要素市场范围。

-**第四条做市报价义务**：需要规定不同市场做市报价的统一标准，以避免做市商在不同市场间进行不公平竞争。

-**第七条监测内容**：需要增加对不同市场做市情况的综合监测，以确保做市商的做市行为在所有市场都符合要求。

4.**场景四：做市商与监测机构合作做市**

-**应用场合说明**：做市商与监测机构可能存在合作关系，共同参与数据要素市场的做市活动。

-**需要注意的条款**：

-**第四条做市报价义务**：需要明确做市商与监测机构在报价提供上的分工和责任。

-**第七条监测内容**：需要增加对监测机构合作做市情况的监测要求，以确保监测结果的客观性和公正性。

-**第十八条法律适用**：可能需要增加合作做市相关法律法规的适用条款。

5.**场景五：数据要素市场国际化运营**

-**应用场合说明**：数据要素市场可能面向国际投资者开放，需要考虑国际做市商的做市义务履行情况。

-**需要注意的条款**：

-**第二条合同主体**：需要增加对国际做市商资质要求的规定。

-**第四条做市报价义务**：需要考虑国际做市商在报价时可能面临的汇率风险等问题，并规定相应的应对措施。

-**第七条监测内容**：需要增加对国际做市商的监测要求，如反洗钱、反恐怖融资等合规性要求。

**二、实际操作过程中遇到的问题及解决办法**

1.**问题一：做市报价不透明**

-**说明**：做市商可能通过操纵报价等方式进行不正当竞争，影响市场公平性。

-**解决办法**：

-**条款依据**：第四条做市报价义务

-**具体措施**：要求做市商定期披露其报价策略和算法，增加报价的透明度；监测机构加强对报价异常情况的监测，及时发现并处理操纵市场行为。

2.**问题二：监测结果不准确**

-**说明**：监测机构可能由于技术手段不足或人为因素，导致监测结果存在偏差。

-**解决办法**：

-**条款依据**：第七条监测内容、第八条监测方法

-**具体措施**：引入先进的监测技术手段，如大数据分析、人工智能等，提高监测的准确性和效率；对监测人员进行专业培训，确保其具备专业的监测能力和职业道德。

3.**问题三：违约责任过轻**

-**说明**：做市商或监测机构违约时，可能面临的责任过轻，无法有效约束其行为。

-**解决办法**：

-**条款依据**：第十三条做市商违约责任、第十四条监测机构违约责任

-**具体措施**：根据违约行为的严重程度，设定不同的违约责任，如赔偿损失、支付违约金、暂停或取消做市资格等；建立违约行为记录制度，对多次违约的做市商或监测机构进行重点监管。

4.**问题四：争议解决周期过长**

-**说明**：通过诉讼解决争议可能周期过长，影响市场效率。

-**解决办法**：

-**条款依据**：第十五条争议解决方式

-**具体措施**：增加仲裁作为争议解决方式，仲裁程序相对简单快捷，能够有效缩短争议解决周期；建立调解机制，鼓励双方通过协商解决争议。

5.**问题五：数据安全风险**

-**说明**：做市商和监测机构在处理数据要素时，可能面临数据泄露、滥用等安全风险。

-**解决办法**：

-**条款依据**：第二十二条保密

-**具体措施**：要求做市商和监测机构建立完善的数据安全管理制度，采取必要的技术措施保护数据安全；对涉及敏感数据的信息进行脱敏处理，防止数据泄露和滥用。

**三、原始合同所需要的所有详细的附件**

1.**做市商基本信息**

-做市商名称、注册地址、法定代表人、联系方式等。

-做市商的资质证明文件，如营业执照、金融许可证等。

-做市商的做市经验和业绩。

2.**监测机构资质证明**

-监测机构的名称、注册地址、法定代表人、联系方式等。

-监测机构的资质证明文件，如营业执照、行业许可证等。

-监测机构的专业能力和经验，如技术人员数量、监测设备情况等。

3.**数据要素市场交易规则**

-数据要素市场的交易时间、交易方式、交易费用等。

-数据要素市场的报价规则、撮合规则、结算规则等。

-数据要素市场的风险控制规则、信息披露规则等。

4.**做市商做市协议**

-做市商与数据要素市场签订的做市协议，包括做市品种、做市规模、做市费用等。

-做市商的做市策略和报价方案。

5.**监测机构监测方案**

-监测机构的监测计划，包括监测对象、监测指标、监测方法等。

-监测机构的监测报告模板，包括报告内容、报告格式、报告时间等。

6.**数据要素市场监管规则**

-数据要素市场的监管机构、监管职责、监管措施等。

-数据要素市场的违规行为认定标准、处罚措施等。

多方为主导时的，附件条款及说明

第一条甲方为主导时的，附加条款及说明

1.1附加条款：甲方主导下的做市策略协同机制

1.1.1条款内容：在甲方为主导的数据要素市场结构中，做市商的做市策略应当与甲方设定的市场发展目标、价格发现机制以及风险控制框架保持高度协同。做市商应定期向甲方提交做市策略报告，并参与甲方组织的市场策略讨论会，确保做市活动服务于市场整体发展需求。甲方有权对做市商的做市策略进行指导和建议，并要求做市商根据市场变化及时调整。

1.1.2条款说明：本条款旨在明确在甲方主导的市场模式下，做市商的做市活动并非完全独立自主，而是需要与甲方形成战略协同。甲方作为市场的设计者和引导者，其目标是促进市场的健康、有序发展。因此，做市商的做市策略需要与甲方的市场发展目标相一致，避免因个别做市商的过度逐利行为损害市场整体利益。通过建立策略协同机制，可以确保做市活动更好地服务于市场价格发现、资源配置和风险管理等功能，提升市场的整体效率和稳定性。

1.2附加条款：甲方对做市商的业绩考核与激励调整权

1.2.1条款内容：甲方基于监测机构提供的监测报告及自身对市场情况的评估，有权对做市商的做市业绩进行考核，并根据考核结果对做市商的激励措施进行调整。甲方可以设定业绩考核指标，如做市报价的深度、宽度、成交量、市场波动率控制等，并对未达到业绩要求的做市商采取相应的激励约束措施，包括但不限于调整做市费用、限制做市权限等。

1.2.2条款说明：本条款赋予甲方在主导市场时对做市商进行业绩考核和激励调整的权力。这体现了甲方对做市商行为的监督权和引导权。通过设定明确的业绩考核指标，可以量化做市商的业绩表现，为激励调整提供客观依据。这种考核与激励机制有助于激励做市商提升做市质量，更好地履行做市义务，同时也有助于甲方及时发现和解决做市活动中存在的问题，确保市场的健康发展。

1.3附加条款：甲方对市场数据的优先使用权与保密义务

1.3.1条款内容：在保障数据要素市场公平、公正的前提下，甲方作为市场组织者，对监测过程中产生的与做市活动相关的市场数据享有优先使用权。甲方应建立严格的数据保密制度，确保所获取的市场数据不被泄露或滥用，仅用于市场监测、规则完善、风险管理等目的。

1.3.2条款说明：本条款明确了甲方在主导市场时对市场数据的优先使用权和保密义务。甲方需要市场数据来更好地理解市场运行情况，优化市场规则，提升市场效率。赋予甲方优先使用权，有助于其发挥市场组织者的作用。但同时，必须强调保密义务，确保数据的安全，防止数据被用于不正当竞争或其他非法目的，维护市场的公平性和做市商的合法权益。

1.4附加条款：甲方对做市商的准入与退出管理权

1.4.1条款内容：甲方基于市场发展需要和做市商的资质条件，有权对申请成为做市商的主体进行审核，并决定其准入资格。对于已准入的做市商，若其不再符合市场要求或出现重大违约行为，甲方有权依据本合同及相关市场规则，对其进行处罚，直至暂停或终止其做市资格。

1.4.2条款说明：本条款赋予了甲方在主导市场时对做市商准入和退出的管理权。这是甲方作为市场管理者的重要职责。通过严格的准入审核，可以确保进入市场的做市商具备相应的资质和能力，维护市场的质量。同时，通过设定退出机制，可以对不合格或违规的做市商进行约束，净化市场环境，保障市场的健康运行。

第二条乙方为主导时的，附加条款及说明

2.1附加条款：乙方主导下的做市价格发现机制保障

2.1.1条款内容：在乙方为主导的数据要素市场结构中，应建立并维护一个高效、公正的价格发现机制。做市商的报价应当作为价格发现过程的重要输入，乙方应确保所有做市商在价格发现过程中享有平等的机会，不得偏袒任何一方。乙方应定期评估价格发现机制的有效性，并根据市场发展情况进行必要的调整和完善。

2.1.2条款说明：本条款旨在明确在乙方主导的市场模式下，价格发现是市场的核心功能，做市商的报价是价格发现的重要依据。乙方作为市场的组织者，有责任保障价格发现机制的有效性和公平性。通过确保所有做市商平等参与价格发现过程，可以避免个别做市商操纵价格或形成价格联盟，从而形成更真实、更有效的市场价格。定期评估和调整机制，则可以确保价格发现机制始终适应市场发展的需要。

2.2附加条款：乙方对做市商的公平对待原则

2.2.1条款内容：乙方在履行本合同过程中，应对所有做市商实行公平对待原则。在提供市场信息、组织交易活动、处理投诉举报等方面，不得设置歧视性条款或采取偏袒行为。乙方应建立公平对待的监督机制，并接受做市商和社会公众的监督。

2.2.2条款说明：本条款强调了在乙方主导的市场中，公平对待所有做市商是一项基本原则。这是维护市场公平竞争环境的基础。通过明确公平对待的原则，并建立相应的监督机制，可以防止乙方利用其主导地位对特定做市商进行优待或歧视，从而保障所有做市商的合法权益，促进市场的健康发展。

2.3附加条款：乙方对市场流动性的培育与维护责任

2.3.1条款内容：乙方应承担培育和维护市场流动性的责任。可以通过多种措施，如吸引更多做市商参与、优化交易规则、提供流动性奖励等，提升市场的交易活跃度。乙方应定期监测市场流动性指标，并根据监测结果采取相应的措施。

2.3.2条款说明：本条款明确了乙方在主导市场时对培育和维护市场流动性的责任。流动性是市场的重要组成部分，高流动性有助于降低交易成本、提升价格发现效率。乙方通过采取积极措施提升市场流动性，可以吸引更多参与者，促进市场的繁荣发展。

2.4附加条款：乙方对做市商的培训与支持义务

2.4.1条款内容：乙方应定期组织对做市商的培训，内容包括市场规则、做市策略、风险管理等，帮助做市商提升专业能力。乙方应为做市商提供必要的市场信息和技术支持，帮助做市商更好地参与市场交易。

2.4.2条款说明：本条款规定了乙方在主导市场时对做市商的培训与支持义务。通过提供培训和市场支持，可以帮助做市商更好地理解市场规则，掌握做市技巧，提升风险管理能力，从而更好地履行做市义务，促进市场的健康发展。

第三条当有第三方中介时，附加条款及说明

3.1附加条款：第三方中介的准入资质与持续监督

3.1.1条款内容：任何希望成为本合同项下第三方中介的主体，必须具备相应的资质和条件，包括但不限于专业的数据分析能力、独立的市场判断能力、健全的风险控制体系以及良好的市场信誉。乙方有权对第三方中介进行持续的监督，对其服务质量、数据安全、合规性等方面进行评估，并可根据评估结果调整合作模式或终止合作关系。

3.1.2条款说明：本条款旨在明确引入第三方中介时的资质要求和监督机制。第三方中介在数据要素市场做市义务履行情况监测中扮演着重要角色，其专业性和独立性直接影响监测结果的客观性和可信度。因此，必须对第三方中介的准入进行严格把关，确保其具备履行职责所需的能力和条件。同时，通过持续的监督和评估，可以确保第三方中介持续满足市场要求，维护监测工作的质量。

3.2附加条款：第三方中介与做