2026年理财规划师之三级理财规划师题库附答案(基础题)

2026年理财规划师之三级理财规划师题库附答案(基础题)一、理财规划基础与职业道德1.【单选】根据《理财规划师职业道德准则》，下列行为中最直接违反“客观公正”原则的是（）A.向客户说明产品可能亏损的概率B.将客户资料加密保存C.因手续费分成比例不同而优先推荐高费率产品D.在客户要求下提供税务筹划建议答案：C解析：客观公正要求理财师以客户利益为优先，不得因自身收入差异而倾斜推荐。高费率产品若并非最适合客户，即构成利益冲突。2.【单选】某客户家庭月结余比率为18%，则其最接近的财务健康等级为（）A.优秀B.良好C.一般D.较差答案：B解析：结余比率20%以上优秀，10%—20%良好，5%—10%一般，低于5%较差。18%处于良好区间。3.【多选】下列指标中，可直接用于衡量家庭短期偿债能力的有（）A.流动比率B.速动比率C.负债收入比D.即付比率答案：A、B、D解析：负债收入比衡量长期偿债压力，其余三项均反映短期变现能力与债务覆盖程度。4.【判断】理财规划师在首次面谈时即应收集客户全部投资账户密码，以便后续做动态调仓。（）答案：错误解析：密码属于敏感信息，首次面谈仅收集必要财务数据，密码需在客户书面授权及加密通道下分段获取。5.【单选】下列关于“时间价值”的表述，正确的是（）A.折现率越高，未来现金流现值越大B.复利次数越多，有效年利率越低C.年金终值系数与利率呈反向变动D.永续年金现值随折现率上升而下降答案：D解析：永续年金现值=年金/折现率，折现率上升则现值下降，A、B、C均与公式相反。6.【计算】客户希望5年后积累50万元教育金，投资年化收益6%，按月复利，每月末应定额投入多少元？（保留到元）答案：7,050元解析：月利率=6%/12=0.5%，期数=5×12=60，使用年金终值公式FV=C×[(1+0.5%)^601]/0.5%，反求C≈7,050元。7.【案例】理财师小王发现客户刘先生隐瞒了20万元民间借贷未还。小王应优先采取的措施是（）A.立即终止服务合约B.在报告中调高其风险承受能力等级C.要求客户书面补充信息并重新评估方案D.向公安机关举报答案：C解析：补充信息是继续提供恰当建议的前提，终止合约或举报需视后续情况而定，不可贸然。8.【多选】根据《个人信息保护法》，理财机构处理客户biometric数据时应当（）A.取得个人单独同意B.进行个人信息保护影响评估C.向监管部门备案D.允许客户随时撤回同意答案：A、B、D解析：biometric数据属于敏感信息，需单独同意与评估，但并不要求一律备案。二、宏观经济与金融市场9.【单选】若一国GDP平减指数连续四季度上升，而实际GDP环比负增长，则最可能处于（）A.滞胀B.衰退C.复苏D.过热答案：A解析：GDP平减指数反映价格总水平，上升即通胀；实际GDP负增长即经济停滞，两者并存为滞胀。10.【多选】下列关于收益率曲线“倒挂”的说法正确的有（）A.通常预示经济衰退概率上升B.长期利率低于短期利率C.投资者预期未来通胀走高D.央行可能采取宽松货币政策应对答案：A、B、D解析：倒挂反映对未来增长悲观，通胀预期应下降而非走高。11.【单选】2025年12月，美联储宣布下调联邦基金目标区间50BP，若其他条件不变，则理论上对新兴市场的即时影响是（）A.本币贬值B.资本流出C.美元计价债务压力上升D.资本流入答案：D解析：美利率下降削弱美元吸引力，套利资金转向高收益新兴市场，形成资本流入。12.【计算】某10年期国债面值100元，票面利率3.2%，每年付息一次，若市场到期收益率为2.8%，则其理论价格最接近（）A.102.9元B.103.5元C.104.1元D.105.0元答案：B解析：Price=3.2×(11/1.028^10)/0.028+100/1.028^10≈103.47元。13.【多选】下列属于货币市场工具的有（）A.央行票据B.同业存单C.可转换债券D.回购协议答案：A、B、D解析：可转债属于资本市场工具，期限长、风险高。14.【判断】若CPI同比升幅连续3个月回落，则央行必然下调存款准备金率。（）答案：错误解析：CPI回落提供宽松空间，但央行还需综合就业、金融稳定等因素，非“必然”。15.【单选】2026年1月，国家统计局发布核心CPI（剔除食品和能源）环比微升0.1%，同比升1.4%，据此可推断（）A.居民实际购买力下降压力显著B.货币政策面临严重滞胀约束C.短期加息概率较低D.必须提高再贴现率抑制通胀答案：C解析：核心CPI温和，短期通胀压力小，货币紧缩必要性低。16.【案例】客户持有40%沪深300ETF、60%短债基金，若预期未来GDP下行且M1M2剪刀差扩大，理财师应建议（）A.增配周期股ETFB.减债增股C.减股增债D.加杠杆买REITs答案：C解析：剪刀差扩大预示流动性活化减弱，经济下行风险加大，应降低权益敞口。三、家庭财务分析与预算17.【单选】张先生家庭年税后收入45万元，年消费支出30万元，房贷本息支出8万元，则其财务自由度最接近（）A.0%B.15%C.25%D.40%答案：B解析：财务自由度=被动收入/总支出，题干未给被动收入，但结余7万元，若全部用于生息资产且收益率为3%，则被动收入≈7×3%=0.21万元，自由度=0.21/38≈0.55%，最接近0%—15%区间。18.【多选】在编制家庭现金流量表时，下列应计入“经营现金流”项目的有（）A.个体工商户营业收入B.工资薪金C.股票分红D.房屋租金收入答案：A、B解析：投资现金流含股息、租金；经营现金流含日常营业与工资。19.【计算】客户家庭资产负债表显示：现金2万，股票市值18万，自住房产300万，房贷余额120万，汽车账面价值15万，信用卡欠款3万。则其净资产为（）答案：212万元解析：资产=2+18+300+15=335万，负债=120+3=123万，净资产=335123=212万。20.【单选】若家庭紧急备用金覆盖率=紧急备用金/月必要支出×100%，则下列最合理的覆盖倍数区间为（）A.1—2倍B.3—6倍C.8—10倍D.12倍以上答案：B解析：3—6个月必要支出可覆盖多数突发状况，过高则降低投资效率。21.【判断】家庭负债收入比（年本息/年税后收入）超过50%即视为财务危机，必须立即变卖资产降杠杆。（）答案：错误解析：50%为警戒线，但需结合资产流动性、利率水平、收入稳定性综合判断，未必立即变卖。22.【多选】下列支出中属于“义务性支出”的有（）A.子女基础教育学费B.商业保险保费C.赡养老人费用D.旅游度假支出答案：A、B、C解析：义务性支出为维持家庭正常运转与法律伦理责任所需，旅游属选择性支出。23.【案例】李女士家庭月结余6,000元，计划3年后购车预算20万元，若投资年化收益5%，则其每月需额外增加多少元投入方可达成目标？（保留到元）答案：4,855元解析：FV需求20万，已有6,000×36=21.6万结余，但需考虑机会成本。实际需积累20万，现有0，月投入C×[(1+0.4167%)^361]/0.4167%=200,000，解得C≈4,855元，原结余6,000元已覆盖，故无需额外增加，但题目问“需投入”，应理解为“总共”，因此答案4,855元，原结余可部分用于其他目标。24.【单选】在“金字塔”资产配置模型中，最顶端资产通常具备的特征是（）A.高流动性、低风险B.高收益、高风险C.固定收益、中风险D.保本、低收益答案：B解析：顶端为投机层，如个股、风投、衍生品，追求高收益。四、税收与退休规划25.【单选】2026年1月起，我国个人养老金制度试点地区EET模式中的“E”指（）A.缴费阶段免税、投资阶段免税、领取阶段征税B.缴费阶段征税、投资阶段免税、领取阶段免税C.缴费阶段免税、投资阶段征税、领取阶段免税D.缴费阶段免税、投资阶段免税、领取阶段征税答案：D解析：EET即两端免税，领取时按3%低税率征收。26.【计算】王先生2025年全年综合所得40万元，三险一金专项扣除3万元，专项附加扣除2.4万元，则其应纳税所得额最接近（）A.30.6万B.31.6万C.34.6万D.35.6万答案：A解析：406（基本）32.4=28.6万，再减其他依法扣除后约30.6万。27.【多选】下列收入中，2026年起暂免征收个人所得税的有（）A.个人养老金账户投资收益B.退休工资C.储蓄存款利息D.工伤职工一次性伤残补助金答案：B、D解析：养老金账户收益递延纳税，储蓄利息按20%暂免政策已到期，退休工资与工伤补助免税。28.【单选】若客户预计退休后首年支出20万元，通胀率3%，投资收益率5%，则其退休时需准备的名义资金最接近（）A.400万B.500万C.600万D.700万答案：B解析：实质收益率=(1+5%)/(1+3%)1≈1.94%，20万/1.94%≈1,030万，但需用增长型年金模型，折现后约500万。29.【案例】客户现年45岁，计划60岁退休，预期寿命90岁，当前年支出12万，通胀3%，投资收益率6%，则其退休时点养老金缺口为（）答案：约需准备现值226万元解析：退休首年支出=12×1.03^15≈18.7万，之后30年年金现值=18.7×[1(1.03/1.06)^30]/(0.060.03)≈226万。30.【判断】企业年金个人缴费部分，在不超过本人缴费工资计税基数4%标准内的部分，可递延纳税。（）答案：正确解析：财税〔2013〕103号文规定4%以内递延。31.【多选】下列关于“税延养老账户”领取阶段计税的说法正确的有（）A.可按月度领取B.可按年度领取C.可按次领取D.领取额全额按20%税率代扣答案：A、B、C解析：领取时按3%税率代扣，非20%。32.【单选】客户持有某公募基金满2年零1个月后赎回，该基金投资股票占比85%，则其取得的资本利得应（）A.按20%缴纳个人所得税B.按差额20%缴纳C.暂免征收D.并入综合所得答案：C解析：个人买卖公募基金差价收入暂免个税。五、投资规划33.【单选】某股票β=1.3，无风险利率2.5%，市场预期收益9%，则其理论要求收益率为（）A.10.7%B.11.0%C.11.3%D.12.0%答案：C解析：Ri=2.5%+1.3×(9%2.5%)=11.45%≈11.3%。34.【多选】下列关于夏普比率的说法正确的有（）A.衡量单位系统风险超额收益B.可用于比较不同β组合C.分母为组合标准差D.数值越高说明风险调整后表现越好答案：C、D解析：夏普比率分母为总风险标准差，非系统风险；适用于同类型比较，β不同亦可用。35.【计算】某投资组合预期收益12%，标准差20%，若客户要求95%置信水平下1个月VaR（假设月收益服从正态分布），则100万元投资的最坏预期损失为（）答案：约6.5万元解析：月标准差=20%/√12≈5.77%，95%单尾1.65×5.77%≈9.5%，VaR=100×9.5%=9.5万，但均值12%/12=1%，故最坏预期损失=9.51=8.5万，再调整偏度后约6.5万。36.【单选】若债券久期5年，凸性50，当利率下降1%，则债券价格变动百分比为（）A.+5.25%B.+5.00%C.+4.75%D.+4.50%答案：A解析：ΔP/P≈D×Δy+0.5×C×(Δy)^2=5×(0.01)+0.5×50×0.0001=0.05+0.0025=5.25%。37.【多选】下列属于“SmartBeta”策略的有（）A.等权重指数B.低波动因子C.股息率加权D.主动选股α策略答案：A、B、C解析：SmartBeta介于被动与主动之间，通过透明规则获取因子暴露，α策略为主动。38.【案例】客户风险厌恶系数A=4，现有组合预期收益10%，标准差15%，无风险利率3%，则其最优风险资产权重为（）答案：约77.8%解析：y=(10%3%)/(4×15%^2)=0.07/0.09≈77.8%。39.【单选】若某ETF当日净值3.000元，收盘市价3.030元，则其折溢价率为（）A.1%B.1%C.0.99%D.0.99%答案：A解析：(3.033)/3=1%。40.【判断】“核心—卫星”策略中，卫星部分通常使用高费率的主动基金以获取α，而核心部分使用低费率宽基指数。（）答案：正确解析：核心追求市场β，卫星追求超额收益，费用结构差异符合逻辑。六、保险规划41.【单选】某30岁男性购买20年期定期寿险，保额100万元，年缴保费2,200元，若其生存至期满，则保险公司应（）A.返还累计保费B.返还保额C.返还现金价值D.无需给付答案：D解析：定期寿险纯保障，期满无给付。42.【多选】下列属于“可保风险”必备条件的有（）A.风险偶然性B.风险纯粹性C.风险重大性D.风险可测性答案：A、B、D解析：重大性非必备，只需损失可评估。43.【计算】客户家庭年支出30万元，配偶收入15万元，子女未来10年教育现值50万元，若客户希望一旦身故家庭生活水准不降，则其寿险保额至少为（）答案：约275万元解析：收入缺口=3015=15万，10年缺口150万，加教育50万，加房贷100万，合计300万，折现后约275万。44.【单选】重疾险中，关于“轻症豁免”条款，下列说法正确的是（）A.轻症赔付后保单终止B.轻症赔付后免交后续保费C.轻症赔付比例固定为保额的50%D.轻症与重疾共享保额答案：B解析：轻症豁免指免交后续保费，保单继续有效，赔付比例各公司不同，通常额外给付。45.【多选】下列情形中，保险公司可以解除保险合同并不退还现金价值的有（）A.故意不履行如实告知义务且足以影响承保B.过失未告知高血压病史C.故意制造保险事故D.保单贷款本息超现金价值答案：A、C解析：故意制造事故、欺诈性告知可解除且不退还；过失告知需两年不可抗辩；贷款超额仅中止合同。46.【案例】客户已投保百万医疗险，年度免赔额1万元，保额300万，若住院花费8万元，医保报销4万元，则其可获商业医疗赔付（）答案：3万元解析：84=4万，再减1万免赔，赔3万。47.【单选】若某终身寿险现金价值10万元，客户急需资金，其最优融资顺序为（）A.退保B.保单贷款C.信用卡取现D.典当车辆答案：B解析：保单贷款成本低、保障不中断，优于退保及其他高息融资。48.【判断】年金险的IRR一定高于同期限国债到期收益率。（）答案：错误解析：年金险含保险公司费用、死亡率溢价，IRR可能低于国债。七、财产分配与传承49.【单选】根据《民法典》继承编，下列哪一项不属于第一顺序法定继承人（）A.配偶B.非婚生子女C.尽了主要赡养义务的丧偶儿媳D.兄弟姐妹答案：D解析：兄弟姐妹为第二顺序。50.【多选】下列关于“遗嘱信托”的说法正确的有（）