2022新三板考试考点速记配套试题答案

2022新三板考试考点速记配套试题答案

一、单项选择题（总共10题，每题2分）1.以下哪项不属于新三板市场的分层层级？A.基础层B.创新层C.精选层D.北交所2.根据2022年规定，新三板创新层投资者适当性资产门槛为（）？A.200万元B.100万元C.500万元D.300万元3.挂牌公司进入创新层的条件中，要求最近12个月完成过股票发行融资的，融资额至少为（）？A.1000万元B.2000万元C.3000万元D.5000万元4.新三板基础层公司年度报告披露的最晚截止日期是（）？A.4月30日B.6月30日C.8月31日D.12月31日5.以下哪类主体不得参与新三板股票公开转让？A.金融资产500万元的自然人B.合格境外机构投资者（QFII）C.未完成备案的私募基金D.符合条件的法人机构6.新三板做市交易中，单个做市商持有某股票的数量不得低于该股票总股本的（）？A.1%B.2%C.5%D.10%7.挂牌公司发生实际控制人变更时，应在（）内披露临时报告？A.2个交易日B.3个交易日C.5个交易日D.10个交易日8.北交所上市公司连续（）个交易日每日股票收盘价均低于每股面值，将被终止上市？A.20B.30C.60D.909.新三板挂牌公司控股股东质押股份占其持有股份比例超过（）时，需披露质押进展公告？A.50%B.60%C.70%D.80%10.以下哪项不属于新三板自律监管措施？A.约见谈话B.公开谴责C.暂停股票转让D.罚款二、填空题（总共10题，每题2分）1.新三板市场由全国中小企业股份转让系统有限责任公司负责运营管理，其监管机构是（）。2.基础层公司维持层级的条件中，要求最近12个月内不存在连续（）个交易日每日股票收盘价低于每股面值的情形。3.创新层公司年度报告需经（）审计，基础层公司无强制要求。4.投资者参与新三板交易的资产认定范围包括银行存款、股票、基金份额等，不包括（）。5.挂牌公司申请股票终止挂牌时，需召开（）审议，且须经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过。6.北交所新股上市首日（）涨跌幅限制，次日起涨跌幅限制为（）。7.新三板做市交易中，做市商每次报价的最大价差不得超过（）。8.挂牌公司控股股东、实际控制人及其一致行动人在权益变动达到（）时，需披露权益变动报告书。9.创新层公司董事会中至少需有（）名独立董事。10.新三板市场的核心功能是（）、（）和资源配置。三、判断题（总共10题，每题2分）1.所有新三板挂牌公司均需披露季度报告。（）2.创新层公司可以直接向不特定合格投资者公开发行股票并进入北交所上市。（）3.投资者通过信用账户的资产可计入新三板适当性资产门槛。（）4.做市转让股票的收盘价为当日最后一笔成交价格。（）5.挂牌公司发生重大诉讼，涉案金额超过公司最近一期经审计净资产10%的，需披露临时报告。（）6.基础层公司可以选择竞价交易或做市交易方式。（）7.北交所上市公司转板至科创板或创业板，无需重新履行发行上市审核程序。（）8.未在规定期限内披露年度报告的挂牌公司，将被直接终止挂牌。（）9.新三板市场的股票转让可以采取协议转让、做市转让和竞价转让三种方式。（）10.投资者参与创新层股票交易的，需具有2年以上证券投资经验。（）四、简答题（总共4题，每题5分）1.简述新三板市场分层管理的主要目的。2.列举创新层公司的三项维持条件。3.说明新三板投资者适当性管理的核心要求。4.北交所与新三板创新层、基础层的关系是什么？五、讨论题（总共4题，每题5分）1.结合2022年政策，讨论分层制度对新三板市场发展的作用。2.分析做市交易机制对新三板流动性的影响。3.如何理解“转板机制”对中小企业融资的意义？4.论述强化新三板信息披露监管的必要性。答案与解析一、单项选择题1.D（北交所为独立交易所，不属于新三板分层层级）2.B（2022年创新层投资者门槛降至100万元）3.B（创新层融资额要求不低于2000万元）4.A（年度报告统一截止日为4月30日）5.C（未备案私募基金不得参与）6.A（做市商持仓不低于总股本1%）7.A（重大事项需2个交易日内披露）8.A（连续20个交易日破面终止上市）9.A（质押超50%需披露）10.D（罚款属于行政处罚，非自律监管措施）二、填空题1.中国证监会2.203.会计师事务所4.信用账户融资融券形成的负债5.股东大会6.无；30%7.5%8.5%9.110.融资；交易三、判断题1.×（仅创新层、北交所公司需披露季度报告）2.√（创新层公司符合条件可公开发行并北交所上市）3.×（信用账户负债不计入资产）4.×（做市收盘价为当日最后30分钟成交量加权平均价）5.√（重大诉讼金额超净资产10%需披露）6.√（基础层可选竞价或做市）7.√（转板无需重新审核）8.×（未披露年报先风险警示，仍未披露再终止）9.×（协议转让已取消，现仅有做市和竞价）10.√（创新层要求2年以上投资经验）四、简答题1.分层管理通过差异化制度安排，满足不同发展阶段企业需求，提升监管有效性，降低投资者信息筛选成本，促进市场资源优化配置。2.维持条件包括：最近一年净利润不低于1000万元；股本总额不低于2000万元；公众股东持股比例不低于25%（或股本超4亿元则不低于10%）。3.核心要求是设定资产、投资经验等门槛，确保投资者具备风险识别和承受能力。2022年创新层门槛100万元、基础层200万元，需2年以上投资经验。4.北交所是新三板的“升级层”，创新层、基础层是北交所的“储备层”。符合条件的创新层公司可公开发行并上市北交所，形成“基础层-创新层-北交所”递进发展路径。五、讨论题1.分层制度通过差异化准入、交易、监管规则，引导企业阶梯式成长。2022年优化分层标准后，更多优质企业进入创新层，提升市场整体质量，吸引长期资金，形成“良币驱逐劣币”的正向循环。2.做市交易通过做市商双向报价提供流动性，缩小买卖价差，降低交易成本。但实践中存在做市商数量不足、库存股风险等问题，需进一步完善激励机制，扩大做市商范围（如引入公募基金），提升流动性效果。3.转板机制打通了新三板与交易所市场的通道，企业无需重新IPO即可登陆更高层级市场，降低融