新能源汽车热管理行业现状及发展趋势

新能源汽车热管理行业现状及发展趋势

1、行业现状

在新能源汽车热管理研究方面，产业在线还是基于核心供应链的优势,

通过对上游部件的规模统计，同时考虑到系统集成的增量部分，最终

核定新能源热管理的市场规模。

需求推动热管理加速放量

新能源热管理市场从数据结构上分为系统集成和上游部件两部分，

2022年的产业规模分别达到78亿和353亿元，热管理整体规模达到

了431亿元，同比增长102%。可见部件的贡献还是非常大的。具体

来看，部件中的其他项占比很高，我们还未统计的部件产品比例占了

一多半。在已统计的核心部件里面，压缩机的核心地位非常明显，规

模达到了103亿，其他产品规模较小，但是增速都很高，特别是电子

膨胀阀,增幅达到了193%。

当然，热管理的快速增长，离不开下游需求的支撑。在国家政策的推

动下，国内新能源汽车快速发展，据工业协会的统计数据，明显看到

新能源汽车在快速发展，2022年规模达到了706万辆，与此同时，

燃油车在下滑。新能源车的发展趋势非常明显，渗透率逐年提升，今

年上半年已达到了29%O

另外，技术的进步，也是推动新能源汽车热管理发展的重要影响因素。

目前，新能源汽车热管理的技术主要有两种，分别是PTC和热泵。

【热管理】从价值到技术热泵优势明显e产业在Q

不同热管理系统的单台车估算价值（元）PTC系统和热泵系奘技术性惫对比

6000-6500

效能

2-3倍

燃油车PTC系统热泵系统

从价值体现上，单台车的价值，热泵要比PTC高出不少；从技术方面

来看，热泵的技术复杂程度要比PTC大得多。当然，热泵的优势也非

常明显，最大优势就是节能、高效，从而能够有效提升续航。

那么，热泵系统发展的怎么样？我们在对新能源汽车的典型车型梳理

的时候，发现从2021年以来，整车厂家上市的热泵车型越来越多,

截止到今年上半年，累计热泵车型已经达到了96款，今年全年有望

突破100款。厂家的推动，加上技术不断成熟，使得热泵车越来越成

为趋势，产'也在线统计显示，热泵的市场渗透率己从2021年的22%

提升到今年上半年的34%。

热管理系统的核心部件表现

先看电动压缩机，国内销量2022年达到了761万台，因为压缩机和

新能源车是1对1的关系，所以它的市场统计相对简单，基本是和新

能源整车发展保持一致。

在品牌竞争方面，除了弗迪给比亚迪自供外，其他市占率排名靠前的

几个品牌基本都是传统的汽车压缩机供应商，而且很多也都是系统集

成商，所以他们在向新能源汽车电动压缩机切的过程中就有很大竞争

优势。当然，这并不意味着其他品牌就没有机会，像海立、威灵等一

些原来以空调压缩机为主的企业在新能源压缩机市场也非常活跃，威

灵增速甚至超过300%o

阀件也是很核心的产品，阀件的应用要比压缩机复杂的多，每个厂家、

每款车使用的方案都不同，我们只统计了冷媒阀，具体包括电子膨胀

阀、电磁阀和热力膨胀阀三类，2022年这三种阀件国内销量合计达

到了2900万只，整体增速非常高，达到160机除了受新能源汽车整

体需求带动外，热泵技术切换也是很大的推动因素。

具体来看，电磁阀的规模最大，超过了1300万只，它在系统中起到

开关的作用，使用率更高，像比亚迪海豚一台车要用6个电磁阀。热

力膨胀阀和电子膨胀阀都是节流元件，两个是相互替代的关系，电子

膨胀阀控制精度更高，在热泵的带动下，所以发展潜力更大，2022

年实现了接近300%的增长。

我们以电子膨胀阀为例来看阀件的品牌竞争情况。很明显，三花在这

一市场遥遥领先，但是从近几年的趋势看，其他品牌，像不二工机、

盾安，通过加强与tier1（车厂一级供应商）的合作，份额也在不

断提升。

在技术发展方面，新能源汽车热管基本上分为三个阶段，这也是很多

行业共识。现阶段，我们基本处于1和2的阶段，大部分新能源汽车

还是1阶段，就是分散式热管理，电池、电驱和座舱是单独的系统。

少部分车企，像头部品牌，以及造车新势力已经开始进入到了第2阶

段，也就是集成式热管理：通过核心部件将三电和座舱打通，实现一

体化管理。

第3阶段是实现智能化热管理，目前只有极少数头部企业在研究，真

正实现商用估计要在2025年以后。当然，热管理技术的每次革新，

都会给上游部件带来一些新的发展机会，同时也有挑战。

另外一个技术上的趋势就是高电压，正在引发热管理技术持续迭代。

我们从公开资料整理了一下目前量产的800V高电压车型，从2019年

以来，国内每年都会陆续发布几款高电压车型，在2023年集中爆发，

仅今年上半年，就有5款高电压车上市。高电压平台意味着充电效率

的提升，可以在几分钟内实现上百公里的续航。

技术发展】高电压趋势热管理技术持续迭代令白^县

2019-2023年H1整车厂800v高压■产车型汇总及对热管理核心部件的影峋

不隆隼型但平台好发时引充电效事

保时僚Tiyum800V2019年SmkVIOOkm

•K第机：在压维机电机.功率・件、绝缘

ffiK«K00121年5<nlrV120km

2c材日.密封等安全要求.快充散热推动

康安VPIus超倍速电池技术2021ft5mlfV200km(>30cc).高转速需求

比双•汉2021暴6mkV150km

路特象ELETRE80CV/EPAJRW2022年5mlrV100km

•阀件：高电压整体对制冷、制热功率增加.

极级阿尔法S800V2022年10fnin/200km制冷剂流速和海■增大,阀件控制范囹更

Mtfla7S0V/CHN平•2022年10m»n/200km大.闷件需求增加

小■G9/G6800V就嚣SmirV130km

合创年

V09eOOV/H-GEA»W2023SmlrV200km•Mtt：液冷板(面积),冷媒

Aite-tronGT/R$e-tronGT800VJI/PPETft2023年5mlrV100km(Co2/yf/290)

帽已156»900V2023年5mirV200km

i海M9800V2023年/

高电压对热管理影响很大，除了核心部件需要适应高电压带来的安全

要求外，在产品结构和性能上也有更高的要求，要进行改进，压缩机

为了满足快充散热的要求，排量和转速在不断提高，30cc以上已经

成为主流，适用800V的40cc以上产品很多企业也开始陆续投产。阀

件同样面临高流速和高流量的要求，大口径电子膨胀阀越来越成为主

流。其他核心部件也都会有相应的调整和升级。

市场发展：集成化促使合作模式变化

在市场方面，随着新能源汽车市场的快速扩容，越来越多的供应商加

快了产品线布局，从单一的产品供应商逐渐转变成系统集成商，从而

也改变了上下游的合作模式。这也意味着，市场资源和空间会更加向

少数企业倾斜，另外，就是企业间的合作显得尤为重要，谁能更好地

整合资源，谁就能占据市场主动。

对2023年新能源热管理市场发展的判断，我们参考了工业协会和权

威人士的公开观点，认为新能源汽车还会有一个更大的突破，2023

年国内规模有望达到900万辆，市场渗透率达到35虬另外，随着消

费者对节能、舒适和长续航的诉求越来越高，热泵切换加快，渗透率

有望达到38%o

热管理方面，受到新能源汽车的拉动，产业在线预计2023年国内规

模将达到609亿元，同比增长41%。各细分产品，也都将保持较高的

增长，特别是阀件，无论是规模还是增速，表现都会更加突出，增速

有望达到50%以上。

【市场发展】新能源及热泵有望突破热管理整体受益产重在第

202褥F中国新能源汽车及热管理发展预测（万台.%）