企业投融资管理优化策略分析

摘要：在市场经济的背景下，行业间的市场竞争日益激烈，企业为实现自身管理水平的提高，需要加强对投资和融资方面的管理力度，推动企业的长期可持续化健康发展，提高企业的市场竞争力。在企业的实际管理过程中，投融资管理问题对许多企业都造成了一定的困扰，对此，企业自身应当对投融资管理的相关策略进行积极探索，寻求更加完善的投融资管理模式。本文将立足于市场环境的客观情况，分析企业进行投融资管理的意义和基本原则，并给予投融资管理面临的风险和存在的问题以针对性探索，寻求企业投融资管理的最佳优化策略，以此提升企业的投融资管理水平。关键词：企业经营;投融资管理;优化策略随着我国经济的快速发展，市场的竞争也愈发激烈。在这种背景下，企业的生存压力也进一步加大。企业在经营活动中需要充足的资金，以保持企业的持续化经营能力，强化自身的综合管理水平，提高市场竞争力。为此，企业应当积极开展投融资管理工作，优化自身的投融资管理模式，降低投融资风险，保障企业能够可持续健康发展。企业应当充分立足于自身的实际情况，通过自查自纠及时发现自身投融资管理方面存在的问题，并选取适当的解决措施，优化整体的投融资管理模式，提高企业的综合实力和整体的工作质量[1]。一、企业进行投融资管理的意义企业开展投融资活动就是将投资和融资整合在一起，虽然二者在概念理解方面存在差异，但核心思想都是提升企业竞争实力，促使企业能够在新时代经济环境下壮大发展。企业通过优化投融资管理能够为可持续发展创造诸多有利条件，但投融资活动开展期间也伴随着一系列风险问题。从具体角度来看，加强企业投融资管理的重要意义体现在以下几方面：（一）提升企业的经济效益通过强化投融资管理能够为企业创造良好的经济效益，实现内部资源配置的合理优化，提升企业内部资金分配利用合理性，规范其流向，从源头规避企业资金浪费问题。并且，投融资管理优化需要可靠的融资路径支持，企业要持续不断地改善自身融资结构，在减少融资成本投入的前提下创造理想经济效益。此外，企业通过优化投融资管理，可以用完善的管理模式降低企业的经营风险，以系统化的投融资管理机制高效应对各种市场风险，保障企业的市场竞争力，以此提升企业的经济效益。（二）推动企业的产业优化企业在经营活动中为满足市场需求，需要不断地进行技术创新和产品升级，以提升企业的市场竞争力。技术创新和产品升级等产业优化行为需要大量的资金投入，而企业自身往往无法满足这些资金需求。在这种情况下，企业需要使用投融资的形式获取更多的投入资金，以推动企业的产业优化和升级活动[2]。在产业优化的过程中，企业需要根据产业的发展方向制定正确的优化战略，通过对市场的分析判断产业优化的方向和目标方向的发展潜力，推动产业链的优化升级。在实际的经营活动中，企业可以利用投融资相关渠道进行跨行业的合作，提高产业优化过程中的协同效应。（三）维护企业的对外形象随着市场经济的高速发展，企业的形象和声誉也正在逐步成为其长期发展的重要依仗，良好的企业形象在本质上是企业资源的一种，对于企业的发展经营具有重要作用。企业的投融资水平深刻影响着企业的声誉和形象，如果企业没能防范好投融资过程中所面临的风险，可能会让企业的形象受损，影响企业的持续健康经营。通过优化企业自身的投融资管理，能够为企业建立专业化的投融资风险应对机制，降低投融资活动中发生风险的概率。以此提高企业的市场形象和经营声誉，维护好企业对外的形象，增加投资者对企业的青睐，使企业在市场竞争中占据更有利的地位。二、企业投融资管理的基本原则（一）以创造价值为目标企业进行投融资管理的最终目的是通过对资源的优化配置，实现企业经济价值的最大化。所以企业开展投融资管理要始终以创造更高价值为核心。其中，投资要对目标展开计算分析，随后对这些数据内容进行深层次评估，确保投资活动可以获得最大化经济价值。除此之外，企业要掌握市场经济发展动向，以专业化方法开展投资活动。而融资也要根据经济市场环境的变化对具体策略进行调整，借助多样化的融资工具提升投融资管理水平，为企业经营发展提供充足的资金资源，满足最大化经济价值目标。（二）以发展战略为导向为保障企业发展总体方向的规划性，企业在进行投融资活动时应当充分扎根于自身的战略目标，将投融资管理模式与自身的长期战略有机结合，优化资源配置，确保投融资方向的正确性。企业在经营活动中需要具备广阔的视野，以发展的眼光看待经营活动，时刻把控市场的供需变化和行业的发展趋势，以外部环境的客观现实制定更加适宜的战略规划，并立足于战略规划内容设计好相关的投融资管理计划，保障投融资活动的长期性和连续性，避免短视的投融资行为。除此之外，企业要深入了解真实发展情况，判断经营发展期间的优势和缺点，将优劣势作为战略规划的重要参考条件，使企业能够制定完善的战略计划，为投融资管理活动高效率开展铺垫良好基础。（三）以风险管控为引导为满足企业可持续长远发展需求，投融资管理要综合分析投资和融资真实收益情况，将风险管理作为基本导向。企业在投资活动开展期间要了解其中的潜在风险，避免出现为获取短期经济收益而盲目开展投资活动的情况。融资活动也要将风险管理作为重点内容，深入分析融资活动开展期间的负债情况与偿债问题，进而有效减少融资期间的风险问题。此外，为保证企业在投融资活动开展期间的风险管理能力得到显著提升，还需要制定系统性和全面性的指导方案，深入调查投融资项目情况，借助完善的投融资管理机制开展风险评估，促使投融资活动风险得到全面掌控。三、企业投融资管理所面临的风险（一）经营风险企业经营风险与投融资管理风险存在直接关联。企业开展投融资活动的主要目的是扩大自身经营发展规模，提升自身在市场环境内的核心竞争优势。如果企业在经营发展期间出现风险问题，那么投融资风险也会随之出现。同时，企业开展投融资活动会面临经营环境的变化，金融政策和与市场供需关系等一系列变化都会影响当前经营发展模式，甚至会导致企业经营出现各种问题，额外增加了投融资风险。除此之外，企业经营决策失误与能力不足也会导致投融资活动缺少明确目标，从而演变为严重经营风险。由此可见，经营风险对企业的投融资管理活动具有重要影响。（二）政策风险我国是社会主义国家，国家的宏观政策对市场经济环境具有重大影响。政府的宏观调控能够维护市场的稳定和平衡，但对于企业来说也带来了一定的不确定性。国家政策的制定和改变直接影响着经济市场的具体情况，给企业的经营策略带来了更多的不可控因素，一定程度上增加了企业的投融资风险。例如，国家政策对于创新型企业会做出一定的支持，给予相关企业一定的补贴。这虽然可以降低企业的经营成本，但也会让企业对政府补贴产生依赖，等补贴政策取消或转变时，企业可能会出现无法适应的情况，最终给自身的持续发展带来风险。（三）融资结构风险企业在融资结构方面的设计同样深刻地影响投融资管理，不合理的融资结构也会带来相应的投融资管理风险。融资结构风险主要体现在融资方向的单一化，单一传统的融资结构无法满足企业经营的总体需求。例如，企业将银行贷款作为融资来源时则需要面对企业贷款门槛的问题，某些企业无法达到银行的贷款要求，限制了融资的活泛性。而民间借贷形式利率较高，潜在的偿债风险更大，同样会带来巨大的融资风险[3]。（四）债务风险债务风险是企业最为常见的风险，对于投融资活动同样具有重要影响。在投资或融资的过程中，一些企业缺乏对投融资项目的调查和评估，未能对其潜藏的风险进行及时防控。企业过度追求扩大经营范围和投资规模，采取大量借贷的形式为自身筹集大量资金，缺乏对债务债权的管理。而在投资过程中又十分盲目，对于投资回报和投资风险的考察不到位，提升了投融资过程中的风险。在这种情况下，企业的债务会越来越多，产生的投融资管理风险也越来越大，影响了企业的持续发展。四、当前企业投融资管理过程中存在的问题（一）企业的资金供求关系不匹配首先，资金投向和融资需求不匹配。在实际的投融资活动中，许多处于成长期的中小企业固定资产较少，但拥有较大的资金需求。银行为保障信贷资金的有效回收，对中小企业的融资行为设立了许多限制，这也就导致了银行的资金投向与实际需求不匹配。其次，资金期限与企业经营周期的不匹配。银行在信贷活动中更加偏向于为企业提供短期资金以降低风险，但企业在经营过程中更需要长期的资金投入实现自己的长期战略规划。如此一来，银行提供的资金期限与企业自身的资金周转需求将存在较大的冲突。最后，信贷行为的效率和企业使用资金的实效性不匹配。银行贷款的总体流程比较繁琐，所消耗的时间总体较长，而企业为及时跟随市场动向，在资金的使用上具有较强的时效性，由此产生了时间上的不匹配。（二）融资结构和融资途径单一在市场经济的高速发展下，我国企业的数量逐年增加，涉及的领域和经营性质愈发多样。在这种情况下，不同企业对于融资的需求也有所不同。然而，在实际的市场环境下，我国企业的融资渠道和融资结构总体较为单一，在一定程度上增强了企业的融资难度。同时，由于融资市场的单一性，企业在投资方面，存在着盲目跟风的情况，增加了企业融资的成本和风险，极大地限制了企业的持续健康发展。（三）投融资决策缺乏科学性投融资决策是企业在进行投融资活动时的重要指导，可以保障投资、融资的合理性。在实际的经营活动中，许多企业缺乏较为规范化的投资决策机制，投融资活动过度映射企业管理者的主观意识，大大降低了投资和融资行为的合理性和有效性。首先，企业在投资过程中过度重视投资活动的短期效益，没有对投资项目进行系统化的分析，同时也没能结合自身实际经营情况分析项目的可操作性，让投资决策缺乏严谨。其次，企业在融资决策制定后缺乏对整个融资过程的管理，让融资行为增添了许多不可控性，增加了企业的融资风险。五、企业投融资管理的优化策略（一）加强企业的财务规划完善的财务规划可以有效提升企业的投融资水平，企业在进行投资、融资等活动之前，应当结合自身经营情况和投融资项目的具体内容进行分析，提前做好对财务内容的规划活动。企业管理者需要和财务人员进行积极沟通，切实掌握企业内部的财务状况，并结合自身财务实际开展利润的评估和现金流的预测活动，更加充分地了解市场状况，为投融资活动提供重要依据。企业需要充分分析风投、贷款、内部融资等融资方案的优劣，以寻求最优的融资计划。（二）改善自身的融资结构在融资结构方面，首先，企业应当对自身的经营情况和发展规范进行内部审核，增强企业对自身实际情况的掌握程度，同时对外部市场环境进行系统的科学评估，并结合实际探求更加优化的融资方案，优化自身的资本结构，让企业的投融资活动更加具有针对性。其次，企业应当积极探求更多的融资方式，丰富自身的融资选择，将长期融资、短期融资、股权投资等多种融资方式有机结合，让企业内部的融资结构更加科学合理。最后，企业应当积极寻求各类融资主体，以解决自身的资金缺口，拓宽融资渠道，以改善自身的融资结构[4]。（三）完善投融资的决策流程现代企业在投融资决策制定之前要全面掌握自身财务情况，确保投融资决策活动可以顺利开展。在此期间，首要任务是对投