2026年证券从业资格《金融市场基础知识》模拟试题及答案

2026年证券从业资格《金融市场基础知识》模拟试题及答案一、单项选择题（共50题，每题1分，共50分。以下备选项中，只有一项符合题目要求，不选、错选均不得分）1.金融市场通常被划分为货币市场和资本市场，这种划分依据是（）。A.交割方式B.交易工具的期限C.地理范围D.金融工具的发行方式2.在直接融资中，资金的需求者和供给者直接发生信用关系，其核心载体通常是（）。A.商业银行B.证券公司C.金融中介机构D.证券（股票、债券等）3.下列关于普通股股东权利的表述中，错误的是（）。A.普通股股东有权参与公司重大决策B.普通股股东有权分配公司剩余资产C.普通股股东具有优先认股权D.普通股股息率是固定的4.债券与股票的区别之一在于，债券代表的是（）。A.所有权关系B.债权债务关系C.信托关系D.委托代理关系5.某投资者购买了面值为1000元、票面利率为8%、期限为5年的债券。若该债券每年支付一次利息，到期还本，则该投资者每年可获得的利息收入为（）。A.80元B.100元C.1080元D.1000元6.政府债券通常被称为“金边债券”，主要是因为其（）。A.流动性强B.收益率高C.信用等级高，风险低D.免税待遇7.下列金融工具中，风险性最高的是（）。A.国债B.金融债券C.优先股D.普通股8.证券投资基金通过汇集众多投资者的资金，由（）进行管理和运作。A.基金持有人B.基金托管人C.基金管理人D.基金监管机构9.按基金运作方式不同，证券投资基金可分为（）。A.封闭式基金和开放式基金B.公司型基金和契约型基金C.股票基金和债券基金D.主动型基金和被动型基金10.交易所交易基金（ETF）属于（）。A.封闭式基金B.开放式基金C.既具有封闭式基金特征又具有开放式基金特征的基金D.指数增强型基金11.金融衍生品交易通常只需要支付少量的保证金即可进行全额交易，这体现了金融衍生品的（）特性。A.跨期性B.杠杆性C.联动性D.不确定性或高风险性12.在期货交易中，如果交易者买入一份期货合约，意味着该交易者（）。A.承担了在未来特定时间卖出标的资产的义务B.获得了在未来特定时间买入标的资产的权利C.承担了在未来特定时间买入标的资产的义务D.获得了在未来特定时间卖出标的资产的权利13.期权买方支付期权费后，拥有在规定时间内按协定价格买入或卖出一定数量标的资产的权利。对于看涨期权买方而言，当标的资产市场价格（）执行价格时，期权处于实值状态。A.等于B.高于C.低于D.不确定14.下列关于人民币利率互换交易的表述，正确的是（）。A.交易双方只交换利息，不交换本金B.交易双方既交换利息也交换本金C.交易双方只交换本金，不交换利息D.交易双方无需支付任何资金15.在我国，负责对证券市场进行集中统一监管的机构是（）。A.中国证券业协会B.中国证券登记结算公司C.中国证券监督管理委员会D.中国人民银行16.股票价格指数通常采用（）进行编制。A.算术平均法B.几何平均法C.加权平均法D.移动平均法17.某公司股票的当前市价为50元，每股收益为2元，则该股票的市盈率为（）。A.20B.25C.40D.4818.下列属于我国全国性证券交易场所的是（）。A.上海证券交易所B.北京证券交易所C.深圳证券交易所D.以上都是19.证券公司接受客户委托代理客户买卖证券，应当遵循（）原则。A.公平、公正、公开B.诚实信用C.效益最大化D.风险最小化20.下列关于首次公开发行（IPO）的表述，错误的是（）。A.是指股份有限公司首次向社会公众公开招股B.通常由承销商协助公司进行C.发行价格必须固定D.需要满足监管机构规定的条件21.债券的久期（Duration）主要用于衡量债券的（）。A.信用风险B.流动性风险C.利率风险D.操作风险22.某债券面值为100元，剩余期限为3年，票面利率为5%，每年付息一次，当前市场利率为4%。则该债券的理论价格最接近（）。A.97.22元B.100.00元C.102.78元D.105.55元23.下列属于货币市场工具的是（）。A.股票B.长期国债C.企业债券D.商业票据24.在我国，普通股股东行使重大决策权时，通常遵循（）原则。A.一股一票B.一人一票C.资本多数决D.协商一致25.下列关于优先股的表述，正确的是（）。A.优先股股东一般享有公司经营参与权B.优先股股息通常不固定C.优先股股东清偿顺序在普通股股东之后D.优先股股息分派优先于普通股26.下列关于可转换债券的表述，错误的是（）。A.持有人有权在一定时期内按约定价格将其转换为股票B.兼有债权和股权的双重性质C.转换价格通常高于发行时的股票市价D.转换后，持有人成为公司的债权人27.资产证券化（ABS）的核心在于（）。A.风险分散B.信用增级C.破产隔离D.流动性提升28.全球最著名、最具影响力的股票价格指数之一是（）。A.道琼斯工业平均指数B.上证综合指数C.深证成份指数D.恒生指数29.下列关于银行间债券市场的表述，正确的是（）。A.是场内交易市场B.参与者主要是机构投资者C.交易方式主要是竞价交易D.由证券交易所监管30.证券公司的风险控制指标监管中，净资本的计算体现了（）。A.公司的盈利能力B.公司的流动性风险D.公司的合规状况C.公司的资产流动性31.某投资者预期某股票价格将上涨，于是买入该股票的看涨期权。若到期时股票价格低于执行价格，该投资者将（）。A.获得无限收益B.损失期权费C.获得差价收益D.盈亏平衡32.下列属于契约型基金当事人的是（）。A.基金公司B.基金管理人C.基金股东大会D.基金董事会33.我国《证券法》规定，公开发行公司债券，累计债券余额不超过公司净资产的（）。A.20%B.40%C.50%D.60%34.下列关于国债的表述，正确的是（）。A.国债风险主要来自通货膨胀风险B.国债没有信用风险C.国债的利率通常高于企业债券D.国债不能在二级市场交易35.金融期货合约的标准化是指（）被标准化。A.交易价格和数量B.合约条款（除价格外）C.交割时间和地点D.交易双方36.下列关于H股的表述，正确的是（）。A.是指注册地在内地、上市地在香港的外资股B.是指注册地在香港、上市地在内地的外资股C.是指内地企业在香港发行的存托凭证D.是指香港企业在内地发行的股票37.证券投资咨询机构不得从事的行为是（）。A.代理客户买卖证券B.提供投资建议C.发布证券研究报告D.举办证券投资讲座38.下列关于创业板市场的表述，错误的是（）。A.主要服务于成长型创业企业B.上市门槛高于主板市场C.交易制度与主板基本相同D.具有高风险、高收益特征39.基金的申购赎回价格依据（）确定。A.基金资产总值B.基金资产净值C.基金份额净值D.基金面值40.下列属于系统性风险的是（）。A.信用风险B.财务风险C.经营风险D.市场风险41.在VaR（风险价值）的计算方法中，历史模拟法的主要特点是（）。A.假设收益率服从特定分布B.利用历史数据模拟未来分布C.计算简单，但不考虑厚尾D.适用于非线性产品42.下列关于证券登记结算机构的表述，错误的是（）。A.是为证券交易提供集中登记、存管与结算服务的专门机构B.不以营利为目的C.其职能包括证券账户设立、证券持有人名册登记等D.可以以自己的名义清算交收43.下列关于商业银行次级债的表述，正确的是（）。A.清偿顺序优先于股权资本B.清偿顺序滞后于股权资本C.利率通常是浮动的D.期限通常在1年以内44.下列属于债券信用评级机构的是（）。A.标准普尔B.道琼斯C.纽约证券交易所D.芝加哥期货交易所45.某基金资产净值为10亿元，基金份额为5亿份，则该基金份额净值为（）。A.0.5元B.2元C.5元D.10元46.证券公司在经营融资融券业务时，为了控制风险，通常会规定（）。A.维持担保比例B.保证金比例上限C.融资融券期限无限制D.客户可透支交易47.下列关于QDII基金的表述，正确的是（）。A.是指在一国境内设立，经批准可以境外募集资金的基金B.是指在一国境内设立，经批准以境外证券市场投资标的的基金C.只能投资于股票D.投资风险仅限于汇率风险48.证券市场的“三公”原则是指（）。A.公开、公平、公正B.公开、公平、公信C.公正、公益、公信D.公开、公正、公益49.下列关于股票拆细的表述，正确的是（）。A.会增加公司注册资本B.会降低每股净资产C.会导致股东权益总额减少D.通常暗示公司前景不佳50.下列属于我国金融债券发行主体的是（）。A.中国人民银行B.政策性银行C.财政部D.上市公司二、多项选择题（共40题，每题1分，共40分。以下备选项中，有两项或两项以上符合题目要求，多选、少选、错选均不得分）51.金融市场的基本功能包括（）。A.资金融通与资本配置B.价格发现C.风险管理D.提供流动性52.按交易标的物划分，金融市场可分为（）。A.货币市场B.资本市场C.外汇市场D.金融衍生品市场53.下列属于直接融资工具的有（）。A.商业票据B.企业债券C.股票D.银行贷款54.股票按股东享有权利的不同，可分为（）。A.普通股B.优先股C.记名股D.无记名股55.债券的基本要素包括（）。A.票面价值B.偿还期限C.票面利率D.发行人名称56.影响债券价格的因素主要有（）。A.市场利率B.债券期限C.发行人信用等级D.通货膨胀率57.证券投资基金的特点包括（）。A.集合理财，专业管理B.组合投资，分散风险C.利益共享，风险共担D.独立托管，保障安全58.下列属于货币市场基金投资对象的有（）。A.现金B.1年以内（含1年）的银行定期存款C.剩余期限在397天以内的债券D.股票59.金融期货的主要功能包括（）。A.套期保值B.价格发现C.投机D.套利60.下列关于金融期权的类型的说法，正确的有（）。A.按选择权性质分为看涨期权和看跌期权B.按合约履行时间分为欧式期权和美式期权C.按交易标的物分为股票期权、股指期权等D.按交易场所分为场内期权和场外期权61.证券公司的主营业务包括（）。A.证券经纪B.证券投资咨询C.证券承销与保荐D.证券自营62.我国证券交易所的职能包括（）。A.提供证券交易的场所和设施B.制定证券交易所的业务规则C.接受上市申请，安排证券上市D.组织、监督证券交易63.下列属于证券市场中介机构的有（）。A.证券公司B.证券登记结算机构C.会计师事务所D.律师事务所64.股票溢价发行的原因可能包括（）。A.公司前景看好B.市场资金充裕C.知名度高D.监管要求65.下列关于债券收益率曲线的表述，正确的有（）。A.描述了债券收益率与到期期限之间的关系B.正向收益率曲线表示长期利率高于短期利率C.反向收益率曲线表示长期利率低于短期利率D.收益率曲线的形状受预期、流动性偏好等因素影响66.下列属于系统性风险来源的有（）。A.宏观经济因素B.政策因素C.公司经营不善D.社会政治因素67.基金份额持有人享有的权利包括（）。A.分享基金财产收益B.参与分配清算后的剩余基金财产C.依法转让或者申请赎回持有的基金份额D.按照规定要求召开基金份额持有人大会68.下列关于LOF（上市开放式基金）的表述，正确的有（）。A.既可以在交易所交易，也可以在场外申购赎回B.是我国本土化的一种创新基金C.存在套利机制D.只能进行被动指数化投资69.下列属于金融衍生品风险的有（）。A.信用风险B.市场风险C.流动性风险D.法律风险70.证券市场监管的原则包括（）。A.依法监管原则B.保护投资者利益原则C.“三公”原则D.监管与自律相结合原则71.下列关于国债期货的表述，正确的有（）。A.标的物是国债B.采用保证金交易C.实行每日无负债结算D.只能在场外交易72.影响股票价格变动的宏观经济因素包括（）。A.经济增长率B.货币政策和财政政策C.通货膨胀D.汇率变化73.下列属于深圳证券交易所综合指数体系的有（）。A.深证成份指数B.深证综合指数C.深证100指数D.创业板指数74.证券投资分析的主要方法包括（）。A.基本分析法B.技术分析法C.量化分析法D.心理分析法75.下列关于证券公司风险控制指标标准的表述，正确的有（）。A.净资本不得低于人民币2亿元B.净资本与各项风险资本准备之和的比例不得低于100%C.净资本与净资产的比例不得低于40%D.净资本与负债的比例不得低于8%76.下列关于证券登记结算公司的业务范围，正确的有（）。A.证券账户、结算账户的设立B.证券的存管和过户C.证券持有人名册登记D.证券交易所上市证券交易的清算和交收77.下列属于非证券金融机构的有（）。A.信托公司B.财务公司C.金融租赁公司D.证券公司78.下列关于人民币国际化的影响，正确的有（）。A.降低汇率风险B.提升国际地位C.获得铸币税收益D.增加货币政策调控难度79.债券的偿还方式包括（）。A.到期一次偿还B.期中偿还C.展期偿还D.提前售回80.下列关于做市商制度的表述，正确的有（）。A.做市商不断向公众投资者报出买卖价格B.做市商的主要职能是维持市场流动性C.做市商通过买卖差价获利D.做市商不承担任何风险81.下列属于证券交易费用的有（）。A.佣金B.过户费C.印花税D.经手费82.基金管理人的治理结构主要包括（）。A.股东会B.董事会C.监事会D.督察长制度83.下列关于商业银行理财产品与证券投资基金的区别，说法正确的有（）。A.运作主体不同B.投资范围不同C.监管机构不同D.风险特征完全相同84.下列属于我国场外衍生品交易市场的有（）。A.银行间债券市场B.中国金融期货交易所C.上海证券交易所D.银行间外汇市场85.下列关于证券市场信息披露制度的表述，正确的有（）。A.是保护投资者利益的重要手段B.包括发行信息披露和持续信息披露C.要求信息披露真实、准确、完整、及时D.仅针对上市公司86.下列关于优先股与普通股的区别，正确的有（）。A.优先股股息率固定B.优先股股东一般不参与公司决策C.优先股股东剩余财产分配优先D.优先股可以赎回87.下列属于全球主要国际金融中心的有（）。A.纽约B.伦敦C.东京D.香港88.下列关于ETF套利机制的表述，正确的有（）。A.存在一级市场和二级市场的价差套利机会B.套利交易有助于使ETF净值与市价趋于一致C.套利交易通常涉及“申购”和“赎回”ETF份额D.套利没有风险89.证券分析师在执业过程中应遵守的执业规范包括（）。A.独立诚信原则B.谨慎客观原则C.勤勉尽责原则D.公正公平原则90.下列关于中央银行票据的表述，正确的有（）。A.是中央银行发行的短期债券B.是调节货币市场的重要工具C.通常具有高信用等级D.面向个人投资者发行三、判断题（共20题，每题0.5分，共10分。请判断以下各题的对错，正确的用A表示，错误的用B表示）91.在回购协议交易中，资金的借入方将证券卖出，同时约定在未来某一时间按约定价格买回该证券。（）92.股票的账面价值越高，说明公司的经营业绩越好，股票的投资价值越高。（）93.封闭式基金在封闭期内通常可以随时申购和赎回。（）94.期货合约的交割日期是由交易双方协商确定的。（）95.系统性风险可以通过多样化投资来完全消除。（）96.我国《证券法》规定，证券交易所会员应当是具有一定资本实力的证券公司。（）97.优先股股东在任何情况下都拥有表决权。（）98.资产证券化是指将缺乏流动性但能够产生可预见的稳定现金流的资产，通过一定的结构安排，转化为在金融市场上可以出售和流通的证券的过程。（）99.证券公司的自营业务必须使用自有资金和依法筹集的资金。（）100.基金托管人可以代表基金持有人行使基金投资运作决策权。（）101.债券的发行利率与市场利率呈正相关关系。（）102.期权的时间价值随着期权到期日的临近而增加。（）103.股票分割会导致公司股东权益总额的增加。（）104.银行承兑汇票是由银行承兑的商业汇票，信用风险较低。（）105.在我国，证券交易所是实行自律管理的法人。（）106.QFII（合格境外机构投资者）制度允许境外机构投资者在规定额度内汇入外汇，并转换为人民币，投资于境内证券市场。（）107.技术分析理论认为，股价的历史走势包含了一切信息。（）108.附息债券的到期收益率等于票面利率。（）109.证券市场线（SML）描述的是在市场均衡状态下，单一证券或证券组合的期望收益率与其风险（贝塔系数）之间的关系。（）110.证券公司从事融资融券业务，应当对客户征信，评估客户的风险承受能力。（）四、答案与解析1.【答案】B【解析】金融市场按交易工具的期限不同，可分为货币市场和资本市场。货币市场是期限在1年以内的短期资金融通市场，资本市场是期限在1年以上的长期资金融通市场。2.【答案】D【解析】在直接融资中，资金供需双方直接通过金融工具（如股票、债券）形成债权债务关系或所有权关系，无需金融中介机构作为资金转移的载体。3.【答案】D【解析】普通股股息不固定，视公司盈利情况和股利政策而定；优先股股息通常是固定的。A、B、C均为普通股股东的权利。4.【答案】B【解析】债券代表的是发行人与持有人之间的债权债务关系，持有人有权按期获取利息并到期收回本金，但无权参与公司经营管理；股票代表的是所有权关系。5.【答案】A【解析】年利息=面值×票面利率=1000×8%=80元。6.【答案】C【解析】政府债券由政府发行，以国家信用为担保，违约风险极低，因此被称为“金边债券”。7.【答案】D【解析】普通股的风险最高。其股息不固定且排在最后分配，本金没有偿还期限，且受经营状况和市场波动影响极大。国债风险最低。8.【答案】C【解析】基金管理人负责基金资产的投资运作，是基金产品的募集者和管理者。9.【答案】A【解析】按运作方式，基金可分为封闭式基金（份额固定，在交易所交易）和开放式基金（份额不固定，可申购赎回）。10.【答案】C【解析】ETF是交易型开放式指数基金，结合了封闭式基金（可在交易所交易）和开放式基金（可申购赎回）的特点。11.【答案】B【解析】金融衍生品交易通常只需支付少量保证金即可交易大量资产，体现了高杠杆特性。12.【答案】C【解析】买入期货合约（多头）意味着承担了在未来特定时间以约定价格买入标的资产的义务。13.【答案】B【解析】对于看涨期权，当市场价格>执行价格时，期权买方行权可获利，处于实值状态；当市场价格<执行价格时，处于虚值状态。14.【答案】A【解析】利率互换交易双方交换的是不同特征的利息（如固定换浮动），一般不交换本金，本金仅作为计算利息的基础。15.【答案】C【解析】中国证监会（CSRC）是我国证券市场的集中统一监管机构。16.【答案】C【解析】股价指数通常采用加权平均法编制，以发行量或成交量为权数。17.【答案】B【解析】市盈率=每股市价/每股收益=50/2=25。18.【答案】D【解析】上交所、深交所、北交所均为我国全国性证券交易场所。19.【答案】B【解析】证券经纪业务中，证券公司应遵循“诚实信用”原则，不得欺诈客户。20.【答案】C【解析】IPO的发行价格可以通过询价、竞价等方式确定，并非必须固定。21.【答案】C【解析】久期是衡量债券价格对利率变动敏感性的指标，主要用于衡量利率风险。22.【答案】C【解析】债券价格P=+。此处P=由于票面利率5%高于市场利率4%，债券为溢价发行，价格高于面值。23.【答案】D【解析】商业票据是货币市场工具（期限在1年以内）。股票、长期国债、企业债券属于资本市场工具。24.【答案】A【解析】普通股股东在行使表决权时，通常遵循“一股一票”的原则。25.【答案】D【解析】优先股股息分派优先于普通股，且通常固定。优先股股东一般不参与公司经营决策（A错），清偿顺序在普通股之前（C错）。26.【答案】D【解析】可转换债券转换为股票后，持有人身份由债权人变为股东，不再是债权人。27.【答案】C【解析】资产证券化的核心在于“破产隔离”，即发起人的破产风险不影响证券化资产。28.【答案】A【解析】道琼斯工业平均指数是世界上历史最悠久、影响最大的股价指数。29.【答案】B【解析】银行间债券市场是场外市场（OTC），参与者主要是机构投资者，采用询价交易方式。30.【答案】C【解析】净资本是根据风险调整后的净资产，反映了公司资产流动性和风险状况。31.【答案】B【解析】若股票价格低于执行价格，看涨期权买方会选择放弃行权，损失仅为支付的全部期权费。32.【答案】B【解析】契约型基金的三方当事人包括：基金管理人、基金托管人和基金份额持有人。基金公司是公司型基金的形式。33.【答案】B【解析】《证券法》规定，公开发行公司债券，累计债券余额不超过公司净资产的40%。34.【答案】A【解析】国债几乎没有信用风险（B错），利率通常低于企业债券（C错），可在二级市场交易（D错）。其面临的主要风险是通货膨胀风险和利率风险。35.【答案】B【解析】期货合约是由交易所统一制定的，除价格外，合约条款（如标的、数量、交割时间、地点等）都是标准化的。36.【答案】A【解析】H股是指注册地在内地、上市地在香港的股票。37.【答案】A【解析】证券投资咨询机构不得代理客户买卖证券，这是证券经纪业务的范围。38.【答案】B【解析】创业板市场主要服务成长型创业企业，其上市门槛通常低于主板市场。39.【答案】C【解析】基金申购赎回价格依据申请当日的基金份额净值确定。40.【答案】D【解析】市场风险（如利率、汇率、股价波动）属于系统性风险，无法通过分散投资消除。A、B、C属于非系统性风险。41.【答案】B【解析】历史模拟法利用历史数据的市场变动来模拟未来组合的收益分布，不需要假设收益率服从特定的统计分布。42.【答案】D【解析】证券登记结算机构以自己的名义与结算参与人进行清算交收，但它是为市场提供服务的，不以营利为目的（B对）。D项表述不够准确，它是作为中央对手方（CCP）介入，但不仅仅是“以自己名义”。43.【答案】A【解析】商业银行次级债是指商业银行发行的、本金和利息的清偿顺序列于商业银行其他负债之后、先于商业银行股权资本的债券。44.【答案】A【解析】标准普尔是著名的信用评级机构。B是指数公司，C、D是交易所。45.【答案】B【解析】基金份额净值=基金资产净值/基金总份额=10/5=2元。46.【答案】A【解析】维持担保比例是融资融券业务中控制风险的核心指标，指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例。47.【答案】B【解析】QDII（Qualifieddomesticinstitutionalinvestor）是指在一国境内设立，经批准可以投资于境外证券市场的基金。48.【答案】A【解析】证券市场的“三公”原则是公开、公平、公正。49.【答案】B【解析】股票拆细（拆股）会增加股份总数，降低每股面值和每股净资产，但股东权益总额不变。50.【答案】B【解析】在我国，政策性银行（如国开行、进出口行、农发行）是金融债券的主要发行主体之一。51.【答案】ABCD【解析】金融市场具有资金融通、资源配置、价格发现、风险管理、提供流动性等基本功能。52.【答案】ABCD【解析】按交易标的物，可分为货币市场、资本市场、外汇市场、衍生品市场、保险市场等。53.【答案】ABC【解析】银行贷款属于间接融资工具，A、B、C属于直接融资工具。54.【答案】AB【解析】按权利分为普通股和优先股；按是否记名分为记名股和无记名股。55.【答案】ABCD【解析】债券的四大基本要素是票面价值、偿还期限、票面利率、发行人。56.【答案】ABCD【解析】市场利率（反向）、期限、信用等级（反向）、通胀（反向）等均影响债券价格。57.【答案】ABCD【解析】A、B、C、D均为证券投资基金的典型特点。58.【答案】ABC【解析】货币市场基金主要投资于货币市场工具，不得投资于股票（D）。59.【答案】ABCD【解析】期货具有套期保值、价格发现、投机和套利四大功能。60.【答案】ABCD【解析】A、B、C、D均为期权的常见分类方式。61.【答案】ABCD【解析】证券公司的主要业务包括经纪、投行（承销保荐）、自营、资管、咨询、融资融券等。62.【答案】ABCD【解析】A、B、C、D均属于我国证券交易所的法定职能。63.【答案】ABCD【解析】证券公司、登记结算公司、会计师事务所、律师事务所等均为证券市场中介机构。64.【答案】ABC【解析】股票溢价发行主要取决于公司前景、市场供求、声誉等，而非监管强制要求。65.【答案】ABCD【解析】收益率曲线描述收益率与期限关系，形状有正向、反向、水平等，受预期、流动性偏好等影响。66.【答案】ABD【解析】系统性风险由宏观因素（政策、经济、社会等）引起，公司经营不善（C）属于非系统性风险。67.【答案】ABCD【解析】A、B、C、D均为基金份额持有人的法定权利。68.【答案】ABC【解析】LOF既可场内交易也可场外申赎，存在套利机制，是我国本土创新。LOF既可是主动也可是被动管理（D错）。69.【答案】ABCD【解析】衍生品具有高杠杆，伴随市场、信用、流动、操作、法律等多种风险。70.【答案】ABCD【解析】依法监管、保护投资者、三公、监管与自律相结合均为监管原则。71.【答案】ABC【解析】国债期货是场内衍生品，在交易所交易（D错）。72.【答案】ABCD【解析】宏观经济、政策、通胀、汇率等均是影响股价的宏观因素。73.【答案】ABCD【解析】深证成份、深证综合、深证100、创业板指数均属于深证指数体系。74.【答案】ABC【解析】证券投资分析主要有基本分析、技术分析、量化分析三种。75.【答案】ABCD【解析】A、B、C、D均为我国证券公司风险控制指标的具体标准。76.【答案】ABCD【解析】A、B、C、D均属于证券登记结算公司的业务范围。77.【答案】ABC【解析】证券公司属于证券金融机构，信托、财务、租赁属于非证券金融机构。78.【答案】ABCD【解析】人民币国际化可降低汇率风险、提升地位、获得铸币税，但也增加货币政策调控难度。79.【答案】ABD【解析】债券偿还方式主要有到期一次、期中（分期、提前）、展期等。C通常指借款人申请延期，不是标准分类。80.【答案】ABC【解析】做市商通过报价提供流动性，赚取差价，但也持有存货，承担存货风险（D错）。81.【答案】ABCD【解析】佣金、过户费、印花税、经手费均是证券交易中涉及的费用。82.【答案】ABCD【解析】基金管理人的治理结构包括股东会、董事会、监事会及督察长制度。83.【答案】ABC【解析】主体、范围、监管机构均不同，风险特征也不完全相同，银行理财通常风险较低。84.【答案】AD【解析】银行间债券市场和银行间外汇市场是典型的场外市场。中金所和上交所是场内市场。85.【答案】ABC【解析】信息披露制度是保护投资者核心，包括发行和持续披露，要求真实准确完整及时。不仅针对上市公司，也针对债券发行人等（D表述片面）。86.【答案】ABCD【解析】优先股股息固定、一般无表决权、剩余财产分配优先、可赎回。87.【答案】ABCD【解析】纽约、伦敦、东京、香港均为全球主要国际金融中心。88.【答案】ABC【解析】ETF存在一级、二级市场及折溢价套利机制，套利有助于净值与市价一致。套利并非无风险（D错）。89.【答案】ABCD【解析】独立诚信、谨慎客观、勤勉尽责、公正公平均为分析师执业规范。90.【答案】ABC【解析】央票是央行发行的短期债券，用于调节货币，信用高。主要面向银行间市场机构投资者，不