2026年保荐代表人胜任能力考试备考复习题及答案

2026年保荐代表人胜任能力考试备考复习题及答案一、单项选择题1.以下关于保荐代表人职责的说法，正确的是（）A.保荐代表人只需对发行人的发行文件进行形式审核B.保荐代表人无需对发行人的持续督导负责C.保荐代表人应当保证所出具的发行保荐书真实、准确、完整D.保荐代表人可以同时为两家存在竞争关系的发行人提供保荐服务答案：C解析：保荐代表人需要对发行人的发行文件进行实质审核，而不只是形式审核，A选项错误；保荐代表人要对发行人进行持续督导，B选项错误；保荐代表人不可以同时为两家存在竞争关系的发行人提供保荐服务，D选项错误；保荐代表人应当保证所出具的发行保荐书真实、准确、完整，C选项正确。2.根据《证券发行上市保荐业务管理办法》，保荐机构的保荐业务部门负责人需要具备的条件不包括（）A.具有证券从业资格B.具备3年以上保荐相关业务经历C.最近3年未因违法违规行为受到行政处罚D.大专以上学历答案：D解析：保荐机构的保荐业务部门负责人应具有证券从业资格，具备3年以上保荐相关业务经历，最近3年未因违法违规行为受到行政处罚，学历要求是本科以上，而不是大专以上，所以不包括的条件是D选项。3.发行人申请首次公开发行股票并在创业板上市，需满足的盈利条件之一是（）A.最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于5000万元B.最近一年盈利，且净利润不低于1000万元，最近一年营业收入不低于5000万元，最近三年营业收入复合增长率不低于10%C.预计市值不低于10亿元，最近一年盈利且净利润不低于500万元D.最近三年净利润均为正，且累计净利润不低于3000万元答案：B解析：发行人申请首次公开发行股票并在创业板上市，盈利条件之一是最近一年盈利，且净利润不低于1000万元，最近一年营业收入不低于5000万元，最近三年营业收入复合增长率不低于10%。A选项中累计净利润标准不对；C选项盈利金额错误；D选项是主板上市的盈利条件之一。所以正确答案是B。二、多项选择题1.保荐机构在尽职调查过程中，应调查发行人的以下哪些方面（）A.业务与技术B.财务状况C.公司治理D.募集资金使用答案：ABCD解析：保荐机构在尽职调查过程中，需要全面了解发行人的情况。业务与技术方面能了解发行人的核心竞争力；财务状况能评估发行人的盈利能力和偿债能力；公司治理关系到发行人的决策机制和规范运作；募集资金使用涉及到资金的合理性和有效性。所以ABCD四个选项均是应调查的方面。2.以下属于保荐代表人在持续督导期间应履行的职责有（）A.督导发行人有效执行并完善防止大股东、其他关联方违规占用发行人资源的制度B.督导发行人有效执行并完善防止高管人员利用职务之便损害发行人利益的内控制度C.关注发行人募集资金的专户存储、投资项目的实施等承诺事项D.关注发行人的经营环境和经营状况的变化答案：ABCD解析：保荐代表人在持续督导期间，要督导发行人建立和完善各项制度以保障发行人利益，防止大股东、其他关联方违规占用资源以及高管人员利用职务之便损害发行人利益。同时，要关注募集资金使用情况和发行人经营环境与状况的变化，以便及时发现问题并督促解决。所以ABCD都属于其应履行的职责。3.发行人在申请上市过程中，如出现以下哪些情况，可能会影响其上市审核结果（）A.存在重大违法违规行为B.财务报表存在虚假记载C.公司治理结构不完善D.募集资金投向不合理答案：ABCD解析：存在重大违法违规行为会使发行人诚信和合规性受到质疑；财务报表虚假记载会导致信息披露失真，无法真实反映公司财务状况；公司治理结构不完善可能导致决策不科学、管理混乱；募集资金投向不合理会影响资金使用效率和公司未来发展前景。这些情况都会对上市审核结果产生不利影响，所以ABCD都正确。三、判断题1.保荐代表人可以在没有保荐机构的情况下独立开展保荐业务。（）答案：错误解析：保荐代表人必须依托保荐机构开展保荐业务，不能独立进行，所以该说法错误。2.发行人在申请上市后，保荐机构就无需再对其进行持续督导。（）答案：错误解析：保荐机构在发行人上市后有持续督导的责任，这是为了保障发行人规范运作和保护投资者利益，所以该说法错误。3.发行人的财务报表只要经过会计师事务所审计，就一定符合上市要求。（）答案：错误解析：会计师事务所审计只是对财务报表的合法性和公允性发表意见，但符合审计要求并不意味着就一定符合上市要求，上市还有其他多方面的条件和标准，所以该说法错误。四、案例分析题某公司拟申请首次公开发行股票并在科创板上市。保荐机构在尽职调查中发现以下情况：（1）该公司最近一年的研发投入占营业收入的比例为10%，但研发成果转化为实际产品并产生收入的比例较低。（2）公司存在一项未决诉讼，涉案金额较大，可能会对公司的财务状况产生重大影响。（3）公司的部分核心技术人员近期有离职的迹象。问题：针对上述情况，保荐机构应采取哪些措施？答案：对于研发投入转化比例低的情况：保荐机构应进一步深入调查研发投入的具体构成和使用情况，分析研发项目的可行性和合理性，评估投入产出较低的原因。要求公司提供详细的研发项目规划和预期成果转化计划，以便判断公司未来在研发成果转化方面的能力和潜力。将该情况在发行保荐书中如实披露，向投资者充分说明研发投入与产出的现状及可能存在的风险。对于未决诉讼问题：保荐机构需与公司的法律顾问沟通，了解诉讼的具体情况，包括诉讼的起因、进展、可能的判决结果等。请专业的评估机构对诉讼可能对公司财务状况产生的影响进行评估，确定可能的损失金额和对公司业绩的影响程度。在发行文件中充分披露该未决诉讼的相关信息，包括风险提示，让投资者能够全面了解公司面临的法律风险。对于核心技术人员离职迹象问题：保荐机构要