2026年中级会计职称《财务管理》冲刺押题试卷

2026年中级会计职称《财务管理》冲刺押题试卷考试时间：______分钟总分：______分姓名：______一、单项选择题（本类题共10小题，每小题1分，共10分。每小题只有一个正确答案，请将正确答案的字母填写在答题卡相应位置。）1.甲公司于2025年1月1日发行5年期、到期一次还本付息的债券，面值1000元，票面年利率8%。则该债券在2025年12月31日的账面价值为（）元。A.1000B.1080C.1160D.10082.某公司拟投资一项项目，预计投资额为200万元，使用寿命为5年，预计每年产生的净现金流量为60万元。不考虑时间价值，该项目的投资回收期为（）年。A.3.33B.3.67C.5.00D.10.003.某公司股票的贝塔系数为1.2，无风险收益率为4%，市场平均收益率为10%。根据资本资产定价模型（CAPM），该股票的预期收益率为（）%。A.4.00B.8.00C.10.00D.12.004.下列关于经营杠杆系数的表述中，正确的是（）。A.经营杠杆系数越大，经营风险越小B.经营杠杆系数反映了固定成本对利润的影响C.经营杠杆系数越小，企业的盈利能力越强D.经营杠杆系数仅与变动成本有关5.企业采用现金折扣政策的目的主要是为了（）。A.降低采购成本B.减少现金持有量C.加速应收账款回收D.提高坏账发生率6.某公司持有甲、乙两种股票，甲股票的账面价值为60万元，预计收益为6万元；乙股票的账面价值为40万元，预计收益为4万元。则该组合的预期收益率为（）。A.5.00%B.5.25%C.10.00%D.12.25%7.下列关于证券组合风险的表述中，错误的是（）。A.证券组合可以分散非系统性风险B.证券组合可以消除系统性风险C.最优证券组合是在既定风险水平下预期收益最高的组合D.最优证券组合是在既定预期收益水平下风险最低的组合8.某公司库存甲材料的年需要量为10000件，每次订货成本为200元，单位年持有成本为10元。则该材料的经济订货批量为（）件。A.200B.400C.500D.10009.成本性态分析中，固定成本是指在特定业务量范围内，其总额保持不变的成本。下列成本中，通常属于固定成本的是（）。A.生产工人的计件工资B.按销售额比例支付的佣金C.行政管理人员的工资D.生产设备的租赁费10.下列关于杜邦分析体系的表述中，正确的是（）。A.杜邦分析体系的核心是净资产收益率B.杜邦分析体系只能用于企业内部评价C.杜邦分析体系主要关注企业的资产运营效率D.杜邦分析体系将偿债能力分析与盈利能力分析完全割裂二、多项选择题（本类题共10小题，每小题2分，共20分。每小题有多个正确答案，请将正确答案的字母填写在答题卡相应位置。多选、少选或错选均不得分。）11.下列关于债券价值的表述中，正确的有（）。A.债券价值是债券未来现金流入的现值B.当市场利率高于债券票面利率时，债券价值低于面值C.债券价值随着到期日的临近而逐渐接近面值D.债券价值对票面利率的变动比市场利率的变动更敏感12.影响企业资金成本的因素主要有（）。A.证券市场风险水平B.企业自身的信用等级C.筹资规模D.筹资期限13.下列关于风险的说法中，正确的有（）。A.风险是未来不确定性的一种表现B.风险只能被转移，不能被消除C.风险可能带来损失，也可能带来收益D.风险与收益成正比14.企业在进行营运资金管理时，需要权衡（）。A.短期偿债能力与长期偿债能力B.营运资金占用成本与风险C.信用政策严格程度与销售收入D.存货周转速度与缺货成本15.成本性态分析的方法主要有（）。A.高低点法B.散布图法C.回归直线法D.工业工程法16.下列关于现金预算的表述中，正确的有（）。A.现金预算是财务预算的核心B.现金预算的编制依据是各项业务预算和专门决策预算C.现金预算可以反映企业在预算期内的现金收支情况D.现金预算有助于企业进行现金余缺调剂17.下列关于财务分析指标的表述中，正确的有（）。A.流动比率可以反映企业的短期偿债能力B.速动比率比流动比率更能反映企业的短期偿债能力C.资产负债率可以反映企业的长期偿债能力D.每股收益可以反映企业的盈利能力18.下列关于资本结构的表述中，正确的有（）。A.资本结构是指企业各种长期资金的构成及其比例关系B.资本结构决策的目标是降低企业的综合资金成本C.资本结构决策需要考虑企业的财务风险和经营风险D.最优资本结构是指企业在特定条件下综合资金成本最低、企业价值最大的资本结构19.下列关于存货管理的表述中，正确的有（）。A.存货管理需要在存货成本和存货风险之间进行权衡B.经济订货批量模型假设存货需求是均匀的C.存货周转率越高，企业的存货管理效率越低D.安全库存是为了应对存货需求波动而准备的存货20.下列关于全面预算的表述中，正确的有（）。A.全面预算是企业管理体系的重要组成部分B.全面预算包括业务预算、财务预算和专门决策预算C.全面预算的编制需要以销售预算为基础D.全面预算的执行情况是企业绩效评价的重要依据三、判断题（本类题共10小题，每小题1分，共10分。请将判断结果填在答题卡相应位置。认为正确的，填“√”；认为错误的，填“×”。）21.杠杆效应是指固定成本和财务杠杆的存在，导致企业息税前利润变动幅度大于销售量变动幅度的现象。（）22.普通年金是指从第一期开始，在一定时期内每期期末等额收付的系列款项。（）23.投资者要求的收益率越高，风险厌恶程度越强。（）24.信用政策宽松会导致企业的应收账款周转率下降。（）25.成本性态是指成本总额与业务量之间的依存关系。（）26.现金预算中的“现金余缺”是指预算期内现金收入与现金支出的差额。（）27.资产负债率越高，企业的财务风险越大。（）28.经营租赁是一种融资租赁。（）29.固定资产折旧是一种非付现成本，会影响企业的现金流量。（）30.零基预算是指以基期实际数据为基础，结合预算期业务量变动情况编制的预算。（）四、计算分析题（本类题共4小题，每小题5分，共20分。请列示计算步骤，计算结果保留两位小数。）31.甲公司拟投资一项项目，需要购置设备，预计购置成本为100万元，使用寿命为5年，预计残值为10万元。该项目投产后，预计每年产生销售收入200万元，付现成本120万元。假设不考虑所得税，该项目的年营业利润为多少万元？32.某公司发行面值为1000元，票面年利率为8%，期限为5年的债券，发行时市场利率为10%，每年付息一次。则该债券的发行价格为多少元？33.某公司预计明年全年需要甲材料100吨，每次订货成本为200元，单位年持有成本为10元。假设甲材料的采购价格为每吨1000元，采购周期为10天。则该公司的甲材料采购批量是多少吨？34.某公司本年净利润为100万元，利息费用为20万元，所得税税率25%。则该公司的息税前利润为多少万元？权益乘数为多少？五、综合题（本类题共2小题，每小题10分，共20分。请结合题目要求进行分析计算，列出计算过程，计算结果保留两位小数。）35.甲公司是一家制造企业，2025年有关资料如下：*预计全年销售甲产品10000件，单价20元/件，销售现金收入在当季度收回60%，下季度收回35%，剩余5%在次季度收回。*预计全年采购甲产品原材料20000千克，单位采购成本10元/千克，采购现金支出在当季度支付50%，下季度支付50%。*预计全年制造费用中，固定制造费用为50000元，变动制造费用为每件产品5元。*预计全年销售及管理费用中，固定费用为30000元，变动费用为每件产品2元。*期初应收账款为20000元，其中包含上期销售收入10000元，本期销售收入中5%将在下年初收回。*期初应付账款为15000元，其中包含上期采购成本5000元，本期采购成本中50%将在下年初支付。*期初现金余额为30000元。*预计全年需要支付工资40000元，其中60%在当季度支付。*预计全年需要缴纳所得税25000元，在季度末支付。*预计全年需要购买固定资产50000元，在第二季度初支付。*公司要求每季末现金余额不低于40000元，如需借款，借款金额为1000元的整数倍，在季度初借入，季末还款，借款年利率为6%（按季计息）。要求：编制甲公司2025年第二季度现金预算。36.某公司拟投资购买一台设备，设备购置成本为200万元，使用寿命为4年，预计残值为20万元。该设备投产后，预计每年可以增加销售收入100万元，增加付现成本60万元。公司要求的最低投资报酬率为10%。不考虑所得税。要求：(1)计算该项目的年营业现金流量；(2)计算该项目的净现值（NPV）；(3)计算该项目的内部收益率（IRR）；(4)分析该项目的财务可行性。试卷答案一、单项选择题1.C2.B3.D4.B5.C6.B7.B8.C9.C10.A二、多项选择题11.ABC12.ABCD13.ACD14.BCD15.ABCD16.ABCD17.ABCD18.ACD19.ABD20.ABCD三、判断题21.√22.√23.√24.√25.√26.√27.√28.×29.√30.×四、计算分析题31.解析：年营业利润=年销售收入-年付现成本-年固定成本年固定成本=设备年折旧+其他固定成本设备年折旧=(购置成本-残值)/使用寿命设备年折旧=(100-10)/5=18万元其他固定成本=0(题目未提及)年固定成本=18+0=18万元年营业利润=200-120-18=62万元答案：该项目的年营业利润为62万元。32.解析：债券发行价格=年利息×年金现值系数(10%,5)+面值×复利现值系数(10%,5)年利息=面值×票面年利率=1000×8%=80元年金现值系数(10%,5)=[1-1/(1+10%)^5]/10%=3.7908复利现值系数(10%,5)=1/(1+10%)^5=0.6209债券发行价格=80×3.7908+1000×0.6209=303.264+620.9=924.164元答案：该债券的发行价格为924.16元。33.解析：设采购批量为Q，总成本TC=(D/Q)×S+(Q/2)×HD=年需要量=100吨，S=每次订货成本=200元，H=单位年持有成本=10元TC=(100/Q)×200+(Q/2)×10当TC最低时，(100/Q)×200=(Q/2)×1020000/Q=5QQ^2=40000Q=√40000=200吨答案：该公司的甲材料采购批量是200吨。34.解析：息税前利润(EBIT)=净利润/(1-所得税税率)+利息费用EBIT=100/(1-25%)+20=100/0.75+20=133.33+20=153.33万元权益乘数=资产总额/股东权益总额=1/(1-资产负债率)资产负债率=总负债/资产总额=总资产/资产总额-股东权益/资产总额=1-1/权益乘数EBIT=净利润+利息费用+税前利润×所得税税率153.33=100+20+(EBIT-20)×25%153.33=120+0.25×EBIT-5153.33=115+0.25×EBIT38.33=0.25×EBITEBIT=153.33万元(与前面计算一致，此处用EBIT计算权益乘数更直接)权益乘数=资产总额/股东权益总额=EBIT/(净利润+利息费用-税前利润×所得税税率)权益乘数=EBIT/利息费用=153.33/20=7.67答案：该公司的息税前利润为153.33万元；权益乘数为7.67。五、综合题35.解析：第二季度现金收入：销售现金收入：10000件×20元/件×35%=700000元收回期初应收账款中本季销售部分：10000件×20元/件×5%=100000元小计：700000+100000=800000元第二季度现金支出：采购现金支出：20000千克×10元/千克×50%=100000元支付期初应付账款中上季采购部分：15000元支付本季工资：40000元×60%=24000元支付固定制造费用：50000元支付变动制造费用：10000件×5元/件=50000元支付销售及管理费用固定部分：30000元支付所得税：25000元购买固定资产：50000元小计：100000+15000+24000+50000+30000+25000+50000=294000元现金余缺：800000-294000=506000元期末现金余额：506000元大于最低现金余额40000元，无需借款。答案：甲公司2025年第二季度现金预算单位：元|项目|金额||--|--||期初现金余额|300000||加：现金收入|||销售现金收入|800000||小计|1100000||减：现金支出|||采购现金支出|100000||支付应付账款|15000||支付工资|24000||支付固定制造费用|50000||支付变动制造费用|50000||支付销售及管理费用固定部分|30000||支付所得税|25000||购买固定资产|50000||小计|294000||现金余缺|506000||加：借款|0||减：还款|0||期末现金余额