第6章 商业银行发展的趋势和模式

商业银行业务与经营第五章

商业银行的发展模式与趋势分业还是混业银行的经营趋势管理当局对银行的限制较少，允许商业银展多种业务，既能经营传统的银行业务，又能经营证券、保险及其他多种金融业务，实行银行业与其他金融业的相互渗透与一化经营。管理当局对银行业可以经营的业务范围进行限制，将传统上属于非银行业务如证券、保险等与传统的银行业务分离，实行银行业的专业化。分业经营混业经营分业还是混业优势劣势分业经营利于宏观调控限制发展利于经济稳定风险集中利于自由竞争不利于密切银企关系。混业经营扩大收益来源监管难度较大提高整体稳定性密切银企关系促进储蓄向投资转化国外商业银行的发展早期的自然分业阶段19世纪末20世纪初期的自然混业阶段：美国金融史上，早期的投资银行中，有一部分是与商业银行融合的，但多数还是以独立的形式存在的。到二十世纪20年代，商业银行与投资银行之间已经不存在任何界限:20世纪30年代大危机后的现代分业阶段在二战前和战后，日本先后仿效英国和美国，不断强化和完善其分离银行制度;20世纪70年代以来的现代混业阶段1929年10月28日，投资银行由于缺乏法治的监管，高涨的股市拉开了股市繁荣的面具，从此狂跌不止，拉开了经济大萧条的序幕。1933年

罗斯福政府颁布了著名的《格拉斯-斯蒂格尔法案》（Glass-SteagallAct），对商业银行和投资银行的业务范围进行了强制的分离，将商业银行和投资银行分离，禁止商业银行从事投资银行业务，以美国为代表的西方国家,坚持这种银行分业经营管理模式近半个世纪。

如摩根公司拆分为摩根士丹利（投行业务）、J.P.摩根（商业银行业务）、

美林公司等

作用：恢复了公众对金融业的信心，规范了金融秩序。但是整个金融系统活力大为降低。

《格拉斯-斯蒂格尔法案》在二战前和战后，日本先后仿效英国和美国，不断强化和完善其分离银行制度;自二十世纪70年代初开始，某些实行分离银行体制的发达国家，逐渐放松了对商业银行经营范围的管制，其经营体制开始向全能银行体制转变其中最典型的国家是英国、日本和美国:

上世纪90年代，国际金融领域出现了不少新情况:银行资本越来越集中，国际银行业出现竞争新格局;国际银行业竞争激化，银行国际化进程加快;金融业务与工具不断创新，金融业务进一步交叉，传统的专业化分工界限有所缩小；金融管制不断放宽，金融自由化的趋势日益明显；国内外融资出现证券化趋势，证券市场蓬勃发展:出现了全球金融一体化的趋势

国外商业银行的发展随着现代经济的发展，金融创新带来了业务拓展及与商业银行相互渗透。1999年11月,美国颁布了《金融现代化法案》(Gramm-Leach-BileyAct),废除了主宰美国银行体制多年的《格拉斯——斯蒂格尔法案》1.允许银行跨州设立分行和兼并，将银行经营的区域范围扩大到整个国家，同时推翻了麦克法登法案和道格拉斯修正案中对洲际银行的禁令规定。2.极大地放宽了银行、保险和证券业的经营权限，允许银行或银行控股公司出售任何金融产品和服务，完全填补了单一储蓄制度的漏洞，改革了联邦家庭贷款银行体制，促进社区银行获取信贷基金，防止银行受州保险条例歧视，同时，限制金融机构与第三方分享客户的私人信息等。投资银行海外业务不断拓展，比如基金管理、风险投资等混业经营开始

《金融现代化法案》二十世纪70年代以来，商业银行的经营环境发生了巨大的变化，在布雷顿森林体系崩溃和金融创新浪潮的冲击下，汇率、利率多变加大了商业银行经营的难度和风险2008年，美国爆发金融危机(又称次贷危机)。只有一些大型银行受助于政府而存活下来，而那些中小银行则在持续不断地遭遇倒闭。其中大多数是由于信贷违约资料显示，2009年全年，美国共有141家银行倒闭，远高于2008年的25家，2010年有144家商业银行倒闭。截至2010年10月，在美国联邦储蓄保险公司的“问题银行”清单上仍有约500家银行。历史经验显示，上了这一清单的银行约有13%最终会倒闭。

金融危机与美国的商业银行金融危机与美国的商业银行从宏观角度分析:美国中小银行倒闭风潮是房地产泡沫破裂的结果，也是“百年一遇”的金融危机的产物深陷危机的商业地产业是造成银行倒闭的主要祸源:从微观角度分析:一方面在于银行自身，主要是因为对经济形势判断失误，投资不当，特别是在房地产泡沫吹大时发放大量次级商业地产贷款;另一方面在于监管不力

金融危机与美国的商业银行第一，成立金融稳定监管委员会，负责监测和处理威胁国家金融稳定的系统性风险:第二，在美国联邦储备委员会下设立新的消费者金融保护局，对提供信用卡、抵押贷款和其他贷款等消费者金融产品及服务的金融机构实施监管;第三，将之前缺乏监管的场外衍生品市场纳入监管视野。第四，限制银行自营交易及高风险的衍生品交易:第五，设立新的破产清算机制，由联邦储蓄保险公司负责，责令大型金融机构提前做出自己的风险拨备，以防止金融机构倒闭再度拖累纳税人救助:第六，美联储被赋予更大的监管职责，但其自身也将受到更严格的监督第七，美联储将对企业高管薪酬进行监督，确保高管薪酬制度不会导致对风险的过度追求。为应对金融海啸，美国总统奥巴马政府推行金融改革，通过了《弗兰克华尔街改革和个人消费者保护法案》其主要内容包括:不过我们应该清醒地认识到:一是周期性的危机是资本主义的固有特性之一二是法案并没有涉及导致金融危机发生的所有因素三是在金融全球化的今天，金融监管国际协调的难度加大了美国金融监管机构决策的复杂性，导致效果打折扣。金融危机与美国的商业银行有何启示？我国混业与分业发展思考与变革当前银行业的发展趋势：由以存贷业务为主逐渐转为“金融百货公司”资本更加集中，国际竞争越发激烈，金融业分工界限逐渐模糊，监管模式不断变革等思考与变革谈一谈，现在商业银行面临哪些挑战？商业银行需要在那些方面进行改变？未来商业银行发展的趋势？移动互联时代已经来临！银行要么改变，要么消亡。正如《移动浪潮》作者迈克尔.塞勒（2013）所说的那样，“移动技术和社交网络的合力将在未来10年提升全球50%的国内生产总值。他们的影响力将不断增强，并将最终改变商业、工业以及整个经济……移动浪潮来袭，如果没有做好冲浪的准备，那么你将会被一场从根本上改变世界的巨变卷走。它们抵抗得越坚决，它们的结局就越悲惨，因为它们会落后得更多。”马云2008年说：“如果银行不改变，我们就改变银行。”1997年，比尔-盖茨说

“我们需要银行业，但我们不需要银行”---《消失的银行》。思考与变革一是支付（脱媒）---支付宝支付的基础是什么？支付业务是蚂蚁集团的发展原点，可以说，蚂蚁前半段的历史就是支付业务的发展史。支付宝起步于2004年，其最初是为了解决消费者和商家之间在线上交易中的信任问题，充当卖家和买家之间的资金担保工具。阿里不仅仅希望支付宝只在淘宝内部使用，而是希望它向整个第三方支付市场拓展。在2007-2009年，支付宝开始对淘宝以外的市场进行拓荒。支付宝陆续与游戏、旅游、航空交通、保险等互联网化程度较高的行业展开深度的支付合作，公用事业缴费领域。马云（金融科技）改变了银行哪些方面？推荐阅读：中国第三方支付市场发展史（原名：拆解蚂蚁支付业务：它能贡献多大市值？）/s/_esKfxGuF82nvVMZAoygJg二是证明了征信制度（芝麻信用）对解决中小企业融资难具有重要促进作用。2015年1月5日，中国人民银行发布了允许8家机构进行个人征信业务准备工作的通知，被视为是中国个人征信体系有望向商业机构开闸的信号，腾讯征信、芝麻信用等位列其中。蚂蚁金服依托芝麻信用的进一步拓展，导致银行进一步“脱媒”小贷业务小贷证券化（融资）助贷业务客户推荐（外包）风险管控（外包）贷款催收（外包）……思考与变革20世纪80年代，美国银行页面临的冲击主要是“