海通证券科创板开通测试题及答案

海通证券科创板开通测试题及答案一、单项选择题（每题只有一个正确答案）1.个人投资者开通科创板股票交易权限，要求申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币______万元，同时参与证券交易满______年以上。A30，1B50，2C100，3D20，2答案：B解析：根据中国证监会《科创板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》以及上交所《科创板股票交易特别规定》，个人投资者开通科创板交易权限需满足两大核心条件：一是申请开通前20个交易日，本人证券账户和资金账户内日均资产不低于50万元，其中不包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券；二是参与证券交易满24个月即2年以上，交易经验从投资者本人一码通账户下首个交易日开始计算，满足即可，不分开户券商。2.科创板股票涨跌幅限制比例为______，新股上市后的______个交易日内不设涨跌幅限制。A10%，3B15%，3C20%，5D20%，10答案：C解析：科创板借鉴国际成熟市场经验，设置了差异化的涨跌幅制度，新股上市前5个交易日由于没有存量股份定价，市场博弈充分，因此不设涨跌幅限制，上市第6个交易日起涨跌幅限制比例为20%，显著高于主板市场10%的涨跌幅限制，波动空间更大，投资风险也更高。3.投资者参与科创板股票网上申购，每______元市值对应一个申购单位，不足的部分不计入申购额度，每一申购单位为______股。A5000，500B10000，1000C1000，100D5000，1000答案：A解析：根据上交所科创板股票申购规则，科创板股票网上申购按照市值配售，投资者持有上海市场非限售A股股份和非限售存托凭证总市值1万元以上（含1万元）才能参与申购，每5000元市值对应一个申购单位，每个申购单位为500股，申购数量应当为500股及其整数倍，最高不得超过当次网上初始发行数的千分之一，且不超过9999.9万股，这一点和当前沪市主板申购规则一致。4.以下关于科创板股票交易单位的说法，正确的是______。A科创板股票交易单位为100股，单笔申报卖出必须为100股整数倍B科创板股票单笔申报数量应当不小于200股，超过200股的可以按1股递增，卖出时剩余不足200股的，应当一次性申报卖出C科创板股票单笔申报数量应当不小于100股，超过100股的可以按1股递增D科创板股票单笔最大申报数量无限制答案：B解析：科创板交易申报规则和主板不同，主板要求单笔买卖申报必须是100股的整数倍，科创板为了满足投资者碎片化交易需求，规定单笔申报数量不低于200股，超过200股部分，每一股可以递增申报，也就是可以申报201股、205股等；卖出时，若投资者账户中剩余不足200股的，应当一次性全部卖出，不能分次卖出。此外，科创板限价申报单笔最大申报数量不超过10万股，市价申报单笔最大不超过5万股，并非无限制。5.科创板股票融资融券标的股票自______起可纳入融资融券标的，上交所另有规定的除外。A上市首日B上市满5个交易日C上市满10个交易日D上市满20个交易日答案：A解析：科创板和主板不同，主板新股要上市一段时间、满足一定条件后才会纳入融资融券标的，而科创板明确规定，科创板股票自上市首日起即可作为融资融券标的，投资者可以在上市首日就开展融资融券交易，这也加大了上市初期的波动和风险。6.投资者通过限价申报买卖科创板股票，单笔申报最大数量不得超过______股，通过市价申报买卖的，单笔申报最大数量不得超过______股。A10万，5万B5万，10万C100万，50万D20万，10万答案：A解析：上交所《科创板股票交易特别规定》明确，限价申报买卖科创板股票的，单笔申报最大数量不超过10万股，市价申报的，单笔申报最大数量不超过5万股，因此选项A正确。7.科创板上市公司发生财务类强制退市情形，触及退市标准的，其股票直接终止上市，不适用______制度。A暂停上市、恢复上市B退市风险警示C退市整理期D停牌答案：A解析：科创板设置了更严格的退市制度，对于触及财务类、重大违法类等退市标准的公司，直接终止上市，取消了主板原有的暂停上市、恢复上市环节，退市速度更快，投资者不会经历长期停牌等待恢复上市的过程，同时也意味着退市风险比主板更高。8.科创板退市整理期的交易期限为______个交易日，退市整理期届满后下一交易日，公司股票终止上市。A30B15C20D60答案：A解析：科创板和主板规则一致，退市整理期交易期限为30个交易日，退市整理期股票仍可正常交易，涨跌幅依然执行20%的限制，30个交易日期满后公司股票摘牌终止上市。9.以下哪类资产不能计入个人投资者开通科创板权限要求的资产范围？A投资者证券账户内的股票市值B投资者资金账户内的可用资金C投资者通过融资融券交易融入的资金和证券D投资者账户内的债券、基金、理财产品份额答案：C解析：根据科创板投资者适当性管理要求，计算投资者开通权限前20个交易日日均资产时，融资融券融入的资金和证券不算入投资者自有资产，其余自有股票、资金、债券、基金、券商理财产品等都计入资产统计范围。10.投资者参与科创板交易，当出现科创板股票盘中成交价较当日开盘价首次上涨或下跌达到或超过______，盘中临时停牌10分钟，上涨或下跌达到或超过______的，临时停牌持续到当日14:57。A10%，30%B20%，50%C30%，60%D30%，100%答案：C解析：科创板新股上市前5个交易日不设涨跌幅，为了防范日内过度波动，设置了两级盘中临时停牌制度：首次上涨或下跌达到或超过30%的，停牌10分钟；达到或超过60%的，再次停牌10分钟，若停牌时间跨越14:57，则最终停牌到14:57，之后复牌进行集合竞价，因此选项C正确。11.科创板企业主要面向的领域不包括以下哪项？A新一代信息技术领域B高端装备制造领域C传统产能过剩的煤炭钢铁领域D生物医药领域答案：C解析：科创板定位于服务科技创新企业，重点支持新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保、生物医药六大高新技术产业和战略性新兴产业，淘汰落后产能，传统产能过剩的成熟传统领域不属于科创板重点支持方向。12.科创板首次公开发行股票时，网下发行的股票比例通常______网上发行的比例，且网下发行部分向专业机构投资者倾斜。A高于B低于C等于D不确定答案：A解析：科创板新股发行采用市场化定价机制，网下发行向机构投资者倾斜，通常发行规模越大，网下发行占比越高，大部分科创板新股网下发行占比高于网上，符合市场化发行的方向，便于专业机构定价，提高新股定价合理性。13.个人投资者参与科创板打新，同一投资者多个证券账户参与同一只科创板新股申购的，以下说法正确的是______。A所有申购都有效，合并计算申购数量B第一笔申购有效，其余申购无效C最后一笔申购有效，其余无效D所有申购都无效答案：B解析：根据沪深交易所统一的新股申购规则，同一投资者使用多个证券账户参与同一只新股申购的，以及投资者使用同一证券账户多次参与同一只新股申购的，以该投资者的第一笔申购为有效申购，其余申购均为无效申购，因此选项B正确。14.科创板上市公司存在重大违法强制退市情形的，退市后______重新上市。A永久不得B满1年后可以申请C满3年后可以申请D满5年后可以申请答案：A解析：根据科创板退市制度，对于存在重大违法强制退市情形的公司，如欺诈发行、重大信息披露违法等严重违法违规行为，退市后不得重新上市，永久终止交易，这比主板的规则更加严格，进一步压实了市场主体责任。15.以下关于科创板市价申报类型，说法错误的是______。A科创板市价申报包括最优五档即时成交剩余撤销申报B科创板市价申报包括最优五档即时成交剩余转限价申报C科创板市价申报包括对手方最优价格申报和本方最优价格申报D科创板市价申报没有类型限制，任何市价申报都可以答案：D解析：科创板明确支持四种市价申报类型，分别是：最优五档即时成交剩余撤销申报、最优五档即时成交剩余转限价申报、对手方最优价格申报、本方最优价格申报，并非没有任何限制，因此选项D说法错误。二、判断题（正确选√，错误选×）1.科创板企业往往具有研发投入大、业绩波动大、风险高的特点，退市风险比主板市场更高。答案：√解析：科创板定位于支持未盈利的科技创新企业，很多企业处于成长期，尚未实现稳定盈利，业绩受研发投入、行业周期、政策变化影响波动较大，部分企业可能因为达不到持续上市标准直接退市，因此退市风险显著高于主板市场，投资者需要具备更高的风险承受能力。2.不满2年交易经验的投资者，只要资产达到50万，也可以开通科创板交易权限。答案：×解析：科创板投资者适当性要求资产和交易经验两个条件必须同时满足，缺一不可，交易经验不满2年无法开通科创板交易权限，监管规则不允许豁免交易经验要求。3.投资者可以在开通科创板交易权限后，账户资产低于50万也可以继续参与交易，权限不会被自动取消。答案：√解析：科创板开通仅要求开通前20个交易日日均资产达标，开通成功后，投资者账户资产降到50万以下，券商不会主动取消投资者的科创板交易权限，投资者可以正常持有和交易科创板股票。4.科创板股票申报价格最小变动单位和主板完全一样，都是0.01元人民币。答案：×解析：科创板引入了差异化的最小价格申报单位：当科创板股票价格不超过10元时，最小申报单位是0.01元；股价在10元到50元之间，最小单位是0.02元；50元到100元之间，最小单位是0.05元；股价超过100元的，最小申报单位是0.1元，和主板统一0.01元的规则不同。5.科创板新股上市首日即可纳入融资融券标的范围，投资者可以融资买入或者融券卖出。答案：√解析：科创板明确规定，科创板股票自上市首日起即可作为融资融券标的，这和主板新股上市后满足一定条件才能纳入标的范围的规则不同，进一步提升了市场定价效率。6.科创板退市整理期股票涨跌幅限制还是20%，和正常交易一致。答案：√解析：退市整理期的科创板股票依然在二级市场正常交易，涨跌幅限制仍为20%，不改变原有交易规则。7.投资者参与科创板新股申购，中签后未足额缴款，连续12个月内累计3次中签未足额缴款，会被限制6个月内参与新股申购。答案：√解析：这是沪深交易所统一的新股申购违约规则，不管是主板、创业板还是科创板都适用，累计3次中签弃购（含未足额缴款），就会被列入申购黑名单，6个月内不能参与任何新股申购。8.科创板允许未盈利企业上市，因此投资者投资未盈利的科创板企业，不会面临退市风险。答案：×解析：科创板允许未盈利企业上市，但是设置了明确的持续上市标准和退市标准，如果未盈利企业上市后达不到持续上市标准，依然会被终止上市，退市风险比已经实现盈利的企业更高。9.科创板盘中临时停牌期间，投资者可以继续申报，也可以撤销申报，复牌的时候对已接受的申报进行集合竞价。答案：√解析：根据上交所规则，科创板盘中临时停牌期间，投资者可以正常申报也可以正常撤单，复牌时实行集合竞价撮合，因此该说法正确。10.科创板上市公司的信息披露和主板完全一致，没有特殊要求。答案：×解析：科创板上市公司因为所处行业特性，信息披露要求更高，针对研发投入、核心技术、经营风险、股权激励等方面有专门的披露要求，比主板更加详细透明，也对投资者的信息解读能力提出了更高要求。11.只要开通了科创板权限，个人投资者就可以直接参与科创板新股网下发行申购。答案：×解析：科创板新股网下发行仅对专业机构投资者开放，个人投资者只能参与网上申购，不能参与网下发行申购。12.同一投资者使用多个证券账户申购同一只科创板新股，多账户申购都是有效的，可以合并计算申购额度。答案：×解析：同一投资者多个账户申购同一只新股，只有第一笔申购有效，其余申购无效；投资者的申购额度是合并计算其全部沪市市值来确定，不是多账户申购都有效。13.科创板退市分为重大违法退市、交易类退市、财务类退市、规范类退市四大类，标准比主板更严格。答案：√解析：科创板完善了退市制度，明确了四大退市类型，指标更清晰，取消了暂停上市和恢复上市环节，退市流程更短，整体标准比主板更严格。14.科创板股票的交易时间和主板A股一样，都是周一到周五的9:30-11:30，13:00-15:00，开盘集合竞价是9:15-9:25，收盘集合竞价是14:57-15:00。答案：√解析：科创板的交易时间和主板保持一致，没有特殊变化，收盘也采用集合竞价机制，和主板规则一致。15.投资者风险承受能力等级为保守型，也可以开通科创板交易权限。答案：×解析：科创板属于中高风险投资品种，根据投资者适当性管理要求，要求投资者风险承受能力至少为积极型及以上，保守型、谨慎型、稳健型投资者都不符合适当性要求，不能开通科创板交易权限。三、多项选择题（每题有两个及以上正确答案，多选、少选、错选均不得分）1.个人投资者开通科创板股票交易权限，需要满足以下哪些条件？A申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于50万元（不含融资融券融入的资金和证券）B参与证券交易满2年以上C风险承受能力等级为积极型及以上D不存在严重不良诚信记录答案：ABCD解析：个人投资者开通科创板权限需要同时满足全部四个条件：核心的资产和交易经验要求，同时符合券商投资者适当性管理要求，风险承受能力不低于积极型，且没有严重不良诚信记录，因此四个选项全部正确。2.科创板股票交易与主板A股相比，有哪些不同的规则？A涨跌幅限制比例不同，科创板为20%，主板通常为10%B新股上市涨跌幅限制不同，科创板上市前5个交易日不设涨跌幅，主板上市首日涨跌幅限制为44%C申报单位规则不同，科创板单笔不低于200股，可1股递增，主板单笔为100股整数倍D融资融券标的规则不同，科创板上市首日即可作为融资融券标的，主板一般上市后满足条件才能纳入答案：ABCD解析：四个选项全部都是科创板和主板交易规则的核心差异，表述全部正确。3.以下关于科创板涨跌幅制度，说法正确的有哪些？A科创板股票上市后第6个交易日起，涨跌幅限制为20%B科创板存托凭证的涨跌幅限制和股票一致，也是20%C科创板退市整理期股票涨跌幅限制为20%D任何时候科创板股票都不设涨跌幅限制答案：ABC解析：只有上市前5个交易日不设涨跌幅，上市第6个交易日起涨跌幅限制为20%，存托凭证、退市整理期股票都适用20%的涨跌幅限制，因此ABC正确，D错误。4.以下哪些资产可以计入投资者开通科创板权限所需的日均资产统计范围？A投资者证券账户内持有的A股股票、ETF基金份额B投资者资金账户内的可用人民币资金C投资者证券账户内持有的国债、企业债、券商理财产品D投资者通过融资融券融入的资金和融券卖出得到的资金答案：ABC解析：融资融券融入的资金和证券不算入投资者自有资产，因此D错误，其余三项的自有资产都可以计入资产统计范围，ABC正确。5.科创板盘中临时停牌的规则，以下说法正确的有哪些？A盘中临时停牌仅适用于新股上市前5个交易日B首次涨跌幅达到或超过30%，临时停牌10分钟C首次涨跌幅达到或超过60%，临时停牌10分钟D临时停牌时间跨越14:57的，于14:57复牌并对已接受的申报进行集合竞价答案：ABCD解析：四个选项的表述都符合科创板盘中临时停牌规则，全部正确。临时停牌只针对上市前5个交易日不设涨跌幅的阶段，设置两档停牌阈值，稳定市场交易秩序。6.科创板相比于主板，退市制度更严格，具体体现在哪些方面？A科创板退市标准更多元，新增了市值低于规定标准、股东人数不达要求等交易类退市指标B取消了主板的暂停上市、恢复上市环节，触及退市标准直接终止上市C重大违法强制退市公司退市后不得重新上市D退市流程更短，退市速度更快，投资者承担的退市风险更高答案：ABCD解析：四个选项全部都是科创板退市制度相比主板的差异，规则更严格，表述全部正确。7.投资者参与科创板股票网上申购，需要满足以下哪些要求？A已经开通科创板交易权限B持有