掌握基金净值的含义与算法

驾驭基金净值的含义与算法

基金单位净值，是指当前的基金总净资产除以基金总份额。其计

算公式为：基金单位净值=总净资产/基金份额。下面是整理的关于如

何驾驭基金净值的含义与算法，欢迎阅读！

基金净值的含义

基金单位净值即每份基金单位的净资产价值，等于基金的总资产

减去总负债后的余额再除以基金全部发行的单位份额总数。

开放式基金的申购和赎回都以这个价格进行。封闭式基金的交易

价格是买卖行为发生时己确知的市场价格;与此不同，开放式基金的

基金单位交易价格则取决于申购、赎回行为发生时尚未确知（但当日

收市后即可计算并于下一交易日公告）的单位基金资产净值。

基金净值怎么看？

每天实时的基金净值会在晚上进行更新，不同的基金销售平台晚

上净值更新时间不同，也许会在晚上8点左右起先接连更新。这个基

金净值交易日时投资者看不到，只能够通过基金估值来预估今日停值,

或者是通过基金持仓股票来推断。

选择基金时，投资者可以进入基金的详情页面中，下滑就可以看

到基金的历史净值数据，里面包括了近期该基金净值改变，投资者可

以直观明白的看看该基金的收益状况如何，可以通过这一点来选择基

金。基金净值凹凸与投资者购买基金的成本有关系，基金净值越高，

投资者购买基金的投资成本越高，基金净值低投资者购买基金的成本

也就越低。

不过，购买基金也并不全部是看基金净值凹凸来确定，终归基金

净值没有上限，基金净值高说明该基金过去的收益实力比较强。在选

择基金时，须要结合基金多方面状况来综合推断，基金投资风险虽然

不如股票大，但是一旦亏损起来本金损失也会许多，所以建议投资者

最好还是依据自身的风险承受实力来购买。

基金净值的算法

已知价计算

己知价又叫历史价，是指上一个交易日的收盘价。己知价计算法

就是基金管理人依据上一个交易日的收盘价来计算基金所拥有的金

融资产，包括股票、债券、期货合约、认股权证等的总值，加上现金

资产，然后除以已售出的基金单位总额，得出每个基金单位的资产净

值。接受已知价计算法，投资者当天就可以知道单位基金的买卖价格，

可以刚好办理交割手续。

未知价计算

未知价又称期货价，是指当口证券市场上各种金融资产的收盘价,

即基金管理人依据当日收盘价来计算基金

单位资产净值。在实行这种计算方法时，投资者当天并不知道其

买卖的基金价格是多少，要在其次天才知道单位基金的价格。

基本公式

基金单位净值=（总资产-总负债）/基金单位总数

其中，总资产指基金拥有的全部资产，包括股票、债券、银行存

款和其他有价证券等;总负债指基金运作及融资时所形成的负债，包

括应付给他人的各项费用、应付资金利息等;基金单位总数是指当时

发行在外的基金单位的总量。

估值计算

基金单位净值的计算包括基金资产净值总额的计算和基金单位

资产净值的计算。

按一般公认的会计原则，基金资产净值总额;基金资产总额-基金

负债总额。

基金资产总额包括基金投资资产组合的全部内容：

⑴基金拥有的上市股票、认股权证，以计算日集中交易市场的收

盘价格为准;未上市的股票、认股权证则由有资格指定的会计师事务

所或资产评估机构测算。

(2)基金拥有的公债、公司债、金融债券等债券，已上市者，以计

算日的收盘价格为准;未上市者，一般以其面值加上至计算日时应收

利息为准。

(3)基金所拥有的短期票据，以买进成本加上自买进口起至计算口

止应收的利息为准。

⑷若第⑴条、第(2)条中规定的计算日没有收盘价格或参考价格,

则以最近的收盘价格或参考价格代替。

(5)现金与相当于现金的资产，包括存放在其他金融机构的存款。

(6)有可能无法全部收回的资产及或有负债所提留的打算金。

(7)已订立契约但尚未履行的资产，应视同已履行资产，计入资产

总额。

基金负债总额包括的内容有：

⑴依基金契约规定至计算日止对托管人或管理人应付未付的酬

劳。

⑵其