贷款业务及信贷风险管理.ppt

1、商业银行经营管理学 第五章 贷款业务及信贷风险管理,第一节 贷款种类和政策 第二节 贷款定价 第三节 几种贷款业务的要点 第四节 贷款信用风险管理 第五节 贷款管理制度,第五章 贷款业务及信贷风险管理,贷款是商业银行最重要的盈利性资产,是银行传统的核心业务. 不同银行对于贷款有不同的分类方式，可按期限、资金使用性质、客户性质等分类。 信用风险管理贯穿于整个贷款业务流程：信贷政策，贷前信用风险分析，客户的风险评级，贷款审批，贷款合同 贷款政策是银行为实现经营目标而制定的指导贷款业务的各项方针、规则的总和。 信用分析是关系银行贷款安全的主要环节。信用分析分为财务分析和非财务分析。财务分析的重点是对

2、客户财务指标、财务状况及其现金流量进行分析。非财务分析要分析客户的管理层、公司治理、行业风险、生产和经营风险、宏观经济和自然环境等方面的分析。 为避免和减少贷款风险，银行必须加强贷款整个流程的内部控制，完善贷款责任制度和预警监测和报告制度。对不良贷款要根据原因、类别等采取不同的处置方式。,第一节 贷款种类和政策,一、贷款种类 二、贷款政策 三、贷款程序,一、贷款种类,按贷款的期限分类 活期贷款、定期贷款和透支 按贷款的保障条件分类 信用贷款、担保贷款和票据贴现 按贷款的用途分类 按照贷款对象的部门划分 按照贷款的具体用途来划分,第一节 贷款种类和政策,一、贷款种类,按贷款的偿还方式分类 一次性

3、偿还和分期偿还 按贷款的质量(或风险程度)分类 正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑贷款和损失贷款,第一节 贷款种类和政策,二、贷款政策,贷款政策的内容 贷款业务发展战略、贷款工作规程及权限划分、贷款的规模和比率控制、贷款种类及地区、贷款的担保、贷款定价、贷款档案管理政策、贷款的日常管理和催收制度、不良贷款的管理,第一节 贷款种类和政策,二、贷款政策,制定贷款政策应考虑的因素 有关法律、法规和国家的财政、货币政策 银行的资本金状况 银行负债结构 服务地区的经济条件和经济周期 银行信贷人员的素质,第一节 贷款种类和政策,三、贷款程序,贷款申请 贷款调查 对借款人的信用评估 贷款审批 借款合同的签订

4、和担保 贷款发放 贷款检查 贷款收回,第一节 贷款种类和政策,信用风险管理流程,预防问题,识别问题,收集信息,分析问题,解决问题,信用风险管理流程,第二节 贷款定价,一、贷款定价原则 二、贷款价格的构成 三、影响贷款价格的主要因素 四、贷款定价方法,一、贷款定价原则,利润最大化原则 扩大市场份额原则 保证贷款安全原则 维护银行形象原则,第二节 贷款定价,二、贷款价格的构成,贷款利率 贷款承诺费 补偿余额 隐含价格,第二节 贷款定价,三、影响贷款价格的主要因素,资金成本 贷款风险程度 贷款费用 借款人的信用及其与银行的关系 银行贷款的目标收益率 贷款供求状况,第二节 贷款定价,四、贷款定价方法,

5、目标收益率定价法 基础利率定价法 成本加成定价法 优惠加数定价法和优惠乘数定价法 保留补偿余额定价法,第二节 贷款定价,目标收益率定价法,贷款收益 = 贷款利息收益 - 贷款管理手续费 贷款成本 = 借款人使用的非股本资金的成本+ 办理贷款的 服务和收费余额 应摊产权资本 = 银行全部产权资本对贷款的比率 X 未清 偿贷款余额,四、贷款定价方法,某银行对一公司以12%的利率发放一笔100万元的贷款，资金成本率为10%,贷款管理成本为2000元，银行的产权资本占分配贷款资金的8%。假定借款人使用的贷款资金净额等于未归还的贷款余额(即100万元)， 计算该贷款的税前预期收益率: (12%X100万

6、-10%X100万-2000)/(8%X100万)=22.5% 即该笔贷款的税前预期收益率为22.5%。将该收益率与银行目标收益率相比较，若贷款收益率低于目标收益率，该笔贷款就要重新定价。 计算资金成本时要将债务成本和股权成本分开。 计算债务成本时先算新增单项资金的边际成本，再算全部新增债务的加权边际成本。,目标收益率定价法 计算题,边际成本,如果银行确定股权收益率为12%,边际税率为33%,求税前收益率,计算如下: 净收益目标值/股权总额=12% 税前收益目标值X(1-33%) / 股权总额=12% 税前股权收益率= 税前收益目标值 / 股权总额 = 12% / (1-33%) = 17.9

7、1%,四、贷款定价方法,保留补偿余额定价法,银行承诺一笔1年期的100万元流动资金贷款,经测算: 贷款承诺费可按0.5%的比率一次性收取 借款人在1年中平均使用额度为80万元 银行吸收资金的边际成本率为7% 需支付的存款管理成本为4000元 贷款风险及管理费5000元 银行的税前股东目标利润率为15% 贷款资金来源中的股权与债务比为1:9 补偿余额率为6-10%,补偿余额投资收益率为8%,四、贷款定价方法,保留补偿余额定价分析,四、贷款定价方法,不同补偿余额率下的贷款利率,四、贷款定价方法,基础利率定价法 客户可从银行认可的利率表中选择基础利率或到期日， 前者可确定贷款利率，后者可在到期时获得

8、贷款展期的便利 成本加成定价法 贷款利率 = 贷款成本率 + 利率加成,四、贷款定价方法,某银行基础利率表,考虑有宽限期的贷款定价,某银行向A公司提供一笔5年期的3000万元贷款，宽限期2年，第3年起等额偿还。该贷款的一次性费用率为贷款金额的0.375%，贷款利率为8.5%，每年的管理费为5万元。请计算银行获得该贷款的实际收益率. 实际足额使用年限=宽限期+偿还期足额使用年限 偿还期足额使用年限=（3000+2000+1000）/3000 = 2年 实际足额使用年限=2+2=4年 一次性费用率=(3000X0.375%)/(3000X4)=0.09375% 管理费率=(5X5)/(3000X4

9、)=0.20833% 该贷款的实际收益率=8.5%+0.09375%+0.20833%=8.80208%,四、贷款定价方法,第三节 几种贷款业务的要点,一、 信用贷款 二、 担保贷款 三、 票据贴现 四、 消费者贷款,一、信用贷款,特点 无担保、风险大、手续简单 操作程序及要点 选择对象 合理确定贷款额度和期限 贷款的发放与监督使用 贷款到期收回,第三节 几种贷款业务的要点,二、担保贷款 （一）担保方式和担保贷款种类 担保贷款通常对下列况适用： 借款人负债率高； 未建立起稳定的收益记录； 发行的股票未能销售出去； 新客户； 经营环境恶化； 担保贷款的类型：1、保证贷款；2、质押贷款；3、抵押贷

10、款,第三节 几种贷款业务的要点,保证贷款的操作要点 1、借款人找保 2、银行核保：验证营业执照、验证印鉴、审阅文件、审查保证人 的能力、审查保证人的抵押情况及经济效益 3、银行审批 4、贷款发放和收回,第三节 几种贷款业务的要点,（三）抵押贷款的操作和管理 1、抵押贷款分类 （1）存货抵押（商品抵押） （2）证券抵押 （3）设备抵押 （4）不动产抵押 （5）客帐抵押 （6）人寿保险抵押,第三节 几种贷款业务的要点,2、抵押物的选择和估价 （1）抵押物的选择：合法性、易售性、稳定性、易测性、保险期 （2）抵押物估价 3、确定抵押率：要考虑贷款风险、抵押人信誉、抵押物品种、贷款期限 4、抵押物产权

11、设定与登记 （1）产权设定部门： 无地上定着物的土地使用权土地管理部门 城市房地产县以上政府规定部门 林木县以上林木部门 运输工具运输工具登记部门 设备和其他动产所在地工商管理部门,（三）抵押贷款的操作和管理（续）,4、抵押物产权设定与登记（续） （2）抵押物登记：抵押人和抵押权人、抵押物要件、贷款金额与币种、期限、抵押物保管方式、合同签定日期与地点 5、抵押物的占管和处分 （1）抵押物的占管：抵押人占管（抵押物）、抵押权人占管（质物） （2）抵押物处分：拍卖、转让（证券和无形资产）、兑现（到期证券）,（三）抵押贷款的操作和管理（续）,三、票据贴现,（一）概念与特点 票据贴现是一种以票据所有权

12、的有偿转让为前提的约期性资金融通。 特点：在贷款对象、还款保证、收息方式、管理办法等方面与其他贷款不同 以持票人为贷款直接对象，票据贴现的直接受款人是持票人； 以承兑人的信誉为还款保证 ； 以票据剩余期为贷款期限； 实行预收利息，利率较低,（二）操作要点 1、票据贴现审批：票据的合法性、付款人与承兑人的信誉、期限、额度 2、贴现期限与额度：9个月之内 3、到期不能偿付的处理： 对银行承兑汇票贴现：承兑银行对承兑申请人执行扣款 对商业承兑汇票贴现：开户行将汇票退还贴现银行并对付款人按空头支票处罚。贴现行应着手票款追偿,从贴现人帐户上扣收 贴现款，未扣回部分银行收取贷款利息并处以罚息。,三、票据贴

13、现,四、消费者贷款,概念与种类 指银行以消费者个人为对象，以个人消费为用途而发放的贷款。 种类:分期偿还贷款、信用卡贷款和其他周转限额贷款、一次性偿还贷款 操作要点：申请-信用分析-审查发放-检查与回收 做好信用分析和贷前调查： 借款人品质； 年龄与职业； 收入情况与财务状况； 本人与家人的健康状况； 信用履历。,（三）住房按揭贷款 需要房产商提供担保或承诺回购的抵押贷款，一般程序为： 银行与开发商签定协议 购房者与开发商签定住房买卖合同 购房者提出借款申请 开发商签字担保 银行审批 公证登记 办保险，交贷款手续费 贷款发放与收回,四、消费者贷款,第四节 贷款信用风险管理,一、信用分析的内容

14、二、信用分析的方法 三、贷款损失的控制与处理,一、信用分析的内容,“6C” 借款人的品格 (Character) 借款人的能力 (Capacity) 借款人的资本 (Capital) 借款人贷款的担保 (Collateral) 借款人经营的环境条件 (Condition) 借款人的发展前景 (Continuation),第四节 贷款信用风险管理,二、信用分析的方法,（一）财务报表分析 （二）财务比率分析 （三）现金流量分析 （四）信用等级评定,第四节 贷款信用风险管理,1、资产项目分析 （1）流动资产 应收帐款：帐户分布、帐龄分布、抵押情况 存 货：存货规模、保留时间、流动性状况 有价证券：合

15、法性、流动性、盈利性、期限及数量结构 （2）固定资产：折旧状况、投保与否、用途、变现能力 （3）其他资产 2、负债与资本项目 （1）负债：包括应付票据、应付帐款、应交税金、未尝债券的总额、期限结构 （2）资 本：合法性、资本结构,（一）财务报表分析,二、信用分析的方法,3、损益表分析 损益表反映一定时期企业经营成果，是一种动态报表。用于了解企业销售收入、销售成本、各项费用的状况，还可用于进行纵向和横向比较。 4、财务状况变动表分析 可用于了解企业在一定时期内营运资产的变动和企业流动性状况。 当企业面临着销售收入上升资产扩大应收款增加，固定资产投资扩大时，企业需要补充资金， 若资金来源是扩股发债

16、或借款，可保持良好的流动性； 若资金来源是增加应付帐款，则会影响企业未来的流动性。 银行在审查时应充分了解企业改善流动性的举措。,（一）财务报表分析（续）,1、流动性比率 流动比率 = 流动资产/ 流动负债 速动比率 = 速动资产/ 流动负债 现金比率 = （现金 + 等值现金）/ 流动资产 2、盈利能力比率 销售利润率 = （销售额 税额 销售成本 ）/ 销售总额 资产收益率 = 纯收益 / 资产总额 普通股收益率 = （纯收益 优先股股息）/ 普通股权益 股票市盈率 = 每股市价 / 每股盈利,（二）财务比率分析,二、信用分析的方法,负债比率 = 负债总额 / 资产总额 负债净值比率 =

17、负债总额 / 资本净值 流动负债率 = 流动负债 / 全部负债 流动资产率 = 流动资产 / 总资产 流动资产率 = 流动资产 / 总负债 股东权益比率 = 股东权益 / 总资产 财务杠杆倍数 = 总资产 / 股东权益 偿还能力比率 = 未扣除利息和税金前利润 /（利息费用+ 债务本金 + 优先股息+租赁费用）,（二）财务比率分析（续）,3、结构性比率,4、经营能力比率 资产周转率 = 销售净额 / 资产总额 固定资产周转率 = 销售净额 /固定资产净值 存货周转率 = 销售净成本 / 平均存货 应收帐款周转率 = 销售净额 / 应收帐款平均余额 应收帐款帐龄 = 360天 / 应收帐款周转率

18、,（二）财务比率分析（续）,（三）现金流量分析,偿还贷款最可靠的是现金, 银行最关心的应当是企业的现金流量。 现金流量是企业现金流出和流入的总称，现金包括企业可以随时支配的库存现金、活期存款和其他货币性资金和现金等价物。 现金等价物指企业持有的流动性强、价值变动风险很小的投资，一般指短期债券投资。,（三）现金流量分析（续） 现金流的定义：现金在一个公司内的流入和流出。 现金流量的分类：经营活动、投资活动、融资活动现金流 现金流量表的编制 本年度现金和现金等价物的净增加额 = 经营活动产生的净现金流量 + / - 投资活动产生的净现金流量 + / - 筹资活动产生的净现金流量 现金流量的分析,（

19、1）经营活动产生的现金流量， 包括： 销货现金收支、 利息股息收支、 增殖税销项税款和出口退税、 交纳所得税、 其他业务收支等。 （2）投资活动的现金流量，包括： 售、购有价证券和固定资产。 （3）融资活动的现金流量，包括： 贷款取得与归还、 有价证券的发行与收回。,1、现金流量的内容,（三）现金流量分析（续）,2、现金流量表的编制与分析,两个重要的指标： 比率1： 业务中的现金流量 / （红利 + 到期的长期负债） 1 比率2： 业务中的现金流量 / （红利 + 到期的长期负债 + 年初短期负债余额） 1 比率1大于1说明企业偿债能力较强， 比率2大于1，说明企业的偿付能力较强，不仅能偿付现

20、有债务，还能举新债。,（三）现金流量分析（续）,（四）信用资信评估,在财务分析的基础上，给每个借款申请人进行资信等级评估是信用分析的关键环节。银行一般都有信用评估等级表，根据信用评估内容所得到的分数，按照信用评估等级表的要求对借款人作出信用等级评定，并以此作为贷款决策的依据。每个资信等级可用“+”、“-”符号进行微调。附有“+”、“-”的级别表示略高或略低于本级别。,1、信用评估等级表,信用评估等级表,2、信用评估内容（六大项共计100分） （1）企业基本素质，包括：股东背景、人力资源素质、经营管理素质、竞争地位（12分） （2）财务结构，包括：净资产与年末贷款余额比率、资产负债率、资本固定化

21、率（18分） （3）偿债能力，包括：流动比率、速动比率、非筹资性现金 、 净流入与流动负债比率、 经营性现金净流入与流动负债比率、利息保障倍数、担保比率（28分） （4）经营能力，包括：主营收入现金率、应收帐款周转率、存货周转率（12分）,（5）经营效益，包括：毛利率、营业利润率、净资产收益率、 总资产报酬率（12分） （6）发展前景，包括：宏观经济政策影响程度及其趋势、行业背景、成长性与抗风险能力（18分） 可根据各行业的特点来确定具体评估内容和评估标准。其中第一、六部分为定性评估，第二、三、四、五部分为定量评估。评估专家可在10分范围内，根据经验判断对评估工作组的计分予以修正。,2、信用评

22、估内容（六大项共计100分）,3、个人信用的管理 1、个人信用工具 （1）分期付款信贷和非分期付款信贷： 分期付款信贷包括不定期信贷。在不定期信贷中，债权人允许消费者随时从债权人处赊购或赊借；出售方保留所有权。 （2）信用卡 特点：便捷的支付工具的交易媒介；方便的信用工具、；具有理财功能；是持卡人诚信的象征；必须经过授权才能使用 （3）支票,三、贷款损失的控制与处理,贷款分类 贷款五级分类 不良贷款发生的表象 银行的账户上反映的预警信号 企业财务报表上反映的预警信号 企业人事管理及与银行关系方面的预警信号 企业经营管理方面的预警信号 不良贷款的控制与处理,分类即管理，有两种： 一是静态分类，即

23、运用规律分类， 如“一逾两呆”贷款分类是简单的管理。 二是动态分类，是探求规律的分类，属高级管理。如现行的“五级分类” ，是评估贷款质量，揭示贷款真实价值的依据。 1、正常贷款：借款人能履行合同，有充分把握偿还本息。 2、关注贷款：存在一些可能影响其财务状况的不利因素，可能 对借款人还款能力有影响。 3、次级贷款：还款能力出现明现问题，依靠其正常收入无法保 证还本付息。,（一）贷款分类,4、可疑贷款：借款人无法足额偿还本息，即使执行担保或抵 押，也肯定要发生一定的损失。 5、损失贷款：采取所有可能的措施和一切必要的程序后，贷款 仍然无法收回。 有些国家的银行把正常贷款再细分为六个等级，有的还将

24、关 注贷款和次级贷款各细分为两个等级，共十二个等级。,1、在银行帐户上的预警信号： 经常止付或退票，经常透支，应付票据过多，存款余额持续下降，签发空头支票，担保人要求解除担保，不能按期付息等。 2、企业财务报表上的预警信号： 不按时呈送报表，应收帐龄延长，现金状况恶化，成本上升，收益减少，销售增加，利润减少，应收帐和存货激增，折旧计提存货计价，财务比率恶化，审计不合格等。 3、企业人事管理及与银行关系方面的预警信号： 企业内部不团结，多头开户，董事会有重要变动，缺乏长远经营战略，急功近利，当事人家庭危机等。 4、经营管理方面的预警信号：环境脏乱差，纪律松散，设备陈旧利用率低，销售旺季后存货仍大

25、量积压，主要投资项目失败市场份额缩小等。,（二）不良贷款发生的预警信号,（三）不良贷款的控制与处理 1、督促借款人整改，积极催收到期贷款 2、签定贷款处理协议，双方共同确保贷款安全：贷款展期； 借新还旧；追加新贷款；追加贷款担保；对借款人经营行为作 出限制性规定；银行参与企业经营管理。 3、落实贷款债权债务，防止逃废债务：银行要积极参与企业 的兼并收购、转让清算等活动，对企业的行为予以约束，以保 证银行资产的安全。 4、依靠法律收回本息 5、呆帐冲销,第五节 贷款管理制度,一、审贷岗位设置 二、贷款责任制度 三、贷款质量的监测与考核,一、审贷岗位设置,贷款调查岗位 贷款审查岗位 贷款决策岗位

26、贷款检查岗位 贷款稽核监督岗位,二、贷款风险管理责任制度,建立以首席风险管或行长负责制为中心内容的贷款管理责任制体系 将贷款管理的权限与相应的责任分级落实到部门、岗位和个人 健全完善风险预警报告制度和路径 明确奖惩条件和标准 建立信贷人员离职审计制度,三、贷款质量的监测与考核,明确贷款质量分类标准及认定程序和办法 建立贷款质量监测考核指标体系 建立不良贷款的跟踪管理制度,案 例：信用评估,“一对申请按揭贷款的夫妻，双方职业稳定，给业务经办人员的初步印象非常好。但银行通过个人信息系统查询发现：该夫妇已在多家银行办理按揭贷款购房11套，贷款余额600余万元。借款人月收入虽高，但远不足以支付每月的按

27、揭还款，该行业务人员果断地否决了这单贷款申请。”这是在济南某银行通过评估个人信用状况,决定贷款审批的一个例子。 据人民银行济南分行对全省36家个人信贷业务量较大的商业银行的典型调查显示：2006年1季度，36家行在个人信贷业务中通过查询个人信用报告，共拒绝业务申请2915笔，其中个人贷款1403笔、信用卡1512笔，涉及金额2.06亿元。,全国统一的个人信用信息基础数据库（简称个人信息系统），已正式运行。 目前系统信息来源主要是商业银行，收录与银行有关的信用信息，比如客户在哪家银行贷了多少款，办理了哪几家银行的信用卡，透支额度，还款记录等。由于银行需要了解的很多信息都在这个数据库里，不必再花太

28、多时间去调查核实，因此，可以使普通客户能够更快地贷到款。,Contact Information 联系方式,本章结束 谢谢 ！,商业银行经营管理学 第六章 银行证券投资业务,第一节 银行证券投资的功能和主要类别 第二节 银行证券投资的风险和收益 第三节 银行证券投资业务 第四节 银行证券投资策略 第五节 银行银行证券投资的避税组合 案 例 证券投资,第一节 银行证券投资的功能和主要类别,一、银行证券投资的功能 二、银行证券投资的主要类别,一、银行证券投资的功能,分散风险，获取稳定的收益 保持流动性 合理避税,二、银行证券投资的主要类别,国库券 中长期国债 政府机构证券 市政债券或地方政府债券

29、公司债券,第二节 银行证券投资的风险和收益,一、投资风险的测量 二、证券投资风险的类别 三、证券的收益率和价格,一、投资风险的测量,风险可以测算的状态 测算投资预期收益与实际收益的差距 风险不能量化但可以推理的状态,二、证券投资风险的类别,信用风险 通货膨胀风险 利率风险 流动性风险,三、证券的收益率和价格,零息票证券的收益率和价格 含息票证券的收益率和价格 复利表达的收益率和价格 应税证券与减免税证券收益率的比较,第三节 银行证券投资业务,一、银行证券投资业务的方式 二、两种业务方式的区别,一、银行证券投资业务的方式,第一类是商业银行为获利而持有各种组合的证券 第二类是商业银行通过管理证券交

30、易账户来从事广泛的证券业务,二、两种业务方式的区别,两类业务在资产负债表上的反映不同 证券投资组合业务要纳入资产负债表，通过管理证券交易账户所从事的业务不纳入资产负债表,第四节 银行证券投资策略,一、流动性准备方法 二、梯形期限策略 三、杠铃结构方法 四、利率周期期限决策方法,一、流动性准备方法,流动性证券和收益性证券 银行资产的四个层次 一级准备 二级准备 三级准备 投资性准备,二、梯形期限策略,根据银行资产组合中分布在证券上的资金量，把它们均匀地投资在不同期限的同质证券上，在由到期证券提供流动性的同时，可由占比重较高的长期证券带来较高收益率。由于该方法中的投资组合很像阶梯形状，故得此名。,三、杠铃结构方法,证券划分为短期证券和长期证券两个组别，银行资金只分布在这两类证券上，而对中期证券一般不予考虑。,四、利率周期期限决策方法,在预测利率将上升时，银行证券管理人员应更多地持有短期证券，减少长期证券；而预测利率处于上升周期转折点并逐步下降时，银行应将证券的大部分转换成长期证券。,无论何种投资策略，其核心都是实