商业银行概述（简）-课件

银行管理学

代军勋daijunxun@663.武汉大学经济与管理学院

2008年9月

银行管理学武汉大学经济与管理学院1总体安排第一讲商业银行概述第二讲银行资本管理第三讲银行负债业务管理第四讲银行信贷管理第五讲银行中间业务管理第六讲银行流动性管理和资产负债管理第七讲银行风险管理第八讲银行绩效管理总体安排第一讲商业银行概述2第一讲商业银行概述商业银行的产生和功能商业银行受到的冲击和挑战各国银行业模式金融制度的构架商业银行组织结构银行的经营目标和原则商业银行与其他金融机构的区别第一讲商业银行概述商业银行的产生和功能3商业银行从一般意义上讲，商业银行(CommercialBank)是依法接受活期存款，主要为工商企业和其他客户提供短期贷款，并从事广泛金融业务的金融机构。20世纪80年代，商业银行已属于一种“金融百货商店”型金融机构。因此，“商业银行”一词在金融业中成为一种约定俗成的服从于习惯的专用称谓。商业银行从一般意义上讲，商业银行(CommercialBa4银行的产生从历史上看，银行(Bank)一词被认为来源于近代意大利。近代银行的出现，是在中世纪的欧洲，当时欧洲的贸易已很发达。最早的银行是意大利的威尼斯银行，建于1171年.这些早期的银行具有高利贷性质。银行的产生从历史上看，银行(Bank)一词被认为来源于近代意5现代资本主义银行主要通过两条途径产生：一条途径是旧高利贷业转变为资本主义银行，另一条较典型的途径是以股份公司的形式建立的新型股份制银行。1694年英国成立的英格兰银行是第一个资本主义股份银行，它是现代银行的标志。现代资本主义银行主要通过两条途径产生：一条途径是旧高利贷业转6银行的主要功能融通资金的信用中介，有效的转移社会资源创造信用货币，扩张信用

提供广泛的金融服务

银行的主要功能融通资金的信用中介，有效的转移社会资源7商业银行受到的冲击和挑战金融市场的迅猛发展和完善对银行间接融资的空间形成持续的挤压金融行业界限的模糊化：你中有我，我中有你银行利差收入持续下降商业银行受到的冲击和挑战金融市场的迅猛发展和完善对银行间接8对商业银行存在性的怀疑比尔·盖茨认为“商业银行是即将消失的恐龙”(盖茨,1999)。美国联邦存款保险公司前主席威廉·伊萨克（WilliamIsaac）称，“银行业在经济上正变得无关紧要（Irrelevant）了，甚至是在政治上也几乎变得无关紧要了。”对商业银行存在性的怀疑比尔·盖茨认为“商业银行是即将消失的9经济学家吉弗利·米勒（GeoffreyMiller）也宣称：“商业银行的‘陈旧过时’（Obsolescence）已是一个毋庸置疑的事实，所存在的问题只是在语言表达上如何更加委婉一些，让那些仍然心存梦想的人更容易接受。”美国著名金融专家兹维·博迪和诺贝尔经济学奖获得者罗伯特·莫顿也提出,“我们需要抛弃银行,并以共同基金来取而代之”(博迪,2000；黄达,2001)。经济学家吉弗利·米勒（GeoffreyMiller）也宣称10商业银行为什么会被许多专家宣判“死刑”呢？商业银行为什么会被许多专家宣判“死刑”呢？11富兰克林·爱德华（FranklinEdwards）和富来德利克·米什金（FredericS.Mishkin）：“基本经济因素的变化导致了金融创新，金融创新加剧了金融竞争，激烈的竞争使得商业银行在资金来源和资金运用方面的成本优势大幅度下降，引起商业银行盈利能力的丧失，使得商业银行不断衰落，并最终退出历史舞台。”引发这一连锁反应的基本经济因素主要包括三个方面：一个信息技术革命；二是金融创新；三是金融管制的放松。富兰克林·爱德华（FranklinEdwards）和富来德12美国银行业制度模式双线的银行系统单一银行制度持股公司是银行扩展业务，推行全能型银行的重要组织形式美国银行业制度模式双线的银行系统13英国银行业制度模式清算银行为主全能型银行英国银行业制度模式清算银行为主14德国银行业制度模式核心是主银行（Hausbank）全能银行(UniversalBanking)德国银行业制度模式核心是主银行（Hausbank）15日本银行业制度模式主银行（MainBank）金融分业管理日本银行业制度模式主银行（MainBank）16金融制度的构架

以德国和日本为代表的银行主导型金融制度（Banking-orientedFinancialSystem）以美国和英国为代表的市场主导型金融制度(Markets-orientedFinancialSystem)不同的金融制度在配合各国经济运行和协调各种利益冲突时发挥着独特的作用。金融制度的构架

以德国和日本为代表的银行主导型金融制度（B17信息不对称导致的两类基本利益冲突

在以经济主体产权明确和所有权与经营权分离为特征的市场经济运行中，由于信息不对称问题而引出了两种基本的利益冲突：第一类冲突是借款人与贷款人的冲突（Borrower-LenderConflict）；第二类冲突是管理者和股东的利益冲突(Manager-StockholderConflict)。信息不对称导致的两类基本利益冲突在以经济主体产权明确和所有18金融制度的构架与冲突的解决在以德国和日本为代表的银行主导型金融制度中，金融市场相对不发达，间接融资占主导地位，银行通过持股或控股，实际上“拥有”所贷款的企业。在以美国和英国为代表的市场主导型金融制度中，金融市场相当发达，银行与企业极少有股权联系。在两种金融制度下，银行与中小企业之间的利益冲突的解决没有太大的差异。金融制度的构架与冲突的解决在以德国和日本为代表的银行主导型金19以银行为核心的金融体系的优缺点通过银行对公司的代理监管可以降低监管成本，优化监管效果纵向分散金融风险，提高投资效率，促进经济增长以银行为核心的金融体系更适合于发展中国家以银行为核心的金融体系的优缺点通过银行对公司的代理监管可以20银行为核心的金融体系也存在缺陷：公平和效率问题：银行在发放贷款时会倾向于那些与它们建立了长期借贷关系的公司，而其它的公司有可能得不到贷款，或者融资成本过高，使这些公司在市场竞争处于不利的地位。内部人控制导致腐败：因为只有银行掌握公司的内部信息，银行的管理者很容易与公司管理者相互串通，谋求私利。银行为核心的金融体系也存在缺陷：公平和效率问题：银行在发放贷21以市场为核心的金融体系的优缺点“高风险高收益”促进了投资者对公司的广泛分析和监管便于将公司管理者的收入与经营效益挂钩横向分散金融风险，提高了金融系统的抗风险能力以市场为核心的金融体系的优缺点“高风险高收益”促进了投资者22以市场为主导的金融体系的缺点在金融发展的初期，金融交易信息严重不对称、道德风险行为比较普遍，投资者对公司的分散监管效果没有银行的直接控制有效。资本市场容易发生投资者的短视行为。当股价下跌时，可以轻易的卖掉手中的股票，因此，投资者对公司实施严格监控的动力不足。以市场为主导的金融体系的缺点在金融发展的初期，金融交易信息严23中外银行公司治理结构的差异分析不同的公司理论决定了银行公司治理结构目标的差异资本市场发达程度和历史背景的差异决定了银行公司治理制衡机制的不同高级管理人员市场的竞争程度不同导致激励机制的大相径庭中外银行公司治理结构的差异分析不同的公司理论决定了银行公司24中国银行（香港）有限公司内部组织结构改革的案例分析中国银行（香港）有限公司内部组织结构改革的案例分析25由于历史的原因，中国银行香港集团（简称中银集团）原有的内部组织结构与国际银行业的内部组织结构有较大差距，主要有：股权结构过于复杂，导致银行发展战略不明晰；各行规模小，经营自成体系，业务重复，内耗较多，集团优势未能从分发挥；业务部门划分以操作为导向，而不是以客户和市场为导向；风险管理不严格不科学，预警性不足；缺乏激励机制，报酬和奖励制度存在较严重平均主义。由于历史的原因，中国银行香港集团（简称中银集团）原有的内部组26中国银行香港集团主要取得了以下几方面的突破：建设良好的公司治理机制构造新的内部组织架构建立独立的风险管理及监控机制建立有效的负责制和激励机制整合后台操作，节约营运成本中国银行香港集团主要取得了以下几方面的突破：建设良好的公司27建设良好的公司治理机制中国银行（香港）有限公司（简称中银香港）的组织架构中建立了健全的董事会制度(包括引进独立董事)，明确了董事会和管理层的职权、职责和两者之间的关系。建立了由董事会监控、强调独立非执行董事监督作用的公司治理架构，并明确区分董事会与管理层之间的职责分工。建设良好的公司治理机制中国银行（香港）有限公司（简称中银香港28董事会是本公司公司治理架构的核心，主要负责制定本集团的长期发展战略计划，设定业务目标，负责高级管理人员的选拔、考核和薪酬，还负责对管理层进行指导和监督。董事会下设三个常设委员会，即稽核委员会、风险委员会和提名及薪酬委员会，协助董事会对管理层的运作进行监督。管理层按照董事会的决策，负责实施董事会批准的业务战略、计划以及集团的日常运营。董事会由董事长领导，管理层由总裁领导，董事长和总裁有明确的分工。董事会是本公司公司治理架构的核心，主要负责制定本集团的长期发29第1讲商业银行概述(简)课件30构造新的内部组织架构引入策略业务单位的理念突出以“客户为中心”的经营理念来设计组织结构逐步实现分行布局合理化构造新的内部组织架构引入策略业务单位的理念31第1讲商业银行概述(简)课件32建立独立的风险管理及监控机制规范的公司治理机制使董事会、管理委员会及高层人员积极参与风险管理；建立独立于策略业务单位的报告机制；制订统一的风险管理制度，以便识别、量度和监控潜在的业务风险；改善风险量度监控和管理信息系统，支持业务活动及风险管理；实行清晰的风险管理问责制；新设立了法律和合规部，直接向总裁报告，督促全行严格执行合规政策和制度。建立独立的风险管理及监控机制规范的公司治理机制使董事会、管理33建立有效的负责制和激励机制对部门职能进行了清晰规定，明确划分责任，并逐步引入了绩效考核制度，完善问责制度每年对各级员工进行考核：根据员工的表现及能力，如营业额、盈利水平、市场营销业绩及资产质素等进行年度考核。考核结果将成为提升、加薪、发放花红，或进行其它改善措施的基准。建立有效的负责制和激励机制对部门职能进行了清晰规定，明确划分34整合后台操作，节约营运成本首先实行了“物理性集中”通过优化工作流程、提高自动化程度，以及消除部分工序等措施，节约运作成本通过集中，中银香港将过去50个操作中心缩减为5个，即放款操作、电讯、结算、资金收付和密押验证，实现了“一种业务操作集中在一个中心办理”。整合后台操作，节约营运成本首先实行了“物理性集中”35银行的经营原则银行作为特殊企业的“特殊性”银行的经营原则银行经营原则之间的关系

“存款立行”考核机制的反思银行的经营原则银行作为特殊企业的“特殊性”36银行作为特殊企业的“特殊性”高杠率和资产负债的不匹配，“借短贷长”是银行资金配置的特征。这对银行的流动性管理要求特别高。银行能够创造信用货币。这也对银行的流动性管理提出要求。银行也是高风险行业。这对银行的资产运作提出了较高的安全性要求；银行业是外部经济性极强的行业。一家银行的倒闭会对社会产生广泛的影响，甚至导致银行业出现系统性风险。银行作为特殊企业的“特殊性”高杠率和资产负债的不匹配，“借短37商业银行三个经营原则流动性原则安全性原则盈利性原则商业银行三个经营原则流动性原则38流动性原则流动性或变现力(liquidity)：指金融工具在极短的时间内变卖为现金，而以货币计价不蒙受损失的能力。流动性原则是指银行在经营中必须随时保持一定的支付能力，以保障客户提取存款、合理贷款和支付的要求。流动性原则流动性或变现力(liquidity)：指金融工具在39安全性原则安全性原则是指银行在日常经营中，应该特别注重资产运用的质量，运用科学和严格的管理程序以及有效的管理手段，尽可能降低风险，增加盈利。与此同时，银行还应该保持适量的资本充足率，以便对存款人提供最大限度的保护。安全性原则安全性原则是指银行在日常经营中，应该特别注重资产运40盈利性原则在考虑了流动性原则和安全性原则的基础上，银行要尽可能追求利润，扩大盈利盈利性原则在考虑了流动性原则和安全性原则的基础上，银行要尽可41银行经营原则之间的关系对于管理水平卓越的银行而言，在经营中不会去单纯地强调某一经营原则，而是会审时度势地追求三项经营原则的最佳组合银行经营原则之间的关系对于管理水平卓越的银行而言，在经营中不42“存款立行”考核机制的反思

我国商业银行普遍把“存款立行”的大旗高高举起。在“存款立行”思想指导下，考核机制围绕存款设计，考核期限为月度考核或季度考核或年度考核，员工的升迁和收益大部分同存款挂钩，下达的存款任务，都是刚性的。？？？？？“存款立行”考核机制的反思我国商业银行普遍把“存款立行”的43讨论：上市能否解决国有商业银行的问题

治理结构不合理？？巨额不良资产？？资本金不足？？讨论：上市能否解决国有商业银行的问题

治理结构不合理？？44银行管理学

代军勋daijunxun@663.武汉大学经济与管理学院

2008年9月

银行管理学武汉大学经济与管理学院45总体安排第一讲商业银行概述第二讲银行资本管理第三讲银行负债业务管理第四讲银行信贷管理第五讲银行中间业务管理第六讲银行流动性管理和资产负债管理第七讲银行风险管理第八讲银行绩效管理总体安排第一讲商业银行概述46第一讲商业银行概述商业银行的产生和功能商业银行受到的冲击和挑战各国银行业模式金融制度的构架商业银行组织结构银行的经营目标和原则商业银行与其他金融机构的区别第一讲商业银行概述商业银行的产生和功能47商业银行从一般意义上讲，商业银行(CommercialBank)是依法接受活期存款，主要为工商企业和其他客户提供短期贷款，并从事广泛金融业务的金融机构。20世纪80年代，商业银行已属于一种“金融百货商店”型金融机构。因此，“商业银行”一词在金融业中成为一种约定俗成的服从于习惯的专用称谓。商业银行从一般意义上讲，商业银行(CommercialBa48银行的产生从历史上看，银行(Bank)一词被认为来源于近代意大利。近代银行的出现，是在中世纪的欧洲，当时欧洲的贸易已很发达。最早的银行是意大利的威尼斯银行，建于1171年.这些早期的银行具有高利贷性质。银行的产生从历史上看，银行(Bank)一词被认为来源于近代意49现代资本主义银行主要通过两条途径产生：一条途径是旧高利贷业转变为资本主义银行，另一条较典型的途径是以股份公司的形式建立的新型股份制银行。1694年英国成立的英格兰银行是第一个资本主义股份银行，它是现代银行的标志。现代资本主义银行主要通过两条途径产生：一条途径是旧高利贷业转50银行的主要功能融通资金的信用中介，有效的转移社会资源创造信用货币，扩张信用

提供广泛的金融服务

银行的主要功能融通资金的信用中介，有效的转移社会资源51商业银行受到的冲击和挑战金融市场的迅猛发展和完善对银行间接融资的空间形成持续的挤压金融行业界限的模糊化：你中有我，我中有你银行利差收入持续下降商业银行受到的冲击和挑战金融市场的迅猛发展和完善对银行间接52对商业银行存在性的怀疑比尔·盖茨认为“商业银行是即将消失的恐龙”(盖茨,1999)。美国联邦存款保险公司前主席威廉·伊萨克（WilliamIsaac）称，“银行业在经济上正变得无关紧要（Irrelevant）了，甚至是在政治上也几乎变得无关紧要了。”对商业银行存在性的怀疑比尔·盖茨认为“商业银行是即将消失的53经济学家吉弗利·米勒（GeoffreyMiller）也宣称：“商业银行的‘陈旧过时’（Obsolescence）已是一个毋庸置疑的事实，所存在的问题只是在语言表达上如何更加委婉一些，让那些仍然心存梦想的人更容易接受。”美国著名金融专家兹维·博迪和诺贝尔经济学奖获得者罗伯特·莫顿也提出,“我们需要抛弃银行,并以共同基金来取而代之”(博迪,2000；黄达,2001)。经济学家吉弗利·米勒（GeoffreyMiller）也宣称54商业银行为什么会被许多专家宣判“死刑”呢？商业银行为什么会被许多专家宣判“死刑”呢？55富兰克林·爱德华（FranklinEdwards）和富来德利克·米什金（FredericS.Mishkin）：“基本经济因素的变化导致了金融创新，金融创新加剧了金融竞争，激烈的竞争使得商业银行在资金来源和资金运用方面的成本优势大幅度下降，引起商业银行盈利能力的丧失，使得商业银行不断衰落，并最终退出历史舞台。”引发这一连锁反应的基本经济因素主要包括三个方面：一个信息技术革命；二是金融创新；三是金融管制的放松。富兰克林·爱德华（FranklinEdwards）和富来德56美国银行业制度模式双线的银行系统单一银行制度持股公司是银行扩展业务，推行全能型银行的重要组织形式美国银行业制度模式双线的银行系统57英国银行业制度模式清算银行为主全能型银行英国银行业制度模式清算银行为主58德国银行业制度模式核心是主银行（Hausbank）全能银行(UniversalBanking)德国银行业制度模式核心是主银行（Hausbank）59日本银行业制度模式主银行（MainBank）金融分业管理日本银行业制度模式主银行（MainBank）60金融制度的构架

以德国和日本为代表的银行主导型金融制度（Banking-orientedFinancialSystem）以美国和英国为代表的市场主导型金融制度(Markets-orientedFinancialSystem)不同的金融制度在配合各国经济运行和协调各种利益冲突时发挥着独特的作用。金融制度的构架

以德国和日本为代表的银行主导型金融制度（B61信息不对称导致的两类基本利益冲突

在以经济主体产权明确和所有权与经营权分离为特征的市场经济运行中，由于信息不对称问题而引出了两种基本的利益冲突：第一类冲突是借款人与贷款人的冲突（Borrower-LenderConflict）；第二类冲突是管理者和股东的利益冲突(Manager-StockholderConflict)。信息不对称导致的两类基本利益冲突在以经济主体产权明确和所有62金融制度的构架与冲突的解决在以德国和日本为代表的银行主导型金融制度中，金融市场相对不发达，间接融资占主导地位，银行通过持股或控股，实际上“拥有”所贷款的企业。在以美国和英国为代表的市场主导型金融制度中，金融市场相当发达，银行与企业极少有股权联系。在两种金融制度下，银行与中小企业之间的利益冲突的解决没有太大的差异。金融制度的构架与冲突的解决在以德国和日本为代表的银行主导型金63以银行为核心的金融体系的优缺点通过银行对公司的代理监管可以降低监管成本，优化监管效果纵向分散金融风险，提高投资效率，促进经济增长以银行为核心的金融体系更适合于发展中国家以银行为核心的金融体系的优缺点通过银行对公司的代理监管可以64银行为核心的金融体系也存在缺陷：公平和效率问题：银行在发放贷款时会倾向于那些与它们建立了长期借贷关系的公司，而其它的公司有可能得不到贷款，或者融资成本过高，使这些公司在市场竞争处于不利的地位。内部人控制导致腐败：因为只有银行掌握公司的内部信息，银行的管理者很容易与公司管理者相互串通，谋求私利。银行为核心的金融体系也存在缺陷：公平和效率问题：银行在发放贷65以市场为核心的金融体系的优缺点“高风险高收益”促进了投资者对公司的广泛分析和监管便于将公司管理者的收入与经营效益挂钩横向分散金融风险，提高了金融系统的抗风险能力以市场为核心的金融体系的优缺点“高风险高收益”促进了投资者66以市场为主导的金融体系的缺点在金融发展的初期，金融交易信息严重不对称、道德风险行为比较普遍，投资者对公司的分散监管效果没有银行的直接控制有效。资本市场容易发生投资者的短视行为。当股价下跌时，可以轻易的卖掉手中的股票，因此，投资者对公司实施严格监控的动力不足。以市场为主导的金融体系的缺点在金融发展的初期，金融交易信息严67中外银行公司治理结构的差异分析不同的公司理论决定了银行公司治理结构目标的差异资本市场发达程度和历史背景的差异决定了银行公司治理制衡机制的不同高级管理人员市场的竞争程度不同导致激励机制的大相径庭中外银行公司治理结构的差异分析不同的公司理论决定了银行公司68中国银行（香港）有限公司内部组织结构改革的案例分析中国银行（香港）有限公司内部组织结构改革的案例分析69由于历史的原因，中国银行香港集团（简称中银集团）原有的内部组织结构与国际银行业的内部组织结构有较大差距，主要有：股权结构过于复杂，导致银行发展战略不明晰；各行规模小，经营自成体系，业务重复，内耗较多，集团优势未能从分发挥；业务部门划分以操作为导向，而不是以客户和市场为导向；风险管理不严格不科学，预警性不足；缺乏激励机制，报酬和奖励制度存在较严重平均主义。由于历史的原因，中国银行香港集团（简称中银集团）原有的内部组70中国银行香港集团主要取得了以下几方面的突破：建设良好的公司治理机制构造新的内部组织架构建立独立的风险管理及监控机制建立有效的负责制和激励机制整合后台操作，节约营运成本中国银行香港集团主要取得了以下几方面的突破：建设良好的公司71建设良好的公司治理机制中国银行（香港）有限公司（简称中银香港）的组织架构中建立了健全的董事会制度(包括引进独立董事)，明确了董事会和管理层的职权、职责和两者之间的关系。建立了由董事会监控、强调独立非执行董事监督作用的公司治理架构，并明确区分董事会与管理层之间的职责分工。建设良好的公司治理机制中国银行（香港）有限公司（简称中银香港72董事会是本公司公司治理架构的核心，主要负责制定本集团的长期发展战略计划，设定业务目标，负责高级管理人员的选拔、考核和薪酬，还负责对管理层进行指导和监督。董事会下设三个常设委员会，即稽核委员会、风险委员会和提名及薪酬委员会，协助董事会对管理层的运作进行监督。管理层按照董事会的决策，负责实施董事会批准的业务战略、计划以及集团的日常运营。董事会由董事长领导，管理层由总裁领导，董事长和总裁有明确的分工。董事会是本公司公司治理架构的核心，主要负责制定本集团的长期发73第1讲商业银行概述(简)课件74构造新的内部组织架构引入策略业务单位的理念突出以“客户为中心”的经营理念来设计组织结构逐步实现分行布局合理化构造新的内部组织架构引入策略业务单位的理念75第1讲商业银行概述(简)课件76建立独立的风险管理及监控机制规范的公司治理机制使董事会、管理委员会及高层人员积极参与风险管理；建立独立于策略业务单位的报告机制；制订统一的风险管理制度，以便识别、量度和监控潜在的业务风险；改善风险量度监控和管理信息系统，支持业务活动及风险管理；实行清晰的风险管理问责制；新设立了法律和合规部，直接向总裁报告，督促全行严格执行合规政策和制度。建立独立的风险管理及监控机制规范的公司治理机制使董事会、管理77建立有效的负责制和激励机制对部门职能进行了清晰规定，明确划分责任，并逐步引入了绩效考核制度，完善问责制度每年对各级员工进行考核：根据员工的表现及能力，如营业额、盈利水平、市场营销业绩及资产质素等进行年度考核。考核结果将成为提升、加薪、发放花红，或进行其它改善措施的基准。建立有效的负责制和激励机制对部门职能进行了清晰规定，明确划分78整合后台操作，节约营运成本首先实行了“物理性集中”通过优化工作流程、提高自动化程度，以及消除部分