2016年下半年吉林省证券从业《投资分析》之证券投资主要分析方法考试试卷

2016 年下半年吉林省证券从业投资分析之证券投资主 要分析方法考试试卷 本卷共分为 2 大题 60 小题，作答时间为 180 分钟，总分 120 分，80 分及格。 一、单项选择题(在每个小题列出的四个选项中只有一个是符合题目要求的，请 将其代码填写在题干后的括号内。错选、多选或未选均无分。本大题共 30 小题， 每小题 2 分，60 分。) 1、关于基金的各项费用，下列说法正确的是_。 A基金从设立到终止都要支付一定的费用 B我国封闭式基金按照 0.33%的比例计提基金托管费 C我国开放式基金根据基金合同的规定比例计提，通常高于 0.25% D股票型基金的托管费率要低于债券基金及货币市场基金的托管费率 2、我国交易所市场对附息债券的计息规定是，全年天数统一按_天计算，利息 累积天数规则是“按实际天数计算，算头不算尾、闰年 2 月 29 日不计息” 。 A360 B364 C365 D366 3、由于工作人员粗心造成多付或少付钱款或证券而带来的风险属于（） 。 A交收失误引起的风险 B无权或越权代理而造成的风险 C证券公司工作人员申报差错引起的风险 D客户委托买卖时审核凭证不慎而造成的风险 4、 证券投资基金法规定，下列事项可以不通过召开基金持有人大会审议决 定的是_。 A更换高级管理人员 B转换基金运作方式 C提高基金管理人、基金托管人的报酬标准 D基金扩募或者延长基金合同期限 5、以追求稳定的经常性收入为基本目标的基金被称为_基金。 A收入型 B平衡型 C指数型 D成长型 6、证券业协会和证券交易所属于_。 A自律性组织 B政府机构 C证券监管机构 D政府在证券业的分支机构 7、下列不是证券投资基金分类意义的是_。 A对基金投资者而言，科学合理的基金分类将有助于投资者加深对各种基金 的认识与风险收益特征的把握，有助于投资者作出正确的投资选择与比较 B对基金管理公司而言，有利于针对不同基金的特点实施更有效的分类监督 C对基金研究评价机构而言，基金的分类则是进行基金评级的基础 D对监管部门而言，明确基金的类别特征，将有利于针对不同基金的特点实 施更有效的分类监管 8、_不属于金融衍生工具。 A金融期权 B可转换债券 C金融期货 D基金 9、关于开立资金账户，下列表述正确的是_。 A资金账户是由客户在证券交易所开立并专门用于客户的证券买卖交易 B资金账户是由客户在银行开立并专门用于客户的证券买卖交易 C资金账户是由客户在证券公司营业部开立并专门用于客户的证券买卖交易 D资金账户是由客户在中国证券登记结算有限责任公司开立并专门用于客户 的证券买卖交易 10、有的清算机构采用逐笔交收，即对每一笔成交的证券及相应价款进行逐笔 交收，主要是为了_。 A简化操作手续，提高清算效率 B防止买空卖空行为的发生，维护交易双方正当权益，保护市场正常运行 C防止在市场风险特别大的情况净额交收会使风险积累 D防范证券商的经营风险 11、证券营业部必须在保证资产安全的前提下追求_。 A成本最小化 B利润最大化 C收入最大化 D风险最小化 12、关于证券经纪业务的叙述错误的是_。 A代理买卖证券业务，包括证券公司代理证券发行人发行证券的行为 B证券公司办理经纪业务，应当置备统一制定的证券买卖委托书，供委托人 使用 C在证券经纪业务中，证券公司应遵循代理原则、效率原则和“三公”原则 D证券公司接受证券买卖的委托，应当根据委托书载明的证券名称、买卖数 量、出价方式、价格幅度等，按照交易规则办理证券买卖 13、记名证券交易后，证券从出让人账户转移到受让人账户，从而完成证券登 记变更的过程称为_。 A交易性过户 B证券账户转让 C集中交易过户 D集中证券账户变更 14、扬基债券的面值货币单位为_。 A美元 B日元 C发行国货币 D国际货币单位 15、提交中国证监会的法律意见书和律师工作报告应是经_签名，并经该律师 事务所加盖公章、签署日期的正式文本。 A2 名以上经办律师 B2 名以上经办律师和其所在律师事务所的负责人 C3 名以上经办律师 D3 名以上经办律师和其所在律师事务所的负责人 16、金融期货交易结算所实行的每日清算制度是一种（） 。 A有资产的结算制度 B无资产的结算制度 C无负债的结算制度 D有负债的结算制度 17、小型资本股票回报率和大型资本股票回报率相比（） 。 A更低 B更高 C一样 D不确定 18、LOF 的汉译名称为_。 A存托凭 B交易所交易基金 C上市开放式基金 D指数参与份额 19、在证券交易风险防范方面，对于证券公司来说，下面除了_外，都属于其 自律管理内容。 A制度建设 B法律制度 C内部监察 D行业检查 20、某投资者的一项投资预计两年后价值 100000 元，假设必要收益率是 20%， 下述最接近按复利计算的该投资现值的是_。 A60000 元 B65000 元 C69000 元 D70000 元 21、根据监管条例规定，_有权制定“了解客户原则”和“适当性原则” 的具体的规定。 A中国证监会 B中国证券业协会 C证券交易所 D国务院 22、基金管理公司董事会中应当至少有_名独立董事。 A1 B2 C3 D5 23、_是证券公司资产管理业务运作中面临的主要风险。 A法律风险 B市场风险 C经营风险 D管理风险 24、在上网发行资金申购流程中，发行人和主承销商应在（）日前提供确定的 发行价格。 AT+1 BT+2 CT+3 DT+4 25、现代证券组合理论的开端是（） 。 A马柯维茨 B夏普 C罗尔 D特雷诺 26、实际年收益率为 20%，对于半年付息一次的债券而言，则半年的实际收益 率为（） 。 A7.69% B8.32% C9.54% D10.88% 27、根据相关规定，证券公司办理定向资产管理业务，接受单个客户的资产净 值不得低于_万元。 A10 B50 C100 D500 28、证券经纪业务的特点不包括（） 。 A业务对象的广泛性 B证券经纪商的中介性 C客户指令的权威性 D业务价格的变动性 29、深圳证券交易所将上市公司分为_类。 A5 B6 C7 D8 30、如果某可转换债券面额为 3000 元，转换价格为 20 元，当股票的价格为 15 元时，则当前该债券的转换价值为_元。 A15 B2985 C2250 D3000 二、多项选择题（在每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有 1 个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分，本大题共 30 小题，每小题 2 分，共 60 分。) 1、我国证券法规定，证券交易所设总经理 1 人，其产生方式是_。 A由理事会选举产生 B由国务院证券监督管理机构任免 C由理事会任免 D由会员大会选举产生 2、在我国，取得自营业务资格的证券公司应当设专人和专用交易终端从事自营 业务，不得因自营业务影响经纪业务，这反映了_的申报原则。 A时间优先 B客户优先 C价格优先 D会员优先 3、某国债面值为 100 元，票面利率为 5%，起息日是 8 月 5 日，交易日是 12 月 18 日。则已计息天数是 136 天。交易日挂牌显示的应计利息额为（）元。 A1.24 B1.86 C2.24 D2.86 4、专人服务是为投资额较大的_提供的最具个性化的服务。 A个人投资者 B集体投资者 C机构投资者 D机关投资者 5、下列关于股票性质的描述，正确的是_。 A股票是设权证券 B股票所代表的权利本来不存在 C股票只是把已存在的权利表现为证券的形式 D股票所代表的权利的发生是以股票的制作和存在为条件的 6、A 公司今年每股股息为 0.5 元，预期今后每股股息将以每年 10%的速度稳定 增长。当前的无风险利率为 0.03，市场组合的风险溢价为 0.06，A 公司股票的 值为 1.5。那么，A 公司股票当前的合理价格是（）元。 A15 B20 C25 D30 7、证券公司自营业务的特点有（） 。 A决策的自主性 B投资的方便性 C交易的风险性 D收益的不稳定性 8、_是测量债券价格相对于收益率变动的敏感性指标。 A加权平均投资组合收益率 B基点价格值 C价格变动收益率值 D久期 9、设某一累进利率债券的面额为 1000 元，持满 1 年的债券利率(年利率)为 6%，每年利率递增率为 0.5%，则持满 9 年的利息应为_元。 A400 B375 C425 D480 10、下列属于境外证券经营机构驻华代表处申请成为证券交易所特别会员的条 件有_。 A依法设立且满 2 年 B承认证券交易所章程和业务规则，接受证券交易所监管 C其所属境外证券经营机构具有从事国际证券业务经验，且有良好的信誉和 业绩 D代表处及其所属境外证券经营机构最近 3 年无因重大违法违规行为而受主 管当局处罚的情形 11、利率期货于 1975 年 10 月产生于_。 A伦敦国际金融期货交易所 B纽约交易所 C芝加哥期货交易所 D欧洲交易所 12、证券公司申请取得股票承销商的资格，在净资产方面应该满足的条件是净 资产不低于人民币_万元。 A5000 B1000 C30000 D10000 13、封闭式基金的价格主要受_的影响。 A投资基金规模 B基金份额净值 C市场供求关系 D投资时间长短 14、根据我国基金法的规定，封闭式基金到期的处理方式错误的是_。 A封闭式基金转为开放式基金 B延长基金合同期限 C发行新的封闭式基金 D按基金合同的约定进行清盘 15、我国目前证券经纪业务主要是_。 A柜台代理买卖 B证券交易所代理买卖 C证券公司代理买卖 D投资者自行买卖 16、下面不属于金融债券的是_。 A央行票据 B保险公司次级债 C证券公司债 D短期融资券 17、通过强制性信息披露，迫使隐藏的信息得以及时和充分地公开，可以消除 下列_问题。 A逆向选择 B道德风险 C基金价格波动性 D基金投资风险 18、基金分类的意义在于_。 A有助于投资者作出选择 B使得基金业绩的比较更客观公正 C使投资者加深对各种基金的认识 D有助于实施更有效的分类监管 19、在证券交易所连续竞价时，成交价格的决定原则为（） A产生最大成交量 B最高买进申报与最低卖出申报价位相同 C买方申报或卖方申报至少有一方全部成交 D买入申报价格高于市场即时的最低卖出申报价格时，取即时揭示的最低卖 出申报价位 E卖出申报价格低于市场即时的最高买入申报价格时，取即时揭示的最高买 入申报价位 20、_主要被用来判断证券是否被市场错误定价。 A单因素模型 BCAPM 模型 C多因素模型 DAPT 模型 20、_主要被用来判断证券是否被市场错误定价。 A单因素模型 BCAPM 模型 C多因素模型 DAPT 模型 21、下列关于凸性的说法，正确的有_。 A大多数债券价格与收益率的关系都可以用一条向下弯曲的曲线来表示，这 条曲线的曲率就被称作债券的凸性 B凸性的作用在于可以弥补债券价格计算的误差，更准确地衡量债券价格对 收益率变化的敏感程度 C凸性对于投资者是有利的，在其他情况相同时，投资者应当选择凸性更大 的债券进行投资 D当预期利率波动较大时，较高的凸性有利于投资者提高债券投资收益 22、证券公司在进行自营业务时，其交易方式可以在法规所规定的范围内根据 不同的_来自主选择。 A时间和条件 B资金和数量 C品种和数量 D时间和资金 23、市场行为最基本的表现是_。 A成交价 B时间因素 C空间因素 D成交量 24、证券交易所设总经理 1 人，由_任免。 A财政部 B中国人民银行 C国家发展与改革委员会 D国务院证券监督管理机构 25、 （）是股票发行人就其发行的股票的承销事宜与股票承销商签订的具有法律 效力的文件。 A合同书 B保证书 C责任书 D承销协议 26、下列（）不属于支付给中介机构的费用。 A财务顾问费 B申报会计师费用 C律师费用 D上网发行费用 27、一般说来，一条压力线或支撑线对当前影响的重要性，有哪几方面的考虑 _ A股价在这个区域停留的时间长短 B股价在这个区域伴随的成交量的大小 C这个支撑区域或压力区域发生的时间离当前这个时期的远近 D支撑区域内股票的最高价 E压力区域内股票的最低价 28、_的证券交易所是以股份有限公司形式组织并以营利为目的的法人团体。 A公司制 B股份制 C合伙制