《金融市场基础知识》真题演练卷(四).doc

一、选择题1单选题 我国的混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后、期限在（）年以上、发行之日起10年内不可赎回的债券。A.10B.15C.20D.25参考答案：B 参考解析：我国的混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前但列在一般债务和次级债务之后、期限在15年以上、发行之日起10年内不可赎回的债券。 2单选题 （）是指在加强政府、证券监管机构对证券市场监管的同时，也要加强从业者的自我约束、自我教育和自我管理。A.依法监管原则B.保护投资者利益原则C.“三公”原则D.监督与自律相结合的原则参考答案：D 参考解析：监督与自律相结合的原则是指在加强政府、证券监管机构对证券市场监管的同时，也要加强从业者的自我约束、自我教育和自我管理。 3单选题 证券经纪商向客户收取的佣金(包括代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等)不得高于证券交易金额的（）。A.3B.5C.7D.10参考答案：A 参考解析：证券经纪商向客户收取的佣金(包括代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等)不得高于证券交易金额的3 ，也不得低于代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等。 4单选题 封闭式基金期限届满后需将清产核资后的基金净资产按照投资者的出资（）进行公正合理的分配。A.形式B.比例C.顺序D.币种参考答案：B 参考解析：封闭式基金期限届满即为基金终止，管理人应组织清算小组对基金资产进行清产核资，并将清产核资后的基金净资产按照投资者的出资比例进行公正合理的分配。5单选题 根据规定，以募集方式设立股份有限公司的，发起人认购的股份不得少于公司股份总数的（）。A.35B.40C.45D.50参考答案：A 参考解析：以募集方式设立股份有限公司的，发起人认购的股份不得少于公司股份总数的35。 6单选题 资本公积金转增股本是在股东权益内部，把公积金转到（）账户。A.实收资本B.权益资本C.自有资本D.未分配利润参考答案：A 参考解析：资本公积金转增股本是在股东权益内部，把公积金转到 “实收资本”或者“股本”账户，并按照投资者所持有公司的股份份额比例的大小分到各个投资者的账户中，以此增加每个投资者的投入资本。 7单选题 所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的（）。A.20B.10C.40D.30参考答案：D 参考解析：根据2014年6月13日，证监会发布的沪港股票市场交易互联互通机制试点若干规定（证101号令）的十二条规定： 境外投资者的境内股票投资，应当遵循下列持股比例限制：（一）单个境外投资者对单个上市公司的持股比例，不得超过该上市公司股份总数的10%；（二）所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不得超过该上市公司股份总数的30%。 8单选题 财政部于1998年8月18日向四大国有商业银行定向发行了2700亿元的记账式附息国债，所筹集的资金全部用于补充国有独资商业银行资本金，该国债属于（）A.国家重点建设债券B.财政债券C.长期建设国债D.特别国债参考答案：D 参考解析： 我国的特别国债目前发行过两次，第一次，经第八届全国人大常委会第30次会议审议批准，财政部于1998年8月向四大国有独资商业银行发行了2700亿元长期特别国债，所筹集的资金全部用于补充国有独资商业银行资本金;第二次，2007年十届全国人大常委会第二十八次会议决定:批准发行一万五千五百亿元特别国债，用于购买约2000亿美元外汇，作为即将成立的国家外汇投资公司的资本金。 9单选题 债券是一种（）凭证。A.债权债务B.所有权、使用权C.设权D.转让权参考答案：A 参考解析：债券是一种有价证券，是社会各类经济主体为筹集资金而向债券投资者出具的、承诺按一定利率定期支付利息并到期偿还本金的债权债务凭证。 10单选题 回购交易通常在（）交易中运用。A.远期B.现货C.债券D.股票参考答案：C 参考解析：从运作方式看，回购交易结合了现货交易和远期交易的特点，通常在债券交易中运用。 11单选题 （）属于中国证券登记结算有限责任公司的收入，由证券经纪商在同投资者清算交收时代为扣收。A.过户费B.印花税C.会员会费D.资本利得税参考答案：A 参考解析：过户费是委托买卖的股票、基金成交后，买卖双方为变更证券登记所支付的费用。这笔收入属于中国结算公司的收入，由证券经纪商在同投资者清算交收时代为扣收。12单选题 证券市场监管原则中，（）要求证券市场具有充分的透明度，要实现市场信息的公开化。A.公开原则B.诚信原则C.公正原则D.公平原则参考答案：A 参考解析：证券市场监管的“三公”原则具体包括公开原则、公平原则、公正原则。其中，公开原则就是要求证券市场具有充分的透明度，要实现市场信息的公开化。 13单选题 证券研究人员、投资管理人员的主要任务是研究和发现股票的（），并将其与市场价格相比较，进而决定投资策略。A.账面价值B.清算价值C.内在价值D.票面价值参考答案：C 参考解析：研究和发现股票的内在价值，并将其内在价值与市场价格相比较，进而决定投资策略是证券研究人员、投资管理人员的主要任务。 14单选题 某一投资基金总资产为4406亿元，负债为097亿元，基金总份额为468亿份，则基金份额净值是（）元。A.094B.093C.092D.096参考答案：C 参考解析：基金份额净值=基金资产净值/基金总份额，其中基金资产净值=基金资产总值-基金负债，可得基金份额净值=092(元)。 15单选题 当证券投资者保护基金有限责任公司发现证券公司经营管理中出现可能危及投资者利益和证券市场安全的重大风险时，应当向（）提出监管处置建议。A.证券公司B.中国证券业协会C.证券交易所D.中国证监会参考答案：D 参考解析：当证券投资者保护基金有限责任公司发现证券公司经营管理中出现可能危及投资者利益和证券市场安全的重大风险时，向中国证监会提出监管、处置建议；对证券公司运营中存在的风险隐患会同有关部门建立纠正机制。 16单选题 在地方政府债券的发行与承销的招标方式中，投标标位变动幅度为（），每一承销团成员最高、最低标位差为25个标位，无须连续投标。A.001B.003C.005D.01参考答案：A 参考解析：在地方政府债券的发行与承销的招标方式中，投标标位变动幅度为001。每一承销团成员最高、最低标位差为25个标位，无须连续投标。 17单选题 商业银行金融债券对应的单户在（）万元(含)以下的小微企业贷款不纳入存贷比考核范围。A.200B.300C.400D.500参考答案：D 参考解析：对于小企业贷款余额占企业贷款余额达到一定比例的商业银行，在满足相关法律法规和审慎监管要求的条件下，优先支持其发行专项用于小企业贷款的金融债，同时严格监控所募集资金的流向。允许商业银行金融债券所对应的单户在500万元(含)以下的小微企业贷款不纳入存贷比考核范围。 18单选题 基金按（），可分为封闭式基金和开放式基金。A.投资标的划分B.基金的组织形式不同C.投资目标划分D.基金运作方式不同参考答案：D 参考解析：按基金运作方式不同，可分为封闭式基金和开放式基金。 19单选题 （）是在简单算术股价平均数法的基础上，当发生送股、拆股、增发、配股时，通过变动除数，使股价平均数不受影响。A.简单算术股价平均数B.加权股价平均数C.修正股价平均数D.综合算术股价平均数参考答案：C 参考解析：修正股价平均数是在简单算术股价平均数法的基础上，当样本股名发生变化、或样本股的股本结构发生变化、或样本股的市值出现非交易因素的变动时，通过变动除数，使股价平均数保持连贯性。 20单选题 上证综合指数以（）年12月19日为基期。A.1989B.1990C.1991D.1992参考答案：B 参考解析：上海证券交易所从1991年7月15日起编制并公布上证综合指数，它以1990年12月19日为基期，以全部上市股票为样本，以股票发行量为权数，按加权平均法计算。21单选题 我国债券市场的主体部分是（）。A.固定收益债券市场B.全国银行间债券市场C.交易所市场D.企业债市场参考答案：B 参考解析：经过近几年的迅速发展，银行间债券市场目前已成为我国债券市场的主体部分。 22单选题 集合票据是指2个(含)以上（）个以下(含)具有法人资格的中小非金融企业联合发行的债务融资工具。A.6B.8C.10D.12参考答案：C 参考解析： “集合票据”是指2个(含)以上、10个(含)以下具有法人资格的中小非金融企业，在银行间债券市场以统一产品设计、统一券种冠名、统一信用增进、统一发行注册方式共同发行的，约定在一定期限内还本付息的债务融资工具。 23单选题 上海证券代码和深圳证券代码都为一组（）位数字。A.4B.5C.6D.7参考答案：C 参考解析：上海证券代码和深圳证券代码都为一组6位数字。 24单选题 （）指发行人向不特定的社会公众投资者公开发行的债券。A.公募债券B.私募债券C.付息债券D.贴现债券参考答案：A 参考解析：公募债券是指发行人向不特定的社会公众投资者公开发行的债券。公募债券的发行量大，持有人数众多，可以在公开的证券市场上市交易，流动性好。 25单选题 金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具，这是金融衍生工具的（）。A.跨期性B.联动性C.杠杆性D.不确定性或高风险陛参考答案：C 参考解析：金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具，这是金融衍生工具的杠杆性。 26单选题 金融市场的主要参与者不包括（）。A.政府部门B.金融机构C.公益组织D.个人参考答案：C 参考解析：金融市场的参与者是指参与金融市场的交易活动而形成证券买卖双方的单位，包括：政府部门。政府部门通过发行债券筹集资金。工商企业。工商企业既可能是筹资者，也可能是资金供应者。金融机构。金融机构是金融市场最重要的参与者，主要有存款性金融机构、非存款性金融机构、中央银行等。个人。个人是市场上的资金供应者。27单选题 按照新会计准则的相关规定，下列关于估值的基本原则的说法中，错误的是（）。A.对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值B.对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值C.有充足理由表明按估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值D.有充足理由表明按估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与持有人进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值参考答案：D 参考解析：有充足理由表明按估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行而不是持有人进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值。故选D。 28单选题 开放式基金的利润分配应当采用（）方式。A.分配现金B.分配基金份额C.分配股票D.分配债券参考答案：A 参考解析：开放式基金的利润分配应当采用分配现金方式。 29单选题 （）以动产或权利作担保，通常以股票、债券或其他证券为担保。A.抵押债券B.质押债券C.保证债券D.无担保债券参考答案：B 参考解析：质押债券以动产或权利作担保，通常以股票、债券或其他证券为担保。30单选题 在公司债券有效存续期间，资信评级机构每年至少公告（）次跟踪评级报告。A.1B.2C.3D.5参考答案：A 参考解析：公司债券发行试点办法规定，公司与资信评级机构应当约定，在债券有效存续期间，资信评级机构每年至少公告1次跟踪评级报告。31单选题 发起人也称（），是证券化基础资产的原始所有者。A.原始受益人B.最终受益人C.特殊目的机构D.最初受益人参考答案：A 参考解析：发起人也称原始受益人，是证券化基础资产的原始所有者，通常是金融机构或大型工商企业。 32单选题 被中国证监会依法吊销执业证书或者因违法被中国证券业协会注销执业证书的人员，中国证券业协会可在（）内不受理其执业证书申请。A.2年B.3年C.4年D.5年参考答案：B 参考解析：被中国证监会依法吊销执业证书或者因违反证券业从业人员资格管理办法被中国证券业协会注销执业证书的人员，中国证券业协会可在3年内不受理其执业证书申请。 33单选题 2007年8月，（）正式颁布实施公司债券发行试点办法，标志着我国公司债券发行工作的正式启动。A.国务院B.中国人民银行C.中国证监会D.中国银监会参考答案：C 参考解析：2007年8月，中国证监会正式颁布实施公司债券发行试点办法。公司债券发行试点办法的出台，标志着我国公司债券发行工作的正式启动，对于发展我国的债券市场、拓展企业融资渠道、丰富证券投资品种、完善金融市场体系、促进资本市场协调发展具有十分重要的意义。 34单选题 （）股是指注册在我国内地、上市地在我国香港的外资股。A.AB.HC.ND.S参考答案：B 参考解析：H股是指注册地在我国内地、上市地在香港地区的外资股。香港的英文是Hong Kong。取其字首，在港上市外资股就叫做H股。 35单选题 以（）为主的债券期货是各主要交易所最重要的利率期货品种。A.市政债券期货B.国债期货C.市政债券指数期货D.金融债券期货参考答案：B 参考解析：各主要交易所最重要的利率期货品种是以国债期货为主的债券期货。 36单选题 社会保险基金的结余额应全部用于购买（）和存入财政专户在银行，严禁投入其他金融和经营性事业。A.企业债B.金融债C.股票D.国债参考答案：D 参考解析：社会保险基金的结余额应全部用于购买国债和存入财政专户存入银行，严禁投入其他金融和经营性事业。 37单选题 国际货币基金组织总部位于（）。A.华盛顿B.巴黎C.纽约D.斯德哥尔摩参考答案：A 参考解析：国际货币基金组织是根据1944年7月在布雷顿森林会议签订的国际货币基金协定，于1945年12月27日在华盛顿成立的，总部位于华盛顿。 38单选题 证券投资基金筹集的资金主要投向（）。A.实业B.有价证券C.房地产D.第三产业参考答案：B 参考解析：股票和债券是直接投资工具，筹集的资金主要投向实业，而基金是间接投资工具，筹集的资金主要投向有价证券等金融工具。39单选题 证券市场上最活跃的机构投资者是（）A.商业银行B.证券经营机构C.保险公司D.基金公司参考答案：B 参考解析：证券经营机构是证券市场上最活跃的机构投资者，以其自有资本、营运资金和受托投资资金进行证券投资。40单选题 （）相对比较灵活，但调节过程可能较慢，存在时滞。A.法律手段B.经济手段C.行政手段D.市场手段参考答案：B 参考解析：经济手段是通过运用利率政策、公开市场业务、信贷政策、税收政策等经济手段。对证券市场进行干预。这种手段相对比较灵活，但调节过程可能较慢，存在时滞。 41单选题 以个人为发行对象的（）有时被称为储蓄债券。A.短期国债B.流通国债C.非流通国债D.中期国债参考答案：C参考解析：非流通国债是指不允许在流通市场上交易的国债。这种国债不能自由转让，可以记名，也可以不记名。非流通国债的发行对象，有的是个人，有的是一些特殊的机构。以个人为发行对象的非流通国债，一般以吸收个人的小额储蓄资金为主，故有时被称为储蓄债券。 42单选题 按发行方式分类，结构化金融衍生产品可分为（）。A.公开募集的结构化产品与私募结构化产品B.股权联结型产品、利率联结型产品、汇率联结型产品和商品联结型产品C.收益保证型和非收益保证型D.保本型产品和保证最低收益型产品参考答案：A 参考解析：按发行方式分类，结构化金融衍生产品可分为公开募集的结构化产品与私募结构化产品，前者通常可以在交易所交易。 43单选题 （）是指合约买方向卖方支付一定费用，在约定日期内(或约定日期)享有按事先确定的价格向合约卖方买卖某种金融工具的权利的契约。A.金融远期B.金融期权C.金融互换D.结构化金融衍生工具参考答案：B 参考解析：金融期权是指合约买方向卖方支付一定费用(称为 “期权费”或“期权价格”)，在约定日期内(或约定日期)享有按事先确定的价格向合约卖方买卖某种金融工具的权利的契约。 44单选题 （）是指客户将委托要求通过电话报给证券经纪商，证券经纪商根据电话委托内容向证券交易所交易系统申报。A.自助委托B.电话自动委托C.人工电话委托D.柜台委托参考答案：C参考解析：人工电话委托是指客户将委托要求通过电话报给证券经纪商，证券经纪商根据电话委托内容向证券交易所交易系统申报。 45单选题 根据债券发行条款中是否规定在约定期限向债券持有人支付利息，债券可分为（）。A.贴现债券、附息债券、息票累积债券B.实物债券、凭证式债券和记账式债券C.公募债券、私募债券D.有担保债券、无担保债券参考答案：A 参考解析：根据债券发行条款中是否规定在约定期限向债券持有人支付利息，债券可分为贴现债券、附息债券、息票累积债券3类。 46单选题 某一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值，向外国投资者发行的债券是（）。A.国际债券B.亚洲债券C.外国债券D.欧洲债券参考答案：A 参考解析：国际债券是指一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值、向外国投资者发行的债券。47单选题 2011年地方政府自行发债试点办法规定，债券到期由（）代办还本付息。A.财政部B.中央银行C.国务院D.地方政府参考答案：A 参考解析：债券在中央国债登记结算有限责任公司集中登记、托管，债券发行结束后在全国银行间债券市场和证券交易所债券市场上市交易。债券到期由财政部代办还本付息。48单选题 我国证券公司的设立实行（）。A.报备制B.审批制C.注册制D.备案制参考答案：B 参考解析：我国证券公司的设立实行审批制，由中国证监会依法对证券公司的设立申请进行审查，决定是否批准设立。未经中国证监会批准，任何单位和个人不得经营证券业务。49单选题 公司公开发行新股需最近（）年财务会计文件无虚假记载。A.1B.2C.3D.4参考答案：C参考解析：我国证券法规定，公司公开发行新股，应当具备健全且运行良好的组织机构，具有持续盈利能力，财务状况良好，最近3年财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法行为以及经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。 50单选题 根据证券市场禁入规定，在禁入期间，下列关于被认定为市场禁入者的说法中，错误的是（）。A.可以担任上市公司的高级管理人员B.不得继续在原机构从事证券业务C.不得继续担任原上市公司董事D.不得在其他任何机构中从事证券业务参考答案：A 参考解析：根据证券市场禁入规定，被认定为市场禁入者的，在禁入期间，除不得继续在原机构从事证券业务或者担任原上市公司董事、监事、高级管理人员职务外，也不得在其他任何机构中从事证券业务或者担任其他上市公司董事、监事、高级管理人员职务。二、组合型选择题51单选题 在不存在活跃市场的情况下，基金估值可以（）。采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值运用估值技术得出的结果，应反映估值日在公平条件下进行正常商品交易所采用的交易价格采用估值技术确定公允价值时，应尽可能使用市场参与者在定价时考虑的所有市场参数，并应通过定期校验，确保估值技术的有效性由基全管理人主观随意估计A.、B.、C.、D.、参考答案：D参考解析：项中，基金资产估值是通过对基金所拥有的全部资产及所有负债按一定的原则和方法进行估算，进而确定基金资产公允价值的过程。对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。 52单选题 下列关于新股网上发行的说法中，错误的是（）。 网上发行虽然高效安全，但要占用大量的人力、物力和财力，不具有经济性 网上发行虽具有经济性的优点，但效率不高且安全性差 网上发行不但具有经济性的优点，而且整个发行过程高效、安全 网上发行既不经济，也不安全A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：网上发行具有经济性和高效性的特点。 53单选题 根据非金融企业债务融资工具信用评级业务自律指引，下列说法正确的是（）。信用评级机构从业人员应遵守相关法律法规和职业规范，遵循诚实、守信、独立、勤勉、尽责的原则对于1年期内的短期债务融资工具，信用评级机构应在正式发行后6个月内发布定期跟踪评级结果和报告交易商协会应对信用评级机构的信用评级业务开展情况和自律规范执行情况开展定期的业务调查信用评级机构应完整保存评级业务开展过程中的资料、文档、记录和报告等业务信息。业务档案的保存期限应不低于10年，且不低于债务融资工具存续期满或受评主体违约后5年A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：交易商协会可对信用评级机构的信用评级业务开展情况和自律规范执行情况开展定期或不定期的业务调查。信用评级机构应积极配合调查，及时提供真实、准确、完整的材料。 54单选题 国家股从资金来源上看，主要有（）。 现有国有企业改制时所拥有的净资产 现有国有企业改制时所拥有的总资产 政府部门向新建股份公司的投资 经授权代表国家投资的各种机构向新建股份公司的投资A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：国家股从资金来源上看，主要有3个方面： 现有国有企业改组为股份公司时所拥有的净资产。现阶段有权代表国家投资的政府部门向新组建的股份公司的投资。经授权代表国家投资的投资公司、资产经营公司、经济实体性总公司等机构向新组建股份公司的投资。 55单选题 国债在净价交易的情况下，应计利息的计算涉及到的因素包括（）。 债券面值票面利率市场利率已计利息天数A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：国债在净价交易的情况下，应计利息的计算涉及到的因素包括债券面值、票面利率、已计息天数等。 56单选题 下列关于“荷兰式”与“美国式”招标方式的说法中，正确的有（）。荷兰式招标的标的为利率时，最高中标利率为当期国债的票面利率荷兰式招标的标的为利差时，最高中标利差为当期国债的基本利差美国式招标的标的为利差时，最高中标利差为当期国债的基本利差美国式招标的标的为价格时，各中标机构按各自加权平均中标价格承销当期国债A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：荷兰式招标的标的为利率时，最高中标利率为当期国债的票面利率；标的为利差时，最高中标利差为当期国债的基本利差；标的为价格时，最低中标价格为当期国债的承销价格。美国式招标又称多种价格招标，是指中标价格为投资方资格报出的价格。标的为利率时，全场加权平均中标利率为当期国债的票面利率，各中标机构依各自及全场加权平均中标利率折算承销价格；标的为价格时，各中标机构按各自加权平均中标价格承销当期国债。 57单选题 下列各项中，能有效防范证券经纪业务技术风险的措施是（）。加强交易设施的日常管理和维护保养使用合格的交易场所配备数量适当、质量可靠的交易设施增强经纪业务从业人员法制观念，提高其遵纪守法、合规经营的意识A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：项“增强经纪业务从业人员法制观念，提高其遵纪守法、合规经营的意识”是防范合规风险，不符合题意。58单选题 证券交易所会员享有的权利有（）。选举权和被选举权对证券交易所事务的提议权和表决权列席证券交易所会员大会对证券交易所事务和其他会员的活动进行监督A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：列席证券交易所会员大会是证券交易所特别会员享有的权利。 59单选题 下列各项中，属于证券交易委托指令的基本要素是（）。 证券账号买卖数量委托场所买卖方向A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：委托指令的基本要素包括：证券账号、日期、品种、买卖方向、数量、价格、时间、有效期、签名、其他内容等。 60单选题 证券投资者在证券营业部开立资金账户时须签署的文件是（）。 证券交易委托代理协议书 风险揭示书 客户资金第三方存管协议书 网上交易协议书A.、B.、C.、D.、参考答案：D 参考解析：客户开立资金账户时必须签署证券交易委托代理协议书风险揭示书买者自负承诺函客户资金第三方存管协议书。不需要签署网上交易协议书。 61单选题 下列行为中，可能引发操作风险的有（）。员工操作失误系统存在缺陷物价水平波动外部事件的影响A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：操作风险是指由于不完善或有问题的内部操作过程、人员、系统或外部事件而导致的直接或间接损失的风险。 62单选题 下列说法中，正确的有（）。 根据证券法规定，注册资本在人民币1亿元以上的证券公司方可进行自营业务 从事自营业务时，证券公司必须先同时拥有资金和证券 自营业务是具备资格的证券公司以盈利为目的，为自己投资证券的经营行为 证券公司自营业务的买卖对象包括非上市证券A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：从事自营业务时，证券公司不必同时拥有资金和证券。 63单选题 按照驱动因素划分，金融风险包括（）。 经济风险市场风险信用风险流动性风险A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：按照驱动因素，可将金融风险分为市场风险、信用风险、操作风险、流动性风险等类型。 64单选题 下列关于基金各项费用的说法中，不正确的是（）。 基金从设立到终止都要支付一定的费用 目前，我国封闭式基金按照033的比率计提基金托管费 目前，我国开放式基金根据基金合同的规定比率计提，通常高于025 股票型基金的托管费率低于债券型基金及货币市场型基金的托管费率A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：基金从设立到终止都要支付一定的费用。目前，我国封闭式基金按照025的比率计提基金托管费，开放式基金根据基金合同的规定比率计提，通常低于025。股票型基金的托管费率高于债券型基金及货币市场型基金的托管费率。 65单选题 下列关于政府机构的说法中，正确的是（）。 参与证券投资的目的主要是为了调剂资金余缺和进行宏观调控 我国国有资产管理部门通过国家控股、参股来支配更多社会资源 中央银行通过买卖政府债券或金融债券，影响货币供应量，进行宏观调控 可成立专门机构参与证券市场交易，有利于减少理性的市场震荡A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：出于维护金融稳定的需要，政府还可成立或指定专门机构参与证券市场交易，减少非理性的市场震荡。 66单选题 下列关于证券登记的说法中，正确的是（）。 证券登记按性质划分为初始登记、变更登记和退出登记 退出登记是指由证券登记结算机构执行并确认记名证券过户的行为 权证发行登记参照股份首次公开发行登记办理 证券登记具有确定或变更证券持有人及其权利的法律效力A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：由证券登记结算机构执行并确认记名证券过户的行为，是变更登记，而不是退出登记的定义。67单选题 下列选项中，属于影响股价的宏观经济与政策因素的是（）。 战争财政政策经济增长货币政策A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：影响股价的宏观经济与政策因素包括： 经济增长。经济周期循环。货币政策。财政政策。市场利率。通货膨胀。汇率变化。国际收支状况。68单选题 下列关于证券结算风险的说法中，正确的是（）。 证券结算风险是证券登记结算机构在组织结算过程中所面临的风险 根据成因，大致可以将证券结算风险分为信用风险、流动性风险、操作风险、法律风险、结算银行风险等 目前，我国采取货银对付机制防范结算的价差风险 目前，我国证券登记结算机构可以动用结算参与人的担保资金、结算互保金和其他资金完成资金交收A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：目前，我国采取货银对付机制防范结算的本金风险；采取要求高风险参与人提供交收履约担保等方式，防范结算的价差风险。 69单选题 下列不属于交易所交易的衍生工具的是（）。 公司债券条款中包含的赎回条款 公司债券条款中包含的返售条款 公司债券条款中包含的转股条款 在期货交易所交易的期货合约A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：交易所交易的衍生工具是指在有组织的交易所上市交易的衍生工具。例如在股票交易所交易的股票期权产品，在期货交易所和专门的期权交易所交易的各类期货合约、期权合约等。 70单选题 对证券公司信息报送与披露方面的监管要求包括（）。 信息公开披露制度信息报送制度 董事会会议内容公开制度年报审计监管A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：对证券公司信息报送与披露方面的监管要求包括：信息报送制度。信息公开披露制度，主要为证券公司的基本信息公示和财务信息公开披露。年报审计监管，这是对证券公司进行非现场检查和日常监管的重要手段。71单选题 限定性集合资产管理计划的主要投资范围包括（）。 国债 债券型证券投资基金 股票 在证券交易所上市的企业债券A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：限定性集合资产管理计划的资产应当主要用于投资国债、国家重点建设债券、债券型证券投资基金、在证券交易所上市的企业债券、其他信用度高且流动性强的固定收益类金融产品。 72单选题 证券公司从事资产管理业务应当符合的条件包括（）。净资本不低于2亿元人民币具有2年以上证券自营、资产管理或者证券投投资基金管理从业经历的人员不少于5人最近1年未受过刑事处罚或者行政处罚具有良好的法人治理结构、完备的内部控制制度和风险管理制度，并得到有效的执行A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：具有3年以上证券自营、资产管理或者证券投投资基金管理从业经历的人员不少于5人。 73单选题 下列选项中，属于债券评级程序中前期准备阶段的是（）。 评估客户向评估公司提出信用评级申请，双方签订信用评级协议书 评估小组应向评估客户发出评估调查资料清单，要求评估客户在较短时间内把评估调查所需资料准备齐全 根据需要，评估小组还要向主管部门、工商行政部门、银行、税务部门及有关单位进行调查了解进行核实 评估公司指派项目评估小组，并制定项目评估方案A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：、项属于前期准备阶段；项属于信息收集阶段。 74单选题 独立衍生工具的特征包括（）。与对市场情况变化有类似反应的其他类型合同相比，要求较多的初始净投资其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数或其他类似变量的变动而变动，变量为非金融变量的，该变量与合同的任一方不存在特定关系不要求初始净投资，或与对市场情况变化有类似反应的其他类型合同相比，要求很少的初始净投资在未来某一日期结算A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：独立衍生工具具有下列特征：其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动，变量为非金融变量的，该变量与合同任一方不存在特定关系。不要求初始净投资，或与对市场情况变化有类似反应的其他类型合同相比，要求很少的初始净投资。在未来某一日期结算。75单选题 下列属于证券公司在资产管理业务中存在的管理风险的是（）。 与客户签订资产管理合同不规范、约定不明 操作人员违反合同约定买卖证券或划转资金 证券公司因管理不善、违规操作而导致管理的客户资产损失 证券公司高级管理人员徇私舞弊A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析： 项“证券公司高级管理人员徇私舞弊”属于合规风险。其他各项都属于管理风险。76单选题 1下列选项中，属于证券投资基金的技术风险的是（）。 经济因素和政治因素导致的市场价格变化 基金投资者大量赎回导致的风险 交易网络出现异常导致的风险 注册登记系统瘫痪导致的风险A.、B.、C.、D.、参考答案：D 参考解析：项属于市场风险；项属于巨额赎回风险。77单选题 下列关于股票基本特征的说法中，正确的是（）。 股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并存的关系 股票的永久性是指股票所载有权利的有效性是始终不变的 股票持有者可以通过出售股票而转让其股东身份 对于股份公司来说，由于股东不能要求退股，所以通过发行股票募集到的资金，在公司存续期间是一笔稳定的借贷资本A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：股票的永久性是指股票所载有权利的有效性是始终不变的。股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并存的关系。股票代表着股东的永久性投资，当然股票持有者可以出售股票而转让其股东身份。对于股份公司来说，由于股东不能要求退股，所以通过发行股票募集到的资金，在公司存续期间是一笔稳定的自有资本。 78单选题 下列各项属于影响债券利率因素的是（）。筹资者的资信债券票面金额债券期限长短借贷资金市场利率水平A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：影响债券利率的因素包括：借贷资金市场利率水平。筹资者的资信。债券期限长短。79单选题 基金从设立到终止都要支付一定的费用，包括（）。 基金交易费基金管理费基金运作费基金托管费A.、B.、C.、D.、参考答案：D 参考解析：基金从设立到终止都要支付一定的费用。通常情况下，基金所支付的费用主要包括： 基金管理费。基金托管费。基金交易费。基金运作费。基金销售服务费。 80单选题 下列关于证券公司办理定向资产管理业务的说法中，正确的是（）。客户委托的资产应交由依法可以从事客户交易结算资金存管业务的商业银行或者中国证监会认可的其他资产托管机构托管应当保证客户委托资产与证券公司自有资产独立对不同客户的委托应当独立建账，独立核算，分账管理证券公司、资产托管机构、第三方存款机构破产或者清算时，客户委托资产属于破产财产或者清算财产A.、B.、C.、D.、参考答案：D 参考解析：证券公司、资产托管机构、第三方存款机构破产或者清算时，客户委托资产不属于破产财产或者清算财产。 81单选题 债券的形式有很多，按券面形态分类，可以分为（）。实物债券凭证式债券记账式债券贴现债券A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：按债券券面形态的不同，可以将债券分为实物债券、凭证式债券、记账式债券。 82单选题 下列关于上海证券交易所买断式回购交易的说法中，正确的是（）。 国债买断式回购的交易主体限于在中国结算公司上海分公司以法人名义开立证券账户的机构投资者 所有证券交易所的会员均可参与买断式回购 会员公司代理客户参与买断式回购交易，需承担其客户在债券和资金结算方面的交收责任 国债买断式回购交易的券种和回购期限由交易所确定并向市场公布A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：并非所有会员均可参与买断式回购，只有满足一定条件、经过核准的会员公司才可以自营或代理参与买断式回购交易。 83单选题 根据发行主体的不同，债券可分为（）。 政府债券可转换债券金融债券公司债券A.、B.、C.、D.、参考答案：B 参考解析：根据发行主体的不同，债券主要有政府债券、金融债券和公司债券3大类。84单选题 我国的金融债券包括（）。 政策性金融债券商业银行债券 证券公司债券和债务财务公司债券A.、B.、C.、D.、参考答案：D 参考解析：近年来，我国金融债券市场发展较快，金融债券品种不断增加，主要有以下几种：政策性金融债券、证券公司债券和债务、财务公司债券、商业银行债券、保险公司次级债券、金融租赁公司和汽车金融公司的金融债券、资产支持证券等。 85单选题 下列关于证券交易所债券质押式回购报价的说法中，正确的是（）。 以每百元资金的年收益率进行报价以债券回购交易资金的月收益率进行报价 以每百元债券回购价格报价季收益率A.、B.、C.、D.、参考答案：A 参考解析：I项应为“以每百元资金的到期年收益率进行报价”。 86单选题 股票发行的定价方式有（）。协商定价方式上网竞价方式询价方式招标定价方式A.、B.、C.、D.、参考答案：C 参考解析：股票发行的定价方式，可以采取协商定价方式，也可以采取询价方式、上网竞价方式等。 87单选题 金融期权中，属于实值期权的有（）。看涨期权的敲定价格低于相关期货合约的当时市场价格看涨期权的敲定价格高于相关期货合约的当时市场价格看跌期权的敲定价格高于相关期货合约的当时市场价格看跌期权的敲定价格低于相关期货合约的当时市场价格A.、B.、C.、D.、参考答案：B参