（会计学专业论文）基于新巴塞尔资本协议的内部评级体系研究.pdf

基于新巴塞尔资本协议的内部评级体系研究 两种方法，即：基础法和高级法。内部评级法的提出被认为是新协议中的核 心内容，内部评级法是个二维的评级系统，既对借款人进行评级，又对债项 进行评级。为了使银行不断提高风险计量的精确性和敏感性，新协议进而提出 以内部评级法为核心的风险计量方法，要求鼓励有条件的银行建立并使用内 部评级法。以保证银行资本充足率能对银行业务发展和资产负债结构变化引 起的风险程度变化有足够的敏感性，并通过资本优惠，鼓励商业银行采取先进 的风险管理方法，以达到提高风险管理水平的目的。 第三章：为内部评级法( m b ) 综述，主要介绍了内部评级法的主要内 容，并对内部评级的两种方法：初级法和高级法进行了详细的介绍。对内部 评级法和传统的商业银行的风险评级方法以及新巴塞尔协议中提出的标准法 进行对比，总结出了内部评级法的优点，指出在我国建立内部评级体系的必 要性。 内部评级法与传统信用风险评级方法相比，其优点是内部评级法是二维 的评级体系，是定量的分析方法，模型中应用了数学、统计学方法。内部评 级法和标准法相比，其优点：一是内部评级法的实施主要是依靠银行内部风 险系统的建设，具有主动性，可以使银行的主动性得到发挥；二是内部评级 法要求计算出不同风险级别债务人的违约概率，并把债务人和债项两方面的 因素都尽可能的考虑进去，是衡量风险的绝对尺度；三是计算的风险精确度 更高，内部评级法主要根据风险因素大小，通过信用计量模型来计算风险资 产数量，更为精确的计算出银行不同类型客户的违约损失概率从而进一步判 断银行潜在的损失。实际上，内部评级法使得银行在风险一定的情况下，收 益最大化或者说银行在控制风险的前提下，最大限度的降低了银行的运营成 本；四是内部评级法对风险范畴的涵盖都做出了详细的规定，能较好的解决 一些标准法不能解决的交叉问题，如标准法不适用于零售信贷资产组合，其 应用的这种简单的划分风险档的问题不能有效地解决国别风险权重问题以及 一些交叉问题。 第四章：国外商业银行内部评级体系实践，主要对美洲银行、花旗银行 内部评级体系的应用进行了分析，指出了我国商业银行应借鉴西方银行先进 的经验，建立起符合我国银行自身特点的信用风险管理的内部评级体系，为 案例分析埋下伏笔。 2 第五章：实施i r b 法与中国银行业，论述了我国商业银行建立内部评级 体系的意义，其意义主要在于内部评级法适应了国际化银行发展的新趋势与 新要求；内部评级法能有效地衡量与防范贷款风险；内部评级法可以加速推 进现代化商业银行的建立。阐明了中国银行业实施i r b 法的外部环境和必要 条件，其必要条件一是建立以计量模型为基础的风险评级系统；二是实现信 用风险的有效细分；三是确保信用风险评级的完整性；四是建立独立的风险 评级或评审机制；五是科学测算违约概率( p d ) 。指出实施i r b 法对中国银 行业的影响，并对中国银行业实施i r b 法提出了一些建议 第六章：案例分析。以深圳平安银行为例，介绍其信贷风险评级体系， 并与新巴塞尔协议内容进行分析比较，深圳平安银行的信贷风险评级体系为 两维的。一维针对客户的信用情况，用以测量违约率( p d ) ，另外一维反映债 项的一些特殊性质，用以测量清偿率( l g d ) ；深圳平安银行对每一笔授信 提出了明确的年度复查日，除此之外，按季度收集企业相关财务报表，进行 常规的评级检查和更新，并更新相关系统数据；深圳平安银行信贷风险评级 体系重视现金流量充足性的分析和预测，以反映评级对象未来的真实偿债能 力。这些与新巴塞尔协议内部评级法的要求一致。其不同之处( 差距) 在于， 深圳平安银行目前的信贷风险评级是基于该行的客户关系与信贷业务管理系 统平台进行的，尚未引入专门的评级系统，该行的数据库还处在建设初期。 数据库的完善需要的时间更长，建立风险计量模型所需的风险数据还没有系 统整理。这与新巴塞尔协议对数据质量和时间要求有极大差距，另其评级方 法定性有余，定量不足，行业分析和研究明显不足。但通过实施i r b 法，该 行对信用风险的评估贷前与贷后相结合，使风险管理变得更为积极主动；另 外优化了信贷资产结构，有利于提升信贷组合风险管理。在该行i r b 应用意 义的研究上，本文创新地提出了：一是先进的管理理念与信贷文化是实施i r b 的重要条件。二是数据库可以在实施中建立、积累和完善。并与我国情况相 结合，指出在我国建立内部评级体系任重道远。 结束语。对全文的内容进行了总结，指出我国已经加入w t o ，又是国际 清算银行( b i s ) 的成员国，必然要逐步地接受以新协议为准绳的国际银行 业风险管理原则、标准与方法，建立起我国的内部评级体系是历史发展的必 然趋势。 基于新巴塞尔资本协议的内部评级体系研究 综观全文，在已有的研究基础上，结合案例分析，着重介绍了新巴塞尔 协议中提出的内部评级法，同时，对商业银行传统的风险评级方法和内部评 级法进行了对比，并分析了国外知名大银行的内部评级体系以及我国应该怎 样借鉴其先进的风险管理手段构建既符合我国实际，又顺应金融市场发展趋 势的信用风险管理体系。本文的创新主要在于： 1 、对内部评级法和商业银行业广泛应用的传统的信用风险评级方法进行 了深入的对比，分析了它们在违约率计算、测算的精确度方面等许多方面的 不同之处，此外，还将内部评级法与新巴塞尔协议提出的另外一种评级方法 一标准法也进行了对比，从而总结出了内部评级法的优点，进而提出我国商 业银行推行内部评级法的必要性。 2 、对内部评级法进行了深入的研究，并引入了国外内部评级法的先进做 法，指出了我国商业银行可以在哪些方面借鉴国外银行的先进经验来建立适 合我国银行业发展的内部评级体系。 3 、以深圳平安银行为例，提出先进的管理理念与信贷文化是实施i r b 的重要条件。二是数据库可以在实施中建立、积累和完善。指出在我国建立 内部评级体系任重道远，意义重大。 当然，本文的研究仍然存在诸多不足： 1 、数量模型分析的不足。本文对i r b 进行了较为全面的文字描述，但 对其涉及的数量模型分析不足。 2 、研究的深度不足。在我国如何结合国外内部评级法的先进做法方面， 由于理论水平有限，并没有深入展开进行论述。 3 、研究的广度不足。本文只就深圳平安银行一个案例进行了论述，并不 能代表当前我国银行界实施i r b 的普遍情况。 关键词：新巴塞尔协议内部评级法风险管理 t h eb a s e lc o m m i t t e eo nb a n k i n gs u p e r v i s i h a sr e l e a s e dt h en e wb a s e l c a p i t a l ( t h et h i r dm a n u s c r i p t ) i na p f i l2 0 0 3 t h i sa c c o r dr e g a r d s “m i n i n l u i i lc a p i t a l r e q u i r e m e n t , s u p e r v i s o r yr e v i e wp r o c e s s ，m a r k e td i s c l p l i n e a si t sp r o p s ，p r o v i d e sa s e r i e so fs c h e m eo fd e a l i n gw i t hc r e d i tr i s k , m a r k e tr i s ka n do p e r a t i o n r i s k ，d i s p l a y s s u f f i c i e n t l y t h en e w e s ta c h i e v e m e n t sa b o u tr i s km a n a g e m e n ta n dt h en e w e s t c h a n g eo fs u p e r v i s i o np r a c t i c ea n dh a v et h ea p p r o p r i a t ef o r e s i g h t a st h ec o m m o n c r i t e r i o n , r u l ea n dt h em e a n so fr i s km a n a g e m e n to fi n t e r n a t i o n a lb a n k i n g , i t s i m p l e m e n t a t i o nw i l lc e r t a i n l yb ea b l et og i v er i s et ot h ef a r - r e a c h i n ge f f e c t so n t h ei n t e r n a t i o n a lb a n k i n g t h ec r e d i tr a t i n gi st h eb e g i n n i n go ft h em e a s u r e m e n t a n di sb o u n dt i g h t l yw i t ht h ec r e d i tr i s km e a s u r e m e n t t h ec r e d i tr a t i n gc a nb e d i v i d e di n t ot w og e n e r a lp a r t s ，o n ei st h ee x t e r n a l r a t i n g f r o mt h e p u b l i c i n s t i t u t i o n s ，t h eo t h e ri st h ei n t e r n a lr a t i n gb a s e da p p r o a c h t h en e w b a s e lc a p i t a l a c c o r d , w h i c hi m p l e m e n t e di n2 0 0 6 , i st h eg u i d et ot h i st a s k c h i n ah a se n t e r e dt h ew t oa n dt h en e wa c c o r d w i l l d i s c i p l i n e o u r b a n k i n gs o o n e ro rl a t e r i ti se x t r e m e l yu r g e n tt os t r e n g t h e na n di m p r o v et h er i s k m a n a g e m e n tl e v e lo fo u r c o m m e r c i a lb a n k s b a s e do nt h i s , t h i st h e s i sb e g i n sw i t h t h en e w a c c o r d ，f l r s t i yi n t r o d u c e dt h eb a c k g r o u n do ft h en e wa c c o r d , a n dt h e n p o i n t e do u tt h a ti t i sv e r ym e a n i n g f u lt or e c o 幽a n dd e f i n et h en e wa c c o r d c o r r e c t l y , t h ek e r n e lo ft h i sa c c o r di st h ei r b r e f e r r i n gt ot h ep r a c t i c ea n de x p e r i e n c eo fo t h e rc o u n t r i e s b a n k si n t e r n a l r a t i n gb a s e da p p r o a c h ，t h i st h e s i sg i v e s ab r i e fi n t r o d u c t i o no ft h ec o m m o n l yu s e d m e a s u r e m e n tm e t h o do fc r e d i tr i s ka d o p t e db yo v e r s e a sb a n k i ti sv e r yi m p o r t a n t f o rd o m e s t i cb a n k st oe s t a b l i s ht h e i ri n t e m a lr a t i n gs y s t e m t h i sp a p e rw a sd i v i d e di n t os i xp a n s t h eb a s i cc o n t e n t so ft h ep a r t sa r ea s l f o l l o w s ： c h a p t e r1 ：i n t r o d u c t i o n i t i n t r o d u c 蜘t h er e s e a r c hb a c k g r o u n da n d s i g n i f i c a n c e ，a sw d la sd o m e s t i ca n df o r e i g nr a t i n go ni r bs i t u a t i o no ft h e r e s e a r c h ，p o i n t i n go u t t h a tt h et h e o r e t i c a l = b a s i so ft h i s p a p e r , r e s e a r c h m e t h o d o l o g i e s ，i n n o v a t i o na n ds h o r t c o m i n g s c h a p t e r2 ：i ts u m m a r e i z e st h en e w b a s e lc a p i t a la c c o r d ，h i g h l i g h t e dt h e b a c k g r o u n do ft h en e wa c c o r d ，a n dt h em a i nc o n t e n t so ft h et h r e ep i l l a r s ，a n dt o e x p l a i n t h en e wa c c o r di nc r e d i tr i s km e a s u r e m e n tm e t h o d s ：t h e s t a n d a r d i z e d - a p p r o a c h a n dt h ei n t e r n a l r a t i n g - b a s e da p p r o a c h i r bw a s p r o p o s e di nt h en e w a c c o r di st h a tt h ec o r ec o n t e n t i r bi sat w o - d i m e n s i o n a l r a t i n gs y s t e mf o rb o t ht h eb o r r o w e rr a t i n g s ，b u ta l s of o rt h ed e b tr a t i n g c h a p t e r3 ：i ts u m m a r e i z e st h ei n t e r n a lr a t i n g - b a s e da p p r o a c h i n t r o d u c et h e m a i nc o n t e n to ft h ei r b a n dt h et w om e t h o d so fi r b ：j u n i o ra n ds e n i o rm e t h o d - d e s c r i b e d 面d e t a f l _ = c o m p a r e t h ei r b w i t ht r a d i t i o n a l - c o m m e r c i a lb a n k sr i s k r a t i n gm e t h o d o l o g ya n dt h es aw h i c hs e t f o r t hi nt h en e wb a s e lc a p i t a l a c c o r d c o n c l u d e ds o m eo ft h ea d v a n t a g e so ft h ei r b i ti sv e r yi m p o r t a n tf o r d o m e s t i cb a n k st oe s t a b l i s ht h e i ri n t e r n a lr a t i n gs y s t e m c h a p t e r4 ：r e f e r r i n gt ot h ep r a c t i c ea n de x p e r i e n c eo fo t h e rc o u n t r i e s b a n k s i n t e r n a l r a t i n g b a s e d a p p r o a c h ，t h i s t h e s i s g i v e sab r i e fi n t r o d u c t i o no ft h e c o m m o n l yu s e dm e a s u r e m e n tm e t h o d o fc r e d i t r i s k a d o p t e db yo v e l s c a s b 跹i 【p c c i a l l yt h ea m e r i c a nb a n ka n dt h ec i t yb a n k ) i tp o i n t e do u tt h a t d o m e s t i cb a n k ss h o u l dl e a r nf r o mt h ea d v a n c e de x p e r i e n c eo ft h ew e s tb a n k , a n d e s t a b l i s h e dt h ei n t e r n a l r a t i n gs y s t e m w h i c ha c c o r dw i t hc h i n a so w u c h a r a c t e r i s t i c sb a n kc r e d i tr i s km a n a g e m e n ta st ob u r yh i n tf o rt h ec a s er e s e a r c h c h a p t e r5 ：i ti n t r o d u c e dt h er e l a t i o no fs e t t i n gi r b w i t hd o m e s t i cb a n k s i t s u m m a r e i z e st h es i g n i f i c a n c eo fs e t t i n gu pt h ei n t e r n a lr a t i n gs y s t e mi nc h i n e s e c o m m e r c i a lb a n k st h a tt h em a i n l ys i g n i f i c a n c ei st h ei r bs u i t sf o rt h en e wt r e n d a n dd e m a n do ft h ei n t e n a f i o n a l i z a f i o nb a n kd e v e l o p m e n t t h ei r bc a n e f f e c t i v e l y a s s e s sa n dp r e v e n tt h er i s ko fl o a n sa n da c c e l e r a t e t h em o d e r n i z a t i o no ft h e e s t a b l i s h m e n to fc o m m e r d a lb a n k s 2 c h a p t e r6 ：t h i sp a r ti sa b o u tc a s cr e s e a r c h w et o o ks h e n z h e np i n g a nb a n k a sac a s e i nt h i sp a r t , i ti n t r o d u c e dt h ec r e d i tr i s kr a t i n gs y s t e mo fs h e n z b e n p i n g a l lb a n ka n dc o m p a r e di t w i t ht h ec o n t e n t so ft h en e wb a s e lc a p i t a l a c c o r d t h ec r e d i tr i s k r a t i n gs y s t e m o fs h e n z h e n p i n g a n b a n ki sa t w o - d i m e n s i o n a lr a t i n gs y s t e mf o rb o t ht h eb o r r o w e rr a t i n g s ，b u ta l s of o rt h ed e b t r a t i n g t h ee n di sc o n c l u d i n gr e m a r k s i tp o i n t e do u tt h a tc h i n ah a se n t e r e dt h e w t oa n dh a sb e e nam e m b e ro fb i s w es h o u l da c c e p tt h en e wa c c o r da st h e y a r d s t i c ko fi n t e r n a t i o n a lb a n k i n gr i s km a n a g e m e n tp r i n c i p l e s ，s t a n d a r d sa n d m e t h o d ss t e pb ys t e p i ti sn e c e s s a r yo fh i s t o r yd e v e l o p m e n tt os e tu po i l ti n t e r n a l r a t i n gs y s t e m f r o mt h ea b o v e , t h ei n t e n t i o no ft h i sp a p e ro b t a i n e dt h ef u l lr e a l i z a t i o n t h e p a p e rh a ds e v e r a li n n o v a t e dp o i n t sa sf o l l o w s ： 1 、i tc o m p a r et h ei r bw i t ht r a d i t i o n a lc o m m e r c i a lb a n k sr i s k r a t i n g m e t h o d o l o g yi nd e p t h ，a n a l y z et h e i rd i f f e r e n c ei nc o u n t i n gp d 、d e f i n i t i o no f c o u n t i n ge t c , a n di ta l s oc o m p a r et h ei r bw i t ht h es a - - a n o t h e rr a t i n ga p p r o a c h p r o p o s e di nt h en e wa c c o r d ，c o n c l u d e ds o m eo ft h ea d v a n t a g e so ft h ei r b i ti s v e r yi m p o r t a n tf o rd o m e s t i cb a n k st oe s t a b l i s ht h e i ri n t e r n a lr a f t n s y s t e m 2 、i th a dp r o f o u n dr e s e a r c hi ni r b r e f e r r i n gt ot h ep r a c t i c ea n d e x p e r i e n c e o fo t h e rc o u n t r i e s b a n k si n t e r n a lr a t i n gb a s e da p p r o a c h , t h i st h e s i sg i v e sab r i e f i n t r o d u c t i o no ft h ec o m m o n l yu s e dm e a s u r e m e n tm e t h o do fc r e d i tr i s ka d o p t e d b y o v e r s e a sb a n lt h e np o i n t c do u tt h a tw es h o u l ds e tu po u ro w ni n t e r n a lr a t i n g s y s t e mf r o ml e a r n i n gt h ee x p e r i e n c eo f o v e r s e a sb a n k 3 、i tt o o ks h e n z h e np i n g a nb a n k 勰ac a s e t h e ns h o w e dt h a tt h ea d v a n c e d m a n a g e m e n tt h o u g h ia n dc r e d i tc u l t u r ei sa ni m p o r t a n tc o n d i t i o nt oe x e c u t ei r b a n dt h ed a t a b a s ec o u l db ec o n s t r u c t e d 、a c c u m u l a t e da n dp e r f e c t e di np r a c t i c e i t i sd i f f i c u l t ya n dm e a n i n g f u lt os e tu pt h ei n t e r n a lr a t i n gs y s t e mi no u rc h i n a a i t h o u 曲t h ew r i t i n gi n t e n t i o na c h i e v e d ，t h e r ea r es t i l ls o m es h o r t a g e s ： 1 、d e f i c i e n c yo fq u a n t i t a t i v ea n a l y s i sm o d e l i th a dac o m p r e h e n s i v e d e s c r i p t i o no ft h el e t t e r i ni r b ，b u tm e n t i o nl i t t l ea b o u tt h ei r bq u a n t i t a t i v e 3 a n a l y s i sm o d e l 2 、d e f i c i e n c yo ft h ed e p t ho ft h es e a r c h b e c a u s e o f t h el i m i t e do ft h et h e o r y , i td i d n ，td i s c u s si nd e p t ho nh o ww es h o u l ds e tu po u ro w n i n t e r n a lr a t i n gs y s t c m 鼬l e a r n i n gt h ee x p e r i e n c eo fo v e r a sb a n k ： 3 、d e f i c i e n c yo ft h ew i d t h o ft h es e a r c h i to n l yd i s c u s s e ds h e n z h e np i n g a n b a n k 勰ac a s e t h a tc o u l d n tr e p r e s e n tt h en o r m a lc o n d i t i o ni nd o m e s t i cb a n k s n ( w k e y w o r d s ：t h en e wb a s e la c c o r d ；i n t e r n a lr a t i n g - b a s e da p p r o a c h ； r i s km a n a g e m e n t 4 西南财经大学 学位论文原创性及知识产权声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导_ f ， 独立进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外， 本论文不含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的作品成果。 对本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均己在文中以明确方 式标明。因本学位论文引起的法律结果完全由本人承担。 本学位论文成果归西南财经大学所有。 特此声明 学位申请人： 2 0 0 7 年1 1 月 1 引论 1 引论 1 i 研究背景与研究意义 巴塞尔协议全称是关于统一国际银行的资本计算和资本标准的建议。 1 9 8 7 年1 2 月l o 日，国际清算银行在瑞士巴塞尔召开了包括美国、英国、法国、 联邦德国、意大利、日本、荷兰、比利时、加拿大和瑞典( “十国集团”) 以 及卢森堡和瑞士在内的1 2 个国家中央银行行长会议。会上通过了巴塞尔协议， 该协议对银行的资本比率、资本结构、各类资产的风险权数等方面作了统一 规定，协议中的衡量标准和资本水平的规定，是为了通过减少各国规定的资 本数量差异，以消除银行问不公平竞争；同时，委员会认为资本比率的高低 又直接影响各跨国银行的偿债能力。巴塞尔协议实质是为了完善和补充单个 国家对商业银行监管体制的不足，减轻银行倒闭的风险与代价，是对国际商 业银行联合监管的最主要形式，并且具有很强的约束力。该协议对提高银行 风险管理水平、促进银行间的稳健经营和公平竞争发挥了极其重要的作用。 巴塞尔资本协议可以说是在特定时期制定的国际银行界的。游戏规则”， 随着银行与金融市场的全球一体化，银行经营的风险也会跨出国界，在这样 的形势下，对国际银行的监管，不能只靠各国各自为政、孤单作战，必须要 在金融监管上进行国际协调，这正是导致西方主要国家订立巴塞尔协议的主 要原因。协议不仅对商业银行国际业务进行监管，由于其量化管理的科学 性，对商业银行国内业务也具有监控价值，所以被全球范围的商业银行当作 惯例普遍接受。 随着我国市场经济的发展以及与国际金融市场的接轨，中国的银行将越 来越多的参与到国际银行业务的竞争当中去，巴塞尔协议已经和将继续对我 国产生深远的影响。尤其是我国加入w t o 以后，金融业开放的步伐将不断加 快，我国商业银行的海外业务也随之会不断扩大，如果不按照巴塞尔协议的 基于新巴塞尔资本协议的内邵讦缴恽糸饼冗 要求对银行实行监管，会使我国银行业在国际银行业务的竞争中受到歧视性 待遇，从而处于不利的地位。同时，随着对外资银行经营人民币业务的限制 将全面取消，我国商业银行与国际银行的业务往来也会越来越密切，银行经营 的风险也会随之增加。为了和其他国标银行在同一水平线上竞争，向巴塞尔 协议靠拢对商业银行进行监管，与国际接轨是十分重要的，只有这样才能确 保国际银行体系的健全性和稳定性，逐步消除目前国际银行业不公平竞争的 基础，统一各国银行监管的标准，建立公正的国际性银行管理体制。 随着金融市场的不断发展，原有的巴塞尔协议出现了一些不足，如：风 险权重的划分不够精确、在计算资本充足率时，划分资产权重带有明显的“国 别歧视”等等。为了使银行不断提高风险计量与管理水平，使资本水平更真 实、全面的反映银行面对的风险，激励银行加强内部控制，巴塞尔委员会于 1 9 9 9 年6 月提出了意见稿，对旧协议进行了修订。2 0 0 4 年，巴塞尔委员会在 总结国际先进银行风险管理经验的基础上，公布了巴塞尔新资本协议，并 决定于2 0 0 6 年正式实旌。新巴塞尔协议的创新之处就是提出了信用风险管理 的内部评级法，内部评级法是新巴塞尔协议的核心。对于新协议来说， 内部评级法有利于两个关键目标的实现：一是更高的风险敏感度，使银行内 在的信用风险与资本的要求更加匹配；二是建立激励机制，内部评级法可以 促使银行不断提高内部风险管理水平。新协议鼓励更多的银行从采用标准法 逐步过渡到采用内部评级法，并且鼓励各商业银行建立自己的风险管理内部 评级体系，从而适应金融市场的发展。随着我国金融市场的逐步开放，我国 的商业银行必将更深层次，更广范围地参与到国际银行业的竞争中来，要想 在竞争中处于有利地位，就必须按照新巴塞尔协议内部评级法来建立适 合自己发展状况又和国际先进经验接轨的信用风险管理体制。 信贷资产质量是商业银行的生命线。要控制银行信贷风险，实现商业银 行有效的信贷管理，其前提之一就是如何识别出问题贷款；而建立与完善商 业银行内部评级体系，则是贷款风险识别的关键所在。新巴塞尔资本协议中 以内部评级为基础的新的i r b ( i n t c r n a lr a t i n g sb a s e d a p p r o a c h e s ) 风险衡量曲 线测定法是一种更具有风险敏感度的处理方法；它为各国商业银行的贷款风 险识别体系乃至贷款管理的创新与完善，提供了依据、指明了方向。对于我 国商业银行来说，研究如何既能兼顾本国国情，又能有选择地借鉴、接轨新 2 1 引论 巴塞尔资本协议，以建立起严格科学的内部评级体系，有效地控制银行风险， 具有现实意义 1 2 文献综述 风险管理理论在商业银行理论中占有非常重要的地位，国内国外对它的 研究都比较多2 0 世纪7 0 年代以前，信用风险的量化主要是依靠各种财务报 表提供的静态数据以及各项宏观经济指标，根据这些指标和数据对信用风险 进行相对主观的评价8 0 年代以后，由于全球债务危机的影响，国际银行业 开始普遍重视信用风险的防范和管理。巴塞尔新协议中提出了内部评级法， 引起了学术界的普遍关注和广泛的研究。 关于银行内部评级体系，c r o u h y , g a l a i 和m a r k ( 2 0 0 1 ) 对标准普尔和穆 迪两大评级机构进行了分析，提出建立两元评级体系的建议，即对借款人和 债项都进行评级从而可以反映出借款人的违约概率和违约时的债项损失，他 们的建议与新协议中提出的对信用风险的度量方法基本上是一致的。 在国内，由于我国证券市场和债券市场运行时间比较短，缺乏足够的样 本数据，我国对信用风险的研究主要是基于财务报表对企业的信用状况进行 相对主观的研究，在银行信用风险方面主要是对信用风险的成因进行大量的 分析。对内部评级法，不少学者也对其进行了介绍，分析了其在信用风险中 的优势和不足，探讨了我国内部评级体系建设的可行性。 ， 宗良( 1 9 9 9 ) 论述了新巴塞尔协议的出台的背景，指出了新协议的实施 对我国商业银行的资本充足水平、监管方式等方面都将产生深远的影响。同 时提出了解决我国商业银行问题的途径，如：如何采取有效的措施提高我国 银行风险管理水平以及资产的质量等等。最后还指出我国商业银行应该借鉴 西方银行先进的风险管理经验，提高我国银行业的管理水平，虽然文中对新 巴塞尔协议进行了详细地介绍，但是对其核心问题一内部评级法没有进行专门 的研究。 韩枫( 2 0 0 2 ) 对新巴塞尔协议中的内部信用评级体系进行了分析，指出 要想尽快与国际银行接轨、适应金融业的发展潮流，商业银行应该加快改革 的步伐，建立内部风险评级体系。归纳了内部信用评级体系的指导思想：以 3 基于新巴塞尔资本协议的内部评级体系研究 巴塞尔思想为指导，学习国外银行的先进经验，通过建立内部评级体系完善 自己的基础数据库，达到逐步从定量分析向定性分析的过渡。 巴曙松( 2 0 0 3 ) 对新协议进行了较为深入的研究，对巴塞尔协议的发展 演变以及新协议对我国的商业银行的影响：商业银行如何实施新协议进行了 全面的探讨，书中只是对协议的条款进行了解释，但是如何管理和控制风险 以及和应用内部评级法并没有给出详细的建议。 荆伟，河南大学( 2 0 0 4 ) 根据巴塞尔委员会最新推出的新巴塞尔资本 协议的精神，文中花了大量的笔墨研究了建立我国商业银行信用风险管理体 系，为我国商业银行信用风险防范提供一个可以操作的综合性的风险管理框 架，但对如何协议的核心内容介绍得不够详细。 徐长荣( 2 0 0 5 ) 对新巴塞尔协议进行了介绍并对我国商业银行的风险管 理对策进行了研究，对新巴塞尔协议中提出的内部评级法进行了剖析，并指 出了中国商业银行的对策。 张吉光( 2 0 0 6 ) 围绕新巴塞尔协议，密切结合国内商业银行的实践，从 风险的起源这一最根本问题入手，详细分析了国内商业银行目前面临的风险 形势和管理现状。在此基础上：按照国际先进银行的最优实践，特别是巴塞 尔委员会的有关精神，积极探索如何在国内商业银行建立符合新资本协议精 神的全面风险管理框架。 1 3 本文的理论基础及研究方法 本文主要采用规范的研究方法，运用对比与举例阐述关于课题的各个方 面的内容。并辅以图形佐证。在把握巴塞尔新资本协议i r b 法内涵与基本思 想的基础上，探索我国商业银行如何构建内部评级体系，努力达到使用i r b 法的最低要求。 本文的理论基础主要是风险管理理论和巴塞尔新资本协议的i r b 理论， 任何一个现代化商业银行，无论是否实施i r b 法，都应具备良好的内部评级 体系，以保证风险管理的效率和质量。 4 1 引论 1 4 本文的创新之处与不足 本文着重介绍了新巴塞尔协议中提出的内部评级法，同时，对商业银行 传统的风险评级方法和内部评级法进行了对比，并分析了国外知名大银行的 内部评级体系以及我国应该怎样借鉴其先进的风险管理手段构建既符合我国 实际，又顺应金融市场发展趋势的信用风险管理体系。 本文的创新主要在于： 1 、对内部评级法和商业银行业广泛应用的传统的信用风险评级方法进行 了深入的对比，分析了它们在违约率计算、测算的精确度方面等许多方面的 不同之处，此外，还将内部评级法与新巴塞尔协议提出的另外一种评级方法 一标准法也进行了对比，从而总结出了内部评级法的优点，进而提出我国商 业银行推行内部评级法的必要性。 2 、对内部评级法进行了深入的研究，并引入了国外内部评级法的先进做 法，指出了我国商业银行可以在哪些方面借鉴国外银行的先进经验来建立适 合我国银行业发展的内部评级体系。 3 、以深圳平安银行为例，提出先进的管理理念与信贷文化是实施i r b 的 重要条件。二是数据库可以在实施中建立、积累和完善。指出在我国建立内 部评级体系任重道远，意义重大。 当然，本文的研究仍然存在诸多不足： 1 、数量模型分析的不足。本文对 r b 进行了较为全面的文字描述，但对 其涉及的数量模型分析不足。 2 、研究的深度不足。在我国如何结合国外内部评级法的先进做法方面， 由于理论水平有限，并没有深入展开进行论述。 3 、研究的广度不足。本文只就深圳平安银行一个案例进行了论述，并不 能代表当前我国银行界实施i r b 的普遍情况。 5 基于新巴塞尔资本协议的内部评级体系研究 2 新巴塞尔协议概述 2 1 新巴塞尔资本协议提出的背景 1 9 8 8 年的巴塞尔协议公布实施以后，各国商业银行广泛采用其评估经营 状况，过去1 0 多年来，巴塞尔协议已经成为国际银行业竞争规则和国际惯例， 实践证明巴塞尔协议对银行业的稳健经营和公平竞争起到了积极的作用。 近年来，随着经济的发展和科技的进步，金融创新日新月异，国际资本 市场之间的联系更加紧密，银行风险管理难度日益增加。1 9 8 8 年协议主要针 对的是信用风险，旨在通过实施资本充足率标准来强化国际银行系统的稳定 性，消除因各国资本要求不同而产生的不公平竞争，协议出台以后，逐渐成 为各国银行普遍接受的约束和监管原则，对银行业的有序发展起到了重要的 作用。但是，随着时间的推移，原来的协议已经逐渐暴露出一些不足：如： 1 9 8 8 年协议中，在计算资本充足率时，仅涉及到市场风险和信用风险，但是 对其他非信用风险并没有做出明确的规定或者是规定缺乏可操作性；只依赖 于对银行资本充足率的监管，而忽略了监督检查和市场约束；对风险权重的 划分太过宽泛，不能精确的把资本与银行面临的风险结合在一起，等等。金 融市场的动荡、巴林银行倒闭事件表明，仅仅依靠资本充足率标准不足以保 障银行系统的稳定，对协议的补充和完善问题也渐渐提上日程。 针对1 9 8 8 年协议的种种不足以及国际金融领域的各种新交化，1 9 9 9 年 6 月，巴塞尔委员会决定对巴塞尔协议进行修订。确定了包括最低资本、监 管当局的监督检查、市场约束三大支柱。新协议明确将市场风险和经营风险 纳入风险资本的计算和监管框架，提出建立一个对风险计量更敏感、并与当 前市场状况相一致的