（技术经济及管理专业论文）人才资本产权实现的路径分析与制度安排.pdf

摘要 随着知识经济的发展，作为知识载体的人才已经成为重要的资本，成为知识经济发展的 先决条件和经济增长的关键因素。人才资本作为一种“主动的资产”，其产权的实现程度将 直接影响着人才资本效率的发挥，也直接影响着国家人才安全。本文试蚓以人力资本理念为 指导，对人才资本及其产权实现问题进行理论上的研究。 首先，本文以人才的特殊性为基点，以资本理论为理论基础，运用比较分析的方法，系 统阐释了人才资本的内涵，具体分析了个体人才资本的形成，探讨了人才资本积累的及其影 响因素。通过研究人才资本的内涵、形成与积累为人才资本产权实现的研究奠定基础。 其次，从内涵、结构、功能和属性等方面对人才资本产权进行了探索性研究。在此基础 上，对人才资本产权实现进行了界定，并提出了衡量人才资本产权实现的三个指标，即择业 的自主度、流动的自由度以及收益的合理度。 再次，基于交易的人才资本产权的实现效用，对人才资本产权实现的路径进行了研究。 从市场交易的路径出发，分析了人才资本市场交易的特征与过程，并提出了人才资本市场定 价的思路。从企业内交易的路径出发，分析了人才资本企业内交易的必要性，企业内交易的 过程，并提出了企业内重新定价的模型，以达到人才资本产权实现路径的完整性。交易成本 是存在的，而且是正的，基于此，分析了人才资本交易成本及其对人才资本产权实现的影响。 最后，对人才资本产权实现的制度安排进行了研究。从制度的功能出发，分析了制度对 人的行为和交易行为的影响。在此基础之上，分析了人才资本产权实现的制度安排的内容， 以及人才资本产权实现制度安排的实施机制的影响因素，并提出了相应的对策，进而为人才 资本产权实现提供制度上的保障。 关键词：人力资本；人才资本；产权；路径选择；制度安排 i i a b s t r a e t w i t ht h ed e v e l o p m e n to fak n o w l e d g e b a s e de c o n o m y , t h et a l e n tb e i n gk n o w l e d g ec a r r i e rh a s b e c o m ei m p o r t a n tc a p i t a la l r e a d y , a n dap r e c o n d i t i o nf o rt h ed e v e l o p m e n to ft h ek n o w l e d g e e c o n o m ya n dak e yf a c t o ro fe c o n o m i cg r o w t h t a l e n tc a p i t a la sai n i t i a t i v ep r o d u c t i o n ，t h e r e a l i z a t i o nd e g r e eo fi t sp r o p e r t yr i g h tw i l lh a v ead i r e c ti m p a c to nc a p i t a le f f i c i e n c y ，i ta l s o e f f e c t st h en a t i o n a lt a l e n ts a f e t yd i r e c t l y ，t h i se s s a y , b a s e do nt h ec o n c e p to fh u m a nc a p i t a l ， a t t e m p t st os t u d yt h ep r o p e r t yr i g h ta n dt h er e a l i z a t i o no f t h et a l e n tc a p i t a lt h e o r e t i c a l l y f i m t ，t h i se s s a yt a k e st h eu n i q u e n e s so ft h et a l e n ta sb a s i cp o i n ta n dt h et h e o r yo fc a p i t a la s t h e o r e t i c a lb a s i s ，u s i n gc o m p a r a t i v e l ya n a l y t i c a lm e t h o d ，e x p o u n d so nt h em e a n i n go fh u m a n c a p i t a ls y s t e m a t i c a l l y , a n a l y s e st h ei n d i v i d u a lt a l e n tc a p i t a lf o r m a t i o ni nd e t a i l ，a n dd i s c u s s e st h e a c c u m u l a t i o no ft a l e n tc a p i t a la n di t sf u n c t i o n i n gf a c t o r s ，e s t a b l i s h e sab a s i sf o rr e s e a r c ho f r e a l i z a t i o no f t h et a l e n tc a p i t a lb ys t u d y i n gt a l e n tc a p i t a lc o n t e n t ，f o r m i n ga n da c c u m u l a t i n g s e c o n d ，t h i se s s a yc a r r i e so u ta ne x p l o r a t o r yr e s e a r c ho i lt a l e n tc a p i t a lp r o p e r t yr i g h t si nt h e v i e w p o i n to fc o n t e n t ，s t r u c t u r e ，f u n o t i o na n da t t r i b u t e s o nt h eb a s i st h er e a l i z a t i o no ft a l e n t c a p i t a li sd e f i n e da n dt h et h r e ei n d i c t o r st om e a s u r et h er e a l i z a t i o no ft a l e n tc a p i t a la r eb r u n t f o r w a r d ，t h ef r e e d o mo f c h o o s i “g j o b sa n dm o v e m e n ta n dt h ed e g r e eo fr e a s o n a b l er e t u r n t h i r d ，b a s e do nt h er e a l i z a t i o ne f f e c t i v e n e s so ft h et r a n s a c tt a l e n tc a p i t a lp r o p e r t yr i g h t s ，t h e e s s a yc o n d u c tt h er e s e a r c hi n t ot h et a l e n tc a p i t a lp r o p e r t yr i g h t sr e a l i z a t i o nw a y s e m b a r k e df r o m t h em a r k e tt r a n s a c t i o np a t h ，t h ee s s a ya n a l y s e st h et a l e n tc a p i t a lm a r k e tt r a n s a c t i o n sc h a r a c t e r i s t i c a n dp r o c e s s ，p r o p o s e st h ep r i c i n go ft h i n k i n go ft a l e n tc a p i t a lm a r k e t ；e m b a r k e df r o mt h e t r a n s a c t i o nw a yo f e n t e r p r i s e ，a n a l y s e st h en e c e s s i t yo f e n t e r p r i s et r a n s a c t i o no f t a l e n ta n dp r o c e s s t h ea r t i c p r o p o s e st h er e p r i c i n gm o d e lo ft h ee n t e r p r i s ea n dr e a c h e st h ew a yo fi n t e g r i t yo f c a p i t a lp r o p e r t yt h ec o s to ft r a n s a c t i o ne x i s t s ，a n db ep o s i t i v e ，o w i n gt ot h i s ，t h i se s s a ya n a l y s e s t h ec o s to f t a l e n tc a p i t a lt r a n s a c t i o na n de f f e c t so ft h et a l e n tc a p i t a lr e a l i z a t i o n f i n a l l y , t h es y s t e m a t i ca r r a n g e m e n t so ft a l e n tc a p i t a lp r o p e r t yr i g h t sr e a l i z a t i o na r es t u d i e s f r o mt h ef u n c t i o no fs y s t e mt h ee s s a ya n a l y s e st h ee f f e c to np e o p l ea n de n t e r p r i s e sb e h a v i o r s o n t h i sb a s i s ，t h ee s s a ya n a l y s e st h em a i nb o d y , t h ep r i n c i p l ea n dt h ei n n o v a t i v ec o n t e n to fs y s t e m a r r a n g e m e n to ft a l e n tc a p i t a lp r o p e r t y , a sw e l l a st h ei n f l u e n c ef a c t o ro fi m p l e m e n t a t i o n m e c h a n i s mo ft a l e n tc a p i t a lp r o p e r l yr i g h t s ，a n dt h e np r o v i d e st h es y s t e ms a f eg u a r df o rt h e r e a l i z a t i o no f t a l e n tc a p i t a lp r o p e r t yr i g h t s k e yw o r d ：h u m a nc a p i t a l ；t a l e n tc a p i t a l ；p r o p e r t yr i g h t ；a p p r o a c hs e l e c t i o n ；s y s t e m a r r a n g e m e n t h u舌 众所周知，人才资源已经成为当今世界争夺的主要资源，在人类进入知识经济的社会形 态后，知识和人才不再是一般的资源，而是经济和丰十会发展的重要资本。人才已经不再是高 级打工者，而是经济发展以及社会发展的重要动力。在知识经济时代，人才的贡献远远大于 工业时代，成为生产的直接要素。人才对中国尤为重要。中国是发展中国家，要实现技术跨 越式发展、三步走的目标和构建和谐社会的目标，要在世界民族之林赢得足够的竞争优势， 只有靠人才。为此，中共十六大已经发出了“努力形成广纳群贤、人尽其才、能上能下、充 满活力的用人机制，把优秀人才聚集到党和国家的各项事业中来”的号召。 国以才立，政以才治，业以才兴。在知识创新、科技刨新、产业创新不断加速的时代条 件下，世界各国之间为在人才争夺中获得高分而不择手段，因为各国政府都时分清楚，在未 来的竞争中谁拥有了人才优势，谁就有了竞争优势。谁能把人才优势转化为知识优势、科技 优势、产业优势、生产力优势，谁就能够赢得竞争的主动权。 人才资本作为一种“主动的资产”，其效率的发挥只能激励，不能压榨。只有充分调动 人才资本承载者的积极性、主动性才能将人才资本的优势转化知识优势、科技优势、产业优 势、生产力优势，才能留住人才，不断地积累人才资本存量。从经济学角度来讲，人才资本 激励问题在本质上是人才资本产权的实现问题，或者说人才资本激励程度与人才资本产权的 实现程度有直接联系。 人才资本产权的实现是一个动态的过程。人才资本产权的形成、界定、派生、运用以及 它们组合方式的变化构成了人才资本产权实现的动态过程。在诺斯的分析框架中，有效率的 产权是促进经济发展的关键，一个社会的所有权体系如果能够明确规定个人的财产权利，并 对它提供有效率的保护，就能够减少经济活动的成本和费用，使产权发挥有效的激励功能， 从而提高丰十会效率。可见，人才资本产权的实现必须是有效率的，才能发挥人才资本产权的 功能特别是激励功能。不同的经济体制下，人才资本产权的实现路径是不同的，不同的路径 也就决定的产权实现的效率的不同。计划经济体制下的分配路径使得人才资本产权的实现是 不完全的，或者说是残缺的，人才资本产权的激励功能没有得到发挥。市场经济是一个自由 经济，因此，交易应该是市场经济体制下人才资本产权实现的路径选择，因为市场经济济之 f 的自由交易保证了人才资本的优化配置。 在人才资本交易活动中交易双方之问是一种既竞争又合作关系。由于人的有限理性和 信息的不对称等方面的原因，人们不可能处理好相互间的竞争与合作的关系，而作为一系列 契约总和的制度为人们的经济活动提供了一个基本的框架，减少了信息成本和不确定性，把 阻碍合作得以进行的因素减少剑最低限度，保证合作的顺利进行；传递关于人才资本交易行 为的信息，从而降低交易成本，因此，制度安排是人才资本产权实现的一个重要的影响因素。 制度安排对人才资本产权实现的效应不仅仅表现在人才资本的交易活动过程中，而且还表现 在制度安排对人才资本的能动性方面。一方面人才资本是制度的源泉决定着制度的结构、 有效性及其演化和变迁；另一方面制度冈素制约着人才资本对经济发展的效应。 近年来，随着人才理论和人力资本理论的繁荣与发展，人才资本及其产权的研究也有了 一定的进展，主要表现在以f 几个方面：其一是对人才资本范畴的研究；其二是对人才资本 投资与收益的研究；其三是对人才资本与经济增长关系的研究；其四是对人才资本产权的研 究。这些研究成果为一方面推动了人才资本理论的深入发展，另一方面也为后继的研究提供 了难得的宝贵资料。 本文以资本理论、产权理论、交易理论和制度理论为基础，以比较分析方法、辩证分析 方法、历史分析方法为主要研究方法，在已有研究成果的基础上，从宏观视角对人才资本产 权实现的交易路径和制度安排进行研究和探讨，其主要创新点为：( 1 ) 采用比较分析方法， 以人力资本理论为基础，阐释了人才资本的内涵；( 2 ) 界定了人才资本产权实现的内涵，并 提出了产权实现的三个衡量指标流动的自由度、择业的自主度和收益的合理度；( 3 ) 运 用交易理论构建了人才资本市场交易和企业内交易的价格模型；( 4 ) 基于制度理论提出了人 才资本产权实现的制度安排的建议、对策以及制度安排实施路径的优化对策。 因时间、精力、资料来源和本人知识水平等的限制，加之付梓仓促，虽然多次审阅、校 正，错、漏和不当之处在所难免，恳请各位教授、老师指导为盼。 i i 学位论文独创性声明 本人所呈交的学位论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的研 究成果。尽我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其 他人已经发表或撰写过的研究成果。与我一同工作的同事对本研究所做鲍任何 贡献均已在论文中作了明确的说明并表示了谢意。如不实，本人负全部责任。 论文作者c 签铀 乏国 z 唧年s 脚日 学位论文使用授权说明 河海大学、中国科学技术信息研究所、国家图书馆、中国学术期刊( 光盘 版) 电子杂志社有权保留本人所送交学位论文的复印件或电子文档，可以采用 影印、缩印或其他复制手段保存论文。本人电子文档的内容和纸质论文的内容 相一致。除在保密期内的保密论文外，允许论文被查阅和借阅。论文全部或部 分内容的公布( 包括刊登) 授权河海大学研究生院办理。 论文作者c 签名，：乒三孕一z o o ，年。月。日 第1 章绪论 第1 章绪论 本章引言 本章通过对知识经济时代经济发展过程的解读，引出了论文的研究背景和意义。在对国 内外相关研究进行述评的基础上，提出了“人才资本产权实现路径分析与制度安排”课题研 究的必要性。进而，阐述了本文的研究方法和基本思路和技术路线。最后，对论文的篇章结 构和主要内容进行了介绍。 1 1 研究的背景和意义 1 1 1 研究的背景 从2 0 世纪末期开始，世界经济取得了突e 猛进的发展。在这过程中一些主要发达 国家的经济增长更多地是依赖知识资本而不是物质资本，其知识型产业的比重达到其国民生 产总值的5 0 以上，这标志着人类已经从工业经济时代过渡到知识经济时代。 知识经济作为一种新型经济，是相对于农业经济、工业经济而言的。在农业经济时代， 人类社会赖以生存和发展的基础主要是农业，农业生产在各国国民经济中占有较大的份额。 随着1 l , l k 革命的出现，以制造业为代表的t 业经济逐渐在各国国民经济中占居主导地位。而 知识经济时代的来临，则意味着科技、知识在经济发展中将占据着主导地位。人们不再像物 质经济时代那样，仅仅希望占有土地和拥有物质资本，而是着力营造一个以高新技术为代表 的技术知识和以科技为首的新生产力系统。在这个新的生产力系统中，以知识、技术、经验、 健康等为内容的人力资本尤其是人才资本将成为知识经济时代的第一经济发展要素。更具体 地说，在前工业时代，社会发展主要依靠自然力和能源，谁占有了大量的自然资源，谁就控 制了权力；在后工业时代，社会发展主要依靠金融资本，谁具有资金，谁就能够叱咤风云。 而在今天的知识经济时代，世界己由资本权力时代进入知识权力时代，要在激烈的竞争中取 得优势，就必须依靠知识的积累、发展与刨新。知识可以减少对士地、劳动和资本的需要， 成为最具战略意义的资源。但是，知识的积累，知识的创新和知识的应用，都离不开人才， 离不开人才资本存量的积累，人才资本已成为决定一个国家竞争力的关键因素。 知识经济时代必须重视人才，培养人才，增加人才资本的存量，这已经成为许多国家的 共识。为此，许多国家不断增加科研投入，并且视教育为“立国之本”。据教育部及o e c d 、 u n d p 等机构的相关教育财政统计数据分析表明，o e c d 国家在1 9 9 8 年就达到了5 8 的平均 水平，韩固、美国、加拿大等同家超过了6 ，甚至达到了7 ；即使是发展中国家，其教育 投资所占的比霓也比较高，例如在1 9 9 8 年巴西、马来西砸、泰国等发展中国家的教育投资 分别占4 6 3 、4 4 9 、4 2 7 “j 。此外各国还重视进行在职培训，甚至重视终生教育，因 为知识是不断更新和发展的。如美国摩托罗拉公司每年用于职丁培训开支超过1 0 亿美元。 各国在不断增加教育投入，培养知识经济所需要的各类人才的同时，还展开了激烈的人 河海大学博士学位论文 才竞争。发达国家不仅通过培养留学生，吸收国外优秀学子，还通过修改移民政策、以高收 入和高待遇、雇用猎头以及利用电了信息网络先进手段将视角直接瞄准其他国家中在科技、 金融、国防、外贸等重要岗位上工作的拔尖、骨干人才，采用短、平、快的手段直接获取他 国现成的高层次人才，大规模地实施招揽国外“两高”( 高新技术领域的各类人才：骨干和 领军人才) 人才的行动。2 0 0 0 年3 月2 日，美国国际先驱论坛报文章阐述：如果美国 要保持其巨大的国际竞争优势，不断地扩大在世界主要技术领域方面的主导地位，就必须大 量招募和引进他国的优秀技术人才。美国前总统克林顿2 0 0 0 年5 月向国会提出的一项人才 引进计划，引进的高科技人才将从每年1 1 5 万人增加至2 0 万人，1 0 年内要从海外招揽1 0 0 万名高新技术人才。美国政府还特别批准，每年可有6 0 0 0 名外国著名科学家和高级科技人 员直接到美国合法定居。日本科技厅也计划要采取措趣，使外籍科研人员比例提高到3 0 。 德国劳工和社会事务部部长里斯特提出了招聘国外信息技术人员的方案：实施“绿卡工程”， 尽快完成1 2 2 万名外国信息技术人员的特别签证招聘工作。德国最近在移民立法中增加了面 向技术人才的积分制度，并开始实旌“绿卡计划”，准备引入1 5 万名专业人才，目标首指印 度和中国。上个世纪9 0 年代末以来，新加坡政府加大引进国外人才的力度。资政李光耀说， 新加坡必须到国外去招揽顶尖人才，以保持国家的竞争力。1 9 9 9 年新加坡政府在2 1 世纪 人力报告中提出，用退税等措施吸引外国人才，并放宽外籍科技人才居留和工作的限制”1 。 在种种优惠政策的吸引下，中国移居美国的本科以上学历的各类专业人才已达4 5 万人 之多。仅2 0 0 0 年，中国去美国的留学生就多达5 万人，相当于中国2 0 多所著名大学一年的 毕业生总数。从上个世纪9 0 年代中期以来，留学归国人员正以1 3 的速度增加，这是可喜 的现象。但是，有关研究表明，发展中国家在经济起飞阶段，一般有2 3 留学生归国效劳， 1 3 留学生滞留国外，回归与滞留人数比为2 ：1 ，而我国的情况却呈现1 ：3 的倒比。目前， 新的出国留学人员每年正在以9 2 的幅度递增”。如图1 1 所示。 1 9 9 61 9 9 71 9 9 81 9 9 92 0 0 02 0 0 12 0 0 22 0 0 32 0 0 42 0 0 5 l 十出国人数( 万) - - i i - - 回归人数( 万)未归人数( 万) l 图1 1 历年出国留学人员、回归和未归的海外人才累计数 除了留学不归造成人才流失外，外国企业和公司的“挖掘”也导致中国人才流失。中国 人民银行的一项统计表明，从1 9 9 9 年到2 0 0 0 年，4 大国有银行有4 1 3 万人辞职，其中绝 大部分流向外资银行和其他金融机构。中国科学院一些研究所内的专业人才和一些军工企业 的高级人才也开始跳稽到外国公司。据报道，中科院物理所的高级人才已由原来的7 0 0 人下 降到4 0 0 多人。1 9 9 8 年，中国大中型企业中技术开发人员为1 4 1 万人，比1 9 9 7 年减少了6 2 第1 章绪论 万多人。几年间，国企中的科学家、工程师减少了约1 7 万“1 。人才流失将使一个企业蒙受 多大损失，可能是很难算清的一笔账。美国财富杂志不久前报道说，企业在一个员工离 职之后，从找新人到顺利上手，仅仅是替换成本就高达离职员工薪水的1 5 倍；而如果离开 的是管理人员，代价会更高。造成人才外在流失的原因有许多，其中最主要的原因是人才激 励机制和人才发展体制方面的弊端，人才资本的开发与成长环境在某些方面还受到传统体制 的约束，人才资本产权制度的缺位导致人才资本的自由流动、自主择业等权利受到限制，最 终使得人才资本产权束中的合法权益的不到实现，权益得不到保障，这些问题所带来的直接 结果是人才资本的流失、经济发展的缓慢、中国人才国际竞争力相对不足。 在市场经济条件下，人才资本的跨国界、跨地域流动是不可避免的，也是人才资本逐利 的自然本性造成的；从长期来看，在知识解决时代，发展中国家向发达国家和外资企业的双 重脑力外流( b r i a n - d r i a n ) 始终存在，但是知识经济的本质决定了人才资本是保持竞争力的 核心所在。对这其中的矛盾并非没有解决之道，那就是要充分认识到人才资本的能动性、支 配性、创造性的特征，不断铸造适于人才资本发挥创造性的制度环境，加大对人才姿本的激 励，使人才资本获得应有的所有权、支配权、处置权和收益权，即保证人才资本产权得到应 有的实现，发挥人才资本产权的激励效应，这也正是本论文选题的原因所在。 1 - 1 2 研究的意义 ( 一) 理论意义 ( 1 ) 有利于深化和拓展人力资本理论 现代人力资本理论源于人们对经济增长资本决定论的矛盾、新古典经济增长理论模型面 临的“增长余值”的困惑、列昂惕夫之谜等理论问题的探讨，源于人们对前苏联崛起、马歇 尔复兴欧洲计划、发展中国家经济发展战略等实践问题的分析。人力资本理论的出现被西方 经济学界认为是2 0 世纪经济理论的重大发展，堪称为“经济史上的革命”1 。 由于西方没有明确区分人力与人才这两个概念，因此，在两方人力资本理论研究的脉络 中，也就没有明确地提及人力资本的核心人才资本问题。在我国，虽然在理论上提出并 明确区分了人才与人力两个概念( 人才资源既是人力资源，包含在人力资源当中，但又不同 于一般的人力资源，它是人力资源中富于智慧和创造才能的群体，因而是层次较高的那一部 分人力资源) ，但是在人力资本理论基础上对人才资本进行分析和探讨的也只是一些没有形 成系统的分析，或者说是一些零星的研究。因此，从这一角度来看，本文认为对人才资本产 权与实现路径的研究首先有助于拓展和深化人力资本理论的研究空间。 ( 2 ) 有利于丰富和发展人才学理论 产生于2 0 世纪8 0 年代的人才学作为一门独立的现代科学，同其他各门学科一样，有其 独立的研究对象和领域。就目前的人才学研究现状来看，人才学研究的内容主要包括人才基 与发达国家2 0 世纪9 0 年代中后期相比，中国人才综合指数为0 3 5 ，在进行比较的4 8 个国家中列第3 7 位。2 0 0 4 年洛桑国际竞争力排名中在6 0 个国家和地区中列第2 4 位比较之下中国的人才国际竞争力相 对不足。( 为了反映综合的人才资本状况，王通讯对教育指数、学历指数和科技人才指数按照以下进行加 权综合，得出人才综合指数。人才综合指数= o2 教育指数+ 04 学历指数+ o 4 科工指数( 科工指数是 指每百万名人口中科学家和二：= 程师指数) 。 3 河海大学博士学位论文 础理论、人才成长规律、成才主体自我开发、社会人才开发等四个方面的研究。这四个方面 的研究又可以划分为两大类：基础理论研究和应用理论研究。从这些研究内容来看，人才学 还是从资源的角度对人才的形成、发展及其作用等问题进行分析和探讨的。而没有从资本的 角度来研究人才，这在一定程度上束缚了人才学向纵深方向发展。因为资本与资源是不同的， 资本是一种社会状态，是一无形物 资本可以积累、需要经营，会随社会环境和历史条件而 改变或丧失，也会当条件恢复时再次重建；资本可以带来价值增殖，能够计算，不可与所有 者分离而且无法共享，但是可以发生转移或转让。只有从资本的角度来研究人才，即研究人 才资本、认识人才资本的实质、掌握其特征、经营人才资本，才能真正认识人才的形成、发 展规律及其在经济发展中的作用，才能进一步发展人才学的研究领域和空间。 人力资本虽然从资本的角度研究了人力。但是“人力资本”毕竟是一个属概念，难以将 其完全纳入人才学的范畴。因此，对人才资本及其产权的研究则贴近了人才研究领域。此外， 由于“人才资本”概念既处于人才学范畴的边缘，又处于经济学范畴的边缘，因而可望通过 对“人才资本”的深入研究，开垦人才学与经济学之间的处女地，建立起人才学与经济学交 叉的边缘学科。 ( 3 ) 有利于拓展产权经济学的研究空间 罗纳德科斯教授发表于1 9 3 7 年的企业的性质( 1 k n a t u r eo f t h e f i r m ) 和1 9 6 0 年 的社会成本问题( t h e p r o b l e mo f s o c i a l c o s t ) 两篇论文，为产权经济学的创立做出了直 接贡献。其中企业的性质创始了“交易成本”( t r a n s a c t i o nc o s t s ) 理论，建造了产权理 论大厦最重要的支柱。 产权经济学理论虽然已经被引入人才资本的研究视野中，并推动了人才资本理论发展， 但是从已有的文献资料来看，还存在着以下几个疑问：( 1 ) 入才资本产权理论产生的根本原 因是什么，如何估价人才资本产权理论产生的意义? ( 2 ) 人才资本是否是真正意义上的资 本，人力资本产权对资本的演变具有什么作用? ( 3 ) 从新古典经济学、新经济发展理论到 制度经济学，如何认识人才资本及其产权在现代经济增长和经济发展中的作用? ( 4 ) 人才 资本产权与制度演进和制度创新的关系，特别是对我国经济制度( 特别是企业制度和分配制 度) 、社会制度、法律制度等改革的意义，如何从制度设计上实现人才资本产权? ( 5 ) 如何 从人才资本产权视角看中国的过去、现在和未来? 因此，对人才资本产权及其实现的研究， 扩大了产权经济学研究的领域，进一步将产权问题引入了人才资本理论研究的视野之中，从 而拓展产权理论演绎的空间，将产权经济学的研究范围扩大到包括人才资本的生产、配置、 使用在内的各个领域。 ( 二) 实践意义 对人才资本产权及其实现的研究，不仅具有深刻的理论意义，而且还具有更重要的现实 意义，其主要表现在以下几个方面： ( 1 ) 有利于人才资本的优化配置 计划和市场是资源的两种配置方式。从两种资源配置方式的过程和特点可以看到这两种 资源配置方式具有不同的性质。市场配置资源表现为由客观因素( 内在机制) 决定的自然过 程，计划配置资源表现为由主观因素( 外力作用) 决定的人为过程。在市场经济不断完善的今 4 第l 章绪论 天，理论和实践都证明了市场是一种较为有效的资源配置方式。但是产权明晰是资源市场化 配置的一个前提条件。西方产权理论权威科斯指出，市场交易的基本前提是界定权利，产权 的排他性属性使市场交易成为必要，市场的实质是产权的交易。阿尔钦也指出，产权是市场 竞争的本质，市场竞争价格机制不过是个人产权的运动形式。正是通过市场竞争机制，才真 正动态地形成产权，正是由于产权的存在，也才有可能存在市场竞争机制，既然竞争是私有 产权本质的要求和固有的属性，所以，产权可定义为市场竞争权利机制。这些论述说明了明 晰的产权是资源有效配置的前提和基础。因此，研究人才资本及其产权实现问题，明晰人才 资本产权，探寻人才资本产权的实现路径，完善人才资本产权制度安排，有利于实现人才资 本产权的优化配置，有利于调动人才资本产权主体的积极性、主动性和创造性，提高人才资 本的配置效率和充分利用水平，为人才资本作用的发挥开辟更广阔的领域。 ( 2 ) 有利于人才资本价值的发挥 “技能、知识和能力在决定组织和国家是否繁荣方面起着重要的作用”。知识经济 的发展，使得人才资本的价值在经济发展中显示出日益突出的作用。一个国家( 或一个民族) 的经济发展速度、经济运行质量和综合实力的提升主要取决于人才资本( 人才资源) 的占有 和配置，经济的发展或企业经济绩效的提高虽然首先决定于人才资本存量，更要取决于人 才资本载体个人的努力程度，即人才资本价值的发挥程度，或者说人才资本的实际供给量。 如果一个人拥有渊博的知识、丰富的经验、高超的技能，但是在工作过程中其将人才资本“封 闭”起来，不去发挥其实用价值和创造价值，那么经济绩效也不会有很大的提高。人才资本 的使用价值和创造价值的发挥是一种受行为主体人的主观努力控制的意志行为，因此， 人力资本的价值和效率始终与它在使用过程中的实际供给，与活的劳动紧密联系在一起。如 果人才资本产权被限制或删除必然会造成在德姆塞茨意义上的“产权残缺”，人才资本载体 必然以与物质资本迥然不同的方式来做出回应，即随时都可以以公开或隐蔽的方式减少或不 “兑现”人才资本使用价值和创造价值。从另外的角度来讲，人才资本产权“残缺”所带来 的直接后果便是人才资本使用价值和创造价值的“自贬”，或者说价值实现的路径“关闭”， 导致人才资本价值无法得到全部实现，造成人才资本价值的贬值，人才资本投资的浪费。因 此，高存量和有效配置的人才资本只具有潜在的经济价值，要使潜在的高效率变为现实的经 济价值，必须要有一个有效的激励机制，这个有效的激励机制便是承认人才资本产权。 ( 3 ) 有利于人才资本的持续开发 就一般意义上讲，产权是指包括所有权、使用权、处置权和收益权的一束权利，其中所 有权是基础，收益权是核心。作为资本形态的人才资本也是经过投资而形成的，人才资本的 投资收益主体可分为国家( 政府、社会) 、组织( 集体、单位) 和个人三类。国家投资人才资 本是为了获得控制权的租金最大化，以及在掌握控制权基础上的税收最大化；市场中的组织， 为了获得更大的生存空间和发展机会，取得最大化的收益，通常会投资组织专用性人才资本； 个人出于追求未来收益最人化的目的，投资人才资本。冈此，在收益方面，国家投资的收益 具有复合性、间接性和长效性；组织投资的收益通常是短期的货币收益，个人人才资本投资， 主要着眼丁未来的跃期收益( 货币的和非货币的收益) 的最大化。人才资本的产权特征及收 益一眭质，要求投资主体的投资决策实现理性化和合理化。但是如果人才资本的产权完全国有 河海大学博士学位论文 或人才资本产权模糊不清，人才资本的收益权无法得到保证，那么必然会降低个人与组织对 人才资本投资的积极性，知识经济时代所需要的人才资本也就无法形成，因为人才资本的形 成在很大程度上要依赖于人才资本载体的个人主观努力。从这一角度来看，研究人才资本， 寻求人才资本产权实现的路径，有利于人才资本投资决策的理性化与合理化。就国家而言， 人才资本的投资决策必须以战略性、方向性、长期性和全局性为原则，保证初级通用性人才 资本的生产，在此基础上，加强中、高级通用人才资本生产的投资。与此同时，需要注重对 基础性学科和关系国家经济社会发展战略的高、新层次人才资本的投资。就组织和个人而言， 人才资本的投资应该市场需求为宗旨，随市场需求的变化而变化，决策灵活，有理性。 ( 4 ) 有利于现代企业制度的健全 从一般意义上来讲，企业制度指的是企业的组织形式，它包括产权结构、资本结构、治 理结构等，与之相应，就产生了一系列企业制度如企业产权制度、组织制度、管理制度等， 其中产权制度企业的核心，是决定企业中其他制度安排的根本性制度。而人力资本( 人才资 本) 产权的诞生，是产权关系发展过程中的一次具有革命性的变革。它打破了长期以来物质 资本所有者独自占有企业剩余的格局，开辟了企业产权关系的新领域。人力资本( 人才资本) 产权主体对收益权和控制权的要求，直接决定和影响着企业的治理结构和管理制度的变迁与 创新。其主要是因为人力资本( 人才资本) 收益权和控制权的实现过程就是人才资本与物质 资本相互博弈的结果，谈判的结果将决定人才资本现产权实现的程度，而这个结果又将外化 为企业治理结构和企业的管理制度。人力资本( 人才资本) 产权的确立，以及由此形成的利 益刺激机制才能为企业治理结构的创新晟切实、最有效的动力，才能为共同治理这样一种先 进的企业治理结构提供坚实的基础。从企业的管理结构看，企业管理结构中的权利配置直接 决定人力资本( 人才资本) 产权的决定与形成，或者说人力资本( 人才资本) 产权主要是在 企业管理结构和具体的企业管理过程中来实现。从这个意义上讲，人力资本( 人才资本) 产 权实现与否，实现程度如何，对企业管理制度的创新不能不起到推动作用，对企业管理绩效 不能不起到提高作用。从这个角度分析，企业制度的创新是一个包含着人力资本( 人才资本) 产权实现变量的函数。总之，确立人才资本产权制度，实现人才资本物质资本的有机结合， 一方面有利于消除代理人侵蚀所有者现象，使企业的治理结构更加规范和完善；另一方面有 利于制止代理者的道德风险行为，并可以以其人才资本产权抗衡代理者的官僚主义行为，完 善企业的监控机制。 1 2 国内外文献研究综述 研究人才资本不能不分析人力资本，因为从一定意义上讲，人才资本并不是一个独立的 概念，其是人力资本在知识经济时代的一个延伸与拓展。 1 2 1 人力资本研究现状与评析 ( ) 人力资本理论的演进 人力资本思想最早可以追溯到古希腊时期，但最早把人力视为资本的是亚当斯密，他 6 第1 章绪论 把所有社会成员后天获得的有用才能作为固定资本的一部分，并指出，“这些才能，对于他 个人自然是财产的一部分，对于他所属的社会，也是财产的一部分，学习的时候，固然 要花一笔费用。但这种费用，可以得到偿还，并赚取利润。”其后的屠能。1 、马歇尔“”开 始把对人的投资所形成的知识和技能当作人力资本来看待。但马歇尔始终把人力资本概念排 除在经济分析的核心内容之外。一直到1 9 0 6 年，费雪”在资本的性质和收入一书中首 次提出人力资本概念，并将其纳入经济分析的理论框架中。尽管费雪明确提出了人力资本的 概念，但是，由于客观条件的限制，人力资本概念并未得到西方主流经济学的认可。直到 1 9 6 0 年，美国著名经济学家、诺贝尔经济学奖得主西奥多w 舒尔茨( s c h u l t z ) 经济学年会 上发表“人力资本投资”的演说之后，人力资本概念才被正式纳入了西方主流经济学的理论 框架中。 舒尔茨认为，“人类由于具有人力资本的性质因而成为生产力“。”“教育是人力资本的 一种形式。我们之所以称这种资本为人力的，是由于它已经成为人的一个部分，又因为它可 以带来未来的满足或者收入，所以将其称为资本“”，”在阐述了人力资本的概念和性质之后， 舒尔茨对教育对人力资本的形成作了重点分析，他认为，人力资本投资( 主要是教育) 发挥 着积极的促进作用。在教育中获得了知识增加和技能提高的劳动者，不但提升了劳动生产率， 而且与此同时也增强了获取收入的能力。“大量数据表明，国民收入的增长比国民资源增长 要快与用于产生收入的土地、实际劳动数量和再生产性资本的数量三者相结合的数量比 较，美国国民收入持续增长的速度要高得多。而且最近几十年问。从一个商业周期到另一个 商业周期，两个增长速度之差变得越来越大“。”通过研究人力资本、生育和经济增氏三者 之间的经济价值关系，根据资本的时间贴现率理论，舒尔茨建立了内生的人力资本经济 增长理论 如果说舒尔茨对入力资本的研究是一种宏观的人力资本理论的话，人力资本的微观分 析则是由贝克尔等人完成的。明塞尔“”( 1 9 5 9 ) 建立教育决策模型，提出了人力资本挣得函 数，并将人力资本的分析方法应用于劳动市场行为与家庭决策；通过对美国个人收入差别与 受教育水平之间存在的关系研究表明：人的后天质量差别缩小的根本原因是人们教育水平的 普遍提高，是人力资本投资的结果。沃尔什“( 1 9 6 5 ) 从个人收益角度测算了人力资本的投 资收益率。贝克尔“”( 1 9 6 4 ) 在此基础上进一步加以修改、完善。他首先把人力资本理论引 入家庭经济分析，把很多家庭行为看成与人力资本有关；其次提出了家庭时间价值和时间配 置观念：再次特别关注教育和在职培训在人力资本形成中的作用，并提出了在职培训模型。 在此基础上形成了现在被广泛应用于测算人力资本投资收益率的方法，并从家庭生产和个人 投资分配等视角系统地阐述了人力资本与个人分配地关系。尽管一k 述的研究视角有所差异， 但是却可以显示出这一时期西方人力资本理论研究的共同特点，即是以劳动力要素分析为中 心，研究的主要内容在于阐述人力资本的概念、形成及其对经济发展的作用，因而这- - h e 期 的人力资本理论可以以称为一般人力资本理论。阿罗”于1 9 6 2 年发表的边千边学的经济 含义一文提出了“边干边学”的著名理论，则是上述理论的补充。 如果说舒尔茨与贝克尔等人的研究是以劳动力要素为中心一般人力资本理论。那么将人 力资本理论纳入经济增长模型之中，从经济增长模型中阐发人力资本理论，可咀说是与之不 河海大学博士学位论文 同的研究思路。乌扎华“在1 9 6 5 年发表的“经济增长总量模式中的最优技术变化”一文中 提出了被认为是最早的人力资本增长模型，他把产出描写为由有形要素和教育部门带来的技 术共同决定的函数。丹尼森”“的重要贡献在于对人力资本要素的贡献进行了精确的计量分 析。这主要表现在对舒尔茨有关教育对美国经济增长的贡献率作了修正，把经济增长的余数 分解为规模效应、资源配置和组织管理改善、知识应用上的推迟效应、资本和劳动力质量本 身提高。罗默和卢卡斯的研究不仅推动了经济增长理论的发展，即“内生经济增长理论”的 出现，学术界称其为“新增长理论”，也为人力资本理论的研究增添了新的内容。罗默”认 为，知识和人力资本是经济增长的决定性因素，知识生产的基础是人力资本的投入和原有知 识的积累，知识积累与用于生产实施的人力资本的边际生产率成正比。而卢忙斯”“则认为， 经济发展取决于整个社会平均的人力资本水平，人力资本的增长率与人力资本生产过程的投 入产出率及私人和社会平均的人力资本在最终产品生产中的边际产出率均是正相关，与时间 贴现率负相关。总的来说，“新增长理论”工作的核心在于修改古典模型中的生产函数，在 新古典的生产函数中加入人力资本的投入，或者说新经济增长理论是建立在人力资本的外部 效应的基础上的，即经济的持续增长源于人力资本的外部效应。 自2 0 世纪8 0 年代人力资本理论传入我国以来，我国的学者在人力资本理论研究方面也 取得了丰硕的成果，其主要表现在以下三个方面：1 人力资本理论的研究。周其仁( 1 9 9 6 ) 在市场里的企业：一个人力资本与非人力资本的特别台约一文中分析了人力资本的各种 不同与物质资本的特征；李建民。”( 1 9 9 9 ) 、李忠民。“