（会计学专业论文）基于重大会计差错审计意见的实证研究.pdf

重庆大学硕士学位论文 中文摘要 i 摘 要 我国上市公司会计信息披露制度是在规范不断暴露出来的会计问题的过程中 逐步完善的，但上市公司做假的动机不可能根绝。近年来，一些上市公司冒着被 处罚的危险利用准则对重大会计差错更正的规定进行盈余操纵，使披露的会计信 息严重失真，给广大投资者带来巨大的损失的同时也给证券市场的发展带来了不 利的影响。众所周知，作为独立第三方的注册会计师出具的审计报告，一直是投 资者了解被审计单位财务信息的重要来源，我国也素有“不能查错揭弊的审计不 是好审计”之说，因此，论文将就注册会计师对重大会计差错的态度以及对差错 发生当期非标准审计意见的影响因素展开实证研究。 在总结现有研究成果的基础上，论文首先对重大会计差错的制度背景、发生 动因以及相关的审计理论进行探讨，并选取 2000-2003 年间年报中出现“重大会计 差错更正”项目的 a 股上市公司为研究对象，考察我国注册会计师在差错发生当 期对企业重大会计差错的态度，并进一步研究不同审计意见的影响因素。结果表 明：注册会计师在各种差错类型中，对滥用会计政策和会计估计的差错出具非标 审计意见的比例最大；依据重要性水平和差错动因判断的审计意见类型缺乏一致 性；应用 logistic 回归对审计意见的影响因素进行研究，结果显示：在差错发生当 期，差错的利润影响数、上市公司的财务状况以及公司规模是注册会计师出具非 标准审计意见的主要影响因素；有无盈余管理动机、会计师事务所规模与出具非 标准审计意见正相关，但结果并不显著。最后论文在上述研究的基础上提出了相 关审计建议。 关键词：重大会计差错，审计意见，实证研究 重庆大学硕士学位论文 英文摘要 ii abstract although the accounting information disclosed system have been improving step by step under the exposed problems of the listed companies in china, the motivation of accounting fraud and earnings management can not be eradicated. in recent years, some listed companies have taken the risk of being punished to use accounting errors as a method to manage earnings on purpose, which causes serious accounting information distortion problems, brings massive loss for the general investors and has terrible negative influence on the chinese stock market. since the audit reports provided by the public accounting firms is one of the most important materials for investors to see the finance information, the aim of this paper is to make empirical research in order to find out whether the auditors in china are competent of disclosing the accounting errors when they happened. based on the research findings by scholars in home and abroad, the paper discussed the system background and motivation of the accounting errors. besides, it also gave a brief introduction of the relevant audit theory for our research. then, the article chose some listed companies as our sample firms whose annual reports revealed accounting errors during 2000 2003, and also analyzed cpas audit attitudes towards the errors and the determinants of their attitudes before the accounting errors disclosed by the management. results showed that the auditors were more likely to issue unqualified opinions to errors which were caused by the abuse of accounting policy and accounting estimate. whats more, the auditor was not consistent in making modification decisions on accounting errors. then, the result of logistic regression showed that the effects of errors on profits, the business financial positions and the size of the clients were the main factors which led auditors to issue modified opinions. besides, motivations of earnings management and the size of the cpa firms had an insignificant effect on the cpas opinions. in the end, the paper gave some suggestions regarding improving our auditing quality based on our research. keywords: accounting errors, auditing opinions, empirical study 重庆大学硕士学位论文 1 绪 论 1 1 绪 论 1.1 问题的提出 近年来，会计信息失真已成为会计审计职业界面临的严峻问题，一般来讲， 会计信息失真包括两方面的问题：一是会计造假，即违反会计管制的行为；二是 盈余管理，即利用会计管理的弹性操纵会计数据的行为，如关联方交易、资产重 组、企业合并范围变动、税收优惠和财政补贴、投资收益以及会计政策的变更等 方式。一般而言，企业在可能的情况下，更愿意采取第二种方式，因为盈余管理 本身是合法的，是利用会计准则本身的弹性空间来影响损益，但是随着我国财政 部一系列法规的出台，如我国财政部在 2001 年实施新企业会计制度 ，修订债 务重组 、 非货币性交易 、 投资等具体会计准则，以及关联方之间出售资 产等有关会计处理问题暂行规定及配股和增发条件中对净资产收益率标准的修 改(应扣除非经常性损益)，于 2002 年 9 月 4 日发布的关于税收减免与返还、政 府补贴、财政拨款的审核标准备忘录等新规定，使上述盈余管理的方式受到了 限制，于是，企业冒着可能被处罚的风险，通过会计差错及其更正来实现企业的 经济目的： 2002.4.30， 东方电子 2001 年年度报告亮相， 东方电子将历年来高达 10.39 亿元的税后炒股收益计入公司的主营业务收入，经过“重大会计差错更正”的追 溯调整，扣税后的 10.39 亿元被暂挂在“其他应付款”帐下，致使每股净资产为 0.595 元，不足 1 元面值，深交所发布通知，从 4.30 起，东方电子被“st”特别处 理。 实际上，企业之所以利用重大会计差错进行盈余操纵是有其制度背景的，按 照我国企业会计准则会计政策、会计估计变更和会计差错更正准则的规 定，本期发现与前期相关的重大会计差错，如影响损益，应将其对损益的影响数 调整发现当期的期初留存收益，会计报表其他相关项目的期初数也应一并调整； 如不影响损益，应调整会计报表相关项目的期初数，即应采用追溯调整法予以更 正，并在会计报表附注中予以披露，包括滥用会计政策、会计估计以及会计记录 处理上的差错。如此一来，企业为了特定期间的经济利益就可以利用重大会计差 错进行盈余操纵，待目的达到之后，又在以后的会计期间通过会计差错更正的方 式将会计政策、会计估计以及会计处理的差错恢复，既实现前期的经济目的，又 通过追溯调整的方法来改变公司的期初留存收益，同时也避免了更正当期的盈余 水平受到影响，这种有意识的犯错纠错的做法，势必会影响投资者的利益，侵害 投资者获取真实、客观财务信息的权利。 众所周知，上市公司公布的财务报告，是投资者进行决策的重要依据，财务 重庆大学硕士学位论文 1 绪 论 2 报告的信息质量，与投资者的经济利益息息相关，由于所有权和经营权的分离， 通过上市公司会计信息来间接获得公司资本价值信息的投资者出于信息不对称的 劣势，以及由此引起的道德风险和逆向选择问题，使外部投资者本身也很难分辨 会计信息的真伪，作为独立第三方的会计师事务所出具的审计意见，也就成为外 部投资者非常重要的信息来源，是其了解被投资方经营业绩和财务状况的重要途 径，会计师事务所出具表示怀疑意见的审计报告不仅可能对股票价格产生影响 （dopuch et al. 1986 1 ；choi and jeter, 1992 2 ） ，还有可能成为公司破产的前兆信 号（hopwood et al.,1989 3 ； kennedy and shaw,1991 4 ） ，以及可能意味着被审计 公司存在利润操纵的现象（bartov et al., 2000 5 ；bradshaw et al., 2001 6 ） ，李增泉 （1999） 7的实证研究也表明审计意见会对投资者的决策产生重要影响。 因此， 注 册会计师能否揭示重大会计差错以及出具恰当意见的审计报告，就显得尤为重要。 根据独立审计准则的要求，注册会计师在实施审计时应充分考虑审计风 险，通过实施必要的审计程序，将会计报表中存在的重大错误和舞弊揭露出来， 并出具相应的审计报告。也就是说，通过实施审计，应该能对重大错误和舞弊做 到事前防范，合理保证投资者的利益不受侵害。 这就涉及两方面的问题，第一、注册会计师的专业胜任能力，即注册会计师 是否能够通过实施必要的审计程序发现被审计单位的重大错报；第二、在被审计 单位拒绝对重大错报进行调整时，注册会计师是否能够在审计报告中充分恰当的 揭露重大错报，并发表恰当的审计意见，而审计意见类型的判定并没有精确的标 准，其在很大程度上要依赖注册会计师的职业判断，其实这就是一个审计质量问 题，但目前，还无法通过一个准确的、可量化的指标来衡量审计质量，尽管不能 仅通过注册会计师发表了非标审计意见就认为审计质量高，但可以通过审计意见 的一致性来判断注册会计师的总体审计质量，即职业判断差异是否存在，即如果 注册会计师发表了标准无保留意见的审计报告，就可以认为会计差错对报表的影 响是不显著的；而一旦注册会计师出具了非标准无保留意见的审计报告，那就可 以认定差错对报表的影响是严重的，如果注册会计师保持了审计意见类型的一致 性，那么报表使用者就可以通过审计报告的类型来判断被审计单位会计报表质量， 即研究注册会计师对重大会计差错审计报告类型的一致性问题，也能从一个侧面 反映注册会计师的审计质量。 为此，本文将就注册会计师对重大会计差错的态度进行研究，以期了解我国 注册会计师在实施审计时是否能够揭露重大会计差错，并发表相应的审计意见？ 是否存在审计差异？注册会计师针对重大会计差错出具的非标准审计意见受到哪 些因素的影响？对于这些问题的研究将有助于进一步了解我国会计师事务所的审 计质量和我国的审计现状，从而为进一步完善和提高审计服务提供理论支撑。 重庆大学硕士学位论文 1 绪 论 3 1.2 国内外研究现状 1.2.1 国外研究现状 1) 国外会计差错研究现状 国外针对会计差错的研究始于上世纪七十年代中期，最初对会计差错的研究 主 要 是 为 了 ： （ 1 ） 利 用 错 报 数 据 来 测 试 预 测 分 析 程 序 的 效 率 和 效 果 （kinney,1979;1981 8 ） （2）通过总结差错数据的特征帮助审计人员更好的统计取 样（ramage et al.,1979 9;johnson et al.,198110;ham et al.,198511 ） ，之后的研究 虽有所发展，但也主要集中于研究会计差错的下列三个方面的问题： （1）发生会 计差错的账户； （2）差错发生的原因； （3）审计差错的程序。到上世纪 80 年代， 对会计差错的研究有了进一步的发展，研究内容也更加具体，主要包括对会计差 错与内部控制风险的研究（willingham bulter et al, 2004） ； 由于利润影响数并不能解释为什么既有影响数低于 4%的公司，也有高达 60.6%的 公司被出具非标意见（chewning、pany & wheeler, 1989） ，因此，还有大量的学者 希望从其他影响重要性水平的因素中找到可以解释注册会计师出具非标意见的变 量， 主要研究成果如下：holstrum 和 messier（1982） 27 、charles 和 stanley（1996） 研究表明，规模大的会计师事务所比规模小的事务所所界定的重要性水平高，即 重庆大学硕士学位论文 1 绪 论 5 同样的利润影响数，大规模事务所出具非标意见的比例比小规模事务所的要小； 另外，chewning 和 pany（1989）进一步证明，非八大与八大相比，设置更低的重 要性水平，但是他们指出，因为他们的研究样本中，八大与非八大公司的数目不 成比例，所以这一结论需要进一步验证。他们对这一现象的解释是，因为大规模 的事务所结构比较合理，这也意味着它们对什么项目拥有实质性影响有更为严格 的定义，于是在它的重要性标准定义之下的项目就不会被出具非标意见；但小规 模事务所，因为缺乏明确的重要性判断依据，就倾向于发表非标意见，以降低其 面临的审计失败（也就是说，小规模的事务所忽略了重要性的判断） 。charles 和 stanley（1996）研究表明，被审计单位的资产规模也是影响注册会计师发表非标 意见的因素之一。他们将不同规模的公司进行分组，结果表明，随着客户规模的 增大，被出具非标意见的可能性也随之增大；卡方检验也显示这两组规模的公司， 被出具非标意见与标准无保留意见的公司数目在 0.01 的水平上有显著差异。他们 对此的解释是，随着被审计单位规模的扩大，就有更多的股东依据注册会计师的 审计意见进行投资决策，注册会计师面临的审计风险也随之增大，所以，注册会 计师更倾向于发表非标审计意见。但是，上述研究对注册会计师为何出具非标意 见（即非标意见的涉及事项）并没有专门说明，从他们的研究中我们并不能获得 注册会计师是因为会计政策变更、会计估计变更还是因为会计差错或者持续经营 等问题出具非标意见的相关信息。 1.2.2 国内研究现状 1) 会计差错研究现状 近年来，会计政策的选择和变更问题逐渐受到学术界、会计准则制定机构和 实务工作者的重视，但关于会计差错的相关研究却较少，且研究的重点仍停留在 差错形成的原因和会计处理方法的探讨和思考上。其中，万锋（2001） 28从定性 的角度研究了会计差错形成的四个原因：会计确认不当、会计计量不当、会计处 理不当和不确定性因素造成的差错；成果、毛成杰（2000） 29从产生原因、影响 范围、会计处理原则、报表披露等方面指出了会计政策变更和会计差错更正的区 别和联系；黄汉如（2002） 30归纳了查找错帐的方法技巧；王清刚（2003）31对 如何更正不同类型的会计差错进行研究；此外，郭超贤（2003） 32以个案分析的 方法对会计差错更正与我国上市公司利润操纵间的关系进行了实证研究；张为国 （2004） 33以1999-2001年的年度财务报表中出现“会计差错更正”的a股上市公 司为样本进行实证研究，研究了高报盈余的会计差错的动因，研究表明，高报盈 余的会计差错有着明显的盈余管理的动机，当期利润低于上期，有较高的资产负 债率，线下项目产生的收益高以及规模小和亏损的公司更容易产生高报盈余的错 误。但该篇文章仅仅研究了高报盈余差错的产生动因，并没有就差错发生当期的 重庆大学硕士学位论文 1 绪 论 6 审计意见进行研究，国内对于会计差错审计意见的实证研究还是一片空白。 2) 审计意见研究现状 （1）审计意见的一致性 国内有关审计意见一致性问题的研究比较少，只有王英姿（2002） 34在“审 计职业差异研究”一文中对此进行了探讨。文章考察了 2000 年年报的审计资料， 通过同一类型审计意见的比较分析，发现不同事务所对同一审计意见的重要性水 平判断存在差异；通过不同类型审计意见的比较分析，发现对于存在类似事项的 会计报表，由于经由不同注册会计师审计，可能出具不同意见类型的审计报告。 通过这两方面的分析，说明在我国，审计职业判断是存在差异的，这与国外相关 文献的研究结论不谋而合。作者认为这种差异存在的原因在于：首先在审计市场 是买方市场的情况下，会计师与管理当局产生利益冲突时，是在风险与收益的衡 量中选择发表不同意见的审计报告；其次，就重要性和审计报告意见类型而言， 由于我国的相关执业准则仅仅是一种原则性的规定，导致审计职业判断存在一定 的随意性；最后，因为对会计师事务所业务检查绝大多数都是对出现审计失败迹 象的事务所执业质量的事后检查与验证，出于事前预防动机的业务检查并不频繁， 这也是导致审计职业判断存在差异的重要原因。但这篇文章的缺憾在于，它只是 通过比较典型的审计意见类型进行主观分析，缺乏必要的、可量化的、更有说服 力的统计证明。 （2）审计意见的影响因素 前面提到的研究认为会计差错的发生带有明显的盈余管理动机，那么，注册 会计师在实施审计的时候，是否会意识到会计差错的这种经济动因，并予以揭示 呢，尽管国内还没有这方面的研究，但对于盈余管理和审计意见的研究还是比较 广泛，夏立军，杨海斌（2001） 35以上市公司 2000 年度财务报告为研究对象，对 上市公司审计意见和监管政策（股票特别处理、暂停交易以及配股的政策）诱导 性盈余管理的关系进行了实证研究，研究结果表明，从整体上看，注册会计师并 没有揭示出上市公司的这种盈余管理行为，而每股收益越差、流动比率越高、资 产负债率越高的公司，被注册会计师出具眼里审计意见的可能性越大；曹玉俊 （2000） 36就审计独立性的影响因素进行了相关实证研究，将影响审计独立性的 因素分为损害因素和促进因素两类，通过 11 个影响我国审计独立性的基本因素的 问卷调查，得出相关结论： 主要的损害因素是审计市场竞争（包括降价收费和 业内竞争） ，而不是审计收费制度； 主要的促进因素是查处力度、法律责任、 脱钩改制和事务所规模，而不仅仅是脱钩改制； 坚持股东大会选聘审计人的选 聘制度，对促进独立性只有很有限的作用；方军雄等（2004） 37发现注册会计师 在出具审计意见时非常关注客户的风险程度，越是出现亏损，被他人提起诉讼、 重庆大学硕士学位论文 1 绪 论 7 股东占款和资产负债率越高的公司，被出具非标审计意见的可能性越大；另外， 原红旗 （2003） 38研究了会计师事务所的组织形式和规模与审计意见之间的关系， 发现，目前影响我国上市公司审计报告意见的主要因素是公司本身的财务特征， 会计师事务所的组织形式和规模没有对审计意见产生明显影响，这与国外相关文 献的研究结论刚好相反。 1.3 本文研究思路 本文对重大会计差错审计意见的研究共分六章，其中，第四章和第五章是本 文的核心章节，各章主要研究内容如下： 第一章 以我国目前证券市场会计信息失真的严峻现实开篇，提出针对我国 重大会计差错进行审计意见研究的必要性和本文需要解决的问题，在此基础上， 对国内外的研究现状进行了回顾，为后面的实证研究提供理论支撑和研究思路。 第二章 对重大会计差错的背景进行概述，结合相关的制度规定，对目前重 大会计差错的处理方法进行介绍，并提出差错的发生具有经济动因，然后从内部 人操纵以及外部环境诱因上具体进行差错动因的分析，为后面的实证研究的变量 选取提供理论借鉴。 第三章 概述重大会计差错的相关审计理论，分别从独立审计的目标、审计 报告的出具标准、重要性水平的界定以及实务中重要性的确定标准进行综述，为 实证中审计意见的相关分析提供制度上的政策依据和实务中的标准选择。 第四章 以 2000-2003 年 a 股上市公司财务报告中出现“重大会计差错更正” 的上市公司为样本，对差错发生当期的审计意见进行实证研究，在对重大会计差 错和审计意见的总体分布情况进行统计的基础上，进行包括基于差错类型的审计 意见分布研究、审计重要性水平及审计意见一致性的研究、基于差错发生动因的 审计意见研究以及审计意见影响因素的实证研究。 第五章 在第四章的研究基础上，提出相关对策建议。 第六章 全文总结及局限性。 重庆大学硕士学位论文 2 重大会计差错的背景概述 8 2 重大会计差错的相关理论概述 为了更好的进行重大会计差错审计意见的研究，我们有必要对会计差错的制 度背景和发生动因有一个清楚地认识，以便为后面实证研究的变量选取提供理论 依据。 2.1 会计差错的制度背景 2.1.1 会计差错的相关规定 按照我国企业会计准则的规定，会计差错是指在会计核算时，由于计量、 确认、记录等方面出现的错误，并给出了八种常见的会计差错的表现形式：1) 采 用法律或会计准则等行政法规、规章所不允许的会计政策；2) 账户分类以及计算 错误；3) 会计估计错误，例如，企业在估计某项无形资产的摊销年限时，多估计 或少估计了摊销年限，从而造成会计估计错误；4) 期末应计项目与递延项目未予 调整，例如，企业应在本期摊销的费用在期末时未予摊销；5) 漏记已完成的交易； 6) 对事实的忽视和误用；7) 提前确认尚未实现的收入或不确认已实现的收入； 8)资本性支出与收益性支出划分错误。 重大会计差错则是指企业发现的使公布的会计报表不再具有可靠性的差错， 包括企业滥用会计政策、会计估计及其变更，都应作为重大会计差错予以更正。 上市公司滥用会计政策、会计估计的情形主要包括：1) 完全不顾业务本身性质， 巨额计提减值准备，设置秘密准备；2) 该提未提或预提不足；3) 不考虑会计政策 变更的规定条件，随意变更所选择的会计政策，如对固定资产折旧方法、存货发 出计价方法等进行变更。 从准则的表述中，我们能比较全面的了解“会计差错”都有哪些具体的表现 形式，但准则对于差错的产生动机并没有做进一步的描述和区分，因此，准则对 会计差错的解释只是一种结果的说明，无论是客观原因造成的会计错误，还是主 观原因造成的财务舞弊，都应该属于准则所提及的“会计差错”范畴。 2.1.2 会计差错更正的处理 准则规定，企业发生的会计差错应按如下的规定进行更正： 1) 本期发现的，属于本期的会计差错，应调整本期相关项目。例如，企业本 月未对未使用设备计提折旧，则应将相应的折旧额计入管理费用，并调增累计折 旧项目。 2) 本期发现的，属于以前年度的会计差错，应分别进行处理： （1）对于本期 发现的，属于与前期相关的非重大会计差错，应调整发现当期与前期相同的相关 重庆大学硕士学位论文 2 重大会计差错的背景概述 9 项目，而不调整会计报表相关项目的期初数。属于影响损益的，应直接计入本期 与上期相同的净损益项目，属于不影响损益的，应调整本期与前期相同的相关项 目； （2）对于本期发现的重大会计差错，如影响损益的，应将其对损益的影响数 调整发现当期的期初留存收益，会计报表其他相关项目的期初数也应一并调整； 如不影响损益的，应调整会计报表相关项目的期初数。 由此看来，准则给予企业一定的自主空间去处理会计差错，也正因为如此， 企业可以出于自身的目的，对会计差错的重要性做出判断，我们并不排除企业将 重大会计差错作为非重大会计差错来处理，反之亦然。那么对于注册会计师来说， 又是怎样界定差错的重要性，界定标准又是否一致呢，我们将在后面的章节进行 论述。 2.2 会计差错的发生动因 从准则对会计差错的解释我们可以看出，会计差错产生的原因既包括主观上 的，也包括客观上的。由于上市公司会计人员素质不高、会计核算制度不健全等 因素的存在，以及会计工作本身的复杂性、专业性，客观上的计量和记录方面的 会计差错是不可避免的。但是， “目前上市公司年报中披露的会计差错大多不是计 量和记录方面的，而多是收入、费用确认和非经常性损益调整等主观判断方面的 会计差错，并且大部分是高报盈余的差错” 39 ，这绝不是偶然，我们完全有理由相 信大多数会计差错的发生是带有一定经济动因的，即通过会计差错进行盈余操纵， 因此我们有必要先探讨一下当前我国证券市场已普遍存在的会计利润操纵现象。 所谓利润操纵，是指企业管理当局以获取一定的私人利益为根本目的，迫于相关 利益集团对其达到盈利预期的压力，采用编造、变造、伪造等手法编制会计报表， 操纵企业会计利润，掩盖企业真实财务状况、经营成果与现金流量情况，使报告 盈余达到期望水准的行为 40 。为了更好的了解会计差错的产生动因，我们将从内 部人自身动因和外部环境两方面来简述一下上市公司发生利润操纵行为的原因和 动机： 2.2.1 内在机理分析 根据现代企业理论，企业的实质是“一系列契约的联结” ，而且各契约关系人 之间又存在着利害冲突，当我们承认经济人的逐利本性、契约的不完备性和部分 契约是以会计数字作为签约基础等前提条件时，部分契约的关系人（如企业经营 者）便有动机、有机会去进行利润操纵，以达到一定的目的。同样，根据委托代 理理论和信息经济学理论，在信息不对称现象普遍存在的情况下，将产生逆向选 择和道德风险问题。由于代理人总是比委托人拥有更多的信息，且这种信息优势 往往内涵了信息价值，因此当这种信息是盈余信息时，代理人便有动机采取利润 重庆大学硕士学位论文 2 重大会计差错的背景概述 10 操纵行为，将信息优势转化为价值优势和利益优势。在上市公司中，最为典型的 逆向选择问题是公司管理层相对于外部投资者来讲，拥有更多的关于公司现状和 未来发展前景的私人信息或内部信息，这种信息不对称会直接影响帕累托改进的 实现。 41 虽然财务会计及其报告制度起着降低公司管理层与外部信息使用者之间的信 息不对称，并控制由此产生的逆向选择问题的作用，但财务会计仍无法从根本上 消除逆向选择问题，这主要是由于财务会计信息本身只是管理层拥有的私人信息 的一部分以及现行财务会计准则本身的不完整和准则所允许的会计选择所致。而 我们知道，盈余信息又是财务会计信息中最有价值的信息之一，因此会计盈余无 疑将成为公司管理人员与外部信息使用者利益关注的焦点。而公司盈利信息的不 对称又不可避免出现逆向选择问题。基于此，会计管理者在提供会计盈余信息时， 便会利用自身所占的优势进行会计利润的操纵。 2.2.2 外部环境诱使 1) 股票发行和上市动机 由于计划经济根深蒂固的影响，我国股票的发行与上市一直带有计划性的色 彩，最明显的表现在于额度控制和规模控制，并由此导致股票的发行与上市资格 成为一项紧缺资源。虽然公司法对公司股票上市有严格的规定，但由于公司股票 上市会给企业带来巨额的回报，因此企业常常通过合法的或者非法的手段调整其 实际利润，美化其公开的市场形象，以达到上市的目的，即使是已经取得上市资 格的公司，也可能从进一步的利润操纵中获得巨额的回报。 新股发行公司除了存在能够“圈钱”的想法外，还存在多“圈钱”的强烈动 机。而一家公司能够筹集资金的多少是由股票发行额度和股票发行价格共同决定 的，其中股票发行额度是由证券主管部门确定的，公司所能做文章的也就是股票 的发行价格了。于是新股发行公司就会在上年会计报表和盈利预测报表上同时做 文章。 “1999 年初，中国证监会再次调整股票发行价格的定价方法，即按照股票市 场上行业相同或相近、规模相近、盈利水平相近的 10 家左右上市公司股票的平均 价格来定价。按理说这种定价方法比较客观，但这种定价方法也不能防止上市公 司操纵会计报表的问题，同样有企业为了取得较高的发行价格，虚报发行前期的 利润水平” 42 。 2) 微利现象 这一现象与我国证券市场管理中的st(特别处理)和pt(摘牌) 的监管政策直接 st制度(special treatment)是中国证券市场上对出现异常状况的上市公司的特别标示。“财务状况异常”是指 下面两种情况：其一是指公司最近两个会计年度净利润均为负值，其二是指公司最近一个会计年度的每股净 资产低于股票面值。上市公司被特别处理之后，公司股票简称前被冠以“st”字样。pt制度(particular transfer) 是管理层为了保护投资人的利益，特别是中小散户的权益，对连续三年亏损的上市公司的股票(按公司法 重庆大学硕士学位论文 2 重大会计差错的背景概述 11 相关。受到来自于这两项处罚政策的压力，微亏企业当然不甘心落入亏损之列， 使自己处于被动或难堪境地，要么经营，扭亏为盈，要么进行利润操纵，将亏做 成 “盈” ， 而作为已连续两年亏损的企业， 则已无退路， 要么操纵利润 “扭亏为盈” ， 要么被摘牌下市。面对st和pt的压力，亏损公司操纵利润不失为摆脱厄运的一条 “快捷方式” 。 3) 配股现象 监管层的原意是为了抑制上市公司无约束和无限度的向市场筹集配股资金， 希望通过提高配股的资格而将一些业绩差的公司拒之门外以使得配股资金的运用 效率得到保证，同时也想借此来激励上市公司提高其经营业绩 43 。而在所有管制 文件中，对数量化的净资产收益率这一指针的规定无疑是最为实在和严格的。为 此，证券监督管理委员会曾四出其文，对申请配股前两个或三个会计年度的净资 产收益率作出规定，具体规定如表 2.1 所示： 表 2.1 证监会对申请配股公司净资产收益率的规定 table 2.1 prescription on roe of the security administer committee 12/17/1993 9/28/1994 1/24/1996 3/24/1999 前两年每年 大于 0 前三年每年大于 0 且三年平均 10%以上 前三年每年 平均大于 10% 前三年每年大于 6% 三年平均大于 10% 正如前面所讲，净资产收益率是会计数字，而对这一资格线（benchmark）的 规定无疑形成了很强的利润操纵的动机。对于上市公司而言，该动机表现在：对 于配股资格的审定，以上市公司对外公告及审计资料为准，证券监管机构将不会 对其进行调整，那么此时注册会计师的审计意见也就显得尤为重要。当然，如果 监管机构对于上市公司配股资格的申请将详细的分析，调整其资料的话，那么上 市公司的利润操纵将是徒劳无益的，反而会影响其的声誉。 4) 巨额冲销现象 造成这种现象的原因可以有两个：一是公司确实经营不善，严重亏损；二是 也可能与上市公司人为地做大亏损不无关系，如巨额计提减值准备，设置秘密准 备，即所谓的“休克疗法”或“大洗澡” ，利用会计估计的模糊性达到“一次亏个 够” ，做大亏损的目的可能是为来年的“扭亏”留一手，避免因第二年连续亏损而 被特别处理；对于已无法摆脱特别处理命运的公司而言，则是为生存而做大亏损， 157条规定应暂停交易)实行一种特别转让服务。 参加这种特别交易的股票前冠以pt字样。 但是， 2001 年 12 月 5日，中国证监会发布了修订后的亏损上市公司暂停上市和终止上市实施办法，在新的退市办法中，取消 了pt制度，上市公司暂停上市后，股票即停止交易，证券交易所不提供特别转让服务。随着新办法的实施， pt制度的取消，现存的pt公司如果盈利可以恢复上市，如果继续亏损将难逃退市的命运。 重庆大学硕士学位论文 2 重大会计差错的背景概述 12 洗清以前累积的问题，为下年“扭亏”逃脱摘牌的厄运做前期准备。但也注意到， 亏损区间还存在人为减小亏损的问题，其目的是避免因巨额亏损造成每股净资产 低于面值而被特别处理，亏损公司利润操纵的动机是逃避监管政策的惩罚或为来 年逃避惩罚做准备，其后果是扭曲了公司前后经营的真实情况，误导投资者的判 断和投资。 2.3 小结 本章对企业会计准则中有关重大会计差错的相关规定进行了简要的介绍 和分析，并提出差错的发生具有经济动因，然后从其产生的内在机理和外部环境 诱因两方面具体进行差错动因的分析，为后面实证研究的变量选取提供理论借鉴。 重庆大学硕士学位论文 3 基于重大会计差错的相关审计理论 13 3 基于重大会计差错的相关审计理论 3.1 基于重大会计差错的独立审计制度背景 3.1.1 独立审计的目标及职责 1) 西方独立审计目标 比较西方发达国家会计报表审计，其共同的目标主要有两个：第一是就会计 报表公允性发表意见，即就公司会计报表是否按照公认会计原则的要求真实公允 的反映公司的财务状况、经营成果和现金流量发表一个意见；第二是揭露重大错 弊和非法行为差错，即揭露会计报表中可能存在的重大错误、舞弊和非法行为（徐 政旦，谢荣等，2002） 44 。 对于第一个目标，世界各国都比较认同，在具体审计工作中，审计的关键是 取证，而审计取证的关键则是正确的职业判断和应有的职业谨慎。 对于第二个目标揭露重大错弊和非法行为差错的职责，一直是社会公众 与审计职业界之间的矛盾焦点，从而形成一种“期望差距” （expectation gap）自 审计产生之日起，查错揭弊一直是社会各界对审计提出的原始要求，但是，20 世 纪 30 年代至 50 年代，正是审计目标从原始的查错揭弊转向对财务报表的公允性 发表意见的时期，职业界普遍认为，查错揭弊是企业管理人员的职责，认为不仅 采用抽样审计的方法难以揭露舞弊行为，即使采用详细审计的方法，要将查错舞 弊全部揭露出来也是不可能的，加之查错揭弊的重要性在当时的环境下逐渐被会 计报表公允表述的要求所替代，查错揭弊就不再是审计的主要目标，只有查错揭 弊的衰变，才有莫茨和夏拉夫第三假设“递交验证的财务报表和其他资料不存在 串通作弊和其他异常行为”设立的必要，否则就无法解释为什么审计人员不承担 查错揭弊的责任，然而具有讽刺意味的是，当这条假设刚刚问世，特别是 20 世纪 60 年代，就接二连三地发生了大量因欺诈舞弊引起的诉讼案，社会公众对揭露欺 诈舞弊的要求愈显强烈。美国审计人员职责委员会的研究报告（cohen report）认 为： “绝大部分利用和依靠审计工作的人都将揭露欺诈列为最重要的目标” ，有鉴 于此，aicpa 基于科恩委员会的研究成果才于 1977 年依次发布了第 16 号和第 17 号 审计准则公告 ， 比较模糊的阐述了审计人员检查错弊和揭露非法行为的职责， 20 世纪 80 年代，因欺诈舞弊引起的诉讼案愈演愈烈，社会公众对审计人员查错揭 弊的要求更为强烈，法庭的判决也倾向于社会公众的意见，加上政府机构对审计 人员查错揭弊的要求，迫使审计职业界对审计目标作出重新认识，促使 aicpa 又 重新审查了第 16 号和第 17 号审计准则公告 ，将“揭露重大错弊和非法行为” 重新列为审计的主要目标， 进而于 1988 年发布的 53 号和第 54 号 审计准则公告 重庆大学硕士学位论文 3 基于重大会计差错的相关审计理论 14 以替代原先的第 16 号和第 17 号公告。在这两个新的审计准则公告中，都肯定地 提出了独立审计人员具有揭露重大错弊和非法行为的职责。第 53 号公告指出：审 计人员有责任揭露重大的差错和舞弊行为以及对财务报表有直接和重大影响的非 法行为，审计人员必须涉及必要的审计程序以对财务报表的余额没有受到非法行 为的直接影响提供合理的保证。第 54 号公告指出，按公认审计准则实施的审计不 包括专门用于揭露对财务报表有间接影响的非法行为的审计程序，但在审查过程 中一旦发现这些非法行为，审计人员有责任对其影响做出评价，同时，审计人员 必须向企业管理部门调查企业是否遵守法规。审计人员虽然不可能揭露会计报表 中所存在的全部差错、舞弊和非法行为，但有责任揭露财务报表中的重大差错、 舞弊和不法行为。 2) 我国独立审计的目标和职责 在我国，与第一目标对应的是独立审计基本准则第四条和独立审计基 本准则第 1 号会计报表审计第六条的规定。 独立审计基本准则第四条规 定： “独立审计的目的是对被审计单位的会计报表的合法性、公允性和会计处理方 法的一贯性发表审计意见。 ” 独立审计基本准则第 1 号会计报表审计第六 条规定，会计报表审计的目的是对被审计单位会计报表的以下方面发表审计意见， （1）会计报表的编制是否符合企业会计准则及国家其他有关财务会计法规的 规定； （2）会计报表在所有重大方面是否公允的反映了被审计单位的财务状况、 经营成果和资金变动情况； （3）会计处理方法的选用是否符合一贯性原则。修订 后的独立审计具体准则第 7 号审计报告已删除了审计报告意见段的“一 贯性” ，并对合法性作了更为明确的规定，将“企业会计准则及国家其他有关财务 会计法规”改为“国家颁布的企业会计准则和相关会计制度” 与第二目标对应的是独立审计具体准则第 8 号错误与舞弊和独立 审计具体准则第 18 号违反法规行为 独立审计具体准则第 8 号错误与舞弊第六条规定： “按照独立审计准 则的要求出具审计报告，保证审计报告的真实性、合法性是注册会计师的审计责 任。注册会计师应当根据独立审计准则的要求，充分考虑审计风险，实施恰当的 审计程序，以合理确信能够发现可能导致会计报表严重失实的错误与舞弊”这也 意味着注册会计师没有责任计划和实施审计，以便查出因错误或舞弊事项而引起 的对会计报表来说不重要的错报取得合理保证。在第 8 号独立审计准则中，与 aicpa 第 53 号审计准则公告一样，也没有把注册会计师对错误的责任和舞弊 的责任区别开来，不管是错误还是舞弊，无论错误和舞弊的形式如何，注册会计 师都必须对会计报表中是否不存在重要错报取得合理保证。当然，不可否认的是， 查找舞弊通常要比查找错误要困难的多，因为犯有舞弊行为的管理部门或雇员总 重庆大学硕士学位论文 3 基于重大会计差错的相关审计理论 15 是试图掩盖其舞弊行为，但是，查找的困难并不改变注册会计师恰当计划和实施 审计的责任。 独立审计具体准则第 18 号违反法规行为第五条规定： “注册会计师 应当按照独立审计准则的要求，编制和实施审计计划，评价和报告审计结果，充 分关注可能对会计报表产生重大影响的违反法规行为。 ”第十六条规定： “注册会 计师在评价可能存在的违反法规行为对会计报表产生的影响时，应当考虑： （1） 可能因受到罚款、没收违法所得、封存财产、强制停业及诉讼等引起的财务后果； （2）上述潜在的财务后果是否需要披露； （3）上述潜在的财务后果是否严重影响 会计报表的公允反映” ；第十八条规定： “如果被审计单位确实存在影响会计报表 的违反法规行为，注册会计师应当考虑其对审计的影响，必要时，应当重新评估 审计风险”该准则与 aicpa 第 54 号审计准则公告相比，规定的比较模糊，没 有区分有直接影响的违法行为和间接影响的违法行为，就该准则的内涵或精神而 言，注册会计师的职责更重，范围更大。而 aicpa 第 54 号审计准则公告明确 规定，审计师对有直接影响的违法行为应承担与错误和舞弊行为相同的责任，但 注册会计师对查找有间接影响的违法行为不提供任何保证。 通过上述中西方的比较分析,我们完全有理由认为，按照中国独立审计准则的 要求，中国注册会计师也肩负着揭露重大舞弊和非法行为错报的责任，即有义务 揭露会计报表中可能存在的重大欺诈舞弊和非法行为。与美国审计师相比，中国 注册会计师的责任更大，范围更广。 考虑到本文是对重大会计差错的审计意见进行研究，而审计意见最终是通过 审计报告予以反映，因此，我们有必要对我国的审计报告作一个简单的概述。 3.1.2 审计报告及非标意见涉及事项 1) 审计报告 中国注册会计师协会新修订的独立审计具体准则第 7 号审计报告将 审计报告定义为： “审计报告是注册会计师对会计报表发表意见的书面文件，它建 立在两个基础之上：一是注册会计师遵守了独立审计准则的要求，二是实施了审 计工作。而注册会计师发表意见的对象是被审计单位的会计报表，包括资产负债 表、利润表、现金流量表和会计报表附注以及相关附表。 ” 2) 标准无保留意见的审计报告 所谓标准无保留意见的审计报告是指包括标准措辞的引言段、范围段和意见 段的无保留意见的审计报告，不附加任何说明段、强调事项段或修正性用语。根 据新修订的独立审计具体准则第 7 号审计报告的规定，如果注册会计师 认为会计报表符合合法性和公允性，审计范围没有受到限制，且不存在应当调整 或披露而被审计单位未予调整或披露的重要事项，且不必附加任何说明段、强调 重庆大学硕士学位论文 3 基于重大会计差错的相关审计理论 16 事项段或修正性用语时，注册会计师应当出具标准无保留意见的审计报告。 3) 非标准无保留意见的审计报告 非标准无保留审计意