（西方经济学专业论文）FDI技术溢出与山东省全要素生产率研究：基于面板数据的分析.pdf

ij， 原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独 立进行研究所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不 包含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的科研成果。对本文的研 究做出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。本声明 的法律责任由本人承担。 敝作者签名- 酝显z 日期：2 ! ：生：p 关于学位论文使用授权的声明 本人完全了解山东大学有关保留、使用学位论文的规定，同意学 校保留或向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论 文被查阅和借阅：本人授权山东大学可以将本学位论文的全部或部分 内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或其他复制手段 保存论文和汇编本学位论文。 ( 保密论文在解密后应遵守此规定) 论文作者签名弛师签名 期；兰! ! 里：u 厶易 哆l，i 山东大学硕士学位论文 目录 中文摘要 a b s t r a c t 第一部分绪论1 1 1 研究背景及意义。1 1 2 相关概念界定1 1 3 本文的主要内容及思路3 1 4 本文的研究方法及创新点4 第二部分f d i 技术溢出效应和溢出渠道文献综述6 2 1 理论文献回顾一6 2 2 实证文献回顾1 1 第三部分f d i 技术溢出理论框架1 6 3 1f d i 技术溢出的分析构架1 6 3 2f d i 技术溢出效应的溢出渠道分析1 7 3 3f d i 技术溢出效应的影响因素2 0 第四部分山东省制造业f d i 技术溢出渠道实证分析2 3 4 1 山东省f d i 的现状与行业特征2 3 4 2 研究方法2 3 4 3 计量模型与变量说明2 7 4 4 对全要素生产率及其分解指标的按行业分组回归分析3 6 第五部分结论与政策建议4 0 5 1 主要结论4 0 5 2 政策建议4 l 参考文献4 4 致谢4 7 r - 【 山东大学硕士学位论文 a b s t r a c ti nc h i n e s e a b s t r a c t c o n t e n t s p a r t1i n t r o d u c t i o n i i i i 1 1b a c k g r o u n da n ds i g n i f i c a n c e ”1 1 2r e l a t e dd e f i n i t i o n s 1 1 3m a i nc o n t e n t sa n dr e s e a r c hf r a m e w o r k 3 1 4m e t h o d sa n di n n o v a t i o n s 4 p a r t2l i t e r a t u r er e v i e wo ff d it e c h n o l o g ys p i l l o v e r s 6 2 1t h e o r yo fl i t e r a t u r er e v i e w 。6 2 2e m p i r i c a ll i t e r a t u r er e v i e w 11 p a r t3t h et h e o r e t i c a lf r a m e w o r ko ff d it e c h n o l o g ys p i l l o v e r s 1 6 3 1f d it e c h n o l o g ys p i l l o v e r so ff r a m e 1 6 3 2f d it e c h n o l o g ys p i l l o v e re f f e c to ft h es p i l l o v e rc h a n n e l 1 6 3 3f d it e c h n o l o g ys p i l l o v e re f f e c to ff a c t o r s 。2 0 p a r t4 m a n u f a c t u r i n gi n d u s t r ya n a l y s i so ff d it e c h n o l o g ys p i l l o v e rc h a n n e l 2 3 4 1t h es t a t u so ff d ii ns h a n d o n gp r o v i n c ea n di n d u s t r yc h a r a c t e r i s t i c s 2 3 4 2m e t h o d s 2 3 4 3m e a s u r e m e n tm o d e la n dv a r i a b l ed e s c r i p t i o n 。- 2 7 4 4d e c o m p o s i t i o no f t f pi n d e xa n di t sr e g r e s s i o na n a l y s i sb yi n d u s t r yg r o u p 。3 6 p a r t5c o n c l u s i o n sa n ds u g g e s t i o n s 4 0 5 1c o c l u s i o n s 4 0 5 2s u g g e s t i o n s 4 1 r e f e r e n c e s 4 4 a c k n o w l e d g e m e n t 4 7 1、l r i 山东大学硕士学位论文 中文摘要 进入2 1 世纪以来，经济一体化趋势日益增强，外商直接投资( f d i ) 正扮 演着愈来愈重要的角色，对东道国尤其是发展中国家经济社会发展的影响也在日 益扩大。外商直接投资能够带来先进的设备、技术、管理经验和营销策略，也能 够提高企业生产率和增加进出口数量相比其他方式，被认为是使国内企业受益的 最优的技术转移方式。山东省作为f d i 流入大省，更加关注能否有效利用并增 加引资的技术溢出，使之成为我省技术发展的有机组成部分。 本文将把研究目标放在了经济发展强劲的山东省。首先对f d i 行业技术溢 出效应的溢出机理进行了分析。之后本文利用制造业内资企业2 0 0 0 - - 2 0 0 8 年行 业层面板数据，在控制了研发和出口交货值两个变量的基础上，采用基于d e a 的m a i l q u i s t 指数方法分析了山东省制造业内资企业全要素生产率、技术效率与 技术进步，并且利用行业面板数据考察了f d i 溢出效应对t f p 、技术效率和技术 进步的影响。并在基础方程检验结果的基础上对制造业按照行业自身技术水平与 出口依存度两个常用指标进行分组，考察了技术溢出渠道及其传导机制在行业间 的差异。 本文通过对三种回归模型进行f 检验和h a u s m a n 检验，确定个体固定效应 模型为最优回归模型。经过计量分析，得出了以下结论：( 1 ) 在样本数据期内， 山东省制造业生产率增长明显，这种增长主要是通过技术进步来实现的，f d i 从 总体上来说对山东省制造业企业产生了正的技术溢出效应，其中后向溢出效应大 于水平溢出效应。( 2 ) 在引入内资企业自主研发与出口交货值两个因素后，回归 结果表明这两个表征内资企业的变量明显地促进了内资企业的创新与技术进步， 这说明内资企业近年来的研发努力和出口导向战略在一定程度上促进了企业的 技术进步。( 3 ) 分组后的检验结果表明溢出效应的传导机制存在着行业异质性。 高技术水平行业的研发投入对全要素生产率、技术效率、技术进步的影响均要比 一般技术行业的研发投入的大。而一般技术水平行业的研发投入主要提高了技术 进步。 最后，通过总结以上实证结果，本文提出了以下四点建议：( 1 ) 设计激励机 山东大学硕士学位论文 制，引入f d i 的先进技术；( 2 ) 撮合本土企业与外商企业之间的关联；( 3 ) 营 造竞争的环境；( 4 ) 强化本土企业的创新能力。 关键词：外商直接投资；技术溢出效应；溢出渠道；d e a ：m a i l q u i s t 指数 山东大学硕士学位论文 a b s t r a c t s i n c ee n t e r i n gt h e2 1 s tc e n t u r y ，t h eg r o w i n gt r e n do fe c o n o m i ci n t e g r a t i o n ， f o r e i g nd i r e c ti n v e s t m e n t ( f d i ) i sp l a y i n ga l li n c r e a s i n g l yi m p o r t a n tr o l ei nt h eh o s t c o u n t r y ，e s p e c i a l l yt h ei m p a c to fe c o n o m i ca n ds o c i a ld e v e l o p m e n to fd e v e l o p i n g c o u n t r i e sa r ei n c r e a s i n g l ye x p a n d i n g i tw i l lb r i n ga d v a n c e de q u i p m e n t ，t e c h n o l o g y ， m a n a g e m e n te x p e r i e n c e a n dm a r k e t i n gs t r a t e g y ，b u ta l s ot o i m p r o v ee n t e r p r i s e p r o d u c t i v i t ya n di n c r e a s et h ee x p o av o l u m ec o m p a r e dw i t ho t h e rm e t h o d s ， i ti s c o n s i d e r e dt h eo p t i m a lb e n e f i to fd o m e s t i ce n t e r p r i s e sa n dt e c h n o l o g yt r a n s f e r a p p r o a c h s h a n d o n gp r o v i n c e ， 弱f d ii n f l o w s ，m o r ea t t e n t i o na n di n c r e a s et h e e f f e c t i v eu s eo ft e c h n o l o g ys p i l l o v e ra t t r a c ti n v e s t m e n t ，t e c h n o l o g i c a ld e v e l o p m e n t i no u rp r o v i n c et ob e c o m ea ni n t e g r a lp a r t t h i ss t u d yw i l lt a r g e tt h es t r o n ge c o n o m i cd e v e l o p m e n ti ns h a n d o n gp r o v i n c e f i r s to fa l l ，t h ei n d u s t r yt e c h n o l o g ys p i l l o v e re f f e c to nf d i s p i l l o v e rm e c h a n i s mi s a n a l y z e d a f t e r t h i sp a p e r ，t h em a n u f a c t u r i n gi n d u s t r y - f u n d e de n t e r p r i s e sf r o m2 0 0 0 t o2 0 0 8 ，t h ei n d u s t r yl e v e lp a n e ld a t a ， c o n t r o l l i n gf o rr &da n de x p o r td e l i v e r y v a l u eo ft w ov a r i a b l e s ，b a s e do nt h em a i l q u i s ti n d e xb a s e do nd e at oa n a l y z et h e m a n u f a c t u r i n gi n d u s t r y - f u n d e de n t e r p r i s e s w i t h i nt h et o t a lf a c t o r p r o d u c t i v i t y t e c h n i c a le f f i c i e n c ya n dt e c h n o l o g i c a lp r o g r e s s ，a n du s i n gi n d u s t r yp a n e ld a t at o s t u d yt h e f d is p i l l o v e re f f e c t so nt f p ，t e c h n i c a le f f i c i e n c ya n dt e c h n o l o g i c a l p r o g r e s s a n dt e s tr e s u l t si nt h eb a s i ce q u a t i o nb a s e do nt h et e c h n o l o g i c a ll e v e lo f m a n u f a c t u r i n gi na c c o r d a n c ew i t ht h ei n d u s t r yi t s e l fa n de x p o r td e p e n d e n c eo ft w o c o m m o n l yu s e di n d i c a t o r sa r eg r o u p e d ， i n v e s t i g a t e dt e c h n o l o g ys p i l l o v e rc h a n n e l a n di t st r a n s m i s s i o nm e c h a n i s mi nt h ei n t e r - i n d u s t r yd i f f e r e n c e s b a s e do nt h et h r e et y p e so fr e g r e s s i o nm o d e lft e s ta n dh a u s m a nt e s t ，t h e i n d i v i d u a lf i x e de f f e c t sm o d e lt od e t e r m i n et h eo p t i m a lr e g r e s s i o nm o d e l t h r o u g h q u a n t i t a t i v ea n a l y s i s ，r e a c h e dt h ef o l l o w i n gc o n c l u s i o n s ：( 1 ) i nt h es a m p l ed a t a p e r i o d ，p r o d u c t i v i t yg r o w t hi nm a n u f a c t u r i n gi ns h a n d o n gp r o v i n c ei so b v i o u st h a t m 卜k 山东大学硕士学位论文 t h i sg r o w t hw a sa c h i e v e dt h r o u g ht e c h n o l o g i c a lp r o g r e s s ， f d if o rt h ew h o l e m a n u f a c t u r i n ge n t e r p r i s e si ns h a n d o n gp r o v i n c eh a dap o s i t i v es p i u o v e re f f e c to f t e c h n o l o g y ， a f t e rw h i c ht h el e v e lo ft h es p i l l o v e re f f e c ti sl a r g e rt h a ns p i l l o v e r s ( 2 ) s e l f - f u n d e de n t e r p r i s e si nt h ei n t r o d u c t i o no fr&da n de x p o r td e l i v e r yv a l u eo ft h e t w of a c t o r s ，t h er e g r e s s i o nr e s u l t ss h o wt h a tt h ec h a r a c t e r i z a t i o no ft h e s et w o v a r i a b l e sw i t h i nt h ee n t e r p r i s e sc o n t r i b u t e ds i g n i f i c a n t l yt od o m e s t i ci n n o v a t i o na n d t e c h n o l o g i c a lp r o g r e s so fe n t e r p r i s e s i n d i c a t i n gt h a tt h er &db u s i n e s s e si nr e c e n t y e a r sw i t h i na n de x p o r t - o r i e n t e ds t r a t e g yt oac e r t a i ne x t e n t ，p r o m o t et e c h n o l o g i c a l p r o g r e s so fe n t e r p r i s e s ( 3 ) g r o u p e dt h et e s tr e s u l t ss h o wt h a tt h es p i u o v e re f f e c to f t h ec o n d u c t i o nm e c h a n i s mi nt h ei n d u s t r yh e t e r o g e n e i t y h i g hl e v e lo fi n d u s t r yr&d i n v e s t m e n to nt o t a lf a c t o rp r o d u c t i v i t y ，t e c h n i c a le f f i c i e n c y ，t e c h n o l o g i c a lp r o g r e s s a r et h eg e n e r a lt e c h n o l o g yi n d u s t r yt h a nt h el a r g er&di n v e s t m e n t t h eg e n e r a l t e c h n i c a ll e v e lo fi n d u s t r yr di n v e s t m e n tm a i n l yt oi m p r o v et h et e c h n i c a l p r o g r e s s f i n a l l y ，e m p i r i c a lr e s u l t ss u m m a r i z e da b o v e ，t h i sp a p e rp r o p o s e st h ef o l l o w i n g f o u rp r o p o s a l s ：( 1 ) d e s i g ni n c e n t i v e s ，t h ei n t r o d u c t i o no fa d v a n c e dt e c h n o l o g yf d i ； ( 2 ) t h em a t c hb e t w e e nl o c a le n t e r p r i s e sa n df o r e i g nb u s i n e s sa s s o c i a t i o n ；( 3 ) c r e a t ea c o m p e t i t i v ee n v i r o n m e n t ；( 4 ) s t r e n g t h e nt h ei n n o v a t i v ec a p a c i t yo f l o c a le n t e r p r i s e s k e y w o r d s ：f o r e i g nd i r e c ti n v e s t m e n t ；t e c h n o l o g ys p i l l o v e r s ；o v e r f l o wc h a n n e l ； d e a ；m a i l q u i s ti n d e x i v 1l 山东大学硕士学位论文 1 1 研究背景及意义 第一部分绪论 进入2 l 世纪以来，经济一体化趋势日趋加强。外商直接投资( f d i ) ，作为科 技全球化的重要推动力之一，对发展中国家的技术创新能力的构建和可持续性战 略竞争力的形成具有基础性作用，而引起越来越多的研究关注。相当多的研究认 为外商直接投资的大量流入对东道国尤其是发展中国家经济社会发展的有着积 极的促进作用。除了可以增加东道国的资本存量以及缓解东道国的就业压力外， 还可对东道国长期且根本性的影响便是其技术的外溢效应。中国作为f d i 的流 入大国，更加关注能否有效利用并增强引资的技术溢出效应，使之成为我国技术 发展的有机组成部分。 本文将把研究日标放在了经济发展强劲的【b 东省，山东省地理位置优越，资 源丰富，交通便捷，在全国经济发展中名列前茅。2 0 0 9 年全年山东省批准1 4 6 8 个外商直接投资项目，合同外资8 7 1 亿美元，实际到账外资8 0 1 亿美元。其中， 第二产业工业部门吸收外资比重约占总吸收额的8 0 ，位居三大产业之首。、 工业的发展对山东经济增长至关重要，它在促进就业、增加g d p 的基础上，对 其他行业的发展起到了极其重要的支撑作用。因而，研究山东省工业部门的行业 中是否存在f d i 行业间的技术溢出效应，哪些企业吸收了更多的溢出效应，成 为了亟待解决的问题。研究这些问题，对于山东省合理引进及利用外资，实现技 术进步，优化产业结构等具有重要的社会价值和现实意义。 1 2 相关概念界定 1 2 1f d i 技术溢出效应 f d i 技术溢出是一种由于跨国公司在东道国设立子公司，从而引起东道国技 术或生产力的进步，但跨国公司子公司又无法获取全部收益的现象，是外商投资 企业的存在给东道过内资企业带来的技术进步和要素生产率的提高。1 1 周新苗，张云华，唐e r ：f d i 技术溢出效应研究【m 】，2 0 0 7 山东大学硕士学位论文 f d i 的流入，不但会使东道国增加资本存量、提高投资质量、缓解就业压力 外，而且对东道国经济长期发展的根本性影响还在于其技术溢出效应。随着研究 的深入，学者们对f d i 溢出效应的发生方式与渠道有了进一步的认识。于是， 对f d i 溢出效应的研究出现了进一步的细化。m a g n u sb l o m s t r o m 和a r ik o k k o 将 f d i 技术溢出效应的研究划分为三类：行业内的溢出效应、行业间的溢出效应以 及由于人员流动而产生的溢出效应。2 行业内溢出效应是指技术由跨国公司向东道国同一行业的本地企业扩散和 溢出的过程，主要通过示范效应( d e m o n s t r a t i o ne f f e c t s ) 、竞争效应( c o m p e t i t i o n e f f e c t s ) 等途径实现。 行业间溢出效应是指跨国公司进入东道国某一行业后，会通过产业链之间的 纵向联系( v e r t i c a ll i n k a g e ) 促进相关产业( 行业) 中企业生产率的提高。行业间 溢出效应具体又可以分为后向( 关联) 溢出效应( b a c k w a r dl i n k a g e ) 和前向( 关 联) 溢出效应( f o r w a r dl i n k a g e ) 。后向溢出效应指跨国公司向东道国的上游企业 ( 例如原材料、中间产品供应商) 进行的技术扩散，主要通过对上游企业产品质 量、交货时间等的严格要求和人员技术的培训实现。前向溢出效应则正好相反， 是指跨国公司向东道国的下游企业( 例如装配、销售、维修商) 进行的技术扩散， 主要指在跨国公司进入后，当地企业可以更好地获得高质量的中间品和机器设 备，以改进自身的生产工艺、提高产品质量。 1 2 2 全要素生产率 全要素生产率( t o t a l f a c t o r p r o d u c t i v i t y ，也称总和要素生产率) 是指“生产活动 在一定时间内的效率”。它一般的含义为资源( 包括人力、物力、财力) 开发利用 的效率。从经济增长的角度来说，全要素生产率与资本、劳动等要素投入都贡献 于经济的增长，产出增长率超出要素投入增长率的部分为全要素生产率。从效率 甲 角度考察，全要素生产率等同于一定时间内国民经济中产出与各种资源要素总投 入的比值。从本质上讲，它反映的则是一个国家( 地区) 为了摆脱贫困、落后和发 展经济在一定时期里表现出来的能力和努力程度，是技术进步对经济发展作用的 综合反映。 2 b l o m s t r o m ，m a g n u s k o k k oa r i ：h o wf o r e i g ni n v e s t m e n ta f f e c t sh o s tc o u n t r i e s 【r l ，p o l i c yr e s e a r c h w o r k i n gp a p e rs e r i e s1 7 4 5 ，t h ew o r l db a n k ，1 9 9 7 2 1 一 ， 山东大学硕士学位论文 全要素生产率( t f p ) ，作为衡量单位总投入的总产量的生产率指标，其来源 包括技术进步、组织创新、专业化和生产创新等。全要素生产率是宏观经济学中 分析经济增长源泉的重要工具。上个世纪5 0 年代，诺贝尔经济学奖获得者索洛 ( s o l o w ) 提出了具有规模报酬不变特性的总量生产函数和增长方程，即索洛经济 增长模型，形成了现在通常所说的生产率( 全要素生产率) 含义，并把它归结为是 由技术进步而产生的。3 全要素生产率的增长率常常被视为科技进步的指标。 1 3 本文的主要内容及思路 1 3 1 主要内容 本文主要分为六部分内容： 第一部分为导言部分，主要介绍了本文的选题背景、相关概念、主要内容和 研究框架、文章的创新点和不足之处： 第二部分为文献综述部分，对国内外学者在f d i 技术溢出效应和f d i 行业 间技术溢出渠道上的研究进行了综述，包括理论研究综述和实证研究综述。 第三部分对f d i 行业技术溢出效应的溢出机理进行了分析。包括对技术溢 出的分析构架、f d i 技术溢出效应的溢出渠道以及f d i 技术溢出效应的影响因素 分析。 第四部分是实证研究部分，本文使用d e a 的m a m q u i s t 指数方法利用山东 省内资部门2 0 0 0 2 0 0 8 年的行业层面面板数据，考察了f d i 水平关联和前、后 向关联对全要素生产率及其分解变量的影响。 第五部分是对全要素生产率及其分解指标的按行业分组回归分析。主要是基 于行业技术水平指、内资企业出口依存度指标的行业分组的分析。 第六部分是在总结上述理论与实证分析的基础上，提出了i j j 东省利用外商直 接投资的四个方面的对策建议。 1 3 2 文章结构 3s o l o w r ：t e c h n i c a l c h a n g ea n dt h ea g g r e g a t ep r o d u c t i o nf u n c t i o n j 1 ，t h er e v i e wo fe c o n o m i c sa n d s t a t i s t i c s ，1 9 5 7 ( 8 ) ：7 8 - 8 0 山东大学硕士学位论文 山东大学硕士学位论文 析的基础上，运用d e a 的以投入为指标的m a m q u i s t 指数方法，对山东省制造 2 0 0 0 - 2 0 0 8 年的行业数据进行了分析和处理，测算了山东省制造业全要素增长率， 并将其分解为技术效率与技术进步两个因素。并在在控制了研发和出口交货值两 个变量的基础上，考察了f d i 水平关联和前、后向关联对全要素生产率及其分 解变量的影响。通过e v i e w s 软件得到计量分析的结果。 本文选择山东省制造业行业作为研究对象，是因为山东省经济发展强劲，地 理位置优越- ，资源丰富，在全国经济发展中名列前茅。并且制造业行业在吸收 f d i 中占据较大的比重。同时，制造业行业的数据更为全面，统计手段更成熟， 因此，在这一基础上做出的检验结果更为可信。 1 4 2 本文的创新点 其一，本文采用基于d e a 的以投入为指标的m a m q u i s t 指数方法，测算了 山东省制造业全要素增长率，并将其分解为技术效率与技术进步两个因素。 其二，本文把f d i 的行业内技术溢出和行业间技术溢出纳入到一个统一的 分析框架内。 其三，研究山东省内外资之间水平与垂直联系对全要素生产率及其分解指标 ( 技术进步和技术效率指标) 的影响，分析i i l 东省f d i 技术溢出的渠道及其程度。 并且对制造业进行分组检验以分析f d i 技术溢出渠道及其传导机制的行业异质 性。 山东大学硕士学位论文 第二部分f d i 技术溢出效应和溢出渠道文献综述 2 1 理论文献回顾 2 1 1 对f d i 技术溢出效应的文献回顾 国外研发活动通过各类国际经济活动对本国产生的外部性现象称为国际技 术溢出。国际技术溢出传导渠道主要有国际贸易，f d i ，劳务输出，人口迁移以 及信息交流等，其中以商品贸易，f d i 为传递渠道的技术溢出统称成为物化型技 术溢出，因为知识外溢已经体现在伴随这些经济活动而进行的机器，设备等具体 商品交换，转移中，通过商品的流动而发生了技术溢出。 外溢效应是古典微观经济学中的经典内容，而有关f d i 技术溢出效应的研 究最早可以追溯到2 0 世纪6 0 年代，m a c d o u g a l l ( 1 9 6 0 ) 在分析外国直接投资的 一般福利效应时，第一次把技术溢出效应视为f d i 的一个重要现象，他以比较 静态分析的方法研究了相关的局部均衡，并在其中第一次提出了跨国公司对东道 国的技术外溢效应的重要性。4 之后，c a v e s ( 1 9 7 1 ) 考察了f d i 对最佳关税和产 业模式的影响，虽然其中也多次提及溢出效应。但是上述研究目的主要在于估计 f d i 的成本和收益，远没有形成正式的技术溢出理论框架。 c a v e s ( 1 9 7 4 ) 根据技术扩散对当地厂商影响的不同，第一次较全面地把技 术扩散可能存在的外部性分为三类：第一类原本具有强大行业壁垒的产业，由于 跨国公司的强行进入，垄断受到遏止，资源配置得到改善；第二类来自跨国公司 不断增加的竞争压力或示范效应，刺激当地厂商更为有效地使用现有资源，推动 当地技术效率提高；第三类由于竞争和模仿( c o m p e t i t i o na n di m i t a t i o n ) ，跨国公 司的进入加快了技术转移和技术扩散的速度5 。在此之前的学者只零星地研究了 技术溢出可能发生的渠道。 之后f i n d l a y ( 1 9 7 8 ) 和k o i z u m i 、k o p e c k y ( 1 9 7 7 ) 成为主要的贡献者。f i n d l a y 4m a c d o u g a l h t h eb e n e f i t sa n dc o s t so fp r i v a t ei n v e s t m e n tf r o ma b r o a d ：at h e o r e t i c a la p p r o a c h 【j 】，e c o n o m i c r e c o r d ，1 9 6 0 5c a v e s e ：m u l t i n a t i o n a lf i r m sc o m p e t i t i o n a n dp r o d u c t i v i t yi nh o s t - c o u n t ym a r k e t s 【j 】，e c o n o m i c ， 1 9 7 4 ( 4 1 ) 1 7 6 - 1 9 3 山东大学硕士学位论文 构建了一个由发达国家对相对落后的发展中国家进行直接投资和技术扩散的简 单内生动态模型，检验了诸如技术差距、外资份额等静态特征对技术扩散率的影 响6 。k o i z u m i 和k o p e c k y 构建了一个国际资本长期流动的模型( i n t e r n a t i o n a l c a p i t a lf l o w s ) 来论证f d i 对一国经济增长的影响。他们首次在传统的国际资本 流动模型中引入技术溢出效应，构建了一个国际资本长期流动的模型，系统的论 证了来自外资的溢出将使社会资本的边际产出提高到国际利率之上，从而刺激国 内资本的积累，进而导致更高的资本、劳动比1 。其结论和f i n d l a y 模型的一致： 溢出水平与外资份额正相关。其创新之处在于，通过将技术溢出效应大胆引入传 统的国际资本流动模型，从而修正了旧模型的某些结论。 8 0 年代的理论模型以k o k k o 为代表，重点研究竞争型的技术溢出效应。 k o k k o ( 1 9 9 2 ) 在外商直接投资、东道国特征和溢出一书中，考察了跨国公 司在他国设立子公司而引致技术和生产力在当地的溢出。该书认为“溢出”的含义 是：“跨国公司在东道国设立子公司而引起当地技术或生产力的进步，而跨国公 司又无法获取全部收益的情形，这种技术转移引起的技术非自愿扩散，促进了当 地技术水平和生产力水平的提高，是技术扩散的外部效应”。8 k o k k o ( 1 9 9 2 ) 认 为技术溢出效应主要来自两个方面：一是示范、模仿和传播，二是竞争，尤其是 竞争，由于跨国公司的进入，打破了原有市场的平衡，引起原有市场竞争加剧， 迫使东道国公司更有效率地利用自己的资源和技术，同时促进当地企业寻找和使 用更新的技术。前者是技术差距的增函数，后者主要决定于跨国公司之于东道国 厂商的市场特征及其相互影响。f i n d l a y 的趋同和传播效应、k o i z u m i 和k o p e c k y 的国际资本长期流动模型，都属于示范和模范( d e m o n s t r a t i o na n di m i t a t i o n ) 的一 类。 w a n g 和b l o m s t r o m ( 1 9 9 2 ) 视技术溢出为跨国公司子公司和当地企业间策 略型竞争的内牛现象，并建立了跨国公司子公司和当地企业博弈的基本模型9 。 p a r e n t e ( 1 9 9 4 ) 设计了特定厂商( s p e c i f i cv e n d o r ) 选择技术和吸收时间的边干 。f i n d l a y r ：r e l a t i v eb a c k w a r d n e s s 。d i r e c tf o r e i g ni n v e s t m e n ta n dt h et r a n s f e ro ft e c h n o l o g y ：as i m p l e d y n a m i cm o d e l 【j 】j ，q u a r t e r l yj o u r n a l o f e c o n o m i c s 。1 9 7 8 ( 9 2 ) ：1 - 1 6 k o i z u m i ta n dk j k o p e c k y ：e c o n o m i cg r o w t h ， c a p i t a lm o v e m e n t sa n dt h ei n t e r n a t i o n a lt r a n s f e ro f t e c h n i c a lk n o w l e d g e 【j 】， j o u r n a lo fi n t e r n a t i o n a le c o n o m i c s ， 1 9 7 7 ( 7 ) ：4 5 ；- 6 5 。k o k k o a ：f o r e i g nd i r e c ti v e s t m e n t ， h o s tc o u n t r yc h a r a c t e r i s t i c s ，a n ds p i l l o v e r s m 1 t h ee c o n o m i c r e s e a r c hi n s t i t u t e ， 1 9 9 2 w a n g ja n db l o m s t r o m m ：f o r e i g ni n v e s t m e n ta n dt e c h n o l o g yt r a n s f e r ：as i m p l em o d e l 【j 】，e u r o p e a n e c o n o m i cr e v i e w ，1 9 9 2 ( 3 6 ) ：1 3 7 1 5 5 7 山东大学硕士学位论文 边学( l e a r n i n gb yd o i n g ) 模型，来研究技术扩散、边干边学和经济增长之间的 关系1 0 ，边干边学效应是技术扩散路径中技术经验的增函数。d u n n i n g ( 1 9 9 3 ) 对企业战略联盟中的技术溢出效应研究发现：策略联盟( s t r a t e g i ca l l i a n c e ) 是 创造、维持和提高厂商技术优势及其创新活动区位配置的“互补性组织形式” ( c o m p l e m e n t a r yf o r m so f o r g a n i z a t i o n ) ；策略联盟的国际技术溢出因行业而异。 综上所述，技术溢出效应，在f i n d l a y 等学者看来，源自于当地厂商与跨国 公司子公司的技术差距，溢出效应水平的大小取决于技术差距和外资在行业中的 份额。这些结论又受到各种外在变量的影响，如先进国技术进步的速度、跨国公 司的利润、东道国的储蓄倾向等。但他们都没有顾及到当地厂商和跨国公司子公 司的行为对溢出效应的影响。其中w a n g 和b l o m s t r o m 较全面的看到了当地厂商 和跨国公司子公司决策行为的影响，他们认为，除原溢出效应外，还存在一种取 决于当地厂商和跨国公司子公司投资决策的溢出效应的影响，这种影响是累积和 具有正反馈性质的。