（金融学专业论文）我国邮政储蓄面临的困难及其对策.pdf

摘要 我国的邮政储蓄是在1 9 8 6 年经济出现比较严重的通胀形势下 恢复并开办的，曾经为我国抑制通货膨胀发挥过积极的作用。最初 的邮政储蓄翌务，实际上是邮政部门代理人民镶行经办毒蓍蓄。t 9 8 9 年1 1 月，邮政储蓄由邮政部门代人民银行办理吸收存款改为自 办，与人民银行的关系由缴存改为转存，邮政储蕾收入由代办费改 为剥差。自瑟，人民镶行对邮政储蓄一盛给与高额羚菇。隧着我国 经济形势的变化，邮政储蓄的职能已经不像当初那么娃著，甚至与 我国的宏观经济政策柏抵触，邮政储蓄的功过受到人们的质疑。同 时，入行对邮政锗蓄麓优惠政策在逐步减少，2 0 0 3 霉改革舔政镰蓄 转存款利率计息办法，明确自2 0 0 3 年8 月1 口起，邮政储蓄新增 存款转存中圈人民银行的部分，按照金融机构准备金存款利率( 年 季l 率为l + 8 9 ) 诗意，纛此麓麓邮政储藩老转存款必须在五年之蠹 全部自主运用，每年消化2 0 。近几年，银监局对邮政储蓄的监管 也越来越加强，邮政储蓄的改革追不及待。内外问题与困难重重， 部政储蓄黯在傍方? 本文藏是试图麓决这个阀题的。 本文共四章。 第章，对圈内外的邮政储蓄进行了概述。首先简要介绍了我 莺郾政储蓄鑫勺发矮历变，然后分终了发达藿家郾致储蓄豹发袋现 状，希望能对我图邮政储蓄提供一些有益的启示，最后列举= r 邮政 储蓄与银行储蓄的差别，目的是将银行业的一些发展策略应用到邮 政储蓄改革当中。 第二章，详细地陈述了目前我国邮政储蓄存在的主要问题与困 难，并深入分析了这些问题与困难的成圜。 邸政端蓄的闻题与困难表现在：其一，郾致储蓄麓发壤滞后 于整个金融体系市场化的进程，业务过于单一，人员素质较低，内 部管理滞后，管嬲很不规范，外部监管欠缺，邮政储蓄与邮政的其 健业务统一核算，镊隘焉缀难对其进行有效监管，这方瑟豳为邮 政储蓄成立较晚，另一方面也是更重要的是由邮政储蓄成立之初的 体制造成的。其二，非独立的核算机制使邮政储蓄成为邮政整个业 务的主要剩润来源和弥孝h 亏损的手段，两邮政储蓄的利润又是来源 于转存的利羞收入，从根本上来讲，就是中央银行间接补贴了邮政 照务。这种长期的畸形关系带来的藏是整个邮政部f j 缺乏活力和竞 争意识，不仅不利于邮政储蓄的发展也不利于邮政其他业务的改 进。其三，疆前部致储蓄技术水平还鞍为薄弱。舔政储蓄科技汞平 经历了从领先于其他商业银行到落后于其他商业银行的过程，目前 还不能开办闷上银行。技术的落后抑制了业务的发震，使褥原来就 很单一的业务更加无法满足高素质客户的需求。其四，邮政储蓄对 于金融秩序和央行货币政策产生了很大的不良影响，转存制度所带 来豹离剩润使龌致储蓥不惜一敬手段进行违规揽储，对其 也巍业银 行很不公平，也增加了人民银行的负担，而且还会干扰我圈金融市 场利率豹稳定，同时，交教镶嚣扶农树吸收了大量汝资金转存人 行，不利于我国的农村建设，尤其是当前社会主义新农村的建设。 笔者认为，目藉邮政储蓄淹题与困难重重，最大瀚原因在于邮 政储蓄制度和体制的障碍，邮政储蓄资金的去向，决定了邮政储蓄 带有浓重的政策性色彩，使得长期以来邮政储蓄业务单一，缺乏开 展毅业务的动力，蕊邮政储蓄资金剽差过大，又导致了邮政储蓄部 门搞不i e 当竞争；其次是邮政储蓄管理体制存在漏洞，管理法规不 完善，核算制度不嫂范，强前我塑邮政锉蓄管理钵铡及经蓠方式不 能适应金融分业经营、分业监管的需要；再次是邮政储蓄从业人员 素质较低，缺乏金懿和计算视专盘鼹人才。 第三章是本文的重点内容，探讨了促进邮政储蓄良性循环的对 策。根据以上提到的问题与困难及其成蠢，最重要的是改革邮政储 蓄的体制，明确其市场定位。根据国外的成功经验，本人认为，成 立单独核算、自主经营的邮政储蓄银行是匿界邮政储蓄体制改革的 大势所趋，也是我溷邮政储蓄体铡改革的最终方向。关于其市场定 位，旦成立邮政储蓄银行，就不能只注重吸收存款，更要注重资 金豹投放渠道，未来鲢邮政罐蓄银行应重点定位予将资金批发给其 他金融机构以获取利差的批发类业务，其次就是企业和个人，尤其 是广大农村居民如开办农村地区个人小额质押贷款业务等。 在明确了邮政储蓄的体制及市场定位之后，本人重点从三个方 面探索了邮政储蓄问题和困难的解决途径。 首先是要切实用好邮政储蓄资金，改变过去只存不贷的单一业 务。在借鉴一些国家和地区邮政储蓄资金运用的基础上，考虑到有 关政策、法规的限制及我国邮政储蓄的特殊性质，我国邮政储蓄除 将一部分资金继续转存央行外，可以将资金运用到以下几个方向： 一部分用于支持农村经济发展，比如个人零售业务，在农村可以开 办农民小额信贷业务；一部分用于扶持中小企业发展，比如购买信 用等级较高的企业债券；其余用于如银行同业拆借、国债市场运 用、与商业银行和农村信用社办理大额协议存款以及委托其他金融 机构进行投资等业务。 其次是加快和深化邮政储蓄信息化建设。笔者认为，当前邮 政储蓄信息化建设，在形式上要实现网上银行、自助银行等先进的 服务方式，在数据管理上要实现数据大集中的方式。这样不仅有利 于丰富邮政储蓄的服务品种，提高服务质量，还有利于邮政储蓄中 间业务的开展，也有利于邮政储蓄的内部管理，提高邮政储蓄的竞 争力。 再次是大力发展包括个人金融在内的邮政储蓄中间业务。中间 业务收入是现代商业银行经营收入的重要来源。在国外，各国商业 银行都非常重视开展中间业务。目前，我国商业银行中间业务正赶 上历史性的发展机遇，代理保险业务、发展银保合作、基金托管业 务、网上银行中间业务、代理资金清算业务等都取得了高速的发 展。邮政储蓄虽然还不是商业银行，但也面临着同样的不容错过的 历史机遇，必须在中间业务上争取到适当的份额，才能使其迅速发 展，获得更多的利润。邮政储蓄中间业务的重点应是个人金融服 务、代理业务、咨询业务等。文中对开展邮政储蓄中间业务的必要 性、可行性及发展策略均进行了详尽的陈述。 第四章，问题与展望。目前国家对邮政储蓄体制改革已经提到 曰程上来，但要考虑到方方面面的利益，不仅涉及到邮政储蓄的改 革，还涉及到邮政的改革，难度很大，因此改革的过程相当复杂， 需要时日。但也要看到目前我国宏观经济良好形势，以及金融业务 发展政策环境的宽松，这将有利于促进我国邮政储蓄改革的深化。 回顾邮政储蓄开办2 0 年来的风雨历程，路走来，有成功的喜 悦也有挫折带来的失落。在金融市场竞争日益激烈、政策性倾斜逐 步减弱的今天，邮政储蓄应该明确定位，找准市场，在个人零售业 务领域实现突破。可以预见，在未来的日子里，邮政储蓄通过强化 管理、提高服务能力、建立巩固的风险管理机制、优化资本营运效 率、采用多方合作策略发挥竞争优势等一系列有力举措，必将取得 丰硕成果，迎来邮政储蓄发展的又一个春天。 关键词：邮政储蓄问题与困难对策 a b s t r a c t t h i si st h ef i r s ta r t i c l ea b o u tt h ep r o b l e m sa n dd i f f i c u l t i e so fc h i n a p o s t a ls a y i n g sa n dt h ec o m p r e h e n s i v ea n ds y s t e m a t i cs o l u t i o n t h e r ea r ef o u rc h a p t e r si nt h i sa r t i c l e i nc h a p t e ro n e ，is u m m a r yt h ed o m e s t i cp o s t a ls a v i n g s ，a n dt h e nb r i e f t h ep o s t a ls a v i n g so ft h ed e v e l o p e dc o u n t r y ，j u s th o p et op r o v i d es o m e b e n e f i c i a le n l i g h t e n m e n tt oo u rc h i n ap o s t a ls a v i n g s i nc h a p t e nt w o ，is t a t ei nd e t a i la b o u tt h ep r e s e n tm a i nq u e s t i o na n d d i f f i c u l t yo fp o s t a ls a v i n g s ，a n dp r o f o u n d l ya n a l y z et h er e a s o n it h i n k t h eb i g g e s tr e a s o nl i e s i nt h e s y s t e mo fp o s t a ls a v i n g s ，t h e r em u s tb e s o m e t h i n gw r o n gw i t ht h es y s t e m t h e r ea r es o m eo t h e rr e a s o n s f i r s t l y ， t h ep o s t a ls a v i n g sd e v e l o p m e n t l a gi nt h ee n t i r ef i n a n c i a ls y s t e mm a r k e t ， s u c ha st o os o l es e r v i c e ，l o wp e r s o n n e lq u a l i t y ，l a ga n dn o tv e r ys t a n d a r d i n t e r n a lm a n a g e m e n t ，a n db es h o r to fe x t e r i o rs u p e r v i s i n ga n dm a n a g i n g e t c s e c o n d l y ，t h en o n i n d e p e n d e n tc a l c u l a t i o nm e c h a n i s mo fp o s t a l s a v i n g s ；t h i r d l y ，t h ee n t i r ep o s t a ls e r v i c ed e p a r t m e n td e f i c i e n tv i g o ra n d c o m p e t i t i o nc o n s c i o u s n e s s ；f o u r t h l y ，a tp r e s e n t t h e p o s t a l 。s a v i n g s t e c h n i c a ll e v e li ss t i l lv e r yw e a k t h et h i r dc h a p t e ri st h ek e yc o n t e n to ft h i sa r t i c l e ie x p l o r es o m e g o o dr e s p o n s ef o rt h ed e v e l o p m e n to fp o s t a ls a v i n g s t h em o s ti m p o r t a n t t h i n gi st or e f o r mt h es y s t e mo fp o s t a ls a v i n g s ，a n dg i v ei tac l e a rm a r k e t p o s i t i o n i n g a c c o r d i n gt ot h eo v e r s e a ss u c c e s se x p e r i e n c e ，ib e l i e v et h a t t oe s t a b l i s hi n d e p e n d e n tc a l c u l a t e sp o s t a ls a v i n g sb a n ki st h eu l t i m a t e l y o r g a n i z a t i o n a l r e f o r mo ft h ew o r l d p o s t a ls a v i n g s ，a l s o i st h ef i n a l d i r e c t i o no ft h ep o s t a ls a v i n g so r g a n i z a t i o n a lr e f o r mo fo u rc o u n t r y h e r e 1f o c u so nt h r e ea s p e c t so fe x p l o r a t i o nt h es o l u t i o n t h ef i r s ti st om a k e g o o du s eo fp o s t a ls a v i n g sf u n d s ，t h ep o s t a ls a v i n g su t i l i z a t i o no fc a p i t a l c a nb ea st h ef o l l o w i n gs e v e r a ld i r e c t i o n s ：ap a r tu s e di ns u p p o r t i n gt h e r u r a le c o n o m yd e v e l o p m e n t ，s u c ha s i n d i v i d u a lr e t a i ls a l e ss e r v i c e ；a p a r t u s e di n s u p p o r t i n g t h es m a l la n dm e d i u m s i z e d e n t e r p r i s e d e v e l o p m e n t ，s u c ha st op u r c h a s eh i g hr a n kc r e d i te n t e r p r i s eb o n d ；o t h e r s u s e di nt h en a t i o n a ld e b tm a r k e tu t i l i z a t i o n ，l a r g eq u a n t i t ya g r e e m e n t d e p o s i tw i t ht h ec o m m e r c i a lb a n ke t c t h es e c o n di s t oa c c e l e r a t ea n d d e e p e nt h ei n f o r m a t i o nt e c h n o l o g yt o t h ep o s t a ls a v i n g s t ob e c o m ea n i n f o r m a t i o nb a s e ds o c i e t yc o n s t r u c t i o n ，t h ep o s t a ls a v i n g sm u s tr e a l i z e t h en e tb a n ka n ds e l f - s e r v i c eb a n k t h et h i r di st od e v e l o pi n t e r m e d i a r y b u s i n e s s e so fp o s t a ls a v i n g sv i g o r o u s l y ，i n c l u d i n gp e r s o n a lf i n a n c i a l t h ei n t e r m e d i a r yb u s i n e s s e so fp o s t a ls a v i n g ss h o u l db ef o c u s e do i l i n d i v i d u a lf i n a n c i a ls e r v i c e ，t h ea g e n c yb u s i n e s s ，t h ec o n s u l t a t i o ns e r v i c e a n ds oo n i 。nt h i sc h a p t e rig i v ea ne x h a u s t i v es t a t e m e n to nt h en e c e s s i t y a n dt h ef e a s i b i l i t ya n dt h ed e v e l o p m e n ts t r a t e g yo ft h ei n t e r m e d i a r y b u s i n e s s e so fp o s t a ls a v i n g s i nc f i a p t e rf o u rig i v es o m ef u t u r ed e v e l o p m e n to fp o s t a ls a v i n g s n o wt h eo r g a n i z a t i o n a lr e f o r mo ft h ep o s t a ls a v i n g si sa l r e a d ym e n t i o n e d i no u rc o u n t r y ，b u ts o m ea s p e c t so fb e n e f i tm u s tb ec o n s i d e r e d ，n o to n l y i n v o n e st ot h ep o s t a ls a v i n g sr e f o r m ，b u ta l s oi n v o l v e st ot h ep o s t a l s e r v i c er e f o r m ，s ot h ed i f f i c u l t yi sv e r yb i g ，t h e r e f o r et h ep r o c e s so ft h e r e f o r m si sq u i t ec o m p l e x ，n e e d st h ed a t ea p dt i m e b u tw em u s ta l s os e e t h a tt h eg o o ds i t u a t i o no fo n rc o u n t r ym a c r o s c o p i ce c o n o m ya n dt h e l o o s e n e de n v i r o n m e n to ft h ef i n a n c i a ls e r v i c ed e v e l o p m e n tp o l i c yw i l lb e a d v a n t a g e o u si np r o m o t i n g t h er e f o r mo ft h ep o s t a ls a v i n g so fo u r c o u n t r y s oib e l i e v et h a tt o m o r r o wo ft h ep o s t a ls a v i n g sw i l lb e e v e n b e t t e r k e y w o r d s ：p o s t a ls a v i n g sp r o b l e m a n d d i f f i c u l t y c o t i n t e r m e a s t l r e 2 西南财经大学 学位论文原创性及知识产权声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独立进行研 究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不含任何其他个 人或集体已经发表或撰写过的作品成果。列本文的研究做出重要贡献的个人和 集体，均已在文中以明确方式标明。因本学位论文引起的法律结果完全由本人 承担。 本学位论文成果归西南财经大学所有。 特此声明 学位论文作者签名 2 0 0 6 年4 月1 8 日 、番雳拯 导论 中国银监会主疼刘赞癔在其2 0 0 5 年工作诗划中提到，“今 年，银监会将根据国务院关于邮政体制改革的统一部署，组建邮政 储蓄锭行，并将其纳入银行监管体系。” 据统计，目前邮政储蓄系统已拥有3 2 万家分支机构和2 6 亿 储户。持有的存款己越过1 0 7 万亿元人民币，占储蓄总额1 0 以 上，邮政储蓄银行一旦成立，将成为仅次子工、农、中、建四大困 有裔翌键行后静第五大银行。 国家对邮政储蓄的改革已经非常重视，这主臻是因为当前我国 部政储誉存在着楣当多的问题与菡难，如果不及时解决这些问题与 困难，势必会影响到我国金融业的稳定以及加入w t o 后的国际竞争 力。本文正是在这个背景下完成的。 文章首先概述了困内外的邮政储蓄现状，接黄分析了我国邮政 储蓄存在的问题及困难，然厝探讨了解决这些问题与困难的主要途 径，最后对我国邮政储蓄的发展做了一些展望。 世界上各国的邮政储蓄郡正在或曾经面临着同样的闻题和溺 难。本文参考了国外邮政储蓄做得较好的几个国家，对比商业银行 相关业务的发最策略，并结合我国邮政储薷的实际情况，探索了适 合我国邮政储蓄发展的途径。希望熊给我嘲邮政储蓄工作者和研究 者提供些参考。 本文是一篇较为全甄、系统的专门研究邮政储蓄存在问题与困 难及其解决途径的文章，选题的角度较为新颖。文章正确地反映了 目前我国邮政储蓄的发展现状、存在闽题和厦临的困难，并大胆规 划了邮政储蓄的今后发展。在研究过程中，参考了大量的资料，包 括商业银行方面的、邮政储蓄方面的、金融电子化方面的以及捆关 的网站等等，不仅有广度，而且有深度，保证了所引用数据的准确 性郅及时性。周时，本人曾从事过邮政储鬻的工作，鸯定的实践 经验，有利于本文进行实证和规范分析。文中采用比较分析的方 法，对邮政储蓄和袁业提行、国内邮政储蓄和圜外邮政储蓄都进行 了比较，以借助它山之石促进我国邮政储蓄的良性发展。 第一章国内外邮政储蓄概述 第一节我国邮政储蓄概况 我国邮政储蓄是在1 9 8 6 年经济出现比较严重的通胀形势下开始 恢复并开办的。1 9 8 6 年，中国人民银行与邮电部联合下发了关于 开办邮政储蓄的防议，邮政储蓄业务获准开办。同年年底， 中 华人民共和国邮政法通过，邮政储蓄业务遂成为邮政企业的法定 业务之一。当初设立邮政储蓄，是在严重通货膨胀的形势下将其作 为回笼货币的一个手段。最初的邮政业务，实际上是邮政部门代理 人民银行经办储蓄。操作程序为：邮政储蓄部门扣除必要库存现金 后，把收储资金全额上缴人民银行，人民银行对其按月支付代办费 用。1 9 8 9 年1 1 月，央行与邮电部再次联合下发关于进一步办好 邮政储蓄的通知，规定从1 9 9 0 年1 月1 日起，邮政储蓄由邮政 部门代人民银行办理吸收存款改为白办，与人民银行的关系由缴存 改为转存，邮政储蓄收入由代办费改为利差。自此，人民银行对邮 政储蓄的高额补贴，作为固定关系沿袭下来。 近年来，我国邮政储蓄业务出现了超常规的发展态势，据国家 邮政总局统计数据显示，截至2 0 0 4 年年底，全国邮政储蓄系统拥 有3 2 万家分支机构、2 6 亿储户，储蓄存款余撤达i 0 7 万亿元人 民币，占全国储蓄余额的1 0 以上，规模仅次于工商银行、建设银 行、中国银行和农业银行，位居第五。 邮政储蓄部门不断推出各种新业务，如代理国债业务、代理保 险业务、代收付业务( 代发工资和养老金、代收水、电、煤气费、 电信资费) 等多项中间业务。1 9 9 5 年，建成邮政储蓄训算机网络 ( 简称绿卡工程) 。2 0 0 2 年底，邮政储蓄联网覆盖全国3 1 个省 ( 自治区、直辖市) ，9 8 的县市实现了活期邮政储蓄通存通取。 第二节发达国家邮政储蓄的现状 目本彗l | _ ；政储鬻业务是在邮政省的壹接领导下，剩用邮政丽点和 设施为民众开办的金融服务。在这些金融服务中，一部分属于般 银行业务，如储蓄、汇兑、资金划缀和小额抵押贷款等：另一部分 属于4 银行金融帆构的业务，如保险和年金。裁部分业务由邮政 省邮政储金局经营管理：后部分业务则潮邮政省邮政人寿保险局 经营管瑾。 日本邮政储蔷已经有了百余年的发展历史，并在各个时期对稳 定民众生活发挥了积极作用，博得了“第二财政预算”靛美誉。现 在，日本约有2 4 0 0 0 个邮政局、所可提供邮政储蒋服务，邮政储蓄 占目本个人金融资产比率的2 0 左右。 日本邮政储藩一直大力发展多用途家旗账户业务。工薪储蓄祁 对公用事业机构支出自动划转，是多用途家庭账户业务中的两项主 要的服务项垦，这两项服务不仪可以促进照户把邮豫账户作为家庭 的主要预算账户，而且可以吸引更多的定期储蓄和货币市场存单。 基本邮政奈羞金麓自1 9 8 8 年越代销政府镶券露政府定麓存款券，壶 于政府债券的利息较高，因而极大地促进了居民使用邮政储蓄服 务。 法国邮政储藩业务局从属于法国邮政，对外称“因家储蓄银 行”，在法国公众中享有“平民银行”的美誉。法国目前开办的邮 政储蓄业务包括国民储蓄、邮政汇兑、邮政支票、代办保险、代理 债券、资产业务等6 大类i 0 0 多种。其中，国民储蓄、邮政汇兑、 郏政支票和资产业务属子银行业务。法国郎政锗蓁在法酒金融市场 上占有重要的地位一拥有1 7 0 0 0 个网点，占全国金融网点的4 4 ， 屠全善第二位：储户数占全罄第二，有1 0 0 0 万个謇动转账弱2 8 0 0 万个储蓄户头：储蓄总额为全国第三，约1 9 5 0 亿欧元( 约占全国储 蓄总额的9 2 篱) 。 法围政府非常重视邮政储蓄的发展，对邮政储蓄业务实行优惠 利率和减免税政策。例如，参加a 种储蓄所得的全部利息收入( 利 率3 ) 享有依法免缴个人所得税的优惠，目前全法国只有邮政和松 鼠锓行( 私营) 办理这静罐誉、韭务。 法国邮政发现，邮政储蓄业务面临的主要问题是客户呈现出老 年纯鲶趋势，原因是鄄政储蓄开办翡遂务对年轻入缺少吸弓| 力。隳 此，法国邮政集团在与政府新一轮队泌的磋商中，正在争取开办对 年轻人有吸弓l 力的淆费贷款和财产保险业务。 1 9 6 8 年以前，荷兰的邮政、电信以及邮政储蓄都作为隶属于政 府管理的三个服务部门。1 9 6 8 年，邮政储蓄服务部门进行了公司化 却股份他的改革，荷兰邮政银行成为独立经营、行政上接受财政潮 监管的金融机构。到1 9 8 6 年，荷兰邮政银行成为上市公司，但政 府仍持有4 0 的羧份。1 9 9 1 年，荷兰郏政镊行与本黧最大憋一家保 险公司及一家商业银行合并，成立了荷兰国际集团( i n g ) ，i n g 是日 藩国舔金融领域中颁具影嚷力豹金鼓集邈。 荷兰邮政银行与邮政部门分离后，双方仍然保持密切的合作关 系，邮政银行继续稽甭邮政机构的圈点办瑾金藏韭务。1 9 9 3 年以 后，双方组建了一家各占5 0 股份的合资公司，共劂建设、管理、 拥有和使用圈点。 蕊兰邮政在上世纪8 0 年代公司化改革过程中网样遇到了普遍服 务与商业化经营的矛盾，由于些地区邮政网点收入低于成本支 出，使蔫兰金藿蘸有的2 6 0 0 个邮政霹点藏少到2 2 0 0 个。偿后来， 邮政部门采取联营方式来发展网点业务，把邮政网点逐步改造成综 合的连锁经营零售嘲点。随着潮点收入尘曾加，藤来关闭的瓣点又逐 步得刘恢复。荷兰由5 政部门与邮政银行成立合资的零售网点经营公 司后，使邮政零售阏点的发展嚣具特色。双方成立鹃合资公司，实 际上是一家投资物业管理公司，原有的网点和新建的网点都作为该 公司的物业进行管理和经营。邮政和银行都是阏点的用户，各项业 务在嬲点搀出h 寸，都要进写亍严格核算，势按规定标准囱网点经营公 司支付费用。 第三节邮政储蓄与银行储蓄的差异 中国的邮政储蓄，其实早已是一支金融大部队的“预备役”。 作为邮政部门投资兴办的金融业务，仅次于中、农、工、建四大国 有商业银行而位居第五。但自邮政储蓄诞生起，邮政储蓄就以一个 奇特的金融机构的身份而存在，在其经营过程中更显示出其特殊 性。 第一，邮政储蓄是一种特殊的金融机构，从一开始就是以特殊 的身份出现的：一方面它独立于邮政局的其他业务；另一方面它又 隶属于邮政局，没有独立的核算体系和行政管理机构，从而造成资 金上的相互占用。实际上，中国的邮政系统不是一个金融机构，但 又确实在从事金融业务吸收储蓄。 第二，邮政储蓄吸收的存款统一交给中国人民银行。邮政储蓄 作为金融机构只存不贷，由人民银行按季支付利息。而人民银行对 邮政储蓄的转存资金给予了相当优惠的利率，相当于一种吸储回 扣。以2 0 0 1 年底为例，邮政储蓄转存人民银行的利率为4 6 0 0 8 ，其吸收的活期存款利率仅为0 9 9 ，从而可获利差3 6 1 0 8 ；其吸收的一年定期存款利率为2 2 5 ，可获利差2 0 7 。 而商业银行转存人民银行的利率是2 0 7 ，两者相差2 5 3 0 8 。 第二章邮政储蓄面临的困难及其原因 第一节邮政储蓄存在的问题和困难 我国邮政储蓄在我国的经济发展、宏观调控，特别是政策性金 融的融资方面曾经有其自身相当显著的功用，但是我们必须看到， 目前的邮政储蓄也存在相当多的问题。 一、邮政储蓄的发展滞后于整个金融体系市场化的进程 通过近2 0 年的改革和发展，我国的金融体系随着内部竞争的加 剧而口趋市场化，但反观邮政储蓄，在整个金融体系巨变的这近2 0 年中始终充当的仍是一个事业性的单纯吸纳储蓄的机构，除了在储 蓄的表面技术方面被动式的有所创新之外，其运行机制几乎没有任 何的改变。究其实质就是没有生存的压力，毫无风险的收益使得邮 政储蓄部门缺乏创新变革的动力。其滞后性表现在几个方面： ( 一) 人员素质偏低。邮政储蓄的人员大部分仅能充当出纳和会计 的角色，金融知识和技能相当欠缺：( 二) 内部管理滞后。作为邮 政储蓄管理部门的邮政储蓄局对于整个储蓄机构的管理在科学性、 规范性和力度上都有所欠缺，邮政储蓄无论是网点还是金库的建设 和管理同其他金融机构相比都有较大的差距，尤其是网点人员的操 作规范上有极大的隐患，缺乏内部制约机制。此外，其储蓄业务和 邮局的汇兑业务相互交叉，资金相互占用，也增加_ r 不安全的隐患 ( 三) 外部监管欠缺。由于邮政储蓄属邮政局直接管理，银监局对 其的监管以及相应的处罚在现实中很难达到预期的效果。 二、邮政储蓄非独立的核算机制的弊端 很长时间以来，邮政储蓄都是邮政整个业务的主要利润来源和 弥补亏损的手段，而邮政储蓄的利润又是来源于转存的利。目、收入， 从根本上来讲，就是中央银行间接补贴了邮政业务。这种长期的畸 形关系带来的就是整个邮政部门缺乏活力和竞争意识，不仅不利于 邮政储蓄的发展也不利于邮政其他业务的改进。 三、目前邮政储蓄技术水平还较为薄弱 在邮电分营之前，邮政储蓄曾一度在技术上领先于其他商业银 行，率先建成了全国通存通取的绿卡网，极大的方便了客户，也因 此取得过较好的效益，储蓄余额大幅度上涨，市场占有率也不断上 升，到日前已经达到1 0 。然而，邮电分营后，由于缺乏相应的激 励机制，无法留住原先的高水平技术人员，导致刚络管理不到位， 通信不稳定，对业务造成了不良的影响。与此同时，其他商业银行 不断加强了金融信息化的建设，普遍实现了网上银行等先进的交易 方式，服务品种和服务质量都实现了历史性的突破，而邮政储蓄目 前还不能开办网上银行。技术的落后抑制了业务的发展，使得原来 就很单一的业务更加无法满足高素质客户的需求。 四、邮政储蓄对于金融秩序和央行货币政策的影响 邮政储蓄的高息转存客观k 带o 造了金融机构间的不平等，由于 有较大的利润空间，邮政储蓄就可以在许多方面变相的以高息吸纳 资金甚至违规资金，例如公款私存，类似事件由来已久。邮政储蓄 对于货币政策操作可能在3 个方面有所影响：第一，由于邮政储蓄 有基础货币回笼作用，会给央行的货币政策操作带来一定的难度， 特别是在通货紧缩时期，邮政储蓄余额的迅速增长就意味着央行直 接持有基础货币余额的增长，如果这笔余额不能顺畅地回流市场， 势必会使货币供给紧缩；第二，由于邮政储蓄的余额连年上升，也 就意味着央行利息倒挂所带来的净利息支出迅速地提高，这给央行 的财务负担滚雪球般地增大，如果央行以增发基础货币的方式解决 势必会对金融市场造成一定的冲击：第三，邮政储蓄由来已久的违 规揽储，一定程度上会干扰利率的稳定，影响央行的政策执行力。 从邮政储蓄的现存问题来看，有几点是必须解决的：一是邮政储 蓄同其他邮政业务的关系，在从近期的政策取向来看，从邮政业务 中分拆出来似乎只是时间问题，但是需要各行政主管部门的相互配 合和妥西，这样不仅有利于邮政储蓄的发展也有利于其他邮政业务 的改革：第二就是转存制度，央行已经不再对新增的邮政储蓄余额 支付高转存剥搴，但仍然对原有的余额支付4 + 1 3 1 0 的转存利息， 作为一种渐进式的改革我们可以理解，但是转存制度的弊端是显然 豹，必须尽快解决；第三就是超政璐蓄人员的素质提高，如果邮政 储蓄改革的方向是个市场化的金融机构的话，人员的素质必须有 太幅的提高，并且必须吸收大量稔外来久才，否刘缀难有稳毽酶经 营和较强的竞争能力。目前一个最为突出的问题就是邮政储蓄存歉 漪出路何在，这也是对亩目政储蓄改革方向的定位。其实在2 0 0 3 年 月央行开始仅对邮政储蓄瓤增余额支付准各金利率后，邮政储蓄就 已经面临这问题，如果这笔新增余额继续存在央行就会面临利率 差的亏损。 关于邮政储蓄的定位，学者有许多的争论，大致有3 种观点： 是改铡为普通离业缀行：是残立投资基金：三是戏立郏致德蓄锻 行。从我国邮政储蓄的现状，并借鉴其他国家的经验教训，我认为 郎政储蓄银行商普通商业镶行转鞔有一定的闯遂，其一，翔前所 述，哟于邮政储蓄长期以来充当的仅仅是一个储蓄机构，几乎没有 资金贷放和风险、头寸管理以及中间业务的经验，在短期内期望其 达到普通赢业银行的经营管理水平并能够在激烈的竞争中有所发展 不大现实：其二，从其网点的结构来讲，几乎散布在城乡的每个 角落，很难短时阕踅组成巍业银行有效豹分支枫构，那样骢话不仅 成本极高而且轻易丢掉其刚点的优势。作为投资基金的方向，我同 样认为不大合适，溅鑫和蓊监锻行大致穗嗣，郄部政储蓄郝门酶金 融经营的水平现阶段还不足以有效的经营投资基金而且可能会浪赞 丽点爨源，此外作为邮政储蓄庞大静余额丽言，在霞前我函的资本 市场发展阶段，将很难于经营且风险和期限水平不适合存款余额资 金的介入。 第二节邮政储蓄存在阏题的艨因分折 基l 予我圈现行邮政继鬻管理体制的特豫性及中央银行对邮政储 蓄制度的安排未能及时跟进调适或调适力度不够，制约了邮政储瑟 业务的健康发展，甚至引起了金融业的不正当竞争。笔者认为，目 前邮政储蓄闻题与困难重重，最大的原瓣在予邮政德答案度季鞋体制 的障碍。 一、邮政储蓄转存制度的弊端 鼙政锗蓄资金麴去南，决定了霞政缮蓉监务带有较强浚政策注 色彩，妨碍了邮政储蓄的健艨发展。根据规定，邮政机构吸收的储 蓄存款是中央银行的信贷资金来源，必须全额转存人民银行。这就 决定了邸政穗蓉枫构不麓象巍业锾行一样进行发放贷款等经营活 动。既然不能进行资金经营，当然也就没有任何经蓠风险。邮政储 蓄部门显然是一家政策性的储蓄部门，因此会得到圈家政策的大力 挟持，翌务发震窒闷大，收入穗对稳定，魄如矮定郎致髓蓄转存入 民银行存款利率比商业银行转存人民银行利率要高：国家财政或人 民银行给予邮政储黎部f _ 】政簸性补贴。这种状况直梭导致邮政储蓄 经营撬浏落后，管毽鼹不童，入员素质鼹不上。 二、邮政储蓄资金利差邋大，导致邮政储蓄部门搞不正当竞争 目前，邮政储鬻资金实行转存人民银行款办法，出人民银行接 季诗付利息，剩差收入即为邮政储蓄部门的利润。虽然国家对存款 利率连续下调，邮政储蓄转存款利率也棚应下调，但下调后邮政部 f _ l 的剥差收蔬仍优予一般金融枫构。邮政髓蓄存款有风险低，收益 高的特点，促使邮政储蓄部门剩墙公款私存，邮政汇兑资金转储 蓄，发放手续费揽储等不正当竞争于段吸收存款，套墩更多的人民 银行零i 息。 三、邮政髓蓄管理体制存在漏洞 目前我国邮政储蓄管理体制及经营方式不能适应金融分业经 营、分竖监管的鬟要。郑政局奉是办蹙掇刊、信函发行的金亟，只 是利用了自身的嘲点“优势”开办金融业务。客观上讲，邮政部门 对邮政储蓄这项金融业务缺乏一定的经营和管理经验，管不了，管 不好：金懿篮管部门在曩翦筑监管体刳下往往又感到鞭氏莫及，管 不住，管不到，这样不可避免会出现些管理上的“真空”，使邮 政储翁部门时常钻些管理和法规的空予。目前各级邮政局对职工 铡定豹是“打包”考孩办法，在实际执李亍中与职 吸髓任务挂钩， 但出于邮政、邮储混业经营，入员交义使用，财务费用统一核箨， 银监局在检查时又很难找到依据，加大了监管和查处的难度。 毅、邮政馕蘩管理法规不完善 目前的邮政储蓄管理体制与人民银行对其监管的职能及手段相 背离。按现行金融法规，人民银行对其监管的对象是各级邮政局的 霞政德蓄局及其受责久，霹隧政镰蓄两长在各级郯羧蓐巾享有麓只 是生产班组长权利，并没实质性的决策权。这样，在对金融违规责 任人的处理上，储汇局承担的责任与其行使的权利不猸一致，真正 负有逶蕊责任醵入处瑟不到。 溉、邮政储蓄核算体制不规范 邮政储蓄成本核算通常嬲邮政局组织，邮政储露局及其分支机 构核箨存款的利息收支，剥羞邵为营业剩润，丽邮政储蓄的繁理费 用则由邮政局财务部门核算计入邮政业务成本，增加了邮政业务的 亏损。这种傲法，不但与金融企业财务制度拥背离，两且增加 了国家的负担。 六、邮政储稽从业人员素质较低 郎致储蓄从业人员素质普遍较低，全国邮政髓落从业人员中， 大专以上学历的不足1 0 ，缺乏专业技术人才，两金融入君和计算 机人才更为奇缺。 第三章促进邮政储蓄良性循环的对策 第一节改革邮储体制，明确部储市场定位 一、国外邮储的发展模式 基本邮政蠡錾蘩发震模式：目本邮政健誉业务经营目标，一是为 稳定民众的生活，提供简便、安全的储蓄和汇兑服务；二是充分利 嗣所吸存资金，予1 9 9 8 年“6 旁，废除郾致储蓄资金在资金运臻罄 的寄存义务，并于2 0 0 1 年4 月实施邮政储蓄资金的全额自主运 丽。 德国邮政储蕃发展模式：德国采取了独具特色的邮政储蓄发展 模式。1 9 8 8 年，德国实行邮电分营，成立了邮政、电信、邮政银行 三个独立的部门；1 9 9 5 年1 月，德国邮政改为豳有的有限责任公 司，并成立市场监管机构：1 9 9 7 年，德国邮政与邮政银行联合，德 国囊政持有塑l 政馁行黪1 7 。5 锶戆段徐；1 9 9 9 年，德国盘器致摆有了该 国邮政银行1 0 0 的股份；2 0 0 0 年1 1 月，德国邮政改组为股份有限 公司并公开上市。撮据相关法律，德国邮政至2 0 0 7 年9 胃3 l 西是 德国惟一的邮政普通服务承担者。为保证邮政普通服务，给德国邮 政以专营权。2 0 0 4 年秋，德圈邮政准备将德国邮政银行部分股权首 次公开上市。上市后，德国邮政仍将保留邮政银行大部分股权。 目前，理论界对邮政储蓄的改革存在着不同的认识：一种是建立 邮政储蓄锻行，其性质为商业镊符：另一种则是建议让邮政储誉转 变为相当于基金管理公司的综合型金融机构。两者的共性都是邮政 麓鎏可以进入锾行闻同业拆借霞j 场，参与镶行阗鞠业拆借活动，参 与货币市场操作，购买货币市场的短期投资产品：两者的差别则在 予前者定位予齑监银行，司以发放贷款；后者剡不可以放贷，但可 以涉足证券保险业。从围际上来看，近百个国家开办了邮政储蓄， 而这两种改革方式正是国际上邮政储蓄改革的方向，尤其是保险业 是各国邮政储蓄利润的强劲支柱之一。日本邮政储蓄二战后改革， 开办的主要业务中，其养老金和人寿保险方面业务非常好。荷兰储 蓄银行后来发展成业务极其广泛的商业性金融机构一荷兰国际集 团，其中，保险业是其招牌业务。 二、我国邮政储蓄的改革方向 ， 成立单独核算、自主经营的邮政储蓄银行是世界邮政储蓄体制 改革的大势所趋，也是我国邮政储蓄体制改革的最终方向。自1 9 9 9 年中国人民银行首次提出“单独设立邮政储蓄银行”的改革方案以 来，我国邮政储蓄体制的改革可谓一波三折，几经曲折。2 0 0 5 年1 月1 9 日银监会主席刘明康在银瞌会2 0 0 5 年工作会议上指出2 0 0 5 年银监会将根据国务院关于邮政体制改革的统一部署，同步推出邮 政储蓄改革组建邮政储蓄银行。并将其依法纳入银行监管体系。从 而再次将邮政储蓄体制改革引入人们的视线。毋庸置疑我国“成立 邮政储蓄银行”的邮政储蓄改革取向始终未变但在目前情况下，受 诸多因素的制约，这一改革进程只能是缓慢而漫长的。就我国目前 的金融体系格局和金融市场竞争状况来看，处于改革过渡期的邮政 储蓄所面临的首要问题并不是外界所争论的“要不要设立邮政储蓄 银行以及如何设立”的问题，而是当前及今后选择怎样的发展方向 问题。正如古人所云凡事预则立不预则废，如果邮政储蓄不能事先 选择并确立起具有自身特色的发展方向，而是随波逐流，人云亦 云，最终只能是步四大国有商业银行的后尘成为第五大问题银行， 或是在入世后中外资银行的激烈竞争中被慢慢蚕食。 三、邮政储蓄的市场定位 一旦成立邮政储蓄银行，那么传统的邮政储蓄就不能只注重吸 收存款，同时更要注重资金的投放渠道，否则，市场化运作会使其 背负沉重的利息负担。邮政储蓄银行的资金贷放对象主要应当包括 两大类：一类是银行和非银行金融机构。国务院发展研究中心金融 研究所“邮政储蓄体制改革研究”课题组在此前就曾提出，未来的 邮政储蓄银行不应当是一个普通的商业银行，而应定性于以批发为 主的特殊商业银行，以及邮政储蓄银行彳i 做直接面对企业的贷款业 务，只将资金批发给其他金融机构获取利差。这在一定程度上可以 根据调控经济的需要选择资产运用方向，成为国家调控经济的工 具。另一类就是企业和个人，尤其是广大农村居民( 邮政储蓄的资 金构成中，6 5 来自农村，3 5 来自城市) ，如开办农村地区个人小 额质押贷款业务等。从我国的实践来看，渐进式改革是适合我国国 情的改革方式，邮政储蓄的改革也应遵循这一原则。在短期内，邮 政储蓄银行由于缺乏大量金融领域的相关人才和管理经验，从而使 其很难大