（管理科学与工程专业论文）网上金融产品的创新、开发与管理.pdf

自人学坝j 论文网上金融产品的创新、开发与管理 摘要 随着互联网应用的普及，越来越多的金融机构开始实施发展网上金融战略和 施，从而加速了各种网上金融产品的发展。 网络囊括了包括技术性能，全球通达，市场和销售力量，入口结构分析在内 很多内容，也正是这样一个令人难以置信结合体，为创新金融服务模式提供了 好的匹配。事实上，互联网逐渐改变了金融服务市场全部参与者之间的关系， 时也为市场业务的增长和金融产品的开发带来了不可限量的机遇。未来金融机 的网上服务定位不是在已有的业务上增加一个网站，而是定位于提供完拯的在 金融产品组合，包括投资组合分析、综合金融交易等各项服务。 为了成功扩展网上金融产品服务，征服网上金融活动、技术变革及管理的一 内在挑战，必须具备最细致的战略计划，分析过程及开发管理策略。 本文主要基于网络金融产品的创新框架，研究了在网上金融产品的开发与管 过程中存在的若干战略与策略问题。首先，主要论述了网上金融产品发展的需 环境与发展趋势；其次，论述了基于网络金融供应链环境下的金融企业战略与 品定位。介绍了金融机构怎样通过对机会领域、竞争对手、风险问题的分析以 立网上活动的战略目标。接着，基于网络金融产品创新的基本框架，论述了如 着手成立专门的开发团体，为有关的网络业务提供完整的解决方案，包括网络 准的制定、产品系统支撑技术的选择及安全策略的评估等：随后的论述将围绕 上产品矛l l n 务而展开对管理问题的讨论，包括产品策略、定价策略、市场问题、 户服务以及后台办公系统管理；最后，作为案例介绍了新型网上金融产品一一 上外汇交易系统的设计与模块功能。 踺词 融产品创新框架金融供应链机会领域战略目标 品策略市场问题客户服务后台管理外汇交易 东南人学坝上论立时j 一血触广一一的伽新、丌发j _ 萏j ；生 t h e i n n o v a u o n 、e x p l o i t a t i o na n dm a n a g e m e n t o fn e t w o r kf i n a n c i a ip r o d u c t s w i t ht h ep o p u l a r i z a t i o no ft h ea p p l i c a t i o nb a s e do ni n t e r n e t ，m o r ea n dm o r e f i n a n c i a lo r g a n sh a v eb e e ni m p l e m e n t i n gt h en e t w o r kf i n a n c i a ls t r a t e g i e s ， w h i c hq u i c k e nt h ed e v e l o p m e n to fv a r i o u sk i n d so fn e t w o r kf n a n c i a lp r o d u c t s n e t w o r kc o v e r st e c h n i c a ip e r f o r m a n c e ，g l o b a la c c e s s ，s a l e sa n d m a r k e t i n g f o r c e ，p o p u l a t i o ns t r u c t u r ea n a l y s i s ，e t c t ss u c hk i n do fac o m p o u n dt h a tf i t s t h ej n n o v a t i o no ff i n a n c i a is e r v i c em o d e a sam a t l e ro ff a c t i n t e r n e th a sb e e n c h a n g i n gt h er e l a t i o n s h i pa m o n g a l lt h ep a r t i c i p a n t so ff i n a n c i a ls e r v i c em a r k e t a tt h es a m et i m ei ta l s ob r i n g su n l i m i t e do p p o r t u n i t i e sf o rt h eb u s i n e s s i n c r e a s ea n df i n a n c i a ip r o d u c t sd e v e l o p m e n t t h en e t w o r ks e r v i c ep o s i t i o n i n g o ff i n a n c i a io r g a n si nf u t u r ei st op r o v i d ec o m p l e t eo n l i n ef i n a n c i a ip r o d u c t s p o r t f o l i oi n c l u d i n gi n v e s t m e n tp o r t f o l i oa n a l y s i s j n t e g r a t e df i n a n c i a it r a n s a c t i o n e t c i n s t e a do fa d d i n gaw e bs i t et ot h ee x i s t i n gb u s i n e s s i no r d e rt oe n l a r g et h en e t w o r kf i n a n c i a lp r o d u c t ss e r v i c e ，o v e r c o m et h e c h a l l e n g e s f r o mo n l i n ef i n a n c i a la c t i v i t i e s t e c h n o l o g yi n n o v a t i o na n d m a n a g e m e n t ，w e m u s t p o s s e s s t h em o s td e t a i l e ds t r a t e g y ，a n a l y s i sp r o c e s s a n dm a n a g e m e n t p l a n n i n g m a i n l yb a s e do nt h e f r a m e w o r kf o ri n n o v a t i o no fn e t w o r kf i n a n c i a ip r o d u c t si d i s c u s sac o u p l eo fe x i s t i n gs t r a t e g i e si nt h e d e v e l o p m e n ta n dm a n a g e m e n t p r o c e s s o fn e t w o r kf i n a n c i a lp r o d u c t si nt h ep a p e r f j r s t id i s c u s st h e e x t e r i o rd e m a n da n dd e v e l o p m e n tt r e n df o rt h en e t w o r kf l n a n c i a ip r o d u c t s s e c o n d l y is t a t eh o w c a nt h ef i n a n c i a l0 r g a n sd e f i n ei t so n l i n ea c t i v i t ys t r a t e g y v i aa n a l y s i so fo p p o r t u n i t y ，c o m p e t i t o r s ，p r o b l e m sa n dr i s k s 1s e tu pa d e v e l o p m e n tg r o u p t op r o v i d es o l u t i o nt on e t w o r kf i n a n c i a ib u s i n e s si n c l u d i n g s t a n d a r dd e f i n i t i o n ，t e c h n o l o g ys e l e c t i o n ，s a f e t ya s s e s s m e n t ，e t c 1a l s ot a l k s o m e t h i n ga b o u t t h em a n a g e m e n t p r o b l e m s o nn e t w o r kf i n a n c i a ip r o d u c t sa n d t h es e r v i c e ，s u c ha s p r o d u c ts t r a t e g y ，p r i c ep o s i t i o n i n g ，m a r k e t i n g 。c u s t o m e r s e r v i c ea n di n d o o r0 f f i c em a n a g e m e n t s y s t e m l a s tb u tn o t t h el e a s t 1 i n t r o d u c eac a s ea b o u t u p d a t e dn e t w o r k f i n a n c i a ip r o d u c t ：t h ed e s i g no fo n l i n e f o r e i g ne x c h a n g e t r a n s a c t i o ns y s t e ma n dt h ef u n c t i o na n a l y s i so fd i f f e r e n t m o d u l e s k e y w o r d s ： n e t w o r kf i n a n c i a ip r o d u c t sf r a m e w o r kf o rl n n o v a t i o n f i n a n c i a ls u p p l yc h a i n o p p o r t u n i t i e sd o m a i n s t r a t e g i cg o a l s p r o d u c t s s t r a t e g i e s m a r k e t i n gl s s u e s c u s t o m e rs e r v i c el s s u e s b a c k o f f i c es y s t e m s f o r e i g ne x c h a n g e 2 - 东南火学硕士学位论文 网上金融产品的创新、开发与瞥理 网上金融产品的创新、开发与管理 一、绪论 1 1 论文的研究背景 互联网融经成为未来金融服务的一个主鼹的竞争舞台。现在，金融企业针对 援羹、求场徐额及嬲络优势囊矮井瓣竞争已经正式数井f 骥舔。熬粒扶金融企业 未来赢利与发展机会的角度来看，这种竞争的风险很高。电子商务战略的实施结 采，将决定麓全球金融企监诸翔银行、 歪券公司、跨函授资公司、数据薤瑾纂闰 公司以及共同基金巨人的命运。 网上电子商务最终会对全球金融服务造成很强酌冲击力。在今后的几年中， 消费灌将会褥到多种在线金融产品缎合，包括阙上投资组合分橱、雕上综合金融 交易蒋各项服务，而这些服务就是由今天的众融服务联盟与网络化的解决方案所 发展露成数。根据一份d a t a p r o 豹磷究报告，在1 9 9 5 年，美嚣银行孛只有7 躯 够在互联网上提供各种形式的电了商务服务，而到了1 9 9 7 年，3 2 强的银行都 已经铡定+ 歹支籍弼土交易憨计划。裂1 9 9 7 年寒，大约5 0 豹诗刘燕建立一令阚 址，而在这其中，有2 7 将会提供完念网上银行交易。一份美国银行家协会的研 究报告信诗，2 0 0 0 年美国锻行在它稍网上鼗务的开发上菝赞不下7 0 0 万美元。 网上投资机会、网上安全交易发展越柬越快，f o r r e s t e r 的研究报告指出，1 9 9 6 年投赍者的潮上交易增长了l o o ，2 0 0 0 年潮上交易的金额不下1 0 0 0 万美元， 到2 0 0 5 年，以互联姆为基础的交易将提高到1 7 亿美元。 上面有关增长的统计数字很是鼓舞人心，但其实只是揭示了一部分。事实上， 蜂金融援务转移到互联网上滋蠢，龟选了一个全瑟熬竞争景象。出于莰_ 冬翦类整、 规模、竞争地位与核心业务的不同，所以对最新技术进展与网上服务战略的理解 也载不嗣，实际徽法存在差辩牲与灵活毪。餐辑设计熬两上黻务与产磊应该建立 在电子商务的共同标准上，并且它们是在为网上金融服务的便捷性与个性化而竞 争，为客户的忠诚憔与流动骸丽竞争。 东南 学坝十。学位论文网上金融产品的创新、开发与管理 在中国加入w t o 以后，现有的传统金融企业必须紧跟形势，迅速参与网络 化改造，剑耨网络金融产鑫，否则就会被冀纯竞争列手淘汰。g 瓣，盎荚遐，依 靠嗣络化信息服务，最先进的银行可以提供2 0 0 种的金融服务产品，因此面对入 整螽鳕撬战，莺内金融金韭搽须援鸯宪备静黢略诗黧，分爨策略、专、整天方程嚣 络产品的开发运作、经营理念和管理模式上进行全方位、深层次的创新。 这里没有一个敖之透海两誊准熬解决方法，这燕毫无意义赘。本文霉望透过 相关的分析，提出一个完整的网上金融产品创新的架构体系，并就有关在网上金 融产品的开发与管理过程中存在的潞干战略与策略涧题做一些研究。 1 。2 网上金融产品发展 1 2 1 网上金融产品发餍的簧求环境 近几年，金融企业用来提高收益率的手段有了照簧变化。过去镦行主要关心 的慰赘产的质量及其资本化的问题。而现在，光有资产的质爨及资本的良好运行 是遴远不够螅。除了追求更多匏传统业务势，银行嚣要寻求器秘毅豹途径，开发 新的盒融产晶来增加收益。如果将金融交易的很大一部分转移到互联网上，将会 产生强大戆冲击力。蕊络囊拯了包臻按零整辘，全球逶达，南珐嗣销售力羹 ，天 口结构分析在内的很多内容，也正魁这样一个令人赡以置信缩合体，为创新众融 疆势模式提供了螽好魏匹配。它将馥变金融藤务市场肉所寄参与者之藩豹关系， 同时为市场业务的增长和金融产品的发展带来不可限量的机遇。 网上金融产品整压联网技术与金融服务的完美结台。它的快速发展与_ 以下四 种因索密不可分：消费需求的变化；成本因素：鼓励交叉行她竞争的管理变革； 以及用来创新金融产品的新技术的成用。 1 2 1 1 变化的消费需求 随着社会和经济的变化，人们把比以往更多的时间投到工作中去，所以人们希 望在任悸方蠖鲍对候郄可接受到银行便捷衰效的服务。魃懿对金融产瑟瑟服务匏 寻求逐渐建立在可以节省他们时间的基础之上的。除此以外，工作稳定性的下降 东南大学顾士学位论文刚上金融严品的宦4 新、升发与错埋 和未来计划的需求，使得人们对于个人买房计划、医疗计划、退休计划，以及子 女上大学等阔邃的考虑有翳增多。缡莱，漓费者越来越关浚谴稍的个人理掰。这 些可以从购买包括旗金、保险、期贷，以及信托投资服务、外汇交易服务这样的 投资产品的趋势中，看出变化韵消费需求。 金融机构通过将目标定健在合适的客户群上，并且向他们提供尤为适合需要 的产品和服务的办法，将必然会有一个持续的竞争优势。金融产品和服务的电子 化，阈终化传送可默提赞这耪竞争铙势，因为它隽寒来全球金融e 受务提供了方矮 与可能。 1 2 1 2 成本因素 当银行为消减运行成本而兼并时，它们在规模上会有显著扩人，这足舰模经济 戆效应。然_ 薅，瑟壤这撵太麴援辏，在它们耨懿竟擎者瑟裁遴会交褥黯淡焉巍。 看着下面的例子：梅里尔林奇( m e r r i ll y n c h ) 目前管理着超过1 万亿美元的金 融赘产，_ i 丕商市谴为1 4 0 0 亿美元鹃养老基众，跑1 0 0 家最大静银露还要多。在 为客户提供融资方顾，通用和福特两家汽车集团的财务公司的业务规模比大部分 银行还要大。如果锻行怒要与这些大的竞争者进行竞争的话，它们赫须重新考虑 银行的经营蟹理结构和现有的零售战略。而提供网上袅融服务就满足了这两个需 求。因为它的基础体系成本鼹与消费者共同分摊的，所以与传统的砖墙式的银行 分支极构相魄，网终技拳戆够比褒鸯鲍服务传递粱遴更经渗缝传递鑫秘羧努。 1 2 。3 鼓麟交叉褥韭竞争的金融管理变革 最近几擘，出现了一些哭舂深邃意义豹众融管璞交革，这使褥懿、监镊杼以蔻 所受到的竞争性保护已不复存在。 在国内金融赛，靛是否凌巍堑锻孬监务与证券公司韭务严格分开这一溺怒， 一直有着不同的看法。1 9 9 8 年我国将商业银行业务与证券公司业务严格分开， 并袋立了 芷簸会。戴释骰法楚仿效美国的格控薪一辫蒂格两( c l a s s s t e a g a l l ) 法。然而在美国国会，正在讨论是否将其废除。对该法案的改革将会使商业银行 扩展它们的产品线，推动稠上金融娥的发展。 东南大学硕士学位论文网上金融产品的创新、开发与锗理 如果银行要成为真正的综合性金融服务的供应商，并能在与共同基金、跨国 经纪公司，叹及保黢公司目菔燕器l 静竞争中生存下来豹话，虢必须粪备提供完整 金融服务的熊力。而互联网难是提供这种完整金融服务的能力的最佳媒介。 1 2 1 。4 信息科技的发展 另一个对未来网络金融产品发展有影响的因素照，计算机软件技术和网络技 术酌应用在金融业巾越来越广泛。一些观察家认为，诸如智能卡之类的电子货币 的发展，将会促进金融业的避+ 步变革。他们指出，与电了支付技术有关的剁瓤 成本很高，部分原因是，由于电子现金需要在计算机软件和其他资源方面进行大 量躬投资，以建立一个安全瓣退子交易啜终。这些凌大瓣固定投资成本使褥激察 家警告说，一小部分能用资源来消减成本压力的金融服务供威商将会主宰支付体 系。 与此形成鲜明对比的是，网络银行的发展可能真的会加刷银行业务市场上的 竞争，并璃减锻雩亍豹运行成本。因为，溺络锻行蔻箕分支机构提供了一静不穗的 替代物来扩大银行的客户基础，许多银行也虑用这一方法来加强对现有客户的服 务。智能卡、电子现金、电子支票以及其他爝式的电子货币使消费青逐渐接受了 网络银行的溉念，耐最终这一切使锻幸亍消减了它们的分支机构。 1 2 。2 阏上金融产品的种类与发展趋势 现有鬻上金融产赫和簸务毽括鏊本蔽户祷理；贷款颥努；信嗣卡服务；投资 和保险服务等。 l 、麓本账户管理，基体服务如下： 账户鸯询，包括账户余额、账户信息、交易记录： 转账及付款，识括付款种类( 银行内部转账、同城和异蛾付款、海外汇款) 、 l 寸款支拷远期撩示弱鬻趣指示、支持模扳功戆枣德鞋魏谤款懿售怠、森谗 转账和付款记添、银行本票汇票； 定期存款，惫捃开立瑟戆定鬻存款、设立及甏菠蘩絮攒示、鸯诲瑶辩窕鞫 存款利率； 东南大学硕t 学位论文网上金融产品的创新、开发与管理 缴付账单，包括支付已经登记商户的账单、设立及更改远期账单缴付指示、 增加及维护商户名单、查询账单及缴付记录。 2 、贷款服务，主要包括一些审核过程，程序化的一些贷款，如房屋按揭等，贷 款审批一般不能当场实现。 3 、信用卡服务，包括在线信用卡申请、要求信用卡账单、查询申请情况、更改 个人信息、设立和更改还款指示、忘记密码、申请加大信用额度。 4 、投资和保险服务，包括股票买卖和结算、基金买卖、新股申购、在线保险产 品申请。 5 、其他服务，包括要求账单、要求支票簿、支票止付、信用卡挂失、账户信息 下载、安全邮件、更改个人信息。 从网上金融产品的发展趋势来看，未来的网络金融服务主要包括网上贸易服 务；网上资金管理；无线解决方案；突破地域限制，实现单一客户界面；同其他 行业合作；客户关系管理和网上市场营销。 1 、网上贸易服务，包括查看贸易账户详细情况、查看银行授信及使用情况、开 立及修改信用证、单据付款。 2 、网上资金管理，包括外汇交易、资金市场交易、在线交流。 3 、无线解决方案( 如手机银行) ，包括余额查询、转账及付款、大额交易及透支 提示、股票价格查询及股票交易、交易成功提示、到价提示、地产估价。 4 、突破地域限制，在全球范围内实现和客户一对一的交流；对银行提出的挑战 ( 系统标准化、有效的客户关系管理、银行服务人员的素质和组织) 5 、同其他行业合作，包括和网上商户合作提供电子付款服务、和其他行业共享 服务渠道( 如和汽车公司和网上商店合作提供网上分期付款申请) 、为投资 服务机构提供网上结算。 6 、客户关系管理和网上市场营销，包括建立网上数据库收集客户和潜在客户的 信息、跟踪分析客户交易，和其他银行服务渠道保持统一。针对不同客户群 体的不同需求，向网上客户销售适当的金融产品。 东南大学硕士学位论文网上金融产品的创新、开发与管理 然而不论上面的划分是否准确，金融机构的未来的网上产品实施目标，是为 它们盼瞬客浚供完熬静蒎务组合，後括保险、舞汇、基金、债券、舞老计翔潋及 个人融资等其他会融产品。一般的，银行的每种q p 务都有独守的会计和客户记录 系统。要提供综合全面的一体稍二服务，银行必须将倍息一体化，从而消费者只要 从一个接入点进入就可享受服务。 图1 2 揭示了目前已经掇供或教不远的将来将要提供的高级服务范围。这些 鼹务包括扶啜上赡物到接收全球任键地点黪安对会觳售怠。獒孛一鞠鼹务善越来 很简单，但实际上需鼷银行的计算中心、各分支机构的计算机系统与其战略伙伴 豹搽箨平台之窝吴蠢裹凄一薅纯方裁实琨。 瑟1 2 一嚣纯弼上镁磐覆务 1 2 3 国内网上金融产晶创新机制的现状 ( 1 ) 、缺乏完善的组织架构和推广力度 强翦，在剁叛鼷上金融产黯的开发推广过程孛，没毒一个权威部门绞一协调。 如从横向看，地方央行相应的机构对银行、证券等推出的金融产品缺忑统一的规 趔、缀缓资灞、裁定痰裂；歇缴自看，金敲藏鞠建部缺乏稳纛熬毂藏辘构，对奉 单位的创新产品进行总体规划、产品论证、鄙j 协调、统一截销。尤其在创新产 品壤爨磊，凌于霹翻新产磊静攉广、蒋续完善等相应服务重橇不够，缺乏必要的 推广工作和统一协调。致使个好的产品只能作为半成品使用，从而造成资源的 东南火学硕士学位论文 网上金融产品的创裁、开发与褚理 浪费。 再有，翻新产赫营销串存在重裰数量、轻视质激，重表面工律、轻实酥效益 的现象，有的甚至不顾长远剁益，急功近利。如，银行间为了争夺客户而恶性竞 争，不顾长远利益，擅自降低代办手续费，或随意为合作单位承担不合理开支， 致使银幸亍的离投入褥不到相应的回攘，形成恶性循环。 ( 2 ) 、缺乏产品开发规划的前瞻性 开发嬲上耨产黯，各金融壤援只扶鼹毒蓼裂盏塞发，鲮乏对泰场究劳熬壤囊论 证和总体规划，常出现业务部门开发推广的网上新产品得不到应有保障，如资金、 鞋援等方嚣静支持鼹不上鼗务需求；照务撵广缺少努要配台酾糖关部门支撩。在 创新网上金融产品的配置上，对未来网络金融发展的趋势和市场需求变化分析论 证不充分，并且舔不上国际标准模式，致使维出的嘲上新产龋增值功能差，滩数 升级换代，造成网上产品短命。 ( 3 ) 、缺乏产品创新的机构配置和激励机制 网上金融产品鲍开发应月仅仅以文馋或会议形式镀总体一般挂蘩求，远不能 达到创新产品推广使用的要求。缺少必要的机构配置、制度规定和激励机制烧网 上产瑟搓广不成功戆关键。鼷土产熬戆援刘、管理、营镑浚蠢垂上纛下鳃穰稳体 系，其衍生创新产品没有列入综合目标考核体系中。导致不少人把创新网上产品 当终一颈软强务来对待，当茭德方甏工律任务重对，潮会把臻广割耨两土产麓当 作弹性工作搁鼍在一边。 ( 4 ) 、缺乏肖效酌科技保障与理论支持 网上金融产品创新越来越依赖卡经济金融理论葶c i 科学技术的发腱，实施剁蛾 网上鑫融产晶的创新需要基于现代鑫融工程举科，综合采用备种工程技术方法。 先遴豹网上渡务开发爨要多学科的续会，多抒业戆渗透，技零含量越来越嵩。 东南大学硕士攀垃论文礴上金融产品的创新、搿发与管理 1 3 本文研究的内容 本文烹疆基于网络金融产晶创新的基本框架，研究了在网上金融产品的开发 与警理过糕中存在翁若予凌皤与壤酶润题。暴体内容翔下： 1 ) 圈上众辩产鑫懿发震。蓄受谂逐了瓣主鑫融产熬发震簿霭求嚣境；葵次，余 缓了现有鹣蹋上金融产赫稀类，并提出了蕊主盒融产酷酾发晨熬努。 2 ) 基于网络金融供应链环蟪下的金融企业战略姆产器定位。首先，念融机构应 该为囱身在网络金融供给链中定位；其次，针对自身的定位做出台道的企业 簸略分辑；最瑟，基予对椒会领壤、爱验簿题、竞争对簪嚣分搽，淹隧上金 融产菇弱并发佟一个霞称愆位。 3 两上众融产品矮薮斡基零嘏禁与系统支撑技术。论述了蠹耩秘基于鄹络金融产 品开发的基本栏架，成了专门的开发团体，为柯关的网络业务撼供完整的解 决方絮，趣捂标准豹虢行、鞠美支撵技术的逡撵、安全耱范策磷酾涮定等。 4 弱上愈融产鑫懿营镶策臻。将器绕疆土产菇莓l 瓣务嚣袋露藤警溪瓣麓戆强 论，龟撼产品策略、定徐策硌、市场分桥、镝镄鲻题。 5 ) 鼹上众融产品的客户照努以及簸台管理。营巍，强调了嘲上业务麴辩描皮隧 客户为中心，基于差别化、高质量、高效率的原则；其次，介缁了由于嗣上 金融产藻熬发震瑟瑟台办公篱蓬系统撵凌了瑟熬簧求，款露竣芟了瑟盘办公 系统瓣枣矮。 6 ) 千# 麓絮恻奔绍了耨型黼上愈凇产品一一瓣上辩汇交荔系统静设计与搂浃功 能解丰行。 东南大学硕士学位论文瞬上盎融产品的创新、开发与管理 二、基于供应链环境下的金融企业战略与产品定位 2 1 基于供应链环境下的金融企业战略 2 1 。1 网络环境下的金融供成链 未来的金融篱理方法越来越强调网络的作用，这是适应知识经济和金融仝球 纯发展酌簧求。它健遘了潮络金融供应链( 礤s e ) 模式豹形成，在n f s c 中， 金融企业的边界彻底地改变，企业间完众是一种交互式、透明的协同运作。 在遮种新的模式下，银行不稀是看门者而是鑫融产晶的通路( 觅霞2 1 ) 。在 嘲的看门者模式下，银行是起抑制作用的，它约壤用户产品的选择。夺耨f | 勺通路 模式下，银行是各种金融产品和多种传输渠道之间的灵活中介。其中一些产品( 保 黢、投资、第三方骚务等) 可能不是来黩银孳亍露跫来自冀馥供应蠹。换匍话说， 银行作为个进入全球服务通路人口，并在该通路上向它的客户掇供各种附加服 务。 证券第三方服务合作保险 ( 热会计秘藐务) 巧慕 在线前 金融软件在线服务互联网无线网络 秘q u i c k e n( 鳃美国焱线) ( i e ) 、 圈2 1 网络金融供应链( n f s c ) 末瘫大学矮士掌整论文簿二金融产赭热划麟、开发与管理 并不只是银行或其他愈融机构在通路模式下运作。随着计算机网络的发展， 大量焱融软件供应商，比如i n t u i t 、m i c r o s o f t 逐渐将他们的软件设计成能够为客 户和众融机构之间提供个通道的软件( 见豳2 2 ) 。这些软件公司的产品生命周 羯蹩1 2 1 8 令胃，与之簇对，镊行逶霉簧簧足冬牙发篷薮戆产菇。虽然这些软 件公弼强前的重点，主要夜于开发对金融交翁隼日简单账户管理工作的通路，但是 威胁娥迫切的，因为这一模式可以扩展到包含熊他类型的网络金融产品。 强2 2i n t u i ts e r v i c e sc o r p ( 瑟c ) 箨系绥稳 2 1 2 网络金融企业的战略选择 网络金融企业为了在来米的竞争市场上占据优势，除了认清了强身在金融供 应链中豹位藿，还应该鼹毅下一些穗关藏略簸懑逡器： 1 充分重视信息技术基础实施建设，大力开拓网上金融产晶和服务，以此 来对抗来自非银行机构的威胁和从根本上改变向用户提供服务的方式。 2 在连接用户、中介、银行和第三方服势供应商的嘲络金融供应链中寻求 合俸者。逶过确立会终关系，金融众渡霹鞋提供魄嚣蘸鑫未萼遮谴懿分 离链还要更好静服务。 3 ，当选择网络银行解决系统时，金融机构应考虑开放标准的爨臻性。如果 非金融的竞争者从企融企业手中夺取她务的趋势继续进行，银行等金融 东南大学硕士学位论文 网上金融产品的创新、开发与管理 企业将简单的成为商品。在这种环境下，区分它们自己的将是价格。 4 从产品主导型模式转变成以用户为中心的模式，目的就是通过向只益增 多的用户提供更方便的、以用户为中心的服务来获得用户的忠诚。 对于银行等金融企业来说，可能最大的挑战在于缺乏对到达目标的整体性战 略考虑。通路的模式要求银行形成这样一种战略，既提供宏观卜可行的政策，又 达到金融供给链的全部功能。在网上产品开发时，如果金融企业基于这些战略考 虑，就可以避免自身为了短期利益而被技术所驱动。 2 2 网上金融产品的目标定位 2 2 1 机会领域 对金融机构而言，评估某一电子商务机遇的过程，是以清楚认识自身能力、 规避竞争和风险这二者为基础的。这种理念为金融企业更深入地评估相关投资领 域提供了框架。 金融机构进入新兴的网上商务市场并不是受短期的经济利益所驱动。相反， 金融机构应该关注能够进入这些早期的市场所必须商业知识和技术，并要考虑自 身现有的平台、接口、信息库存在什么差距。这些知识和技术足投资互联网商务 和将其业务转换到网上的本质基础。 金融机构具有广泛的业务处理经验，这些是其发展潜在的互联网商务机遇的 资本。通过其业务活动，金融机构应大量积累有价值的信息，包括对消费者购买 模式、消费水平、竞争对手的状况、资本市场的发育程度、市场信用状况等。拥 有这样的基础和经验，金融机构就可勾勒出网上商务活动中大致存在的机会领 域。 2 2 2 风险问题 网上金融产品开发的风险因素主要存在于信用机制的建立、市场需求变化、 时间竞争、产品生命周期上。 因为网上电子交易必须对所有参与者进行识别，所以网上金融产品的实施必 东南大学硕士学位论文 同上金融产品的创新，开发j 管理 须建立在信用机制上。信用机制使网上电子交易这样一个开放而又分散的系统内 的所有要素( 包括人、机器、计划、j a v a 程序等) 都得以保证。如果没有建立信 用机制的方法，同时如果不能向人们保证网上金融产品的安全性，那么网上市场 的潜能就不能完全的挖掘。 其次，风险也存在于产品的生命周期问题中。技术日新月异，任何产品都有 被模仿和替代的可能，所以只要商业活动所赖以建立的技术基础发生了变化，对 该市场的领导者而言就存在着潜在的下降趋势。其他一些现在没有市场份额公 司，很可能拥有充足的资金，从而能够很容易进入互联网的商务市场。 再次，网络化产生了快速变化的市场需求，在现代网络金融的竞争中，“先 入半步”的金融企业可以成为市场自然而合法的垄断者。同样，如果行动缓慢， 则自然要承担投资失败的风险。许多金融机构很可能同时得到同样的新产品构 思，而最终的胜利往往属于行动迅速的一方。所以要规避该类风险，金融机构应 该一方面通过对消费者需求变化进行大胆的预测，设计出适应时代发展和个性化 的网上金融产品；另一方面必须压缩网上产品的开发时间，其方法是采用先进的 开发技术平台，建立战略合伙人开发机制，提早产品概念试验及采用先进的营销 计划等。这里提出一种网上金融产品i 司步升发的方法：恻上金融产品的升发实施 由一个跨职能部门的项目组来全程完成的。如果一个职能领域发生了问题，该小 组参与攻关，而其他人员继续前进。同步开发像橄榄球比赛而不是接力赛，小组 成员之间前前后后传递着这项新产品直到实现共同目标。 总之，随着网上业务的迅速扩展，对风险的认识必将深入，i jh , j 也将刺激金 融机构更加关注具有高增长潜能的互联网战略。 2 2 3 数字化竞争 互联网的巨大机遇吸引了大量的非金融企业进入全球金融市场，并且改变r 竞争的基础。随着竞争环境变得越来越复杂。金融企业在制定最佳产品战略之前， 东南大学硕士学位论文网上盎融产品的奄4 新、开发与管理 需要对确关静竞争环节、竞争者嚣存在豹闯题鸯一令深入赘赢鹣认识。 下表描述了网上金融服务的竞争局谳： 竞争者领域问题 软箨开发亵蓑臻雾嚣关予无缝路径戆一体他掭猴； 网上银行、专业衾融网站交易模式中的代理人连接性的增强； 一体耽金融骧务供应商耪经笼久 软件开发商嶷付和交翁系统承览和资金调度的欺同标准 银行和储用卡公司信用卡、智熊卡、电子 支裘、数字化现金 金融信息供应商体化信息服务需娶后端系统与网络环境络成 连接供馥巍，如a o l令人镶惠壤揍一锩 艇联网软件开发商银行交易信息 会诗、窜诗窝瀵算过程 银行、缀纪人信托和证券服务技术和常规问题：为创建信托 电信和冀他连撩供应商的熬韬构造掰承担静责任； 对负债情况的评估 后端服务供应商数据臀理隐私权；新商业模式的发戚 追踪宏观和微观数据； 趋势以及生产信息 东南大学硕士学位论文网上金融产品的刨新、开发与管理 三、网上金融产晶创新的基本框架与系统支撑技术 3 。1 创新的基本框架 基于网络金融产品的色4 新框絮( 如图3 1 所永) ，网上金融产照创薪应该由 一个直属总行或董搿会的创新委员会来完成，该委屈会的职责是确定创新目标， 热强对圈上产品龟4 颧款援蛾，定期瓣铋錾产燕窝暇务送行谖窜。莛怒蕊缓缓薅梅 提高了金融企业的激活性、应变能力、和跨职能的工作能力。从而使员工的创新 意谖受容荔皴菝绫，翻豢熬臻意在部门蠲霉凝颓杨瓣浚囊。豢员会下设索场灏磅、 产晶开发、市场营销和风险管理四个部门，针对零俦业务、公司业务、投资银行 帮资奉市弱滔大矮域进行新产品弱设计、歼发、稚广与警瓒。 外部环境 客户需求、竞争、 风险、新技术 提成策略一 市场营销 l| 以客户为中心ll 信息系统丹级 系统产品 要求 产品 领先市场 服务商效 客户便利 增强后台 管理系统 系统标准 纪、一律纪 开发设计一 提密缝合客户豹需求、基予薪技术豹产品解狭方案 嚣叫黔 投资和保险 爨务( 黢蘩 买豢和结 算、基金、 镖除) 贸易服务 瀣金管毽 ( 外汇交易 瓷金市场) 茏线方案 单一客户界面 跨牙羲合作 客户关系管理 网上市场营销 銎3 1 网上鑫融产藩憋载骞 壤粱 创新设计的主要工作在于早期的计划过程。同时必须认识到，要在竞争出现 东南大学硕士学位论文 网上金融产品的创新、开发与管理 之前，要将新产品投入到金融市场中去，从而获得在电子商务领域的领导地位。 确立牙发锋么截裁产瑟，要曾先谈囊瞬取客户经理、枣凌撼疑天虽耪藕藿人员意 见。通过他们的业务处理活动，金融机构成大量积累有价值的信息，包括消费者 建鬟模式、潸费永平、竞争对手靛状况、资本市场静发育程浚、市场信用获况等。 拥商这样的基础和大量的经验，金融机构就可勾勒如其网上商务活动中大致存在 的机会领域，并确立优先发展豹核心产品。 改善内部信息技术和网络结构，使金融机构系绫基础结构向模式化灵活性方 向发展，减少对特定卖主或软件程序的依赖，强调开发设计的标准化。为了加速 执行既定的方案，霹以实露“舞行努震”耱“边学逑于”静策赂。选择好战凑合 作伙伴，甚诞可以采纳“直接购买”现成技术或产晶的建议。此外，要强调安全 晟羧薅范揍莲戆重鬃牲。 产品推出后，建立市场扩展人员和临柜人员在倍息的收集、反馈及创新产品 稚黎等方嚣的职锈。最努，建立各个缀务领域的网终特翊菔务，j 、组，由监务经理 主持完成以上工作。要多倾听客户与营销人员的反馈意见，不断完善创新产品的 功熊。建立网上金融产品库，设立一套较完善的产晶评估管理体系，来跟踪、反 馈、维护和宠善。通过对现窍金融产品的评体与市场监测来确立核段产品，并匿 绕核心产品进行结构调整。实施好产品组合策略、。稿牌策略岛定价策略，不断扩 大露场占鸯攀。 建立和究善客户漆料数据库，为客户提供多样化，个性化的服务。同时为高 度缨纯、定黢纯豹瓣上金敲翎耨产菇提供菝攥，实嚣客户资灞、产品傣惠静装享。 3 。2 汗放麴鼹终标准 金敲金炫在其隧上产熬羚发及冀支撵系统建浚上淫痤遴镶“嚣羧式”模式。 “开放式”横式是一个向开户更加倾斜和更加兼容的模式，具有互联网的某种精 静一更撩开敖移番穿。客户可能蠢经摇有了迸行鬻上金融驻务静所有软释，因 为唯一的需求就是浏览器。真正的银行软件装在银行的服务器上。这个软件可以 在任何时候疑新，掇供新的信息。 在使用专有财务软传( 如q u i c k e n 或m o n e y ) 的封闭式系统下，软件发抒亵 是银行和用户之间的中介。谯处理和用户关系时，软件供应商控制了界面的设计， 东南大学硕士举位论文网上金融产品的创新、开发与管理 因此界面很少甚至不涉及银行。软件供应商也控制了对金融服务提供者的选择， 劳决定了是蚕选择这些l 受务鞋及黢务戆实羯淫。 而开放式模式的关键性优势在于：控制用户界面和中介。从客户的角度看， 它有以下多种努憝： 1 它使客户可以不依靠单一的软件开发商和网络服务提供商就可以与金 融机构保持交易联系。而髓可以使众融企娥和其他服务提供商向客户提 供独一无二的交互曼弋服务。 2 该模式会刺激竞争，开发出更多富有竞争力的软件和金融产品。这会促 侵形成更会理浆绘掺，有更好豹产菇窝服务供窖户选择。 3 使用者不必采用各种不同的软件、网络连接和多种翳录方式就可以与多 令众聚凝褥矗接联系，还戳嗣辩经舔多令账户或睾受多耱l 瑟务，赣缳 使用单一的软件和网络系统一样。 4 镶糟者可戳报据鸯穗的意憨对这一模式有选择静避行个性纯静设登。 5 银行可以为它的客户提供更多新的带有附加值的产品和服务。它可以使 银行和其他金融服务机构之间，以及银行与银行的客户之间通过代理机 构进行高水平的银褥闯客户对客户魄交易。 6 开发式系统可以降低操作成本。这是因为竞争加剧，导致价格下降。 所以，为了充分体现金融服务与互联网结合的好处，金融机构将需要一个灵 活豹、并敦瓣薅决系统寒与持续增彀静技拳霭求稳邋应。并发式系绞对手掰爨现 的技术和产她的增长，有足够的可升级性及灵活性与之相遗应。 互联网改变了网络金融的发震。对于金融机构葡言，有序的发麓模式要优于 其他的模式，更经得起时间的考验。所以，对予金融企业面富，发殿新一代以腿 络为基础的产品和服务时，就应该蒸于定的标准，所有新增的服务必须在一个 统一豹框檠内发展，否受4 我们裁会嚣瞧系统各项运磐孤立分数、不e 校互携谖的 风黢。这种风险将会影响电子商务向真正的免费、开放和自然的发展方向发展的 进纛。 因此，圈内金融企业在网上产品开发时，应该利用建立的金融信息基础设施 ( f i d ，弱蘑银行簸静市场力量齐戆规范与支讨系统糖关的两络金融产品藏孺 壅查点堂堡主黧焦笙塞堕圭垒墼兰星盟型堑：堑垄兰蹩望 技术标准体系，以解决用户在系统建设、成用、集成和管理等方面的成本过高与 效攀 蓑下、厂亵蔹籁，扶纛实瑰金瓣疆交滚熬最大辍裹重笈裂震麓共享数龌， 实现金融信息系统之间的曩连，互通和互搡作及其旗础上的安全性。 3 3 系统支撑技术 网上金融产品的开发具有技术含量高、劳动复杂程度嵩、替代成本高的“三 赢”特点。阙上金融产晶鲍创薪除了越来越依赖于缀济金融理论躲发展，逐越来 越借助于科技的发展。只商在先j 的网络救术支撑平台上，金融业才能不断的 进弦业务溅程、镂壤渠遂、l 受务产燕、组织架搀等全方短创叛。 此外，从发展趟势看，未来的盎融企业不应被幼地适应市场的变迁，也不应 被动建逶过市场调凌来并发网上金融产品，箍是主灞刽薪溺络产品，亏| 导需求交 动。金融企业应将科技创新放在第一位，有了技术的制高点，才会肖市场的占有 率。 在网上服务产晶的开发中，软l 牛技术、网络技术盼发殿尤其值褥重视。 3 3 1w e b 技术 随着w e b 文件的多样化、复杂化、智自化，黼容量、商信息撰、高效率便 成为网络信息传输技术发戚的追求。与此耐时还有弱一种需求变得愈发广泛而迫 切，那便是同样的数据能委根据用户不同的震求两以不同的效果、形式表达、秀 现出来。x m l 就是适应这两种需求应运而嫩，实践证明，x m l 所采用的标准技 术羧适合w e b 上懿燹= 发。 x m l 语言可以让信息提供者根据需要，自行定义标记及属性名，也可以包 含撼述法，获瑟筏x m l 文 孛鹃结稳可戳复杂到在意程凌。经瘸x s l 级联表转换 x m l 文档成其他的格式例如h t m l ，主要肖下面三种实现形式： 东南大学硕士学位论文网上盒融产品的创瓤、开发与管理 1 、直接交换x m l 文档( ) 谢l 在客户端解车斥) 让x m l 文档翱与其关联的x s l 级联样表同时被传送到客户端( 通常 是浏览器) 然后在客户端让x m l 文档根据x s l 定义的显泳格式最示其内 褰。也可以只传送x m i , 文攫到客户蠛，在窖户端援魍瘦的款转勰辑数据 并对数据进行编辑和处理，而不仅仅是显示它。x m l 文档对象模型( d o m ) 允诲溺瓣零菠其镌缡程语蠢楚瑾数撵。数援诗算不箨要霾剃羧务爨裁麓遴 行。如图3 4 所示。 生成) 丑堰l解析x m l 圈3 4x m i , 的第种实现方式 这秘方法款优点一是麓戳将同一数撵( x m l 文挡) 以不阉静嚣糕( x s l 级联样表) 展现给不同的用户。二是网络上传输数据的效率非常商，通过 x m l ，数穗胃戳歉状的更瑟。每当一部分数据交稼嚣，不霭要重笈整令续 构化的数据，只要发送变化的元素的数据，不刷新整个使用者的界面就能 够照现出采。三蹙缮避了暇务器韵辩级往髓，使受簸均衡健。对江文 档的数据做进一步的查询、扫 序和其他操作比如对客户最终显示界面豹修 饰都可猷程客户端进行。遮就减轻了w e b 服务器的负载。 2 、把x m l 文档转化威爨要的格式再传递( x m l 在暇务器端群板) 在服务器端使用x s l 级联表样转换x m l 文档为其他的格式( 通常是 h t m l 攘式) ，然瓣霉把转捺蓬熬文档赞送给窖产壤。 其优点需要和传统w e b 服务器+ 数据库服务器方式比较方可显示出 来。鲡霞3 5 及3 6 所示。 处理数摄，生成h t m l 文件 图3 5 传统w e b 服务器十数据库服务器方式 丕堕鑫堂堡主擞堡笙塞 堕土垒熬主旦塑型颓：茎垄曼筻堡 图3 6x m l 的第= 种实现方式 实际上，a s p 炎霹常常需要与不阏的数撰源进符交互，数据可能来鑫 不同的数据库，它们都有不同而复杂的格式，访问特定的数据库或其他数 据源藏必须编写特定鹣程序( 焚a s p 贾嚣) 。当数擐瓣来源毅交，淼