国际结算名词解释.doc

3、国际结算的内容：结算工具+结算方式+结算单据（1）结算工具包括货币现金、票据（汇票、本票、支票等）。（2）结算方式主要包括现汇结算中的（属于商业信用的无证支付即）汇款和托收与（属于银行信用的有证支付即）信用证。（3）结算单据国际贸易中的物权凭证和附属凭证；包括基本单据，如商业发票、提单和保单等贸易中必不可少的单据，以及附属单据，如产地证明书、品质检验证明书和卫生证明书等根据不同的规定和要求，由出口商向进口商另外提供的单据。二、国际结算产生与发展 1.首先是从现金结算发展到票据结算 2.从买卖直接结算发展到通过银行结算3.货物买卖变为单据买卖4.从人工结算变为电子结算二、票据的特性设权性、流通性、无因性、要式性、文义性、货币性、债权性、提示性、返还性、可追索性设权性：票据一经做成，即产生债务、债权。票据为持票人创设金钱给付请求权，而非证明原有的债权。流通性：通过直接交付或背书后交付完成转让。特点：1）票据转让不必通知债务人2）正当持票人的权利不受前手票据权利缺陷的影响。3）票据受让人获得全部票据权利，能以自己的名义提出起诉。过户转让（assignment）非流通 特点：书面形式转让通知原债务人或登记过户受让人权利受前手缺陷的影响 当事人：转让人、受让人、原始债务人交付转让(transfer) 准流通或半流通特点：交付背书转让不通知原债务人受让人的权利受前手权利缺陷的影响 当事人：转让人，受让人 流通转让(negotiation) 完全流通特点：正当受让人权利优于前手，不受其缺陷的影响 提示性：票据上的债权人请求债务人履行票据义务时，必须向付款人提示票据，才能请求付给票款。持票人不提示票据，付款人不必履行付款义务。返还性：持票人领到票款时，应将签收的票据交还付款人。该票据经正常付款即被解除责任而归还付款人的档案。票据不能无期限流通，一旦付款即结束流通。所以，票据模仿货币功能是有一定局限性的。票据的作用：支付，流通，信用，融资基本当事人：出票人（drawer）受票人或付款人（drawee）收款人或受款人（payee）其他当事人：背书人（indorser）承兑人（acceptor）持票人（holder）保证人（guarantor）英美法：1882年英国票据法。大陆法系：日内瓦统一法汇票：BILL OF EXCHANGE OR DRAFT是出票人签发的，委托付款人在见票时或者在指定日期无条件支付确定金额给收款人或者持票人的票据。绝对必要的记载项目： “汇票”字样、无条件付款命令、确定的金额、付款人的名称、收款人名称、出票日期、出票人签字。相对必要的记载项目： 出票地点、付款地点、付款日期任意记载的项目：担当付款人、预备付款人、必须提示承兑及其日期、不得提示承兑、免作拒绝证书、免作拒付通知、免于追索1.汇票金额必须用文字大写和数字小写同时记载，在汇票上“exchange for”后面填写小写金额，在 “the sum of”后面填写大写金额。2.收款人也称受款人（”抬头”），是票据最初的权利人，即第一次的债权人。限制性抬头：特定人，不能转让 如：Pay to John Brown only指示性抬头：特定人的指定人，可以经过背书转让如：Pay to the A Co.来人抬头：这种汇票不指定收款人名称，而只写明付给持票人或来人。如：Pay to bearer3.付款日期：见票即付、出票后定期付、见票后定期付、定日付款4.汇票的种类：按付款时间不同：即期汇票(见票即付 如Pay on demand ,Pay at sight, Pay on presentation)和远期汇票(出票后定期付、见票后定期付、定日付款)按出票人不同：银行汇票和商业汇票按承兑人不同：银行承兑汇票和商业承兑汇票有无附属单据：光票汇票(银行汇票)和跟单汇票(商业汇票)按基本关系人不同：一般汇票和变式汇票其他标准：本币汇票和外币汇票；国内汇票和国外汇票5.出票和背书是汇票、本票和支票三种票据共有的行为，承兑是汇票特有的行为。6.背书的性质：1）背书具有不可分性。即转让的汇票金额必须是汇票上的全部金额并且受让人是唯一的，如果仅将一部分背书转让或转让于数人，这样的背书是无效的2）背书的单纯性。即背书不得附有条件，若背书违反单纯性仅视附加的条件无效，对背书的效力无影响。6背书转让的方式：1）特别背书：记名背书,特点是：内容背书完整，记载支付给被背书人的名称,并经背书人签字。记名背书的票据，可以继续背书转让。2）空白背书：无记名背书，不记载被背书人的名称,只有背书人的签字。被背书人可继续转让。 签名后转让，会被追索。可在被背书人一栏记名，也可不记名。 不签名，直接交付转让，不会被追索。可在被背书人一栏记名，也可不记名。3）限制性背书:指支付给被背书人的指示中带有限制性词语，以防止汇票继续转让的一种背书。凡做成限制性背书的汇票，是不可转让和流通的，汇票持有人只能凭票取款4）托收背书:记载有“委托收款”字样的背书。 背书目的：不是转让票据及票据权利，而是委托被背书人代为行使票据权利。因此，被背书人不能再转让票据，背书人对任何后手不承担责任；被背书人可以行使票据任何权利，请求付款权和追索权。5）质押背书：是背书人以票据的债权作抵押物而对票据所作的一种背书。通常注明该票据系作某笔贷款的抵押，以明确用途和责任；这种背书并非票据债权的转移，背书人可以赎回票据。6）其他背书：如记载“不得追索”( without recourse )字样的背书。其效力仅限于背书人和直接被背书人之间，其他后手不受此约束7.融通汇票：被融通人开出融通汇票，没有付给对价，要求融通人承兑汇票，再交给贴现人予以贴现，把净款立即付给被融通人使用，等到汇票到期日，被融通人把应该还款的票面金额交给承兑人（即融通人），此时贴现人向承兑人提示要求付款，承兑人使用被融通人交来资金付款给贴现人，结清这笔融资业务支票；CHECK 是以银行作为付款人的即期汇票1.抬头人不同：记名支票和无记名支票（来人支票）2.有无付款限制：普通支票（开放式支票，未划线支票）和划线支票3.可否提现：现金支票和转帐支票4.是否保付：保付支票和普通支票支票的保付与汇票的成堆的区别：1）支票保付后不再受提示期限的约束，但汇票承兑后仍须在规定的期限内做付款提示；2）支票保付与否是付款人的自由，持票人不得以付款人拒绝保付而行使追索权，但若汇票付款人拒绝承兑，持票人即可行驶追索权；3）保付支票若遭拒付时，持票人不能对保付人以外的其他人追索，但汇票承兑人若拒绝付款，持票人可以以此为由而转向其前手追索；支票的保付是建立在出票人与付款人已有的资金关系之上，但汇票的承兑不需以出票人与付款人之间是否存在现实的资金关系为前提。汇款（汇付）：REMITTANCE1.当事人：汇款人(remitter)在进出口业务中通常是买方。收款人(payer or beneficiary)在进出口业务中通常是卖方。汇出行(remitting bank)接受汇款人的委托，办理汇出汇款业务的银行。4) 汇入行(paying bank)又叫付款行或解付行。汇入行通常是汇出行的联行或代理行。 2.汇款的种类及业务流程电汇（T/T）信汇 （M/T）凡金额较小或需用不急的，用此种方式比较合适。票汇（D/D）3.三者区别:从支付工具来看，电汇方式使用电报、电传，或SWIFT，用密押证实；信汇方式使用信汇委托书或支付委托书，用签字来证实；票汇方式使用银行及其汇票，用签字证实从汇款人的成本费用来看，电汇收费较高从安全方面来看，电汇比较安全从汇款速度来看，电汇最为快捷从使用范围来看，电汇是目前使用最广泛的方式；信汇方式很少使用；票汇介于二者中间4.汇款的解付:是汇入行向收款人付款的行为。5.汇款的偿付俗称拨头寸:是汇出行在办理汇出汇款业务时，应及时将汇款金额拨交给其委托解付汇款的汇入行的行为。托收COLLECTION1定义：出口人开立金融票据（商业票据）委托银行代为向进口人收款的一种支付方式，债权人出具债权凭证委托银行向债务人收取货款的一种支付方式。2.当事人：委托人PRINCIPAL（出票人）债权人，通常是出口商，即委托银行办理托收业务的客户。付款人DRAWEE/PAYER债务人，也是汇票上的受票人（若有汇票），通常为进口商。托收银行REMITTANCE BANK接受委托人委托，办理托收业务的银行，也称寄单行，一般是出口地银行。代收行COLLECTING BANK接受托收行委托，向付款人收款的银行，通常是托收行的国外分行或代理行。提示行PRESENTING BANK向付款人做出提示汇票和单据的银行，可以是代收行委托与付款人有往来帐户关系的银行，也可是代收行本身。需要时的代理CUSTOMERS REPRESENTATIVE IN CASE-OF-NEED在发生拒付时，由委托人指定付款地代为处理货物存储、出售、运回等的代理人。3.基本做法：出口商按买卖合同先发货，开立汇票连同商业单据向出口地银行提出托收申请和托收指示书委托出口地银行（托收行）通过其在进口地的代理行或往来银行（代收行）向进口商收取货款。光票托收CLEAN COLLECTION卖方仅开立金融票据而不附带货运单据委托银行代收收款。主要用于小额交易、预付货款、分期付款及贸易的从属费用等跟单托收DOCUMENTARY卖方整套货运单据附带金融单据或不附带金融单据的托收。(付款交单、承兑交单)直接托收跟单托收的交单条件：付款交单D/P卖方的交单是以买方的付款为条件，银行仅在买方付款后才把商业单据交给买方，损失利息和运费1）付款交单D/P at sight：代收行提示跟单汇票给付款人要求其付款，而付款人见票即付后，代收行才交单给付款人的一种交单方式。2）付款交单D/P after sight：代收行提示跟单汇票给付款人要求承兑，付款人承兑后由代收行保管全套单据，于到期日提示付款，付款人付款后代收行才交单给付款人的一种交单方式承兑交单D/A代收行在付款人承兑远期汇票后，把货运单据交给付款人，于汇票到期日时由付款人付款的一种交单方式。风险较大，可能钱货两空跟单托收的风险防范：1、从出口商角度1.调查买方的资信情况和经营作风，掌握适当的授信额度，远期托收一般不超过90天。2.进口国的贸易制度和外汇管制规则，贸易管理和外汇管制严格的进口国和地区不宜采用托收方式。3.解进口国的商业习惯。如，芬兰、德国、希腊等国，要“货到付款”，而拉美一些国家，托收支付方式下的汇票付款人，不论即期或远期汇票，均要在货抵目的地后才能办理付款或承兑，甚至将付款交单按承兑交单处理。4.调查进口地仓库情况，避免被拒付时货物无法仓储。5.进口地对相关货物的市场情况。托收适用于市场价格相对稳定，品质稳定，交易金额不大的商品。避免买方拒付时无法很好出售。6合同尽量以CIF或CIP，自办保险，在买方未偿付货款前货物出险，可独自向保险公司索偿。在CFR情况下，可投保“卖方利益险”7求买方预付一部分货款，作为跟单托收方式的条件。8.在进口地安排可靠的代理人，在发生拒付时由代理人出面料理。9办理出口信用风险以规避收汇风险10不要做成以进口是为收货人的记名提单乙方在未经付款，货物就入进口商之手。海运提单的收货人一栏应为空白抬头，且托运人一栏不能填写进口商名称2、从进口商角度而言：（1）必须事先对出口商的资信、经营作风有深入全面的了解（2）对进口货物的销售趋势和市价趋势要进行预测和了解（3）严格审单。单据与合同、单据与单据必须一致才能接受单据。（4）订立贸易合同时选择对自己有利的交单条件和价格条件3、从银行角度而言：（1）严格按照委托人的托收申请书各项要求办理（2）在办理托收业务时，争取时效，加强复核及业务全过程的监管（3）托收项下的融资对银行的风险较大，办理业务应格外小心谨慎。托收风险：从跟单托收看，付款交单风险较小。因为付款交单条件下，只要进口商未付款，物权凭证仍掌握在代收行手中，仍属于出口商所有。但是，这并不等于没有风险损失。如果进口商不来付款赎单，则出口商仍要负担以下诸多损失：出口商的卖方贷款利息（如果有）；双程运输费用（如果将货物运回本国处理）；在进口国港口存仓、保险、支付代理人的费用（如果货物寻求当地处理）以及货物临时处理而带来的价格损失、银行费用等。承兑交单风险最大。因为承兑交单对于出口商来说在收到货款之前已经失去了对货物所有权的控制，将完全要依靠进口商的信用来收取货款了。承兑交单的风险损失有：货款的损失、出口商的卖方贷款利息（如果有）、运输费用、办理各种单证的费用、银行费用等等。假如托收委托书允许远期付款交单凭信托收据借单，则风险损失如同承兑交单。光票托收的风险损失是托收款和银行费用（一）对出口商的融资1、托收出口押汇(outward bills)是指托收行买入出口商开立的跟单汇票及/或装运单据，又称议付。出口商向银行融资的主要方式。出口押汇的特点：目的是融资；以购买或抵押全套货权单据为基础；有追索权2、贷款托收项下贷款相当于部分贷款作押汇 3、使用融通汇票贴现对出口商融资（二）对进口商融资1、凭信托收据借单银行对进口商的融通允许进口商在付款前开立信托收据（T/R）交给代收行，凭以借出货运单据先行提货，以便出售，待售得货款后偿还代收行，换回信托收据。是D/P的变通。2、凭银行担保提货3、使用融通汇票贴现对进口商融资包买票据（福费廷）与国际保理的比较对于出口商来说，福费廷与保理均是由出口商以无追索权方式将应收账款出售给包买商或保理公司，从而当即获得出口销售货款。但两者有以下显著区别：福费廷主要为大型资本货物交易提供资金融通，而保理的服务对象多为普通商品交易。包买商习惯于为客户的一项交易提供一项融资服务；而保理商提供的是综合保理服务务，而且在一定期间内(如一年)保理商要多次为同一客户办理贸易结算与融资。包买商可为付款期限是6个月至10年的资本货物交易提供中长期信贷融资；而保理商多为普通商品交易提供服务，所以只提供付款期限为180天之内的短期贸易融资。 包买业务需出口商提交经由担保人担保的票据，保理业务无此要求。 保理和福费廷业务比较相同点：与贸易融资相关的金融产品对应收帐的购买固定利率融资出口商将风险转嫁保理商或包买商不同点 forfaiting factoring购买的为可流通凭证 不可流通应收帐100%货款融资 约80%货款融资180天以上中期融资 180天以内短期融资可有选择性地叙作 出售所有合格应收帐信用证结算方式 O/A或D/A方式无追索权 有/无追索权即期付款只需在汇票固定格式栏内打上“at sight”。若已印有at sight,可不填。若已印有at_sight,应在横线上打“-”。（1） 见票后XX天付款，填上“at XX days after sight”，即以付款人见票承兑日为起算日，XX天后到期付款。（2） 出票后XX天付款，填上at XX days after date，即以汇票出票日为起算日，XX天后到期付款，将汇票上印就的sight“（3） 提单日后XX天付款，填上“at XX days after date of B/L”，即付款人以提单签发日为起算日，XX天后到期付款。将汇票上印就的“sight”划掉。（4） 指定日期付款，指定X年X月XX日为付款日。例如On 25th Feb.1998汇票上印就的sight应划掉。这种汇票称为定期付款汇票，或板期汇票。五、福费廷（包买票据）出口商向进口商提供货物或服务后，包买商从出口商那里无追索权地购买已经承兑的，并通常由进口商所在地银行担保的远期汇票或本票。六、国际保理供的一种将贸易融资、销售