货币银行学重点

货币银行学重点货币银行学重点 一 名词解释 金融市场 统一市场体系的一个重要组成部分 属于要素市场 是联系其他市场的一个纽 带 货币市场 又称短期资金市场 是指交易资产期限在一年以内的金融的金融市场 资本市场 又称长期资本市场 是指交易资产在一年以上或没有到期期限的金融市场 期权 也称选择权 是指在未来一定时期可以买卖某种商品或资产的权力 回购协议 按照交易双方的协议 由卖方将一定数额证券临性地售予买方并承诺在日后将 证券如数买回 同时买方也承诺在日后将买入的证券售给卖方 名义利率 包含了通货膨胀的利率 实际利率 物价不变从而实际购买力不变条件下的利率 基准利率 在多种利率并存的条件下起决定作用的利率 货币需求 在一定的资源 如财富拥有额 收入 国民生产总值等 制约条件下 微观经 济主体和宏观经济运行对执行交易媒介和资产职能的货币产生的总需求 基础货币 又称为强力货币或高能货币 是指处于流通界由社会公众所持有的现金及银行 体系准备金 包括法定存款准备金和超额准备金 的总和 单一规则 中央银行公开宣布一个固定增长的货币供应量 相机抉择 指货币当局或中央银行在不同时期 应根据不同的经济形势 灵活机动地选择 不同的货币政策 以达到当时最需要达到的政策目标 具体而言 在通货膨胀应当实行 紧 缩性的货币政策 抑制通货膨胀 而在经济萧条时期 应当实行扩张性的货币政策 以刺 激投资 促进经济复苏 货币政策传导机制 指中央银行运用政策工具作用于操作指标 进而影响中介指标 最终实现既定政策目标的传导途径与作用机理 二 简答题 1 利率决定的几种理论 西方决定理论 决定角度 1 平均利润率理论 马克思以剩余价值观及其分割为理论基础 2 实际利率决定理论 古典学派马歇尔 实际因素 3 流动性偏好理论 凯恩斯 货币因素 4 可贷资金理论 现代凯恩斯主义者罗伯逊 俄林 实际因素和货币因素 5 IS LM 理论 新古典综合学派 2 货币市场 金融市场 资本市场的基本职能 特点 1 货币市场的特点与功能 特点 交易期限短 流动性强 风险相对较低 安全性高 交易额大 功能与作用 一 调节资金短缺 满足短期融资需要 二 为各种信用形式的发展创造了条件 三 为政策调节提供条件和场所 或是政府和企业调剂资金余缺 满足短期融资需要的市场 是商业银行等金融机构进行流 动性管理的市场 是一国中央银行进行宏观金融调控的场所 是市场基准利率生成的场所 2 金融市场的功能 有效筹集资金 合理配置 调控风险分散 降低交易成本 或资源配置与转化功能 价格发现功能 风险分散和规避功能 宏观调控出传导功能 3 资本市场的功能和特点 特点 交易期限长 风险高 投资性强 资金借贷量大 主要工具流动性差 功能 投融资功能 配置功能 产权功能和资本定价功能 或筹资和投资平台 资源有效配置场所 促进购并与重组 促进产业结构优化升级 三 商业银行资产债表业务是什么 三性原则是什么 持有一定资本规模的原因是什么 资产业务 现金业务 信贷业务 证券投资 其他资产 负债业务 1 被动负债 存款 2 主动负债 存款 3 其他负债 三性原则 安全性 流动性 盈利性 银行资本 自有资本 起数量能够反映银行自身经营实力以及御险能力的大小 任何以盈 利为目的的企业 在业务发展初期都需要筹集并投入一定量的资本 并在以后的业务经营 中不断加以补充 商业银行法 规定 设立全国性商业银行的最低额限是 10 亿 持有资 本两个资本功能 一 商业银行开展各项业务的基础 二 发生意外损失时起一定的弥补 保障作用 四 商业银行的利率风险是什么 如何规避风险 商业的利率风险是指市场利率变化给商业银行的资产和负债带来损失的可能性 由于利率 是商业银行计算资金价格的基础 利率的升降会影响商业银行所以业务的经营结果 规避风险措施 一 提高利率风险意识 二 优化利率风险管理组织结构 三 央行 通过政策鼓励引导商业银行利用衍生金融工具分散和规避利率风险 四 转变经营思路 开括经营领域 大力发展中间业务和表外业务 五 加强资产负债匹配鼓励 六 加 强利率风险人才的培养 建立高素质的利率风险管理队伍 五 货币需求的影响因素有哪些 一 宏观角度 商品流通产生的货币需求 1 全社会商品和劳务的总量 2 市场商品供求结构变化 3 价格水平 4 收入的分配结构 5 货币流通速度 6 信用制度的发达程度 7 人口数量 人口密集程 度 产业结构 城乡关系及经济结构 社会分工 交通运输状况等客观因素 二 微观角度 微观个体出于各种动机而产生的货币需求 1 收入水平 2 收入分配结构 3 价格水平及其波动 4 利率和金融资产收益率 5 心理和习惯等因素 六 凯恩斯的货币需求的概念 主要观点 以及后凯恩斯对凯恩斯的货币需求的扩展及发 展是什么 哪几个方面 凯恩斯的货币需求理论 交易动机的货币需求 预防动机的货币需求 M1 L1 Y M1代表满足交易动机和预防动 机而需要的货币量 Y 代表收入 L1代表 Y 与 M1之间的函数关系 投机动机的货币需求 M2 L2 i M2代表投机性货币需求量 i 代表 利率 L2代表 i 与 M2之间的函数关系 由于货币总需求等于货币交易需求 预防需求和投机需求之和 所以货币总需求的函数 是 M M1 M2 L1 Y L2 i L Y i 后凯恩斯对该恩斯货币需求理论的扩展及其发展 1 平方根定律 2 立方根定律 3 资产组合理论 七 中央银行选择货币政策中介目标的依据主要有哪些 中央银行选择货币政策中介目标的主要标准有以下三个 一是可测性 央行能对这些作为货币政策中介目标的变量加以比较精确的统计 二是可控性 央行可以较有把握地将选定的中介目标控制在确定的或预期的范围内 三是相关性 作为货币政策中介目标的变量与货币政策的最终目标有着紧密的关联性 八 资产负债务业务 我国央行制度类型 美联储资产负债业务是怎样类型 有点问题 中央银行负债业务 一 货币发行业务 二 存款业务 三 其他负债业务 资产业务 一 贴现及放款业务 二 证券业务 三 黄金和外汇储备 四 其他资产 九 货币政策的目标 政策目标之间的关系 1 币值稳定 2 充分就业 3 经济增长 4 国际收支平衡 5 金融稳定 货币政策目标的关系 1 物价稳定与经济增长的矛盾 2 物价稳定与充分就业矛盾 3 物价稳定与国际收支平衡稳定 4 经济增长与国内收支平衡稳定 十 货币政策的三大法宝是什么 存款准备金的制度过程特点 一 法定存款准备金制度 二 再贴现政策 三 公开市场业务 存款准备金的制度过程 法定存款准备金率降低 超额准备金增加 可贷资金增 加 货币供应量增加 法定存款准备金率提高 超额准备金减少 可贷资金减少 货币供应量降低 特点 1 调整频繁 2 有同有异 3 对准备金存款利息 或存款准备金政策威力强大 不宜常用 就其效果而言 它往往能迅速达到预定的 中介目标 甚至预期的最终目标 但它将对实际经济活动产生强有力的冲击 往往引起经 济的剧烈动荡 如频繁调整也将使商业银行很难进行适当的流动性管理 因此它的运用往 往产生较大的副作用 因此 不适合微调 也不能经常使用 十一 通货膨胀特征 成因 有何影响 如何治理 特征 1 货币供应量过多 2 货币不断贬值 3 一般物价水平持续上涨 通货膨胀成因的实践解释 1 银行信用膨胀 2 财政赤字 3 基本建设投资过度 4 工资增长率超过劳动 生产率的增长幅度 5 国际收支长期大量顺差 6 经济效益低下 影响 一 财富与收入再分配 二 效率的损失 1 现金成本大大上升 2 储蓄积极性受到打击 3 价格管制的 国家