货币银行学第四章

第四章金融机构第一节金融中介机构产生的经济分析第二节金融中介机构的构成和基本内容第三节我国金融中介机构 第一节金融中介机构产生的经济分析一 金融中介机构的产生和功能1 商业银行 Bank 产生所涉及的三个因素 1 全额准备制度演变为部分准备制度 贷款产生 2 保管凭条演变为银行券 Bankbond 3 保管业务演变为存款业务 最早的银行 威尼斯银行 成立于1171年 2 现代资本主义银行的产生 1 旧高利贷业转变为资本主义银行 2 以股份公司的形式建立新型股份制银行 1694年 第一家现代意义的银行 英格兰银行成立 一点结论 世界上最早产生的金融机构是商业银行 3 金融中介机构产生的经济分析 1 融通资金的信用中介 有效地转移社会资源 2 创造信用货币 扩张信用 3 提供广泛的金融服务 二 金融机构存在的原因1 处理信息问题的竞争优势生产借款人的有关信息信息不对称 逆向选择和道德风险信息揭示优势 信息监督优势 信用风险的控制和管理优势 契约限制 担保 参与企业经营 2 业务分销和支付优势3 风险转移优势流动性风险转移 信用风险转移 信贷组合 专业化管理 稀释风险 准备金 思考题 比尔 盖茨曾说过 银行是21世纪的恐龙 如何理解这一论断 第二节金融中介机构的构成和基本内容一 存款性金融机构1 商业银行 金融百货商店 2 储蓄机构借短贷长的情况比较突出3 信用协会信用协会是一种由某些具有共同利益的人们组织起来的具有互助性质的会员组织 4 共同基金共同基金是人们在自愿的基础上 以一定的方式组织基金 并在金融市场上进行投资 以获取高收益的金融组织 股票市场共同基金 货币市场共同基金 二 非存款性金融机构资金来源 自行发行证券的收入或来自于某些社会组织或公众的契约性缴款 1 人寿保险公司人寿保险公司是为人们因意外事故或死亡而造成的经济损失提供保险的金融机构 分为定期人寿险 终身人寿险和长期人寿险 2 财产和灾害保险公司财产和灾害保险公司是对法人单位和家庭提供财产以外损失保险的金融机构 3 养老基金资金来源 公众为退休后生活所准备的储蓄金 4 投资银行投资银行是专门从事发行长期融资证券和企业资产重组的金融机构 主要业务包括 包销业务 代销业务 自营买卖和证券零售业务 投资顾问 三 官办和半官办的专业信用机构特点 大都是国有资本 业务上由政府相应部门领导 一般不接受存款 也不从事民间借贷 业务性质与产业政策密切配合 1 重点产业发展和新兴产业开发方面的金融机构2 农业方面的金融机构3 进出口和对外投资方面的金融机构 第三节我国金融中介机构一 我国金融中介机构体系的演变1 高度集中的金融机构中介体系大一统的金融体制 中国人民银行独家经营2 1979年来我国金融中介机构体制的改革 1 恢复和建立专业银行 并向商业银行转制 2 建立中央银行体制 1983年9月 3 组建其他商业银行 4 组建政策性银行 1994 二 我国现行金融机构体系的构成五类第一类 货币当局和金融监管机构第二类 商业银行第三类 非银行金融机构第四类 在境内开办的外资 侨资 中外合资金融机构第五类 政策性银行和政策性金融机构 1 货币当局和金融监管机构中国人民银行 宏观调控 金融稳定 金融市场 1948年12月1日 1983年9月 关于中国人民银行专门行使中央银行职能的决定 1984年1月1日起专门行使中央银行职能 1995年3月18日 中华人民共和国中国人民银行法 中国证券委和证监会 证券市场 证券机构 期货市场 1992年10月25日中国保监会 保险市场 保险机构 1998年11月18日中国银监会 商业银行 政策性银行 非银行金融机构 2003年4月28日 2 商业银行国有控股商业银行 中国工商银行 中国农业银行 中国银行 中国建设银行传统分工完全消失 ICBC ABC BC CBC 股份制商业银行 交通银行 中信实业银行 中国光大银行 华夏银行 中国民生银行 招商银行 深圳发展银行 广东发展银行 上海浦东发展银行等 特点 1 自主经营自负盈亏的经营机制 2 明晰的产权关系 3 完善的公司治理结构 4 遵循国际通行规则和市场原则城市商业银行 147家 2010年底 三 非银行金融机构1 保险公司 财产保险 责任保险 保证保险 人身保险2 证券公司 经纪业务 证券承销业务3 投资基金 封闭式基金 开放式基金4 信托投资公司 受人之托 代人理财5 财务公司 业务上 中国人民银行 行政上 各企业6 信用合作组织 合并改组为城市商业银行7 中国邮政储汇局8 金融租赁公司 四 政策性金融机构1 政策性银行 国家开发银行 中国进出口银行 中国农业发展银行2 政策性金融资产管理公司 1999年 中国信达 华融 长城 东方资产管理公司财政拨款华融资产管理公司 1999年10月19日 工行信达资产管理公司 1999年4月20日 建行东方资产管理公司 1999年10月15日 中行长城资产管理公司 1999年10月18日 农行 五 外资金融机构金融业对外开放的产物跨国公司与跨国银行的